智能家居創(chuàng)業(yè)計劃書.doc

青島拳頭智家有限公司創(chuàng) 業(yè) 計 劃 書拳頭團隊通信工程1502班2組計劃書撰寫：劉振海報設(shè)計（拳頭）：王彤彤 于慧慧小組組長：孫偉超其他：李景杰 彭喆 劉鴻 孫英斌 青島拳頭智家有限公司 青島市城陽區(qū)長城路700號 PhoneQQ：1336708083目錄目錄1緒論：方案概要41.執(zhí)行綱要51.1公司產(chǎn)品介紹51.2公司技術(shù)介紹61.3市場狀況61.4競爭分析61.5商業(yè)模式71.6盈利預(yù)測71.7對企業(yè)的展望72.產(chǎn)業(yè)背景72.1產(chǎn)業(yè)背景72.2市場狀況82.3競爭環(huán)境92.4產(chǎn)品、技術(shù)、概念產(chǎn)品92.4.1主要分為兩大網(wǎng)絡(luò)92.4.2項目所用傳感器及元器件92.4.3基本設(shè)計和處理流程102.4.4運行環(huán)境102.5本項目的獨創(chuàng)性、領(lǐng)先性103.市場調(diào)查和分析103.1市場現(xiàn)狀103.2競爭狀況123.2.1競爭產(chǎn)品分析123.2.2潛在進入者分析123.2.3替代品廠商123.3目標市場123.3.1近期目標133.3.2長期目標133.4項目可行性分析133.5項目投資分析143.5.1分析報告分析的理論依據(jù)與假設(shè)條件143.5.2從人類三個層次的需求看智能家居等物聯(lián)網(wǎng)演進的邏輯和產(chǎn)業(yè)投資機會153.5.3報告的經(jīng)濟效益分析164.公司戰(zhàn)略174.1商業(yè)模式174.2發(fā)展戰(zhàn)略174.3公司的發(fā)展的計劃與目標184.3.1近期發(fā)展目標（12年）184.3.2中期發(fā)展計劃（35年）184.3.3遠期發(fā)展計劃（510年）194.4競爭分析194.4.1競爭產(chǎn)品分析194.4.2競爭優(yōu)勢分析214.4.3 市場發(fā)展走勢分析225.營銷戰(zhàn)略225.1公關(guān)策略和推廣策略225.2營銷模式235.2.1房產(chǎn)合作235.2.2裝修合作255.2.3系統(tǒng)集成商合作255.2.4設(shè)立下一級經(jīng)銷商265.2.5專業(yè)市場設(shè)點265.2.6超市式銷售265.3 定價戰(zhàn)略276.經(jīng)營管理276.1生產(chǎn)工藝、服務(wù)流程276.2原材料的供應(yīng)情況286.3人員配置297.管理團隊307.1組織結(jié)構(gòu)308.融資與資金運營計劃308.1融資計劃308.1.1融資項目的論證308.1.2融資途徑的選擇308.1.3融資的分配318.1.4融資的歸還318.2風(fēng)險資金退出策略（方式、時間）318.2.1國內(nèi)中小企業(yè)版上市328.2.2海外二板市場上市328.2.3兼并與收購328.2.4股份轉(zhuǎn)讓339.財務(wù)分析與預(yù)測339.1股本結(jié)構(gòu)與規(guī)模339.2資金來源與運用349.3投資收益與風(fēng)險分析349.3.1投資凈現(xiàn)值349.3.2投資回收期359.3.3項目敏感性分析359.3.4投資回報3510.關(guān)鍵的風(fēng)險和問題3910.1技術(shù)風(fēng)險分析與規(guī)避3910.2市場風(fēng)險分析與規(guī)避3910.3管理風(fēng)險分析與規(guī)避3910.4財務(wù)風(fēng)險分析與規(guī)避4010.5團隊風(fēng)險分析與規(guī)避4011.文字表述41電子版地址：鏈接：/s/1jH8AKFs 密碼：db7u 劉振（不匿名不路過）上傳聲明：原創(chuàng)作品，道客巴巴，百度文庫作者都是本人。緒論：方案概要 早上醒來，伴隨著鳥鳴，你伸了個懶腰，這時候窗簾緩緩地自動打開，清澈的泉水聲澈響在你的耳畔，那窗外的陽光從樹蔭的縫隙間照進了臥室，新的一天開始了。 臥室里開始響起今天的天氣，像是溫度、濕度、紫外線強度以及推薦的穿衣指數(shù)，在屏幕上推薦新的一天的新聞，并且開始進行簡要的播報。 你穿上拖鞋，走向衛(wèi)生間，開始洗漱，這時候熱水器也早已打開，浴霸也會根據(jù)溫度的高低決定自己開啟的功率大小，你只需走進去，開始這一天的梳洗打扮。 在你收拾自己的時候，廚房里的電磁爐也開始加熱你昨天晚上準備好的食物，同時危險氣體傳感器與火焰?zhèn)鞲衅鏖_始工作，檢測在你不在的這段時間廚房內(nèi)的安全。 這時候你走出衛(wèi)生間，食物也在就早已準備好，一份營養(yǎng)早餐開始了這一天能量補充的開始。 當(dāng)一切都準備好，你穿上西裝，走出門的時候，順手打開警戒模式，在你關(guān)上門后，警戒模式從睡眠中開始全面運行，人體紅外傳感器開始自動掃描整個房間，窗戶周圍的紅外線傳感器也開始檢測。如果檢測到非法闖入者自動報警，同時給主人手機電話短信通知。整個家居室的火焰以及危險氣體傳感器也開始全面工作。 當(dāng)你在路上，突然想起衛(wèi)生間里的吹風(fēng)機電源沒有關(guān)掉，這時候，你拿出手機，連接到了家中的電器開關(guān)，一個命令關(guān)閉了所有的電源輸出口，冰箱等電器的輸出口繼續(xù)保持。晚上，你從公司走出來，手機GPS計算你回家的最快路徑，避開了一部分的擁堵路段。家里的空調(diào)開始自動調(diào)溫，為你回家準備一個最舒心的環(huán)境。 你停好車，走向大門，指紋輕輕一按，門就打開了，在你到達打開家門的一瞬間，迎賓燈自動打開，警戒模式自動關(guān)閉，音樂緩緩地打開，整個房間顯得不在時那么毫無人氣。 吃完晚飯，休息完后，濕度傳感器，溫度傳感器開始工作，檢測睡眠環(huán)境中的環(huán)境指數(shù)，為您的晚間休息提供最舒適的環(huán)境。 在您熟睡期間，危險氣體傳感器，火焰?zhèn)鞲衅鳎约凹t外線傳感器開始工作，以最安全的方式保證你的睡眠安全。1.