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投資合作意向書termsheet樣本投資合作意向書termsheet樣本 篇一：termsheet 投資意向書 甲方 和乙方 investment termsheet20xx年01月01日被投公司簡況xxxx公司 是總部注冊在開曼群島的有限責(zé)任公司，該公司直接或者間接的通過其在中國各地的子公司和關(guān)聯(lián)企業(yè)，經(jīng)營在線教育開發(fā)、外包和其他相關(guān)業(yè)務(wù)。總公司、子公司和關(guān)聯(lián)企業(yè)的控股關(guān)系詳細(xì)說明見附錄一。公司結(jié)構(gòu)甲方除了擁有在附錄一中所示的中國的公司股權(quán)外，沒有擁有任何其他實(shí)體的股權(quán)或者債權(quán)憑證，也沒有通過代理控制任何其他實(shí)體，也沒有和其他實(shí)體有代持或其他法律形式的股權(quán)關(guān)系?，F(xiàn)有股東目前甲方的股東組成如下表所示：股東名單 股權(quán)類型 股份 股份比例黃馬克/ceo 普通股 5,000,000 50%劉比爾/cto 普通股 3,000,000 30%周賴?yán)?coo 普通股 2,000,000 20%-合計(jì)： 10,000,000 100%投資人 / 投資金額某某vc 將投資： 美金150萬 跟隨投資方經(jīng)甲方和乙方同意，將投資： 美金100萬 - 投資總額 美金250萬上述提到的所有投資人以下將統(tǒng)稱為投資人或者a輪投資人。 投資總額250萬美金將用來購買甲方發(fā)行的a輪優(yōu)先股股權(quán)。本投資意向書所描述的交易，在下文中稱為“投資”。投資款用途研發(fā)、購買課件 80萬在線設(shè)備和平臺 55萬全國考試網(wǎng)絡(luò) 45萬運(yùn)營資金 45萬其它 25萬總額 250萬詳細(xì)投資款用途清單請見附錄二。投資估值方法公司投資前估值為美金350萬元，在必要情況下，根據(jù)下文中的“投資估值調(diào)整”條款進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。本次投資將購買公司股a輪優(yōu)先股股份，每股估值0.297美金，占公司融資后總股本的41.67。公司員工持股計(jì)劃和管理層股權(quán)激勵方案現(xiàn)在股東同意公司將發(fā)行最多1,764,706股期權(quán)給管理團(tuán)隊(duì)。公司員工持股計(jì)劃將在投資完成前實(shí)施。所有授予管理團(tuán)隊(duì)的期權(quán)和員工通過持股計(jì)劃所獲得的期權(quán)都必須在3年內(nèi)每月按比例兌現(xiàn)，并按照獲得期權(quán)時(shí)的公允市場價(jià)格執(zhí)行。a輪投資后的股權(quán)結(jié)構(gòu)a輪投資后公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下表所示：股東名單 股權(quán)類型 股份 股份比例黃馬克 普通股 5,000,000 27.63%劉比爾 普通股 3,000,000 16.58%周賴?yán)?普通股 2,000,000 11.05%員工持股 普通股 1,764,706 8.75%a輪投資人 優(yōu)先股 5,042,017 25.00%a輪投資人 優(yōu)先股 3,361,345 16.67%-合計(jì)： 20,168,067 100%投資估值調(diào)整公司的初始估值將根據(jù)公司業(yè)績指標(biāo)進(jìn)行如下調(diào)整：a輪投資人和公司將共同指定一家國際性審計(jì)公司來對公司2016年的稅后凈利按照國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則進(jìn)行審計(jì)。經(jīng)ifrs審計(jì)的經(jīng)常性項(xiàng)目的稅 后凈利稱為“2016年經(jīng)審計(jì)稅后凈利”。如果公司“2016年經(jīng)審計(jì)稅后凈利”低于美金150萬，公司的投資估值將按下述方法進(jìn)行調(diào)整：2016調(diào)整后的投資前估值=初始投資前估值 2016年經(jīng)審計(jì)稅后凈利 / 2016年預(yù)測的稅后凈利。a輪投資人在公司的股份也將根據(jù)投資估值調(diào)整進(jìn)行相應(yīng)的調(diào)整。投資估值調(diào)整將在出具審計(jì)報(bào)告后1個(gè)月內(nèi)執(zhí)行并在公司按比例給a輪投資人發(fā)新的股權(quán)憑據(jù)以后立刻正式生效。公司估值依據(jù)公司的財(cái)務(wù)預(yù)測，詳見附錄三。反稀釋條款a輪投資人有權(quán)按比例參與公司未來所有的股票發(fā)行。