2021年中國(guó)檸檬酸供需現(xiàn)狀與行業(yè)前景分析

2021年中國(guó)檸檬酸供需現(xiàn)狀與行業(yè)前景分析一、檸檬酸供給背景分析檸檬酸是一種用途廣泛的有機(jī)酸，下游行業(yè)眾多，主要包括飲料和飼料行業(yè)等。其制備方法眾多，包括生物發(fā)酵、水果提取和化學(xué)合成，其中玉米制取是目前兼具環(huán)保、成本和效益的最佳辦法。就玉米生產(chǎn)檸檬酸工藝流程情況而言，整體工藝相對(duì)簡(jiǎn)單，玉米是主要成本。首先將玉米進(jìn)行蒸煮、發(fā)酵得到發(fā)酵液，對(duì)發(fā)酵液進(jìn)行過濾、脫色處理后進(jìn)行濃縮工藝，然后進(jìn)行結(jié)晶，制出檸檬酸。生產(chǎn)檸檬酸的原料玉米占總成本96%左右，制造成本占3%，人工成本只占1%。玉米作為檸檬酸產(chǎn)品的主要原材料，占比深加工玉米整體較低，就深加工玉米消費(fèi)結(jié)構(gòu)占比情況而言，深加工玉米主要應(yīng)用玉米淀粉和淀粉糖、酒精和味精等。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)玉米淀粉及淀粉糖是最主要應(yīng)用市場(chǎng)，2021年占比達(dá)55%，酒精和味精分別占比26%和7%，賴氨酸和檸檬酸分別占比7%和3%。過去，我國(guó)政府在發(fā)展玉米深加工時(shí)堅(jiān)持“不與人爭(zhēng)糧”，整體玉米深加工消費(fèi)量有限，隨著政府放開限制，深加工需求上升，玉米供需結(jié)構(gòu)發(fā)生改變，檸檬酸等玉米深加工產(chǎn)業(yè)整體向好。玉米占比檸檬酸整體成本9成以上，其價(jià)格變動(dòng)對(duì)我國(guó)檸檬酸產(chǎn)量和價(jià)格整體影響較大。就玉米價(jià)格變動(dòng)情況而言，自2020年以來，格受整體糧食供給下降影響，導(dǎo)致市場(chǎng)恐慌增長(zhǎng)，加之全球新冠疫情反復(fù)，政府放開玉米深加工行業(yè)限制，市場(chǎng)看好玉米需求持續(xù)上升，價(jià)格持續(xù)增長(zhǎng)，玉米進(jìn)口需求大幅度上升，整體玉米價(jià)格上漲增長(zhǎng)了農(nóng)民種植效應(yīng)，致使我國(guó)玉米種植規(guī)模與產(chǎn)量持續(xù)增長(zhǎng)，隨著2021年年初進(jìn)口玉米大幅度到達(dá)，加之政府為了確保國(guó)內(nèi)糧食供給，再次收緊玉米深加工審批，國(guó)內(nèi)玉米價(jià)格有所下降，但整體仍處于高位，值得注意的是，玉米2021年進(jìn)口量相較于2020年增長(zhǎng)更甚，能夠保證檸檬酸等玉米深加工需求，但整體價(jià)格居高不上，仍對(duì)檸檬酸整體利潤(rùn)造成較大影響。二、檸檬酸產(chǎn)量情況就檸檬酸產(chǎn)量情況而言，我國(guó)檸檬酸下游主要包括食品、碳酸飲料等，隨著國(guó)內(nèi)疫情逐步結(jié)束，消費(fèi)需求回暖，我國(guó)檸檬酸整體需求有所回暖，加之全球玉米價(jià)格的整體高位導(dǎo)致檸檬酸成本與價(jià)格持續(xù)上升，我國(guó)檸檬酸出口需求上升，導(dǎo)致威我國(guó)檸檬酸整年開工率提升，產(chǎn)量相較2020年度上漲10.3%，達(dá)150萬噸左右。就檸檬酸整體價(jià)格變動(dòng)情況而言，隨著玉米價(jià)格居高不上，檸檬酸原材料成本大幅度上升，加之出口需求持續(xù)增長(zhǎng)，我國(guó)檸檬酸價(jià)格自2020年底，持續(xù)上漲，到2021年1月我國(guó)一水檸檬酸出廠均價(jià)僅為每噸6200元左右，隨著市場(chǎng)持續(xù)看好，我國(guó)檸檬酸價(jià)格持續(xù)走高，一改2020年的負(fù)利潤(rùn)情況，行業(yè)利潤(rùn)持續(xù)增長(zhǎng)，開工率整體居高位，尤其是10月份行業(yè)價(jià)格再度大幅度上漲，利潤(rùn)大幅度醫(yī)生，行業(yè)整體快速發(fā)展。