股權(quán)融資項目計劃書(匯編2)

隨著2003年以來三峽工程水庫下閘蓄水、永久船閘通航、首臺2003年11月13日，其控股子公司中國長江電力股份有限公司發(fā)布《上市公告書》,公開向社會發(fā)行23.26億股，募集資金近100億元，全部用于收購三峽工程首批投產(chǎn)的4臺發(fā)電機組。舉世矚目的中國長江三峽工程開發(fā)總公司(簡稱中國三峽總公司)于1993年9月早在1993年總公司成立之初，國家就明確三峽總公司是三峽工資，這樣，三峽工程海外融資幾無可能。1993年到1994年，結(jié)合三期資金為主；債權(quán)融資與股權(quán)融資相結(jié)合，以債權(quán)融資為主。"中國三峽總公司1997年首次進入國內(nèi)債券市場，迄今面向社會公開發(fā)行了5期企業(yè)債券，共募集資金160億元。有來自三峽工程的財務(wù)專家預(yù)測，三峽債每年將比同期五年期以上銀行貸款降低成本約1.5億1997年到1998年，根據(jù)國務(wù)院主要領(lǐng)導的指示，三峽總公司準2001年初，中央經(jīng)濟工作會議明確提出，除極少數(shù)關(guān)系國計民股份制企業(yè)。其時，2003年實現(xiàn)蓄水、通航、發(fā)電三大目標已勝利在望；國家也已批復三峽電站的電能消納方案，對三峽電價有了原則性指導意見。在這個有利形勢下，三峽人加緊研究，于2001年11月經(jīng)請示國務(wù)院領(lǐng)導同意后，正式啟動改制工作。2002年I1月4日，中國長江電力股份有限公司正式成立。三峽總公司作為主發(fā)起人，持有89.5%的股份，是公司的控股股東。會職能，不會產(chǎn)生直接的經(jīng)濟效益。而且。三峽工程完工要到2009電機組，耗資1200億左右。如此巨額資金將主要由債權(quán)融資和股權(quán)融資為主，其中有1/4將主要在國內(nèi)資本市場進行滾動的股權(quán)融資。2002年11月20日與中信證券簽訂《輔導協(xié)議》。,2002年11月21日，中國證監(jiān)會同意長江電力進入上市輔導期。2003年5月29日，國務(wù)院領(lǐng)導批準了長江電力上市和三峽發(fā)電2003年7月11日，資產(chǎn)評估報告獲國資委核準。2003年7月18日，發(fā)行上市申請獲發(fā)審會通過。2003年6月6日，長江電力組成A股發(fā)行承銷團，該承銷團陣容豪華，共由40家券商組成，中信證券為主承銷商，廣發(fā)證券、中享總承銷費用的1/4左右。2003年10月27日，中國證監(jiān)會發(fā)出《關(guān)于核準中國長江電力股份有限公司公開發(fā)行股票的通知》(證監(jiān)發(fā)行字[2003】2003年11月13日，中國長江電力股份有限公司刊登上市公告2003年11月18日，長江電力鳴鑼上市。是：到2010年，發(fā)展成為擁有裝機271.5萬千瓦的葛洲壩電廠、裝機1820萬千瓦的三峽電廠和其他電力資產(chǎn)的大型獨立發(fā)電企業(yè)。長江電力發(fā)行上市擁有良好的市場環(huán)境和國家政策的支持。首電力在未來10年將保持6.6%至7%的年平均增長水平。2.多渠道融資，完善企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)。我們看到，三峽案例二：創(chuàng)新再融資：武鋼股份開創(chuàng)大型國企整體上武漢鋼鐵集團公司是新中國成立后興建的第一個特大型鋼鐵聯(lián)合企業(yè)，始建于1952年，于1958年投產(chǎn)。目前，武鋼集團是國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會直管的國有重要骨干企業(yè)。經(jīng)過45年的建設(shè)與發(fā)展，武鋼集團已經(jīng)具備年產(chǎn)鋼鐵各900萬噸的綜合生產(chǎn)能力，1993年以來，武鋼自籌資金350多億元用于技術(shù)進步和擴建改武鋼股份是武鋼集團控股的一家上市公司，97年11月7日，公業(yè)糧食"之稱，鋼鐵工業(yè)是一國國民經(jīng)濟的化階段后，鋼產(chǎn)量增長的高峰期大致要持續(xù)30年。