（家電行業(yè)分析）上半家電產(chǎn)業(yè)分析：出口形勢好于預期

家電行業(yè)分析

家電行業(yè)分析

上半年家電產(chǎn)業(yè)分析：出口形勢好于預期

一、世界家電產(chǎn)業(yè)進入消費引導時代

1、世界家電長期需求仍將保持穩(wěn)定

家電行業(yè)市場調(diào)查分析報告顯示，2021年，全球家電及消費電子市場陷入低谷，在全球經(jīng)濟復蘇乏力、新興市場環(huán)境不斷惡化的疊加影響下，市場難覓亮點。2021年全球家電及消費電子市場規(guī)模約1.1萬億美元，同比下降5.3%。其中，家電、消費電子兩大子行業(yè)市場規(guī)模分別同比萎縮3.6%、6.2%，其中家電和電子消費占比分別為34.6%、65.4%。

但從影響家電的長期需求看，家庭數(shù)量依舊保持增長，據(jù)統(tǒng)計目前全球擁有約20億家庭，家庭的平均規(guī)模保持在每戶3.5人左右，以大家電平均10-15年的更新速率，每年全球市場的保有量應該在1.5億臺左右。隨著世界經(jīng)濟的不斷開展，和生活觀念快速變化，獨居和小家庭數(shù)量份額仍不斷提高，新興市場的大家庭概念逐漸消失，世界家庭的總體數(shù)量還在穩(wěn)步增長，因此盡管近年來世界經(jīng)濟波動及各國經(jīng)濟刺激方案退出導致消費需求下降，但全球家電市場的整體銷售規(guī)模仍保持小幅波動或持平，據(jù)相關機構預測，2021年全球家電及消費電子市場將在2021年的低基數(shù)上溫和反彈4%，到達1.15萬億美元的規(guī)模。

2、世界電子消費及家電產(chǎn)業(yè)進入重構期

全球經(jīng)濟波動和不景氣是導致2021年世界家電及消費電子銷售規(guī)模下滑的直接原因，而深層原因是智能化浪潮的全速滲透和消費理念的顛覆升級使電子消費及家電產(chǎn)業(yè)處于重構期。在這種情形下，傳統(tǒng)彩電和大家電面臨巨大沖擊，作為智能化核心的智能出貨量也接近頂峰，產(chǎn)業(yè)重心悄然轉(zhuǎn)移。以手環(huán)為代表的可穿戴設備、和以VR、無人機等為代表的電子智能產(chǎn)品，能把人的需求和前沿創(chuàng)新科技相結(jié)合，給用戶帶來極致體驗，市場蓬勃開展。同時隨著人均可支配收入的增加和人們消費理念的不斷提升，越來越多的消費者開始接受智能家電。因此盡管電子消費和家電的整體規(guī)模在2021年出現(xiàn)波動，2021年世界電子消費及家電行業(yè)依然充滿信心，期待新增長點的爆發(fā)。

3、需求升級使全球家電邁入消費引導時代

在過去的十幾年中，家電產(chǎn)業(yè)的競爭根本表達在品牌博弈，誰掌握了品牌主導權誰就掌握了市場和價格的話語權，以韓國企業(yè)為例，通過全球品牌文化輸出獲得了巨大優(yōu)勢，在世界家電及電子消費領域一枝獨秀，特別是在進入后金融危機時代，世界家電格局進入中、韓、歐〔美〕、日四維競爭格局，品牌競爭的作用到達頂峰。

但進入2021年，互聯(lián)網(wǎng)促使生活方式的巨大改變徹底顛覆了原有的消費理念。進入2021年，全球消費趨勢快速升級，為平安買單、為智能買單、為個性買單、為體驗買單、為健康買單、為時間買單逐漸成為消費主流。隨著互聯(lián)網(wǎng)成長起來的80后，90后消費人群更愿意為體驗買單，他們有明確的消費定位，重視商品創(chuàng)新和購物體驗，希望消費需求得到即刻滿足。越來越多的人愿意為時間買單，O2O、移動支付等迅猛開展，各種時間產(chǎn)品火爆市場。同時隨著人們健康意識不斷增強，更愿意為健康買單，青睞綠色食品、有機食品及本地食品，精神消費所占份額也持續(xù)增大。

