基金從業(yè)資格考試《私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識》真題匯編二

基金從業(yè)資格考試《私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識》真題匯編二1[單選題]（江南博哥）我國證券交易所的交易機(jī)制有()。

Ⅰ競價交易

Ⅱ大宗交易

Ⅲ要約收購

Ⅳ協(xié)議轉(zhuǎn)讓A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：目前，我國證券交易所主要有以下交易機(jī)制：(1)競價交易。(2)大宗交易。(3)要約收購。(4)協(xié)議轉(zhuǎn)讓。2[單選題]下列屬于合伙型股權(quán)投資基金應(yīng)當(dāng)解散的情形是()。

Ⅰ合伙型股權(quán)投資基金存續(xù)期屆滿且合伙人決定不再經(jīng)營的

Ⅱ全部投資項目到期退出的

Ⅲ全體合伙人決定解散的

Ⅳ法律、行政法規(guī)及合伙協(xié)議約定的其他解散事由A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：一般地，合伙型股權(quán)投資基金出現(xiàn)以下情形的，應(yīng)當(dāng)解散：(1)合伙型股權(quán)投資基金存續(xù)期屆滿且合伙人決定不再經(jīng)營的。(2)全部投資項目到期退出的。(3)全體合伙人決定解散的。(4)法律、行政法規(guī)及合伙協(xié)議約定的其他解散事由。3[單選題]基金管理人對基金投資者投向基金的資金與財產(chǎn)安全承擔(dān)的責(zé)任和義務(wù)包括()。

Ⅰ恪盡職守、誠實守信、謹(jǐn)慎勤勉，防范利益沖突，履行風(fēng)險提醒義務(wù)、反洗錢義務(wù)

Ⅱ與基金投資者關(guān)于基金合同及附屬文件充分溝通，并就法規(guī)可能影響的基金合同生效程序進(jìn)行客觀描述

Ⅲ建立相關(guān)制度保障投資者的商業(yè)秘密并對個人信息嚴(yán)格保密

Ⅳ建立相關(guān)制度以保障基金財產(chǎn)和客戶資金安全A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：基金管理人對基金投資者的資金進(jìn)行基金投資管理，從募集階段開始就需要對基金投資者投向基金的資金與財產(chǎn)安全承擔(dān)責(zé)任與義務(wù)，從原則上主要包括以下方面：(1)募集機(jī)構(gòu)在募集過程中應(yīng)恪盡職守、誠實守信、謹(jǐn)慎勤勉，防范利益沖突，履行風(fēng)險提醒義務(wù)、反洗錢義務(wù)等相關(guān)義務(wù)，并按照法規(guī)要求的合格投資者制度承擔(dān)特定對象確定、投資者適當(dāng)性審查與確認(rèn)等相關(guān)責(zé)任。(2)募集機(jī)構(gòu)在募集階段應(yīng)與基金投資者關(guān)于基金合同及附屬文件充分溝通，并就法規(guī)可能影響的基金合同生效程序進(jìn)行客觀描述。(3)募集機(jī)構(gòu)應(yīng)建立相關(guān)制度保障投資者的商業(yè)秘密并對個人信息嚴(yán)格保密，并確保基金相關(guān)的未公開信息不被用于進(jìn)行非法交易等。(4)募集機(jī)構(gòu)應(yīng)建立相關(guān)制度以保障基金財產(chǎn)和客戶資金安全，包括但不限于基金募集與分配賬戶安排、基金托管安排等。4[單選題]股權(quán)投資基金投資后管理的財務(wù)監(jiān)控指標(biāo)有()。

Ⅰ關(guān)鍵比率分析

Ⅱ拖延付款情況

Ⅲ資產(chǎn)負(fù)債表重大改變

Ⅳ收入增長率A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A參考解析：投資后管理中的財務(wù)指標(biāo)包括：(1)比率分析中的預(yù)警信號。(2)經(jīng)營中的拖延付款。(3)財務(wù)虧損。(4)資產(chǎn)負(fù)債表的重大改變。收入增長率屬于投資后項目跟蹤與監(jiān)控常用的經(jīng)營指標(biāo)。5[單選題]股權(quán)投資基金清算的主要程序有()。

Ⅰ確定清算主體

Ⅱ通知債權(quán)人

Ⅲ清理和確認(rèn)基金財產(chǎn)

