淺談企業(yè)庫存現(xiàn)金管理存在問題及對策分析畢業(yè)論文

PAGE陽泉學(xué)院畢業(yè)論文畢業(yè)生姓名：專業(yè)：會計學(xué)號：090921039指導(dǎo)教師：所屬系（部）：管理系二〇一二年五月PAGEII陽泉學(xué)院畢業(yè)論文評閱書題目：淺談企業(yè)庫存現(xiàn)金管理存在問題及對策分析管理系會計專業(yè)姓名設(shè)計時間：2012年3月5日~2012年5月7日評閱意見：成績：指導(dǎo)教師：（簽字）職務(wù)：2012年月日陽泉學(xué)院畢業(yè)論文答辯記錄卡管理工程系會計專業(yè)姓名答辯內(nèi)容問題摘要評議情況記錄員：（簽名）成績評定指導(dǎo)教師評定成績答辯組評定成績綜合成績注：評定成績?yōu)?00分制，指導(dǎo)教師為30%，答辯組為70%。專業(yè)答辯組組長：（簽名）2012年月日PAGEiPAGEI前言本次畢業(yè)論文是在系統(tǒng)地學(xué)習(xí)了會計專業(yè)的基礎(chǔ)課、專業(yè)課和相關(guān)技能的課程后，運(yùn)用所學(xué)知識去解決某一問題，是對知識的綜合運(yùn)用和自我檢查的過程。本篇論文由一般和專題兩部分部分組成，其中一般部分是對陽泉大陽泉煤炭有限責(zé)任公司財務(wù)報表的分析，專題部分是對企業(yè)庫存現(xiàn)金管理存在問題及對策分析。在本篇論文的寫作過程中，通過應(yīng)用所學(xué)專業(yè)知識，結(jié)合企業(yè)情況，查閱相關(guān)資料，對以上內(nèi)容進(jìn)行了論述、分析。在論文的寫作過程中，王慧芳老師進(jìn)行了細(xì)心地指導(dǎo)和講解，是論文得以最終完成，在此我表示衷心的感謝。在論文寫作的兩個多月的時間里，我深刻體會到論文的寫作過程，也是對知識吸收的過程，最終的目的是將所學(xué)的知識轉(zhuǎn)化為能力，運(yùn)用到實(shí)踐中去解決問題。由于自己水平有限，不足之處還請各位老師批評指正。PAGEiii目錄一般部分1企業(yè)一般概況 11.1企業(yè)的管理體制和組織機(jī)構(gòu) 11.2企業(yè)財務(wù)報表 32企業(yè)資產(chǎn)與資本分析 72.1企業(yè)資產(chǎn)分析 72.1.1企業(yè)資產(chǎn)的構(gòu)成分析 72.1.2固定資產(chǎn)分析 72.1.3流動資產(chǎn)分析 82.2企業(yè)資本分析 92.2.1權(quán)益資本分析 92.2.2負(fù)債資本分析 113.企業(yè)償債能力分析 133.1短期償債能力分析 133.2長期償債能力分析 134企業(yè)獲利能力分析 144.1與收入相關(guān)的獲利能力指標(biāo)分析 144.2與資產(chǎn)相關(guān)的獲利能力指標(biāo)分析 144.3與融資相關(guān)的獲利能力指標(biāo)分析 155企業(yè)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力分析 155.1總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率分析 155.2流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率分析 165.3營業(yè)周期分析 165.4固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率分析 176企業(yè)風(fēng)險分析 176.1籌資風(fēng)險分析 186.2投資風(fēng)險分析 186.3破產(chǎn)風(fēng)險分析 187杜邦財務(wù)分析 19專題部分淺談企業(yè)庫存現(xiàn)金管理存在問題及對策分析 22摘要 22關(guān)鍵詞 221庫存現(xiàn)金知識概述 231.1概念 231.2庫存現(xiàn)金的使用范圍 232目前現(xiàn)金管理存在的主要問題 242.1隨意使用現(xiàn)金，現(xiàn)金交易頻繁 242.2企業(yè)坐支現(xiàn)金普遍 242.3白條抵庫嚴(yán)重 252.4無庫存現(xiàn)金限額 252.5私設(shè)“小金庫”，公款私存 252.6開戶單位間公開拆借現(xiàn)金 252.7大額支現(xiàn)放任化 263現(xiàn)金管理問題存在的主要原因 263.1經(jīng)濟(jì)成份多元化發(fā)展因素 263.2環(huán)境因素 263.3思想認(rèn)識偏差因素 273.4監(jiān)管因素 273.5《現(xiàn)金管理暫行條例》缺陷因素 284解決企業(yè)庫存現(xiàn)金管理問題的對策和建議 284.1完善法律法規(guī)，盡快修改《現(xiàn)金管理暫行條例》 284.2加強(qiáng)企業(yè)現(xiàn)金管理 294.3強(qiáng)化宣傳，轉(zhuǎn)變觀念，提高認(rèn)識 294.4建立公平有序高效的金融環(huán)境 294.5健全監(jiān)督體系 30結(jié)束語 31參考文獻(xiàn) 32致謝 33一般部分陽泉學(xué)院畢業(yè)論文PAGE211企業(yè)一般概況1.1企業(yè)的管理體制和組織機(jī)構(gòu)陽泉市大陽泉煤炭有限責(zé)任公司是于2005年11月注冊成立的有限責(zé)任公司，隸屬于陽泉市煤炭集團(tuán)有限責(zé)任公司，屬于國家開發(fā)投資公司控股的四級有限責(zé)任公司，是以原煤開采為主的中型工業(yè)企業(yè)。公司注冊資本5390萬元，主營：原煤開采，兼營：煤礦所需設(shè)備、配件及材料的購銷、煤矸石加工及制品銷售，及煤炭洗選。在管理體制方面，公司始終堅持建立健全內(nèi)部控制制度必須依靠國家企業(yè)管理體制和社會三方面的努力，營造一個內(nèi)部控制氛圍，一方面由政府或權(quán)威部門制定內(nèi)部控制標(biāo)準(zhǔn)體系，另一方面要對企業(yè)管理體制內(nèi)部控制審計做出強(qiáng)制安排，從內(nèi)部環(huán)境與外部環(huán)境著手，切實(shí)建立起一套行之有效的內(nèi)部控制制度。切實(shí)做到：1.保證財產(chǎn)物資的安全。企業(yè)的經(jīng)營過程中應(yīng)該保持財產(chǎn)物資的安全，它涉及到企業(yè)所有者、企業(yè)經(jīng)營者、以及企業(yè)職工的切身利益。完善的內(nèi)部控制制度能夠堵塞漏洞，防止或減少貪污盜竊行為的發(fā)生。2.保證會計信息和其他信息的真實(shí)可靠。會計信息是否真實(shí)可靠不論是對于組織內(nèi)部，還是對于組織外部的有關(guān)方面都是至關(guān)重要的。就組織外部而言，國家對于組織的管理、國家進(jìn)行宏觀調(diào)控、組織間進(jìn)行聯(lián)營、投資等都要建立在正確的會計信息的基礎(chǔ)上。就組織內(nèi)部而言，組織進(jìn)行業(yè)績評價、預(yù)算、決策時更離不開正確的會計信息。通過建立內(nèi)部控制制度，有助于將可能發(fā)生的會計信息的差錯、失誤減少到最低的程度。3.實(shí)現(xiàn)組織的方針和目標(biāo)。企業(yè)在其經(jīng)營活動中必然會制定各種經(jīng)營防止和經(jīng)營目標(biāo)，作為處理日常經(jīng)營活動的準(zhǔn)繩。健全的內(nèi)部的控制制度，可以增強(qiáng)企業(yè)的管理功能，會計信息可以在企業(yè)的會計系統(tǒng)中暢通無阻地傳遞，并及時提供反饋信息，對于偏離企業(yè)經(jīng)營防止和經(jīng)營目標(biāo)的經(jīng)濟(jì)行為，可以立即予以發(fā)現(xiàn)并即使反饋到各級管理機(jī)構(gòu)，采取糾正行動使企業(yè)的經(jīng)營活動按照即定的方針進(jìn)行，實(shí)現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營目標(biāo)。4.提高業(yè)務(wù)處理的工作效率。內(nèi)部控制制度要求組織內(nèi)部各個職能部門的工作相互協(xié)調(diào)和制約。通過業(yè)務(wù)處理的授權(quán)，使組織的各個職能部門明確工作的范圍和職權(quán)、職責(zé)，使各個職能部門能各司其職。業(yè)務(wù)發(fā)生以后，各管理部門根據(jù)自己的職責(zé)范圍及時做出處理，減少不必要的請示和報告的環(huán)節(jié)，也可以避免相互推委的情況。當(dāng)業(yè)務(wù)呈現(xiàn)出不正常的跡象時，根據(jù)控制的要求及時處理，或者立即向有關(guān)領(lǐng)導(dǎo)報告。企業(yè)組織結(jié)構(gòu)圖：陽泉大陽泉煤炭有限責(zé)任公陽泉大陽泉煤炭有限責(zé)任公司黨委會董事會監(jiān)事會經(jīng)理層董事會人事工作委員會辦公室黨委組織部直屬機(jī)關(guān)黨委黨委宣傳部企業(yè)文化部紀(jì)律檢查委員會監(jiān)察委員會工會共青團(tuán)委員會人力資源部機(jī)構(gòu)編委會辦公室財務(wù)部發(fā)展計劃部審計部監(jiān)事會工作辦公室改革發(fā)展戰(zhàn)略研究室總調(diào)度室生產(chǎn)技術(shù)部機(jī)電動力部特種設(shè)備管理部選煤部通風(fēng)部安全監(jiān)察局法律事務(wù)部衛(wèi)生管理部董事會秘書處黨委辦公室董事會辦公室總經(jīng)理辦公室1.2企業(yè)財務(wù)報表 資產(chǎn)負(fù)債表編制單位：陽泉市大陽泉煤炭有限責(zé)任公司2011年12月31日金額單位：元項(xiàng)目期末金額年初金額項(xiàng)目期末金額年初金額流動資產(chǎn)：————流動負(fù)債：————貨幣資金64,881,342.9853,937.911.46短期借款結(jié)算備付金向中央銀行借款拆出資金吸收存款及同業(yè)存款交易性金融資產(chǎn)拆入資金應(yīng)收票據(jù)102,505,000.00142,070,000.00交易性金融負(fù)債應(yīng)收賬款應(yīng)收票據(jù)預(yù)付款項(xiàng)應(yīng)收賬款81,740,657.9862,747,938.39應(yīng)收保費(fèi)預(yù)收賬款28,959,820.8832,642,985.34應(yīng)收分保賬款賣出回購金融資產(chǎn)款應(yīng)收分保合同準(zhǔn)備金應(yīng)收手續(xù)費(fèi)及傭金應(yīng)收利息應(yīng)付職工薪酬36,299,467.1531,496,880.35其他應(yīng)收款74,393,429.2138,274,297.46其中：應(yīng)付工資24,061,465.7023,969,509.60買入返售金融資產(chǎn)應(yīng)付福利費(fèi)存貨40,705,884.2745,222,820.46其中：職工獎金及福利性基金其中：原材料29,762,144.4122,730,151.13應(yīng)交稅費(fèi)51,729,388.9639,657,358.43庫存商品其中：應(yīng)交稅金36,318,143.3622,802,973.70一年內(nèi)到期流動資產(chǎn)應(yīng)付利息35,481.20其他流動資產(chǎn)其他應(yīng)付款131,540,267.8144,208,905.07流動資產(chǎn)合計431,449,859.78310,010,868.75應(yīng)付分保賬款非流動資產(chǎn)：_____________保險合同準(zhǔn)備金發(fā)放貸款及墊款代理買賣證券款可供出售金融資產(chǎn)代理承銷證券款持有至到期投資一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債6,840,000.00長期應(yīng)收款其他流動負(fù)債長期股權(quán)投資7,532,300.007,532,300.00流動負(fù)債合計447,305,083.98254,594,067.58投資性房地產(chǎn)非流動負(fù)債：________________固定資產(chǎn)原價618,834,096.88561,199,147.32長期借款80,000,000.00減：累計折舊242,294,646.88198,545,292.45應(yīng)付債券固定資產(chǎn)凈值376,539,450.00362,653,854.87長期應(yīng)付款減：固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備909,036.09909,036.09專項(xiàng)應(yīng)付款固定資產(chǎn)凈額375,630,413.91361,744,818.78預(yù)計負(fù)債在建工程28,713,322.907,212,948.90遞延所得稅負(fù)債工程物資其他非流動負(fù)債9,990,000.0012,773,475.00固定資產(chǎn)清理其中：特儲備金生產(chǎn)性生物資產(chǎn)非流動負(fù)債合計9,990,000.0092,773,475.00油氣資產(chǎn)負(fù)債合計457,295,083.98347,367,542.58無形資產(chǎn)165,039.00237,633.00所有者權(quán)益：______________開發(fā)支出實(shí)收資本53,900,000.0053,900,000.00商譽(yù)國家資本長期待攤費(fèi)用集體資本遞延所得稅資產(chǎn)9,106,862.948,053,921.71法人資本53,900,000.0053,900,000.00其他非流動資產(chǎn)其中:國有法人資本38,900,000.0038,900,000.00其中：特準(zhǔn)儲備物資集體法人資本15,000,000.0015,000,000.00非流動資產(chǎn)合計421,147,938.75384,781,622.39個人資本外商資本減：已歸還投資實(shí)收資本凈額53,900,000.0053,900