金融理論與實(shí)務(wù)真題與答案1510

1、1510-全國(guó)-金融理論與實(shí)務(wù)總分：100一、單選題（共 20題，共20分）1、金融工具的變現(xiàn)能力體現(xiàn)的是（）（1分）A:金融工具的期限性B:金融工具的流動(dòng)性C:金融工具的風(fēng)險(xiǎn)性D:金融工具的收益性2、現(xiàn)代金融體系中處于核心地位的金融機(jī)構(gòu)是（）（1分）A:中央銀行B:商業(yè)銀行C:政策性銀行D:投資銀行3、當(dāng)前我國(guó)的金融監(jiān)管體制屬于（）（1分）A:混業(yè)監(jiān)管體制B:自律監(jiān)督體制C:分業(yè)監(jiān)管體制D:全能監(jiān)管體制4、公司破產(chǎn)時(shí)對(duì)公司財(cái)產(chǎn)分配最具有優(yōu)先權(quán)的是（）（1分）A:債券持有人B:優(yōu)先股股東C:普通股股東D:全體股東5、盡管借款人目前有能力償還貸款本息，但存在一些可能對(duì)償還產(chǎn)生不利影響因素的貸款

2、屬于（）（1分）A:關(guān)注貸款B:次級(jí)貸款C:可疑貸款D:損失貸款6、存放在中央銀行的準(zhǔn)備金存款屬于商業(yè)銀行的（）（1分）A:現(xiàn)金資產(chǎn)業(yè)務(wù)B:貸款業(yè)務(wù)C:結(jié)算業(yè)務(wù)D:證券投資業(yè)務(wù)7、銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理人員根據(jù)銀行所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算出來(lái)的、銀行需要保有的最低資本量 被稱為（）（1分）A:賬面資本B:監(jiān)管資本C:經(jīng)濟(jì)資本D:實(shí)收資本8、提出交易方程式的經(jīng)濟(jì)學(xué)家是（）（1分）A:凱恩斯B:馬歇爾C:費(fèi)雪D:庇古9、各國(guó)中央銀行劃分貨幣層次的依據(jù)主要是（）（1分）A:貨幣資產(chǎn)的安全性B:貨幣資產(chǎn)的流動(dòng)性C:貨幣資產(chǎn)的收益性D:貨幣資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)性10、按照制定方法的不同可將匯率劃分為（）（1分）A:即期匯率與遠(yuǎn)

3、期匯率B:基準(zhǔn)匯率與套算匯率C:買入?yún)R率與賣出匯率D:名義匯率與實(shí)際匯率（1分）11（1分）A:可贖回債券B:帶認(rèn)股權(quán)證的債券C:償還基金債券D:可轉(zhuǎn)換債券12、股票的每股市價(jià)與每股盈利的比率是（）（1分）A:杠桿比率B:KDJ比率C:容量比率D:市盈率13、下列關(guān)于金融遠(yuǎn)期合約的表述錯(cuò)誤的是（）（1分）A:為適應(yīng)交易雙方規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的需要而產(chǎn)生B:是非標(biāo)準(zhǔn)化合約C:在交易所內(nèi)進(jìn)行交易D:違約風(fēng)險(xiǎn)較高14、下列不屬于銀行類金融機(jī)構(gòu)的是（）（1分）A:中央銀行B:商業(yè)銀行C:政策性銀行D:信托公司15、能夠簽發(fā)支票的活期存款屬于（）（1分）A:紙幣B:銀行券C:存款貨幣D:電子貨幣16、下列不屬于商