就我國(guó)檸檬酸整體開工率情況而言，隨著檸檬酸整體價(jià)格持續(xù)走高，2021年我國(guó)檸檬酸整體維持高位，相較于2020年整年不到70%的開工率小幅度上升，整體除開1、2月份受春節(jié)影響開工率僅為65.32%和60.91%外，全年開工率超70%，尤其10-12月份，受上游工廠不斷上調(diào)報(bào)價(jià)影響，市場(chǎng)價(jià)格再度大幅度上漲，加之12月檸檬酸出口理想，預(yù)售訂單已至2022年6月，在出口需求支撐下，一定程度提振國(guó)內(nèi)檸檬酸市場(chǎng)，整體開工率持續(xù)走高，達(dá)到了91%的高位。2、出口量就檸檬酸出口情況而言，我國(guó)檸檬酸整體需求相對(duì)較小，僅占比產(chǎn)量的4成左右，而產(chǎn)量占比全球6成以上，主要產(chǎn)量用于出口，是全球主要檸檬酸出口國(guó)之一。隨著全球消費(fèi)回暖加之糧價(jià)上漲，我國(guó)檸檬酸出口量在2021年大幅度上升。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)檸檬酸出口量在2021年達(dá)到了107萬噸，同比2020年增長(zhǎng)13.8%。就檸檬酸出口均價(jià)而言，我國(guó)是全球最大的玉米生產(chǎn)國(guó)之一，也是檸檬酸主要出口國(guó)家之一，整體檸檬酸出口量穩(wěn)定。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2015-2020年我國(guó)檸檬酸出口均價(jià)穩(wěn)定在每噸600-850美元左右，2021年受全球糧價(jià)上升影響，檸檬酸主要原材料玉米價(jià)格上升導(dǎo)致檸檬酸出口價(jià)格上漲，均價(jià)達(dá)每噸1011.92美元。檸檬酸訂單主要為合同訂單，目前預(yù)訂訂單已到2022年6月，預(yù)計(jì)2022年出口價(jià)格和數(shù)量仍將保持高位。三、檸檬酸需求狀況就檸檬酸需求狀況而言，根據(jù)檸檬酸和出口數(shù)據(jù)測(cè)算，我國(guó)檸檬酸表觀消費(fèi)量整體表現(xiàn)為穩(wěn)步增長(zhǎng)趨勢(shì)。數(shù)據(jù)顯示，自2016年我國(guó)檸檬酸表觀消費(fèi)量逐年增長(zhǎng)，到2020年整體疫情影響，加之檸檬酸下游主要為食品飲料等，屬于終端零售行業(yè)，疫情影響較大，導(dǎo)致消費(fèi)量有所下降，隨著疫情基本結(jié)束，市場(chǎng)回暖，我國(guó)檸檬酸消費(fèi)量提升，2021年消費(fèi)量達(dá)43萬噸。而在下游應(yīng)用領(lǐng)域來看，檸檬酸是食品工業(yè)當(dāng)中常用的酸味劑，其廣泛使用的主要原因是便宜，成本低。目前我國(guó)檸檬酸下游仍主要需求行業(yè)，同時(shí)隨著我國(guó)百事可樂等企業(yè)在碳酸飲料中開始放棄檸檬酸，使用成本更低的磷酸，目前主要用于單獨(dú)的集中碳酸飲料，如其七喜和雪碧等。在醫(yī)藥行業(yè)，檸檬酸是重要的透析液原料，隨著醫(yī)療透析行業(yè)發(fā)展，我國(guó)檸檬酸醫(yī)療行業(yè)占比有望提高。初次之外，檸檬酸在飼料行業(yè)也有較大發(fā)展，在水產(chǎn)飼料中添加可以促進(jìn)增長(zhǎng)，在奶牛料增長(zhǎng)，可以提高奶產(chǎn)量。四、檸檬酸競(jìng)爭(zhēng)格局就檸檬酸整體競(jìng)爭(zhēng)格局而言，目前我國(guó)檸檬酸市場(chǎng)高度集中，CR占比超8成。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，濰坊英軒占30%左右市場(chǎng)份額，位