Ⅳ分配基金財產(chǎn)，編制清算報告A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ四項都是股權(quán)投資基金清算的主要程序。6[單選題]下列不屬于股權(quán)投資基金登記備案規(guī)則體系的是()。A.《私募基金登記備案相關(guān)問題解答》B.《中華人民共和國證券投資基金法》C.《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法》D.《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》正確答案：B參考解析：中國證監(jiān)會頒布的《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》、基金業(yè)協(xié)會發(fā)布的《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法》及關(guān)于登記備案的系列問題解答和相關(guān)指引構(gòu)成了股權(quán)投資基金登記備案的完整的規(guī)則體系。7[單選題]下列關(guān)于夾層資本的說法中，錯誤的是()。A.夾層資本比銀行貸款優(yōu)先級高、成本低，比股權(quán)資本優(yōu)先級低、成本高B.夾層資本，無法要求融資方提供資產(chǎn)抵押或由第三方擔(dān)保C.夾層資本彈性較大，融資條款可以根據(jù)交易所需進(jìn)行定制，能夠滿足特定交易的個性化需求D.夾層資本的收益和風(fēng)險介于銀行貸款和股權(quán)資本之間正確答案：A參考解析：在杠桿收購融資中，夾層資本比銀行貸款優(yōu)先級低、成本高，比股權(quán)資本優(yōu)先級高、成本低，進(jìn)一步拓展了杠桿收購基金的融資渠道，提高了可用杠桿水平。8[單選題]()更側(cè)重于評價目標(biāo)公司通過重整可能得到的價值提升空間。A.創(chuàng)業(yè)基金B(yǎng).并購基金C.創(chuàng)業(yè)基金和并購基金D.以上都不對正確答案：B參考解析：并購基金更側(cè)重于評價目標(biāo)公司通過重整可能得到的價值提升空間。9[單選題]某股權(quán)投資基金管理人根據(jù)風(fēng)險評估結(jié)果，采用相應(yīng)的控制措施，將風(fēng)險控制在可承受范圍之內(nèi)，突出體現(xiàn)了內(nèi)部控制的()構(gòu)成要素。A.內(nèi)部監(jiān)督B.內(nèi)部環(huán)境C.風(fēng)險評估D.控制活動正確答案：D參考解析：控制活動是指根據(jù)風(fēng)險評估結(jié)果，采用相應(yīng)的控制措施，將風(fēng)險控制在可承受范圍之內(nèi)。10[單選題]下列關(guān)于投資者關(guān)系管理的說法中，錯誤的是()。A.基金管理人與投資者之間充分的了解是建立良好投資者關(guān)系的前提條件B.基金管理人應(yīng)向投資者闡明其權(quán)利、義務(wù)和投資風(fēng)險，明確告知投資者該項投資沒有任何業(yè)績承諾C.股權(quán)投資基金相對于公募基金而言，具有存續(xù)期長、投資風(fēng)險高、流動性高等特點，D.對于有保密需求的信息，可以告知投資者暫時無法進(jìn)行披露正確答案：C參考解析：股權(quán)投資基金相對于公募基金或私募證券投資基金而言，具有存續(xù)期長、投資風(fēng)險高、流動性差等特點。11[單選題]下列股權(quán)投資基金的相關(guān)說法錯誤的是()。A.在投資后管理階段，投資機(jī)構(gòu)為了保護(hù)自身的合法權(quán)益，需定期核查協(xié)議條款的執(zhí)行情況B.投資后管理有利于保障股權(quán)投資基金收益C.投資后管理能有效地幫助被投資企業(yè)利用好資本市場D.投資后管理能提升被投資企業(yè)自身價值正確答案：B參考解析：投資后管理不能保障股權(quán)投資基金收益。12[單選題]股權(quán)投資基金接受()形式的出資方式。A.實物資產(chǎn)B.勞務(wù)C.貨幣資金D.無形資產(chǎn)正確答案：C參考解析：與一般企業(yè)不同，股權(quán)投資基金通常要求全部用貨幣資金出資，一般不接受實物資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等非貨幣資金出資。13[單選題]下列關(guān)于中國證券投資基金業(yè)協(xié)會的法律地位、法律依據(jù)和職責(zé)的說法中，錯誤的是()。A.2013年6月1日，新修訂的《中華人民共和國證券投資基金法》增設(shè)了第十二章“基金業(yè)協(xié)會”，為中國證券投資基金業(yè)協(xié)會的地位和職責(zé)權(quán)限提供了基本的法律依據(jù)B.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會是我國股權(quán)投資基金行業(yè)的自律機(jī)構(gòu)C.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會履行的職責(zé)之一是依法辦理非公開募集基金的登記、備案D.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會不是社會團(tuán)體法人正確答案：D參考解析：中國證券投資基金業(yè)協(xié)會是股權(quán)投資基金行業(yè)的自律性組織，是社會團(tuán)體法人。14[單選題]下列屬于投資后管理期間的是()。A.投資交割后到基金清算之前B.投資交割后到項目退出之前C.基金募集完成到基金清算之前D.基金募集完成到項目退出之前正確答案：B參考解析：在投資交割之后直到項目退出之前都屬于投資后管理的期間，在整個股權(quán)投資過程中持續(xù)時間最長、花費(fèi)精力最多。15[單選題]關(guān)于非法吸收存款與集資詐騙罪，下列說法錯誤的是()。A.集資詐騙罪的量刑重于非法吸收公眾存款罪B.集資詐騙罪的最高刑期為20年期徒刑C.非法吸收公眾存款罪的最高刑期為10年有期徒刑D.以非法占有為目的，使用詐騙方法非法集資的，構(gòu)成集資詐騙罪正確答案：B參考解析：集資詐騙罪的最高刑期為無期徒刑。16[單選題]股權(quán)投資基金管理人及其從業(yè)人員投資于其所管理股權(quán)投資基金的資金，()。A.不屬于基金財產(chǎn)，屬于基金管理人及其從業(yè)人員的固有財產(chǎn)B.屬于基金財產(chǎn)，不屬于基金管理人及其從業(yè)人員的固有財產(chǎn)C.不屬于基金財產(chǎn)，也不屬于基金管理人及其從業(yè)人中的固有財產(chǎn)D.屬于基金財產(chǎn)，同時也屬于基金管理人及其從業(yè)人員的固有財產(chǎn)正確答案：B參考解析：基金財產(chǎn)獨(dú)立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)?；鸸芾砣恕⒒鹜泄苋瞬坏脤⒒鹭敭a(chǎn)歸入其固有財產(chǎn)。17[單選題]()是指股權(quán)投資基金要求目標(biāo)公司在執(zhí)行某些可能損害投資者利益或?qū)ν顿Y者利益有重大影響的行為時，需取得投資者同意的條款。A.完全棘輪條款B.保護(hù)性條款C.加權(quán)平均條款D.回售條款正確答案：B參考解析：保護(hù)性條款是指股權(quán)投資基金為保護(hù)自身利益而設(shè)置的要求目標(biāo)公司在執(zhí)行某些可能損害投資者利益或?qū)ν顿Y者利益有重大影響的行為時，需取得投資者同意的條款。18[單選題]股權(quán)投資基金管理人、托管人及相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)違反法律法規(guī)時，中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)可以采取()處理方式。

Ⅰ仲裁機(jī)關(guān)調(diào)解

Ⅱ行政處罰

Ⅲ移交司法機(jī)關(guān)

Ⅳ行政監(jiān)管措施A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：C參考解析：股權(quán)投資基金管理人、托管人及相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)違反法律法規(guī)時，中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)可以采取行政監(jiān)管措施、行政處罰等處理方式：構(gòu)成犯罪的，可以移交司法機(jī)關(guān)處理。19[單選題]契約型基金合同組織形式相關(guān)內(nèi)容主要包括()。

Ⅰ.私募基金份額的登記

Ⅱ.交易及清算交收安排

Ⅲ.私募基金財產(chǎn)的估值和會計核算

IV.私募基金的財產(chǎn)A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案：D參考解析：契約型基金合同組織形式相關(guān)內(nèi)容主要包括：前言(訂立基金合同的目的、依據(jù)和原則);私募基金的基本情況;私募基金的申購、贖回與轉(zhuǎn)讓;私募基金份額持有人大會及日常機(jī)構(gòu);私募基金份額的登記;私募基金的財產(chǎn);交易及清算交收安排;私募基金財產(chǎn)的估值和會計核算;基金合同的效力、變更、解除與終止;私募基金的清算;違約責(zé)任;爭議的處理。20[單選題]我國現(xiàn)行規(guī)則要求，股權(quán)投資基金設(shè)立完成后，應(yīng)在（）辦理基金備案。A.中國證監(jiān)會B.中國基金業(yè)協(xié)會C.中國證券業(yè)協(xié)會D.中國財政部正確答案：B參考解析：股權(quán)投資基金設(shè)立完成后，應(yīng)在中國基金業(yè)協(xié)會辦理基金備案。21[單選題]投資決策輔助，是指依據(jù)盡職調(diào)查中發(fā)現(xiàn)的目標(biāo)公司的特點和風(fēng)險，可以幫助投資方在（）方面更好地進(jìn)行各項投資決策。

