預付卡調(diào)研報告_第1頁
預付卡調(diào)研報告_第2頁
預付卡調(diào)研報告_第3頁
預付卡調(diào)研報告_第4頁
預付卡調(diào)研報告_第5頁
已閱讀5頁,還剩13頁未讀, 繼續(xù)免費閱讀

下載本文檔

版權說明:本文檔由用戶提供并上傳,收益歸屬內(nèi)容提供方,若內(nèi)容存在侵權,請進行舉報或認領

文檔簡介

預付卡調(diào)研報告調(diào)查方法:關于預付卡的調(diào)查報告,主要采用網(wǎng)絡調(diào)研的方式收集資料與數(shù)據(jù)并整理之后獲得,其中的數(shù)據(jù)部分主要來源于艾瑞資訊2011年中國預付費卡市場研究報告,具有相對較高的可信度與參考價值。預付卡概述1.預付卡的相關概念a).預付卡,全稱預付費卡:是指以營利為目的發(fā)行的、在發(fā)行機構指定范圍內(nèi)購買商品或服務的預付價值,包括采取磁條、芯片等技術以卡片、密碼等形式發(fā)行的電子支付卡片。按字面意思理解,就是先付費,后消費的支付卡片。 b).備付金:本文所指備付金,是指客戶備付金,和指商業(yè)銀行為應付日??蛻籼崛‖F(xiàn)金的業(yè)務而保留的一定額度的現(xiàn)金資產(chǎn)所指的備付金不同。他是指客戶預存或留存在支付機構的貨幣資金,以及由支付機構為客戶代收或代付的貨幣資金。他主要包括:(一)收款人或付款人委托支付機構保管的貨幣資金;(二)收款人委托支付機構收取、且支付機構實際收到但尚未付出的貨幣資金;(三)付款人委托支付機構支付、但支付機構尚未付出的貨幣資金;(四)預付卡中未使用的預付價值對應的貨幣資金。c).預付卡按發(fā)卡人不同可劃分為兩類:多用途預付卡:指由專營發(fā)卡機構發(fā)行,可跨法人使用的預付卡種類。如商通卡、聯(lián)華ok卡等。都可以在不同的簽約商戶處消費。單用途預付卡:指由商業(yè)企業(yè)發(fā)行,只能在本企業(yè)或同一品牌連鎖商業(yè)企業(yè)購買商品、服務,不得跨法人使用的預付卡種類。如食堂飯卡,游戲充值卡,電話卡等。 d).兩種預付卡的不同 多用途預付卡的資金結算是通過具有支付業(yè)務許可證的第三方來結算,而單用途預付卡的資金是自行結算,不通過第三方支付機構。 多用途預付卡受央行監(jiān)管,而單用途預付卡受是商務部監(jiān)管的。2.預付卡支付流程2.1.支付流程 多用途預付卡由發(fā)卡機構發(fā)行,客戶購買,通過網(wǎng)上交易平臺或者線下商戶的POS機具進行消費,由發(fā)卡機構對卡內(nèi)金額進行扣除后向第三方存管銀行發(fā)送付款指令,存管銀行向商戶交付結算款,商戶在收到結算款項之后向發(fā)卡機構返傭。資金從購卡用戶流轉至發(fā)卡企業(yè)(或其簽約存管銀行),發(fā)卡企業(yè)通過自主或第三方系統(tǒng)對客戶信息和交易信息進行處理和存儲。預付卡市場情況調(diào)查經(jīng)濟、政治、社會發(fā)展環(huán)境對銀行卡收單業(yè)務的影響1.1.預付卡發(fā)展史截止目前,根據(jù)預付卡相關法律法規(guī)的出臺以及行業(yè)的發(fā)展情況,將預付卡行業(yè)的發(fā)展分為如下三個階段:a).2006年以前——萌芽階段2006年以前,為了維護金融市場秩序,國務院接連出臺相關政策,嚴厲打擊各種代幣購物券。預付卡行業(yè)處于尷尬的灰色地帶,在法律地位尚未明確的情況下在需求與監(jiān)管的夾縫中生存。b).2006年至2010年——監(jiān)管外的盲目擴張期2006年,商務部辦公廳《關于購物返券有關問題征求意見的函》、國務院行業(yè)研究辦室《關于代幣購物券(卡)有關問題征求意見的函》等文件作出認定:預付卡不屬于法律禁止的代幣券(卡)范疇。至此,預付卡行業(yè)開始了寬松的監(jiān)管下的高速發(fā)展時期,逐漸形成規(guī)模。