4、業(yè)票據(jù)基本特征的是（1（1分）A:是一種有價(jià)票證B:具有法定的式樣和內(nèi)容C:是一一種無(wú)因票證D:不能轉(zhuǎn)讓流通17、中央銀行發(fā)行央行票據(jù)的主要目的是（）（1分）A:籌集資金B(yǎng):回籠貨幣C:擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)D:增加盈利18、同業(yè)拆借市場(chǎng)的形成源于（）（1分）A:商業(yè)銀行安全運(yùn)營(yíng)的經(jīng)營(yíng)管理理念B:商業(yè)銀行投機(jī)獲利的驅(qū)動(dòng)C:中央銀行對(duì)商業(yè)銀行法定存款準(zhǔn)備金的要求D:中央銀行進(jìn)行貨幣政策操作的需要19、目前我國(guó)貨幣政策的最終目標(biāo)是（）（1分）A:發(fā)展經(jīng)濟(jì)、穩(wěn)定物價(jià)B:發(fā)展經(jīng)濟(jì)、穩(wěn)定貨幣、提高社會(huì)經(jīng)濟(jì)效益C:穩(wěn)定物價(jià)、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、充分就業(yè)、國(guó)際收支平衡D:保持貨幣幣值的穩(wěn)定，并以此促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)20、下列屬于貨幣政策

5、操作指標(biāo)的是（）（1分）A:基礎(chǔ)貨幣B:貨幣供給量C:貸款規(guī)模D:社會(huì)融資總額二、多選題（共5題，共10分）21、下列貸款中屬于不良貸款的有（）（2分）A:正常貸款B:次級(jí)貸款C:關(guān)注貸款D:可疑貸款E:損失貸款22、下列關(guān)于股票的表述正確的有（）（2分）A: 一般無(wú)償還期限B:股東從公司稅前利潤(rùn)中分享股息與紅利C:風(fēng)險(xiǎn)高于債券D:所有股東都具有參與公司決策的權(quán)利E:普通股股息與紅利和公司經(jīng)營(yíng)狀況緊密相關(guān)23、凱恩斯認(rèn)為個(gè)人持有貨幣的動(dòng)機(jī)有（）（2分）A:交易動(dòng)機(jī)B:權(quán)利動(dòng)機(jī)C:投機(jī)動(dòng)機(jī)D:預(yù)防動(dòng)機(jī)E:資產(chǎn)動(dòng)機(jī)24、理論上決定債券交易價(jià)格的因素主要有（）（2分）A:債券的票面額B:票面利率C:

6、市場(chǎng)利率D:企業(yè)派發(fā)的紅利額E:償還期限25、金塊本位制的基本特點(diǎn)包括（）（2分）A:銀行券與金幣同時(shí)流通B:市場(chǎng)中流通的都是銀行券C:會(huì)出現(xiàn)“劣幣驅(qū)逐良幣”現(xiàn)象D:銀行券達(dá)到一定數(shù)量后才能兌換金塊E:銀行券可按面額自由兌換成金幣三、文字題（共13題，共70分）26、名詞解釋：無(wú)限法償（3分）27、名詞解釋：結(jié)構(gòu)性存款 （3分）28、名詞解釋：做市商交易制度（3分）29、名詞解釋：貨幣乘數(shù)（3分）30、名詞解釋：金融租賃公司（3分）31、一塊土地共100畝，假定每畝的年平均收益為1000元，在年利率為10%的條件下，請(qǐng)計(jì)算這塊土地的出售價(jià)格。（6分）32、某中國(guó)公司預(yù)計(jì)11月20日將有一筆10

7、00萬(wàn)美元的收入。為防止美元匯率下跌而蒙受 損失，8月該公司買入1份11月20日到期、合約金額為1000萬(wàn)美元的美元看跌期權(quán)（歐式 期權(quán)），協(xié)定匯率為1美元=6.4元人民幣，期權(quán)費(fèi)為 3萬(wàn)元人民幣。若該期權(quán)合約到期日美 元的即期匯率為1美元=6.35元人民幣，那么，該公司是否會(huì)執(zhí)行期權(quán)合約？并請(qǐng)計(jì)算此種 情況下該公司的人民幣收入。（6分） TOC o 1-5 h z 33、簡(jiǎn)述貨幣政策的利率傳導(dǎo)機(jī)制理論。（6分）34、簡(jiǎn)述直接融資的優(yōu)點(diǎn)。（6分）35、簡(jiǎn)述貨幣分析說(shuō)匯率決定理論的主要內(nèi)容。（6分）36、簡(jiǎn)述國(guó)庫(kù)券發(fā)行方式中的“美國(guó)式招標(biāo)”和“荷蘭式招標(biāo)”。（6分）37、簡(jiǎn)述人身保險(xiǎn)的主要種類。