Ⅰ投資協(xié)議談判策略

Ⅱ被投資企業(yè)經(jīng)營

Ⅲ投資后管理的重點

Ⅳ評估項目退出的方式和可行性A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A參考解析：盡職調(diào)查的作用，一是價值發(fā)現(xiàn)，幫助投資方判斷目標(biāo)公司是否值得投資并獲取項目估值所需信息；二是風(fēng)險發(fā)現(xiàn)，通過獲取目標(biāo)公司的真實信息，識別和評估目標(biāo)公司的主要風(fēng)險，降低信息不對稱可能帶來的問題；三是投資決策輔助，依據(jù)盡職調(diào)查中發(fā)現(xiàn)的目標(biāo)公司的特點和風(fēng)險，幫助投資方在①投資條款談判、②投資后管理重點內(nèi)容、③項目退出方式選擇等方面的決策提供依據(jù)。22[單選題]關(guān)于外幣股權(quán)投資基金的說法，錯誤的是()。A.依據(jù)中國境外的相關(guān)法律在中國境外設(shè)立B.外國投資者注冊成立C.外幣股權(quán)投資基金的經(jīng)營實體注冊在境外D.以外幣對中國境內(nèi)的企業(yè)進(jìn)行投資正確答案：B參考解析：B錯誤，外幣股權(quán)投資基金，是指依據(jù)中國境外的相關(guān)法律在中國境外設(shè)立，主要以外幣對中國境內(nèi)的企業(yè)進(jìn)行投資的股權(quán)投資基金。外幣股權(quán)投資基金通常采取“兩頭在外”的方式。第一，外幣股權(quán)投資基金不在中國境內(nèi)以基金名義注冊法人實體，其經(jīng)營實體注冊在境外。第二，外幣股權(quán)投資基金在投資過程中，通常在境外設(shè)立特殊目的公司作為受資對象，并在境外完成項目的投資退出。23[單選題]下列投資協(xié)議條款的簡要約定中，屬于董事會席位分配條款的是()。A.“投資人有權(quán)提名一名董事(“投資人提名董事”)至被投資公司董事會，如經(jīng)股東會選舉通過，則包括投資人提名并選舉通過的董事在內(nèi)，董事會由不超過11名董事組成……”B.“公司如向第三方提供擔(dān)保，依照公司章程，應(yīng)由董事會決議通過……”C.“投資人有權(quán)提名一名監(jiān)事(“投資人提名監(jiān)事”)至被投資公司監(jiān)事會，如經(jīng)股東會選舉通過，則包括投資人提名并選舉通過的監(jiān)事在內(nèi)，監(jiān)事會由不超過5名監(jiān)事組成，其中兩名監(jiān)事分別由職工代表和外部監(jiān)事組成……”D.“公司股東會會議由董事會召集，董事長主持……”正確答案：A參考解析：董事會席位條款指的是在投資協(xié)議中股權(quán)投資基金和目標(biāo)公司之間約定董事會的席位構(gòu)成和分配的條款。董事會是公司治理的重要組成部分，董事會席位條款的實質(zhì)是對被投資企業(yè)的控制權(quán)分配進(jìn)行約定。通常，董事會席位條款會約定董事會席位總數(shù)及其分配規(guī)則。24[單選題]下列關(guān)于股權(quán)投資基金管理人的說法中，正確的有（）。

Ⅰ是基金產(chǎn)品的管理者

Ⅱ根據(jù)基金合同，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作

Ⅲ在有效控制風(fēng)險的基礎(chǔ)上，為基金投資者爭取最大的投資收益

Ⅳ決定基金管理人的激勵機(jī)制和分配制度A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：C參考解析：股權(quán)投資基金管理人是基金產(chǎn)品的募集者和管理者，最主要的職責(zé)就是按照基金合同的約定，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作，在有效控制風(fēng)險的基礎(chǔ)上，為基金投資者爭取最大的投資收益。25[單選題]中國基金業(yè)協(xié)會會員可分為()。

Ⅰ普通會員

Ⅱ聯(lián)席會員

Ⅲ觀察會員

Ⅳ特別會員A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：B參考解析：基金業(yè)協(xié)會會員可分為普通會員、聯(lián)席會員、觀察會員、特別會員。26[單選題]下列關(guān)于我國二級股票市場的主要交易機(jī)制，說法錯誤的是()。A.在我國股票交易市場，ST股票和*ST股票價格的漲跌幅不得超過5％B.大宗交易不會對競價交易的股票價格形成巨大沖擊，有利于市場穩(wěn)定C.大宗交易業(yè)務(wù)交易經(jīng)手費(fèi)比集中競價交易方式下同品種證券的交易經(jīng)手費(fèi)高D.收購人可以向被收購公司所有股東發(fā)出收購其所持有的全部或者部分股份的要約正確答案：C參考解析：大宗交易轉(zhuǎn)讓是通過委托中介機(jī)構(gòu)代為辦理，按照交易所規(guī)定的大宗交易業(yè)務(wù)辦理流程辦理的，其交易經(jīng)手費(fèi)比集中競價交易方式下同品種證券的交易經(jīng)手費(fèi)低。27[單選題]人民幣股權(quán)投資基金可以分為()。

