2024年中國(guó)民用航空運(yùn)輸產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢(shì)研究報(bào)告

精品行研報(bào)告●專項(xiàng)定制●月度專題●可研報(bào)告●商業(yè)計(jì)劃書●產(chǎn)業(yè)規(guī)劃..中國(guó)民用航空運(yùn)輸產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢(shì)研究報(bào)告服務(wù)熱線：400-600-8596010-60343812目目·錄一精品行研報(bào)告●專項(xiàng)定制●月度專題●可研報(bào)告●商業(yè)計(jì)劃書●產(chǎn)業(yè)規(guī)劃|民用航空運(yùn)輸行業(yè)相關(guān)概述|中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析|中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)投融資動(dòng)態(tài)分析|中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)分析|中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)分析服務(wù)熱線：400-600-8596010-60343812精品行研報(bào)告●專項(xiàng)定制●月度專題●可研報(bào)告●商業(yè)計(jì)劃書●產(chǎn)業(yè)規(guī)劃民用航空運(yùn)輸行業(yè)相關(guān)概述最全面的產(chǎn)業(yè)分析●可預(yù)見的行業(yè)趨勢(shì)民用航空民用航空運(yùn)輸民用航空運(yùn)輸行業(yè)發(fā)展優(yōu)勢(shì)明顯，業(yè)務(wù)覆蓋面廣班機(jī)運(yùn)輸包機(jī)運(yùn)輸集中班機(jī)運(yùn)輸包機(jī)運(yùn)輸集中托運(yùn)航空快遞1客運(yùn)飛機(jī)2貨運(yùn)飛機(jī)民用航空2貨運(yùn)飛機(jī)民用航空飛行器4氣球5民用氣艇指航空貨運(yùn)代理公司將若干批單獨(dú)發(fā)運(yùn)的貨物集中成一批向航空公司辦理托運(yùn)，由其委托當(dāng)?shù)氐拇砣?氣球5民用氣艇由專門經(jīng)營(yíng)此項(xiàng)業(yè)務(wù)的部門和航空公司合作，以最迅速的方式傳送急件，是目前航空運(yùn)輸中最快捷的方式，適用于緊急文件、精密儀器等特殊物品運(yùn)輸。智研咨詢智研咨詢民用航空運(yùn)輸季節(jié)性特征明顯，經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)為行業(yè)重點(diǎn)布局區(qū)域中國(guó)民用航空運(yùn)輸受宏觀經(jīng)濟(jì)、市場(chǎng)需求、運(yùn)輸網(wǎng)絡(luò)等因素影響，存在一定的周期性、季節(jié)性以及區(qū)域性。周期性周期性●民用航空運(yùn)輸行業(yè)發(fā)展與宏觀經(jīng)濟(jì)周期密切相關(guān)，屬于●宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定快速增長(zhǎng)階段，經(jīng)貿(mào)往來(lái)頻繁、消費(fèi)能力旺盛，民用航空運(yùn)輸行業(yè)也隨之進(jìn)入景氣周期?！竦舭l(fā)生經(jīng)濟(jì)增速放緩甚至衰退，市場(chǎng)需求將顯著萎縮，行業(yè)將出現(xiàn)不同程度的蕭條。季節(jié)性●民用航空運(yùn)輸業(yè)具有顯著的季節(jié)性特征，從而對(duì)航空運(yùn)輸企業(yè)在淡旺季中的收入和盈利造成一定的差異?！裨诠?jié)假日消費(fèi)高峰以及每年第四季度社會(huì)貿(mào)易和運(yùn)輸業(yè)務(wù)高峰，巨大的業(yè)務(wù)需求推動(dòng)行業(yè)高速發(fā)展?！翊送?，春運(yùn)以及寒暑假處于居民出行高峰期，民用航空運(yùn)輸周轉(zhuǎn)率大幅提升。區(qū)域性區(qū)域性●民用航空運(yùn)輸作為典型的現(xiàn)代服務(wù)業(yè)，其對(duì)于客戶和市場(chǎng)的依賴較為明顯，加之航空運(yùn)輸需要以機(jī)場(chǎng)營(yíng)運(yùn)基地和航線航班網(wǎng)絡(luò)為基礎(chǔ)，因此，航空運(yùn)輸業(yè)具有一定的●京津冀、長(zhǎng)三角、粵港澳大灣區(qū)等經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，通常為民用航空運(yùn)輸行業(yè)地重點(diǎn)●1.3行業(yè)壁壘智研咨詢相較于公路、鐵路運(yùn)輸，民用航空運(yùn)輸以其迅捷、安全、準(zhǔn)時(shí)的超高效率贏得了相當(dāng)大的市場(chǎng)，大大縮短了交貨期，對(duì)于物流供應(yīng)鏈加快資金周轉(zhuǎn)及循環(huán)起到了極大的促動(dòng)作用。同時(shí)，隨著居民生活條件不斷改善，跨區(qū)域旅游、跨境物流運(yùn)輸需求不斷擴(kuò)大，吸引大量企業(yè)進(jìn)入民用航空運(yùn)輸賽道。但我國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)進(jìn)入壁壘較高，潛在進(jìn)入企業(yè)需取得對(duì)于經(jīng)營(yíng)許可、具備較強(qiáng)的資本實(shí)力和人才儲(chǔ)備才能立足市場(chǎng)。市場(chǎng)準(zhǔn)入壁壘市場(chǎng)準(zhǔn)入壁壘根據(jù)《國(guó)內(nèi)投資民用航空業(yè)規(guī)定》,國(guó)內(nèi)投資主體設(shè)立民航企業(yè)應(yīng)當(dāng)向民航局或者地區(qū)管理局申請(qǐng)取得相應(yīng)的許可。2016年9月，民航局下發(fā)《關(guān)于加強(qiáng)新設(shè)航空公司市場(chǎng)準(zhǔn)入管理的通知》來(lái)加強(qiáng)對(duì)新設(shè)航空公司市場(chǎng)準(zhǔn)入管理，嚴(yán)格控制新設(shè)航空公司的數(shù)量。此外，飛機(jī)的購(gòu)買和租賃、航線的開辟和停運(yùn)、飛機(jī)的起降時(shí)刻以及各種安全標(biāo)準(zhǔn)等也均需取得民航局或者地區(qū)管理局的許可或備案。規(guī)模壁壘規(guī)模壁壘航運(yùn)網(wǎng)絡(luò)規(guī)模的大小、在網(wǎng)絡(luò)建設(shè)上的持續(xù)投入和網(wǎng)絡(luò)組織管理水平，將決定企業(yè)業(yè)務(wù)覆蓋范圍、業(yè)務(wù)品質(zhì)等，合理的機(jī)隊(duì)規(guī)模和航線網(wǎng)絡(luò)規(guī)劃，同樣能夠帶來(lái)巨大的規(guī)模效益。同時(shí)，機(jī)隊(duì)規(guī)模的逐漸增加，能夠提高與機(jī)務(wù)相關(guān)的日常維護(hù)運(yùn)營(yíng)的經(jīng)濟(jì)性；而通過(guò)合適的航線網(wǎng)絡(luò)、貨站節(jié)點(diǎn)等布局，則能夠最大化的提高運(yùn)營(yíng)效益，降低運(yùn)營(yíng)成本。營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)狹窄或者航線單一的航空公司在競(jìng)爭(zhēng)時(shí)會(huì)處于劣勢(shì)地位。民用航空運(yùn)輸業(yè)是資金密集型行業(yè)，航空公司的設(shè)立、飛機(jī)的購(gòu)置和租賃都需要巨額資金支持。同時(shí)，航油采購(gòu)，飛機(jī)維護(hù)、維修，后勤保障，飛行員、空乘人員的招募、培養(yǎng)都對(duì)資金有較高的要求。此外，航空貨運(yùn)企業(yè)還需要設(shè)立營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)、建設(shè)信息系統(tǒng)等，需要大量的資本投入，構(gòu)成了較高的資金壁壘。人才壁壘人才壁壘民用航空運(yùn)輸企業(yè)的成功運(yùn)營(yíng)涉及飛機(jī)駕駛、機(jī)務(wù)維修等專業(yè)技術(shù)領(lǐng)域，因此優(yōu)質(zhì)的人力資源是航空公司運(yùn)營(yíng)的必備條件。隨著運(yùn)輸服務(wù)行業(yè)服務(wù)質(zhì)量不斷升級(jí)，以及服務(wù)內(nèi)容的日趨復(fù)雜，行業(yè)內(nèi)對(duì)高素質(zhì)專業(yè)型、復(fù)合型人才的需求缺口正在加大，而相關(guān)人才的培養(yǎng)又需要一定時(shí)間，從而形成了一定的人才壁壘?！?.4發(fā)展歷程行業(yè)穩(wěn)步發(fā)展，民用航空運(yùn)輸隊(duì)伍不斷壯大我國(guó)民用航空運(yùn)輸發(fā)展最早可追隨至1909年，隨著民用航空局設(shè)立，我國(guó)民用航空運(yùn)輸事業(yè)步入正軌。經(jīng)過(guò)長(zhǎng)時(shí)間的管理摸索和提質(zhì)改革，我國(guó)民用航空運(yùn)輸運(yùn)營(yíng)逐步規(guī)范化，行業(yè)管理走向現(xiàn)代化道路。近年來(lái)，在國(guó)民經(jīng)濟(jì)和人均收入的快速增長(zhǎng)以及對(duì)時(shí)間和效率的要求不斷提高的綜合作用下，民用航空運(yùn)輸業(yè)的市場(chǎng)需求不斷增加，我國(guó)民用航空運(yùn)輸業(yè)整體上呈現(xiàn)出供需均衡、逐步壯大的局面。萌芽階段(1909-1949年)1909年9月21日，旅美華僑馮如駕駛著自制的飛機(jī)-馮如一號(hào)，在奧克蘭市上空翱翔了八百多公尺，安全著陸，揭開了中國(guó)航空史的第一頁(yè)。1949年11月2日，在人民革命軍事委員會(huì)下設(shè)民用航空局，受空軍指導(dǎo)。同時(shí)，兩航起義歸來(lái)的大批技術(shù)業(yè)務(wù)人員，成為新中國(guó)民航事業(yè)建設(shè)中一支主要技術(shù)業(yè)務(wù)骨干力量，揭開了我國(guó)民用航空事業(yè)發(fā)展的新篇章。穩(wěn)步發(fā)展階段(1949-1987年)1980年，在黨的十一屆三中全會(huì)召開2年后，我國(guó)民用航空正式從軍隊(duì)領(lǐng)導(dǎo)下轉(zhuǎn)變?yōu)橛烧I(lǐng)導(dǎo)，成為一個(gè)從事經(jīng)濟(jì)發(fā)展的業(yè)務(wù)部門，民用航空運(yùn)輸管理開始走上現(xiàn)代化的道路。國(guó)內(nèi)航線大量增加，并建立了通向世界各大洲的國(guó)際航線網(wǎng)。重組擴(kuò)張階段(1987-2015年)1987年，我國(guó)對(duì)民航業(yè)進(jìn)行體制改革，把航空公司、機(jī)場(chǎng)和行政管理當(dāng)局按照其自身性質(zhì)分離，分別進(jìn)行經(jīng)營(yíng)和管理。2002年，民航業(yè)再次進(jìn)行重組，組建了6個(gè)國(guó)家骨干航空公司，并在原有管理局的基礎(chǔ)上，組建了民航華北、華東、中南、西南、西北、東北和新疆等七個(gè)地區(qū)管理局，民用航空運(yùn)輸網(wǎng)絡(luò)不斷擴(kuò)大。