,000.00資本公積51,767,417.9051,767,417.90減:庫存股專項(xiàng)儲備127,967,727.2799,810,514.22盈余公積44,205,363.9331,154,007.77其中：法定公積金44,205,363.9331,154,007.77任意公積金儲備基金企業(yè)發(fā)展基金利潤歸還投資一般風(fēng)險準(zhǔn)備未分配利潤117,462,205.45110,793,008.67外幣報表折算差額歸屬于母公司所有者權(quán)益合計395,302,714.55347,424,948.56少數(shù)股東權(quán)益所有者權(quán)益合計395,302,714.55347,424,948.56資產(chǎn)總計852,597,798.53負(fù)債和所有者權(quán)益總計852,597,798.53694,792,491.14利潤表編制單位：陽泉市大陽泉煤炭有限責(zé)任公司2011年度金額單位：元項(xiàng)目本期金額上期金額項(xiàng)目本期金額上期金額一、營業(yè)總收入666,635,176.97631,807,151.31其他其中：營業(yè)收入666,635,176.97631,807,151.31加：公允價值變動收益主營業(yè)務(wù)收入664,184,629.16626,427,491.42投資收益825,000.00825,000.00其他業(yè)務(wù)收入2，450，547.815,379,659.89三、營業(yè)利潤177,148,608.05178,288,981.82手續(xù)費(fèi)及傭金收入加：營業(yè)外收入7，581,903.214,824,850.00二、營業(yè)總成本490,311568.92454,343,169.49其中：非流動資產(chǎn)處置利得18,000.00其中：營業(yè)成本379,706,564.90351,304,806.02非貨幣性資產(chǎn)交換利得其中：主營業(yè)務(wù)成本379,706,564.90340,206,017.87政府補(bǔ)助7,513,475.004,800,000.00其他業(yè)務(wù)成本11,098,788.15債務(wù)重組利得利息支出減：營業(yè)外支出946,805.231,375,365.18手續(xù)費(fèi)及傭金支出其中：非流動資產(chǎn)處置損失6,510.524,900.00退保金非貨幣性資產(chǎn)交換損失賠付支出凈額債務(wù)重組損失提取保險合同準(zhǔn)備金凈額四、利潤總額183,783,706.03181,738,466.64保單紅利支出減：所得稅費(fèi)用53,270,144.4247,622,456.09分保費(fèi)用五、凈利潤130,513,561.61134,116,010.55營業(yè)稅金及附加13,673,000.0113,176,512.53歸屬于母公司所有者的凈利潤130,513,561.61134,116,010.55銷售費(fèi)用12,544,436.7914,562，763.85*少數(shù)股東損益管理費(fèi)用71,993,304.1261,720,214.75六、每股收益————其中：業(yè)務(wù)招待費(fèi)1，469,170.502,328,108.35基本每股收益研究與開發(fā)費(fèi)稀釋每股收益財務(wù)費(fèi)用7,678,715.428,445,492.26七、其他綜合收益其中：利息支出7,325,008.209,856,746.35八、綜合收益總額130,513,561.61134,116,010.55利息收入709,951，.621,945,679.83歸屬于母公司所有者的綜合收益總額130,513,561.61134,116,101.55匯總凈損失*歸屬于少數(shù)股東的綜合收益總額資產(chǎn)減值損失4,715,547.685,133,380.08現(xiàn)金流量表編制單位：陽泉市大陽泉煤炭有限責(zé)任公司2011年度金額單位：元項(xiàng)目本期金額上期金額項(xiàng)目本期金額上期金額一、經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：————處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額18,800.00800.00銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金562,495,504.39598,341,671.94處置子公司及其他營業(yè)單位收回的現(xiàn)金凈額客戶存款和同業(yè)存放款項(xiàng)凈增加額收到其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金向中央銀行借款凈增加額投資活動現(xiàn)金流入小計843,800.00825,800.00向其他金融機(jī)構(gòu)拆入資金凈增加額構(gòu)建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金12,196,834.286,582,653.81收到原保險合同保費(fèi)取得的現(xiàn)金投資支付現(xiàn)金收到再保險業(yè)務(wù)現(xiàn)金凈額質(zhì)押貸款凈增加額保戶儲金及投資款凈增加額取得子公司及其他營業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額處置交易性金融資產(chǎn)凈增加額支付其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金收取利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金投資活動現(xiàn)金流出小計12,196,834.286,582,653.81拆入資金凈增加額投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-11,353,034.28-5,756,853.81回購業(yè)務(wù)資金凈增加額三、籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：_______________收到的稅費(fèi)返還吸收投資收到的現(xiàn)金收到其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金9,584,318.8013,083,666.49其中：子公司吸收少數(shù)股東投資收到的現(xiàn)金經(jīng)營活動現(xiàn)金流入小計572,079,823.19611,425,338.43取得借款所收到的現(xiàn)金117,000,000.0037,000,000.00購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金138,791,547.38103,365,464.83發(fā)行債券收到的現(xiàn)金客戶貸款及墊款凈增加額收到其他與籌資活動有關(guān)的現(xiàn)金存放中央銀行和同業(yè)款項(xiàng)凈增加額籌資活動現(xiàn)金流入小計117,000,000.0037,000,000.00支付原保險合同賠付款項(xiàng)的現(xiàn)金償還債務(wù)所支付的現(xiàn)金123,840,000.0043,720,000.00支付利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金分配股利、利潤或償付利息所支付的現(xiàn)金22,289,527.0065,157,047.22支付保單紅利的現(xiàn)金其中：子公司支付給少數(shù)股東的股利、利潤支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金182,152,797.49147,177,030.58支付其他與籌資活動有關(guān)的現(xiàn)金支付的各項(xiàng)稅費(fèi)177,540,854.01225,951,283.35籌資活動現(xiàn)金流出小計146,129,527.00108,877,047.22支付其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金22,168,631.5158,613,270.77籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-29,129,527.00-71,877,047.22經(jīng)營活動現(xiàn)金流出小計520,653,830.39535,107,049.53四、匯率變動對現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物的影響經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額51,425,992.8076,318,288.90五、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額10,943,431.52-1,315,612.13二、投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：_________________加：期初現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額53,937,911.4655,253,523.59收回投資收到的現(xiàn)金六、期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額64,881,342.9853,937,911.46取得投資收益收到的現(xiàn)金825,000.00825,000.002企業(yè)資產(chǎn)與資本分析2.1企業(yè)資產(chǎn)分析企業(yè)資產(chǎn)的構(gòu)成，根據(jù)企業(yè)的種類、規(guī)模、經(jīng)營情況的不同，具有很大差別?？梢酝ㄟ^研究企業(yè)的資產(chǎn)構(gòu)成，可以了解企業(yè)的特點(diǎn)及經(jīng)營狀態(tài)。而通過資產(chǎn)負(fù)債表可以分析企業(yè)的資產(chǎn)構(gòu)成。一般情況下，資產(chǎn)負(fù)債表表示企業(yè)所擁有的財產(chǎn)內(nèi)容，但不是企業(yè)財產(chǎn)的全部。資產(chǎn)負(fù)債表反映了企業(yè)資金的運(yùn)用狀態(tài)，也就是說，對資金投入后的使用形態(tài)所下的定義就是資產(chǎn)。2.1.1企業(yè)資產(chǎn)的構(gòu)成分析陽泉市大陽泉煤炭有限公司注冊資本5390萬元，主營：原煤開采，兼營：煤礦所需設(shè)備、配件及材料的購銷、煤矸石加工及制品銷售，及煤炭洗選。截止2011年底公司資產(chǎn)總額85259.78萬元，其中：流動資產(chǎn)43144.99萬元，占資產(chǎn)總額的50.60%，固定資產(chǎn)凈額為37563.04萬元，占資產(chǎn)總額的44.06%。2.1.2固定資產(chǎn)分析固定資產(chǎn)也可以稱為設(shè)備資產(chǎn)，是企業(yè)為了保持持續(xù)的生產(chǎn)經(jīng)營活動而擁有的資產(chǎn)。固定資產(chǎn)不謀求現(xiàn)金化，而是長期留存在企業(yè)中。從這個意義上講，有時稱其為長期資產(chǎn)。固定資產(chǎn)可以分為有形固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、投資類資產(chǎn)等。資產(chǎn)負(fù)債表（1.1）項(xiàng)目行次期末金額年初金額流動資產(chǎn)1431449859.78310010868.75固定資產(chǎn)原價2618834096.88561199147.32減：累計折舊3242294646.88198545292.45固定資產(chǎn)凈值4376539450.00362653854.87減：固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備5909036.09909036.09固定資產(chǎn)凈額6375630413.91361744818.78根據(jù)表1.1可以計算以下指標(biāo)：固定資產(chǎn)構(gòu)成比率=固定資產(chǎn)/總資產(chǎn)*100%：年初=561199147.32/694792491.14*100%=80.7%年末=618834096.88/852597798.53*100%=72.5%固定資產(chǎn)對流動資產(chǎn)比率=固定資產(chǎn)/權(quán)益資本*100%：年初=561199147.32/310010868.75*100%=181%年末=618834096.88/431449859.78*100%=143%由表和以上指標(biāo)可知，截止2011年年底，公司固定資產(chǎn)凈額為37563.04萬元比年初的36174.48萬元有所增加，固定資產(chǎn)構(gòu)成比率和固定資產(chǎn)對流動資產(chǎn)的比率較年初均略有下降，但企業(yè)固定資產(chǎn)在資產(chǎn)中的比重還是相當(dāng)?shù)?，從這一點(diǎn)來看對企業(yè)的發(fā)展還是不錯的。2.1.3流動資產(chǎn)分析企業(yè)的流動資產(chǎn)是指可以在一年或者超過一年的營業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或者運(yùn)用的資產(chǎn)，即隨著企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動流入、流出的流動性較高的資產(chǎn)。