致同研究之年報分析 A+H股上市公司執(zhí)行新金融工具準則（22）-關鍵審計事項之發(fā)放貸款及墊款和債權投資的減值示例

致同研究之年報分析A+H股上市公司執(zhí)行新金融工具準則（22）—關鍵審計事項之發(fā)放貸款及墊款和債權投資的減值示例致同2019-6-26關鍵審計事項（KeyAuditMatter，KAM），是指注冊會計師根據(jù)職業(yè)判斷認為對本期財務報表審計最為重要的事項。關鍵審計事項可能涉及注冊會計師評估的重大錯報風險較高的領域或識別出的特別風險、財務報表中涉及管理層重大判斷（包括被認為具有高度不確定性的會計估計）的領域、當期重大交易或事項對審計的影響。關鍵審計事項應當來自于“與治理層溝通過的事項”，將與治理層溝通過的事項作為確定關鍵審計事項的起點，選出在執(zhí)行審計工作時重點關注過的事項，并在這些“重點關注過的事項”中選出最為重要的事項，作為關鍵審計事項。本期微信主要摘錄了部分A+H股上市公司2018年度財務報表審計報告中溝通的與發(fā)放貸款及墊款和債權投資的減值相關的關鍵審計事項典型示例。一、準則規(guī)定《中國注冊會計師審計準則第1504號——在審計報告中溝通關鍵審計事項》第七條關鍵審計事項，是指注冊會計師根據(jù)職業(yè)判斷認為對本期財務報表審計最為重要的事項。關鍵審計事項從注冊會計師與治理層溝通過的事項中選取。第十一條除本準則第十四條和第十五條規(guī)定的情形外，注冊會計師應當在審計報告中單設一部分，以“關鍵審計事項”為標題，并在該部分使用恰當?shù)淖訕祟}逐項描述關鍵審計事項。關鍵審計事項部分的引言應當同時說明下列事項：（一）關鍵審計事項是注冊會計師根據(jù)職業(yè)判斷，認為對本期財務報表審計最為重要的事項；（二）關鍵審計事項的應對以對財務報表整體進行審計并形成審計意見為背景，注冊會計師不對關鍵審計事項單獨發(fā)表意見。第十四條除非存在下列情形之一，注冊會計師應當在審計報告中描述每項關鍵審計事項：（一）法律法規(guī)禁止公開披露某事項；（二）在極少數(shù)情形下，如果合理預期在審計報告中溝通某事項造成的負面后果超過在公眾利益方面產(chǎn)生的益處，注冊會計師確定不應在審計報告中溝通該事項。如果被審計單位已公開披露與該事項有關的信息，則本項規(guī)定不適用。第十五條根據(jù)《中國注冊會計師審計準則第1502號——在審計報告中發(fā)表非無保留意見》的規(guī)定導致非無保留意見的事項，或者根據(jù)《中國注冊會計師審計準則第1324號——持續(xù)經(jīng)營》的規(guī)定可能導致對被審計單位持續(xù)經(jīng)營能力產(chǎn)生重大疑慮的事項或情況存在重大不確定性，就其性質而言都屬于關鍵審計事項。然而，這些事項不得在審計報告的關鍵審計事項部分進行描述，并且本準則第十三條至第十四條的要求不適用于這些情況。注冊會計師應當按照適用的審計準則的規(guī)定報告這些事項，并在關鍵審計事項部分提及形成保留（否定）意見的基礎部分或與持續(xù)經(jīng)營相關的重大不確定性部分。二、年報分析：溝通關鍵審計事項示例示例1：601318.SH中國平安（普華永道中天）關鍵審計事項我們在審計中如何應對關鍵審計事項發(fā)放貸款及墊款和債權投資的減值評估請參閱合并財務報表附注四8、附注八11及附注八14于2018年12月31日，中國平安集團的發(fā)放貸款及墊款和債權投資在合并資產(chǎn)負債表中占總資產(chǎn)的比例為56%，相應的金融資產(chǎn)減值準備金額分別為人民幣54,187百萬元和人民幣13,305百萬元。由于在以下方面存在復雜性，并涉及管理層判斷，我們將此類債務金融工具在新金融工具準則下的預期信用損失減值評估作為一項關鍵審計事項：1)選擇恰當?shù)念A期信用損失模型；2)階段劃分；3)模型假設的應用；4)制定前瞻性調整。我們執(zhí)行的程序包括：—我們評估并測試了中國平安集團與預期信用損失相關的關鍵控制設計及運行的有效性,包括:模型選取、內部信用評級、減值階段劃分以及對合同現(xiàn)金流的預測等?！