執(zhí)行綱要1.1公司產(chǎn)品介紹智能家居是以住宅、公共娛樂場所為平臺、兼容建筑、移動通信、設(shè)備自動化，集系統(tǒng)、結(jié)構(gòu)、服務(wù)、管理為一體，實現(xiàn)高效、舒適、安全、方便、節(jié)能的居住以及娛樂，盡顯便捷地將家中的各種設(shè)備（如音頻設(shè)備、照明設(shè)備、溫度設(shè)備、濕度設(shè)備、窗簾控制、安防系統(tǒng)、網(wǎng)絡(luò)家電）通過網(wǎng)絡(luò)連接到一起的居住環(huán)境。智能家居系統(tǒng)依靠網(wǎng)絡(luò)、程序自動化技術(shù)連接到家中的設(shè)備，設(shè)備彼此之間能夠進行信息傳輸，其中也包括與主人的互動。通過智能家居系統(tǒng)，主人可以輕松控制日常生活的一切元素，系統(tǒng)可以在晚上調(diào)節(jié)濕度和溫度來使主人更好的睡眠，在主人進入夢鄉(xiāng)之后自動關(guān)閉燈光。智能家居提高了家居安全性、便捷性、舒適性、藝術(shù)性，并實現(xiàn)環(huán)保節(jié)能的居住環(huán)境。1.2公司技術(shù)介紹智能家居安全監(jiān)控系統(tǒng)由Liod開發(fā)平臺、系統(tǒng)擴展板、GSM模塊、USB攝像頭、無線網(wǎng)絡(luò)接口等接口設(shè)備以及各種傳感器組成。1.3市場狀況（1）公司產(chǎn)品需求程度高，貼近用戶的需求，具有廣闊的市場前景。（2）在有購買欲望的人群當(dāng)中，IT行業(yè)、電子、建筑行業(yè)的白領(lǐng)人士，中外企業(yè)的高層管理者、高校教師5類職業(yè)的人群合計占到有購買欲望人群數(shù)的62%，而且收入都在每月3000元以上 ?？梢钥闯?，這5個職業(yè)的人可以作為市場開發(fā)階段的重點對象。1.4競爭分析 目前全國智能家居系列產(chǎn)品的生產(chǎn)商只有二三十家，大部分企業(yè)集中在東南沿海地區(qū)，產(chǎn)品缺乏競爭力，都沒有形成規(guī)模生產(chǎn)，至今還沒有一個能夠占領(lǐng)國內(nèi)市場10%的家居智能控制系統(tǒng)產(chǎn)品。中國目前家居行業(yè)領(lǐng)頭羊是天津瑞朗，但它的產(chǎn)品控制系統(tǒng)大多是通過電腦來實現(xiàn)控制，而我們要通過APP來實現(xiàn)。1.5商業(yè)模式以產(chǎn)品+APP互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)和以多元化生活電器為主的生活服務(wù)相融合的商業(yè)模式。1.6盈利預(yù)測根據(jù)現(xiàn)金流量表計算內(nèi)含報酬率如下： 稅后內(nèi)含報酬率達到40%，主要因為本產(chǎn)品優(yōu)質(zhì)低價，使得銷售利潤率較高，而且，前5年內(nèi)市場增長性很好。1.7對企業(yè)的展望在社會全面信息化、智能化、自動化的今天，家庭智能化是大勢所趨，在國外，家居智能已經(jīng)是相當(dāng)普及。目前，國內(nèi)的智能家居市場正在迅速崛起，膨脹，智能家居必將改變?nèi)藗兊纳?，改變家裝市場的格局。智能家居控制系統(tǒng)市場巨大，利潤將會十分可觀。2.產(chǎn)業(yè)背景2.1產(chǎn)業(yè)背景 隨著科技的發(fā)展，各種通信設(shè)備和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)提高了人們的生活質(zhì)量，數(shù)字化家居控制系統(tǒng)的出現(xiàn)使得人們可以通過手機或者互聯(lián)網(wǎng)在任何時間、任何地點對家中的任意電器進行遠程操控，此外，該系統(tǒng)還可以使家庭具有多用途的報警、遠程監(jiān)聽、數(shù)字留言等多種功能。適宜、時尚的家居生活是社會發(fā)展進步的標志，智能家居系統(tǒng)能夠在不改變家中任何家電的情形下，對家中的電器、燈光、溫度、濕度環(huán)境進行方便操控，使人們盡享高科技生活帶來的時尚的現(xiàn)代生活。 我國的智能家居發(fā)展現(xiàn)在正處在初始階段，研究還在進行中，然而還沒有推廣，鑒于智能家居能夠?qū)⒒ヂ?lián)網(wǎng)以及傳統(tǒng)家具聯(lián)系起來，滿足人們追求高質(zhì)量、時尚生活的需求，因而智能家居的發(fā)展具有廣闊的前景。2.2市場狀況 目前市場人群對智能家居現(xiàn)實和潛在的需求巨大表現(xiàn)在：1) 奢華舒適的享樂需求2) 方便性需求3) 風(fēng)格、情調(diào)的需求4) 娛樂性需求5) 體現(xiàn)主人品味的需求6) 體現(xiàn)主人地位以及文化內(nèi)涵的需求7) 設(shè)計個性化、以滿足炫耀需求8) 實用性需求 而現(xiàn)在的智能家居的四類主要配置類型： 基本型 實用型 豪華型 超豪華型我們本技術(shù)實現(xiàn)方案中主要涉及智能家庭安防系統(tǒng)、智能燈光系統(tǒng)、家居自動控制以及遠程監(jiān)控等。2.3競爭環(huán)境 目前的智能家庭控制市場是一個具有巨大容量且高速發(fā)展的市場；在這個市場中，目前的競爭格局正在形成，產(chǎn)品的價格和功能將是競爭格局形成的決定性因素。誰能推出價格低、功能優(yōu)的產(chǎn)品誰就將在未來的競爭中占據(jù)壓倒性優(yōu)勢 2.4產(chǎn)品、技術(shù)、概念產(chǎn)品2.4.1主要分為兩大網(wǎng)絡(luò) 控制網(wǎng)：主要實現(xiàn)對白色家電和設(shè)備的控制、調(diào)節(jié)以及監(jiān)控。 信息網(wǎng); 主要為黑色家電和設(shè)備溝通信息通道和必要的管理。2.4.2項目所用傳感器及元器件1 防盜門磁門窗報警系統(tǒng)2 可燃氣體防漏報警系統(tǒng)3 燈光明暗調(diào)節(jié)控制器4 電動窗簾5 溫度傳感器6 濕度傳感器7 空氣清新控制器8 水電氣自動管理系統(tǒng)2.4.3基本設(shè)計和處理流程智能家居安全監(jiān)控系統(tǒng)由Liod開發(fā)平臺、系統(tǒng)擴展板、GSM模塊、USB攝像頭、無線網(wǎng)絡(luò)接口等接口設(shè)備以及各種傳感器組成。