2022年農(nóng)藥行業(yè)供需情況及發(fā)展前景分析

1、2022年農(nóng)藥行業(yè)供需情況及發(fā)展前景分析1. 供給：農(nóng)藥行業(yè)格局改善，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化“十四五”推動兼并重組，行業(yè)集中度有望進(jìn)一步提高?！笆濉?時期，隨著農(nóng)藥行業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，農(nóng)藥企業(yè)兼并重組進(jìn)程加快，行 業(yè)集中化趨勢明顯。截至 2020年，我國農(nóng)業(yè)企業(yè)數(shù)量較 2015年下降 14.75%； 農(nóng)藥行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)數(shù)量為 693 家，較 2015 年減少了 136 家?！笆奈濉?時期，我國將進(jìn)一步推進(jìn)農(nóng)藥產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級?！笆奈濉比珖r(nóng)藥 產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃強(qiáng)調(diào)繼續(xù)推進(jìn)農(nóng)藥生產(chǎn)企業(yè)兼并重組、轉(zhuǎn)型升級、做大做 強(qiáng)，培育一批競爭力強(qiáng)的大中型生產(chǎn)企業(yè)，爭取到 2025 年我國農(nóng)藥行業(yè)企 業(yè)數(shù)量低于

2、1600 家，進(jìn)一步提高我國農(nóng)藥行業(yè)集中度。產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化，登記管控趨嚴(yán)。產(chǎn)品結(jié)構(gòu)方面，“十四五”全國農(nóng) 藥產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃中指出大力發(fā)展生物農(nóng)藥，逐步淘汰退出抗性強(qiáng)、藥效 差、風(fēng)險高的老舊農(nóng)藥品種和劑型。2022 年 3 月出臺的中華人民共和國 農(nóng)業(yè)農(nóng)村部公告第 536 號規(guī)定禁止生產(chǎn)甲拌磷、甲基異柳磷、水胺硫磷、 滅線磷原藥及制劑產(chǎn)品。登記管理方面，2022 年 2 月出臺的2020 年農(nóng)藥 管理工作要點規(guī)定提高企業(yè)準(zhǔn)入條件，控制農(nóng)藥新增企業(yè)數(shù)量，同時淘 汰高污染、高風(fēng)險的落后產(chǎn)能。 推動產(chǎn)業(yè)升級，提高行業(yè)準(zhǔn)入門檻。2020 年以來，我國持續(xù)推進(jìn)農(nóng)藥 產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化，鼓勵投資并購，推動行業(yè)資源向頭

3、部集中，同時退出一批 競爭力弱的小農(nóng)藥企業(yè)，提高行業(yè)準(zhǔn)入門檻。2022 年 1 月“十四五”全 國農(nóng)藥產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃中指出計劃到 2025 年，著力培育 10 家產(chǎn)值超 50 億 元企業(yè)、50 家超 10 億元企業(yè)、100 家超 5 億元企業(yè)。低毒、微毒品種占比提升。根據(jù)期刊農(nóng)藥科學(xué)與管理在“2021 年 及近年我國農(nóng)藥登記情況和特點分析”一文中分析，2013-2021 年我國微毒、低毒農(nóng)藥占比持續(xù)增加，從 2013 年的 78.3%上升至 2021 年的 85.6%，同時 每年低毒、微毒農(nóng)藥新登記數(shù)量占當(dāng)年新增農(nóng)藥登記數(shù)量的比率持續(xù)上升， 2021 年達(dá) 95.9%。我國農(nóng)藥品種中微毒、低毒品

4、種占比逐年增加，農(nóng)藥產(chǎn) 品結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化。2. 需求：糧食需求逐年上升，農(nóng)藥市場持續(xù)擴(kuò)張2.1.全球：人口逐年上漲、農(nóng)藥需求提升全球人口逐年增加，推動糧食需求上漲。2000-2021 年，全球人口從 2000年的61.14億人上升至 2021年的 78.32億人，年均復(fù)合增長率為 1.25%。 據(jù)世界銀行統(tǒng)計數(shù)據(jù)，目前世界人口仍具有穩(wěn)步增長趨勢，至 2050 年世界 人口有望達(dá)到 100 億，對糧食的需求或?qū)⒃鲩L 30%左右。1993 年以來，世 界人均耕地面積逐年下降，為保持糧食的穩(wěn)定供應(yīng)，對糧食的生產(chǎn)效率提 出了更高的要求。農(nóng)藥作為農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)中不可缺少的農(nóng)資品，對提高糧食 生產(chǎn)效率至關(guān)重要。