根據(jù)表1.1可以計算以下指標(biāo)：流動資產(chǎn)構(gòu)成比率=流動資產(chǎn)/總資產(chǎn)*100%：年初=310010868.75/694792491.14*100%=44.6%年末=431449859.78/852597798.53*100%=50.6%流動資產(chǎn)對固定資產(chǎn)比率=流動資產(chǎn)/固定資產(chǎn)*100%：年初=310010868.75/561199147.32=55.2%年末=431449859.78/618834096.88=69.7分析可得，截止2011年年底，流動資產(chǎn)43144.99萬元。流動資產(chǎn)中應(yīng)收賬款18274.53萬元，其中：五年以上的應(yīng)收賬款2677.08萬元，占總額的14.65%；計提壞賬準(zhǔn)備后的應(yīng)收賬款的凈額為14510.53萬元，占資產(chǎn)總額的17.02%，比年初的2817.26萬元，增加11693.27萬元。流動資產(chǎn)構(gòu)成比率和流動資產(chǎn)對固定資產(chǎn)比率年末比年初均略有上升。從這一指標(biāo)來看，企業(yè)的安全性高，這有利于企業(yè)的發(fā)展。2.2企業(yè)資本分析通過資產(chǎn)負(fù)債表了解企業(yè)的財務(wù)狀況，最好的辦法是觀察貸方。資產(chǎn)負(fù)債表的負(fù)債、所有者權(quán)益部分反映了企業(yè)資本的來源，根據(jù)它可以了解企業(yè)的全面財務(wù)構(gòu)成——資本構(gòu)成。權(quán)益資本與負(fù)債資本是根據(jù)企業(yè)籌措資金來源的不同加以區(qū)分的。由投資者或股東向企業(yè)投入的資本，稱為權(quán)益資本或自由資本；由企業(yè)通過金融機(jī)構(gòu)或有關(guān)方面籌措的資金，稱為負(fù)債資本。2.2.1權(quán)益資本分析從資產(chǎn)負(fù)債表上觀察，權(quán)益資本由實(shí)收資本、資本公積、盈余公積、未分配利潤四項(xiàng)構(gòu)成。資產(chǎn)負(fù)債表（2.1）項(xiàng)目行次期末金額年初金額所有者權(quán)益1實(shí)收資本253900000.0053900000.00國家資本3集體資本4法人資本553900000.0053900000.00其中：國有法人資本638900000.0038900000.00集體法人資本715000000.0015000000.00個體資本8外商資本9#減：已歸還投資10實(shí)收資本凈額1153900000.0053900000.00資本公積1251767417.9051767417.90減：庫存股13專項(xiàng)儲2799810514.22盈余公積1544205363.9331154007.77其中：法定公積金1644205363.9331154007.77任意公積金17#儲備基金18#企業(yè)發(fā)展基金19#利潤歸還投資20一般分險準(zhǔn)備21117462205.45110793008.67未分配利潤22外幣報表拆算差額23395302714.55347424948.56歸還于母公司所有者權(quán)益合計24*少數(shù)股東權(quán)益25所有者權(quán)益合計26395302714.55347424948.56負(fù)債和所有者權(quán)益合計27852597798.53694792491.14從資產(chǎn)負(fù)債表中可以看出，企業(yè)的權(quán)益資本由實(shí)收資本、資本公積、盈余公積、未分配利潤四項(xiàng)構(gòu)成。又通過查資產(chǎn)負(fù)債表得，流動負(fù)債年初數(shù)和期末數(shù)分別為254594067.58元、447305083.98元，非流動負(fù)債年初數(shù)和期末數(shù)分別為92773475.00元、9990000.00元。所以：1.權(quán)益資本構(gòu)成比率=權(quán)益資本/總資本*100%：年初=347424948.56（347424948.56+254594067.58+92773475.00）=50%年末=395302714.55/（395302714.55+447305083.98+9990000.00）=46%2.權(quán)益資本負(fù)債比率=權(quán)益資本/負(fù)債資本*100%：年初=347424948.56/（254594067.58+92773475.00）*100%=100%年末=395302714.55/（447305083.98+9990000.00）*100%=86.44%3.資本金構(gòu)成比率=資本金/總資本*100%：年初=53900000/（347424948.56+254594067.58+92773475.00）*100%=7%年末=53900000/（395302714.55+447305083.98+9990000.00）*100%=6%4.附加資本對資本金比率=附加資本/總資本*100%：年初=（347424948.56-53900000）/53900000*100%=544%年末=（395302714.55-53900000）/53900000*100%=633%由此，可以得出如下結(jié)論：首先，從權(quán)益資本構(gòu)成比率和權(quán)益資本負(fù)債比率來看，企業(yè)權(quán)益資本數(shù)量較多，情況比較理想。無論從年初還是年末觀察，權(quán)益資本都在負(fù)債的兩倍以上。但如果從負(fù)債經(jīng)營的角度看企業(yè)的發(fā)展，企業(yè)還有很大的負(fù)債潛力。應(yīng)該加以充分利用。其次，從資本金安全角度看，雖然企業(yè)的資本金構(gòu)成比率低，但企業(yè)附加資本對資本金的比率是相當(dāng)高的，即表示附加資本在總資本中的比重是很高的，其資本金具有強(qiáng)化作用，所以，企業(yè)的資本金的安全性還是可以的，企業(yè)的效益是很好的，利潤率高，對度危機(jī)的能力強(qiáng)。再次，從整體來看，該企業(yè)的權(quán)益資本狀況屬于正常范疇，雖然前三項(xiàng)指標(biāo)年末比年初略有下降，但第四項(xiàng)的比率還是很高的，總體上企業(yè)的收益呈現(xiàn)上升趨勢。2.2.2負(fù)債資本分析負(fù)債資本由流動負(fù)債與非流動負(fù)債兩部分內(nèi)容組成。資產(chǎn)負(fù)債表（2.2）項(xiàng)目行次期末金額期初金額固定資產(chǎn)1618834096.88561199147.32流動負(fù)債2447305083.98254594067.58非流動負(fù)債39990000.0092773475.00根據(jù)表2.2和表2.1可計算以下有關(guān)指標(biāo)：1.負(fù)債資本構(gòu)成比率=負(fù)債資本/總資本*100%：年初=（254594067.58+92773475.00）/694792491.14*100%=49.9%年末=（447305083.98+9990000.00）/852597798.53*100%=53.6%2.負(fù)債資本率=負(fù)債資本/權(quán)益資本*100%：年初=（254594067.58+92773475.00）/347424948.50*100%=99.9%年末=（447305083.98+9990000.00）/395302714.55*100%=115%3.負(fù)債資本安全性分析=資本金/負(fù)債資本*100%:年初=53900000.00/（254594067.58+92773475.00）*100%=15%年末=59300000.00/（447305083.98+9990000.00）*100%=11.7%4.長期負(fù)債構(gòu)成比率=長期負(fù)債/總資本*100%：年初=92773475/（254594067.58+92773475.00）*100%=26%年末=9990000/（447305083.98+9990000.00）*100%=2.1%5.長期負(fù)債對流動負(fù)債的比率=長期負(fù)債/流動負(fù)債：年初=92773475/254594067.58*100%=26.7%年末=9990000/447305083.98*100%=2.1%6.長期負(fù)債對負(fù)債資本比率=長期負(fù)債/負(fù)債資本*100%：年初=92773475/（254594067.58+92773475.00）*100%=26.7%年末=9990000/（447305083.98+9990000.00）*100%=2.18%7.固定資產(chǎn)對長期負(fù)債比率=固定資產(chǎn)/長期負(fù)債*100%：年初=561199147.32/92773475*100%=604%年末=618834096.88/9990000*100%=6194%8.流動負(fù)債比率=流動負(fù)債/總資本*100%：年初=254594067.58/694792419.14*100%=36.6%年末=447305083.98/852597798.53*100%=52.4%9.流動負(fù)債對長期負(fù)債比率=流動負(fù)債/長期負(fù)債*100%：年初=254594067.58/92773475*100%=274%年末=447305083.98/9990000*100%=4477%10.流動負(fù)債對資本負(fù)債比率=流動負(fù)債/負(fù)債資本*100%：年初=254594067.58/（254594067.58+92773475.00）*100%=73.2%年末=447305083.98/（447305083.98+9990000.00）*100%=97.8%根據(jù)上述指標(biāo)計算結(jié)果，初步分析如下：1.從負(fù)債資本的構(gòu)成來看，負(fù)債資本構(gòu)成比率年初為49.9%，年末為53.6%，上升了3.7%，負(fù)債資本比率也同時上升了。僅存數(shù)字變化情況分析，說明該企業(yè)的負(fù)債資本在增加，意味著企業(yè)的的風(fēng)險程度在加大，但結(jié)合其他有關(guān)情況分析，說明負(fù)債資本的增加是在企業(yè)可承受范圍內(nèi)的。2.從負(fù)債資本安全性角度觀察，該企業(yè)年初負(fù)債資本安全率為15%年末，下降為11.7%，此趨勢不會對企業(yè)財務(wù)狀況產(chǎn)生不良影響。3.從長期負(fù)債角度分析，反映長期負(fù)債狀況的三個指標(biāo)，即長期負(fù)債構(gòu)成比率、長期負(fù)債流動比率、長期負(fù)債資本比率，均表現(xiàn)出下降趨勢。這說明企業(yè)企業(yè)流動負(fù)債和長期負(fù)債的比率安排失衡，應(yīng)盡快扭轉(zhuǎn)局面。4.從固定資產(chǎn)對長期負(fù)債比率指標(biāo)來看，年末較年初大幅上升。這種趨勢是比較理想的，當(dāng)然這里面包含有固定資產(chǎn)上升的同時，長期負(fù)債反而下降的因素的影響。但從長期負(fù)債安全性角度理解，這種趨勢是應(yīng)予肯定的。5.從流動負(fù)債分析結(jié)果來看，反映流動負(fù)債狀況的三個指標(biāo)，年末均有所上升，這也間接的印證了企業(yè)長期負(fù)債的變化存在不合理因素。總之，截止2011年年底，公司負(fù)債總額45729.51萬元，其中：流動負(fù)債44730.51萬元，占負(fù)債總額的97.82%，比年初的25459.41萬元，增加了19271.10萬元；長期負(fù)債999.00萬元，占負(fù)債總額的2.18%,，比年初的9277.35萬元，減少了8278.35萬元。企業(yè)負(fù)債資本的變動趨勢應(yīng)當(dāng)適當(dāng)調(diào)整。3.企業(yè)償債能力分析短期償債能力是指企業(yè)的短期債務(wù)可由預(yù)期在該項(xiàng)債務(wù)到期前變現(xiàn)資產(chǎn)來償還的能力。短期償還能力反映企業(yè)產(chǎn)生現(xiàn)金的能力，它取決于可以在近期變現(xiàn)的流動資產(chǎn)的數(shù)量。長期償債能力指標(biāo)主要反映企業(yè)償還到期長期債務(wù)的能力，通過長期償債能力分析可以看出企業(yè)資本結(jié)構(gòu)是否合理，進(jìn)而評價企業(yè)的長期償還債務(wù)的能力。3.1短期償債能力分析短期償債能力對企業(yè)至關(guān)重要，如果無法保持一定的短期償債能力，意味著企業(yè)在償還長期債務(wù)方面也可能存在著問題，不僅不能滿足短期債權(quán)人的償債要求，也不能滿足長期債權(quán)人乃至投資者的償債要求。因此，企業(yè)的各類短期債權(quán)人出于自己利益的考慮，非常關(guān)注企業(yè)的短期償債能力。企業(yè)管理人出于維護(hù)企業(yè)財務(wù)形象的考慮，也需要分析企業(yè)的短期償債能力。截止2011年年底企業(yè)短期借款余額11700萬元，3700萬元為建設(shè)銀行借款；8000萬元為中信銀行借款。本年歸還國家開發(fā)銀行借款684萬元。流動負(fù)債44730.51萬元，占負(fù)債總額的97.82%，比年初的25459.41萬元，增加了19271.10萬元；資產(chǎn)負(fù)債率為53.64%，比上年增加了3.64個百分點(diǎn)；流動比率為96.46%，比上年增長95.30；速動比率為87.36，比上年增加86.37，且營運(yùn)資金：310010868.75-254594067.58=55416806.17。由此可知，企業(yè)的短期償債能力的各項(xiàng)指標(biāo)都屬于正常，因此，企業(yè)的短期償債能力穩(wěn)健的。3.2長期償債能力分析對企業(yè)長期償債能力，主要是通過利潤表或資產(chǎn)負(fù)債表所反映的情況進(jìn)行考察，企業(yè)獲利能力是決定企業(yè)長期償債能力的一個重要因素，同時，債務(wù)結(jié)構(gòu)總額與企業(yè)規(guī)模之間的關(guān)系也影響企業(yè)的長期償債能力。因此，反映企業(yè)長期償債能力的指標(biāo)主要有資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率、有形凈值債務(wù)率、銷售利息比率、利息保障倍數(shù)等。