商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理第04章商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)管理

1、第四章 商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)管理商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)管理的目的和原則存款準(zhǔn)備金的管理商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)與流動(dòng)性需求銀行流動(dòng)性需求的預(yù)測(cè)流動(dòng)性需求與來(lái)源的協(xié)調(diào)管理 1第一節(jié)商商業(yè)銀銀行現(xiàn)金金資產(chǎn)管管理的目目的和原原則一、商業(yè)業(yè)銀行現(xiàn)現(xiàn)金資產(chǎn)產(chǎn)的構(gòu)成成狹義的現(xiàn)現(xiàn)金資產(chǎn)產(chǎn)是指銀銀行庫(kù)存存現(xiàn)金。一般意意義上理理解現(xiàn)金金資產(chǎn)是是指廣義義現(xiàn)金資資產(chǎn)，即即包括現(xiàn)現(xiàn)金和準(zhǔn)準(zhǔn)現(xiàn)金。從構(gòu)成成上來(lái)看看,以下四類(lèi)類(lèi)資產(chǎn)都都屬于銀銀行現(xiàn)金金資產(chǎn)的的范疇：2銀行現(xiàn)金金資產(chǎn)庫(kù)存現(xiàn)金金：該行金金庫(kù)中的的現(xiàn)鈔（紙幣）和硬幣幣托收中的的現(xiàn)金：商業(yè)銀銀行向其其他銀行行收取的的票據(jù)款款項(xiàng)，產(chǎn)生生于商業(yè)業(yè)銀行為為客戶辦辦理票據(jù)據(jù)支付清清算的過(guò)

2、過(guò)程中。在中央銀銀行的存存款：包括法法定存款款準(zhǔn)備金金和超額額準(zhǔn)備備金。存放同業(yè)業(yè)的存款款：是為便便利同業(yè)業(yè)之間的的票據(jù)清清算和代代理收付付，以及及委托代代理銀行行提供服服務(wù)，而而存在同同業(yè)的存存款。3二、現(xiàn)金金資產(chǎn)管管理的目目的及原原則現(xiàn)金資產(chǎn)產(chǎn)管理的的目的就就是要在在確保銀銀行流動(dòng)動(dòng)性需要要的前提提下，盡盡可能地地降低現(xiàn)現(xiàn)金資產(chǎn)產(chǎn)占總資資產(chǎn)的比比重，使使現(xiàn)金資資產(chǎn)達(dá)到到最適度度的規(guī)模模?；驹瓌t則：1、適度存存量控制制原則：確保流流動(dòng)性與與盈利性的統(tǒng)一一2、適時(shí)流流量調(diào)節(jié)節(jié)原則（為滿足足適度存存量進(jìn)行的及時(shí)時(shí)動(dòng)態(tài)調(diào)調(diào)整）3、安全性性原則：防止意意外，確確保現(xiàn)金金安全4三、現(xiàn)金金資產(chǎn)管管理的

3、作作用1、保持清清償力的的需要2、保持流流動(dòng)性的的需要：保證手手頭有足足夠的可可用資金金，或通通過(guò)借款款或出售售資產(chǎn)等等方式迅迅速獲得得所需資資金。3、同業(yè)清清算及同同業(yè)支付付的需要要4、滿足法法定存款款準(zhǔn)備金金的需要要5第二節(jié)存存款款準(zhǔn)備金金的管理理一、存款款準(zhǔn)備金金存款準(zhǔn)備備金是商業(yè)銀銀行在中中央銀行行的存款款由兩部部分組成成：一是是法定準(zhǔn)準(zhǔn)備金；二是超超額準(zhǔn)備備金。存存款準(zhǔn)備備金是商商業(yè)銀行行現(xiàn)金資資產(chǎn)的重重要組成成部分。法定準(zhǔn)備備金是按照法法定比率率向中央央銀行繳繳存的存存款準(zhǔn)備備金。超額準(zhǔn)備備金是指在中中央銀行行存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金賬賬戶中超超出了法法定存款款準(zhǔn)備金金的那部部分存款款。它與與

