紅上私募股權(quán)

私募股權(quán)投資及案例個(gè)人簡(jiǎn)歷王磊2006獲得西南財(cái)經(jīng)大學(xué)經(jīng)濟(jì)信息管理學(xué)位，后服務(wù)于中國(guó)銀行零售客戶經(jīng)理，興業(yè)銀行零售客戶經(jīng)理，宜信財(cái)富私人貴賓理財(cái)經(jīng)理，現(xiàn)任紅上財(cái)富IFS1-ATM資產(chǎn)配置的演變美國(guó)富豪的資產(chǎn)配置

投資回報(bào)對(duì)比耶魯大學(xué)捐贈(zèng)基金的資產(chǎn)配置

從1985年的近20億美元增長(zhǎng)到2014年的238.95億美元，年化收益13.9%！其中：PE資產(chǎn)的年化收益率高達(dá)驚人的36.1%耶魯大學(xué)捐贈(zèng)基金的成功經(jīng)驗(yàn)積極的投資管理策略，耶魯基金永恒的主旋律是積極、穩(wěn)健、創(chuàng)新、主動(dòng)防御風(fēng)險(xiǎn)；構(gòu)建了長(zhǎng)期投資組合，并多元化地配置資產(chǎn)，定期動(dòng)態(tài)再平衡投資組合；放棄了部分流動(dòng)性的要求，超半成資金投資于非流動(dòng)性資產(chǎn)；PE是“耶魯模式”投資組合的核心，通過(guò)重倉(cāng)PE來(lái)提升收益性；配置房地產(chǎn)和油氣林礦資產(chǎn)，抵御通脹風(fēng)險(xiǎn)，追求穩(wěn)健增值。什么是私募股權(quán)投資

“私募股權(quán)投資”，是指投資于非上市股權(quán)，或者上市公司非公開(kāi)交易股權(quán)，通過(guò)上市或者并購(gòu)?fù)顺?，獲得高額收益的一種投資方式.創(chuàng)業(yè)階段

占比

重建期41.2%——狹義PE

創(chuàng)業(yè)后期2.7%廣義VC擴(kuò)張期37.1%狹義VC

起步期16.7%

種子期2.7%

私募股權(quán)投資的各個(gè)階段中國(guó)人財(cái)富積累方式變遷

1、計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)代的糧票2、市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)時(shí)代的存款3、市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)時(shí)代的房產(chǎn)4、資本經(jīng)濟(jì)時(shí)代的股權(quán)過(guò)去10年中國(guó)境內(nèi)主要投資品種的年化收益率

股權(quán)投資在中國(guó)的發(fā)展

股權(quán)投資經(jīng)典案例7年獲利7l倍：軟銀投資阿里巴巴2000-2004年，軟銀分兩次投資阿里巴巴8000萬(wàn)美元；2007年，阿里巴巴在香港聯(lián)交所上市，軟銀的投資賬面現(xiàn)金流達(dá)57.25億美元。2年獲利5倍：摩根士坦利、鼎暉和英聯(lián)投資蒙牛2002年，三家私募機(jī)構(gòu)投資蒙牛共計(jì)6億港元；2004年，蒙牛在香港掛牌上市，三家私募機(jī)構(gòu)退出，獲得現(xiàn)金29.71億港元。5年獲利近7倍：李嘉誠(chéng)投資Facebook2007-2008年，李嘉誠(chéng)分兩次投資1.2億美元，當(dāng)時(shí)Facebook估值150億美元；2012年，F(xiàn)acebook在納斯達(dá)克上市，估值1050億美元，李嘉誠(chéng)的投資回報(bào)率近7倍。股權(quán)投資經(jīng)典案例私募股權(quán)投資基金都投資了哪些企業(yè)？在中國(guó)在美國(guó)每一個(gè)財(cái)富奇跡締造的背后都離不開(kāi)私募股權(quán)投資基金的推動(dòng)什么樣的投資者適合購(gòu)買PE基金私募股權(quán)投資基金合格投資者應(yīng)該滿足的條件

1具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力；定性

2.投資與單只私募基金的金額不低于100萬(wàn)；定量3.單位投資者凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元，個(gè)人投資者金融資產(chǎn)不低于300萬(wàn)元或者近三年個(gè)人年收入不低于50萬(wàn)元。定量股權(quán)投資主要存在的風(fēng)險(xiǎn)主要風(fēng)險(xiǎn)：產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)，營(yíng)銷風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，管理風(fēng)險(xiǎn)，技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)股權(quán)投資：1）戰(zhàn)略性投資——經(jīng)營(yíng)2）財(cái)務(wù)性投資——VC/PE

具有豐富股權(quán)投資經(jīng)驗(yàn)的鸞大資本管理團(tuán)隊(duì)作為基金管理人團(tuán)隊(duì)，投資者可以享受到海外Pre-IPO企業(yè)上市的增長(zhǎng)紅利。鸞大磐天成長(zhǎng)基金投資稅后凈利潤(rùn)4000萬(wàn)元以上的國(guó)內(nèi)外擬IPO企業(yè)，或者TMT、生物科技、醫(yī)療器械、醫(yī)藥、新材料、節(jié)能環(huán)保、金融服務(wù)業(yè)等收入超過(guò)1億美元的Pre-IPO企業(yè)，具有較穩(wěn)固的增長(zhǎng)空間。海外IPO市場(chǎng)主要聚焦美國(guó)、韓國(guó)和澳大利亞資本市場(chǎng)，為投資人提供創(chuàng)