項(xiàng)目期末金額年初金額資產(chǎn)總額852597798.53694792491.14負(fù)債總額457295083.98347367542.58根據(jù)上表可計算如下指標(biāo)：資產(chǎn)負(fù)債率=資產(chǎn)總額/負(fù)債總額年初資產(chǎn)負(fù)債率=347367542.58/694792491.14*100%=49.9%年末資產(chǎn)負(fù)債率=457295083.98/852597798.53*100%=53.6%截止2011年年底，長期負(fù)債為999.00萬元，占負(fù)債總額的2.18%，比年初的9277.35萬元，減少了8278.35萬元。年末資產(chǎn)負(fù)債率為53.6%，比年出增加了3.7%。由此分析，企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率還是屬于正常范圍的，企業(yè)完全有能力保障債權(quán)人的收益，企業(yè)的長期償債能力是可以預(yù)期的。4企業(yè)獲利能力分析獲利能力，也稱為盈利能力，它是企業(yè)賺取利潤的能力。獲利能力指標(biāo)一般可以分為三個層次的內(nèi)容：一是與企業(yè)收入相關(guān)的獲利能力的指標(biāo)，二是與企業(yè)資產(chǎn)相關(guān)的獲利能力指標(biāo)，三是與融資相關(guān)的獲利能力指標(biāo)。只有企業(yè)的盈利持久、穩(wěn)定，所有者才會對其資本的保全有充分的信心。企業(yè)獲利能力越強(qiáng)、越穩(wěn)定、越持久，資本保全就越有保障，獲利能力分析的意義再次點(diǎn)上的體現(xiàn)尤為明顯。4.1與收入相關(guān)的獲利能力指標(biāo)分析與收入相關(guān)的獲利能力指標(biāo)，主要是以銷售收入或營業(yè)收入為基礎(chǔ)進(jìn)行計算的，它通過利潤表中各項(xiàng)目與銷售收入或營業(yè)收入的比較，求得單位銷售收入或營業(yè)收入的獲利水平，以此說明銷售收入或營業(yè)收入獲利能力的高低。2011年，企業(yè)實(shí)現(xiàn)商品煤銷售收入66418.46萬元，比去年預(yù)算55458.90萬元，10959.7萬元，增長19.76%；比上年同期的62642.75萬元，增加3775.71萬元，增長6.03%。其中，比預(yù)算增加收入的主要因素為：由于銷售量比全年預(yù)算增加25.96萬噸，增加收入11997.53萬元；由于平均售價比全年降低7.11元/噸，減少收入1037.97萬元。比上年同期增加收入的主要因素為：由于銷量比去年增加5.29萬噸，增加收入2356.97萬元；由于平均售價比去年同期增加9.27元/噸，增加收入1418.74萬元。由此看來，企業(yè)的收入是可觀的，企業(yè)的盈利能力在不斷上升。4.2與資產(chǎn)相關(guān)的獲利能力指標(biāo)分析利潤作為資產(chǎn)運(yùn)用的結(jié)果是全部資產(chǎn)帶來的，任何獨(dú)立的資產(chǎn)項(xiàng)目的運(yùn)用是不能形成企業(yè)的各種利潤的。因此，在論及資金的運(yùn)用效果時，是以各種資產(chǎn)的協(xié)調(diào)整體運(yùn)轉(zhuǎn)為基礎(chǔ)的，這種運(yùn)轉(zhuǎn)會形成不同的利潤形態(tài)，進(jìn)而形成不同的資產(chǎn)獲利能力指標(biāo)。2011年，企業(yè)實(shí)現(xiàn)工業(yè)總產(chǎn)值67967.90萬元，比上年同期65336.50萬元，增加2601.40萬元，增長3.98%；實(shí)現(xiàn)銷售產(chǎn)值66419.40萬元，比上年同期62641.90萬元，增加3777.50萬元，增長6.03%;實(shí)現(xiàn)工業(yè)增加值46743.80萬元，比上年同期45756.40萬元，增加987.410元，增長2.16%。由此看來，企業(yè)的產(chǎn)品獲利水平高，且獲利水平具有穩(wěn)定性、持久性。4.3與融資相關(guān)的獲利能力指標(biāo)分析總?cè)谫Y收益率全面揭示了在不考慮融資種類差異的前提下，各類融資同等使用都可以獲得的平均收益率。2011年，企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤18378.37萬元，比上年同期實(shí)現(xiàn)利潤18173.85萬元，增加204.52萬元。其中，全年增加利潤的因素如下：產(chǎn)品銷售利潤比全年預(yù)算增加1978.51萬元；其他業(yè)務(wù)利潤比全年預(yù)算增加774.55萬元；管理費(fèi)用比全年預(yù)算減少3873.69萬元；財務(wù)費(fèi)用比全年預(yù)算減少400.29萬元；投資收益比全年預(yù)算增加82.50萬元；資產(chǎn)減值損失比去年增加171.55萬元（減少利潤）。而比上年同期增加利潤的因素如下：其他業(yè)務(wù)利潤比上年同期增加816.97萬元；財務(wù)費(fèi)用比上年同期減少76.68萬元，投資收益相同。由此看來，企業(yè)融資的獲利能力大，股東的權(quán)益是有保障的。5企業(yè)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力分析對企業(yè)資本周轉(zhuǎn)能力的指標(biāo)進(jìn)行評價，主要是企業(yè)各種經(jīng)濟(jì)資源的周轉(zhuǎn)速度，即各種經(jīng)濟(jì)資源的周轉(zhuǎn)率或周轉(zhuǎn)期。從財務(wù)會計上看，企業(yè)資本的物質(zhì)形態(tài)即各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)資源，而資產(chǎn)根據(jù)其流動性又劃分為流動資產(chǎn)、固定資產(chǎn)等，根據(jù)以上分析，評價企業(yè)資本周轉(zhuǎn)能力的主要指標(biāo)包括：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、營業(yè)周期和固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。5.1總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率分析企業(yè)的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力集中反映在總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率上，即總資產(chǎn)的銷售水平上，因此總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率可用于分析企業(yè)全部資產(chǎn)的使用效率，用于衡量資產(chǎn)規(guī)模與銷售水平之間的配比情況，計算公式為：項(xiàng)目本期上期銷售收入凈額666635176.97631807151.31資產(chǎn)總額852597798.53694792491.14根據(jù)上表可計算如下指標(biāo)：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）：本期=666635176.97/852597798.53=0.78上期=631807151.31/694792491.14=0.90企業(yè)本期的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為0.78次，比上期0.90次略有下降，但綜合分析企業(yè)的銷售收入和現(xiàn)金收入量還是很多的，營運(yùn)能力強(qiáng)，即企業(yè)的銷售能力強(qiáng)，投資效益好。5.2流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率分析企業(yè)流動資產(chǎn)營運(yùn)能力的大小主要體現(xiàn)在流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，即流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度方面。流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是衡量企業(yè)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度的快慢及利用效率的綜合性指標(biāo)。項(xiàng)目本期上期銷售收入凈額666635176.97631807151.31流動資產(chǎn)431449859.78310010868.75根據(jù)上表可計算如下指標(biāo)：流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入凈額/流動資產(chǎn)平均占用額流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）：本期=666635176.97/431449859.78=1.54上期=631807151.31/310010868.75=2.03企業(yè)本期流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.54次，比上期2.03次有下降，綜合分析企業(yè)流動資產(chǎn)相對結(jié)約，但周轉(zhuǎn)速度較慢，銷售量大，盈利能力強(qiáng)。5.3營業(yè)周期分析營業(yè)周期對企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營具有重要影響：營業(yè)周轉(zhuǎn)越短，說明資產(chǎn)的效率越高，收益能力也相應(yīng)增強(qiáng)；營業(yè)周期越短，資產(chǎn)的流動性越強(qiáng)，資產(chǎn)風(fēng)險降低。營業(yè)周期的長短還影響著企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模和資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，周期越短，流動資產(chǎn)的的占用相對越少；分析和研究企業(yè)的營業(yè)周期，縮短營業(yè)周期，對于增強(qiáng)資產(chǎn)的管理效果具有重要意義。項(xiàng)目本期上期銷售收入凈額666635176.97631807151.31流動資產(chǎn)431449859.78310010868.75流動負(fù)債4473058083.98254594067.58根據(jù)上表可計算如下指標(biāo)：營運(yùn)資金周轉(zhuǎn)率=銷售收入凈額/平均營運(yùn)資金：本期=666635176.97/（431449859.78-4473058083.98）=-4.04上期=631807151.31/（310010868.75-254594067.58）=11.4企業(yè)本期營運(yùn)資金周轉(zhuǎn)率比上期明顯下降，綜合分析企業(yè)營業(yè)周期長，但企業(yè)的銷量的，收益巨大。5.4固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率分析固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是企業(yè)銷售收入凈額與固定資產(chǎn)平均占用額之比，是反映固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)狀況，衡量企業(yè)固定資產(chǎn)運(yùn)用效率的一項(xiàng)指標(biāo)。項(xiàng)目本期上期銷售收入凈額666635176.97631807151.31固定資產(chǎn)618834096.88561199147.32根據(jù)上表可計算如下指標(biāo)：固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入凈額/固定資產(chǎn)平均占用額固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）：本期=666635176.97/618834096.88=1.07上期=631807151.31/561199147.32=1.12企業(yè)本期固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.07，比上期略有下降，綜合分析企業(yè)固定資產(chǎn)比重大，使用率高，有利于企業(yè)盈利。6企業(yè)風(fēng)險分析市場經(jīng)濟(jì)條件下，當(dāng)代企業(yè)經(jīng)營者和投資者所面對的風(fēng)險是多種多樣的，概括地說可分為兩類。一類稱作外部風(fēng)險或系統(tǒng)風(fēng)險，指由于市場條件和宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化所引起的風(fēng)險；一類稱作內(nèi)部風(fēng)險或非系統(tǒng)風(fēng)險，指由于企業(yè)經(jīng)營決策和管理組織等因素引起的風(fēng)險。屬于外部風(fēng)險的有購買力風(fēng)險、市場風(fēng)險、利率風(fēng)險和外匯風(fēng)險；屬于內(nèi)部風(fēng)險的有經(jīng)營風(fēng)險和籌資風(fēng)險等。6.1籌資風(fēng)險分析企業(yè)籌資風(fēng)險通常采用杠桿度法和變異系數(shù)法：在資本密集型或高新技術(shù)企業(yè)中，固定成本較高，人工、材料費(fèi)用等變動成本較低，可以通過擴(kuò)大銷量、降低單位固定成本的方法，獲取較高的收益，這就叫做營業(yè)杠桿原理。營業(yè)杠桿度是息稅前利潤變動率與銷售額變動率之比。企業(yè)2011年度現(xiàn)金凈流量為1094.34萬元，其中：籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-2912.95萬元。