Ⅰ內(nèi)資人民幣股權(quán)投資基金

Ⅱ合伙型人民幣股權(quán)投資基金

Ⅲ信托型人民幣股權(quán)投資基金

Ⅳ外資人民幣股權(quán)投資基金A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B參考解析：人民幣股權(quán)投資基金，可分為內(nèi)資人民幣股權(quán)投資基金和外資人民幣股權(quán)投資基金。28[單選題]有限責(zé)任公司型基金由()指定的代表或者共同委托的代理人向公司登記管理機(jī)關(guān)申請設(shè)立登記。A.半數(shù)以上股東B.全體股東C.2／3以上股東D.1／3以上股東正確答案：B參考解析：有限責(zé)任公司型基金由全體股東指定的代表或者共同委托的代理人向公司登記管理機(jī)關(guān)申請設(shè)立登記。29[單選題]下列關(guān)于我國股權(quán)投資基金的募集方式和投向的描述中，正確的是()。A.募集方式為非公開募集，或基金投向主要為非公開交易的私人股權(quán)，二者滿足其一即可B.募集方式可公開募集或非公開募集，基金投向可主要為非公開交易的私人股權(quán)或公開市場交易的股權(quán)C.募集方式僅可非公開募集，基金投向主要為非公開交易的私人股權(quán)D.募集方式可公開募集或非公開募集，基金投向主要為非公開交易的私人股權(quán)即可正確答案：C參考解析：在我國，目前股權(quán)投資基金只能以非公開方式募集。股權(quán)投資基金的資金來源主要為各類機(jī)構(gòu)投資者和高凈值個人客戶，基金投向則以未上市企業(yè)的股權(quán)和已上市企業(yè)的非公開交易股權(quán)為主。30[單選題]我國股權(quán)投資基金的自律組織是()。A.會員大會B.理事會C.中國基金業(yè)協(xié)會D.中國證監(jiān)會正確答案：C參考解析：中國基金業(yè)協(xié)會是我國股權(quán)投資基金的自律組織，依法對股權(quán)投資基金業(yè)開展行業(yè)自律，協(xié)調(diào)行業(yè)關(guān)系，提供行業(yè)服務(wù)，促進(jìn)行業(yè)發(fā)展。31[單選題]募集機(jī)構(gòu)可以向下述哪個對象推介私募基金()。A.持有價值200萬元股票，近三年年均收入為25萬元的股民B.擁有200萬元存款，年均收入15萬元的中學(xué)教師C.持有100萬元國債，近三年年均收入超過50萬元的醫(yī)生D.無收入無金融資產(chǎn)的在校大學(xué)生正確答案：C參考解析：股權(quán)投資基金的合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力，投資于單只基金的金額不低于100萬元且符合下列相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的單位和個人：(1)凈資產(chǎn)不低于1000萬元的單位。(2)金融資產(chǎn)不低于300萬元或者最近三年年均收入不低于50萬元的個人。32[單選題]國內(nèi)企業(yè)境外IPO選擇的主要市場不包括()。A.美國紐約證券交易所B.香港交易所主板市場C.美國納斯達(dá)克證券交易所D.日本大阪交易所正確答案：D參考解析：對我國企業(yè)來說，境外IPO市場主要以香港證券交易所、美國納斯達(dá)克證券交易所、紐約證券交易所等市場為主。33[單選題]募集機(jī)構(gòu)對投資者進(jìn)行風(fēng)險評估的結(jié)果的有效期不得超過()年。A.2B.3C.4D.5正確答案：B參考解析：募集機(jī)構(gòu)對投資者進(jìn)行風(fēng)險評估的結(jié)果的有效期不得超過3年，逾期需要重新評估，但投資者持有同一股權(quán)投資基金產(chǎn)品超過3年的情形除外。34[單選題]全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票轉(zhuǎn)讓可以采取的方式不包括()。A.協(xié)議方式B.競價交易C.做市方式D.中國證監(jiān)會批準(zhǔn)的其他方式正確答案：B參考解析：根據(jù)《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司管理暫行辦法》的規(guī)定，全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票轉(zhuǎn)讓可采取協(xié)議方式、做市方式或中國證監(jiān)會批準(zhǔn)的其他轉(zhuǎn)讓方式。35[單選題]私募股權(quán)投資基金募集機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)妥善保存投資者適當(dāng)性管理以及其他與私募基金募集業(yè)務(wù)相關(guān)的記錄及其他相關(guān)資料，保存期限自基金清算終止之日起不得少于（）年。A.10B.5C.3D.15正確答案：A參考解析：私募股權(quán)投資基金募集機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)妥善保存投資者適當(dāng)性管理以及其他與私募基金募集業(yè)務(wù)相關(guān)的記錄及其他相關(guān)資料，保存期限自基金清算終止之日起不得少于10年。36[單選題]投資者應(yīng)當(dāng)如實填寫風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力問卷，如實承諾告知資產(chǎn)或者收入情況，其中不需要對（）負(fù)責(zé)。A.真實性B.完整性C.有效性D.準(zhǔn)確性正確答案：C參考解析：股權(quán)投資基金管理人或者股權(quán)投資基金銷售機(jī)構(gòu)在銷售股權(quán)投資基金時，應(yīng)當(dāng)核查投資者的身份、財產(chǎn)與收入狀況、投資經(jīng)驗和風(fēng)險偏好等信息，審查其是否符合合格投資者條件。

投資者應(yīng)當(dāng)如實填寫風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力問卷，如實承諾告知資產(chǎn)或者收入情況，并對其真實性、準(zhǔn)確性和完整性負(fù)責(zé)。填寫虛假信息或者提供虛假承諾文件的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任。37[單選題]企業(yè)價值與收入、利潤和增長率呈現(xiàn)()。A.負(fù)相關(guān)B.不相關(guān)C.正相關(guān)D.不完全相關(guān)正確答案：C參考解析：企業(yè)價值與收入、利潤、增長率等主要企業(yè)經(jīng)營指標(biāo)高度正相關(guān)。38[單選題]對于合伙型基金的參與主體不包括（）。A.普通合伙人B.投資者C.基金管理人D.有限合伙人正確答案：B參考解析：合伙型基金的參與主體包括普通合伙人、有限合伙人、基金管理人。39[單選題]冷靜期屆滿后，募集機(jī)構(gòu)從事基金銷售推介業(yè)務(wù)以外的人員應(yīng)當(dāng)以()等留痕方式進(jìn)行回訪。A.錄音電話B.電郵C.信函D.以上都對正確答案：D參考解析：冷靜期屆滿后，募集機(jī)構(gòu)從事基金銷售推介業(yè)務(wù)以外的人員應(yīng)當(dāng)以錄音電話、電郵、信函等留痕方式進(jìn)行回訪，回訪過程不得出現(xiàn)誘導(dǎo)性陳述。40[單選題]信托（契約）型基金的參與主體不包括（）。A.有限合伙人B.基金托管人C.基金投資者D.基金管理人正確答案：A參考解析：信托（契約）型基金的參與主體主要有基金投資者、基金管理人、基金托管人。41[單選題]下列屬于金融資產(chǎn)的是()。A.土地B.房屋C.保險產(chǎn)品D.汽車正確答案：C參考解析：金融資產(chǎn)包括銀行存款、股票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計劃、銀行理財產(chǎn)品、信托計劃、保險產(chǎn)品、期貨權(quán)益、期權(quán)權(quán)益等。此處的金融資產(chǎn)不包括房屋、土地、汽車等資產(chǎn)。42[單選題]需要在工商管理部門完成名稱預(yù)先核準(zhǔn)、申請設(shè)立登記和領(lǐng)取營業(yè)執(zhí)照的流程后才能設(shè)立的基金是()。A.公司型基金B(yǎng).合伙型基金C.信托型基金D.公司型基金和合伙型基金正確答案：D參考解析：公司型基金和合伙型基金的設(shè)立，通常需在工商管理部門完成名稱預(yù)先核準(zhǔn)、申請設(shè)立登記和領(lǐng)取營業(yè)執(zhí)照的流程。43[單選題]股權(quán)投資基金項目退出的意義是()。