在沒有獲得a輪投資人同意的情況下，公司新發(fā)行的股價(jià)不能低于a輪投資人購買時(shí)股價(jià)。在新發(fā)行股票或者權(quán)益性工具價(jià)格低于a輪投資人的購買價(jià)格時(shí)，a輪優(yōu)先股轉(zhuǎn)換價(jià)格將根據(jù)棘輪條款進(jìn)行調(diào)整。資本事件“資本事件”是指一次有效上市或者公司的并購出售。有效上市所謂的“有效上市”必須至少滿足如下標(biāo)準(zhǔn)：1. 公司達(dá)到了國際認(rèn)可的股票交易市場的基本上市要求；2. 公司上市前的估值至少達(dá)到5000萬美金；3. 公司至少募集2000萬美金。出售選擇權(quán)如果公司在本輪投資結(jié)束后48個(gè)月內(nèi)不能實(shí)現(xiàn)有效上市，a輪投資人將有權(quán)要求公司- 在該情況下，公司也有義務(wù) - 用現(xiàn)金回購部分或者全部的a輪投資人持有的優(yōu)先股，回購的數(shù)量必須大于或等于：1a輪投資人按比例應(yīng)獲得的前一個(gè)財(cái)年經(jīng)審計(jì)的稅后凈利部分的10倍，或者2本輪投資總額加上從本輪投資完成之日起按照30的內(nèi)部收益率實(shí)現(xiàn)的收益總和。拒絕上市后的出售選擇權(quán)本輪投資完成后36個(gè)月內(nèi)，a輪投資人指定的董事提議上市，并且公司已經(jīng)滿足潛在股票交易市場的要求，但是董事會卻拒絕了該上市要求的情況下，a輪投資人有權(quán)要求公司在任何時(shí)候用現(xiàn)金贖回全部或者部分的優(yōu)先股，贖回價(jià)必須高于或等于： 1本輪投資額加上本輪完成之日起按照30內(nèi)部報(bào)酬率實(shí)現(xiàn)的收益總和；2a輪投資人按比例應(yīng)獲得的前一個(gè)財(cái)年經(jīng)審計(jì)的稅后凈利部分的25倍。未履行承諾條款的出售選擇權(quán)如果創(chuàng)始股東和公司在本輪投資完成后12個(gè)月內(nèi)，沒有完成下文“簽署和完成交易的前提條件和交易完成后的承諾條款”中定義的投資后承諾條款，公司必須按照a輪投資人要求部分或者全部的贖回本輪發(fā)行的優(yōu)先股；贖回的價(jià)格按照本金加上本輪投資完成之日起按照30內(nèi)部報(bào)酬率實(shí)現(xiàn)的收益的總和。創(chuàng)始股東承諾所有創(chuàng)始股東必須共同地和分別地承諾公司將有義務(wù)履行上述出售選擇權(quán)條款。轉(zhuǎn)換權(quán)以及棘輪條款 a輪優(yōu)先股股東有權(quán)在任何時(shí)候?qū)輪優(yōu)先股轉(zhuǎn)換成普通股。初始的轉(zhuǎn)換率為1:1。a輪優(yōu)先股的股價(jià)轉(zhuǎn)換率將隨著股權(quán)分拆，股息，并股，或類似交易而按比例進(jìn)行調(diào)整。新股發(fā)行的價(jià)格不能低于a輪投資人的價(jià)格。在新發(fā)行股票或者權(quán)益性工具價(jià)格低于a輪投資人的購買價(jià)格時(shí)，a輪優(yōu)先股轉(zhuǎn)換價(jià)格將根據(jù)棘輪條款進(jìn)行調(diào)整。清算優(yōu)先權(quán)當(dāng)公司出現(xiàn)清算，解散或者關(guān)閉等情況下，公司資產(chǎn)將按照股東股權(quán)比例進(jìn)行分配。但是a輪投資人將有權(quán)在其他股東執(zhí)行分配前獲得優(yōu)先股投資成本加上按照20內(nèi)部回報(bào)率獲得的收益的總和。在公司發(fā)生并購，并且i) 公司股東在未來并購后的公司中沒有主導(dǎo)權(quán)；或者ii) 出售公司全部所有權(quán)等兩種情況將被視為清算。在上述任何情況下，a輪優(yōu)先股股東有權(quán)選擇在執(zhí)行并購前全部或部分的轉(zhuǎn)換其優(yōu)先股。如果該交易的完成不滿足清算條款，a輪投資人將有權(quán)廢除前述的轉(zhuǎn)換。沽售權(quán)和轉(zhuǎn)換權(quán)作為累積權(quán)益上述a輪投資人的出售選擇權(quán)和轉(zhuǎn)換a輪優(yōu)先股權(quán)是并存的，而不是互斥的。公司和現(xiàn)有股東以及他們的繼任者承諾采取必要的、恰當(dāng)?shù)幕蛘呖刹扇〉男袆觼韴?zhí)行上面提到的贖回或者回購優(yōu)先股。強(qiáng)賣權(quán)創(chuàng)始股東和所有未來的普通股股東都強(qiáng)制要求同意：當(dāng)公司的估值少于美金xx百萬時(shí)，當(dāng)多數(shù)a輪優(yōu)先股東同意出售或者清算公司時(shí)，其他a輪優(yōu)先股股東和普通股股東必須同意該出售或者清算計(jì)劃。