5、因此，隨著人口增長對糧食需求的增加，農(nóng)藥需求量 有望提高，進(jìn)而推動農(nóng)藥市場規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)張。2016 年以來，全球農(nóng)藥市場規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張。2010-2020 年，全球農(nóng)藥市 場規(guī)模從 2010 年的 460.1 億美元上升至 2020 年的 698.9 億美元，年均復(fù)合 增長率為 4.01%。在 2010-2020 年中，2010-2014 年農(nóng)藥市場規(guī)模持續(xù)上升， 2015-2016 年世界經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇乏力，農(nóng)產(chǎn)品價格下滑，導(dǎo)致全球農(nóng)藥市場規(guī)模 有所下降。2017 年以來，全球農(nóng)藥市場規(guī)模再次提升，并呈現(xiàn)上漲的趨勢， 全球農(nóng)藥市場需求總體向上。根據(jù)世界農(nóng)化網(wǎng)數(shù)據(jù)，Phillips McDougall（

6、種 子和農(nóng)藥咨詢公司）預(yù)計 2023 年作物用農(nóng)藥市場可達(dá) 667.03 億美元， 2018-2023 年年均復(fù)合增長率為 3%。2.2.我國：種植面積增加、農(nóng)藥出口比例高2021 年我國谷物類農(nóng)作物價格上漲，種植面積增加。以玉米、小麥為 例，2020 年 2 月份以來，我國玉米市場均價處于上行通道，并于 2021 年 3 月 5 日上升至最高點，達(dá) 2768 元/噸，較 2020 年初上漲 916 元/噸，漲幅為 49.46%，之后稍有回落，但仍處于歷史高位。2021 年以來，小麥價格平穩(wěn) 上行，截至 2021 年底，小麥?zhǔn)袌鼍鶅r報 2619 元/噸，較 2021 年初上漲 175 元/噸，

7、漲幅為 7.16%，目前仍位于上行通道。農(nóng)作物價格上漲促使農(nóng)民種 植意愿增強(qiáng)，有助于推動種植面積增加。根據(jù)國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)，2021 年我 國谷物種植面積為 15.03 億畝，同比增長 2.3%，其中玉米種植面積為 6.5 億畝，同比增長 5%，小麥種植面積為 3.54 億畝，同比增長 0.8%。我國農(nóng)藥出口比例高，國際糧食價格上漲對我國農(nóng)藥出口需求起到支 撐作用。以草甘膦為例，2017-2021 年我國草甘膦出口量占草甘膦產(chǎn)量比例 均超過 89%，國際農(nóng)產(chǎn)品市場對我國農(nóng)藥需求產(chǎn)生較大的影響。2022 年以 來，由于俄烏沖突的影響，國際主要農(nóng)作物價格大幅上漲。截至 2022 年 4 月 29 日

8、，玉米、大豆、小麥 CBOT 期貨結(jié)算價分別為 813.5、1684.75、1055.75 美分/蒲式耳，較 2022 年初分別上漲 224.25、329.25、297.75 美分/蒲式耳， 漲幅分別為 38.06%、24.29%、39.28%，目前均位于歷史高位。3. 重點品種新增機(jī)遇、農(nóng)藥行業(yè)景氣有望延續(xù)3.1.推動轉(zhuǎn)基因商業(yè)化，草甘膦、麥草畏迎來新機(jī)遇全球來看，自 1996 年轉(zhuǎn)基因作物實現(xiàn)商業(yè)化以來，草甘膦成為全球除 草劑消費(fèi)占比最大的單品。根據(jù)期刊世界農(nóng)藥在“2021 年全球氨基酸 類除草劑發(fā)展概況和趨勢綜述”一文中分析，2019 年草甘膦使用量占全球 農(nóng)藥使用量 17%，為全球第一