8、（6分）38、結(jié)合國(guó)際收支差額對(duì)貨幣供給的影響機(jī)制理論，分析1994年外匯管理體制改革后我國(guó)國(guó)際收支狀況對(duì)貨幣供給的影響。（13分）1510-全國(guó)-金融理論與實(shí)務(wù)總分：100一、單選題（共 20題，共20分）1、【考點(diǎn)】金融工具答案：B解 析： 本 題 可 參 照 如 下 圖 表含義期限性有飆定的償遜B限漪動(dòng)性孰能力風(fēng)險(xiǎn)性共金融工具的本金木臉收益遭受攜失可能性的大小收益性就夠持有者帶耒收益的特性根據(jù)圖表可知，本題最終答案選B。2、【考點(diǎn)】金融監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)答案：A解析：在現(xiàn)代金融體系中，中央銀行處于核心地位，是一國(guó)最重要的金融管理當(dāng)局和宏觀經(jīng) 濟(jì)調(diào)控部門。3、【考點(diǎn)】1994年至今：建設(shè)和完善社

9、會(huì)主義市場(chǎng)金融機(jī)構(gòu)體系的階段答案：C解析：為了加強(qiáng)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，1992年成立了中國(guó)證券業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)，1998年成立了中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)，2003年成立了中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)，形成了 “分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)監(jiān)管”的基本框架。這一新的金融機(jī)構(gòu)體系目前仍處在完善過(guò)程之中。4、【考點(diǎn)】金融工具答案：A解析：當(dāng)公司由于經(jīng)營(yíng)不善等原因破產(chǎn)，債券持有人有優(yōu)先取得公司財(cái)產(chǎn)的權(quán)力，其次是優(yōu)先股股東，最后才是普通股股東。5、【考點(diǎn)】貸款業(yè)務(wù)答案：A解析：（1）本題考查的知識(shí)點(diǎn)是關(guān)注貸款的含義； （2）關(guān)注貸款是指盡管借款人目前有能力 償還貸款本息，但存在一些可能對(duì)償還產(chǎn)生不利影響因素的貸款，故本題最

10、終答案選Ao6、【考點(diǎn)】現(xiàn)金資產(chǎn)業(yè)務(wù)答案：A解析：現(xiàn)金資產(chǎn)業(yè)務(wù)包括：庫(kù)存現(xiàn)金、在中央銀行存款和存放同業(yè)及其他金融機(jī)構(gòu)款項(xiàng)。其 中在中央銀行存款指商業(yè)銀行存放在中央銀行的資金，即存款準(zhǔn)備金。7、【考點(diǎn)】商業(yè)銀行資本的內(nèi)涵答案：C解析：（1）本題考查的知識(shí)點(diǎn)是經(jīng)濟(jì)資本的含義；（2）本題題干中提及該資本是根據(jù)銀行所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算出來(lái)的，故為經(jīng)濟(jì)資本，故本題最終答案選Co8、【考點(diǎn)】古典學(xué)派的貨幣需求理論：兩個(gè)著名的方程式答案：C解析：美國(guó)耶魯大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)家歐文費(fèi)雪在其1911年出版的貨幣購(gòu)買力一書中提出了交易方程式。9、【考點(diǎn)】貨幣供給層次劃分的依據(jù)與意義答案：B解析：目前各國(guó)中央銀行在對(duì)貨幣進(jìn)行層次