公司治理 本輪投資完成后，董事會將保留5個(gè)席位，公司和現(xiàn)有股東占3個(gè)席位，a輪投資人占2個(gè)席位。董事會必須每季度至少召開一次。除了以下所列的“重大事項(xiàng)”，董事會決議必須至少獲得3個(gè)董事其中至少包括1名投資董事肯定的批準(zhǔn)才能通過。某些重大事項(xiàng)的批準(zhǔn)需要得到所有董事書面肯定的批準(zhǔn)才能通過。該條款同樣應(yīng)用在公司的所有子公司和其他控制的實(shí)體中。需要所有董事批準(zhǔn)生效的“重大事項(xiàng)”包括但不限于如下方面：備忘錄和公司章程的修訂；收購、合并或者整合；出售或者轉(zhuǎn)移的資產(chǎn)或者股東權(quán)益超過人民幣xx元；轉(zhuǎn)移、出售并且重購公司注冊資本金或者公司股權(quán)；建立或者注資任何合資公司；清算或者破產(chǎn)；變更注冊資本；變更股本，發(fā)行或者銷售其他類股憑證，發(fā)行超過金額人民幣yy元的公司債；為不是子公司或者母公司的第三方提供擔(dān)保；變更或者擴(kuò)展業(yè)務(wù)范圍；非業(yè)務(wù)范圍內(nèi)的交易和任何業(yè)務(wù)范圍之外的投資；分紅策略和分紅或其他資金派送；任何關(guān)聯(lián)方交易；指定或者變更審計(jì)機(jī)構(gòu)；變更會計(jì)法則和流程；任命高層管理人員，包括ceo，coo，cfo；批準(zhǔn)員工持股計(jì)劃；確定上市地點(diǎn)，時(shí)間和估值；批準(zhǔn)公司的年度業(yè)務(wù)計(jì)劃和年度預(yù)算；任何單筆支出超過人民幣20萬元的或者12個(gè)月內(nèi)累積超過人民幣100萬元的預(yù)算外支出。a輪投資人的股東權(quán)利公司全體股東間通過協(xié)議保證擁有但不限于如下權(quán)利：知情權(quán)、查閱權(quán)、要求登記權(quán)、附屬登記權(quán)、新股優(yōu)先購買權(quán)、優(yōu)先取舍權(quán)、跟隨權(quán)以及創(chuàng)始股東的鎖定周期。創(chuàng)始股東的股票出售是受限的。上述權(quán)限除了登記權(quán)和原始股東鎖定期之外將在公司有效ipo之后失效。篇二：股權(quán)投資termsheet-范本 2016年3月12日本條款清單概述了潛在投資者投資于*公司的擬議的主要條款。本清單旨在概述投資協(xié)議中的主要意向性條款，并不構(gòu)成有約束力的協(xié)議?！肮尽薄巴顿Y人”“投資金額”“預(yù)計(jì)上市”“投資股份”“目前投資估值”“可轉(zhuǎn)讓性”“投資人的權(quán)利”“陳述與保證”“保密”“排他性” ： *公司，是成立于中華人民共和國的有限責(zé)任公司 *投資有限公司所管理的資金 *財(cái)務(wù)顧問管理公司所管理的資金 ： ￥3,800萬元人民幣 其中，“達(dá)晨創(chuàng)投” 投資￥1,900萬元人民幣； “博融資本” 投資￥1,900萬元人民幣。 ： 預(yù)期“公司”股份最晚將于2016年4月30日以前于中國國內(nèi)證券交易所the company cannot defensibly grant common stock options priced at a discount to the preferred stock. 2in some cases, accrued and unpaid dividends are payable on conversion as ell as upon a liquidation event. most typically, hoever, dividends are not paid if the preferred is converted. another alternative is to give the company the option to pay accrued and unpaid dividends in cash or in mon shares valued at fair market value. the latter are referred to as “pik” dividends. 