4、法定存存款準(zhǔn)備備金有此此消彼長(zhǎng)長(zhǎng)的關(guān)系系。6二、滿足足法定存存款準(zhǔn)備備金的要要求1法定準(zhǔn)準(zhǔn)備金的的計(jì)算（1）滯后準(zhǔn)準(zhǔn)備金計(jì)計(jì)算法滯后準(zhǔn)備備金計(jì)算算法是根根據(jù)前期期存款負(fù)負(fù)債的余余額確定定本期準(zhǔn)準(zhǔn)備金需需要量的的方法。由于非非交易性性存款賬賬戶如銀銀行的定定期存款款等，其其余額的的變動(dòng)幅幅度相對(duì)對(duì)較小，因此，這種方方法主要要適用于銀銀行對(duì)非非交易性性賬戶存存款計(jì)算算存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金。7具體做法法：根據(jù)銀銀行兩周周前為開(kāi)開(kāi)始日的的7天為計(jì)算算基期，根據(jù)7天的平均均存款余余額，按按照法定定存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金率率計(jì)算本本周該行行在中央央銀行的的法定存存款準(zhǔn)備備金額。案例：某銀行行在8月2日（周四四）至8日（周三

5、三）非交交易性存存款平均均余額為為50000萬(wàn)元，按按照9%的存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金率率，該行行在8月16日（周四四）到22日（周三三）這一一周中應(yīng)應(yīng)保持的的準(zhǔn)備金金余額為為4500萬(wàn)元。8（2）同步準(zhǔn)準(zhǔn)備金計(jì)計(jì)算法同步準(zhǔn)備備金計(jì)算算法的基基本原理理是：以以本期的的存款余余額為基基礎(chǔ)，計(jì)計(jì)算本期期的準(zhǔn)備備金需要要量。這這種方法法主要適用于商商業(yè)銀行行的交易易性賬戶戶存款計(jì)計(jì)算準(zhǔn)備備金。交易性性賬戶余余額的變變化幅度度較大，商業(yè)銀銀行應(yīng)該該根據(jù)本本期存款款余額的的實(shí)際狀狀況，計(jì)計(jì)算所需需上繳的的準(zhǔn)備金金數(shù)額。9具體做法法：確定兩兩周為一一個(gè)計(jì)算算期，計(jì)計(jì)算14天中交易易性賬戶戶的存款款余額，根據(jù)法法定存款

6、款準(zhǔn)備金金率確定定今后14天的法定定存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金餓餓。案例：某銀行行在8月2日（周四四）至15日（周三三）交易易性存款款平均余余額為30000萬(wàn)元，按按照9%的存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金率率，該行行在8月16日（周四四）到29日（周三三）這一一周中應(yīng)應(yīng)保持的的準(zhǔn)備金金余額為為2700萬(wàn)元。102、法定準(zhǔn)準(zhǔn)備金頭頭寸的管管理商業(yè)銀行行對(duì)法定定存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金管管理的基基本出發(fā)發(fā)點(diǎn)是在在滿足中中央銀行行法定要要求前提提下，盡盡量使準(zhǔn)準(zhǔn)備金賬賬戶最小小化。銀行法定定存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金管管理需要要提前預(yù)預(yù)測(cè)在準(zhǔn)準(zhǔn)備金保保持期內(nèi)內(nèi)的各種種存款與與庫(kù)存現(xiàn)現(xiàn)金的變變化狀況況，據(jù)此此制定法法定存款款準(zhǔn)備金金的具體體管理目目標(biāo)。銀行將

7、已已繳納的的存款準(zhǔn)準(zhǔn)備金余余額與實(shí)實(shí)際需要要量進(jìn)行行比較， 若不不足則補(bǔ)補(bǔ)足，若若多余則則調(diào)減以以增加收收益11三、超超額準(zhǔn)備備金的管管理影響響超額準(zhǔn)準(zhǔn)備金需需要量的的因素（1）存款波動(dòng)動(dòng)：避免存款款大量流流出時(shí)采采用出售售證券、催收貸貸款、向向中央銀銀行借款款等增加加成本減減少收益益的做法法補(bǔ)充資資金。（2）貸款的發(fā)發(fā)放與收收回：在本行行或他行行開(kāi)戶的的客戶在在動(dòng)用貸貸款時(shí)會(huì)會(huì)對(duì)本行行準(zhǔn)備金金產(chǎn)生不不同的影影響。（3）其他因素素（向中央央銀行借借款，同同業(yè)往來(lái)來(lái)狀況，法定存存款準(zhǔn)備備金的變變化）12補(bǔ)充材料料：庫(kù)存存現(xiàn)金的的日常管管理影響庫(kù)存存現(xiàn)金的的因素1、現(xiàn)金收收支規(guī)律律。一般般而言，對(duì)