1990年~2000年，中國鋼鐵工業(yè)鋼產(chǎn)量從1990年的6535萬噸，以每年超過600萬噸的速度大幅度增長，2001年一2003年更是飛速發(fā)展，年均增長率超過20%。2003年我國人均鋼材消費為180千克，而2002年美國人均鋼材消費量為358千克，日本為522千克，我國的人均用鋼消費明顯低2.我國鋼鐵行業(yè)將由爆發(fā)性增長進入平穩(wěn)增長期2001—2003均增長率超過20%的爆發(fā)性增長。但行業(yè)分析師普遍認為中國鋼鐵行業(yè)增長的拐點出現(xiàn)在2004年，鋼鐵行業(yè)將由爆發(fā)性增長進入平穩(wěn)率會降至12.8%的水平。鋼鐵行業(yè)的景氣指數(shù)從2002年開始持續(xù)上升，2003年11月開始增速減緩。目前鋼鐵行業(yè)景氣指數(shù)在高位調(diào)整。2004年第1季度業(yè)化以及城鎮(zhèn)化的推進，作為“工業(yè)南糧食我國國內(nèi)鋼鐵行業(yè)企業(yè)數(shù)量眾多，約1200家，但年產(chǎn)500萬噸以上的鋼鐵企業(yè)僅有13家，其鋼產(chǎn)量占行業(yè)，總產(chǎn)量的比例為44.43%,而現(xiàn)代鋼鐵生產(chǎn)大國日本的主要5家鋼鐵公司產(chǎn)量占到全部產(chǎn)量的比重超過90%。生產(chǎn)線66%左右集中于建筑用鋼的長型材生產(chǎn)領(lǐng)域，對于高附加值對這些高端產(chǎn)品的持續(xù)需求意味著有能力供應(yīng)此類產(chǎn)品的國內(nèi)大型生產(chǎn)商將受益非淺。針對經(jīng)濟過熱和項目的盲目擴張，國.家出臺了的關(guān)聯(lián)交易：2003年度公司購銷商品、提供勞務(wù)發(fā)生的主要關(guān)聯(lián)交交易內(nèi)容交易金額(萬元)占同類交易的金產(chǎn)成品銷售支付綜合服務(wù)費和低值易耗品關(guān)聯(lián)銷售占主營業(yè)務(wù)收人的比例2.99%關(guān)聯(lián)采購占主營業(yè)務(wù)成本的比例83.45%增發(fā)與整體上市占發(fā)行數(shù)量不超過80000萬股),占發(fā)行后總股本(按上限計算后總股按照鋼鐵產(chǎn)量，我們將上市公司劃分為三組：年產(chǎn)1000萬噸以上的大型鋼鐵企業(yè)(寶鋼股份);年產(chǎn)500-1000萬噸的大中型鋼鐵企業(yè)(如馬鋼股份等);年產(chǎn)500萬噸以下的中小型鋼鐵企業(yè)。武鋼增發(fā)后年鋼鐵產(chǎn)能將達到1100萬噸，已經(jīng)躋身于鋼鐵行業(yè)的第一集團，與寶23.39%,優(yōu)于上市公司目前水平。整體上市將使公司基本面發(fā)生重武鋼集團在鋼鐵行業(yè)積累了40多年的研發(fā)和產(chǎn)品創(chuàng)新技術(shù).立具前景的業(yè)務(wù)，80%的鋼材產(chǎn)品為板材。2003年底，公司與擬收購為主的結(jié)構(gòu)特色優(yōu)勢，雙高產(chǎn)品占鋼材總量的50%以上。股東的利益。根據(jù)上海證券報，2004年年報顯示，公司2004年實現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入241.48億元，較上年同期增長254.76%;實現(xiàn)凈利潤32.04億元，較上年同期增長462.76%;每股收益0.409元，較上年同期增長80.18%。公司擬每10股派現(xiàn)金紅利2.5元(含稅)。山東金泰1989年開始改制并陸續(xù)向社會募集資金，公司1989年至1993經(jīng)3次發(fā)行、一次送配股及一次個人股轉(zhuǎn)為法人股后，形成總股本7066萬股、流通股3391.萬股。公司歷次發(fā)行股票共募集資金9500萬元，全部投入技術(shù)改造項目，取得了良好的經(jīng)濟效益。但是，由于公司自1989年開始改制并陸續(xù)向社會募集資金、九十年代初募集資金9000余萬元后十余年間沒有增資募股，公司擴大首先浮現(xiàn)人們腦海的便是其申請上市過程中屢因配股超額、股份回1989年改制到2001.