伴隨著消費理念的不斷變化，世界家電產(chǎn)業(yè)悄然升級，產(chǎn)品與消費者的距離快速拉近，創(chuàng)新的優(yōu)勢不斷擴大，產(chǎn)品的競爭力已經(jīng)不單依靠品牌的影響和價值，抓住消費需求變化趨勢成為掌握市場的關鍵。通過創(chuàng)新，世界電子消費及家電產(chǎn)業(yè)不斷派生新的品牌，并以驚人的速度擴大規(guī)模，蘋果、小米、特斯拉、樂視等大量新品牌快速擴張，通過互聯(lián)網(wǎng)在進入產(chǎn)業(yè)的初期即獲得較大市場，這些企業(yè)都虎視眈眈瞄準智能家電市場。同時傳統(tǒng)品牌也意識到，在快速創(chuàng)新迭代下，品牌的張力有所減弱，家電產(chǎn)業(yè)逐步從品牌時代向消費需求時代演進，盡管家電產(chǎn)業(yè)迭代沒有電子消費產(chǎn)業(yè)訊速，但這一趨勢也已明顯確立，且不斷加速。

4、世界大家電寡頭競爭加劇

金融危機后，世界大家電市場需求接近飽和，產(chǎn)品也缺乏革命性的創(chuàng)新，品牌競爭日趨劇烈。在這輪競爭中，日系品牌江河日下，包括松下、東芝、夏普等品牌在內(nèi)的企業(yè)都在出售或轉(zhuǎn)讓家電業(yè)務。韓國三星、LG兩大品牌通國全球品牌文化輸出獲得了巨大的品牌優(yōu)勢，據(jù)統(tǒng)計三星在全球彩電品牌銷售份額穩(wěn)居頭名，而LG在全球洗衣機品牌銷售份額中穩(wěn)居頭名，且份額仍不斷提高。而歐美品牌為穩(wěn)固傳統(tǒng)市場，也加大了整合力度，其中博世與西門子完成業(yè)務整合，惠而浦收購意黛喜。同時，2021年上半年，中國品牌在全球的收購也到達頂峰，從整體來看，隨著整合的深入，世界大家電領域?qū)⑦M入寡頭競爭時代，品牌數(shù)量雖然沒有減少，但競爭權將集中在包括中國品牌在內(nèi)的幾大家電航母手中，而這種通過并購的整合也還將繼續(xù)。目前來看，通過資本收購外鄉(xiāng)及世界家電，來擴大幅員及寡頭品牌之間的競爭將更加劇烈。

以年初的美國對中國產(chǎn)大容量洗衣機發(fā)起反傾銷案為例，外表上是美國外鄉(xiāng)企業(yè)訴訟韓資企業(yè)的傾銷行為，實質(zhì)上是惠而浦與韓資品牌在全球范圍內(nèi)的一場品牌戰(zhàn)，而且通過裁決，也限制住中國外鄉(xiāng)品牌開展大容量洗衣機的時機，一箭雙雕，充分表達了近年來品牌競爭的廣度和深度。

二、2021年世界家電貿(mào)易下滑趨勢緩和

1、世界家電進口規(guī)模下滑趨勢減緩

2021年世界家電貿(mào)易規(guī)模自金融危機后首次下滑，據(jù)GTI對全球70個重點家電市場統(tǒng)計，2021年其家電產(chǎn)品貿(mào)易總規(guī)模較2021年下滑7.8%。前十大進口市場中，除排在首位的美國市場小幅增長外，均有明顯下滑，其中又以俄羅斯和巴西等新興市場由于匯率波動而大幅下滑。2021年一季度，美國市場進口保持穩(wěn)定，同比增長2.7%，雖然巴西〔下滑45%〕和俄羅斯〔下滑18%〕等新興市場依舊下滑，但歐洲興旺市場小幅上升，日本市場有所緩和，因此2021年一季度世界家電進口市場規(guī)模與去年根本持平，遏止了下滑態(tài)勢。

2、世界主要家電產(chǎn)業(yè)競爭國出口態(tài)勢上升

2021年世界家電貿(mào)易規(guī)模下滑及進口需求萎縮的主要原因是世界經(jīng)濟低迷狀態(tài)及匯率市場的大幅波動，不但中國家電出口自金融危機后首次下滑，世界家電產(chǎn)業(yè)主要競爭國出口規(guī)模也均有下降，世界前十大家電出口國，除墨西哥外均有不同程度下滑，其中出口排名僅次于中國的德國和美國家電出口分別下滑12%和3.7%，而近年來冒出的新競爭對手泰國，土耳其、捷克也分別下滑2.5、11.3和5%。2021年一季度，個別國家出口有明顯上升，其中泰國出口同比增長8%，捷克增長12%，日本出口同比增長2%，而中國、德國、美國、韓國，土耳其等世界主要家電產(chǎn)業(yè)競爭國出口與去年同期持平或有小幅下降，出口態(tài)勢均有所緩和。