覀冊u估并測試了平安集團制定前瞻性調整的相關控制，包括：對宏觀經(jīng)濟指標的選取和多種宏觀經(jīng)濟情景權重的決策。我們在信用模型專家的幫助下，執(zhí)行了以下程序：—我們評估了預期信用損失模型是否恰當覆蓋了中國平安集團的發(fā)放貸款及墊款和債權投資?！覀兏鶕?jù)平安集團歷史信用損失經(jīng)驗和行業(yè)慣例評估了階段劃分的合理性。—我們評估了中國平安集團預期信用損失模型的方法論,以及預期信用損失模型的關鍵參數(shù)和假設的具體應用,包括:違約概率、違約損失率、違約風險敞口以及折現(xiàn)率等,并評估了所涉及的關鍵管理層判斷的合理性?！覀兺ㄟ^對比行業(yè)標準對宏觀經(jīng)濟情景的設定及權重分配的總體合理性進行了評估。—我們抽樣測試了模型的運算，以檢查預期信用損失模型的計量是否與模型方法論一致?！覀兏鶕?jù)抽樣方法，通過審閱交易對手方的信用信息，如信用風險敞口、信用風險評級、損失率、逾期情況、抵質押情況以及其他相關信息，測試了當期預期信用損失的數(shù)據(jù)輸入的準確性?；谖覀儓?zhí)行的工作，中國平安集團對于發(fā)放貸款及墊款和債權投資，在預期信用損失減值計提中采用的輸入值、假設和方法論是可接受的。示例2：601006.SH中信建投（普華永道中天）關鍵審計事項我們在審計中如何應對關鍵審計事項以攤余成本計量的金融資產(chǎn)(包括融出資金、買入返售金融資產(chǎn)和債權投資)和以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產(chǎn)(包括其他債權投資)預期信用減值準備請參閱財務報表附注五8、附注七3、7、11、14、21和52。截至2018年12月31日，中信建投證券合并資產(chǎn)負債表中債權投資、融出資金、買入返售金融資產(chǎn)和其他債權投資的余額分別為人民幣192.12百萬元、人民幣26,347.21百萬元、人民幣23,916.83百萬元和人民幣27,911.32百萬元，管理層確認的損失準備余額分別為人民幣5.06百萬元、人民幣1,199.12百萬元，人民幣119.60百萬元和人民幣10.21百萬元。合并利潤表中確認的2018年度上述金融資產(chǎn)的信用減值損失合計為人民幣1,149.11百萬元。上述金融資產(chǎn)損失準備余額反映了管理層采用《企業(yè)會計準則第22號－金融工具確認和計量》在2018年12月31日對預期信用損失做出的最佳估計。管理層運用三階段減值模型計量預期信用損失。對于階段一和階段二的上述金融資產(chǎn)，管理層運用包含違約概率、違約損失率及違約風險敞口等關鍵參數(shù)的風險參數(shù)模型法評估損失準備。對于階段三已發(fā)生信用減值的上述金融資產(chǎn)，管理層考慮了前瞻性因素，通過預估未來與該金融資產(chǎn)相關的現(xiàn)金流，計量損失準備。針對不同類型的產(chǎn)品，預期信用損失計量模型所包含的重大管理層判斷和假設主要包括：(1)判斷信用風險顯著增加的標準；(2)選擇計量預期信用損失的適當模型和假設；(3)在計量預期信用時確定需要使用的前瞻性信息和權重。中信建投證券就預期信用損失計量建立了相關的治理流程和控制機制。由于中信建投證券的預期信用損失計量使用了復雜的模型，運用了大量的參數(shù)和數(shù)據(jù)，并涉及重大管理層判斷和假設，且上述金融資產(chǎn)以及計提的損失準備金額重大，該事項被確認為關鍵審計事項。我們評價和測試了中信建投證券預期信用損失計量相關的內部控制，包括：(1)預期信用損失計量模型治理，包括模型方法論的選擇及審批，以及模型的持續(xù)監(jiān)控和優(yōu)化；(2)管理層重大判斷和假設，包括對信用風險顯著增加的標準的判斷和復核，如對融出資金、買入返售金融資產(chǎn)抵押物價值的定期監(jiān)測與復核，對債權投資外部信用評級和負面信息的定期更新與復核；對違約的定義和已發(fā)生信用減值判斷，以及運用經(jīng)濟指標、經(jīng)濟場景及相關權重進行前瞻性計量的復核和審批；(3)模型計量使用的關鍵數(shù)據(jù)的準確性和完整性相關的內部控制。