Ⅰ實現(xiàn)投資收益，控制風(fēng)險

Ⅱ促進(jìn)投資循環(huán)，保持資金流動性

Ⅲ評價投資活動，體現(xiàn)投資價值A(chǔ).Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ正確答案：A參考解析：股權(quán)投資基金項目退出的意義有：(1)實現(xiàn)投資收益，控制風(fēng)險。(2)促進(jìn)投資循環(huán)，保持資金流動性。(3)評價投資活動，體現(xiàn)投資價值。44[單選題]關(guān)于股權(quán)投資基金的投資流程，下列順序正確的是()。A.項目立項、項目開發(fā)與篩選、初步盡職調(diào)查、簽訂投資框架協(xié)議、盡職調(diào)查、投資決策、簽訂投資協(xié)議、投資交割B.項目開發(fā)與篩選、初步盡職調(diào)查、項目立項、投資決策、簽訂投資框架協(xié)議、盡職調(diào)查、簽訂投資協(xié)議、投資交割C.初步盡職調(diào)查、項目開發(fā)與篩選、項目立項、簽訂投資框架協(xié)議、盡職調(diào)查、投資決策、簽訂投資協(xié)議、投資交割D.項目開發(fā)與篩選、初步盡職調(diào)查、項目立項、簽訂投資框架協(xié)議、盡職調(diào)查、投資決策、簽訂投資協(xié)議、投資交割正確答案：D參考解析：股權(quán)投資基金投資流程為項目開發(fā)與篩選、初步盡職調(diào)查、項目立項、簽訂投資框架協(xié)議、盡職調(diào)查、投資決策、簽訂投資協(xié)議、投資交割等主要環(huán)節(jié)。45[單選題]實施內(nèi)部控制的基礎(chǔ)是()。A.控制活動B.信息溝通C.內(nèi)部監(jiān)督D.內(nèi)部環(huán)境正確答案：D參考解析：內(nèi)部環(huán)境包括經(jīng)營理念和內(nèi)控文化、治理結(jié)構(gòu)、組織結(jié)構(gòu)、人力資源政策和員工道德素質(zhì)等，是實施內(nèi)部控制的基礎(chǔ)。46[單選題]股權(quán)投資基金對被投資企業(yè)的跟蹤與監(jiān)控的主要方式是()。

Ⅰ參與被投資企業(yè)的公司治理

Ⅱ跟蹤協(xié)議條款執(zhí)行情況

Ⅲ監(jiān)控被投資企業(yè)的各類經(jīng)營指標(biāo)與財務(wù)狀況A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ正確答案：A參考解析：Ⅰ、Ⅱ和Ⅲ都是股權(quán)投資基金對被投資企業(yè)的跟蹤與監(jiān)控的主要方式。47[單選題]處于()的公司，業(yè)務(wù)盡職調(diào)查的重點是管理團(tuán)隊和產(chǎn)品服務(wù)部分。A.相對較早發(fā)展階段B.擴(kuò)張期C.成熟階段D.成長期正確答案：A參考解析：不同企業(yè)類型及所處發(fā)展階段的目標(biāo)公司調(diào)查內(nèi)容的側(cè)重點也不同。對于處于相對較早發(fā)展階段的創(chuàng)業(yè)企業(yè)，業(yè)務(wù)盡職調(diào)查的重點是管理團(tuán)隊和產(chǎn)品服務(wù)部分；對于處于擴(kuò)張期的企業(yè)，管理團(tuán)隊也是盡職調(diào)查重點關(guān)注的事項，對產(chǎn)品服務(wù)、發(fā)展戰(zhàn)略及市場因素的關(guān)注程度相對早期企業(yè)要更高一些；對于成熟階段的企業(yè)，盡職調(diào)查問題則更為廣泛，管理團(tuán)隊、資產(chǎn)質(zhì)量、融資結(jié)構(gòu)、融資運(yùn)用、發(fā)展戰(zhàn)略乃至風(fēng)險分析都是需要考察的部分。48[單選題]下列屬于基金業(yè)協(xié)會職責(zé)的是()。

Ⅰ維護(hù)投資人合法權(quán)益，保證投資者獲取收益

Ⅱ組織行業(yè)交流，推動行業(yè)創(chuàng)新

Ⅲ維護(hù)會員的合法權(quán)益，反映會員的建議和要求

Ⅳ對違反自律規(guī)則和協(xié)會章程的，按照規(guī)定給予紀(jì)律處分A.Ⅰ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B參考解析：保證投資者獲取收益不屬于基金業(yè)協(xié)會的職責(zé)。49[單選題]下列屬于股權(quán)投資基金業(yè)績評價指標(biāo)的是()。

Ⅰ內(nèi)部收益率

Ⅱ夏普比率

Ⅲ總收益倍數(shù)

Ⅳ已分配收益倍數(shù)A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：C參考解析：基金業(yè)績評價的指標(biāo)有：(1)內(nèi)部收益率。(2)已分配收益倍數(shù)。(3)總收益倍數(shù)。50[單選題]創(chuàng)業(yè)投資可以更有效地應(yīng)對科技型中小微企業(yè)()的特點。