迅猛壯大階段(2015年-至今隨著我國(guó)客貨運(yùn)輸量的迅速增長(zhǎng)，國(guó)家定期航線逐步密布于世界各大洲，促進(jìn)了國(guó)內(nèi)和國(guó)際貿(mào)易、旅游和各種交往活動(dòng)的發(fā)展，推動(dòng)各區(qū)域性民用航空企業(yè)崛起，我國(guó)民用航空運(yùn)輸隊(duì)伍逐步壯大?！?.5產(chǎn)業(yè)鏈智研咨詢上游設(shè)備制造技術(shù)水平要求高，下游應(yīng)用領(lǐng)域廣泛民用航空運(yùn)輸產(chǎn)業(yè)鏈上游包括運(yùn)輸設(shè)備制造和維修、能源供應(yīng)、機(jī)場(chǎng)建設(shè)等，其中航空發(fā)動(dòng)機(jī)作為航空運(yùn)輸設(shè)備的核心，生產(chǎn)技術(shù)水平要求較高，部分核心零部件供給重要依賴進(jìn)口。中游為民用航空運(yùn)輸運(yùn)營(yíng)商。下游為跨境電商、航空快遞、國(guó)際貿(mào)易、生鮮冷鏈、寵物托運(yùn)等領(lǐng)域。運(yùn)輸設(shè)備制造運(yùn)輸設(shè)備制造航空發(fā)動(dòng)機(jī)航空發(fā)動(dòng)機(jī)機(jī)載設(shè)備能源供應(yīng)能源供應(yīng)航油航油電力機(jī)場(chǎng)建設(shè)機(jī)場(chǎng)建設(shè)飛機(jī)跑道航站樓民用航空運(yùn)輸運(yùn)營(yíng)商民用航空運(yùn)輸運(yùn)營(yíng)商AIRCHINA中國(guó)國(guó)除航空公司海南航空HAINANAIRLINES中國(guó)國(guó)際貨運(yùn)航空旅客運(yùn)輸跨境電商航空快遞國(guó)際貿(mào)易生鮮冷鏈寵物托運(yùn)智研咨詢●1.5產(chǎn)業(yè)鏈智研咨詢上游：航空發(fā)動(dòng)機(jī)市場(chǎng)規(guī)模不斷擴(kuò)大，國(guó)內(nèi)維修能力持續(xù)提升■市場(chǎng)規(guī)模(億元02021年2022年2020年2021年2022年■從事機(jī)載設(shè)備維修單位(家)■國(guó)內(nèi)維修單位(家)■從事機(jī)載設(shè)備維修單位(家)目前，受到國(guó)內(nèi)航空業(yè)的快速增長(zhǎng)的推動(dòng)，我國(guó)航空發(fā)動(dòng)機(jī)市場(chǎng)規(guī)模不斷擴(kuò)大，已成為全球最大的航空市場(chǎng)之一。中國(guó)政府一直致力于發(fā)展國(guó)內(nèi)的航空制造業(yè)，包括航空發(fā)動(dòng)機(jī)制造，以減少對(duì)進(jìn)口發(fā)動(dòng)機(jī)的依賴，行業(yè)內(nèi)先進(jìn)制造商也在提高材料科學(xué)、制造工藝和設(shè)計(jì)能力方面取得了顯著進(jìn)展。近年來(lái)，我國(guó)航空發(fā)動(dòng)機(jī)市場(chǎng)規(guī)模整體呈現(xiàn)上漲趨勢(shì)。截至2022年底，我國(guó)航空發(fā)動(dòng)機(jī)市場(chǎng)規(guī)模約為487.15億元。我國(guó)航空機(jī)載設(shè)備維修產(chǎn)業(yè)起步較晚，但在國(guó)家政策的扶持與強(qiáng)大的內(nèi)生動(dòng)力驅(qū)動(dòng)下，國(guó)內(nèi)維修企業(yè)工程技術(shù)力量持續(xù)提升，加快深度維修能力建設(shè)布局，維修能力覆蓋面持續(xù)擴(kuò)大，機(jī)載設(shè)備向國(guó)外送修的比例持續(xù)降低，促進(jìn)國(guó)內(nèi)航空機(jī)載設(shè)備維修產(chǎn)業(yè)保持高景氣態(tài)勢(shì)發(fā)展。經(jīng)過(guò)40余年的發(fā)展，我國(guó)航空維修行業(yè)已經(jīng)建立起由航空器機(jī)體定檢、發(fā)動(dòng)機(jī)翻修以及相關(guān)部件維修組成的較為完整的維修產(chǎn)業(yè)鏈。截至2022年末，CAAC批準(zhǔn)的國(guó)內(nèi)維修單位數(shù)量共430家，其中從事航空機(jī)載設(shè)備維修業(yè)務(wù)的單位共212家。資料來(lái)源：公開資料、智研咨詢整理●1.5產(chǎn)業(yè)鏈智研咨詢上游：國(guó)內(nèi)運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)數(shù)量不斷增加，航司新增運(yùn)力逐步向低線市場(chǎng)下沉機(jī)場(chǎng)是民航運(yùn)輸生產(chǎn)運(yùn)行必不可少的基礎(chǔ)設(shè)施。中國(guó)機(jī)場(chǎng)建設(shè)行業(yè)發(fā)展起步較早，且受到國(guó)家指導(dǎo)和支持，因此機(jī)場(chǎng)項(xiàng)目承建企業(yè)性質(zhì)95%以上為國(guó)有企業(yè)或國(guó)有控股企業(yè)。且從我國(guó)民用航空的供給格局看，我國(guó)一線樞紐機(jī)場(chǎng)時(shí)刻緊張，航司新增運(yùn)力逐步向低線市場(chǎng)下沉，運(yùn)營(yíng)機(jī)場(chǎng)數(shù)量不斷增加。據(jù)民航局發(fā)布2023年全國(guó)民用運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)生產(chǎn)統(tǒng)計(jì)公報(bào)顯示，2023年，我國(guó)境內(nèi)運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)共有259個(gè)，其中定期航班通航運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)259個(gè)，定期航班通航城市(或地區(qū))255個(gè)。“十四五”時(shí)期，國(guó)家堅(jiān)持在規(guī)劃設(shè)計(jì)管理、工程建設(shè)組織、智能建造、人才培養(yǎng)、四型機(jī)場(chǎng)發(fā)展等領(lǐng)域繼續(xù)探索創(chuàng)新，全力構(gòu)建新時(shí)代機(jī)場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展新格局，未來(lái)我國(guó)機(jī)場(chǎng)智能化、數(shù)字化進(jìn)程將持續(xù)加速。2014-2023年中國(guó)境內(nèi)運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)數(shù)量■機(jī)場(chǎng)數(shù)量(個(gè))資料來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局、智研咨詢整理智研咨詢智研咨詢●下游：人均可支配收入以及交通支出的不斷上漲推動(dòng)行業(yè)規(guī)模化發(fā)展目前，我國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展，根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布2023年國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展統(tǒng)計(jì)公報(bào)，全年國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值達(dá)126.06萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)5.2%。隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的不斷增長(zhǎng)，我國(guó)居民人均可支配收入及支出也不斷上漲。2023年，全國(guó)居民人均可支配收入39218元，同比增長(zhǎng)6.1%;全國(guó)居民人均消費(fèi)支出26796元，同比增長(zhǎng)9.0%。受益于宏觀經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)以及居民生活條件的不斷改善，人們開始追求國(guó)內(nèi)外旅游、留學(xué)等豐富的精神生活，出行需求量不斷上漲。同時(shí)，居民生活、工作節(jié)奏持續(xù)加快，多城市、多國(guó)家出差成為部分勞動(dòng)者工作的重要部分，促使居民交通支出不斷上漲。2023年，我國(guó)居民人均交通通信支出為3654元，同比增長(zhǎng)14.3%。民用航空運(yùn)輸作為居民出行的主要運(yùn)輸方式之一，人均交通支出的不斷增長(zhǎng)推動(dòng)行業(yè)規(guī)?；l(fā)展。2017-2023年居民人均可支配收入及消費(fèi)支出■居民人均可支配收入(元)■居民人均消費(fèi)支出(元)2016-2023年居民人均交通通信支出■人均交通通信支出(元)—增速資料來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局、智研咨詢整理智研咨詢●1.5產(chǎn)業(yè)鏈智研咨詢●下游：跨境電商、寵物經(jīng)濟(jì)等新業(yè)態(tài)崛起驅(qū)動(dòng)民用航空運(yùn)輸市場(chǎng)需求增長(zhǎng)目前，我國(guó)跨境電商出口加速構(gòu)建品牌、渠道、供應(yīng)鏈、營(yíng)銷等方面的優(yōu)勢(shì)，進(jìn)入了全方位立體化發(fā)展的新階段，生態(tài)體系韌性持續(xù)增強(qiáng)。各大跨境電商出口平臺(tái)更加注重品牌培育，積極為商家提供全方位一站式外貿(mào)供應(yīng)鏈服務(wù)；同時(shí)社交、直播、獨(dú)立站成為跨境電商出口的重要方式，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)規(guī)模不斷擴(kuò)大。據(jù)海關(guān)測(cè)算，2023年，我國(guó)跨境電商進(jìn)出口總額2.38萬(wàn)億元，增長(zhǎng)15.6%。其中，出口1.83萬(wàn)億元，增長(zhǎng)19.6%;進(jìn)口5483億元，增長(zhǎng)3.9%。此外，人際關(guān)系的“原子化”使得人們情感代償需求愈發(fā)強(qiáng)烈，養(yǎng)寵已轉(zhuǎn)變?yōu)椤芭惆榛焙汀皵M人化”推動(dòng)，寵物消費(fèi)向高端品質(zhì)化升級(jí)。作為全球第二大寵物市場(chǎng)，寵物人性化、精細(xì)化喂養(yǎng)的趨勢(shì)以及數(shù)智化、細(xì)分化、專業(yè)化的產(chǎn)業(yè)浪潮也正推動(dòng)中國(guó)寵物行業(yè)的變革與重塑。2023年，中國(guó)城鎮(zhèn)寵物(犬貓)消費(fèi)市場(chǎng)規(guī)模為2793億元，同比增長(zhǎng)3.2%。就寵物平均消費(fèi)金額看，我國(guó)寵物消費(fèi)仍處于起步階段，未來(lái)市場(chǎng)發(fā)展?jié)摿薮?，寵物?jīng)濟(jì)的擴(kuò)大同時(shí)也將帶動(dòng)寵物航空托運(yùn)事業(yè)的不斷發(fā)展。2102020-2023年中國(guó)跨境電商進(jìn)出口總額2020年2021年2022年2023年■進(jìn)出口總額(萬(wàn)億元)2018-2023年中國(guó)城鎮(zhèn)寵物(犬貓)消費(fèi)市場(chǎng)規(guī)模■消費(fèi)市場(chǎng)規(guī)模(億元)資料來(lái)源：海關(guān)總署、行業(yè)白皮書、智研咨詢整理精品行研報(bào)告●專項(xiàng)定制●月度專題●可研報(bào)告●商業(yè)計(jì)劃書●產(chǎn)業(yè)規(guī)劃中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析最全面的產(chǎn)業(yè)分析●可預(yù)見的行業(yè)趨勢(shì)服務(wù)熱線：400-600-8596010-60343812●2.1行業(yè)政策智研咨詢消費(fèi)潛力陸續(xù)釋放，鼓勵(lì)性補(bǔ)貼政策推動(dòng)行業(yè)擴(kuò)大發(fā)展流供應(yīng)鏈加快資金周轉(zhuǎn)及循環(huán)起到了極大的促動(dòng)作用?