11、劃分時(shí)，都以貨幣資產(chǎn)的“流動(dòng)性”高低作為依 據(jù)和標(biāo)準(zhǔn)。10、【考點(diǎn)】匯率的種類答案：B解析：（1）本題考查的知識(shí)點(diǎn)是匯率的分類；（2）本知識(shí)點(diǎn)可總結(jié)出如下口訣：制定匯法分基（基準(zhǔn)）套（套算）。11、【考點(diǎn)】金融工具答案：D解析：（1）本題可考查的知識(shí)點(diǎn)是可轉(zhuǎn)換債券的含義；（2）若題干中提及轉(zhuǎn)換二字，則選擇可轉(zhuǎn)換債券，故本題最終答案選D=12、【考點(diǎn)】證券交易所答案：D解析：（1）本題考查的知識(shí)點(diǎn)是市盈率的含義；（2）市盈率是股票的每股市價(jià)與每股盈利的比率，故本題最終答案選 Do13、【考點(diǎn)】金融遠(yuǎn)期合約的特點(diǎn)答案：C解析：遠(yuǎn)期合約是一種非標(biāo)準(zhǔn)化合約，且是在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行交易，所以C選項(xiàng)是錯(cuò)誤的，

12、與題干相符，故本題最終答案選 G14、【考點(diǎn)】按照業(yè)務(wù)內(nèi)容的不同，將金融機(jī)構(gòu)劃分為銀行類金融機(jī)構(gòu)和非銀行類金融機(jī)構(gòu)答案：D解析：非銀行類金融機(jī)構(gòu)則包括保險(xiǎn)公司、證券公司、信托公司、投資基金等，故本題最終答案選Do15、【考點(diǎn)】信用貨幣答案：C解析：能夠簽發(fā)支票的活期存款，發(fā)揮著與銀行券同樣的購(gòu)買功能，我們稱其為“存款貨幣” c 16、【考點(diǎn)】商業(yè)票據(jù)答案：D解析：商業(yè)票據(jù)的基本特征：（1）是一種有價(jià)票證；（2）具有法定的式樣和內(nèi)容；（3）是一種無(wú)因票證；（4）可以轉(zhuǎn)讓流通。17、【考點(diǎn)】中央銀行票據(jù)市場(chǎng)答案：B解析：中央銀行發(fā)行票據(jù)的目的不是為了籌集資金，而是為了減少商業(yè)銀行可以貸放的資金量，

13、進(jìn)而減少市場(chǎng)中的貨幣量。18、【考點(diǎn)】同業(yè)拆借市場(chǎng)的形成與功能答案：C解析：同業(yè)拆借市場(chǎng)的形成，源于中央銀行對(duì)商業(yè)銀行法定存款準(zhǔn)備金的要求。19、【主考點(diǎn)】它克服了 “穩(wěn)定貨幣”單一目標(biāo)的片面性和局限性【副考點(diǎn)】穩(wěn)定貨幣”雙重目標(biāo)的相互沖突答案：D解析：目前我國(guó)貨幣政策的最終目標(biāo)是“保持貨幣幣值的穩(wěn)定，并以此促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)?！?0、【主考點(diǎn)】基礎(chǔ)貨幣【副考點(diǎn)】存款準(zhǔn)備金答案：A解析：（1）貨幣政策操作指標(biāo)：存款準(zhǔn)備金和基礎(chǔ)貨幣；（2）可排除BCD項(xiàng)，故本題最終答案選Ao二、多選題（共5題，共10分）21、【考點(diǎn)】貸款業(yè)務(wù)答案：BDE解析：通常所說(shuō)的不良貸款包括次級(jí)貸款、可疑貸款和損失貸款。22、