Ⅰ信息不對稱

Ⅱ創(chuàng)業(yè)成功的不確定性高

Ⅲ資產(chǎn)結(jié)構(gòu)以無形資產(chǎn)為主

Ⅳ融資需求呈現(xiàn)階段性A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：創(chuàng)業(yè)投資基金的這種資本運(yùn)作方式，在應(yīng)對中小微企業(yè)特別是科技型中小微企業(yè)的融資難題、促進(jìn)科技創(chuàng)新等方面，具有其他資本形式難以比擬的優(yōu)勢。中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)通常具有以下幾方面的發(fā)展和融資需求特征：(1)信息不對稱比較嚴(yán)重。(2)創(chuàng)業(yè)成功的不確定性較高。(3)科技型中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中無形資產(chǎn)占比較高。(4)中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的融資需求呈現(xiàn)階段性特征。51[單選題]下列關(guān)于并購基金的表述中，正確的是()。A.并購基金是對企業(yè)進(jìn)行戰(zhàn)略投資的股權(quán)投資基金B(yǎng).并購基金參與收購主要是為了獲得協(xié)同效應(yīng)C.并購基金參與并購的過程中往往以自有資金進(jìn)行D.并購基金通常有較高的杠桿率正確答案：D參考解析：并購基金是指主要對企業(yè)進(jìn)行財務(wù)性并購?fù)顿Y的股權(quán)投資基金。并購基金作為財務(wù)投資者，在收購中不會產(chǎn)生協(xié)同效應(yīng)。與之相對應(yīng)，戰(zhàn)略投資者往往能夠從收購中獲得協(xié)同效應(yīng)。從這個角度看，戰(zhàn)略投資者往往支付比并購基金更高的收購價格。并購基金之所以能夠與戰(zhàn)略投資者在收購中競價，主要是因為其在收購中通常采取更高的杠桿率。因此，并購基金主要是杠桿收購基金。52[單選題]某股權(quán)投資基金管理人未按規(guī)定備案首只基金產(chǎn)品而被注銷管理人登記，根據(jù)相關(guān)自律規(guī)則，該基金管理人的下述做法不符合規(guī)定的是()。A.以自有資金繼續(xù)從事股權(quán)投資B.繼續(xù)從事股權(quán)投資基金管理業(yè)務(wù)C.因有股權(quán)投資基金管理業(yè)務(wù)需求，而再次申請管理人登記D.將公司的主營業(yè)務(wù)變更為非股權(quán)投資基金管理的其他業(yè)務(wù)正確答案：B參考解析：基金管理人取得營業(yè)執(zhí)照后，在進(jìn)行基金的募集前，應(yīng)當(dāng)及時向基金業(yè)協(xié)會進(jìn)行登記。未經(jīng)登記，不得進(jìn)行基金的募集。53[單選題]合伙型基金的參與主體主要是()。

Ⅰ普通合伙人

Ⅱ有限合伙人

Ⅲ基金管理人

Ⅳ基金托管人A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A參考解析：合伙型基金的參與主體主要為普通合伙人、有限合伙人及基金管理人。54[單選題]()通過評估目標(biāo)公司退出時的股權(quán)價值，再基于目標(biāo)回報倍數(shù)或收益率，倒推出目標(biāo)公司的當(dāng)前價值。A.創(chuàng)業(yè)投資估值法B.賬面價值法C.清算價值法D.重置成本法正確答案：A參考解析：創(chuàng)業(yè)投資估值法通過評估目標(biāo)公司退出時的股權(quán)價值，再基于目標(biāo)回報倍數(shù)或收益率，倒推出目標(biāo)公司的當(dāng)前價值。55[單選題]投資者關(guān)系管理的核心是()。A.了解和搜集投資者的需求B.有效、充分的信息傳遞C.增進(jìn)投資者對基金的了解D.樹立基金的良好形象正確答案：B參考解析：投資者關(guān)系管理的核心在于有效、充分的信息傳遞。56[單選題]()是第一部對創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)進(jìn)行系統(tǒng)規(guī)范的國務(wù)院部門規(guī)章，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)、十部委聯(lián)合發(fā)布，使其具有較高效力層級和影響力。A.《創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)管理暫行辦法》B.《關(guān)于設(shè)立外商投資創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的暫行規(guī)定》C.《外商投資創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)管理規(guī)定》D.《關(guān)于創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金規(guī)范設(shè)立與運(yùn)作的指導(dǎo)意見》正確答案：A參考解析：《創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)管理暫行辦法》是第一部對創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)進(jìn)行系統(tǒng)規(guī)范的國務(wù)院部門規(guī)章，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)、十部委聯(lián)合發(fā)布，使其具有較高效力層級和影響力。57[單選題]下列關(guān)于信托(契約)型基金的表述中，錯誤的是()。A.信托(契約)型股權(quán)投資基金是指通過訂立信托契約的形式設(shè)立的股權(quán)投資基金B(yǎng).信托(契約)型基金具有獨(dú)立的法人地位C.信托(契約)型基金本質(zhì)上是一種信托關(guān)系，契約各方可通過信托契約進(jìn)行相關(guān)約定．運(yùn)作比較靈活D.信托(契約)型基金的投資者以其出資為限對基金的債務(wù)承擔(dān)有限責(zé)任正確答案：B參考解析：信托(契約)型基金不具有獨(dú)立的法人地位。58[單選題]下列說法錯誤的是()。A.基金管理人內(nèi)部控制必須覆蓋所有人員，各部門之間、人員之間應(yīng)相互配合、協(xié)調(diào)同步、緊密銜接B.在基金管理人內(nèi)部，并非涉及基金管理工作的所有人都受到內(nèi)部控制的約束C.在設(shè)計基金管理人內(nèi)部控制制度時，要考慮控制投入成本和控制產(chǎn)出效益之比D.面對外部環(huán)境的變化，基金管理人的內(nèi)部控制必須同步按要求調(diào)整正確答案：B參考解析：內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)約束基金管理人內(nèi)部涉及基金管理工作的所有人員，任何個人都不得擁有超越內(nèi)部控制的權(quán)力。59[單選題]中國證券投資基金業(yè)協(xié)會從()年開始對包括股權(quán)投資基金管理人在內(nèi)的私募基金管理人進(jìn)行登記。A.2012B.2013C.2014D.2015正確答案：C參考解析：中國證券投資基金業(yè)協(xié)會從2014年年初開始對包括股權(quán)投資基金管理人在內(nèi)的私募基金管理人進(jìn)行登記，對其所管理的基金進(jìn)行備案，并陸續(xù)發(fā)布相關(guān)自律規(guī)則對包括股權(quán)投資基金管理人在內(nèi)的各類私募基金管理人實施行業(yè)自律。60[單選題]我國股權(quán)投資基金的監(jiān)管機(jī)構(gòu)，包括()。

Ⅰ中國證監(jiān)會

Ⅱ中國證券投資基金業(yè)協(xié)會

Ⅲ證券交易所

Ⅳ中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B參考解析：中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)是我國股權(quán)投資基金的監(jiān)管機(jī)構(gòu)。61[單選題]股權(quán)投資基金的收入主要來源于()。