2.4.4運行環(huán)境嵌入式Liuux操作系統(tǒng)2.5本項目的獨創(chuàng)性、領(lǐng)先性 系統(tǒng)性：系統(tǒng)融入家電遠程控制，GSM和無線網(wǎng)絡(luò)通信，視頻監(jiān)控，傳感器報警系統(tǒng)，是一個適用于多種環(huán)境的集成系統(tǒng)。 兼容性：用戶終端設(shè)計-手機、PDA；檢測方式-多種不同類型的傳感器接入。 實時性：視頻數(shù)據(jù)傳輸，報警系統(tǒng)實時性，數(shù)據(jù)保存實時性。 遠距離：GSM與GPRS網(wǎng)絡(luò)通信，只能在有網(wǎng)絡(luò)的地方，用戶 手持設(shè)備就能連接檢測端。無線網(wǎng)絡(luò)接入實現(xiàn)覆蓋整個社區(qū)。3.市場調(diào)查和分析3.1市場現(xiàn)狀 網(wǎng)絡(luò)調(diào)查顯示：智能家居控制系統(tǒng)市場潛力巨大。分析如下： （1） 產(chǎn)品了解程度 居民對智能家居產(chǎn)品功能的了解程度高；產(chǎn)品理念的市場接受能力強。 （2）產(chǎn)品購買欲望 肯定會(14.6%)可能不會(10.1%) 由此表明：智能家居產(chǎn)品需求程度高，貼近用戶的需求，具有廣闊的市場前景。 （3）有購買欲望人群的年齡及學(xué)歷 調(diào)查顯示：在有購買欲望的人群中，年齡主要集中在30-45歲，且受教育水平比較高。所以目前階段，30-45歲高學(xué)歷的家庭是主要的潛在用戶。 （4）有購買欲望人群的職業(yè)及收入 在有購買欲望的人群當(dāng)中，IT行業(yè)、電子、建筑行業(yè)的白領(lǐng)人士，中外企業(yè)的高層管理者、高校教師5類職業(yè)的人群合計占到有購買欲望人群數(shù)的62%，而且收入都在每月3500元以上 ?？梢钥闯?，這5個職業(yè)的人可以作為市場開發(fā)階段的重點對象。 （5）智能化小區(qū)接受程度 在智能化小區(qū)接受程度的問卷調(diào)查中，高檔小區(qū)的居民對智能化小區(qū)的需求程度達到了86%，由此看出，智能化產(chǎn)品與房地產(chǎn)開發(fā)商的合作勢在必行。3.2競爭狀況3.2.1競爭產(chǎn)品分析 目前全國智能家居系列產(chǎn)品的生產(chǎn)商劇增，產(chǎn)品有很大競爭力，但大部分都沒有形成規(guī)模生產(chǎn)，所以公司在進入市場階段，面臨的競爭比較大?？紤]到隨著行業(yè)的發(fā)展，大量外國公司的進入，公司屆時將面臨著激烈的競爭。對此，本公司將加緊產(chǎn)品的自主研發(fā)和高端別墅市場的開拓，避免產(chǎn)品開發(fā)領(lǐng)域的競爭。3.2.2潛在進入者分析中國智能家居發(fā)展空間較大，智能產(chǎn)品的需求量將以基數(shù)為每年2億元的需求和每年平均50%的行業(yè)增長速度向上發(fā)展。公司將通過產(chǎn)品技術(shù)的不斷創(chuàng)新，依靠技術(shù)創(chuàng)新和品牌效應(yīng)的不斷發(fā)展來降低威脅。并且，公司將積極進行新的市場開拓，進入高端別墅整體設(shè)計布局，避免在生產(chǎn)銷售硬件產(chǎn)品的競爭。3.2.3替代品廠商 在智能家居行業(yè)，智能家居產(chǎn)品屬于高科技領(lǐng)域，不具備可替代產(chǎn)品，但是，各種智能家居產(chǎn)品卻是各種各樣，存在很大的競爭勢力。3.3目標市場 進入市場前，創(chuàng)業(yè)團隊在網(wǎng)上做了大量的資料調(diào)查。經(jīng)過研究分析，最終將目標市場按市場發(fā)展階段進行了定位：3.3.1近期目標 高收入階層的家庭用戶 調(diào)查網(wǎng)絡(luò)資料調(diào)查結(jié)果表明，智能家居市場目前尚處于導(dǎo)入階段，此時目標顧客最合適的定位是年齡在30-45歲，學(xué)歷較高的高收入職業(yè)的家庭用戶，包括IT工程師、電子工程師、建筑設(shè)計師、公司高管人員、高校教師。他們對新鮮事物的接收能力較強，且工作應(yīng)酬繁忙，對智能家居控制系統(tǒng)有切實的需要。 隨著市場開發(fā)的逐漸延伸，目標客戶群逐漸放大到整個高收入階層。各種職業(yè)、年齡段的高收入階層的家庭用戶，通常都非常注重自己的生活品味，當(dāng)智能家居的生活理念逐漸在接受新觀念比較強的高收入階層中流行起來時，他們往往也會選擇時尚的智能化生活方式。 3.3.2長期目標 廣大普通家庭用戶和高收入階層 隨著智能家居理念在社會生活中的深入，智能家居系統(tǒng)在高收入家庭用戶中的廣泛應(yīng)用，特別隨著小康生活的實現(xiàn)廣大普通家庭用戶也必將追隨智能化時代的步伐。最重要的是個人別墅的增加又為智能家居的市場開拓了大量的空間，高端別墅擁有者成為首選目標。3.4項目可行性分析 1）隨著經(jīng)濟的發(fā)展，人民生活水平的提高，人們的購買能力提高，追求高質(zhì)量、時尚以及適宜的生活理念不斷加強。智能家居的出現(xiàn)以及發(fā)展恰好可以滿足人們這一生活理念，而且人們的經(jīng)濟消費水平也可以支持人們?nèi)ベ徺I智能家居。 2）第五代通信技術(shù)馬上就要來臨，它有著超快的信號傳遞，同時也能夠?qū)崿F(xiàn)遠程控制，可以通過手機進行遠程控制來實現(xiàn)智能家居的一系列的功能。3.5項目投資分析3.5.1分析報告分析的理論依據(jù)與假設(shè)條件從投資的角度來看，智能家居行業(yè)的成長性驅(qū)動因素來自大眾消費市場的普及和興起，電力線載波通信和無線通信技術(shù)在大眾消費領(lǐng)域的競爭是智能家居行業(yè)最大的看點和投資機會。智能家居產(chǎn)業(yè)有望接棒安防產(chǎn)業(yè)，成為物聯(lián)網(wǎng)生態(tài)下一個繁榮的技術(shù)群落和應(yīng)用產(chǎn)業(yè)。