；诿裼煤娇者\(yùn)輸對(duì)發(fā)展國(guó)民經(jīng)濟(jì)和促進(jìn)國(guó)際交往的重要意義，我國(guó)高度重視發(fā)展民用航空運(yùn)輸事業(yè)。2023年以來(lái)，我國(guó)陸續(xù)出臺(tái)多項(xiàng)政策，從穩(wěn)定外貿(mào)交易、發(fā)展智慧航空、促進(jìn)旅游消費(fèi)等方面明確我國(guó)民用航空運(yùn)輸發(fā)展方向，為相關(guān)企業(yè)提供了良好的經(jīng)營(yíng)環(huán)境和有力的政策支持。2023-2024年中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)相關(guān)政策(一)2024年3月2024年3月2024年2月工信部等四部門發(fā)布《通用航空裝備創(chuàng)新應(yīng)用實(shí)施方案(2024-2030年)》:到2027年，以無(wú)人化、電動(dòng)化、智能化為技術(shù)特征的新型通用航空裝備在城市空運(yùn)、物流配送、應(yīng)急救援等領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)商業(yè)應(yīng)用。到2030年，以高端化、智能化、綠色化為特征的通用航空產(chǎn)業(yè)發(fā)展新模式基本建立，支撐和保障“短途運(yùn)輸+電動(dòng)垂直起降”客運(yùn)網(wǎng)絡(luò)、“干-支-末”無(wú)人機(jī)配送網(wǎng)絡(luò)、滿足工農(nóng)作業(yè)需求的低空生產(chǎn)作業(yè)網(wǎng)絡(luò)安全高效運(yùn)行。成都東部新區(qū)管理委員會(huì)發(fā)布《成都東部新區(qū)關(guān)于支持天府航空經(jīng)濟(jì)發(fā)展的若干政策(2024)》:支持開行國(guó)際貨運(yùn)航線，支持外貿(mào)企業(yè)利用天府國(guó)際機(jī)場(chǎng)口岸開展業(yè)務(wù)，支持發(fā)展冷鏈物流。對(duì)建設(shè)專業(yè)航空冷鏈物流倉(cāng)的企業(yè)，建成投產(chǎn)后，按建設(shè)面積給予300元/平方米的補(bǔ)貼，單個(gè)企業(yè)最高獎(jiǎng)勵(lì)100萬(wàn)元。鼓勵(lì)發(fā)展航空培訓(xùn)，鼓勵(lì)航空企業(yè)擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模生態(tài)環(huán)境部和中國(guó)民航局聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)環(huán)境影響評(píng)價(jià)管理推動(dòng)民用運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)綠色發(fā)展的通知》:強(qiáng)化源頭防控噪聲污染，提出限制高噪聲航空器運(yùn)行、優(yōu)化起降跑道、實(shí)施低噪聲飛行程序、控制運(yùn)行架次和時(shí)段、調(diào)整跑道構(gòu)型、方位等措施。加強(qiáng)運(yùn)營(yíng)管理措施，通過(guò)提高航空器及車輛、設(shè)備等地面運(yùn)行效率以及空管效率，減少飛機(jī)尾氣排放。智研咨詢●2.1行業(yè)政策智研咨詢消費(fèi)潛力陸續(xù)釋放，鼓勵(lì)性補(bǔ)貼政策推動(dòng)行業(yè)擴(kuò)大發(fā)展2023-2024年中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)相關(guān)政策(二)2023年12月2023年9月2023年7月2023年4月山東省人民政府發(fā)布《2024年“促進(jìn)經(jīng)濟(jì)鞏固向好、加快綠色低碳高質(zhì)量發(fā)展”政策清單(第一批)》:大援企惠企力度，優(yōu)化國(guó)際航空貨運(yùn)補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)，鼓勵(lì)新開加密北美和歐洲貨運(yùn)航線，對(duì)航空公司在山東省設(shè)立運(yùn)營(yíng)基地或子公司給予一次性補(bǔ)貼。國(guó)務(wù)院發(fā)布《關(guān)于釋放旅游消費(fèi)潛力推動(dòng)旅游業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的若干措施》:加快推進(jìn)中西部支線機(jī)場(chǎng)建設(shè)，推動(dòng)打造一批旅游公路、國(guó)內(nèi)水路客運(yùn)旅游精品航線，完善旅游航線網(wǎng)絡(luò)。推動(dòng)將旅游城市納入“干支通、全網(wǎng)聯(lián)”航空運(yùn)輸服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。增加與入境旅游主要客源國(guó)、周邊國(guó)家的航線，加密航班頻次，提高航空出行便利性。中國(guó)民航局發(fā)布《關(guān)于落實(shí)數(shù)字中國(guó)建設(shè)總體部署加快推動(dòng)智慧民航建設(shè)發(fā)展的指導(dǎo)意見》:民航安全生產(chǎn)、航空服務(wù)、綠色發(fā)展、政府監(jiān)管、行業(yè)文化是數(shù)字化賦能民航高質(zhì)量發(fā)展的五個(gè)重要領(lǐng)域。以“出行一張臉、物流一張單、通關(guān)一次檢、運(yùn)行一張網(wǎng)、監(jiān)管一平臺(tái)”為場(chǎng)景驅(qū)動(dòng)，筑牢安全發(fā)展底線，堅(jiān)持智慧民航建設(shè)主線，拓展綠色發(fā)展上線，構(gòu)建產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟陣線，加快民航數(shù)字化轉(zhuǎn)型升級(jí)，提高行業(yè)全要素生產(chǎn)率。國(guó)務(wù)院發(fā)布《推動(dòng)外貿(mào)穩(wěn)規(guī)模優(yōu)結(jié)構(gòu)的意見》:盡快推進(jìn)國(guó)際客運(yùn)航班特別是國(guó)內(nèi)重點(diǎn)航空樞紐的國(guó)際客運(yùn)航班穩(wěn)妥有序恢復(fù)，推動(dòng)中外航空公司復(fù)航增班，更好為商務(wù)人員往來(lái)提供航空運(yùn)輸保障。各地方、商協(xié)會(huì)組織汽車企業(yè)與航運(yùn)企業(yè)進(jìn)行直客對(duì)接，引導(dǎo)汽車企業(yè)與航運(yùn)企業(yè)簽訂中長(zhǎng)期協(xié)議?！?.2全球現(xiàn)狀智研咨詢跨境旅游拉動(dòng)市場(chǎng)需求，全球民用航空運(yùn)輸市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大跨境旅游所產(chǎn)生的旅客及商品流動(dòng)直接帶來(lái)了民用航空運(yùn)輸業(yè)的巨大市場(chǎng)需求，對(duì)全球航空運(yùn)輸業(yè)乃至全球經(jīng)濟(jì)均具有顯著的拉動(dòng)作用。為適應(yīng)快速增長(zhǎng)的空運(yùn)需求，全球許多航空公司都在加緊采購(gòu)飛機(jī)，新飛機(jī)的訂單量實(shí)現(xiàn)較快增長(zhǎng)。在諸多利好因素的帶動(dòng)下，全球航空業(yè)整體營(yíng)收實(shí)現(xiàn)較快增長(zhǎng)。根據(jù)國(guó)際航空運(yùn)輸協(xié)會(huì)公布的最新預(yù)測(cè)顯示，2023年全球航空業(yè)總收入達(dá)到8960億美元，同比增長(zhǎng)9.7%。其中，中國(guó)國(guó)內(nèi)航空市場(chǎng)業(yè)績(jī)表現(xiàn)搶眼，是拉動(dòng)全球航空市場(chǎng)增長(zhǎng)的重要因素。從2024年開始，全球航空客貨運(yùn)預(yù)計(jì)都將恢復(fù)至更常態(tài)化的增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)到2024年底，全球航空業(yè)總收入將達(dá)到9640億美元?！鲂袠I(yè)總收入(億美元)資料來(lái)源：國(guó)際航空運(yùn)輸協(xié)會(huì)、智研咨詢整理●2.2全球現(xiàn)狀智研咨詢?nèi)蚝娇者\(yùn)輸企業(yè)隊(duì)伍壯大，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈從宏觀環(huán)境來(lái)看，盡管存在諸多的地緣政治不確定性，但隨著美元加息步伐的放緩、通脹壓力的減緩以及中國(guó)經(jīng)濟(jì)的進(jìn)一步復(fù)蘇，客用和貨運(yùn)的商業(yè)航班將會(huì)持續(xù)增加，航空業(yè)的韌性將進(jìn)一步體現(xiàn)、復(fù)蘇勢(shì)頭將進(jìn)一步加強(qiáng)。目前，全球已形成一批具有較強(qiáng)運(yùn)力、較大規(guī)模的全球服務(wù)型民用航空運(yùn)輸企業(yè)。公司介紹公司介紹西南航空公司成立于1967年，總部位于德克薩斯州達(dá)拉是全球最大的低成本航空公司，每天運(yùn)營(yíng)超過(guò)4200個(gè)航班，覆蓋美國(guó)及部分墨西哥、加勒比荷蘭皇家航空成立于1919年，總部位于荷蘭阿姆斯特丹，是荷蘭國(guó)際航空公司，合并后與法國(guó)航空組成的歐洲航空集團(tuán)AF-KLM,擁有超過(guò)150個(gè)目的地的航班網(wǎng)絡(luò)。美國(guó)航空成立于1930年，總部位于德克薩斯州費(fèi)爾萬(wàn)斯，是全球最大的航空公司之一，擁有超過(guò)670阿聯(lián)酋航空成立于1985年，總部位于阿聯(lián)酋迪拜，是全球最大的國(guó)際航空公司之一，運(yùn)營(yíng)超過(guò)150個(gè)目的地的航班，擁有豪華的機(jī)隊(duì)和高品質(zhì)的服務(wù)。捷藍(lán)航空成立于1999年，總部位于紐約，是美國(guó)一家低成本航空公司，提供舒適的乘坐體驗(yàn)和高品質(zhì)的服務(wù)，擁有超過(guò)100個(gè)航點(diǎn)。新加坡航空成立于1947年，總部位于新加坡，以優(yōu)質(zhì)的服務(wù)、舒適的機(jī)艙和高效的運(yùn)營(yíng)而聞名，覆蓋全球超過(guò)60中國(guó)國(guó)際航空公司成立于1988年，總部位于北京，是中國(guó)最大的航空公司之一，擁有廣泛的國(guó)內(nèi)和國(guó)際航線網(wǎng)土耳其航空成立于1933年，總部位于土耳其伊斯坦布爾，是土耳其的國(guó)際航空公司，擁有飛往全球多個(gè)城市的漢莎航空成立于1953年，總部位于德國(guó)法蘭克福和慕尼黑，是世界上最大的航空聯(lián)盟之一星空聯(lián)盟的阿拉斯加航空成立于1932年，總部位于美國(guó)西雅圖，是美國(guó)地區(qū)性航空公司，提供覆蓋美國(guó)西海岸、阿拉斯加州以及夏威夷等地的航班，服務(wù)質(zhì)量和客戶滿意度較●2.3國(guó)內(nèi)現(xiàn)狀智研咨詢中國(guó)民用航空運(yùn)輸周轉(zhuǎn)量持續(xù)回升隨著當(dāng)今社會(huì)的運(yùn)轉(zhuǎn)速度和經(jīng)濟(jì)節(jié)奏不斷加快，各種交易、交往日益頻繁，人員、物資、資本、信息的流動(dòng)速度顯著提升、流量持續(xù)增長(zhǎng)。