在這一階段中,監(jiān)管環(huán)境寬松,除了零星的登記制度外無具體的監(jiān)管措施。受利益驅(qū)使,以及迅速膨脹的市場需求,發(fā)卡企業(yè)數(shù)量和發(fā)卡規(guī)模極具增加。而流通中的預付卡則主要以單用途預付卡為主,發(fā)卡商家涵蓋零售商超、百貨、美容美發(fā)、娛樂健身等。另外,由于發(fā)卡企業(yè)經(jīng)營狀況參差不齊,消費者權益無法得到保障。c).2010年至今——監(jiān)管框架下的良性發(fā)展階段政策層面-從無序到有序的臨界點,以《關于規(guī)范商業(yè)預付卡管理的意見》的出臺為標志,預付卡行業(yè)迎來了監(jiān)管框架下的良性發(fā)展階段。1.2.目前政策對預付卡發(fā)展的影響1.2.1.宏觀政策對預付卡市場的影響2010年和2011年先后出臺的《非金融機構支付服務管理辦法》和《關于規(guī)范商業(yè)預付卡管理的意見》對中國預付卡行業(yè)的發(fā)展具有里程碑式的意義,標志著中國預付卡行業(yè)正式進入監(jiān)管時代。2011年5月,國務院辦公廳轉發(fā)了七部委《關于規(guī)范商業(yè)預付卡管理的意見》,首次明確了商業(yè)預付卡的地位、作用和分類,明確了分類監(jiān)管的思路。即:多用途卡由人民銀行進行監(jiān)管、單用途卡由商務部進行監(jiān)管;明確了發(fā)卡和購買、發(fā)票和財務管理、資金管理與業(yè)務管理等制度框架。 此外,《關于規(guī)范商業(yè)預付卡管理的意見》將預付卡分為單用途卡和多用途卡兩大類,并實行由人民銀行和商務部分類監(jiān)管的政策。并且依據(jù)目前的監(jiān)管政策,商業(yè)銀行尚不具備發(fā)行預付卡的資格,這在一定程度上避免了來自傳統(tǒng)金融體系的巨大沖擊,為第三方支付企業(yè)的發(fā)展營造了良好的條件。在這種情況下,預付卡企業(yè)與以銀行為代表的傳統(tǒng)金融體系的合作將逐漸增多,旨在營造一個合作共贏的行業(yè)環(huán)境。1.2.2.相關政策解讀1.2.2.1.《非金融機構支付服務管理辦法》 a).備付金 《非金融機構支付服務管理辦法》中對第三方支付企業(yè)的備付金歸屬、使用、存管方式等做了較為詳細的規(guī)定:支付機構接受客戶備付金的,應當在商業(yè)銀行開立備付金專用存款賬戶存放備付金;支付機構接受的客戶備付金不屬于支付機構的自有財產(chǎn);支付機構只能根據(jù)客戶發(fā)起的支付指令轉移備付金;禁止支付機構以任何形式挪用客戶備付金。在政策出臺之前,備付金實際上是有支付機構自行管理和運作的。有較大的信用風險。備付金存管的規(guī)定對規(guī)范市場秩序、保護消費者權益起到了關鍵作用。但同時,在嚴格的監(jiān)管條件下,預付卡發(fā)卡企業(yè)將無法通過對備付金的運作而進一步盈利,這在一定程度上將影響到發(fā)卡企業(yè)的盈利能力。b).稅務問題處理《非金融機構支付服務管理辦法》第二十三條中規(guī)定:支付機構接受客戶備付金時,只能按收取的支付服務費向客戶開具發(fā)票,不得按接受的客戶備付金金額開具發(fā)票。隨后,國家稅務總局發(fā)布了《關于進一步加強商業(yè)預付卡稅收管理的通知》,要求進一步加強商業(yè)預付卡的發(fā)票管理、嚴格購卡單位稅前扣除憑證的審核管理。規(guī)范文件公布以前,發(fā)卡企業(yè)在出售預付卡時,會按照購卡人預付的金額加上一定服務費,向購卡人開具發(fā)票。而在填寫發(fā)票“品目”一項時,會根據(jù)買方要求填寫可以無限制列支的項目,造成企業(yè)所得稅的流失。相關監(jiān)管政策公布后,發(fā)卡機構將只能按照服務費的金額開具相應發(fā)票,但購卡單位付款完畢后,需要取得發(fā)票進行賬務處理,因此這必將影響企業(yè)購買預付卡的積極性。