從人類的需求和技術(shù)進步的角度來看，“安全性舒適性個性化”是人類需求的訴求演化進程。該進程也復(fù)合技術(shù)繁復(fù)程度演進的過程。第一個層次，安防產(chǎn)業(yè)覆蓋智能監(jiān)控和視頻傳輸，滿足人類的安全性需求；第二個層次，智能家居和智能建筑等物聯(lián)網(wǎng)絡(luò)滿足人們生活和工作常用電器以及各類消費電子之間的互聯(lián)互通，實現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)化和控制智能化，滿足人類的舒適性要求；第三個層次，人們根據(jù)自己的使用偏好加強某些電子產(chǎn)品之間的互聯(lián)和智能控制功能，打造適合個人偏好的個性化智能物聯(lián)網(wǎng)絡(luò)，滿足不同群體之間的個性化需求。3.5.2從人類三個層次的需求看智能家居等物聯(lián)網(wǎng)演進的邏輯和產(chǎn)業(yè)投資機會在過去十年中，中國安防行業(yè)取得了快速發(fā)展，年復(fù)合增20%左右。根據(jù)安防行業(yè)“十二五”規(guī)劃，到“十二五”末期實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)規(guī)模翻一番的總體目標。年均增長率達到20%左右，2015 年總產(chǎn)值達到5000億元，實現(xiàn)增加值1600 億元，年出口交貨值達到600 億元以上。從行業(yè)刺激因素的角度來看，人類社會對安全性的需求拉動安防行業(yè)的快速發(fā)展，安全性需求之后的需求動力來自舒適性，智能家居行業(yè)有望接棒安防行業(yè)獲得快速發(fā)展。從全球行業(yè)發(fā)展趨勢來看，歐洲市場在2005年啟動，2007年之后行業(yè)增速持續(xù)保持在20%以上，進入快速發(fā)展階段。對比我國與歐洲的信息化技術(shù)水平以及居民消費能力等因素，預(yù)計我國智能家居的啟動時間落后與歐洲 56 年，“十二五”期間有望進入快速發(fā)展期。根據(jù)中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)發(fā)布的2013-2018年中國智能家居產(chǎn)業(yè)發(fā)展動態(tài)及投資潛力研究分析報告，從2006年至2011年，中國智能家居市場的年增長率平均為20%，預(yù)計2012年至2020年，年增長率將達到25%左右，2020 年達到3576 億元，2013 年開始智能家居市場將進入快速增長期。3.5.3三種智能家居技術(shù)適合不同市場從產(chǎn)業(yè)生態(tài)的角度來看，三種技術(shù)適合不同的市場領(lǐng)域，未來三種技術(shù)并存組成無縫通信的生態(tài)環(huán)境是大概率事件。總線型技術(shù)方案可靠性高，但是需要單獨布 線，成本和安裝期長，適合高檔別墅和商品房高端市場。無線通信和電力線通信的競爭焦點在于大眾消費市場。從投資的角度來看，智能家居行業(yè)的成長性驅(qū)動因素 來自大眾消費市場的普及和興起，電力線載波通信和無線通信技術(shù)在大眾消費領(lǐng)域的競爭是智能家居行業(yè)最大的看點和投資機會。3.5.3報告的經(jīng)濟效益分析項目投資分析，以一定期間的現(xiàn)金流量作為分析的依據(jù)。凈現(xiàn)值大于零或內(nèi)含報酬率大于要求的報酬率即該方案是可行的。營業(yè)現(xiàn)金流量=凈利潤+折舊凈利潤=營業(yè)現(xiàn)金流量-折舊年折舊額=固定資產(chǎn)折舊+無形資產(chǎn)攤銷4.公司戰(zhàn)略4.1商業(yè)模式 以產(chǎn)品+APP互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)和以多元化生活電器為主的生活服務(wù)相融合的商業(yè)模式。4.2發(fā)展戰(zhàn)略 通過APP的線上宣傳和下載的互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)和現(xiàn)實生活電器家居相結(jié)合。 據(jù)報告顯示，中國的智能發(fā)展之路在全球位列前茅，這與中國邁入“互聯(lián)網(wǎng)+”時代后社會網(wǎng)絡(luò)化發(fā)展速度空前有一定關(guān)系。而且在引領(lǐng)智能家居未來發(fā)展的企業(yè)中，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)占30%。網(wǎng)絡(luò)化為智能家居提供了鏈接的基礎(chǔ)，也增加銷售渠道的變化。新的技術(shù)使消費者變得互聯(lián)化，使家居變得智能化。新的技術(shù)影響零售的結(jié)構(gòu)，消費者線下體驗線上購買，零售結(jié)構(gòu)趨于線上線下一體化。中國在線渠道的應(yīng)用遠遠領(lǐng)先于全球，零售結(jié)構(gòu)線上線下一體化趨勢明顯。但在中國智能道路上，面臨著眾多瓶頸需要突破，智能技術(shù)標準不統(tǒng)一及用戶體驗差是智能家居發(fā)展的首要問題。4.3公司的發(fā)展的計劃與目標4.3.1近期發(fā)展目標（12年） 第一期項目：以青島市為中心的山東半島家電智能控制系統(tǒng)的產(chǎn)品開發(fā)和市場開發(fā)。目標：形成現(xiàn)代化智能控制產(chǎn)品開發(fā)公司的雛形，為公司的進一步發(fā)展打下堅實的基礎(chǔ)。具體將從以下五方面著手： SMS短信無線控制技術(shù)的產(chǎn)品化轉(zhuǎn)化 市場推廣 公司管理運作成熟 公司的組織結(jié)構(gòu)定型4.3.2中期發(fā)展計劃（35年） 第二期項目：通過多種形式的融資渠道進行大量融資，運用所融資金，對國內(nèi)一些中型智能控制類產(chǎn)品制造企業(yè)及研發(fā)公司實現(xiàn)收購。