8、公出出納業(yè)務(wù)務(wù)上午大大量支出出現(xiàn)金，下午大大量收入入現(xiàn)金；如果是是回籠行行處，下下午收進(jìn)進(jìn)的現(xiàn)金金一般大大于上午午付出的的；投放放行處正正相反。2、營(yíng)業(yè)網(wǎng)網(wǎng)點(diǎn)的多多少。網(wǎng)網(wǎng)點(diǎn)越多多，鋪地地現(xiàn)金需需求量越越大3、后勤保保障條件件。越好好則需要要的先盡盡量越少少。4、與中央央銀行發(fā)發(fā)行庫(kù)的的距離，交通條條件及發(fā)發(fā)行庫(kù)的的規(guī)定有有關(guān)。5、商業(yè)銀銀行內(nèi)部部管理情情況。13第三節(jié)商商業(yè)銀銀行的現(xiàn)現(xiàn)金資產(chǎn)產(chǎn)與流動(dòng)動(dòng)性需求求銀行的流流動(dòng)性需需求及其其種類(lèi)短期流動(dòng)動(dòng)性需求求短期流動(dòng)動(dòng)性需求求是一種短短期現(xiàn)金金需求。季節(jié)性性因素是是影響存存款的變變化和貸貸款需求求波動(dòng)的的主要因因素。 長(zhǎng)期流動(dòng)動(dòng)性需求求長(zhǎng)期流動(dòng)

9、動(dòng)性需求求是一種長(zhǎng)長(zhǎng)期現(xiàn)金金需求，這種需需求主要要由銀行行所服務(wù)務(wù)的社區(qū)區(qū)或者產(chǎn)產(chǎn)業(yè)的經(jīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展展所決定定。14周期流動(dòng)動(dòng)性需求求周期流動(dòng)動(dòng)性需求求是一種長(zhǎng)長(zhǎng)期現(xiàn)金金需求，這種需需求主要要是由于于經(jīng)濟(jì)周周期性波波動(dòng)所引引發(fā)的。臨時(shí)流動(dòng)動(dòng)性需求求臨時(shí)流動(dòng)動(dòng)性需求求是一種臨臨時(shí)的現(xiàn)現(xiàn)金需求求，這種種需求是是由難以以預(yù)測(cè)的的不尋常常事件所所引發(fā)的的。15現(xiàn)金資產(chǎn)產(chǎn)與流動(dòng)動(dòng)性供給給銀行的流流動(dòng)性供供給包括括：一是是在資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債表表中存儲(chǔ)儲(chǔ)流動(dòng)性性，二是是從金融融市場(chǎng)上上“購(gòu)買(mǎi)買(mǎi)”流動(dòng)動(dòng)性。銀行的現(xiàn)現(xiàn)金資產(chǎn)產(chǎn)作為資資金運(yùn)用用的一部部分，直直接形成成了對(duì)流流動(dòng)性的的供給。在現(xiàn)金資資產(chǎn)中，我國(guó)商商業(yè)銀行行習(xí)

10、慣地地將可供供商業(yè)銀銀行直接接、自主主運(yùn)用的的資金稱(chēng)稱(chēng)之為資金頭寸寸。商業(yè)銀銀行的頭頭寸概念念有可用用頭寸、基礎(chǔ)頭頭寸和可可貸頭寸寸之分。16可用頭寸寸是指扣除除了法定定準(zhǔn)備金金以后的的所有現(xiàn)現(xiàn)金資產(chǎn)產(chǎn)，包括括庫(kù)存現(xiàn)現(xiàn)金、在在中央銀銀行的超超額準(zhǔn)備備金及存存放同業(yè)業(yè)存款?？捎妙^頭寸也稱(chēng)稱(chēng)為可用用現(xiàn)金。包括兩兩個(gè)層次次內(nèi)容：1、支付準(zhǔn)準(zhǔn)備金。用于應(yīng)應(yīng)付客戶戶提存和和滿足債債權(quán)債務(wù)務(wù)清償需需要。有有些國(guó)家家為保證證銀行清清償能力力，規(guī)定定銀行必必須持有有一定比比例的備備付金。（我國(guó)國(guó)人行曾曾規(guī)定商商業(yè)銀行行須持有有5%-7%的備付金金）2、可貸頭頭寸。用于投投資和貸貸款的資資金，來(lái)來(lái)自于銀銀行的一