我們復核了預期信用損失模型計量方法論，并評估了其合理性。我們抽樣檢查了模型編碼，以測試計量模型恰當?shù)胤从沉斯芾韺泳帉懙哪Ｐ头椒ㄕ?。我們抽樣檢查了融出資金和買入返售金融資產(chǎn)的抵押物數(shù)量，并查看了抵押物的市場價值。我們對債權投資的外部評級、負面信息進行了查詢，評估了管理層就信用風險顯著增加標準和已發(fā)生信用減值金融資產(chǎn)識別的恰當性。對于前瞻性計量，我們檢查了管理層經(jīng)濟指標選取、經(jīng)濟場景及權重的模型分析結果，評估了在不同經(jīng)濟場景下的經(jīng)濟指標預測值的合理性，并對經(jīng)濟指標、經(jīng)濟場景及權重進行了敏感性測試。我們抽樣檢查了模型計量所使用的關鍵數(shù)據(jù)，包括歷史數(shù)據(jù)和計量日數(shù)據(jù)，以評估其準確性和完整性。對于階段三的已發(fā)生信用減值的金融資產(chǎn)，我們抽取樣本，檢查了管理層基于債務人和擔保人的財務信息、抵押物的市場價值而計算的損失準備。基于上述審計程序的結果，考慮預期信用損失計量的固有不確定性，管理層所使用的模型、運用的關鍵參數(shù)、涉及的重大判斷和假設及計量結果是可接受的。示例3：601211.SH國泰君安（安永華明）關鍵審計事項我們在審計中如何應對關鍵審計事項融出資金及買入返售金融資產(chǎn)減值評估貴集團于每個資產(chǎn)負債表日，以預期信用損失為基礎對融出資金與買入返售金融資產(chǎn)進行減值測試并確認損失準備。如果信用風險自初始確認后未顯著增加，貴集團按照相當于未來12個月內預期信用損失的金額計量損失準備。如果信用風險自初始確認后已顯著增加，貴集團按照相當于整個存續(xù)期內預期信用損失的金額計量損失準備；如果已經(jīng)發(fā)生信用損失，貴集團確認整個存續(xù)期內的信用減值。貴集團在評估預期信用損失時，應考慮所有合理且有依據(jù)的信息，包括前瞻性信息。截至2018年12月31日，貴集團融出資金的賬面凈值為人民幣53,655百萬元，其中減值準備余額為人民幣592百萬元，買入返售金融資產(chǎn)賬面凈值為人民幣61,118百萬元，其中減值準備余額為人民幣1,635百萬元。由于相關資產(chǎn)金額重大，其減值評估需要管理層作出重大判斷，包括對減值階段的劃分及未來現(xiàn)金流量的估計等，因此我們將融出資金及買入返售金融資產(chǎn)減值評估認定為關鍵審計事項。相關披露請參見本節(jié)七、合并財務報表項目注釋3、注釋8及注釋21。我們評估和測試了貴集團融出資金及買入返售金融資產(chǎn)減值計提流程的內部控制設計、運行的有效性。我們對管理層減值階段劃分的標準及用于確定各個階段減值損失金額采用的預期信用損失模型的合理性進行了評估；我們通過選取樣本，針對貴集團融出資金及買入返售金融資產(chǎn)減值評估執(zhí)行了以下審計程序：1）對樣本的減值階段劃分結果與預期信用損失模型的標準進行對比；2）對管理層在計算減值損失時使用的關鍵參數(shù)的合理性進行評估，包括違約率、違約損失率、風險敞口、折現(xiàn)率、前瞻性調整因子等；3）結合市場慣例和歷史損失經(jīng)驗，評估管理層減值模型計算結果的合理性。另外，我們還評價了在財務報表中針對融出資金及買入返售金融資產(chǎn)減值評估的相關披露是否滿足會計準則的要求。示例4：600030.SH中信證券（普華永道中天）關鍵審計事項我們在審計中如何應對關鍵審計事項融資類業(yè)務預期信用損失計量請參閱財務報表附注六、7(6)和27(6)，附注八、3、6和55，及附注十三、1。截至2018年12月31日，中信證券融資類業(yè)務(含融出資金，買入返售金融資產(chǎn)下約定購回式證券及股票質押式回購)原值為961.33億元，其減值準備余額為人民幣22.83億元。其中融出資金的原值為人民幣575.14億元，其減值準備余額為人民幣3.17億元；股票質押式回購及約定購回式業(yè)務原值為人民幣386.19億元，其減值準備余額為人民幣19.66億元。