同時從同行業(yè)大型的研發(fā)、制造、銷售公司中，通過贈送股份、高薪聘請等激勵方式，大量挖掘出色的業(yè)內(nèi)科研人員和高級工程師，及有實戰(zhàn)經(jīng)驗的營銷人才加盟本公司。 目標：最短時間內(nèi)，公司將憑借資本的優(yōu)勢迅速提高擴張的速度，實現(xiàn)流程的擴張和產(chǎn)業(yè)鏈的完善。重點從以下五個方面著手： 市場擴展 生產(chǎn)線建設(shè) 技術(shù)創(chuàng)新及解決技術(shù)獲得問題 公司的管理水平提高 管理信息系統(tǒng)的正常運行4.3.3遠期發(fā)展計劃（510年） 第三期項目：公司將利用前兩期積累的大量現(xiàn)金流和原始資本，重組及整合公司現(xiàn)有資源，改進阻礙公司發(fā)展的結(jié)構(gòu)和制度，積極籌備上市融資。 公司要想迅速做強、做大，就必須趕在中國家電產(chǎn)業(yè)下一次洗牌整合，產(chǎn)品升級換代終結(jié)之前，利用跨地域收購和擴張的成本低和難度阻力小等優(yōu)勢，進行行業(yè)內(nèi)部的橫向兼并待時機成熟后本公司將適當(dāng)?shù)南蚝Ｍ獍l(fā)展業(yè)務(wù)（尤其是發(fā)展中國家和地區(qū)）。屆時公司將會以引資參股的方式大型家電產(chǎn)品研發(fā)制造商和正向我國家電市場滲透的“索尼”、“松下”等合作，從而展開大規(guī)模的國內(nèi)、國際市場的開發(fā)活動。 目標：依托在國內(nèi)重點城市打下得成熟銷售網(wǎng)絡(luò)和忠誠度很高的客戶群，以放射狀向二三線城市逐步擴張，最終編織成一張能夠覆蓋全國的渠道網(wǎng)絡(luò)。4.4競爭分析 4.4.1競爭產(chǎn)品分析（1）競爭對手分析目前全國智能家居系列產(chǎn)品的生產(chǎn)商只有二三十家，大部分企業(yè)集中在東南沿海地區(qū)，產(chǎn)品缺乏競爭力，都沒有形成規(guī)模生產(chǎn)，至今還沒有一個能夠占領(lǐng)國內(nèi)市場10%的家居智能控制系統(tǒng)產(chǎn)品。中國目前家居行業(yè)領(lǐng)頭羊是天津瑞朗，但它的產(chǎn)品控制系統(tǒng)大多是通過電腦來實現(xiàn)控制。同機競爭對手相比，本公司產(chǎn)品操作更便捷，穩(wěn)定性更高。且產(chǎn)品的開發(fā)前期，主要在山東半島，所以公司在進入市場階段，面臨的競爭比較弱。但隨著行業(yè)的發(fā)展，大量外國公司的進入，公司屆時將面臨著激烈的競爭。（2）替代產(chǎn)品分析由于目前市場僅僅存在很少和本公司同性質(zhì)、同樣式的產(chǎn)品，大部分替代品因為成本較高，安裝不方便等原因，所以市場尚不存在對本公司較大威脅的替代產(chǎn)品。（3）潛在進入者分析 中國智能家居發(fā)展空間較大，智能產(chǎn)品的需求量將以基數(shù)為每年2億元的需求和每年平均50%的行業(yè)增長速度向上發(fā)展。公司將通過產(chǎn)品技術(shù)的不斷創(chuàng)新，依靠技術(shù)創(chuàng)新和品牌效應(yīng)的不斷發(fā)展來降低威脅。（4）供應(yīng)商分析基于短信的無線廣域控制系統(tǒng)的原料主要有控制芯片，通訊模塊、因特網(wǎng)絡(luò)接口。由于絕大部分原料價格低廉并且大眾化，加之公司采購時是大批量的，所以公司能獲取較大的競爭優(yōu)勢。（5）購買商分析產(chǎn)品的目標市場定位于高收入人群，這些人群對價格的敏感度不大，討價還價的能力較低，所以產(chǎn)品相對于顧客有較大的競爭優(yōu)勢。供應(yīng)商替代品生產(chǎn)者潛在進入者現(xiàn)有競爭者分析新加入者威脅討價還價能力討價還價能力替代品威脅購買商波特五力模型（來自網(wǎng)絡(luò)）4.4.2競爭優(yōu)勢分析（1）技術(shù)優(yōu)勢系統(tǒng)穩(wěn)定性，可靠性高；系統(tǒng)安全性能高：此系統(tǒng)有三層防護機制，能有效應(yīng)對來之各方的安全威脅。（2）價格優(yōu)勢整個系統(tǒng)造價低廉：相對于國內(nèi)同類產(chǎn)品的造價，公司產(chǎn)品的造價只有競爭對手的一半都不到，極具性價比。（3）功能優(yōu)勢操作簡單，方便，交互接口十分友好：五分鐘之內(nèi)就能學(xué)會對它進行熟練操作；功耗很低，可以用移動電源供電，安裝快捷方便，所以有很好的便攜性，能迅速在需要的地方組建一個實時遠控系統(tǒng)。（4）特殊優(yōu)勢通過可移動電源供電，采用GSM廣域網(wǎng)進行無線控制，在一些無人區(qū)有它的獨特優(yōu)勢。4.4.3 市場發(fā)展走勢分析在社會全面信息化、智能化、自動化的今天，家庭智能化是大勢所趨，在國外，家居智能已經(jīng)是相當(dāng)普及。目前，國內(nèi)的智能家居市場正在迅速崛起，膨脹，智能家居必將改變?nèi)藗兊纳睿淖兗已b市場的格局。智能家居控制系統(tǒng)市場巨大，利潤將會十分可觀。5.營銷戰(zhàn)略5.1公關(guān)策略和推廣策略（1）積極開展公司產(chǎn)品的用戶免費體驗活動，重點圍繞前面所述的5類職業(yè)的人群開展，采取住宅小區(qū)內(nèi)宣傳活動，技術(shù)人員親自到用戶家指導(dǎo)使用的方式，讓他們切身體會到智能家居控制系統(tǒng)所帶來的便捷生活方式。（2）在市區(qū)的繁華商業(yè)街開展智能家居產(chǎn)品展示會，現(xiàn)場演示智能家居的種種功能，讓大眾逐漸接受智能家居的理念，了解智能家居系統(tǒng)給大眾生活帶來的種種便捷與樂趣。（3）應(yīng)用報紙、車體、霓虹燈、街牌、樓宇廣告，這些廣告費用不是很高，但影響力大，貼近大眾的生活，以這些廣告形式對大眾的生活理念進行沖擊，讓大眾感受到智能家居的生活方式就在身邊，刺激其購買欲望。5.2營銷模式當(dāng)今社會， 隨著科技的迅速發(fā)展， 人們對高品質(zhì)生活的追求越來越強烈，對生活越來越追求舒適、智能、安全。