11、一般性存存款。17基礎(chǔ)頭寸寸是指商業(yè)業(yè)銀行庫(kù)庫(kù)存現(xiàn)金金與在中中央銀行行的超額額準(zhǔn)備金金之和。基礎(chǔ)頭頭寸是銀銀行最具具流動(dòng)性性的資產(chǎn)產(chǎn)，商業(yè)業(yè)銀行可可以隨時(shí)時(shí)動(dòng)用，用于充充當(dāng)銀行行一切資資金結(jié)算算的最終終支付手手段。但但庫(kù)存現(xiàn)現(xiàn)金和超超額準(zhǔn)備備金作用用有所不不同。前前者是為為客戶提提現(xiàn)準(zhǔn)備備的備付付金；后后者是為為有往來(lái)來(lái)金融機(jī)機(jī)構(gòu)保持持的清算算資金。 計(jì)算公式式：基基礎(chǔ)頭頭寸=庫(kù)庫(kù)存現(xiàn)金金金額+在中央央銀行的的超額準(zhǔn)準(zhǔn)備金計(jì)算公式式：可用用頭寸=基礎(chǔ)頭頭寸+/-上級(jí)級(jí)行應(yīng)調(diào)調(diào)入或調(diào)調(diào)出資金金+/-到到期同業(yè)業(yè)往來(lái)清清入或清清出資金金+/-法法定存款款準(zhǔn)備金金調(diào)整或或調(diào)減額額+/-應(yīng)應(yīng)調(diào)增或或調(diào)

12、減二二級(jí)準(zhǔn)備備金金額額（在上上級(jí)行準(zhǔn)準(zhǔn)備金）18可貸頭寸寸是指商業(yè)業(yè)銀行在在某一時(shí)時(shí)期內(nèi)可可直接用用于貸款款發(fā)放和和投資的的資金，它是形形成銀行行盈利性性資產(chǎn)的的基礎(chǔ)。19第四節(jié)銀銀行行流動(dòng)性性需求的的預(yù)測(cè)流動(dòng)性需需求預(yù)測(cè)測(cè)的意義義商業(yè)銀行行現(xiàn)金資資產(chǎn)每日日每時(shí)都都在變化化，一旦旦發(fā)生未未預(yù)料的的現(xiàn)金流流入或流流出的變變動(dòng)，一一旦發(fā)生生未預(yù)料料的現(xiàn)金金流入或或流出，銀行就就應(yīng)該立立即采取取防范措措施，通通過(guò)變現(xiàn)現(xiàn)資產(chǎn)或或籌措資資金防止止出現(xiàn)清清償危機(jī)機(jī)，因此此，銀行行要預(yù)測(cè)測(cè)未來(lái)一一定時(shí)期期內(nèi)的流流動(dòng)性需需要量。20引起銀行行流動(dòng)性性變化的的因素1、銀行流動(dòng)動(dòng)性供給給增加的的因素客戶存款款提供

13、非存存款服務(wù)務(wù)所得收收入客戶償還還貸款銀行資產(chǎn)產(chǎn)出售貨幣市場(chǎng)場(chǎng)借款發(fā)行新股股212、銀行流流動(dòng)性需需求增加加的因素素客戶提取取存款合格貸款款客戶的的貸款要要求償還非存存款借款款提供和銷(xiāo)銷(xiāo)售服務(wù)務(wù)中產(chǎn)生生的營(yíng)業(yè)業(yè)費(fèi)用和和稅收向股東派派發(fā)現(xiàn)金金股利22在任意時(shí)時(shí)點(diǎn)上銀銀行的流流動(dòng)性需需求與供供給的對(duì)對(duì)比狀況況決定了了在這一一時(shí)刻銀銀行的凈凈流動(dòng)性性頭寸。當(dāng)流動(dòng)性性供給超超過(guò)流動(dòng)動(dòng)性需求求時(shí)，存存在流動(dòng)動(dòng)性盈余余，此時(shí)時(shí)銀行有有正的流流動(dòng)性缺缺口；當(dāng)當(dāng)銀行流流動(dòng)性供供給小于于其需求求時(shí)，存存在流動(dòng)動(dòng)性赤字字，銀行行有負(fù)的的流動(dòng)性性缺口。當(dāng)銀行面面臨負(fù)的的流動(dòng)性性缺口時(shí)時(shí)，就要要及時(shí)進(jìn)進(jìn)行資金金調(diào)劑，