Ⅰ所投資企業(yè)分配的紅利

Ⅱ所投資企業(yè)的利潤

Ⅲ實現(xiàn)項目退出后的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得

Ⅳ管理費(fèi)A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ正確答案：A參考解析：股權(quán)投資基金的收入主要來源于所投資企業(yè)分配的紅利以及實現(xiàn)項目退出后的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得。62[單選題]基金管理人做好內(nèi)部控制，整體而言，可保障()財產(chǎn)的安全、完整。A.股權(quán)投資基金B(yǎng).控制人C.管理人D.托管人正確答案：A參考解析：管理人內(nèi)部控制的作用主要包括：(1)保證管理人經(jīng)營運(yùn)作嚴(yán)格遵守國家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，自覺形成守法經(jīng)營、規(guī)范運(yùn)作的經(jīng)營思想和經(jīng)營理念。(2)管理經(jīng)營風(fēng)險，提高經(jīng)營管理效益，確保經(jīng)營業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)行，實現(xiàn)持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展。(3)保障股權(quán)投資基金財產(chǎn)的安全、完整。(4)確?；鸷突鸸芾砣说呢攧?wù)和其他信息真實、準(zhǔn)確、完整、及時。63[單選題]在購買股權(quán)投資基金份額時，投資者的做法不符合現(xiàn)行監(jiān)管要求的是()。

Ⅰ以書面方式，確認(rèn)其資金來源合法

Ⅱ由于自身不符合合格投資者標(biāo)準(zhǔn)，借用他人名義投資于股權(quán)投資基金

Ⅲ自己出資50萬元，向他人募資50萬元，以自身名義購買股權(quán)投資基金100萬元投資份額

Ⅳ向股權(quán)投資基金購買100萬元投資份額，后將其中30萬元份額的收益權(quán)轉(zhuǎn)售他人A.Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ正確答案：C參考解析：單位或個人不得為規(guī)避合格投資者標(biāo)準(zhǔn)，募集以股權(quán)投資基金份額或其收益權(quán)為投資標(biāo)的的金融產(chǎn)品，或者將股權(quán)投資基金份額或其收益權(quán)進(jìn)行非法拆分轉(zhuǎn)讓，變相突破合格投資者標(biāo)準(zhǔn)。64[單選題]內(nèi)資人民幣股權(quán)投資基金和外資人民幣股權(quán)投資基金的差異在于()。A.基金投資者B.基金管理人C.基金托管人D.基金組織形式正確答案：A參考解析：內(nèi)資人民幣股權(quán)投資基金，是指中國國籍自然人或根據(jù)中國法律注冊成立的公司、企業(yè)或其他經(jīng)濟(jì)組織依據(jù)中國法律在中國境內(nèi)發(fā)起設(shè)立的主要以人民幣對中國境內(nèi)非公開交易股權(quán)進(jìn)行投資的股權(quán)投資基金。而外資人民幣股權(quán)投資基金，是指外國投資者(外國投資者指外國公司、企業(yè)和其他經(jīng)濟(jì)組織或者個人)或外國投資者與根據(jù)中國法律注冊成立的公司、企業(yè)或其他經(jīng)濟(jì)組織依據(jù)中國法律在中國境內(nèi)發(fā)起設(shè)立的主要以人民幣對中國境內(nèi)非公開交易股權(quán)進(jìn)行投資的股權(quán)投資基金。65[單選題]行政監(jiān)管的主要法律法規(guī)依據(jù)有()。

Ⅰ《中華人民共和國證券法》

Ⅱ《中華人民共和國證券投資基金法》

Ⅲ《創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)管理暫行辦法》

Ⅳ《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B參考解析：《中華人民共和國證券法》《中華人民共和國證券投資基金法》和《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》是行政監(jiān)管的主要法律法規(guī)依據(jù)。66[單選題]股權(quán)投資基金的退出方式主要有()。

Ⅰ上市轉(zhuǎn)讓退出

Ⅱ掛牌轉(zhuǎn)讓退出

Ⅲ協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出

Ⅳ清算退出A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：股權(quán)投資基金的退出方式主要有上市轉(zhuǎn)讓退出、在場外交易市場掛牌轉(zhuǎn)讓退出、協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出以及清算退出。67[單選題]狹義上的股權(quán)投資基金特指()。A.私募類私人股權(quán)投資基金B(yǎng).私募股權(quán)投資基金C.風(fēng)險投資基金D.并購?fù)顿Y基金正確答案：D參考解析：1976年KKR成立以后，開始出現(xiàn)專門從事并購?fù)顿Y的并購?fù)顿Y基金，此即經(jīng)典的狹義上的私人股權(quán)投資基金。68[單選題]私人股權(quán)投資基金一詞中，私人是指()。A.僅指基金是私募的B.股權(quán)是非公開發(fā)行和交易，基金是私募的C.僅指股權(quán)是非公開發(fā)行和交易D.投資者為非國有或集體所有的機(jī)構(gòu)或個人正確答案：C參考解析：國內(nèi)所稱“股權(quán)投資基金”，其全稱應(yīng)為“私人股權(quán)投資基金”，是指主要投資于“私人股權(quán)”。即企業(yè)非公開發(fā)行和交易股權(quán)的投資基金。69[單選題]在選擇基金服務(wù)機(jī)構(gòu)時，基金管理人一般不作為重點關(guān)注內(nèi)容的是()。A.服務(wù)機(jī)構(gòu)的人員儲備B.服務(wù)機(jī)構(gòu)對基金收益率的承諾C.服務(wù)機(jī)構(gòu)是否具有類似服務(wù)的經(jīng)驗D.服務(wù)機(jī)構(gòu)是否有效執(zhí)行了信息隔離正確答案：B參考解析：基金管理人委托基金服務(wù)機(jī)構(gòu)開展服務(wù)前，應(yīng)當(dāng)對基金服務(wù)機(jī)構(gòu)開展盡職調(diào)查，了解其人員儲備、業(yè)務(wù)隔離措施、軟硬件設(shè)施、專業(yè)能力、誠信狀況等情況，并與基金服務(wù)機(jī)構(gòu)簽訂書面服務(wù)協(xié)議，明確雙方的權(quán)利義務(wù)及違約責(zé)任。70[單選題]從退出效率角度看，下列關(guān)于股權(quán)投資基金退出方式的說法正確的是()。A.清算退出耗費(fèi)時間長于掛牌轉(zhuǎn)讓退出B.上市退出耗費(fèi)時間長于協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出的方式C.不同企業(yè)清算退出所花時間的差異較小D.協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式退出后存在限售期問題正確答案：B知識點：項目清算退出的流程及方法（理解）參考解析：清算退出所需時間受債權(quán)公告、資產(chǎn)處置等環(huán)節(jié)影響，不同企業(yè)清算所花時間呈現(xiàn)出較大的差異性，故A項和C項錯誤；對協(xié)議轉(zhuǎn)讓而言，收購方和被收購方談定交易價格和條件后，就可以進(jìn)行交割，交易后不存在限售期的問題，故D項錯誤。71[單選題]常見的基金管理人的業(yè)績報酬分配模式為()。A.“二八模式”B.“三七模式”C.“一九模式”D.“四六模式”正確答案：A參考解析：比較常見的基金管理人業(yè)績報酬分配模式為“二八模式”，即基金收益或超額收益的20％作為業(yè)績報酬分配至基金管理人，80％分配至基金投資者。72[單選題]下列關(guān)于股權(quán)投資基金的說法中，正確的是()。A.投資對象不包括債券B.投資風(fēng)險比貨幣市場基金低C.主要投資于上市企業(yè)普通股D.目前國內(nèi)只能采取私募形式正確答案：D參考解析：私人股權(quán)即非公開發(fā)行和交易的股權(quán)，包括未上市企業(yè)和上市企業(yè)非公開發(fā)行和交易的普通股、可轉(zhuǎn)換為普通股的優(yōu)先股和可轉(zhuǎn)換債券。在我國，目前股權(quán)投資基金尚只能以非公開方式募集。在整個金融資產(chǎn)類別中，股權(quán)投資基金屬于高風(fēng)險、高期望收益的資產(chǎn)類別。73[單選題]會長辦公會的組成不包括()。A.會長B.專職副會長C.兼職副會長D.秘書長正確答案：C參考解析：會長、專職副會長、秘書長、副秘書長組成會長辦公會。74[單選題]財務(wù)比率分析包括()。