航空運(yùn)輸作為當(dāng)前最為快捷、高效的客、貨運(yùn)輸方式，發(fā)展速度不斷加快。2024年1-2月，我國(guó)民用航空運(yùn)輸總周轉(zhuǎn)量為232.5萬(wàn)噸公里，同比增長(zhǎng)51.8%。其中國(guó)內(nèi)航線總周轉(zhuǎn)量為160.8萬(wàn)噸公里；國(guó)際航線總周轉(zhuǎn)量為71.8萬(wàn)噸公里。在業(yè)務(wù)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大的同時(shí)，中國(guó)民用航空運(yùn)輸業(yè)發(fā)展質(zhì)量和保障能力也得到了進(jìn)一步的提升，助力產(chǎn)業(yè)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展。2016-2024年2月中國(guó)民用航空運(yùn)輸總周轉(zhuǎn)量0■國(guó)內(nèi)航線(萬(wàn)噸公里)■國(guó)際航線(萬(wàn)噸公里)資料來(lái)源：民航局、智研咨詢整理●2.3國(guó)內(nèi)現(xiàn)狀智研咨詢中國(guó)民航運(yùn)輸業(yè)務(wù)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大近年來(lái)，我國(guó)航空運(yùn)輸行業(yè)的快速發(fā)展及投資力度的不斷加大，我國(guó)民航運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)及運(yùn)輸飛機(jī)的數(shù)量也隨之不斷增長(zhǎng)。國(guó)家著力于完善民航監(jiān)管體制、理順產(chǎn)權(quán)關(guān)系、促進(jìn)企業(yè)兼并重組，民用航空運(yùn)輸業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量和整體素質(zhì)都得到了顯著提高。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的持續(xù)快速增長(zhǎng)，激活了潛在市場(chǎng)增量，為民用航空運(yùn)輸?shù)陌l(fā)展提供了持續(xù)增長(zhǎng)的市場(chǎng)需求。因此，在旺盛的市場(chǎng)需求支撐下，隨著行業(yè)整體管理水平不斷提高，我國(guó)航空運(yùn)輸業(yè)的經(jīng)營(yíng)效率不斷提升。2024年1-2月，我國(guó)民用航空客運(yùn)量為1.2億人次，同比增長(zhǎng)44.4%;貨運(yùn)量為129.9萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)38%。2016-2024年2月中國(guó)民用航空客運(yùn)量■民航客運(yùn)量(億人次)2016-2024年2月中國(guó)民用航空貨運(yùn)量資料來(lái)源：民航局、智研咨詢整理●2.3國(guó)內(nèi)現(xiàn)狀客運(yùn)需求保持旺盛，貨運(yùn)市場(chǎng)承壓智研咨詢2023年，民航局運(yùn)行監(jiān)控中心依據(jù)預(yù)先飛行計(jì)劃和實(shí)際運(yùn)行情況，從交通量、航班正常性、航班保障流程等發(fā)方面對(duì)2023年民航航班運(yùn)行整體情況作了統(tǒng)計(jì)。截至2023年底，全國(guó)共保障各類航班555.8萬(wàn)班次，日均15227班次，同比增加84.31%。全年國(guó)內(nèi)客運(yùn)航班正常率為87.8%,較2019年提高6.15個(gè)百分●在各類保障航班任務(wù)中，國(guó)內(nèi)客運(yùn)航班為主，保障比例占全國(guó)所有航班的84.44%,同比增長(zhǎng)1.01%。同時(shí)，港澳臺(tái)客運(yùn)航班以及國(guó)際客運(yùn)航班保障比例均有所上漲?！?023年，我國(guó)跨境旅游、境外出差等活動(dòng)大幅增長(zhǎng)，國(guó)際旅客運(yùn)輸需求量隨之上漲，我國(guó)國(guó)際客運(yùn)航班保障力度不斷加大，保障比例同比增長(zhǎng)4.84%至5.72%?！癯艘酝?，由于國(guó)內(nèi)外跨境電商以及傳統(tǒng)制造業(yè)恢復(fù)緩慢，中國(guó)的快時(shí)尚品牌和電子產(chǎn)品的電子商務(wù)訂單承壓，航空貨運(yùn)旺季表現(xiàn)低于預(yù)期，迫使許多全貨運(yùn)航空公司縮減運(yùn)營(yíng)規(guī)模，國(guó)內(nèi)、港澳臺(tái)以及國(guó)際貨運(yùn)航班保障比例均有所下降。資料來(lái)源：中國(guó)民航網(wǎng)、智研咨詢整理●2.4消費(fèi)群體智研咨詢老年人口占總?cè)丝诒戎夭粩嘣黾?，人口老齡化程度持續(xù)加深，傳統(tǒng)的消費(fèi)結(jié)構(gòu)、生活觀念也在悄然發(fā)生改變。隨著人口老齡化進(jìn)程的加快，老齡消費(fèi)市場(chǎng)也將蓬勃發(fā)展，傳統(tǒng)的“衣、食、注行”和文化、藝術(shù)、體育、休閑、娛樂等新興消費(fèi)，將成為“銀發(fā)經(jīng)濟(jì)”的重要著力點(diǎn)。近十年來(lái)，我國(guó)80歲以上的航空乘客增長(zhǎng)近21.4%;60-79歲的旅客增長(zhǎng)9.8%。民用航空運(yùn)輸作為提供航空出行的供給方，服務(wù)模式和航空運(yùn)輸系統(tǒng)的組織結(jié)構(gòu)都將受到老齡化的影響，滿足老年人對(duì)美好生活的向往，持續(xù)優(yōu)化老年人的服務(wù)市場(chǎng)，助力“銀發(fā)經(jīng)濟(jì)”充滿活力。近10年不同年齡段航空旅客總量增長(zhǎng)情況同時(shí)，年輕乘客數(shù)量增加并且快速地在兩艙乘客群體中占據(jù)最主要年齡段比例也成為行業(yè)發(fā)展必然趨勢(shì)。繼教育體系的改革以及家長(zhǎng)教育觀念的不斷改變，研學(xué)游和親子出行比例明顯增加。從旅客提前預(yù)訂量來(lái)看，2023年暑期提前預(yù)訂量，同比2019年同期增長(zhǎng)三成，旅客出游需求旺盛。近十年來(lái)，0-14歲的兒童旅客大幅提升，增長(zhǎng)比例達(dá)18.8%;15-24歲的青少年旅客的比例也在不斷增長(zhǎng)。青少年和老年人這兩個(gè)處于年齡軸兩端的客群，幾乎在航空乘客的各種需求維度和行為維度上都截然不同。且隨著國(guó)內(nèi)民航旅客群體的結(jié)構(gòu)繼續(xù)轉(zhuǎn)變，新增的年輕人將成為客源的主體，學(xué)生群體和老年人群體將成為新的增長(zhǎng)點(diǎn)，從而對(duì)我國(guó)民用航空運(yùn)輸發(fā)展提出新的要求。精品行研報(bào)告●專項(xiàng)定制●月度專題●可研報(bào)告●商業(yè)計(jì)劃書●產(chǎn)業(yè)規(guī)劃中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)投融資動(dòng)態(tài)分析最全面的產(chǎn)業(yè)分析●可預(yù)見的行業(yè)趨勢(shì)智研咨詢●3.1固定資產(chǎn)投資智研咨詢行業(yè)固定資產(chǎn)投資力度不斷加大，以滿足日益增長(zhǎng)的運(yùn)輸需求近年來(lái)，我國(guó)民航運(yùn)輸固定資產(chǎn)投資金額整體呈上升趨勢(shì)。2022年，民航運(yùn)輸行業(yè)固定資產(chǎn)投資總額為1906.09億元，同比增長(zhǎng)1.4%,表明我國(guó)在民航運(yùn)輸領(lǐng)域的投資力度在不斷加大，有助于推動(dòng)行業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展。民航運(yùn)輸固定資產(chǎn)投資主要集中在機(jī)場(chǎng)建設(shè)、航線拓展、航空器購(gòu)置和更新、航空安全和技術(shù)改造等方面。其中，機(jī)場(chǎng)等基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)是投資的重點(diǎn)之一，2022年，民航運(yùn)輸基本建設(shè)和技術(shù)改造投資為1231.38億元，同比增長(zhǎng)0.7%。同時(shí)，隨著國(guó)際交流的加強(qiáng)，航線拓展也成為投資的重要方向，以滿足日益增長(zhǎng)的國(guó)際航空運(yùn)輸需求。2016-2022年中國(guó)民航固定資產(chǎn)投資總額■固定資產(chǎn)投資總額(億元)中國(guó)民航運(yùn)輸固定資產(chǎn)投資呈現(xiàn)出積極的發(fā)展態(tài)勢(shì)，并在規(guī)模、方向和效益等方面取得了顯著成果。隨著科技的進(jìn)步和創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)，我國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)迎來(lái)更多的發(fā)展機(jī)遇。如無(wú)人駕駛飛行器的應(yīng)用、航空電子設(shè)備的升級(jí)以及新型燃料的開發(fā)等都將為行業(yè)帶來(lái)新的增長(zhǎng)點(diǎn)；通過(guò)大數(shù)據(jù)、人工智能和物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)提升客戶體驗(yàn)、優(yōu)化運(yùn)營(yíng)和降低成本也將成為行業(yè)發(fā)展的重要趨勢(shì)?；谛袠I(yè)的智能化發(fā)展和政策的進(jìn)一步支持，民航運(yùn)輸固定資產(chǎn)投資將繼續(xù)保持穩(wěn)定增長(zhǎng)，為行業(yè)的繁榮和發(fā)展提供有力支撐。資料來(lái)源：民航局、智研咨詢整理●3.2投融資動(dòng)態(tài)智研咨詢民用航空運(yùn)輸投融資市場(chǎng)火熱，呈現(xiàn)出一派繁忙景象從民用航空運(yùn)輸行業(yè)的投資輪次分析，目前我國(guó)航空運(yùn)輸行業(yè)的投融資輪次在逐漸向成熟期轉(zhuǎn)移。早期投資多集中于種子輪、天使輪和A輪，而現(xiàn)今已發(fā)展至C輪、D輪以及IPO上市。同時(shí)，投資方向也在發(fā)生變化，從早期的貨運(yùn)代理以及物流信息服務(wù)商逐漸向跨境物流方向轉(zhuǎn)移。目前我國(guó)并無(wú)專門針對(duì)航空運(yùn)輸行業(yè)的產(chǎn)業(yè)投資基金，但我國(guó)民航運(yùn)輸投融資市場(chǎng)表現(xiàn)火熱，投資主體主要以投資類企業(yè)為主，如紅杉中國(guó)、中信資本、華興資本等。2023年，我國(guó)航空融資事件共6件，融資金額達(dá)72.75億元。2024年以來(lái)，在國(guó)民經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)、商旅需求增長(zhǎng)、居民可支配收入增長(zhǎng)、國(guó)際航線進(jìn)一步恢復(fù)、臨空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)升級(jí)等續(xù)改善盈利能力成為民用航空運(yùn)輸業(yè)發(fā)展的內(nèi)生動(dòng)力?！鐾顿Y數(shù)量(件)-投資金額(億元1月2日，在陸續(xù)獲得浙江省，杭州市和蕭山區(qū)三級(jí)政府平臺(tái)的注資后，長(zhǎng)龍航空獲得來(lái)自工銀投資的注資，達(dá)6億元。