14、【考點(diǎn)】金融工具答案：ACE解析：（1）本題考查的知識(shí)點(diǎn)是股票的特征；（2）股票一經(jīng)認(rèn)購(gòu)，持有者不能以任何理由要求退還股本，只能通過(guò)股票流通市場(chǎng)將其轉(zhuǎn)讓，故股票一般無(wú)償還日期， 且股票風(fēng)險(xiǎn)要比債券的風(fēng)險(xiǎn)更大，其次普通股的股息、紅利收益與股份有限公司經(jīng)營(yíng)狀況緊密相關(guān)，所以本題最終答案選ACE23、【考點(diǎn)】凱恩斯的貨幣需求理論答案：ACD解析：（1）本題考查的知識(shí)點(diǎn)是凱恩斯的貨幣需求理論；（2）凱恩斯的貨幣需求理論中，人們偏好貨幣的流動(dòng)性是出于交易動(dòng)機(jī)、投機(jī)動(dòng)機(jī)和預(yù)防動(dòng)機(jī)；（3）綜上所述，本題最終答案選 ACD 24、【考點(diǎn)】債券的交易價(jià)格答案：ABCE解析：本知識(shí)點(diǎn)可總結(jié)出如下口訣：市場(chǎng)（市場(chǎng)利

15、率）需償還（償還期限）券面（債券的票 面額）和票面（票面利率）。25、【考點(diǎn)】金屬貨幣制度答案：BD解析：金塊本位制又稱生金本位制，在這種貨幣制度下已經(jīng)不再鑄造金幣，市場(chǎng)中流通的都是銀行券，銀行券規(guī)定有法定含金量，但銀行券只能達(dá)到一定數(shù)量后才能兌換成金塊。三、文字題（共13題，共70分）26、【考點(diǎn)】貨幣制度的構(gòu)成要素答案：是指法律保護(hù)取得這種能力的貨幣，不論每次支付數(shù)額多大， 不論屬于何種性質(zhì)的支付，支付的對(duì)方均不得拒絕接收。解析：本題的得分點(diǎn)關(guān)鍵在于答出“通過(guò)什么取得”，“兩個(gè)不論”，“誰(shuí)均不得”，“干什么”。27、【考點(diǎn)】存款性負(fù)債業(yè)務(wù)答案：通常是指在客戶普通存款的基礎(chǔ)上嵌入某種金融衍生

16、工具（主要是各類期權(quán)），通過(guò)與利率、匯率、指數(shù)等金融市場(chǎng)參數(shù)的波動(dòng)掛鉤，或與某實(shí)體的信用情況掛鉤，從而使存款人在承受一定風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上獲得較高收益的業(yè)務(wù)產(chǎn)品。解析：本題得分點(diǎn)關(guān)鍵在于答出：“在什么的基礎(chǔ)上”，“嵌入什么”，“通過(guò)與哪些參數(shù)的波動(dòng)掛鉤”，“從而使誰(shuí)”，“在承受什么的基礎(chǔ)上”，“獲得什么”。28、【考點(diǎn)】證券交易所答案：是指證券交易的買賣價(jià)格均由做市商給出，證券買賣雙方并不直接成交， 而是向做市商買進(jìn)或賣出證券。解析：本題得分點(diǎn)關(guān)鍵在于答出：“市商給出什么”，“做市商”，“不直接成交”，“買進(jìn)或賣出”，“證券”。29、【考點(diǎn)】貨幣供給形成機(jī)制的再解釋一一貨幣供給模型答案：指貨幣供給量

17、對(duì)基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系，即基礎(chǔ)貨幣每增加或減少一個(gè)單位所引起的貨幣供給量增加或減少的倍數(shù)。30、【考點(diǎn)】金融租賃公司答案：金融租賃公司是以經(jīng)營(yíng)融資租賃業(yè)務(wù)為其主要業(yè)務(wù)的非銀行金融機(jī)構(gòu)。31、【考點(diǎn)】收益的資本化答案：這塊土地的出售價(jià)格=100X （ 1000/10%）=100 x 10000=1000000（元）解析：（1）題干中要求計(jì)算土地的出售價(jià)格，故是求土地的本金；（2）根據(jù)收益的資本化的公式：C=RX r,其中C為收益，P為本金，r為利率，根據(jù)題干可知，C=1000元，r=10%,故代入公式可得出一畝地的本金P=C/r=1000/10%=10000 （元），而這塊土地是100畝，故將求出