3 liquidation preference:in the event of any liquidation, dissolution or inding up of the company, the proceeds shall be paid as follos: shares of series apreferred are outstanding, the company ill not, ithout the rittenconsent of the holders of at least % of the companys series apreferred, either directly or by amendment, merger, consolidation,or otherise:liquidate, dissolve or ind-up the affairs of the company, oreffect any deemed liquidation event; amend, alter, or repealany provision of the certificate of incorporation or bylas ;5 create orauthorize the creation of or issue any other security convertibleinto or exercisable for any equity security, having rights,preferences or privileges senior to or on parity ith the series apreferred, or increase the authorized number of shares of seriesa preferred; purchase or redeem or pay any dividend on anycapital stock prior to the series a preferred, series a directorcreate or authorize the creation of any debt security series a directorincrease or decrease thesize of the board of directors.optional conversion: the series a preferred initially converts 1:1 to common stock atany time at option of holder, subject to adjustments for stockdividends, splits, binations and similar events and as describedbelo under “anti-dilution provisions.”in the event that the company issues additional securities at apurchase price less than the current series a preferred conversionprice, such conversion price shall be adjusted in accordance ith thefolloing formula: the folloing issuances shall not trigger anti-dilution adjustment:6securities issuable upon conversion of any of the series apreferred, or as a dividend or distribution on the series apreferred; securities issued upon the conversion of anydebenture, arrant, option, or other convertible security;common stock issuable upon a stock split, stock dividend,or any subdivision of shares of common stock; and sharesof common stock issued or issuable to employees or directors of,or consultants to, the company pursuant to any plan approved bythe companys board of directors series a directorshares of common stock issued orissuable to banks, equipment lessors pursuant to a debtfinancing, equipment leasing or real property leasing transactionapproved by the board of directors of the corporation series a directorand proceeds to the company of not less note that additional exclusions are frequently negotiated, such as issuances in connection ith equipmentleasing and mercial borroing. 