本年度現(xiàn)金總流入68992.36萬元，其中：籌資活動現(xiàn)金流入11700.00萬元。現(xiàn)金總流出67898.02萬元，其中：籌資活動現(xiàn)金流出14612.95萬元。綜合分析，企業(yè)的短期借款明顯高于長期借款而且比例高達(dá)95%以上易造成周轉(zhuǎn)困難，還貸無力。但企業(yè)2011年實(shí)現(xiàn)利潤18378.37萬元，收益巨大，風(fēng)險相對較高。6.2投資風(fēng)險分析衡量項(xiàng)目投資的風(fēng)險有兩種基本手段，一是根據(jù)經(jīng)驗(yàn)數(shù)字或主觀估計，確定一個風(fēng)險調(diào)整系數(shù)，如等值系數(shù)和調(diào)整貼現(xiàn)率，用以調(diào)整預(yù)期收益的現(xiàn)值，使方案中所含風(fēng)險降低；二是用概率估計凈現(xiàn)值和報酬率的期望值，比較不同方案風(fēng)險的高低。企業(yè)2011年度現(xiàn)金凈流量為1094.34萬元，其中：投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-1135.30萬元。本年度現(xiàn)金總流入68992.36萬元，其中：投資活動現(xiàn)金流入84.38萬元。現(xiàn)金總流出67898.02萬元，其中：投資活動現(xiàn)金流出1219.69萬元。且2011年末企業(yè)可供投資者分配的利潤為11746.22萬元。由此分析，企業(yè)的現(xiàn)金流量大，收益也大，隨之企業(yè)承擔(dān)的投資風(fēng)險也是巨大的。6.3破產(chǎn)風(fēng)險分析破產(chǎn)風(fēng)險，是指企業(yè)無力償債而可能導(dǎo)致破產(chǎn)的風(fēng)險。開展破產(chǎn)分析風(fēng)險，有助于正確認(rèn)識企業(yè)的財務(wù)狀況和經(jīng)營形式，使企業(yè)避險求利。企業(yè)破產(chǎn)的主要原因有兩方面：內(nèi)部原因與外部原因。內(nèi)部原因主要是經(jīng)營管理不善、資金不到位、重大決策失誤或責(zé)任人過失等，導(dǎo)致嚴(yán)重虧損，資不抵債；外部原因主要是自然災(zāi)害、戰(zhàn)爭或重大意外變故，使企業(yè)無法繼續(xù)經(jīng)營。對引起企業(yè)破產(chǎn)的兩方面原因均因注意，重點(diǎn)應(yīng)放在內(nèi)部原因上。破產(chǎn)風(fēng)險，事實(shí)上是籌資風(fēng)險、投資風(fēng)險、資產(chǎn)占用風(fēng)險、購銷風(fēng)險、償債風(fēng)險等多方面綜合的反應(yīng)。破產(chǎn)風(fēng)險的對策，也應(yīng)從企業(yè)經(jīng)營和財務(wù)管理等各方面加以考慮。防止企業(yè)破產(chǎn)風(fēng)險的主要策略包括以下內(nèi)容：投資方向多元化；籌資來源多樣化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)經(jīng)營結(jié)構(gòu)多樣化；增強(qiáng)現(xiàn)有資產(chǎn)流動性；改善產(chǎn)品質(zhì)量，提高競爭力；降低成本費(fèi)用；加強(qiáng)信息管理、控制與分析；爭取有利的宏觀政策和經(jīng)濟(jì)環(huán)綜合分析，企業(yè)的投資風(fēng)險雖然巨大，但企業(yè)的收益也很高，從企業(yè)2005年成立以來利潤每年都在上漲，2011年企業(yè)的收益就達(dá)到了18378.37萬元。所以，企業(yè)破產(chǎn)的風(fēng)險雖有，但就當(dāng)前而言破產(chǎn)的風(fēng)險很小。7杜邦財務(wù)分析權(quán)益乘數(shù)，表示企業(yè)的負(fù)債程度，權(quán)益乘數(shù)越大，企業(yè)負(fù)債程度越高。通常的財務(wù)比率都是除數(shù)。權(quán)益除以資產(chǎn)就是資產(chǎn)權(quán)益率，權(quán)益乘數(shù)是其倒數(shù)，即資產(chǎn)除以權(quán)益。杜邦分析圖權(quán)益凈利率權(quán)益凈利率總資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù)銷售凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率稅后利潤銷售收入銷售收入資產(chǎn)平均總額銷售收入成本總額銷售成本期間費(fèi)用稅金其他支出流動資產(chǎn)長期資產(chǎn)貨幣資金有價證券應(yīng)收及預(yù)付款存貨其他流動資產(chǎn)長期投資固定資產(chǎn)無形資產(chǎn)遞延及其他資產(chǎn)從上圖中可以看出，要想提高權(quán)益凈利率，就必須提高銷售凈利率或加速資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度，或者提高權(quán)益乘數(shù)。銷售凈利率是影響權(quán)益凈利率的主要因素，反映了銷售收入的收益水平。企業(yè)在增加銷售收入的同時，必須相應(yīng)的獲得更高的利潤，降低成本費(fèi)用，才能提高銷售凈利率，來提高企業(yè)的收益水平?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率受銷售規(guī)模和資產(chǎn)總額兩方面的影響，為此，企業(yè)若想提高總資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)率，一方面要擴(kuò)大銷售，另一方面要合理占用資金，加強(qiáng)對各種資產(chǎn)的管理，提高各種資產(chǎn)的使用效率。企業(yè)如果有較高的負(fù)債程度，就會給企業(yè)帶來相當(dāng)大的杠桿利益，也給企業(yè)帶來了較多的風(fēng)險，這就要求企業(yè)應(yīng)保持合理的資本結(jié)構(gòu)；總的來說，從杜邦分析圖可以看出企業(yè)的盈利能力涉及企業(yè)經(jīng)營活動的各個方面，權(quán)益凈利率與企業(yè)的籌資結(jié)構(gòu)、銷售、成本費(fèi)用、資產(chǎn)管理等密切相關(guān)，這些構(gòu)成了一個系統(tǒng)，只有協(xié)調(diào)好系統(tǒng)內(nèi)每個因素之間的關(guān)系，才能使權(quán)益凈利率達(dá)到最大，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)的財務(wù)目標(biāo)。權(quán)益乘數(shù)=1/（1-資產(chǎn)負(fù)債率）=1/（1-53.64）=0.02綜合分析：1、從權(quán)益凈利率來看，企業(yè)股東的財富在不斷增加，所有者投入資金的盈利能力在增加。本年提取盈余公積1305.14萬元，分配上年股利11079.30萬元；2011年末可供投資者分配的利潤11746.22萬元。2、從銷售水平來看，企業(yè)的銷售額和利潤在不斷增加，且相關(guān)費(fèi)用如管理費(fèi)用、財務(wù)費(fèi)用較上年均有下降。2011年，實(shí)現(xiàn)商品煤銷售收入66418.46萬元，比去年同期的62642.75萬元，增加3775.71萬元，增長6.03%。2011年，企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤18378.37萬元比上年同期實(shí)現(xiàn)利潤18173.85萬元，增加204.52萬元。3、從總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率來看，企業(yè)的資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率較慢，但企業(yè)的銷售能力很強(qiáng)，銷售規(guī)模大，資產(chǎn)分布相對合理，不過還有繼續(xù)加強(qiáng)各種資產(chǎn)的管理，提供利潤率。4、從權(quán)益乘數(shù)來看，企業(yè)的負(fù)債率還屬于企業(yè)承受的范圍，不會影響企業(yè)的正常運(yùn)行，企業(yè)應(yīng)當(dāng)繼續(xù)保持合理的資本結(jié)構(gòu)?？偟膩碚f，企業(yè)的盈利能力涉及企業(yè)經(jīng)營活動的各個方面，權(quán)益凈利率與企業(yè)的籌資結(jié)構(gòu)、銷售、成本費(fèi)用等密切相關(guān)，企業(yè)只有協(xié)調(diào)好系統(tǒng)內(nèi)的每個因素之間的關(guān)系，才能使權(quán)益利潤率達(dá)到最大，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)的財務(wù)目標(biāo)，是企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。專題部分陽泉學(xué)院畢業(yè)論文PAGE33淺談企業(yè)庫存現(xiàn)金管理存在問題及對策分析摘要:現(xiàn)金是企業(yè)庫存的人民幣現(xiàn)鈔和外幣現(xiàn)金。它是企業(yè)流動性最強(qiáng)的資產(chǎn)，對于維持企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營管理具有重要作用，但現(xiàn)金也是企業(yè)資產(chǎn)中最容易流失資產(chǎn)，加強(qiáng)現(xiàn)金管理對于企業(yè)和國家都具有重要的意義。本文通過對企業(yè)庫存現(xiàn)金的研究,指出了現(xiàn)金管理中存在的問題和提出了相應(yīng)的對策。關(guān)鍵詞:庫存現(xiàn)金、白條抵庫、小金庫、坐支現(xiàn)金對庫存現(xiàn)金進(jìn)行管理是每一個企業(yè)在內(nèi)部管理控制中都不可或缺的重要部分，是企業(yè)建立庫存現(xiàn)金預(yù)算制度,完善內(nèi)部控制制度,強(qiáng)化現(xiàn)金的保管和控制,實(shí)行統(tǒng)一的財務(wù)管理,防范資金風(fēng)險所不可缺少的，對保證企事業(yè)單位的正常運(yùn)轉(zhuǎn)和經(jīng)營效益意義非凡，也正是鑒于庫存現(xiàn)金管理的重要性。1庫存現(xiàn)金知識概述庫存現(xiàn)金在資產(chǎn)類科目，是總括反映現(xiàn)金收入、支出和結(jié)存情況的，加強(qiáng)對庫存現(xiàn)金的管理對企業(yè)在競爭中立于不敗之地和保持可持續(xù)發(fā)展越來越重要。1.1概念對于庫存現(xiàn)金常規(guī)的解釋是企業(yè)持有可隨時用于支付的現(xiàn)金限額，且存放在財會部門有出納人員經(jīng)管的現(xiàn)金包括人民幣現(xiàn)金和外幣現(xiàn)金兩類，與會計核算中“現(xiàn)金”科目所包括的內(nèi)容是一致的。但需要指出的是在本文中的現(xiàn)金是企業(yè)庫存的人民幣現(xiàn)鈔。1.2庫存現(xiàn)金的使用范圍庫存現(xiàn)金并不能隨意使用，有其特定的使用范圍：職工工資，津貼，這里所說的職工工資指企業(yè)，事業(yè)單位和機(jī)關(guān)，團(tuán)體，部隊(duì)支付給職工的工資和工資性津貼；個人勞務(wù)報酬，指由于個人向企業(yè)，事業(yè)單位和機(jī)關(guān)，團(tuán)體，部隊(duì)等提供勞務(wù)而由企業(yè)，事業(yè)單位和機(jī)關(guān)，團(tuán)體，部隊(duì)等向個人支付的勞務(wù)報酬，包括新聞出版單位支付給作者的稿費(fèi)，各種學(xué)校，培訓(xùn)機(jī)構(gòu)支付給外聘教師的講課費(fèi)，以及設(shè)計費(fèi)，裝潢費(fèi)，安裝費(fèi)，制圖費(fèi)，化驗(yàn)費(fèi)，測試費(fèi)，咨詢費(fèi)，醫(yī)療費(fèi)，技術(shù)服務(wù)費(fèi)，介紹服務(wù)理由，經(jīng)紀(jì)服務(wù)費(fèi)，代辦服務(wù)費(fèi)，各種演出與表演費(fèi)，以及其他勞務(wù)費(fèi)用；根據(jù)國家制度條例的規(guī)定，頒發(fā)給個人的科學(xué)技術(shù)，文化藝術(shù)，體育等方面的各種獎金；各種勞保，福利費(fèi)用以及國家規(guī)定的對個人的其他支出，如退休金，撫恤金，學(xué)生助學(xué)金，職工困難生活補(bǔ)助；收購單位向個人收購農(nóng)副產(chǎn)品和其他物資的價款，如金銀，工藝品，廢舊物資的價款；出差人員必須隨身攜帶的差旅費(fèi)；結(jié)算起點(diǎn)（1000元）以下的零星支出。超過結(jié)算起點(diǎn)的應(yīng)實(shí)行銀行轉(zhuǎn)賬結(jié)算，結(jié)算起點(diǎn)的調(diào)整由中國人民銀行確定報國務(wù)院備案；中國人民銀行確定需要現(xiàn)金支付的其他支出。如果采購地點(diǎn)不確定，交換不便，搶險救災(zāi)以及其他特殊情況，辦理轉(zhuǎn)賬結(jié)算不夠方便，必須使用現(xiàn)金的支出。對于這類支出，現(xiàn)金支取單位應(yīng)向開戶銀行提出書面申請，由本單位財會部門負(fù)責(zé)人簽字蓋章，開戶銀行審查批準(zhǔn)后予以支付現(xiàn)金。通過上文相信已對庫存現(xiàn)金基本知識有了初步了解。那么，接下來就在此基礎(chǔ)上，對企業(yè)庫存現(xiàn)金管理存在的問題如大量現(xiàn)金坐支；庫存現(xiàn)金無限額；白條抵庫；私人巨額借款、長期掛帳等進(jìn)行相應(yīng)的分析探討，2目前現(xiàn)金管理存在的主要問題目前,現(xiàn)金管理工作仍然存在有令不行、有禁不止的現(xiàn)象，有些問題還比較嚴(yán)重，這些問題嚴(yán)重擾亂了市場金融秩序，也是現(xiàn)金管理存在的主要問題。2.1隨意使用現(xiàn)金，現(xiàn)金交易頻繁