作為“10后航司”中發(fā)展速度最快的航司，2011年成立的長(zhǎng)龍航空目前的機(jī)隊(duì)規(guī)模已經(jīng)達(dá)到68架，飛機(jī)數(shù)量在民營(yíng)航司中僅次于海航，春秋和吉祥，本次融資使其上■投資數(shù)量(件)-投資金額(億元資料來(lái)源：IT桔子、智研咨詢整理●3.3融資動(dòng)態(tài)智研咨詢行業(yè)融資輪次逐步成熟，項(xiàng)目融資占比較大近期，中國(guó)民用航空運(yùn)輸企業(yè)融資事件頻繁，涉及多家大型航空公司和產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)企業(yè)，涵蓋了基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、飛機(jī)采購(gòu)、國(guó)際合作以及可持續(xù)發(fā)展等多個(gè)方面。這些融資活動(dòng)不僅有助于提升企業(yè)的資本實(shí)力和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，還將推動(dòng)我國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。時(shí)間企業(yè)/地區(qū)2024年1月山西省山西省通用航空業(yè)發(fā)展基金募資推介會(huì)在太原舉辦，該基金擬定由省政府出資發(fā)起，通過(guò)募集省屬相關(guān)國(guó)企、金融機(jī)構(gòu)、央企等社會(huì)資本方資金及下設(shè)三級(jí)子基金的形式，著力放大基金撬動(dòng)效應(yīng)，計(jì)劃形成首期10億元、總規(guī)模50億元的基金規(guī)模，重點(diǎn)支持我省通用航空基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)以及航空制造業(yè)、服務(wù)業(yè)、金融業(yè)和其他航2023年12月南方航空物流股份有限公司南航物流公布主板IPO申報(bào)稿。上交所官網(wǎng)顯示，超額配售的情況下，南航物流發(fā)行不超過(guò)3.69億股，占發(fā)行后總股份的16.87%,總?cè)谫Y金額為60.8億元，其中56億元用于購(gòu)置全貨機(jī)，4.8億元用于信息化及數(shù)字化建設(shè)。2023年12月四川航空股份有限公司都銀杏金閣五家股東對(duì)川航股份增資人民幣120億元。2023年9月中國(guó)國(guó)際貨運(yùn)航空股份有限公司深交所審核中國(guó)國(guó)際貨運(yùn)航空股份有限公司的首發(fā)事項(xiàng)，根據(jù)招股書顯示，國(guó)貨航將募集資金約65億元，用于飛機(jī)引進(jìn)及備用發(fā)動(dòng)機(jī)購(gòu)置、綜合物流能力提升建設(shè)、信息化與數(shù)字化建設(shè).2023年7月上海吉祥航空有限公司吉祥航空7月14日晚公布非公開發(fā)行A股股票預(yù)案，計(jì)劃向不超過(guò)十名特定投資者非公開發(fā)行股票數(shù)量合計(jì)不超過(guò)5800萬(wàn)股，發(fā)行價(jià)格不低于61.58元/股，預(yù)計(jì)募集資金總額不超過(guò)35.65億元，用于購(gòu)買4架A320系列飛2023年5月中國(guó)南方航空股份有限公司南方航空披露定增公告，擬向不超35名特定投資者發(fā)行A股股份，募集資金不超過(guò)175億元，全部用于引進(jìn)5C資料來(lái)源：企業(yè)公告、上交所、深交所、智研咨詢●3.4投資動(dòng)態(tài)智研咨詢資本運(yùn)作呈現(xiàn)活躍態(tài)勢(shì)，項(xiàng)目建設(shè)持續(xù)提速為加快推動(dòng)民航高質(zhì)量發(fā)展，國(guó)家“十四五”規(guī)劃中的重大工程民航領(lǐng)域建設(shè)得到了積極推進(jìn)。其中，包括廣州、重慶、西安、烏魯木齊等重點(diǎn)樞紐機(jī)場(chǎng)以及瑞金、奇臺(tái)、巴里坤等支線機(jī)場(chǎng)的擴(kuò)建和新建項(xiàng)目，都吸引了大量的投資，項(xiàng)目建設(shè)持續(xù)提速。這些項(xiàng)目的實(shí)施不僅提升了機(jī)場(chǎng)的容量和效率，也進(jìn)一步強(qiáng)化了民用航空運(yùn)輸在綜合交通運(yùn)輸體系中的地位和作用。中國(guó)民用航空運(yùn)輸部分投資事件(一)時(shí)間企業(yè)/地區(qū)2024年4月中航西飛民用飛機(jī)有限責(zé)任公司公司自主研發(fā)的HH-100航空商用無(wú)人運(yùn)輸系統(tǒng)驗(yàn)證機(jī)已在四川北川永昌機(jī)場(chǎng)順利完成高速自主滑行抬前輪試驗(yàn)科目，飛機(jī)狀態(tài)穩(wěn)定，自主滑行控制性能良好。該航空商用無(wú)人運(yùn)輸系統(tǒng)主要應(yīng)用場(chǎng)景包括支線物流、森林/草原滅火、火災(zāi)監(jiān)測(cè)、救援物資運(yùn)輸與投送、中繼通信與人工增雨2024年4月第十屆中國(guó)廣州國(guó)際投資年會(huì)花都區(qū)平行分會(huì)隆重舉行，會(huì)上推介了花都產(chǎn)業(yè)招商地塊，新簽約45個(gè)招商重廣東省點(diǎn)項(xiàng)目，總投資額近750億元，涉及低空經(jīng)濟(jì)及現(xiàn)代航空運(yùn)輸?shù)扰R空產(chǎn)業(yè)。2024年3月四川省位于成都未來(lái)科技城應(yīng)用性科創(chuàng)區(qū)的民航科技創(chuàng)新示范區(qū)(B區(qū))航站樓項(xiàng)目順利取得施工許可證備案并啟動(dòng)建設(shè)，標(biāo)志著全國(guó)首個(gè)模擬驗(yàn)證機(jī)場(chǎng)全面開工。該機(jī)場(chǎng)將作為中國(guó)民航科學(xué)試驗(yàn)基地，承擔(dān)機(jī)場(chǎng)、空管、航空運(yùn)輸和新興技術(shù)等測(cè)試驗(yàn)證任務(wù)，同時(shí)可用于開展民航科普教育或承辦大型科技展覽活動(dòng)。2024年3月浙江省臺(tái)州灣新區(qū)機(jī)場(chǎng)作為全市首個(gè)A1類通用機(jī)場(chǎng)，其正式啟航，實(shí)現(xiàn)無(wú)人機(jī)臺(tái)州制造、臺(tái)州試飛、臺(tái)州交付。2024年3月中國(guó)南方航空股份有限公司沙特航空運(yùn)輸和國(guó)際合作部門與南航合作，自4月16日起，中國(guó)南方航空公司將開通北京直飛沙特阿拉伯首都利雅得的航班。此航線的開通將進(jìn)一步促進(jìn)中國(guó)和沙特兩國(guó)間經(jīng)貿(mào)、文化和旅游事業(yè)的發(fā)展，也為旅客出行提供了新的選擇方式。資料來(lái)源：公開資料、企業(yè)公告、智研咨詢智研咨詢中國(guó)民用航空運(yùn)輸部分投資事件(二)時(shí)間企業(yè)/地區(qū)2024年1月四川省2023年11月中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司11月15日，中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司與空中客車公司在國(guó)航總部簽署合作備忘錄。雙方將在可持續(xù)發(fā)展領(lǐng)域深化合作，共同探索落實(shí)可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)及路徑，推進(jìn)可持續(xù)航空燃料的推廣和使用，探索機(jī)隊(duì)優(yōu)化和提高機(jī)隊(duì)燃油效率、減少排放和噪聲的解決方案和新技術(shù)，以及開展在綠色金融領(lǐng)域合作，助力民航業(yè)可持續(xù)發(fā)展。2023年11月四川省第三屆空中絲路國(guó)際航空合作論壇在成都東部新區(qū)召開，7個(gè)國(guó)內(nèi)外合作項(xiàng)目現(xiàn)場(chǎng)簽約。其中成都東部新區(qū)分別與中國(guó)航空規(guī)劃設(shè)計(jì)研究總院有限公司、中國(guó)航空工業(yè)文化中心、亞洲航空、派鉑宇航簽署臨空產(chǎn)業(yè)發(fā)展2023年8月中國(guó)南方航空股份有限公司南京航空航天大學(xué)與中國(guó)南方航空集團(tuán)有限公司在廣州簽署戰(zhàn)略合作框架協(xié)議。希望雙方通過(guò)簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，圍繞飛行員與在職碩士研究生培養(yǎng)、機(jī)務(wù)維修、模擬機(jī)制造與培訓(xùn)、產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型等領(lǐng)域開展全方位的產(chǎn)學(xué)研合作，實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)、合作共贏的新局面。2023年7月中國(guó)南方航空股份有限公司中國(guó)南方航空與馬來(lái)西亞航空簽署了代碼共享協(xié)議，自2023年7月6日起，將在雙方執(zhí)飛的廣州-吉隆坡航線上開展代碼共享合作，為旅客提供無(wú)縫銜接和更多出行選2023年6月中國(guó)東方航空集團(tuán)有限公司上海市浦東新區(qū)人民政府與中國(guó)東方航空集團(tuán)有限公司簽署深化合作戰(zhàn)略協(xié)議。根據(jù)協(xié)議，雙方將深化產(chǎn)業(yè)合作和協(xié)同創(chuàng)新，浦東新區(qū)將全力協(xié)助中國(guó)東航打造航空運(yùn)輸超級(jí)承運(yùn)人；雙方還將借東方樞紐建設(shè)機(jī)遇深化合作，助力浦東新區(qū)加快打造社會(huì)主義現(xiàn)代化建設(shè)引領(lǐng)資料來(lái)源：公開資料、企業(yè)公告、智研咨詢精品行研報(bào)告●專項(xiàng)定制●月度專題●可研報(bào)告●商業(yè)計(jì)劃書●產(chǎn)業(yè)規(guī)劃中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)分析最全面的產(chǎn)業(yè)分析●可預(yù)見的行業(yè)趨勢(shì)●4.1企業(yè)數(shù)量智研咨詢行業(yè)進(jìn)入門檻較高，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局相對(duì)穩(wěn)定由于航空運(yùn)輸行業(yè)涉及國(guó)家主權(quán)及空防安全，20世紀(jì)90年代以前，我國(guó)民用航空業(yè)均處于政府管制之中，對(duì)非公有資本并不開放。2005年7月15日，民航局發(fā)布《國(guó)內(nèi)投資民用航空業(yè)規(guī)定(試行)》,允許非國(guó)有資本投資民航業(yè)，并對(duì)非國(guó)有主體投資民航業(yè)作出了具體規(guī)定。在國(guó)家政策的鼓勵(lì)之下，中國(guó)民用航空業(yè)進(jìn)一步走向市場(chǎng)化、商業(yè)化，民營(yíng)資本快速進(jìn)入。但由于航空運(yùn)輸業(yè)具有巨額資本投入和較高管理水平的特點(diǎn)，并涉及國(guó)家空防安全，目前在國(guó)內(nèi)航空運(yùn)輸市場(chǎng)的門檻仍然較高，行業(yè)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)者數(shù)量有限且競(jìng)爭(zhēng)格局相對(duì)穩(wěn)定。