18、的每畝地的本金 10000X 100,得出最終結(jié)果為 1000000元。32、【考點(diǎn)】金融期權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)管理功能答案：（1）會(huì)執(zhí)行。合約到期日美元的即期匯率為1美元=6.35人民幣，而協(xié)定匯率為1美元=6.4元人民幣，因此，該公司將執(zhí)行期權(quán)合約。（2）該公司可得的人民幣收入=1000X 6.4 3=6397 （萬(wàn)元）33、【考點(diǎn)】利率傳導(dǎo)機(jī)制理論答案：（1）貨幣政策的利率傳導(dǎo)機(jī)制強(qiáng)調(diào)的是利率在貨幣政策傳導(dǎo)中的作用，以凱恩斯為代表。（2）中央銀行通過(guò)貨幣政策工具的操作增減貨幣供給量（M）,進(jìn)而影響利率水平（i ）;（3）利率的變化通過(guò)資本邊際效率的作用使投資規(guī)模（ I ）上升或下降；（4）投資規(guī)模的

19、增 減進(jìn)而通過(guò)乘數(shù)效應(yīng)影響社會(huì)總產(chǎn)出（Y）。34、【考點(diǎn)】直接融資與間接融資答案：（1）有利于引導(dǎo)貨幣資金合理流動(dòng)，實(shí)現(xiàn)貨幣資金的合理配置。（2）有利于加強(qiáng)貨幣資金供給者對(duì)需求者的關(guān)注與監(jiān)督，提高貨幣資金的使用效益。（3）有利于資金需求者籌集到穩(wěn)定的、可以長(zhǎng)期使用的投資資金。（4）對(duì)于貨幣資金需求者來(lái)說(shuō)，籌資成本較低；對(duì)于貨幣資金供給者來(lái)說(shuō)，投資收益較高。35、【考點(diǎn)】貨幣分析說(shuō)答案：貨幣分析說(shuō)是從貨幣數(shù)量的角度闡釋匯率決定問(wèn)題的。（1）該理論假定國(guó)內(nèi)外資產(chǎn)之間具有完全的可替代性，認(rèn)為本國(guó)與外國(guó)之間實(shí)際國(guó)民收入 水平、利率水平以及貨幣供給水平通過(guò)對(duì)各自物價(jià)水平的影響而決定了兩國(guó)間的匯率水平。（2）該理論提出，當(dāng)本國(guó)貨幣供給相對(duì)于國(guó)外貨幣供給增長(zhǎng)更多時(shí)，將導(dǎo)致本國(guó)價(jià)格水平等比例上升，進(jìn)而在購(gòu)買力平價(jià)機(jī)制的作用下， 本國(guó)貨幣匯率將等比例下跌；當(dāng)本國(guó)實(shí)際國(guó) 民收入相對(duì)于國(guó)外實(shí)際國(guó)民收入增長(zhǎng)更多時(shí)， 將導(dǎo)致本國(guó)貨幣需求增加，在貨幣供給不變的 情況下，國(guó)內(nèi)價(jià)格水平下降，在購(gòu)買力平價(jià)機(jī)制的作用下，本國(guó)貨幣匯率相應(yīng)上升；當(dāng)本國(guó)利率水平相對(duì)于國(guó)外利率水平提高更多時(shí)，會(huì)導(dǎo)致國(guó)內(nèi)貨幣需求下降，價(jià)格上升，在購(gòu)買力平價(jià)機(jī)制的作用下，本國(guó)貨幣匯率將下跌。36、【考點(diǎn)】國(guó)庫(kù)券的發(fā)行人答案：（1）美國(guó)式招標(biāo)：以拍賣方式發(fā)行國(guó)庫(kù)券時(shí)，在確定的發(fā)行數(shù)額內(nèi)，購(gòu)買者按照出價(jià) 的高低順序依次購(gòu)得國(guó)庫(kù)券，直到所有的