年上市更是在資本市場摸爬滾打了整整12年時時又一臉慶幸之色——金泰從1993年就開始跑上市，原董事長在此后8年的時間中主要精力大半被該事拴住，期但到了2002年度，公司的經(jīng)營和資產(chǎn)狀況卻突然惡化：主營業(yè)務(wù)收入只有區(qū)區(qū)2758.98萬元，扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤-2846.89萬元，凈利潤更達到一13570.4萬元的“駭人聽聞”水平，每股收益-0.96元，每股凈資產(chǎn)0.32元。作為人員和資產(chǎn)均堪稱“超級袖珍"的ST金泰，如此虧損顯然超乎常規(guī)。就增加虧損10466.4萬元，新恒基似乎完全可以把主要責任推到“歷等首例業(yè)績對賭條款無效案評析與風險防控對賭原是舶來詞，全稱基本框架是，投資者與融資企業(yè)或大股東約定，當融資企業(yè)的業(yè)績(一般是稅后蘇州工業(yè)園區(qū)海富投資有限公司(以下簡稱“海富投資”)成立于2007年9月，注冊資本和實收資本皆為5000萬元，張亦斌出資500萬元，任法定代表人。海富投資共17位股東，主要股東為蘇州市工商業(yè)聯(lián)合會、蘇州市青年商會。獨資有限公司，注冊資本為384萬美元。2007年10月，海富投資決定投資世恒萬元，其中114.7717萬元計入世恒公司注冊正所謂，天算不如人算。2008年，有色金屬全行業(yè)風云突變哀鴻遍野，世蘭州市中級人民法院認為，海富投資有權(quán)要求世恒公司補償?shù)募s定不符合冊資本的比例進行分配的規(guī)定判定對賭條款無效，并且駁回海富投資的所有請4、二審判決主旨益而不承擔任何風險。參照《最高人民法院<關(guān)于審投資2000元中的1885萬元和利息，其結(jié)果與海富投資訴請法院判令世恒公司支“雖然對賭被判無效，但高院支持我們投資對賭條款，主要是為了把本金拿回來。”高院在1990年頒布的，眾所周知，今日的市場環(huán)境與彼時的市場環(huán)境可謂今非本案中，海富投資以2000萬元投資卻只占世恒公司股份的3.85%,相當于對世案例2作為信托財產(chǎn)的股權(quán)所獲股息紅利如何納稅?2006年7月21日，公司實施2005年度每10股派現(xiàn)金1.5元的分紅派息方年5月16日，公司實施2006年度每10股派現(xiàn)金1.5元及轉(zhuǎn)增5股的派息及資月16日，公司實施2007年度每10股派現(xiàn)金1元及轉(zhuǎn)增6股的派息及資本公積對證券投資基金從上市公司分配取得的股息紅利所得，按照財稅[2005]102號文規(guī)定，扣繳義務(wù)人在代扣代繳個人所得稅時，減按50%計算應(yīng)納稅所得額。單獨管理期間，其所獲股息、紅利如何納稅?從萬科公開的《關(guān)于實施2006年度限制性股票激勵計劃的公告》中披露的數(shù)據(jù)來看，以其2006年實施的2005913,618股萬科A股股票共獲得3,737,042.7元派息款，737,042.7元，深國投使用該等款項共購入538,400股萬科A股股票。其間未定商業(yè)信托形式所獲股息紅利規(guī)定了50%案例3上市公司利用非上市公司股票實施股權(quán)激勵出資100%設(shè)立的阿里巴巴中國控股有限公司(香港)——國家稅務(wù)總局《關(guān)于阿里巴巴(中國)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有限公司雇員非上市公項權(quán)利，國家稅務(wù)總局在《關(guān)于阿里巴巴(中國)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有限公司雇員非上市序?qū)T工實施的期權(quán)獎勵計劃。因此，阿里巴巴(中國)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有限公司雇員以其非上市的境外母公司股票期權(quán)形式取得的工資薪金所得，不能按照財稅個人所得稅方法問題的通知》(國稅發(fā)[2005]9號)規(guī)定的全年一次性獎金的征稅例1上市公司A于2007年1月1日通過實施一項股票期權(quán)激勵計劃，約定高管自2007年1月1日起在公司工作滿2年，即可于2009年1月1日至3月31日間按每股4元的價格購買本公司股票。