上述融資類業(yè)務的預期信用損失準備余額反映了管理層采用《企業(yè)會計準則第22號-金融工具確認和計量》預期信用損失模型，在報表日對預期信用損失做出的最佳估計。中信證券運用三階段減值模型計量預期信用損失。對于階段一和階段二的融資類業(yè)務，管理層運用包含信用風險敞口和考慮前瞻性因子的損失率等關鍵參數(shù)的風險參數(shù)模型法評估損失準備。對于階段三的融資類業(yè)務，管理層通過預估考慮前瞻性因子的未來與該筆融資類業(yè)務相關的現(xiàn)金流，評估損失準備。管理層于每個資產(chǎn)負債表日對融資類業(yè)務進行減值測試，融資類業(yè)務的預期信用損失計量模型中重大管理層判斷和假設主要包括：(1)選擇恰當?shù)挠嬃磕Ｐ筒⒋_定相關參數(shù)；(2)信用風險顯著增加的判斷標準以及違約和已發(fā)生信用減值的定義；(3)用于前瞻性計量的經(jīng)濟情景的數(shù)量及其權重的采用。中信證券就預期信用損失計量建立了相關的治理流程和控制機制。由于融資類業(yè)務金額重大，且預期信用損失計量模型的運用需要管理層作出重大判斷，該類資產(chǎn)的減值評估被確認為關鍵審計事項。我們評價并測試了與融資類業(yè)務的預期信用損失計量相關的內部控制設計和執(zhí)行情況。這些控制包括：(1)預期信用損失模型的治理，包括模型方法論的選擇和審批；以及模型持續(xù)監(jiān)控和優(yōu)化；(2)對信用風險顯著增加的標準，違約和已發(fā)生信用減值的認定，以及用于前瞻性計量的經(jīng)濟指標的采用、前瞻性情景和權重確定相關的復核和審批；(3)模型使用的關鍵參數(shù)的完整性和準確性相關的內部控制。此外，我們還進行了以下程序：(1)我們檢查了中信證券預期信用損失模型法，評價了其合理性，我們亦評估了其模型方法的編碼數(shù)據(jù)是否反映了管理層的方法論；(2)我們進行了融資類業(yè)務維保比例及逾期天數(shù)計算，檢查了管理層在確定信用風險顯著增加和已發(fā)生信用減值的標準；(3)對于前瞻性情景，我們復核了管理層經(jīng)濟指標，經(jīng)濟場景數(shù)量及權重的模型選取的基礎，評估了不同經(jīng)濟場景下經(jīng)濟指標預測值的合理性，并對經(jīng)濟指標及經(jīng)濟場景權重進行了敏感性測試；(4)我們抽樣檢查了預期信用損失模型的主要參數(shù)，包括信用風險敞口和考慮前瞻性因子的損失率；(5)對于階段三的已發(fā)生信用風險減值的融資類業(yè)務，我們抽取樣本，檢查了管理層基于相關債務人和擔保人的財務信息、抵押物的市場價值而計算的損失準備。基于上述審計程序的結果，考慮到融資類業(yè)務的預期信用損失評估的固有不確定性，管理層在減值評估中所使用的模型、所運用的關鍵參數(shù)、所涉及的重大假設和判斷及計量結果是可接受的。示例5：600999.SH招商證券（德勤華永）關鍵審計事項我們在審計中如何應對關鍵審計事項信用業(yè)務和債券投資業(yè)務預期信用損失的計提如財務報表附注三、8、(7)所述，招商證券自2018年1月1日起執(zhí)行《企業(yè)會計準則第22號—金融工具確認和計量》，對金融資產(chǎn)減值采用預期信用損失模型進行計量。采用預期信用損失模型影響的主要項目包括招商證券開展信用業(yè)務產(chǎn)生的融出資金和買入返售金融資產(chǎn)，以及以攤余成本計量和以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的債權投資。如財務報表附注三、32、(3)所述，預期信用損失模型的使用中涉及重大的會計估計和管理層判斷，主要包括信用風險顯著增加的標準、模型和假設的使用、違約率和違約損失率的確定等。如財務報表附注五、3、五、10、五、11和五、12分別所述，于2018年12月31日，招商證券融出資金賬面價值為人民幣429.76億元、買入返售金融資產(chǎn)賬面價值為人民幣