2022年第一章第一節(jié)　證券投資基金的概念與特點(diǎn)

第一章第一節(jié) 證投基金的概念與特點(diǎn)一、證券投資基金的概念金。例1-1(金。例1-1(2022年3月真題·單項(xiàng)選擇題)目前，我國證券投資基金反映的是一種〔〕關(guān)系。A．股權(quán)【參考答案】C例1-2(2022年3月真題.例1-2(2022年3月真題.多項(xiàng)選擇題)我國現(xiàn)行的證券投資基金的主要投資范圍包括〔〕。CD．國債【參考答案】ABCD【參考答案】ABCD支持證券、權(quán)證、遠(yuǎn)期投資等有價(jià)證券和衍生金融工具的買賣及回購交易等。例1—3(2022年3月真題·判斷題)券資金指過出售基份額集資者資形隸于管人財(cái)由金人理的集投方?！?〕【參考答案】×二、證券投資基金的特點(diǎn)證券投資基金(以下簡稱基金)主要有以下特征：進(jìn)行基金的投資運(yùn)作，從而使“組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)〞成為基金的一大特色。3．利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)：證券投資基金實(shí)行“利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)〞的原那么。44準(zhǔn)確、充分的信息披露。5．獨(dú)立托管、保障平安：基金管理人負(fù)責(zé)基金的投資操作，本身并不參與基金財(cái)產(chǎn)的保管，基金財(cái)產(chǎn)的保管由獨(dú)立于基金管理人的基金托管人負(fù)責(zé)。例1-4(2022年3月真題·單項(xiàng)選擇題)證券投資基金具有集合投資的特點(diǎn)，集合投資的優(yōu)點(diǎn)是證券投資基金具有集合投資的特點(diǎn)，集合投資的優(yōu)點(diǎn)是〔〕。D．具有規(guī)模優(yōu)勢【參考答案】D三、證券投資基金與其他金融工具的比擬(一)基金與股票、債券的差異表1-8證券投資基金與股票、債券的比擬比擬工程證券投資基金股票債券反映的經(jīng)濟(jì)關(guān)系不同反映的是一種信托關(guān)系，是一種受益憑證反映的是一種所有權(quán)關(guān)系，是一種所有權(quán)憑證反映的是債權(quán)債務(wù)關(guān)系，是一種債權(quán)憑證所籌資金的投向不同問接投資工具，投向有價(jià)證券等金融工具或產(chǎn)品直接投資工具，投向?qū)崢I(yè)領(lǐng)域直接投資工具，投向?qū)崢I(yè)領(lǐng)域投資收益與風(fēng)險(xiǎn)大小不同在通常情況下，證券投資通常情況下，股票的收益?zhèn)氖找媸谴_定的，投資風(fēng)險(xiǎn)最小基金的收益要高于債券。是不確定的，投資風(fēng)險(xiǎn)最大股票投資的風(fēng)險(xiǎn)大于基金，基金投資的風(fēng)險(xiǎn)又大于債券比擬工程證券投資基金銀行儲蓄存款性質(zhì)不同基金是一種受益憑證，基表1-9證券投資基金與銀行儲蓄存款的比擬(二)基金與銀行儲蓄存款的區(qū)別表1-9證券投資基金與銀行儲蓄存款的比擬比擬工程證券投資基金銀行儲蓄存款，收益與風(fēng)險(xiǎn)特性不同銀行存款利率都是相對固定的投資相對平安信息披露程度不同基金管理人必須定期向投資者公布基金投資運(yùn)作情況類別名稱職責(zé)與作用基金當(dāng)事人基金份額持有人基金份額持有人即基金投資者，是基金的出資人、基金資產(chǎn)的所有者和基金投資回報(bào)的受益人?；鸸芾砣嘶鸸芾砣耸腔甬a(chǎn)品的募集者和管理者，其最主要職責(zé)就是按照基金合同的約定，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作在有效控制風(fēng)險(xiǎn)的根底上為基金投資者爭取最大的投資收益?；鹜泄苋嘶鹜泄苋说穆氊?zé)主要表達(dá)在基金資產(chǎn)保管、基