智能生活已成為時代發(fā)展不可阻擋的新潮流，智能家居市場巨大，商機無限，誰先捷足先登，誰就先占領(lǐng)市場份額，簡單來說，智能家居是以住宅、公共娛樂場所為平臺、兼容建筑、移動通信、設(shè)備自動化，集系統(tǒng)、結(jié)構(gòu)、服務(wù)、管理為一體，實現(xiàn)高效、舒適、安全、方便、節(jié)能的居住以及娛樂，盡顯便捷地將家中的各種設(shè)備（如音頻設(shè)備、照明設(shè)備、溫度設(shè)備、濕度設(shè)備、窗簾控制、安防系統(tǒng)、網(wǎng)絡(luò)家電）通過網(wǎng)絡(luò)連接到一起的居住環(huán)境。智能家居系統(tǒng)依靠網(wǎng)絡(luò)、程序自動化技術(shù)連接到家中的設(shè)備，設(shè)備彼此之間能夠進行信息傳輸，其中也包括與主人的互動。所以，如何更快、更好的營銷這個巨大市場是擺在每一個智能家居營銷商面前的最大的課題。據(jù)目前全國各智能家居營銷商的成功營銷模式，現(xiàn)總結(jié)為如下六大成功營銷模式：5.2.1房產(chǎn)合作 房產(chǎn)合作營銷方式又分為：精裝修房產(chǎn)項目合作、樣品房項目合作、樓盤交房定時展示合作三大營銷方式：（1）精裝修房產(chǎn)項目合作 主要是指針對那些比較高檔的精裝修房產(chǎn)項目，把智能家居這一塊納入房產(chǎn)預(yù)算中，這樣對房產(chǎn)商來說，既可以讓智能家居成為樓盤的一個很好的“賣點”，又是一個贏利點，這種銷售方式，一般要在房產(chǎn)立項預(yù)算前進行。 銷售模式的特點：利潤最豐厚、影響面大、但投資額大、工期長、資金回收時間比較長。 貨款結(jié)算方式：跟房產(chǎn)商分期結(jié)算貨款（2）樣品房項目合作 主要在房產(chǎn)樓盤造樣板房時，跟房產(chǎn)商合作，作為樣板房的一部分，這樣對房產(chǎn)商來說，既是一個宣傳點，又是一個贏利點，這種銷售方式一般在房產(chǎn)打樁時，就要立即考慮跟房產(chǎn)商的樣板房合作事宜。銷售模式的特點：成交率高、影響面大、利潤豐厚、資金回收快。 貨款結(jié)算方式：跟房產(chǎn)商成交單數(shù)定額分享利潤或比例分享利潤，直接跟戶主結(jié)算貨款。（3）樓盤交房定點展示合作 主要在樓盤準備交房給戶主時，入住樓盤兩至三個月，在樓盤處懸掛展板等展示品，設(shè)點展示，演示智能家居，因這段時間為裝修高峰期。對房產(chǎn)商來說這是一個贏利點。 銷售模式的特點：成交率高、成交期最短、最直接的接觸戶主的方式，貨款可以立刻收到，是最實用、最有效、最直接、最經(jīng)濟的銷售方式。 貨款結(jié)算方式：跟房產(chǎn)商可以交場地費、月租費；跟戶主是直接結(jié)算貨款。5.2.2裝修合作 跟各裝修公司合作，利潤共享，由代理商來負責(zé)安裝及售后服務(wù)，對各裝修公司設(shè)計人員進行集中培訓(xùn)，由裝修公司來負責(zé)產(chǎn)品推薦。銷售模式的特點：銷售面最廣、銷售效果比較快、比較經(jīng)濟快速的銷售方式，資金回收比較快。 貨款結(jié)算方式：跟裝修公司分享利潤；跟戶主直接結(jié)算貨款。 跟裝修公司合作注意的要點：（1）利潤分配：一定要把更多的利潤點讓給裝修公司，這樣裝修公司才有更大的熱情去推薦產(chǎn)品，一般宜在分享20%以上的利潤點。智能設(shè)計培訓(xùn)：一定要對裝修公司的設(shè)計人員進行集中培訓(xùn)，培訓(xùn)X10智能家居的特點、銷售技巧及智能家居配置方案等。一定要非常清楚，想方設(shè)法讓裝修設(shè)計人員培訓(xùn)成您產(chǎn)品的推銷員。（2）尋找更多的裝修公司：如果尋找到更多的裝修合作伙伴，培訓(xùn)更多的智能家居設(shè)計師，每天都有這么多人為您推銷智能家居產(chǎn)品，這是最重要和省力的銷售方式。5.2.3系統(tǒng)集成商合作 尋找裝修相關(guān)類合作商，分享利潤，共同推銷智能家居產(chǎn)品，主要是一些安防產(chǎn)品銷售商、建材銷售商、電子產(chǎn)品銷售商、電器燈具銷售商等，對它們來說，智能家居產(chǎn)品既是一個配套銷售的產(chǎn)品，又是一個利潤點，所以，會比較樂意去經(jīng)銷和代理。這種銷售方式的合作跟 裝修公司合作有點類似。其合作方式可以參考跟裝修公司的合作方案。 銷售模式的特點：銷售面最廣、銷售效果比較快、比較經(jīng)濟快速的銷售方式，資金回收比較快。 貨款結(jié)算方式：跟系統(tǒng)集成商分享利潤；跟戶主直接結(jié)算貨款。5.2.4設(shè)立下一級經(jīng)銷商 通過做地方性的招商廣告來尋找下一級代理及經(jīng)銷商，分享智能家居的樂趣與投資商機，一定要做到統(tǒng)一的代理政策。5.2.5專業(yè)市場設(shè)點 通過在專業(yè)市場設(shè)點來宣傳和銷售智能家居產(chǎn)品，例如大型建材市場、燈具電器市場、專業(yè)電子市場等，因為到這些地方來的客戶大部分都是裝修戶，所以，都是準客戶。 銷售模式的特點：成交率比較高、客戶群比較集中、成交速度比較快、資金回收比較快、是比較經(jīng)濟而且穩(wěn)定的銷售方式。 貨款結(jié)算方式：跟戶主直接結(jié)算貨款。5.2.6超市式銷售 通過超市等開鋪式銷售門面，來大量銷售產(chǎn)品，當(dāng)然，這種方式主要用在產(chǎn)品比較成熟期時，但在初期，可以通過展板演示和促銷員講解，來達到宣傳和更直接、更大范圍的讓普通老百姓接受智能家居生活方式。 銷售模式的特點：影響面較廣、宣傳效果較好、適合于投資不是很大的中型超市做促銷，效果比較長久、真正能深入人心、貼近百姓生活。 貨款結(jié)算方式：跟超市定期結(jié)算；跟戶主直接結(jié)算。 總之，市場是靈活多變的，具體操作還要根據(jù)實際情況。5.3 定價戰(zhàn)略定價原則：產(chǎn)品定價主要考慮市場的需求與消費者可接受的價格，兼顧成本與技術(shù)問題，采取多檔價格定位的滲透策略,旨在獲得更大的顧客群，開發(fā)及鞏固市場以盈得較為豐厚的利潤,在短期內(nèi)收回投資成本,使資金回籠相對及時,有利于更好的進行研發(fā)和投資。6.