伴隨著預付卡避稅功能的喪失,市場需求和發(fā)卡規(guī)模將受影響。國家整體的監(jiān)管政策表明,政府支持支付體系的多元化發(fā)展。但監(jiān)管力度的加大并不意味著對預付卡行業(yè)的打壓,而是為了提供一個更加規(guī)范的市場秩序和經(jīng)營環(huán)境。1.3.社會、經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境對預付卡業(yè)務的影響1.3.1居民消費能力及消費意愿的增強需要多元化的支付方式截至2010年末,全國銀行卡累計發(fā)卡量為24.2億張,同比增長16.9%。其中信用卡累計發(fā)卡量為2.3億張,信用卡發(fā)卡量占銀行卡總發(fā)卡量的9.5%。由此可見,我國銀行卡和信用卡規(guī)模呈逐年上升趨勢,這就意味著居民消費能力在增強。1.3.2消費意愿在增強通過2002-2010年國家統(tǒng)計局社會消費品零售總額數(shù)據(jù)可以得出:2010年,社會消費品零售總額達到15.5萬億元,比2009年提高3萬億元,同比增長23.0%,社會消費品零售總額呈逐年上升趨勢。分析認為,銀行卡與信用卡發(fā)卡規(guī)模與居民社會消費品零售總額同呈上升趨勢,體現(xiàn)了居民的消費能力和消費意愿的增強,為支付產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供了良好的經(jīng)濟環(huán)境,也意味著需要多元化的支付方式來滿足居民日益增長的消費能力和消費意愿。2.預付卡市場概況:2.1.需求調(diào)查 目前購買預付卡的客戶多數(shù)以企業(yè)為主,主要用于解決員工福利、公務消費、商務禮品等方面的需求。這些企業(yè)集中在政府部門、企事業(yè)單位、金融企業(yè)、公關公司以及私營企業(yè)等。其中政府部門、事業(yè)單位等已經(jīng)成為各發(fā)卡機構關注的重點。而個人消費者用戶在發(fā)卡機構的客戶比例中占據(jù)較小的份額。艾瑞咨詢的線上調(diào)研數(shù)據(jù)顯示,大型超市、商場百貨是中國網(wǎng)民用戶使用預付卡的主要場景,分別占比59.5%和15.7%,而除了兩大線下場景之外,網(wǎng)絡購物成為第三大消費場景,占比達到12.8%。另外,便利店、餐飲娛樂場所、酒店旅行、健身也是用戶頻繁使用預付卡的重要場景。2.1.市場占有率艾瑞咨詢整理研究數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn),2010年中國商業(yè)預付卡市場規(guī)模達到15936.5億元(包括校園卡、游戲點卡、會員卡、加油卡和通訊充值卡在內(nèi))。商務部于2011年初對部分地區(qū)300多家商業(yè)企業(yè)的調(diào)研數(shù)據(jù)測算,中國商業(yè)預付卡銷售規(guī)模為14203.33億元(不含校園卡、游戲點卡、會員卡、加油卡和通訊充值卡),預付卡消費規(guī)模達到10399.58億元。2.1.3.市場結構調(diào)查2.1.3.1.中國多用途預付卡企業(yè)分布情況及競爭格局調(diào)查a).地域分布情況截止目前,已有101家企業(yè)獲得《支付業(yè)務許可證》。其中,按企業(yè)所處地域劃分,北京、上海的預付卡企業(yè)分布較為集中,其中上海34,北京24,深圳9,廣州5而在其他省市往往只有1-2家。從地域分布角度看,一線城市競爭激烈,其他省市區(qū)域的地方性預付卡企業(yè)則較容易形成壟斷市場。 b).上海地區(qū)多用途預付卡市場競爭格局從地域上看,預付卡發(fā)卡企業(yè)大多立足當?shù)厥袌?。艾瑞估算以上海為中心的長三角地區(qū)發(fā)卡規(guī)模達到400億左右。