3、世界家電領域貿(mào)易保護趨勢有所抬頭

2021年下半年到2021年上半年，家電行業(yè)發(fā)生多起貿(mào)易保護案件，其中土耳其對我螺桿式水冷機反傾銷，更多出于保護本國產(chǎn)業(yè)的競爭目的;而摩洛哥對我冰箱反傾銷案件的主要目的是希望外資企業(yè)能夠到摩洛哥投資建廠，拉動摩洛哥當?shù)氐慕?jīng)濟和就業(yè);而年初，美國對中國產(chǎn)大容量洗衣機反傾銷案，那么更多涉及惠而浦與韓資的國際品牌競爭，但無論從產(chǎn)業(yè)競爭，還是地方保護或是品牌競爭，每逢世界貿(mào)易低迷之時，貿(mào)易保護必然加劇，據(jù)統(tǒng)計今年上半年機電類貿(mào)易保護案件涉及11起，其中七起是新立案件，總數(shù)也比去年同期多六起。

三、2021年上半年家電出口好于預期

1、“十三五〞家電出口規(guī)模或持續(xù)波動

〞十二五“期間，中國家電出口行業(yè)通過開拓新興市場，加大自主品牌投入等方式不斷提升走出去規(guī)模和水平，成功擺脫了金融危機的巨大影響，據(jù)機電商會統(tǒng)計，2021-2021年中國家電出口行業(yè)累計完成出口額3006.3億美元，較〞十一五“期間多創(chuàng)匯1200億美元。出口規(guī)模從2021年的537億美元，到達2021年的650億美元。但另一方面，2021年家電出口規(guī)模自金融危機后首次下滑，整個〞十二五“期間，年平均出口增速降為歷史最低，為3.1%，而受到金融危機影響〞十一五“期間，家電出口年平均增速還在13.8%。家電出口的快速擴張期已結(jié)束。

展望〞十三五“，全球家電產(chǎn)業(yè)智能化落地依然缺乏統(tǒng)一開放平臺，新興市場的經(jīng)濟復蘇尚需時日，而傳統(tǒng)歐美市場的家電普及率較高，更新需求有限，總體來看全球家電需求短時間內(nèi)難尋增長點。另一方面隨著中國企業(yè)走出去的方式轉(zhuǎn)變，本地化生產(chǎn)份額將逐步提高，將局部削弱中國的出口份額。此外電商等出口方式的產(chǎn)品范圍擴大遭遇瓶頸，局部產(chǎn)品目前還難以適應電商平臺，新的出口增長模式還待挖掘。因此，〞十三五“中國家電出口市場雖仍有潛力可挖，但難言大幅增長，或維持小幅波動態(tài)勢，中國家電出口規(guī)模將在630億-660億之間波動。

2、2021年上半年出口形勢好于預期，匯率波動導致出口價格下滑。

2021年1-6月家電出口317.8億美元，出口規(guī)模較去年同期微降1.9%，緩和了2021年的下滑趨勢，在當前國際需求依然不旺，產(chǎn)品結(jié)構調(diào)整的大環(huán)境下，上半年家電出口態(tài)勢好于預期。這一方面源于內(nèi)銷形勢嚴峻，主營企業(yè)加大了外銷拓展力度，另一方面得益于人民幣匯率的適當貶值，給外貿(mào)企業(yè)提升了議價空間。但人民幣貶值加上原材料在相對低位運行，也致使大局部家電產(chǎn)品出口價格有明顯下降，使得局部重點商品出口量漲價跌。

從運行態(tài)勢來看，一月份家電出口延續(xù)了2021年的嚴峻形勢，二月同比降幅持續(xù)擴大，二月當月我家電產(chǎn)品出口規(guī)模較去年同期下滑20.6%，但三月家電出口大幅反彈，當月同比增長20.7%，節(jié)日因素導致一季度家電出口大幅波動。而二季度家電出口那么相對平穩(wěn)，出口規(guī)模與去年持平。