根據(jù)《現(xiàn)金管理暫行條例》規(guī)定，除發(fā)放工資、獎金、收購單位向個人收購農(nóng)副產(chǎn)品，支付個人勞動報酬和各種勞保、福利等零星支付可使用現(xiàn)金外，開戶單位之間的經(jīng)濟(jì)往來，必須通過銀行進(jìn)行轉(zhuǎn)賬結(jié)算，但目前情況是開戶單位使用現(xiàn)金結(jié)算極為隨意，一些企業(yè)，尤其是承包企業(yè)和鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)及個體私營企業(yè)，攜帶巨款外出結(jié)算的現(xiàn)象十分普遍，金額少則幾萬多則幾十萬，甚至上百萬，但很不安全，時常發(fā)生被偷盜、被搶劫案件。

某些專業(yè)銀行和城、鄉(xiāng)信用社為了多拉客戶，采取不正當(dāng)?shù)母偁?，對企業(yè)承諾：倘來行（社）開戶，給予使用現(xiàn)金方便，并保證充足供應(yīng)。對這些企業(yè)來說，用現(xiàn)金做生意比轉(zhuǎn)賬結(jié)算方便得多。因?yàn)橛行┥唐泛驮牧暇o俏，非現(xiàn)金不供貨，客觀上迫使該企業(yè)搞現(xiàn)金交易。企業(yè)需用現(xiàn)金做生意，銀行要拉企業(yè)成為客戶以爭業(yè)務(wù)，雙方之間互有需求，造成企業(yè)用現(xiàn)金購貨、收現(xiàn)銷貨的現(xiàn)象非常盛行和普遍。