其中百聯(lián)集團的聯(lián)華OK卡發(fā)卡規(guī)模最大,達到180-200億左右,占據(jù)上海地區(qū)50%的市場份額。杉德旗下的合資企業(yè)斯瑪特也發(fā)展迅速,市場份額達到20%-25%。其余市場份額由其他當?shù)匕l(fā)卡企業(yè)或全國性的發(fā)卡企業(yè)分食2011年上海地區(qū)主要預付卡企業(yè)經(jīng)營情況c).北京地區(qū)多用途預付卡市場競爭格局北京地區(qū)的龍頭位臵被資和信所占據(jù),其發(fā)卡規(guī)模占據(jù)北京預付卡市場40%-50%的份額,銀盈通位居第二,與排名第三的??ㄏ啾?,在商戶與收單渠道上更具優(yōu)勢。福卡的發(fā)行企業(yè)是裕福網(wǎng)絡科技有限公司,其經(jīng)營模式與資和信相似,并與資和信同批獲得發(fā)卡牌照。2011年北京地區(qū)主要預付卡企業(yè)經(jīng)營情況 d).在貴州有兩家第三方支付公司,一是證聯(lián)融通,另外一家是貴州匯聯(lián)通電子商務服務有限公司

。后者成立時間2009年3月5日,注冊資本3000萬人民幣,于2011年11月22日取得支付業(yè)務許可證。目前只提供預付卡的發(fā)行與受理服務(貴州范圍內(nèi))。二者目前均未發(fā)行任何一款多用途預付費卡。在貴州,主要是商業(yè)企業(yè)發(fā)行的單用途預付費卡為主。所以,多用途預付卡市場前景廣闊,第三方支付企業(yè)大有可為。e).全國多用途預付卡市場競爭格局艾瑞咨詢統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,全國區(qū)域內(nèi)的多用途卡企業(yè)中,聯(lián)華OK和資和信的市場份額分別達到19.6%和13.8%。渤海易生2010年單年發(fā)卡規(guī)模達到78億,其集團優(yōu)勢與全國性布局為發(fā)卡規(guī)模的增長提供了極大的幫助。中國部分多用途預付卡發(fā)卡企業(yè)市場份額綜合中國預付卡行業(yè)發(fā)展狀況和主要第三方支付企業(yè)競爭格局,分析認為聯(lián)華OK和資和信在發(fā)卡規(guī)模和客戶數(shù)量上都具有領先的發(fā)展優(yōu)勢。雅高和壹卡會是企業(yè)福利細分市場的領軍者,而壹卡會作為目前華南地區(qū)唯一獲牌的預付卡企業(yè),已經(jīng)成為華南地區(qū)的龍頭企業(yè)。其他省市地區(qū)的市場規(guī)模仍相對較小,但伴隨著全國性預付卡企業(yè)的迅速擴張和當?shù)仄髽I(yè)的深入開拓,地方性市場的潛力將成為未來預付卡市場發(fā)展的重要動力。2.1.3.2.中國預付卡用戶分布情況調(diào)查a).中國預付卡用戶分布省份根據(jù)被調(diào)研者所在省份,統(tǒng)計出預付卡用戶集中的Top10省份發(fā)現(xiàn),經(jīng)濟相對發(fā)達的省份,其持有使用預付卡的居民數(shù)量也相對較高。廣東省預付卡用戶最多,占到總數(shù)的13.6%;其次,上海、山東、江蘇、北京、浙江五地預付卡用戶規(guī)模也均占比5%以上,其中北京、上海、廣州、深圳總份額達到30.5%。艾瑞咨詢認為,經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)金融業(yè)務較多,居民接受新鮮事物的意識更強,因此預付卡的使用率較高.b).中國預付卡用戶就職情況調(diào)研數(shù)據(jù)顯示,預付卡用戶多為固定職業(yè)者,其所在單位以民營、三資和國有企業(yè)為主,其中國企、政府、事業(yè)單位占比達到45.4%,民營企業(yè)、三資企業(yè)占比分別為29.3%和19.7%。