經(jīng)營管理 6.1生產(chǎn)工藝、服務(wù)流程在工廠建設(shè)中，主要是提高工作質(zhì)量，精心進行原材料采購和產(chǎn)品成型后的檢測、封裝。工作質(zhì)量表現(xiàn)為工序質(zhì)量，是指操作者、機器設(shè)備、原材料、操作及檢測方法和環(huán)境等5大因素（即4MIE）綜合起作用的加工過程的質(zhì)量。生產(chǎn)方式：建設(shè)廠房，收購具備本公司產(chǎn)品加工能力的中小企業(yè)。生產(chǎn)設(shè)備：購買、更新。產(chǎn)品質(zhì)量：按照國際質(zhì)量認證體系標準進行檢驗。成本控制：人力成本控制、研發(fā)成本控制、融資成本控制、原材料采購成本控制、銷售成本控制、品牌塑造成本控制、收購成本控制。在生產(chǎn)階段，實行“三檢查”方式。具體如下：單板裝配單板檢查單機裝配單機測試產(chǎn)品存放性能測試入 庫6.2原材料的供應(yīng)情況防盜門磁門窗報警系統(tǒng)可燃氣體防漏報警系統(tǒng)燈光明暗調(diào)節(jié)控制器電動窗簾溫度傳感器濕度傳感器空氣清新控制器水電氣自動管理系統(tǒng)等在現(xiàn)代企業(yè)中，原材料和外購件的成本大約占產(chǎn)品成本的60%，活勞動力僅占產(chǎn)品成本的不足6%。因此，物資管理對提高企業(yè)的經(jīng)濟效益至關(guān)重要。本公司在原材料采購方面，將首先對市場上的供應(yīng)商進行綜合信用評價，然后在評價的基礎(chǔ)上，選擇2-3名供應(yīng)商進行合作，并且每次采購都實行批量采購，從而從源頭上降低原材料的成本。在每年結(jié)束后，重新對供應(yīng)商進行信用評價，決定是否繼續(xù)合作，以此來約束供應(yīng)商，從而確保原材料的質(zhì)量。對于庫存的管理，本公司將利用ABC分類法對物資進行采購和管理。在對本公司的原材料進行綜合性匯總的基礎(chǔ)上，將手機模塊和單片機電路板歸為A類。并對其施以盡可能緊的控制，包括最完整、精確的記錄，最高的作業(yè)優(yōu)先權(quán)，接受高層管理人員的經(jīng)常檢查，小心精確的確定訂貨量和訂貨點，緊密的跟蹤措施以使庫存時間最短。6.3人員配置 公司擁有高素質(zhì)的創(chuàng)業(yè)團隊。人力資源宗旨“通過滿足員工關(guān)鍵需求，讓員工創(chuàng)造出最大價值，打造激情團隊”。 在公司成立初期，采取直線職能制組織結(jié)構(gòu)，實行總經(jīng)理負責(zé)制,對董事會負責(zé)。公司下設(shè)機構(gòu)：市場部、財務(wù)部、研發(fā)部、客服部、人力資源部和生產(chǎn)部。 創(chuàng)業(yè)小組成員將分別參與公司的技術(shù)開發(fā)、生產(chǎn)、市場營銷與財務(wù)管理工作；公司還聘請注冊會計師、注冊資產(chǎn)評估師作為財務(wù)管理顧問；聘請人力資源顧問。通過對人力資源進行有效開發(fā)、合理配置、充分利用和科學(xué)管理的制度、法令、程序和方法的總和。人員的甄選錄用、合理配置和使用，以及對人員的智力開發(fā)、教育培訓(xùn)、調(diào)動人的工作積極性、提高人的科學(xué)文化素質(zhì)和思想道德覺悟.7.管理團隊7.1組織結(jié)構(gòu) 董事會由于是高科技公司，前景良好、發(fā)展迅速，所以隨著公司規(guī)模的不斷擴大，公司會根據(jù)戰(zhàn)略要求、發(fā)展需要，適當(dāng)調(diào)整、不斷完善組織結(jié)構(gòu)。組織結(jié)構(gòu)圖總經(jīng)理客服副總經(jīng)理銷售副總經(jīng)理人力資源副總經(jīng)理生產(chǎn)研發(fā)副總經(jīng)理財務(wù)副總經(jīng)理8.融資與資金運營計劃8.1融資計劃8.1.1融資項目的論證 主要是指項目的可行性和項目的收益率。8.1.2融資途徑的選擇 融資的方式，如發(fā)行股票，證券，向銀行貸款，接受入伙者的投資； 如融資計劃書果你的項目和現(xiàn)行的產(chǎn)業(yè)政策相符，可以請求政府財政支持。8.1.3融資的分配 所融資金應(yīng)該?？顚Ｓ?，已保證項目實施的連續(xù)性。8.1.4融資的歸還 項目的實施總有個期限的控制，一旦項目的實施開始回收本金，就應(yīng)該開始把所融的資金進行合理的償還。8.2風(fēng)險資金退出策略（方式、時間） 風(fēng)險投資又稱創(chuàng)業(yè)投資，是指通過向開發(fā)高新技術(shù)或使其產(chǎn)業(yè)化的中小高科技企業(yè)提供股權(quán)資本，通過股權(quán)轉(zhuǎn)讓(交易)收回投資的行為。風(fēng)險投資一般不以控股和分紅為目的，而是通過資本與管理投入，在企業(yè)的成長中促進資本增值，并且在退出時實現(xiàn)收益變現(xiàn)，再尋找新的投資對象。但風(fēng)險投資的成功率非常低，更是面臨著所投資的企業(yè)破產(chǎn)清算的危險。根據(jù)一項關(guān)于美國13個風(fēng)險投資基金的分析研 究表明，風(fēng)險投資總收益的50%來自于6.8%的投資，總收益的75%來自于15.7%的投資。真正能為風(fēng)險投資者帶來收益的投資項目還不到14。所以，如何減少風(fēng)險投資項目的損失，確保成功投資的收益順利回收對于風(fēng)險投資者來說至關(guān)重要。而缺乏便捷市場化的退出渠道更是制約我國風(fēng)險投資事業(yè)發(fā)展的最大障礙。 目前，國內(nèi)風(fēng)險投資的退出方式一般有以下幾種：首次公開上市、收購和清算、剩余利潤分紅、股權(quán)轉(zhuǎn)讓、二次出售等方式。鑒于公司形式和具體狀況，本公司選擇了以下幾種風(fēng)險資本撤出方式：8.2.1國內(nèi)中小企業(yè)版上市本公司會在公司運營3-5年上市，因為此時公司已發(fā)展到相當(dāng)大的規(guī)模，公司已經(jīng)連續(xù)盈利了三年，公司的凈資產(chǎn)，股本結(jié)構(gòu)，營業(yè)收入，經(jīng)過改組后的公司制度都符合了國內(nèi)二板市場上市的條件。