Ⅰ盈利能力分析

Ⅱ償債能力分析

Ⅲ運(yùn)營能力分析

Ⅳ綜合評價A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D知識點：業(yè)務(wù)盡職調(diào)查、財務(wù)盡職調(diào)查、法律盡職調(diào)查中重點關(guān)注的內(nèi)容（掌握）參考解析：財務(wù)比率分析包括盈利能力分析、償債能力分析、運(yùn)營能力分析、綜合評價。75[單選題]下列不屬于股權(quán)投資基金定期報告編寫要求的是()。A.準(zhǔn)確性B.完整性C.及時性D.前瞻性正確答案：B參考解析：定期報告的編寫要求準(zhǔn)確、及時和具有一定的前瞻性。76[單選題]將基金資產(chǎn)與其他資產(chǎn)以及托管人自有資產(chǎn)嚴(yán)格分離保管是()的要求。A.合規(guī)性原則B.安全性原則C.保密性原則D.獨(dú)立性原則正確答案：D參考解析：獨(dú)立性原則要求將基金資產(chǎn)與其他資產(chǎn)以及托管人自有資產(chǎn)嚴(yán)格分離保管，為基金單獨(dú)建賬、獨(dú)立核算。77[單選題]在律師對申請股權(quán)投資基金管理人的機(jī)構(gòu)出具法律意見書時，在調(diào)查該機(jī)構(gòu)相關(guān)制度建立時，應(yīng)該著重考察的制度包括()。

Ⅰ基金宣傳推介、募集相關(guān)規(guī)范制度

Ⅱ合格投資者風(fēng)險揭示制度

Ⅲ信息披露制度

Ⅳ運(yùn)營風(fēng)險控制制度A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：C參考解析：在律師對申請股權(quán)投資基金管理人的機(jī)構(gòu)出具法律意見書時，在調(diào)查該機(jī)構(gòu)相關(guān)制度建立時，應(yīng)該著重考察申請機(jī)構(gòu)是否已制定風(fēng)險管理和內(nèi)部控制制度。是否已經(jīng)根據(jù)其擬申請的私募基金管理業(yè)務(wù)類型建立了與之相適應(yīng)的制度，包括運(yùn)營風(fēng)險控制制度，信息披露制度，機(jī)構(gòu)內(nèi)部交易記錄制度，防范內(nèi)幕交易、利益沖突的投資交易制度，合格投資者風(fēng)險揭示制度，合格投資者內(nèi)部審核流程及相關(guān)制度、私募基金宣傳推介、募集相關(guān)規(guī)范制度等。78[單選題]下列關(guān)于清算的說法中，錯誤的是()。A.清算組在催告?zhèn)鶛?quán)人申報債權(quán)的同時，應(yīng)當(dāng)調(diào)查和清理公司的財產(chǎn)B.解散清算，即企業(yè)股東自主啟動清算程序來解散被投資企業(yè)C.人民法院裁定宣告公司破產(chǎn)后，清算組應(yīng)當(dāng)繼續(xù)推進(jìn)清算事務(wù)的執(zhí)行D.調(diào)查和清理公司財產(chǎn)的工作主要由清算組進(jìn)行正確答案：C參考解析：若公司財產(chǎn)不足清償債務(wù)的，清算組有責(zé)任向有管轄權(quán)的人民法院申請宣告破產(chǎn)。經(jīng)人民法院裁定宣告破產(chǎn)后，清算組應(yīng)當(dāng)將清算事務(wù)移交人民法院。79[單選題]公募基金管理人、基金托管人屬于基金業(yè)協(xié)會的()。A.特殊會員B.聯(lián)系會員C.普通會員D.觀察會員正確答案：C參考解析：普通會員包括公募基金管理人、基金托管人、符合協(xié)會規(guī)定條件的私募基金管理人。80[單選題]股權(quán)投資基金行業(yè)的市場主體違反法律、行政法規(guī)及部門規(guī)章，中國證券監(jiān)督管理委員會及其派出機(jī)構(gòu)可以對其采取的行政監(jiān)管措施包括()。

Ⅰ責(zé)令改正

Ⅱ監(jiān)管談話

Ⅲ出具警示函

Ⅳ公開譴責(zé)A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：股權(quán)投資基金管理人、托管人、銷售機(jī)構(gòu)及其他相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員違反法律、行政法規(guī)、行政規(guī)章的規(guī)定，中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)可以對其采取以下行政監(jiān)管措施：(1)責(zé)令改正。(2)監(jiān)管談話。(3)出具警示函。(4)公開譴責(zé)。81[單選題]某股權(quán)投資基金擬投資甲公司，甲公司的管理層承諾投資當(dāng)年的凈利潤為2．0億元，按投資當(dāng)年的凈利潤的15倍市盈率進(jìn)行投資后估值，則甲公司投資后價值是()億元。A.30B.7．5C.18D.20正確答案：A參考解析：在使用市盈率倍數(shù)法估值時，先確定可比公司的市盈率作為目標(biāo)公司估值的市盈率倍數(shù)，然后使用下述公式計算目標(biāo)公司股權(quán)價值或每股價值