截至2022年底，我國(guó)共有運(yùn)輸航空公司66家，比上年底凈增1家。我國(guó)獲得通用航空經(jīng)營(yíng)許可證的傳統(tǒng)通用航空企業(yè)661家，比上年底凈增62家。2016-2022年中國(guó)民用運(yùn)輸航空以及通用航空企業(yè)數(shù)量■運(yùn)輸航空企業(yè)數(shù)量(家)■通用航空企業(yè)數(shù)量(家)資料來(lái)源：中國(guó)民航局、智研咨詢整理●4.2重點(diǎn)企業(yè)介紹智研咨詢中國(guó)民用航空運(yùn)輸行業(yè)內(nèi)企業(yè)包括國(guó)有航空公司、民營(yíng)航空公司以及合資航空公司等，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)較為激烈。目前，中國(guó)民用航空運(yùn)輸業(yè)形成了中航集團(tuán)、東航集團(tuán)和南航集團(tuán)等三家大型國(guó)有航空集團(tuán)和其他航空公司并存的競(jìng)爭(zhēng)格局，其中三大國(guó)有控股航空集團(tuán)具有強(qiáng)大的實(shí)力和資源，擁有較多的航線和龐大的客戶群體，占據(jù)了國(guó)內(nèi)航空客貨運(yùn)輸市場(chǎng)較大的份額。其他區(qū)域性航空公司和特色航空公司如春秋航空、海南航空等憑借優(yōu)勢(shì)價(jià)格和靈活的運(yùn)營(yíng)模式，在各自專注的細(xì)分市場(chǎng)領(lǐng)域具有較強(qiáng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，也在行業(yè)內(nèi)占有一定份額。此外，我國(guó)部分合資航空公司，如中國(guó)聯(lián)合航空、中方航空等，整合了海外航空公司的經(jīng)營(yíng)理念和運(yùn)營(yíng)方式，進(jìn)一步強(qiáng)化了國(guó)際航線的運(yùn)營(yíng)。國(guó)際、國(guó)內(nèi)定期和不定期航空客、貨、國(guó)際航線共計(jì)94條，共通航36個(gè)國(guó)家，55個(gè)國(guó)中國(guó)南方航空股份有限公司提供國(guó)內(nèi)、地區(qū)和國(guó)際定期及不定期航本集團(tuán)擁有20家分公司、7家控股航空子公司、5個(gè)基地、21個(gè)國(guó)內(nèi)營(yíng)業(yè)部和遍布全球的52個(gè)境外營(yíng)業(yè)部。中國(guó)東方航空股份有限公司國(guó)內(nèi)和國(guó)際航空的客、貨、郵、行李運(yùn)航線網(wǎng)絡(luò)通達(dá)全球166個(gè)國(guó)家和地區(qū)的1050個(gè)海南航空控股股份有限公司國(guó)際、國(guó)內(nèi)(含港澳)航空客貨郵運(yùn)輸業(yè)務(wù)。航線覆蓋內(nèi)陸所有省、自治區(qū)、直轄市，以及亞洲、歐洲、非洲、北美洲和大洋洲，通航境春秋航空股份有限公司國(guó)內(nèi)在飛航線181條，在飛國(guó)際航線涉及泰國(guó)、日本、韓國(guó)、柬埔寨、新加坡共5個(gè)目的地國(guó)智研咨詢智研咨詢中國(guó)國(guó)航：加速整合行業(yè)優(yōu)質(zhì)資源，機(jī)隊(duì)規(guī)模不斷擴(kuò)張AIREHINR中國(guó)國(guó)降航空公司中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司，簡(jiǎn)稱“國(guó)航”,于1988年在北京正式成立，是中國(guó)唯一載國(guó)旗飛行的民用航空公司。國(guó)航是中國(guó)航空集團(tuán)公司控股的航空運(yùn)輸主業(yè)公司，2004年12月15日，中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司在香港在香港聯(lián)合交易所有限公司和倫敦上市；于2006年8月18日在上海證券交易所上市。中國(guó)國(guó)航發(fā)展歷程2022年6月14日，中國(guó)國(guó)航和山航同時(shí)發(fā)布公告，國(guó)航、山航集團(tuán)、山航股份和山鋼金控簽署了股權(quán)轉(zhuǎn)讓及增資框架協(xié)議。根據(jù)框架協(xié)議，國(guó)航擬受讓山鋼金控持有的山航集團(tuán)股權(quán)并擬向山航集團(tuán)增資。2004年9月30日，經(jīng)國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)批準(zhǔn)，中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司在北京正式成立，繼續(xù)保留原中國(guó)國(guó)際航空公司的名稱，并使用中國(guó)國(guó)際航空公司的標(biāo)志。④3②①2011年，中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司與國(guó)泰航空有限公司貨運(yùn)合資項(xiàng)目已正式完成，股權(quán)重組后的中國(guó)國(guó)際貨運(yùn)航空有限公司2011年5月6日在京舉行開業(yè)慶典。1988年，民航北京管理局分設(shè)，成立中國(guó)國(guó)際航空公司。智研咨詢●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢中國(guó)國(guó)航：加速整合行業(yè)優(yōu)質(zhì)資源，機(jī)隊(duì)規(guī)模不斷擴(kuò)張AIREHINR中國(guó)國(guó)降航空公司中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司，簡(jiǎn)稱“國(guó)航”,于1988年在北京正式成立，是中國(guó)唯一載國(guó)旗飛行的民用航空公司。國(guó)航是中國(guó)航空集團(tuán)公司控股的航空運(yùn)輸主業(yè)公司，2004年12月15日，中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司在香港在香港聯(lián)合交易所有限公司和倫敦上市；于2006年8月18日在上海證券交易所上市。中國(guó)國(guó)航發(fā)展歷程2022年6月14日2022年6月14日中國(guó)國(guó)航和山航同時(shí)發(fā)布公告，國(guó)航、山航集團(tuán)、山航股份和山鋼金控簽署了股權(quán)轉(zhuǎn)讓及增資框架協(xié)議。根據(jù)框架協(xié)議，國(guó)航擬受讓山鋼金控持有的山航集團(tuán)股權(quán)并擬向山航集團(tuán)增2004年9月30日2004年9月30日2004年9月30日，經(jīng)國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)批準(zhǔn)，中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司在北京正式成立，繼續(xù)保留原中國(guó)國(guó)際航空公司的名稱，并使用中國(guó)國(guó)際航空公司的標(biāo)志。2011年2011年2011年，中國(guó)國(guó)際航空股份有限公司與國(guó)泰航空有限公司貨運(yùn)合資項(xiàng)目已正式完成，股權(quán)重組后的中國(guó)國(guó)際貨運(yùn)航空有限公司2011年5月6日在京舉行開業(yè)慶典。1988年1988年1988年，民航北京管理局分設(shè)，成立中國(guó)國(guó)際航空公司。●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢中國(guó)國(guó)航：加速整合行業(yè)優(yōu)質(zhì)資源，機(jī)隊(duì)規(guī)模不斷擴(kuò)張中國(guó)國(guó)航主要經(jīng)營(yíng)國(guó)際、國(guó)內(nèi)定期和不定期航空客、貨、郵和行李運(yùn)輸?shù)?，是目前中?guó)唯一懸掛中華人民共和國(guó)國(guó)旗和承擔(dān)中國(guó)國(guó)家領(lǐng)導(dǎo)人出國(guó)訪問的專機(jī)任務(wù)，并承擔(dān)外國(guó)元首和政府首腦在國(guó)內(nèi)的專、包機(jī)任務(wù)的國(guó)家航空公司，在航空客運(yùn)、貨運(yùn)及相關(guān)服務(wù)等諸多方面處于國(guó)內(nèi)領(lǐng)先地位。2023年，中國(guó)國(guó)航緊抓市場(chǎng)復(fù)蘇機(jī)遇，深入實(shí)施提質(zhì)增效，經(jīng)營(yíng)實(shí)現(xiàn)大幅減虧。把握國(guó)內(nèi)主要機(jī)場(chǎng)時(shí)刻放量機(jī)會(huì)，持續(xù)升級(jí)快線品質(zhì)，提高優(yōu)勢(shì)機(jī)型利用效率，全力擴(kuò)大國(guó)內(nèi)市場(chǎng)有效投入。截至2023年末，中國(guó)國(guó)航營(yíng)業(yè)收入為1411.00億元，同比增長(zhǎng)166.74%;歸母凈利潤(rùn)為-10.46億元。2018-2023年中國(guó)國(guó)航營(yíng)業(yè)收入及歸母凈利潤(rùn)02018年2019年2020年2021年2022年2023年■營(yíng)業(yè)收入(億元)■歸母凈利潤(rùn)(億元)資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢中國(guó)國(guó)航：加速整合行業(yè)優(yōu)質(zhì)資源，機(jī)隊(duì)規(guī)模不斷擴(kuò)張近年來(lái)，中國(guó)民航局提出高質(zhì)量服務(wù)國(guó)家“走出去”和“一帶一路”建設(shè)，全力推動(dòng)國(guó)際航線復(fù)航增班。中國(guó)國(guó)航積極維護(hù)市場(chǎng)秩序，加強(qiáng)銷售組織和收益管理，收益水平保持穩(wěn)定。深化客貨聯(lián)動(dòng)，依托客機(jī)國(guó)際運(yùn)力及樞紐網(wǎng)絡(luò)，腹艙收入同比大幅增長(zhǎng)。截至2023年底，中國(guó)國(guó)航國(guó)際及地區(qū)周航班量已恢復(fù)至2019年同期的74%。2023年，中國(guó)國(guó)航客客運(yùn)收入為1305.17億元，同比增長(zhǎng)240.81%。其中，中國(guó)內(nèi)地客運(yùn)收入占比最大，約為81%;中國(guó)香港、澳門及臺(tái)灣客運(yùn)收入變幅最大，同比增長(zhǎng)419.36%。2023年，中國(guó)國(guó)航貨郵運(yùn)輸收入為41.65億元，同比下降53.41%。其中國(guó)際貨郵運(yùn)輸收入占比最大，約為67%;中國(guó)內(nèi)地貨郵運(yùn)輸收入降幅最小，同比下降4.58%。2023年中國(guó)國(guó)航客運(yùn)收入?yún)^(qū)域占比中國(guó)香港、澳門及臺(tái)灣國(guó)際2023年中國(guó)國(guó)航貨郵運(yùn)輸收入?yún)^(qū)域占比中國(guó)內(nèi)地中國(guó)內(nèi)地中國(guó)內(nèi)地資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢中國(guó)國(guó)航：加速整合行業(yè)優(yōu)質(zhì)資源，機(jī)隊(duì)規(guī)模不斷擴(kuò)張近年來(lái)，中國(guó)國(guó)航圍繞服務(wù)國(guó)家擴(kuò)大內(nèi)需戰(zhàn)略，高效統(tǒng)籌生產(chǎn)組織，持續(xù)擴(kuò)大國(guó)內(nèi)市場(chǎng)有效投入，企業(yè)機(jī)隊(duì)規(guī)模不斷擴(kuò)大。