3、興旺市場穩(wěn)中有降，局部新興市場有所緩和。

從市場來看，2021年上半年對興旺市場出口整體比擬平穩(wěn)，對新興市場出口頹勢有所遏制，東歐市場和非洲等局部新興市場有所反彈，但力度有限，只有南美市場仍深陷困境。增長市場中北非和東歐市場值得關注，但相較以往，2021年全球市場依然缺乏突出增長點。

近兩年由于美國經(jīng)濟持續(xù)向好，北美洲需求保持穩(wěn)定，2021年-2021年我對北美家電出口保持小幅增長態(tài)勢，2021年重點家電產(chǎn)品對美出口量依然保持增長，如空調(diào)器對美出口量較同期增長14.4%，冰箱出口量增長9.9%，但受出口價格下滑影響，1-6月我對北美洲出口總規(guī)模為74.1億美元，較去年同期微降2.8%。

對歐出口在2021年上半年有明顯上升，1-6月對歐整體出口規(guī)模為74.4億美元，較去年同期增長4.4%。單看對歐盟出口而同比增長3.3%，其中對德國和英國出口降幅有所收窄，分別較去年同期下降5.4%和6.8%，而對意大利和法國兩大市場出口分別增長20.7和6.8%。另一方面，對俄羅斯和波蘭、烏克蘭幾大東歐主要市場的出口有明顯緩和，分別增長12.7%、7.4%和20%。

2021年上半年對亞洲總體出口126.8億美元，與去年根本持平，對日韓出口的下滑趨勢也有所遏止，上半年對日本出口額同比下降3.7%，創(chuàng)近年最低降幅，對韓出口額那么增長8%。但對東盟和中東市場的增長勢頭有所回落，其中對東盟出口額較去年同期增長6%，增速近年來不斷下降，對中東市場出口微降1%，沙特、阿聯(lián)酋、伊朗等主要中東市場均有兩位數(shù)的下滑幅度，主要原因還是石油等大宗能源商品在地位，導致經(jīng)濟下滑。

從2021年開始，大宗商品出口下滑及匯率波動導致南美主要市場消費大幅下滑，2021年這一趨勢仍未好轉(zhuǎn)，1-6月我對巴西出口繼續(xù)下滑50%，對阿根廷出口繼續(xù)下滑30%。對南美的出口規(guī)模目前僅有20億美元，兩年來累計下滑超過30%。

得益于北非市場的不斷穩(wěn)定向好，2021年上半年對非出口總額重新恢復增長，為14億美元，較去年同期增長6%，其中對阿爾及利亞、埃及市場分別增長49.5%和49.6%。但對尼日利亞和安哥拉分別下滑29%和79%。

4、大家電出口量漲價跌，小家電行業(yè)進入ODM時代。

2021年上半年家電產(chǎn)品出口“小不如大〞，大家電出口量明顯反彈，但由于2021年原材料持續(xù)走低，2021年人民幣匯率有所貶值，主營企業(yè)紛紛對進口商讓利，此上半年，大家電出口價格下降，量漲價跌現(xiàn)象明顯。2021年上半年，冰洗空等傳統(tǒng)大家電〔包括零件〕出口額為153.9億美元。較去年同期增長2%，除南美市場持續(xù)下滑外均有不同程度的增長，其中對東盟和歐洲增長幅度最高，分別為13.6%和16.3%。其中空調(diào)器出口量漲價跌現(xiàn)象最為突出，上半年空調(diào)器出口3320萬臺，接近歷史同期高位，較去年同期增長20.2%，但出口額僅為65億美元，較去年同期增長6%。冰箱出口量2245萬臺，同比增長10%，但出口規(guī)模與去年持平，為27.9億美元。洗衣機出口865萬臺，同比增長2%，出口額與去年持平為11.8億美元。

2021年小家電〔包括零件〕產(chǎn)品出口額為158.5億美元，同比減少3.6%，出口規(guī)模連續(xù)兩年下滑。除兩凈產(chǎn)品出口額增長8.3%外均有不同程度下滑。廚房大家電產(chǎn)品出口額下滑6.4%，其中電磁爐、微波爐和煙機分別下滑17.6%、6.3%和4.9%。廚房小家電出口額總體下滑8%，其中多士爐和咖啡壺分別下滑16.6%和5.5%。個人護理產(chǎn)品出口規(guī)模下滑4.8%，其中剃須刀和電熨斗分別下滑11.1%和11.3%。而環(huán)境電器出口規(guī)模與去年持平。

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