2.2企業(yè)坐支現(xiàn)金普遍

據(jù)調(diào)查，凡有現(xiàn)金收入的單位，均有坐支現(xiàn)象發(fā)生，特別是一些效益差的企業(yè)想盡辦法坐支現(xiàn)金以逃避銀行信貸債務(wù)，這種不正常的現(xiàn)象為現(xiàn)金體外循環(huán)提供了滋生的土壤，大量現(xiàn)金在銀行體外循環(huán)，使貨幣回籠受阻，貨幣投放量得不到有效控制，增加了宏觀調(diào)控困難，嚴(yán)重干擾了國家正常的經(jīng)濟(jì)秩序。

2.3白條抵庫嚴(yán)重

白條抵庫可謂家常便飯，這些白條多為領(lǐng)導(dǎo)臨時應(yīng)酬，內(nèi)部職工和推銷員等出差或辦其他事而借款。不僅借款時間長，而且有些款額高，筆數(shù)也很多。有些出納利用時間差將庫存現(xiàn)金挪作他用，而用白條抵充，有時甚至不能收回外借現(xiàn)金，從而給企業(yè)、國家造成損失。

2.4無庫存現(xiàn)金限額

按規(guī)定，開戶銀行原則上以開戶單位三至五天日常零星開支所需核定起庫存現(xiàn)金限額，一年核一次，開戶單位如在幾家銀行同時開戶，應(yīng)以一家開戶行核定的限額為準(zhǔn)?？涩F(xiàn)在所謂限額核定名存實(shí)完。在多頭開戶情況下，企業(yè)不愿主動執(zhí)行規(guī)定，而銀行也不去過問，開戶單位多頭開戶，多頭提現(xiàn)，庫存現(xiàn)金遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過限額，對于多出的部分從不主動，及時地交送銀行。企業(yè)內(nèi)部也不對庫存現(xiàn)金進(jìn)行定期或不定期盤點(diǎn)。目前，開戶單位庫存現(xiàn)金超過限額的少則幾倍，多則幾十倍，甚至有的現(xiàn)金庫存多達(dá)幾十萬。

2.5私設(shè)“小金庫”，公款私存

儲蓄存款有“隨存隨取，款額不限，靈活方便”的優(yōu)勢。因此，部分單位為保證不合理地支付現(xiàn)金，便將公款以個人名義私自存入儲蓄所，而銀行睜一只眼閉一只眼。據(jù)調(diào)查，在儲蓄存款凈增加額中，有的企業(yè)公款私存占1000萬元左右，高的達(dá)到3000萬元。保留賬外公款俗稱“小金庫”這個問題多年來一直難以解決。盡管國家一再強(qiáng)調(diào)不準(zhǔn)搞“小金庫”，可現(xiàn)實(shí)中一天也沒有停搞過，且越演越烈，呈擴(kuò)張態(tài)勢?，F(xiàn)在每個企業(yè)，甚至企業(yè)內(nèi)部的每個部門都有或大或小的“小金庫”，小則上千元，多則幾萬元，幾十萬元，形成的方式之多，手段之隱秘，影響之深，給治理帶來很大的困難。

2.6開戶單位間公開拆借現(xiàn)金

近兩年來，企業(yè)之間相互拖欠日趨嚴(yán)重，加上一些中小企業(yè)得不到及時的貸款支持，引發(fā)了企業(yè)間高息拆借資金行為，從而逃避了銀行現(xiàn)金管理監(jiān)督，一些股份制企業(yè)，用募集股本得來的現(xiàn)金在集團(tuán)內(nèi)部或外協(xié)單位之間進(jìn)行拆借，相互間訂個協(xié)議即成。利息自定，根本不用通過銀行。

2.7大額支現(xiàn)放任化

銀行為了保住客戶則服從他的需要，不對大額提現(xiàn)進(jìn)行審查和控制，而采取放任的辦法。一些信用卡銀行為了保住原用卡戶而為卡戶提現(xiàn)大開方便之門，使大量現(xiàn)金借此渠道大量流入社會，利用信用卡提現(xiàn)程度一天天擴(kuò)大，這與“減少現(xiàn)金使用，擴(kuò)大轉(zhuǎn)賬結(jié)算”使用信用結(jié)算的宗旨背道而馳。因此，企業(yè)要想加強(qiáng)對庫存現(xiàn)金的管理，則必須要解決目前現(xiàn)金管理中存在的主要問題，而要解決這些問題，就一定要深入了解這些問題存在的原因，以便于更好的解決、管理。3現(xiàn)金管理問題存在的主要原因

現(xiàn)金管理所存在的問題都有其存在的原因，要想從根本上解決這些問題，就需要深入的了解這些問題存在的原因。3.1經(jīng)濟(jì)成份多元化發(fā)展因素

改革開放以來，城鄉(xiāng)集體，個體經(jīng)濟(jì)迅速發(fā)展。全國私營、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)總產(chǎn)值占社會總產(chǎn)值三分之一，它的發(fā)展客觀上增加了對現(xiàn)金的需用量。私營、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)的基地在農(nóng)村，其原材料、半成品等來自農(nóng)戶，而這些商品的購進(jìn)絕大部分是現(xiàn)金交易。同時，許多規(guī)模較小的私營、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)沒有固定賬戶，客觀上促使大中型企業(yè)認(rèn)購他們商品時也使用現(xiàn)金。八十年代中后期，各種合資合營合作企業(yè)也得到了迅速發(fā)展，伴隨著股份制及股份合作企業(yè)的出現(xiàn)和發(fā)展，客觀上也增加了對現(xiàn)金用量的需求。而多種形式的承包以及單位內(nèi)部層層承包，單立賬戶，獨(dú)立核算、獨(dú)立現(xiàn)金收付，現(xiàn)金的需求更是大幅度地增加，各有關(guān)部門一味地強(qiáng)調(diào)和注重為企業(yè)創(chuàng)造一個良好的寬松的外部環(huán)境，忽視必要的制約配套制度的執(zhí)行，特別是現(xiàn)金管理完全被放松了。

3.2環(huán)境因素

（1）、社會環(huán)境因素，企業(yè)間的商品交易中的現(xiàn)金收付比重上升，一些緊俏商品，原材料等非現(xiàn)金不供貨，而以現(xiàn)金結(jié)算的價格比通過銀行轉(zhuǎn)賬結(jié)算便宜。（2）、金融環(huán)境因素。現(xiàn)階段我國銀行結(jié)算制度跟不上形勢發(fā)展的要求，資金結(jié)算在途時間過長，很不利于企業(yè)加速資金周轉(zhuǎn)，提高經(jīng)濟(jì)效益。這一令企業(yè)深感頭痛的問題不能得到有效的解決，就影響企業(yè)遵守國家現(xiàn)金管理政策。