從投資的時間和公司發(fā)展的角度考慮，公司經(jīng)過了導(dǎo)入期和成長期，已完成一部分新產(chǎn)品和相關(guān)產(chǎn)品的開發(fā)，發(fā)展趨勢很好，此時上市對公司和風(fēng)險投資家來說，都是有利的。8.2.2海外二板市場上市本公司屬于高科技產(chǎn)業(yè)，同時它也屬于有發(fā)展前景和增長潛力的中小型高新企業(yè)，可爭取在香港二板市場上市，與國內(nèi)相比，在海外上市條件更寬松，較適合有較好發(fā)展前景的科技型企業(yè)上市，這為本公司提供了條件。另外，也可以考慮美國納斯達克等海外市場上市8.2.3兼并與收購考慮到上市存在著股票價格下跌的風(fēng)險，且公開上市后，需要一段時間，風(fēng)險投資才能完全推出。那些不愿承擔(dān)風(fēng)險和受種種約束的風(fēng)險投資家可以選擇此種方式，對于風(fēng)險投資家來說，此種方式是有吸引力的，因為這種方式可以讓他們立即收回投資，也使得其可以立即從風(fēng)險企業(yè)中退出。兼并和收購包括兩種：即一般收購和“第二期收購”。一般收購主要指公司的收購與兼并；“第二期收購”指由另一家風(fēng)險投資公司收購。本公司將會實行第一種方式收購風(fēng)險投資家的股份，因為本公司在第4-5年已有較高的利潤和現(xiàn)金，本公司完全有能力收回股份，從而實現(xiàn)真正意義上對公司的管理。8.2.4股份轉(zhuǎn)讓股份轉(zhuǎn)讓是風(fēng)險資本退出的另一條途徑。當(dāng)本公司發(fā)展到一定程度，要想再繼續(xù)發(fā)展就需要大量的追加投資，風(fēng)險投資者有可能不愿繼續(xù)投資。此時，企業(yè)的良好發(fā)展態(tài)勢會吸引另外一些風(fēng)險投資家或者銀行資本的進入。那么，原有的風(fēng)險投資家可把手中的股份轉(zhuǎn)讓給這些人，從而實現(xiàn)自己資金的退出。上述是針對不同風(fēng)險投資家不同時期可選擇資金退出的方式，當(dāng)風(fēng)險投資家期望獲得高收益，且相信企業(yè)的發(fā)展前景，可選擇公開上市；當(dāng)風(fēng)險投資家希望盡快退出投資更有收益的行業(yè)，可選擇股權(quán)轉(zhuǎn)讓。同時當(dāng)本公司有較高的利潤，且能夠完全控制企業(yè)時，本公司會通過收購的方式收回那些不愿繼續(xù)投資的投資家的股份，從而實現(xiàn)他們的退出。9.財務(wù)分析與預(yù)測9.1股本結(jié)構(gòu)與規(guī)模公司注冊資本1000萬。規(guī)模如下： 股本規(guī)模 股本來源自然人投資風(fēng)險投資技術(shù)入股金 額300萬400萬300萬比 例30%40%30%9.2資金來源與運用公司初期需要銀行借款資金，用作流動資金。資金主要用于購建生產(chǎn)性固定資產(chǎn)，以及生產(chǎn)中所需的直接原材料、直接人工、制造費用及其它各類期間費用等。9.3投資收益與風(fēng)險分析主要假設(shè)：公司的設(shè)備、原材料供應(yīng)商的信譽足夠好，設(shè)備到貨、安裝、調(diào)試在4個月內(nèi)完成，生產(chǎn)中能夠保證產(chǎn)品質(zhì)量；購買廠房，選址在青島市城陽區(qū)。9.3.1投資凈現(xiàn)值銀行短期借款（1年期）利率為7.47%（按照2008年1月1日基準利率），長期借款利率為7.56%（1-3年基準利率）?？紤]到目前資金成本較低，以及資金的機會成本和投資的風(fēng)險性等因素，i取15%（下同），此時，稅前NPV為1756.75萬元，稅后NPV為591.93萬元，遠大于零。計算期內(nèi)盈利能力很好，投資方案可行。公式：9.3.2投資回收期通過凈現(xiàn)金流量、折現(xiàn)率、投資額等數(shù)據(jù)用插值法計算，稅前投資回收期為2.79年，稅后投資回收期為3.74年，投資方案可行。回收期=累計凈現(xiàn)值出現(xiàn)正值年數(shù)-1+(未收回現(xiàn)金/當(dāng)年現(xiàn)值)9.3.3項目敏感性分析公司在銷售收入、投資、經(jīng)營成本上存在來自各方面的不確定因素，對三者按提高5%、10%和15%和降低5%、10%和15%的單因素變化對主要指標的影響程度做敏感性分析，分析結(jié)果見下圖： 從敏感性分析圖的結(jié)果可以看出，該項目的經(jīng)濟指標對營業(yè)收入的敏感性最強，對經(jīng)營成本的敏感性次之，對投資額的敏感性最低，因此，該項目具有一定的抗風(fēng)險能力。9.3.4投資回報 根據(jù)對未來幾年公司經(jīng)營狀況的預(yù)測（見附錄），公司能保持較高的利潤增長，以后擬從凈利潤中提取合理比例的資金作為股東回報。財務(wù)報表（模板表部分思想來自網(wǎng)絡(luò)）如下：表1：利 潤 表編制單位：青島拳頭智家有限公司 單位：萬元序號項目 年份 計算期123451營業(yè)收入2營業(yè)稅金及附加3總成本費用4增值稅5利潤總額6彌補以前年度虧損7應(yīng)納稅所得額8所得稅9凈利潤10期初未分配利潤11可供分配利潤12提取法定盈余公積金14可供投資者分配的利潤15提取任意盈余公積金17各投資方利潤分配18未分配利潤19息稅前利潤20息稅折舊攤銷前利潤表2：現(xiàn) 金 流 量 表編制單位：青島拳頭智家有限公司 單位：萬元序號 項目 年份計算期123451經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量1.1現(xiàn)金流入1.1.1 營業(yè)收入1.1.2 增值稅銷項稅額1.2現(xiàn)金流出1.2.1 經(jīng)營成本1.2.2 增值稅進項稅額1.2.3 營業(yè)稅金及附加1.2.4 增值稅1.2.5 所得稅2投資活動凈現(xiàn)金流量2.1現(xiàn)金流入2.2現(xiàn)金流出2.2.1 建設(shè)投資2.2.3 流動資金3籌資活動凈現(xiàn)金流量3.1現(xiàn)金流入3.1.1 項目資本