2023年，中國(guó)國(guó)航在取得山航集團(tuán)及山航股份控制權(quán)后，已成為亞洲機(jī)隊(duì)規(guī)模最大的航空公司，國(guó)內(nèi)航線網(wǎng)絡(luò)也得到有效補(bǔ)充，進(jìn)一步鞏固了企業(yè)在世界航空運(yùn)輸企業(yè)第一陣營(yíng)中的地位，更有利于服務(wù)以內(nèi)循環(huán)為主體的新發(fā)展格局。2023年底，本集團(tuán)機(jī)隊(duì)共有飛機(jī)905架，較2022年增加143架，平均機(jī)齡9.36年。2020-2022年，受市場(chǎng)環(huán)境動(dòng)蕩影響，國(guó)內(nèi)外交通運(yùn)輸流量大幅減少，中國(guó)國(guó)航客貨運(yùn)輸量持續(xù)下降。2023年，受益于全球經(jīng)濟(jì)回暖以及旅游消費(fèi)潛力的不斷釋放，中國(guó)國(guó)航經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)迅速回彈。其中，2023年中國(guó)國(guó)航旅客運(yùn)輸量達(dá)1.28億人次，同比增長(zhǎng)169.2%;貨物及郵件運(yùn)輸量達(dá)108.89萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)18%。2018-2023年中國(guó)國(guó)航機(jī)隊(duì)規(guī)?！鰴C(jī)隊(duì)規(guī)模(架)2018-2023年中國(guó)國(guó)航客貨運(yùn)輸量■旅客運(yùn)輸量(億人次)——貨物及郵件運(yùn)輸量(萬(wàn)噸)資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析南方航空：持續(xù)做好國(guó)內(nèi)外網(wǎng)絡(luò)規(guī)劃與布局，積極拓展航空運(yùn)輸新業(yè)態(tài)中國(guó)南方航空中國(guó)南方航空集團(tuán)有限公司，簡(jiǎn)稱南航，總部設(shè)在廣州，于1991年2月1日正式掛牌成立，以藍(lán)色垂直尾翼鑲紅色木棉花為公司標(biāo)志，是中國(guó)航班最多、航線網(wǎng)絡(luò)最密集、年客運(yùn)量最大的航空公司。南航年客運(yùn)量居亞洲第一、世界第三；機(jī)隊(duì)規(guī)模居亞洲第一，世界第四。1950年5月，中國(guó)民航局在廣州設(shè)立南航的前身——軍委民航廣州辦事處，并于1959年1月正式成立民航廣州管理局，負(fù)初創(chuàng)時(shí)期(1950-1991年)快速擴(kuò)張時(shí)期(1950-1991年)快速擴(kuò)張時(shí)期(1992-2003年)穩(wěn)定發(fā)展時(shí)期(2004-2018年)戰(zhàn)略發(fā)展時(shí)期(2019年至今)個(gè)主要的航空公司，其中民航廣州管理局下轄“中國(guó)南方航空公司”,并于1991年2月1日正式掛牌成立。1992年，中國(guó)民用航空局實(shí)施體制改革，中國(guó)南方航空公司與民航廣州管理局正式分開，成為自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧的經(jīng)濟(jì)實(shí)體。為了適應(yīng)快速發(fā)展的的需求，中國(guó)南方航空開始進(jìn)入資本市場(chǎng)，以優(yōu)化其財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。1997年7月，公司成功在紐約及香港的證券交易所同步上市，募得超過(guò)7億美元的資金，隨后于2003年也在上海證券交易所上市。2003年9月29日，南航向空中客車訂購(gòu)了4架A330-200系列客機(jī)，使南航成為中國(guó)大陸首家A330的運(yùn)營(yíng)商。2011年1月25日，中國(guó)南方航空獲Skytrax頒授“四星級(jí)航空”證書，成為中國(guó)首個(gè)獲評(píng)四星級(jí)的國(guó)有大型航空公司，也是目前營(yíng)運(yùn)規(guī)模最大的四星級(jí)航空公司。2018年11月，基于自身發(fā)展戰(zhàn)略的需要和順應(yīng)全球航空運(yùn)輸業(yè)合作模式的新趨勢(shì)，南航?jīng)Q定在加入天合聯(lián)盟運(yùn)營(yíng)滿10年后，于2019年1月1日起正式退出，啟用“南航優(yōu)享CZPriority”服務(wù)品牌。2024年新航季，南航將新開鄭州-蘭州-喀什、廣州-鄭州-巴彥淖爾兩條航線，恢復(fù)廣州-鄭州-克拉瑪依航線，加密鄭州-揭陽(yáng)、貴陽(yáng)、大連、鄂爾多斯、呼和浩特等多條航線，加大運(yùn)力投入，提升運(yùn)輸能力。●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢南方航空：持續(xù)做好國(guó)內(nèi)外網(wǎng)絡(luò)規(guī)劃與布局，積極拓展航空運(yùn)輸新業(yè)態(tài)南方航空作為我國(guó)大型國(guó)有航空集團(tuán)之一，聚焦以樞紐為核心、戰(zhàn)略重點(diǎn)市場(chǎng)為關(guān)鍵、發(fā)展市場(chǎng)為支撐的航線網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)布局，著力建設(shè)廣州、北京兩大綜合性國(guó)際樞紐，網(wǎng)絡(luò)型航空公司形態(tài)逐步形成。2020年，南方航空持續(xù)強(qiáng)化粵港澳大灣區(qū)一體化建設(shè)，帶動(dòng)起廣東省與整個(gè)粵港澳大灣區(qū)的人流、物流、信息流和資金流，促進(jìn)大灣區(qū)城市群與全球主要城市群的互聯(lián)互通。2023年，南方航空持續(xù)深耕粵港澳大灣區(qū)。同時(shí)堅(jiān)持做精做優(yōu)北京樞紐，促進(jìn)形成“南北呼應(yīng)、比翼齊飛”的新發(fā)展格局。2023年，受益于航空運(yùn)輸恢復(fù)常態(tài)化運(yùn)行，南方航空營(yíng)業(yè)收入同比增長(zhǎng)83.7%至1599.29億元，歸母凈利潤(rùn)為-40.09億元?！鰻I(yíng)業(yè)收入(億元)■歸母凈利潤(rùn)(億元)資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢南方航空：持續(xù)做好國(guó)內(nèi)外網(wǎng)絡(luò)規(guī)劃與布局，積極拓展航空運(yùn)輸新業(yè)態(tài)近年來(lái)，南方航空致力于擴(kuò)大運(yùn)營(yíng)規(guī)模，提升市場(chǎng)核心競(jìng)爭(zhēng)力，推動(dòng)經(jīng)營(yíng)提質(zhì)增效。2018-2023年，南方航空機(jī)隊(duì)規(guī)模由840架增長(zhǎng)至908架，并形成了密集覆蓋國(guó)內(nèi)、全面輻射亞洲、有效連接歐美澳非洲的發(fā)達(dá)航線網(wǎng)絡(luò)。同時(shí)，南方航空?qǐng)?zhí)行航班邊際貢獻(xiàn)總量最大化經(jīng)營(yíng)策略，積極推動(dòng)國(guó)際航線增班復(fù)航；積極推進(jìn)客戶經(jīng)營(yíng)體系建設(shè)，運(yùn)用數(shù)字化、生態(tài)圈理念，持續(xù)完善旅客線上線下觸達(dá)場(chǎng)景，制定滿足個(gè)性需求的航空產(chǎn)品組合，提升旅客出行體驗(yàn)。2023年，南方航空旅客運(yùn)輸量達(dá)1.42億人次，同比增長(zhǎng)125.40%。此外，南方航空把握貨運(yùn)市場(chǎng)新常態(tài)，堅(jiān)持經(jīng)營(yíng)新發(fā)展理念，布局貨運(yùn)樞紐建設(shè)，實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)空網(wǎng)地網(wǎng)聯(lián)動(dòng)，拓展活體整機(jī)、高端精密儀器等高價(jià)值貨物運(yùn)輸業(yè)務(wù)。2023年，南方航空貨郵運(yùn)輸量達(dá)158.5萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)19.17%。■機(jī)隊(duì)規(guī)模(架)2018-2023年中國(guó)國(guó)航客貨運(yùn)輸量旅客運(yùn)輸量(億人次)——貨物及郵件運(yùn)輸量(萬(wàn)噸)旅客運(yùn)輸量(億人次)資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理智研咨詢使用中國(guó)商飛全球首架交付的C919大型客機(jī)，開啟這一機(jī)型全球首次商業(yè)載客飛行。QO智研咨詢使用中國(guó)商飛全球首架交付的C919大型客機(jī)，開啟這一機(jī)型全球首次商業(yè)載客飛行。QO完成公司制改制并領(lǐng)取新的《營(yíng)業(yè)執(zhí)照》,東航集團(tuán)正式由全民所有制企業(yè)改制為國(guó)有獨(dú)資公司。中國(guó)東航：企業(yè)保持強(qiáng)勁增長(zhǎng)勢(shì)頭，深入踐行環(huán)保理念中國(guó)東方航空集團(tuán)有限公司成立于1988年，是由中央直接管轄的國(guó)有獨(dú)資公司。1997年2月4日、5日及11月5日，中國(guó)東方航空股份有限公司分別在紐約證券交易所、香港聯(lián)合交易所、上海證券交易所成功掛牌上市，成為中國(guó)民航第一家在香港、紐約、上海三地上市的航空公司。中國(guó)東航發(fā)展歷程2023年1988年中國(guó)東方航空公司組建成立。Q東航分別在紐約證交所、香港聯(lián)交所和上海證交所成功掛牌上市?！?005年?yáng)|航首班臺(tái)商包機(jī)航班從上海浦東機(jī)場(chǎng)起飛。Q2014年成為全球第七大航空公司。O〇中國(guó)東方航空集團(tuán)公司成立，成功實(shí)現(xiàn)了由區(qū)域性航空公司向國(guó)際性航空公司的轉(zhuǎn)變1993年0東航、西北航、云南航聯(lián)合重組，完成了清產(chǎn)核算。東航股份有限公司與云南省國(guó)資委共同投資的合資公司進(jìn)入實(shí)質(zhì)性籌建階段，自此政企合作掀開新的一頁(yè)。2010年●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢中國(guó)東航：企業(yè)保持強(qiáng)勁增長(zhǎng)勢(shì)頭，深入踐行環(huán)保理念自成立以來(lái)，中國(guó)東航機(jī)隊(duì)規(guī)模、運(yùn)營(yíng)范圍、客貨運(yùn)輸量保持強(qiáng)勁增長(zhǎng)，綜合競(jìng)爭(zhēng)力不斷提升，全球排名日益攀升。2014年度出色的運(yùn)營(yíng)表現(xiàn)，在美國(guó)《航空周刊》發(fā)布的“全球航空公司最佳運(yùn)營(yíng)表現(xiàn)系列排名”中上升至全球第十五位，居中國(guó)航空公司之首。目前，中國(guó)東航運(yùn)營(yíng)近800架飛機(jī)組成的現(xiàn)代化機(jī)隊(duì)，擁有中國(guó)規(guī)模最大、商業(yè)和技術(shù)模式領(lǐng)先的互聯(lián)網(wǎng)寬體機(jī)隊(duì)。