3.3思想認(rèn)識偏差因素

錯誤的認(rèn)識是導(dǎo)致漏洞產(chǎn)生的根源。目前，在我國現(xiàn)金管理工作中主要存在著兩種錯誤的認(rèn)識:一種是認(rèn)為現(xiàn)金管理是計劃經(jīng)濟(jì)的產(chǎn)物，在現(xiàn)時市場經(jīng)濟(jì)條件下沒有存在的必要了。其理由是市場經(jīng)濟(jì)的建立使社會商品交易活動更加頻缺，市場競爭日趨激烈，企、事業(yè)單位為加速資金周轉(zhuǎn)，提高效益，在結(jié)算種類上有權(quán)作出自己的選擇。如果繼續(xù)保留對其現(xiàn)金運(yùn)用的嚴(yán)格約束則不利于企業(yè)轉(zhuǎn)換經(jīng)營機(jī)制和自主權(quán)的充分發(fā)揮，同時也不利于銀行本身的商業(yè)化進(jìn)程。而且大多數(shù)新生的非國有企業(yè)對現(xiàn)金使用有著十分嚴(yán)重的偏好;“錢是我的，我有自由支配的權(quán)力”的認(rèn)識根深蒂固，對銀行嚴(yán)格管理現(xiàn)金支付業(yè)務(wù)不理解。;另一種是認(rèn)為現(xiàn)金結(jié)算范圍擴(kuò)大和現(xiàn)金投放量增加是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的突出表現(xiàn)與客觀需要，我們沒有必要大驚小怪等等。由于這些認(rèn)識的偏差導(dǎo)致了銀行、企業(yè)對現(xiàn)金管理工作產(chǎn)生了松懈，忽視甚至排斥的思想，使不少機(jī)構(gòu)原有現(xiàn)金管理制度隱入了癱瘓狀態(tài)，縱有保留也多半只是走過場做形式罷了。

3.4監(jiān)管因素

近年人民銀行的現(xiàn)金管理宣傳和培訓(xùn)主要針對的是金融機(jī)構(gòu)，而針對企事業(yè)等開戶單位的宣傳培訓(xùn)活動則很少開展。人民銀行作為國家現(xiàn)金管理工作的主管機(jī)關(guān)沒有充分有效發(fā)揮職能作用。制度不全和措施不力使其對轄區(qū)內(nèi)所發(fā)生的違規(guī)事例處理很不及時，即使最后得到了處理一般也只限于“下不為例”而已，達(dá)不到以儆效尤的目的。作為國有商業(yè)銀行和非商業(yè)銀行的金融機(jī)構(gòu)，為了爭存款，攬業(yè)務(wù)、拉客戶，不惜以放松現(xiàn)金管理為代價來“招凰引鳳”，另一方面，社會監(jiān)管系統(tǒng)信息傳遞不靈，如企業(yè)實(shí)行效益工資后，社會勞動人事部門，一般僅與企收保持單線聯(lián)系，很少再給有關(guān)銀行送報《工資基金冊》，企業(yè)單位的人數(shù)、工資基金總額及其浮動幅度等，銀行很難確切掌握。同時，部分集體單位本身己取消了《工資基金冊》，當(dāng)企業(yè)用現(xiàn)金時，現(xiàn)金支票上注明“工資”用途的，銀行只有認(rèn)可。

3.5《現(xiàn)金管理暫行條例》缺陷因素

現(xiàn)行的《現(xiàn)金管理暫行條例》是1988年頒布實(shí)施的，時隔24年，經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了很大變化，《條例》本身著實(shí)存在不少缺陷，有待完善。①《條例》沒有將承包單位、私營企業(yè)、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)以及個體工商戶等考慮在內(nèi)，伴隨這些開戶單位迅速發(fā)展，數(shù)量眾多，現(xiàn)金結(jié)算有增無減。②現(xiàn)金使用范圍規(guī)定過于狹窄，與人民幣作為無限清償貨幣應(yīng)用于一切債權(quán)債務(wù)的清算實(shí)際情況相矛盾。③結(jié)算起點(diǎn)1000元偏低，阻礙了正常的商品交易。④原則上以開戶單位三至五天的日常零星開支所需核定庫存現(xiàn)金限額，在物價大幅度上漲情況下，通貨膨脹的今夭已嚴(yán)重偏離實(shí)際，根本不夠周轉(zhuǎn)使用?！稐l例》本身的缺陷和不足，導(dǎo)致現(xiàn)金管理的各種問題伴隨經(jīng)濟(jì)發(fā)展而越發(fā)突出。明確庫存現(xiàn)金管理存在的問題及原因，認(rèn)識到庫存現(xiàn)金是金融服務(wù)不可或缺的重要部分，做好庫存現(xiàn)金管理，有利于管控風(fēng)險，也是提高精細(xì)化管理水平、提高資金使用效率的重要途徑。因此，如何在既保證業(yè)務(wù)經(jīng)營中備足現(xiàn)金正常支付，又確?，F(xiàn)金安全的前提下做好現(xiàn)金的使用和管理，提高現(xiàn)金使用效率，這就需要解決庫存現(xiàn)金管理中存在的問題。4解決企業(yè)庫存現(xiàn)金管理問題的對策和建議

庫存現(xiàn)金是企業(yè)流動性最強(qiáng)的資產(chǎn)，對于維持企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營管理具有重要作用，但庫存現(xiàn)金也是企業(yè)資產(chǎn)最容易流失的資產(chǎn)，加強(qiáng)庫存現(xiàn)金管理對于企業(yè)和國家都具有重要的意義。4.1完善法律法規(guī)，盡快修改《現(xiàn)金管理暫行條例》

（1）適當(dāng)放寬現(xiàn)金使用范圍，如因采購地點(diǎn)不固定、交通不便利、生產(chǎn)或者市場急需、搶險救災(zāi)以及其他特殊情況和必須使用現(xiàn)金的允許使用現(xiàn)金。

（2）調(diào)整增加結(jié)算起點(diǎn)金額，建立與通脹率掛鉤的現(xiàn)金結(jié)算起點(diǎn)的調(diào)整機(jī)制，實(shí)行彈性結(jié)算起點(diǎn)金額制，或?qū)嵭泄潭ńY(jié)算起點(diǎn)金額制，如可將原結(jié)算起點(diǎn)1000元放寬到5000—10000元。

（3）進(jìn)一步明確中央銀行、商業(yè)銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)在現(xiàn)金管理中的地位和職能，對開戶銀行以放松現(xiàn)金管理為優(yōu)惠條件吸引開戶單位，由當(dāng)?shù)厝嗣胥y行查處，視情節(jié)輕重給予經(jīng)濟(jì)處罰，并追究所在單位行政領(lǐng)導(dǎo)責(zé)任。

（4）建議在“法律責(zé)任”一章中，增加“單位用信用卡套取現(xiàn)金”這一內(nèi)容，并在《實(shí)施細(xì)則》中同時增加相應(yīng)的處罰內(nèi)容。

4.2加強(qiáng)企業(yè)現(xiàn)金管理

①加強(qiáng)對企業(yè)單位大額支現(xiàn)的柜臺監(jiān)管審查，建立大額提現(xiàn)支現(xiàn)的登記申報管理制度，堵住大額支現(xiàn)漏洞?？紤]是否可采用適當(dāng)收費(fèi)征稅的辦法來調(diào)節(jié)企業(yè)大額用現(xiàn)行為，對除工資、農(nóng)副產(chǎn)品采購用現(xiàn)外，其他用現(xiàn)，按金額收取一定比例的用現(xiàn)手續(xù)費(fèi)和用現(xiàn)稅金，使企業(yè)用現(xiàn)比轉(zhuǎn)賬付出更大的代價，迫使企業(yè)自動放棄使用現(xiàn)金，主動采取轉(zhuǎn)賬結(jié)算方式。②加強(qiáng)庫存現(xiàn)金限額管理，要堅持庫存限額一年核一次的原則，并以一家主要開戶行核定為準(zhǔn)。③。把控制企業(yè)坐支、套取現(xiàn)金、大額支現(xiàn)擴(kuò)大消費(fèi)支出作為現(xiàn)金監(jiān)督管理的重點(diǎn)。④嚴(yán)格開戶管理，堅決糾正無證開戶隨意支現(xiàn)現(xiàn)象。⑤當(dāng)前企業(yè)和有關(guān)部門應(yīng)配合中央認(rèn)真抓好“小金庫”清理工作，并以此為突破口，狠抓現(xiàn)金管理工作。

4.3強(qiáng)化宣傳，轉(zhuǎn)變觀念，提高認(rèn)識加強(qiáng)組織經(jīng)濟(jì)工作者對市場經(jīng)濟(jì)和金融經(jīng)濟(jì)改革知識，特別是對頒布的《中國人民銀行法》、《商業(yè)銀行法》、《會計法》和《現(xiàn)金管理暫行條例》等法規(guī)的學(xué)習(xí)，糾正思想認(rèn)識上的偏差，用正確的理論來指導(dǎo)工作。

4.4建立公平有序高效的金融環(huán)境

按照市場經(jīng)濟(jì)和金融改革目標(biāo)任務(wù)盡力統(tǒng)一政策，統(tǒng)一準(zhǔn)則，逐步使各個金融單位走上同一起跑線；認(rèn)真學(xué)習(xí)《中國人民銀行法》和《商業(yè)銀行法》這兩套法律，它們?yōu)橹卫斫鹑跓o序競爭提供了法律保證，并重在執(zhí)行；中央銀行的監(jiān)管力量應(yīng)以高起點(diǎn)的經(jīng)濟(jì)處罰作為當(dāng)前的主要手段，從而使不正當(dāng)競爭者得不到經(jīng)濟(jì)利益。疏通轉(zhuǎn)賬結(jié)算渠道，解決無故壓單壓票問題，最大限度地減少不必要的現(xiàn)金使用，大力推行信用卡和支票結(jié)算業(yè)務(wù)，采用國際先進(jìn)技術(shù)轉(zhuǎn)變結(jié)算方式，完善和擴(kuò)大信用卡結(jié)算業(yè)務(wù)。

4.5健全監(jiān)督體系

即健全金融與社會兩套監(jiān)督體系。一、應(yīng)著重加強(qiáng)中央銀行對金融業(yè)的監(jiān)督能力，同時建立金融同業(yè)間相互監(jiān)督制度。重點(diǎn)是強(qiáng)化檢查和處罰，可采取日常檢查和突擊檢查相結(jié)合的方式，處罰應(yīng)高金額，能起到罰一警十的效果。二、對企業(yè)的社