經(jīng)理甲于2008年底滿足工作年限要求，于2009年2月20日行使股票期權(quán)，購買本公司股票5000股。該股票當日收盤價為每股20元，甲2月份取得工資、薪金收入15000元。[⑥]內(nèi)的股票期權(quán)形式工資薪金所得的境內(nèi)工作期間月份數(shù)為2,則甲股票期權(quán)所得拖帶權(quán)的行使應(yīng)當是善意的，是在其他的退出渠道都不暢通的情況下使用項目的投資計劃應(yīng)涵蓋項目的建設(shè)期及建成后的投產(chǎn)試運行和后安排使用負債融資。這樣一方面可以降低項目建設(shè)期間的財務(wù)費本占比比入存在穩(wěn)定的百分比關(guān)系，根據(jù)預(yù)計銷售額和相應(yīng)的百分比預(yù)計資產(chǎn)品融資的最大需求點就是融資的產(chǎn)品需要搭建一個產(chǎn)品展示1、政策性問題股權(quán)融資商業(yè)計劃書2015年月主營業(yè)務(wù)利潤營業(yè)費用管理費用財務(wù)費用凈利潤生產(chǎn)計劃市場營銷策略客戶、品牌開發(fā)計劃其他資本性擴張技術(shù)優(yōu)勢資源優(yōu)勢管理優(yōu)勢其他優(yōu)勢第二部分本次融資公司融資使用計劃(詳細)公司上市計劃及投資回報在企業(yè)融資的多種手段中，股權(quán)質(zhì)押融資、股權(quán)交易增值融資、股據(jù)統(tǒng)計，武漢光谷聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所自開展股權(quán)托管以來，截至2008年9月，已為東湖高新區(qū)內(nèi)的艾維通信集團、武漢安能集團等25家公司融資30筆，融資總金額超過5億元。江西省產(chǎn)權(quán)交易所至2010年12月，辦理股權(quán)質(zhì)押登記111宗，融資63.15億元。吉林長春產(chǎn)權(quán)交易中心截止2010年末，通過股權(quán)質(zhì)押協(xié)助企業(yè)融資74億元。初企業(yè)注冊資本為每股1元，經(jīng)過一段時間的有效運營后，資產(chǎn)規(guī)模會增加，原來的每股1元增值到每股5元，那么,企業(yè)最初1000萬元的資本，而現(xiàn)值就是5000萬元。企業(yè)經(jīng)營者可以拿出部分股權(quán)向外出售，條件是股份公司不要超過200個股東，有限責任公司不要超過50個股東，利用股權(quán)交易增值獲取資金擴大再生產(chǎn)，即1塊錢股權(quán)可以賣到4元左右或者更多；也可以贈與優(yōu)秀員工股份，激發(fā)企業(yè)向引入累計不超過200人的特定投資者，使公司增加新的股東獲得新的資金的行為。近年指導，幫助企業(yè)更快的成長和成熟起來。烈歡迎。小額，每次融資額在1000萬—2000萬左右，以解決企業(yè)實際融資需求為優(yōu)先；低成本，融資成本僅占主板上市成本的1/3—1/5。截至2011年9月底，天交所已累計有105家企業(yè)掛牌、交易，為掛牌企業(yè)實現(xiàn)各類融資總額達50億元，具備了市場直接融資功市場共完成交易項目121宗，資產(chǎn)價值304億元人民幣，涉及汽車工業(yè)、化工行業(yè)、高新江西潤田飲料有限公司引進軟銀賽富投資2億元；江西開心人控股團投資5000萬元等融資項目，使江西成為國內(nèi)外的投資熱土。******,是專業(yè)的印后加工設(shè)備供應(yīng)商?，F(xiàn)已發(fā)展成為集科研開發(fā)、生產(chǎn)、器材6大系列產(chǎn)品。2010年“***”商標被國家工商總局認定為“中國馳名商在公司資金的持續(xù)支持下，自2014年下半年起，************一系列的發(fā)明研究成果陸續(xù)出臺(上述研究成果正在申請發(fā)明專利)。這些新技術(shù)可以將印刷廠的生產(chǎn)成本節(jié)約30%,大大增強了印刷廠的