這說明相關單位在員工福利、商務饋贈等方面對預付卡的需求較為旺盛,為發(fā)卡企業(yè)在用戶市場拓展方面指明了方向。 c).中國預付卡用戶網(wǎng)購習慣 根據(jù)艾瑞咨詢調(diào)研數(shù)據(jù)顯示,在所有被調(diào)研的預付卡用戶中,有網(wǎng)絡購物經(jīng)驗的占到97.8%,平均每月購物一次以上的用戶達到了86.1%。艾瑞咨詢認為,以上數(shù)據(jù)說明在網(wǎng)民群體中,預付卡用戶與網(wǎng)購用戶兩者間的滲透率較高,這對發(fā)卡企業(yè)同時開展線上業(yè)務提出了要求。 d).中國預付卡用戶在線使用行為分析 艾瑞咨詢的調(diào)研數(shù)據(jù)顯示,48%的預付卡用戶表示曾經(jīng)使用預付卡進行線上交易,交易類型以網(wǎng)上商城消費、第三方賬戶充值、話費充值和水電煤繳費為主。 e).艾瑞咨詢調(diào)研數(shù)據(jù)顯示,中國預付卡用戶主動購買預付卡的原因主要是預付卡的便利性,不必攜帶現(xiàn)金不用找零,出于此方面考慮的用戶占64.0%;其次是預付卡可帶來實惠,購物時有優(yōu)惠和折扣。而這兩個因素將左右用戶對預付卡品牌的選擇。三、預付卡盈利模式分析1. 預付卡的優(yōu)勢1.1.預付卡能夠高效完成市場資源配臵,實現(xiàn)商家與消費者的共贏。其中對于商戶方面(包括單用途卡發(fā)卡企業(yè))有如下好處:a).降低財務風險——預付卡采取先收款,再消費的方式,提前回籠資金,錢款拖欠大減少,降低流動性風險;b).提高結算效率——使用預付卡,現(xiàn)金收付、賬目收支大量減少,既可提高效率,又可減少人工和設備的費用;c).綁定客戶群體,穩(wěn)定銷售——由于預付卡的使用范圍的限定性,所以從持卡人買卡開始實際上就已經(jīng)跟商家簽訂了一個一對一或一對多的買賣協(xié)議;d).營銷渠道的有效補充——由于預付卡使用范圍的限定性,商家可以通過預付卡的銷售間接促成對產(chǎn)品的銷售,因此構成了對產(chǎn)品營銷渠道的有效補充;e).提升品牌價值,統(tǒng)一品牌管理——一方面商家可以通過品牌影響力較大的第三方企業(yè)發(fā)售預付卡,借以提升自身的品牌價值,另一方面商家也可以通過對預付卡的統(tǒng)一形象管理形成自己的品牌形象。1.2.對于預付卡用戶:a).方便安全——預付卡方便辦理又易于攜帶,可減少現(xiàn)金的攜帶量,購物后可顯示余額,不用找零,極大的提高了消費者購物的便利性;b).經(jīng)濟實惠——部分預付卡采取了會員卡的管理機制,可以進行積分或者打折,給消費者購物提供了一定的實惠;c).避稅——監(jiān)管措施尚未完善的情況下,企業(yè)通過預付卡發(fā)放員工福利,可規(guī)避企業(yè)所得稅和員工個人所得稅;2. 監(jiān)管空白時期的預付卡盈利模式分析由上面的預付卡市場發(fā)展史可以看出,在2006年到2011年之間,預付卡一直處于高速發(fā)展的態(tài)勢。分析認為,2006年至今之所以呈現(xiàn)高速發(fā)展的態(tài)勢主要出于如下幾點原因:市場監(jiān)管的寬松2006年商務部和國務院先后認定預付卡“債權憑證”的市場地位,使其身份合法化。而在此之后對于第三方機構發(fā)行的多用途卡,除了零星的登記之外,基本處于監(jiān)管真空狀態(tài)。這為預付卡行業(yè)的迅猛發(fā)展提供了條件。市場需求的催生預付卡使用領域的不斷增加、功能的特殊性以及給消費者帶來的實惠,使預付卡不斷被個人和企業(yè)用戶所接受。與此同時,因為監(jiān)管的空白,預付卡開始被用于行賄受賄,偷稅漏稅等違法行為。巨額利益的驅(qū)使企業(yè)開展預付卡業(yè)務,首先可以獲得巨額的備付金,部分企業(yè)通過備付金的資本化運作帶來了巨大的收益;其次,由于預付卡的標的物不是某種固定類別的商品,可按稅率較低的商品開具商業(yè)發(fā)票,承擔較低的納稅義務;第三,卡內(nèi)殘余資金也是企業(yè)的另一變相收入。