9、大除草劑品種。耐草甘膦轉(zhuǎn)基因作物的推廣 種植，推動了草甘膦需求量大幅增長。從我國來看，國內(nèi)部分轉(zhuǎn)基因品種獲批，草甘膦迎來新發(fā)展機(jī)遇。2019 年 12 月，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部公示的 192 個擬頒發(fā)農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)基因生物安全證書植物品 種中包含 2 個玉米品種和 1 個大豆品種。此次獲批也是我國國產(chǎn)玉米、大 豆轉(zhuǎn)基因品種 10 年來首次獲批。2020 年至今，相繼有 1 個大豆品種和 5 個 玉米品種獲批。隨著轉(zhuǎn)基因作物在國內(nèi)商業(yè)化種植的推廣，草甘膦需求有 望迎來新增長。2022 年 2 月 18 日，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部發(fā)布農(nóng)業(yè)農(nóng)村部辦公廳關(guān) 于鼓勵農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)基因生物原始創(chuàng)新和規(guī)范生物材料轉(zhuǎn)移轉(zhuǎn)讓轉(zhuǎn)育的通知， 推動轉(zhuǎn)基因

10、產(chǎn)業(yè)化有序進(jìn)行。我國轉(zhuǎn)基因品種的陸續(xù)獲批有望為未來草甘 膦市場打開增長空間。2021 年以來，草甘膦價格大幅上漲，目前仍處于上行通道。國內(nèi)草甘 膦平均價從 2021 年初的 2.73 萬元/噸上升至 2021 年底的 8.03 萬元/噸，上 漲 5.3 萬元/噸，漲幅為 194.19%。之后回落至 2022 年 4 月的 6.28 萬元/噸， 但仍處于歷史高位。截至 5 月 24 日，草甘膦價格為 6.47 萬元/噸，較 4 月 小幅上漲，仍處于上行通道中。耐麥草畏轉(zhuǎn)基因作物推廣種植，貢獻(xiàn)麥草畏需求新增量。2016 年，孟 山都推出耐麥草畏轉(zhuǎn)基因大豆，該耐麥草畏轉(zhuǎn)基因大豆在美國種植面積迅 速增

11、長。雖然麥草畏存在漂移問題，但并非無解。2020 年 10 月，美國環(huán)保 署宣布批準(zhǔn)登記 XtendiMax（拜耳）和 Engenia（巴斯夫）兩款麥草畏制劑， 并延長麥草畏制劑 Tavium（先正達(dá)）的注冊，以上三款登記將延長至 2025 年。同時，環(huán)保署針對麥草畏漂移問題采取了控制措施，以保證其有效施 用。此外，2021 年 6 月拜耳第三代轉(zhuǎn)基因大豆 Intacta 2 XTend 在巴西上市， 該品種兼有耐草甘膦、耐麥草畏特性。耐麥草畏作為在全球的商業(yè)化種植， 有望推動麥草畏需求進(jìn)一步提升。目前麥草畏價格處于低位，未來有較大上漲空間。截至 2022 年 5 月 24 日，麥草畏華東市場

12、價報 7.5 萬元/噸，相比 2019 年初的 9.5 萬元/噸，下降 約 21%。生產(chǎn)麥草畏的原材料主要為石油化工行業(yè)的下游產(chǎn)物，且在生產(chǎn) 成本中占比較大，可達(dá) 70%左右。從歷史數(shù)據(jù)來看，麥草畏價格趨勢與原 油價格高度相關(guān)，變動時間相對滯后。2021 年以來全球原油價格大幅上漲， 布倫特原油現(xiàn)貨價從 2021 年年初的 51 美元/桶，上漲至 2022 年 5 月 23 日 的 113 美元/桶。原油價格的上漲或?qū)欲湶菸烦杀咎嵘Ｄ壳胞湶菸穬r 格處于低位，但在需求不斷增長，農(nóng)產(chǎn)品價格高企的支撐下，未來麥草畏 價格有望進(jìn)一步上漲。3.2.擬除蟲菊酯高效低毒，未來市場空間廣闊擬除蟲菊酯高效低毒，未來市場空間廣闊。擬除蟲菊酯類殺蟲劑是一 種高效、低毒、低殘留、易于降解的殺蟲劑，廣泛應(yīng)用于農(nóng)作物和衛(wèi)生害 蟲防治，根據(jù)中國農(nóng)藥工業(yè)網(wǎng)數(shù)據(jù)，2019 年，農(nóng)用擬除蟲菊酯類殺蟲劑占 全球農(nóng)用殺蟲劑市場的 19%。擬除蟲菊酯高效低毒的特性致使其成為中高 毒農(nóng)藥殺蟲劑的最佳替代品，伴隨我國農(nóng)藥產(chǎn)業(yè)政策升級，擬蟲菊酯類殺 蟲劑替代空間廣闊，有著良好的發(fā)展前景。聯(lián)苯菊酯價格有所調(diào)整，仍高于歷史平均水平。擬除蟲