作為天合聯(lián)盟成員，企業(yè)的航線網(wǎng)絡(luò)通達(dá)全球166個(gè)國(guó)家和地區(qū)的1050個(gè)目的地。時(shí)間國(guó)內(nèi)峰、烏海、烏魯木齊、哈密、喀什、銀川、西寧、玉樹、蘭州、嘉峪關(guān)德、張家界、南昌、贛州、井岡山、杭州、寧波、溫州、舟山、臺(tái)州、福州、廈門、武夷山、臺(tái)北、高雄、南寧、桂林、柳州、北海、梧州、百色、?？凇⑷齺?、廣州、深圳、珠海、湛江、惠州、揭陽(yáng)、香港、澳門、玉國(guó)際亞洲首爾、釜山、濟(jì)州島、大邱、務(wù)安、光州、清州、東京、靜岡、大阪、福岡、札幌、名古屋、廣島、長(zhǎng)崎、鹿兒島、小松、松山、河內(nèi)、旭川、沖繩、胡志明市、峴港、萬(wàn)象、朗勃拉邦、仰光、曼德勒、曼谷、普吉島、清邁、甲米、金邊、清萊、暹粒、新加坡、雅加達(dá)、巴厘島、馬尼拉、宿務(wù)、安吉利斯馬布拉卡特、德里、加爾各答、達(dá)卡、加德滿都、科倫坡、馬累、迪拜、利雅歐洲莫斯科、布拉格、法蘭克福、羅馬、阿姆斯特丹、巴黎、倫敦、圣彼得堡。大洋洲悉尼、墨爾本、珀斯、布里斯班、奧克蘭。北美洲紐約、芝加哥、舊金山、洛杉磯、火奴魯魯、溫哥華、多倫多。智研咨詢●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢中國(guó)東航：企業(yè)保持強(qiáng)勁增長(zhǎng)勢(shì)頭，深入踐行環(huán)保理念中國(guó)東航總部位于上海，作為中國(guó)國(guó)有控股三大航空公司之一，前身可追溯到1957年1月原民航上海管理處成立的第一支飛行中隊(duì)。2022年，受全球經(jīng)濟(jì)增速顯著放緩、國(guó)際地緣沖突、油價(jià)高企、上海市場(chǎng)持續(xù)低迷等多重超預(yù)期不利因素的影響下，民航運(yùn)輸面臨著需求收縮、供給沖擊、預(yù)期轉(zhuǎn)弱三重壓力，中國(guó)東航營(yíng)業(yè)收入同比下降31.31%至461.11億元，企業(yè)虧損面持續(xù)擴(kuò)大。2023年，隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)回升向好，中國(guó)民航也迎來(lái)了疫情轉(zhuǎn)段后固本培元、恢復(fù)發(fā)展的關(guān)鍵一年，中國(guó)東航把握市場(chǎng)復(fù)蘇機(jī)遇，有序恢復(fù)安全生產(chǎn)，不斷提高運(yùn)行品質(zhì)，扎實(shí)推進(jìn)高質(zhì)量穩(wěn)增長(zhǎng)。2023年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入同比增長(zhǎng)130.8%至1137.41億元。02018年2019年2020年2021年2022年2023年■營(yíng)業(yè)收入(億元)■歸母凈利潤(rùn)(億元)資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢中國(guó)東航：企業(yè)保持強(qiáng)勁增長(zhǎng)勢(shì)頭，深入踐行環(huán)保理念近年來(lái)，我國(guó)民用航空運(yùn)輸企業(yè)大范圍的進(jìn)行市場(chǎng)擴(kuò)張，航空運(yùn)輸成為我國(guó)節(jié)能減排的重點(diǎn)關(guān)注領(lǐng)域。中國(guó)東航深入踐行綠色發(fā)展理念，持續(xù)優(yōu)化機(jī)隊(duì)結(jié)構(gòu)。2023年，企業(yè)圍繞新型主力機(jī)型引進(jìn)飛機(jī)合計(jì)22架，退出飛機(jī)15架。公司機(jī)隊(duì)機(jī)齡結(jié)構(gòu)始終保持年輕化。中國(guó)東航作為國(guó)產(chǎn)C919客機(jī)的全球首發(fā)用戶，于2023年5月28日正式開啟C919全球首次商業(yè)載客飛行。截至2023年12月31日，中國(guó)東航共運(yùn)營(yíng)782架飛機(jī)。中國(guó)東航自成立以來(lái)積極貫徹落實(shí)確?！皟蓚€(gè)絕對(duì)安全”的重要指示批示精神。推進(jìn)安全體系建設(shè)、夯實(shí)安全生產(chǎn)基礎(chǔ)、著力提升安全管理隊(duì)伍能力成為東航打通市場(chǎng)的、提升綜合競(jìng)爭(zhēng)力的企業(yè)優(yōu)勢(shì)。2023年，在航班快速恢復(fù)的情況下，中國(guó)東航實(shí)現(xiàn)安全形勢(shì)總體平穩(wěn)，全年完成安全飛行228.2萬(wàn)小時(shí)。2018-2023年中國(guó)東航機(jī)隊(duì)規(guī)?！鰴C(jī)隊(duì)規(guī)模(架)2018-2023年中國(guó)東航安全飛行時(shí)長(zhǎng)■安全飛行時(shí)長(zhǎng)(萬(wàn)小時(shí))資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理智研咨詢●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢海南航空：企業(yè)影響力不斷擴(kuò)大，機(jī)隊(duì)規(guī)模持續(xù)下降海南航空海南航空控股股份有限公司于1993年1月成立，起步于中國(guó)最大的經(jīng)濟(jì)特區(qū)和自由貿(mào)易港—海南省。1993年至今，海南航空連續(xù)安全運(yùn)行30年，企業(yè)及旗下控股子公司共運(yùn)營(yíng)國(guó)內(nèi)外航線近1900條，其中國(guó)內(nèi)航線近1700條，涉及內(nèi)陸所有省、自治區(qū)、直轄市，國(guó)際航線逾200條，航線覆蓋亞洲、歐洲、非洲、北美洲和大洋洲，通航境外44個(gè)城市。時(shí)間國(guó)內(nèi)北京、哈爾濱、烏魯木齊、蘭州、西安、成都、重慶、昆明、鄭州、南京、上海、長(zhǎng)沙、杭州、寧波、溫州、福州?？?、三亞、廣州、深圳、濰坊、貴陽(yáng)、桂林、濟(jì)寧、漢中、唐山、湛江、青島、南陽(yáng)、香港、珠海、澳門、大連、石家莊、石河子。國(guó)際東京、大阪、札幌、芽莊、峴港、仰光、曼德勒、曼谷、清邁、清萊、普吉島、金邊、西哈努克、特拉維夫、亞洲阿拉木圖、阿布扎比、新加坡。歐洲莫斯科、圣彼得堡、伊爾庫(kù)茨克、布達(dá)佩斯、奧斯陸、布拉格、維也納、柏林、羅馬、蘇黎世、巴黎、布魯塞爾、倫敦、曼徹斯特、愛丁堡、都柏林、馬德里、米非洲開羅。大洋洲悉尼、墨爾本、布里斯班、凱恩斯、奧克蘭。北美洲西哥城、金邊、胡志明市。北美洲●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢海南航空：企業(yè)影響力不斷擴(kuò)大，機(jī)隊(duì)規(guī)模持續(xù)下降近年來(lái)，海南航空積極響應(yīng)國(guó)家倡議，融入“一帶一路”建設(shè)，專注打造國(guó)際國(guó)內(nèi)高效互動(dòng)的、品質(zhì)型、規(guī)?；淖吭叫褪澜缂?jí)航空網(wǎng)絡(luò)。2020年，國(guó)際地緣沖突、通貨膨脹和大國(guó)博弈等因素導(dǎo)致世界經(jīng)濟(jì)動(dòng)蕩，國(guó)際航空市場(chǎng)需求恢復(fù)滯緩。我國(guó)也面臨艱巨繁重的國(guó)內(nèi)改革發(fā)展穩(wěn)定任務(wù)，國(guó)內(nèi)航空市場(chǎng)恢復(fù)緩慢。海南航空營(yíng)業(yè)收入同比下降59.38%至294.01億元。2023年以來(lái)，在黨中央、國(guó)務(wù)院的堅(jiān)強(qiáng)領(lǐng)導(dǎo)下，海南航空股堅(jiān)持穩(wěn)字當(dāng)頭、穩(wěn)中求進(jìn)，統(tǒng)籌發(fā)展和安全，實(shí)施“向內(nèi)抓精細(xì)管理穩(wěn)效益，向外抓市場(chǎng)機(jī)會(huì)創(chuàng)效益”總體經(jīng)營(yíng)策略，強(qiáng)化低收益航班預(yù)警優(yōu)化，大力拓展挖掘客改貨及包機(jī)業(yè)務(wù)，積極減虧增效，提高海南等核心區(qū)域的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。2023年前三季度實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入同比增長(zhǎng)149.64%至191.02億元。營(yíng)業(yè)收入(億元)-歸母凈利潤(rùn)(億元)資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理●4.3重點(diǎn)企業(yè)分析智研咨詢海南航空：企業(yè)影響力不斷擴(kuò)大，機(jī)隊(duì)規(guī)模持續(xù)下降近年來(lái)，海南航空機(jī)隊(duì)規(guī)模持續(xù)下降，已由2018年的463架下降至2023年的338架。繼2018年以來(lái)，市場(chǎng)環(huán)境出現(xiàn)劇烈變化，飛機(jī)利用效率處于低位，運(yùn)營(yíng)成本大幅增加。A350系列為寬體客機(jī)，因單次載客量大，一般被放置在中遠(yuǎn)程航線之中，其經(jīng)濟(jì)效率才能完全展現(xiàn)。近年來(lái)，中國(guó)國(guó)際航班數(shù)量一度銳減，導(dǎo)致寬體機(jī)性能無(wú)法發(fā)揮。因此，為降低企業(yè)費(fèi)用率，實(shí)現(xiàn)最大的盈利空間，海南航空陸續(xù)淘汰或出售低性價(jià)比機(jī)組。2023年5月，海航控股公告稱，將以不超過(guò)1.75億美元租入10架A320系列飛機(jī)，同時(shí)將提前終止2架閑置A350飛機(jī)租約，并為此支付不超過(guò)3900萬(wàn)美元。截至2022年末，海航機(jī)隊(duì)中僅有兩架A350,此次終止租約也意味著海航“清倉(cāng)”A350。■機(jī)隊(duì)規(guī)模(架)相較于國(guó)內(nèi)三大航，海南航空在國(guó)際航線資源上相對(duì)不足。在中國(guó)香港市場(chǎng)，面對(duì)深耕多年的國(guó)泰航空，海南航空同樣客量更大，對(duì)航線的質(zhì)量要求更高，也意味著海航想通過(guò)運(yùn)營(yíng)A350獲得比這兩款寬體機(jī)更優(yōu)的收益，需要面對(duì)更多難題。目前，海南航空正在進(jìn)行精簡(jiǎn)機(jī)型的戰(zhàn)略調(diào)整，以降低成本、提高效率。同時(shí)，海南航空持續(xù)加大產(chǎn)品研發(fā)投入，打造了一系列預(yù)約套票產(chǎn)品和差異化增值服務(wù)，結(jié)合自貿(mào)港豐富的旅游資源，推出“機(jī)票+X”系列產(chǎn)品，覆蓋了酒店、車券、門票、免稅等多種當(dāng)?shù)靥厣兀瑵M足旅客“住行游購(gòu)”等多場(chǎng)景出行需求，以擴(kuò)大企業(yè)盈利空間。資料來(lái)源：公司公告、智研咨詢整理智研咨詢智研咨詢春秋航空：低成本航空的領(lǐng)跑者，國(guó)際業(yè)務(wù)開辟步伐不斷加快春秋航空春秋航空股份有限公司，是中國(guó)首個(gè)民營(yíng)資本獨(dú)資經(jīng)營(yíng)的低成本航空公司專線，也是首家由旅行社起家的低成本航空公司。春秋航空總部在上海，在上海虹橋國(guó)際機(jī)場(chǎng)、上海浦東國(guó)際機(jī)場(chǎng)、石家莊正定機(jī)場(chǎng)、沈陽(yáng)桃仙機(jī)場(chǎng)、揚(yáng)州泰州國(guó)際機(jī)場(chǎng)設(shè)有基地。創(chuàng)立之初，只有3架租賃的空客A320飛機(jī)，經(jīng)營(yíng)