14、補(bǔ)充其其流動(dòng)性性；當(dāng)銀銀行面臨臨正的流流動(dòng)性缺缺口時(shí)，就要決決定如何何將這些些剩余流流動(dòng)性資資金投資資于盈利利性資產(chǎn)產(chǎn)。流動(dòng)性需需求供給給不匹配配是商業(yè)業(yè)銀行日日常經(jīng)營(yíng)營(yíng)的常態(tài)態(tài)，準(zhǔn)確確預(yù)測(cè)流流動(dòng)性需需求是銀銀行進(jìn)行行現(xiàn)金資資產(chǎn)管理理的首要要任務(wù)。23流動(dòng)性需需求預(yù)測(cè)測(cè)的方法法1.因素法影響預(yù)測(cè)期貸貸款變化化的主要因因素有:國(guó)民生產(chǎn)產(chǎn)總值預(yù)預(yù)期增長(zhǎng)長(zhǎng)率企業(yè)預(yù)期期利潤(rùn)率率貨幣供給給預(yù)期增增長(zhǎng)率預(yù)期優(yōu)惠惠貸款利利率及商商業(yè)票據(jù)據(jù)利率預(yù)期通貨貨膨脹率率資金頭寸寸需要量量=預(yù)計(jì)計(jì)貸款增增量+應(yīng)應(yīng)繳存款款準(zhǔn)備金金增量-預(yù)計(jì)存存款增量量24影響預(yù)測(cè)期存存款變化化的主要因因素有:個(gè)人收入入預(yù)期增增長(zhǎng)率社會(huì)商

15、品品零售額額的預(yù)期期增長(zhǎng)率率貨幣供應(yīng)應(yīng)量預(yù)期期增長(zhǎng)率率貨幣市場(chǎng)場(chǎng)存款預(yù)預(yù)期收益益率預(yù)期通貨貨膨脹率率252.資金結(jié)構(gòu)構(gòu)法資金結(jié)構(gòu)構(gòu)法是通通過(guò)分析析存貸款款資金結(jié)結(jié)構(gòu)及其其變化趨趨勢(shì)來(lái)預(yù)預(yù)測(cè)未來(lái)來(lái)的流動(dòng)動(dòng)性需求求。銀行總流流動(dòng)性需需求=存存款和非非存款負(fù)負(fù)債的流流動(dòng)性需需求+貸貸款的流流動(dòng)性需需求。26存款變動(dòng)動(dòng)的趨勢(shì)勢(shì)預(yù)測(cè)商業(yè)銀行行無(wú)法直直接控制制其存款款的變化化，但可可以摸索索其變化化規(guī)律，據(jù)此，我們可可以將銀銀行存款款分為三三類(lèi)：第一類(lèi)：固定提提取時(shí)間間的存款款；如定定期存單單或存款款，銀行行發(fā)行的的大額金金融債券券等。（穩(wěn)定性性貨幣負(fù)負(fù)債）第二類(lèi)：有一定定存期，但可能能隨時(shí)提提取的存存款

16、，如如定活兩兩便，零零存整取取存款。（脆弱弱性貨幣幣負(fù)債）第三類(lèi)：隨時(shí)可可能提取取的存款款，如活活期存款款。（游游動(dòng)性貨貨幣負(fù)債債）其中，第第一類(lèi)存存款較穩(wěn)穩(wěn)定，第第二類(lèi)第第三類(lèi)是是監(jiān)測(cè)重重點(diǎn)，銀銀行根據(jù)據(jù)不同類(lèi)類(lèi)資金的的穩(wěn)定性性定出流流動(dòng)性準(zhǔn)準(zhǔn)備金率率。根據(jù)三者者劃出存存款變動(dòng)動(dòng)趨勢(shì)線線，其中中易變性性存款曲曲線反映映流動(dòng)性性需求。27貸款變動(dòng)動(dòng)的趨勢(shì)勢(shì)預(yù)測(cè)貸款需求求的預(yù)測(cè)測(cè)上，銀銀行有主主動(dòng)性，可以根根據(jù)自身身可用頭頭寸情況況實(shí)行控控制。銀行根據(jù)據(jù)存款變變動(dòng)趨勢(shì)勢(shì)作出大大致反映映存款變變化規(guī)律律的核心心存款線線，根據(jù)據(jù)貸款變變化情況況作出反反映最低低可貸頭頭寸的貸貸款趨勢(shì)勢(shì)線。283.流動(dòng)