2.現(xiàn)今預付卡市場盈利模式分析 目前預付卡發(fā)卡企業(yè)的主流盈利模式分為如下幾個方面a).單用途卡發(fā)卡企業(yè)發(fā)行預付卡的直接目的是促進銷售、提前回收資金防范財務風險。因此,單用途卡發(fā)卡企業(yè)的直接盈利來源以備付金收入和過期沉淀資金為主。而多用途卡發(fā)卡企業(yè)的主營業(yè)務即為預付卡的發(fā)行和受理,其盈利模也更為豐富。主要的可以分為以下四大塊。a).備付金收入《關于規(guī)范商業(yè)預付卡管理的意見》頒布前,備用金事實上可以由發(fā)卡企業(yè)自由支配,一部分資金成為企業(yè)的“零息貸款”用于企業(yè)經(jīng)營;部分資金流入資本市場以獲得高額收益,因此形成了較高的企業(yè)信用風險。新政頒布后,發(fā)卡企業(yè)需將備付金存于第三方存管銀行,銀行賬戶上的沉淀資金將為企業(yè)帶來一定的利息收益。因此,此項收益的高低往往取決于發(fā)卡規(guī)模和沉淀資金規(guī)模b).商戶返傭即商戶支付的交易傭金。商戶返傭的分配機制平均為發(fā)卡方得50%,收單方得15%,機具方得15%,拓展方得20%。而作為發(fā)卡企業(yè)方,通常涵蓋發(fā)卡、收單、機具、業(yè)務拓展中的三到四項業(yè)務?!蛾P于規(guī)范商業(yè)預付卡管理的意見》頒布后,由于來自于備付金、沉淀資金收入的受限,商戶傭金收入是目前預付卡發(fā)卡企業(yè)的主要收入來源。根據(jù)不同業(yè)態(tài)的利潤率,商戶返傭比例大致如下:商超百貨0.1%-2%;餐飲娛樂5%-20%;生活服務1%-5%;休閑健身8%-10%;美容美發(fā)8%-20%。c).卡內(nèi)殘值根據(jù)《關于規(guī)范商業(yè)預付卡管理的意見》的相關規(guī)定,記名商業(yè)預付卡將不設有效期,不記名商業(yè)預付卡有效期不得少于3年,對于超過有效期尚有資金余額的,發(fā)卡人應提供激活、換卡等配套服務。艾瑞咨詢認為,監(jiān)管文件發(fā)布前,消費者放棄的卡押金、卡內(nèi)剩余金額,都沉淀成為發(fā)卡公司的純利潤,而伴隨著相關文件的出臺,這項收入在未來將無法實現(xiàn)。對于不記名預付卡,消費者在預付卡過期之后向商家繳納的延期手續(xù)費將成為發(fā)卡企業(yè)的又一收入來源。目前行業(yè)的平均收費標準為10元/次。售卡手續(xù)費消費者在購買預付卡的同時,需要繳納卡片金額1%-3%(

溫馨提示

  • 1. 本站所有資源如無特殊說明,都需要本地電腦安裝OFFICE2007和PDF閱讀器。圖紙軟件為CAD,CAXA,PROE,UG,SolidWorks等.壓縮文件請下載最新的WinRAR軟件解壓。
  • 2. 本站的文檔不包含任何第三方提供的附件圖紙等,如果需要附件,請聯(lián)系上傳者。文件的所有權益歸上傳用戶所有。
  • 3. 本站RAR壓縮包中若帶圖紙,網(wǎng)頁內(nèi)容里面會有圖紙預覽,若沒有圖紙預覽就沒有圖紙。
  • 4. 未經(jīng)權益所有人同意不得將文件中的內(nèi)容挪作商業(yè)或盈利用途。
  • 5. 人人文庫網(wǎng)僅提供信息存儲空間,僅對用戶上傳內(nèi)容的表現(xiàn)方式做保護處理,對用戶上傳分享的文檔內(nèi)容本身不做任何修改或編輯,并不能對任何下載內(nèi)容負責。
  • 6. 下載文件中如有侵權或不適當內(nèi)容,請與我們聯(lián)系,我們立即糾正。
  • 7. 本站不保證下載資源的準確性、安全性和完整性, 同時也不承擔用戶因使用這些下載資源對自己和他人造成任何形式的傷害或損失。

評論

0/150

提交評論