6篇四：風(fēng)險(xiǎn)投資termsheet投資意向書清單-vc&pe 范本一：【*】有限公司與【*】有限公司termsheet投資條款清單本投資條款系投資方和被投資方在前期初步了解和接觸的基礎(chǔ)上達(dá)成的意向性條款摘要，以作為雙方就投資事宜進(jìn)一步工作的基礎(chǔ)。 篇五：投資條款term_sheet 投資條款term sheet天使灣創(chuàng)投的投資條款表term sheet是一個(gè)公開的開源的文本。出于下列原因，我們選擇公開投資文件：1、我們愿意公開出來，接受所有創(chuàng)業(yè)者的監(jiān)督。絕大多數(shù)創(chuàng)業(yè)者是第一次接觸此類文件，我們不愿意在這方面占創(chuàng)業(yè)者便宜。更不愿意做一個(gè)趁火打劫的投資者，給創(chuàng)業(yè)者附加苛刻的投資條款。傳統(tǒng)方式下，投資者和創(chuàng)業(yè)者都會在這些條款上花費(fèi)太多時(shí)間精力。2、除非非常特別的情況，這些條款是我們投資的底線，凡是接受我們投資的創(chuàng)業(yè)公司，最終的投資協(xié)議的核心條款都將是一樣的。3、我們覺得這樣的條款是保護(hù)投資者和保護(hù)創(chuàng)業(yè)者之間的平衡，我們不僅愿意公開，而且開源。我們歡迎其他的早期投資者也借用這個(gè)版本，也歡迎大家提出修改意見。 投資條款清單1、項(xiàng)目公司：有限公司；2、投資方：天使灣創(chuàng)投或其關(guān)聯(lián)方 ；3、本次投資：天使灣對有限公司的投資；4、原股東：本次投資前公司的所有股東；5、估值：本次投資前公司基本估值為萬元人民幣；6、投資金額和方式：投資方將通過增資的方式以現(xiàn)金萬元人民幣對公司進(jìn)行投資，認(rèn)購公司注冊資本，投資額多于注冊資本的部分計(jì)入公司資本公積。投資完成后，投資方將持有公司注冊資本%的股權(quán)；7、投資后公司股權(quán)構(gòu)成：原股東持%，天使灣持%。8、公司治理?xiàng)l款： 在按照投資方案的規(guī)定完成投資后，公司的董事會由x人組成，其中投資方至少在董事會擁有1個(gè)席位； 9、保護(hù)條款：以下事項(xiàng)須經(jīng)董事會討論通過且須有投資方的同票方能通過：導(dǎo)致公司債務(wù)超過萬元的事由； 超過萬元的一次性資本支出；公司購并、重組、控股權(quán)變化，和出售公司大部分或全部資產(chǎn)；公司管理層工資、福利的實(shí)施計(jì)劃；新的員工股票期權(quán)計(jì)劃；公司購入與主營業(yè)務(wù)無關(guān)的資產(chǎn)或進(jìn)入非主營業(yè)務(wù)經(jīng)營領(lǐng)域；進(jìn)入任何投機(jī)性、套利性業(yè)務(wù)領(lǐng)域；公司給第三方的任何技術(shù)或知識產(chǎn)權(quán)的轉(zhuǎn)讓或許可；公司給管理者或員工的任何借款；任何與公司發(fā)起人或員工有關(guān)的關(guān)聯(lián)方交易。10、共售權(quán)：本輪次投資完成后，公司原股東欲出讓股權(quán)給第三方時(shí)，投資方可以同等條件將所持股權(quán)出售給第三方，第三方購買方拒絕購買投資者持有的被投資方股權(quán)的，出售方亦不得出售其股權(quán)；11、限售權(quán)：在本次投資后的三年內(nèi)，除非投資方同意，公司管理層不得轉(zhuǎn)讓給任何第三方；12、防稀釋條款：投資方有權(quán)按股權(quán)比例參與公司未來所有增資或新股的發(fā)行。若公司進(jìn)行任何增資或新股發(fā)行，則投資方有權(quán)按股權(quán)比例參與該等發(fā)行。如果非經(jīng)投資方書面同意，原則上未來公司股權(quán)融資的價(jià)格不得低于本次投資價(jià)格，即未來融資的公司投資前估值不得低于本輪投資后公司的投資后估值萬人民幣。13、聲明和保證條款：原股東和公司應(yīng)在投資的最終的正式法律文件中作出以下聲明、保證與承諾：公司已經(jīng)無保留地向投資方提供了有關(guān)本協(xié)議項(xiàng)下的有關(guān)資料和信息并保證所提供的所 有資料及信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性，并無虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏和隱瞞。包括：盡職調(diào)查提供的有關(guān)資料與信息；公司資產(chǎn)負(fù)債表、損益表；公司尚未履行完畢合同中的相關(guān)權(quán)益；本次投資完成后公司將擁有或持有從事公司目前業(yè)務(wù)以及公司擬在投資之后所從事業(yè)務(wù)所需的資產(chǎn)、準(zhǔn)許和許可的