17、性指指標(biāo)法流動(dòng)性指指標(biāo)體系系能夠反反映一家家銀行整整體的流流動(dòng)性狀狀況。銀銀行可以以通過(guò)對(duì)對(duì)比分析析自身的的流動(dòng)性性指標(biāo)與與同行業(yè)業(yè)的平均均水平來(lái)來(lái)估算其其流動(dòng)性性需求。29第五節(jié)流流動(dòng)性性需求與與來(lái)源的的協(xié)調(diào)管管理銀行管理理人員對(duì)對(duì)流動(dòng)性性需求做做出預(yù)測(cè)測(cè)后，就就面臨著著如何來(lái)來(lái)滿足流流動(dòng)性需需求的決決策問(wèn)題題，或者者說(shuō)，對(duì)對(duì)最優(yōu)流流動(dòng)性管管理方案案的選擇擇流動(dòng)性管管理的主主要內(nèi)容容涉及流流動(dòng)性管管理的原原則、進(jìn)進(jìn)行流動(dòng)動(dòng)性協(xié)調(diào)調(diào)管理的的方法以以及對(duì)流流動(dòng)性管管理效果果的評(píng)價(jià)價(jià)30流動(dòng)性需需求管理理的原則則1.進(jìn)取型原原則當(dāng)出現(xiàn)流流動(dòng)性缺缺口時(shí)，銀行管管理者不不是依靠靠收縮資資產(chǎn)規(guī)模模、出售

18、售資產(chǎn)，而是通通過(guò)主動(dòng)動(dòng)負(fù)債的的方式來(lái)來(lái)滿足流流動(dòng)性需需求，擴(kuò)擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)營(yíng)規(guī)模。2.保守型原原則出現(xiàn)流動(dòng)動(dòng)性缺口口時(shí)，銀銀行管理理者不采采取主動(dòng)動(dòng)負(fù)債的的方法，而靠自自身資產(chǎn)產(chǎn)轉(zhuǎn)換、出售的的方式來(lái)來(lái)滿足流流動(dòng)性需需求。3.成本最低低原則流動(dòng)性缺缺口的滿滿足應(yīng)以以籌資成成本最低低為原則則。31流動(dòng)性需需求與來(lái)來(lái)源的協(xié)協(xié)調(diào)管理理方法銀行可以以通過(guò)轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)換資產(chǎn)產(chǎn)的方式式來(lái)滿足足流動(dòng)性性需求。銀行通通常以持持有流動(dòng)動(dòng)性的資資產(chǎn)，主主要是現(xiàn)現(xiàn)金和可可流通證證券來(lái)保保持其流流動(dòng)性。銀行也可可以通過(guò)過(guò)借入資資金的方方式來(lái)滿滿足流動(dòng)動(dòng)性的需需要。借借入資金金滿足流流動(dòng)性需需要是風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)最大大同時(shí)盈盈利最高高的一種種流動(dòng)性性管理方方式。隨著金融融創(chuàng)新的的不斷發(fā)發(fā)展，銀銀行在滿滿足流動(dòng)動(dòng)性需求求方面除除了上述述的傳統(tǒng)統(tǒng)方法之之外，還還有一些些新的方方法。如如資產(chǎn)產(chǎn)證券化化等。32資金頭寸寸調(diào)度的的方法1、近期頭頭寸調(diào)度度方法：（1）同業(yè)拆拆借（2）短期證證券回購(gòu)購(gòu)及商業(yè)業(yè)票據(jù)交交易（3）總行與與分行之之間的資資金調(diào)度度（4）通過(guò)中中央銀行行融通資資金（5）出售中中長(zhǎng)期證證券（6）出售貸貸款和固固定資產(chǎn)產(chǎn)332、遠(yuǎn)期頭頭寸調(diào)度度方法：（1）貸款安安排。即即使近期期