K線圖、MA均線的含義及應(yīng)用法則

融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 國聯(lián)期貨長沙營業(yè)部 李 智 電話： 0731箱： 784111211通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 稱蠟燭圖。它由一系列的柱體表示價(jià)格的高低及漲跌情況，清楚直觀，在技術(shù)分析領(lǐng)域中有重要的地位。 般用紅色柱體表示陽線，黑色柱體表示陰線。 如果柱體表示的時(shí)間段內(nèi)的收盤價(jià)高于開盤價(jià)，即價(jià)格上漲，則將柱體畫為紅色空心，反之則畫為藍(lán)色實(shí)心。如果開盤價(jià)正好等于收盤價(jià)，則形成十字線。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 以陽線為例，最高與收盤價(jià)之間的部分稱之為 “上影 ” ，開盤價(jià)與收盤價(jià)之間稱為 “ 實(shí)體 ” ，開盤價(jià)與最低價(jià)之間就稱作 “ 下影 ” 。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 此種圖表示最高價(jià)與收盤價(jià)相同，最低價(jià)與開盤價(jià)一樣。上下沒有影線。從一開盤，買方就積極進(jìn)攻，中間也可能出現(xiàn)買方與賣方的斗爭，但買方發(fā)揮最大力量，一直到收盤。買方始終占優(yōu)勢，使價(jià)格一路上揚(yáng)，直至收盤。表示強(qiáng)烈的漲勢。 2大陰線 此種圖表示最高價(jià)與開盤價(jià)相同，最低價(jià)與收盤價(jià)一樣。上下沒有影線。從一開始，賣方就占優(yōu)勢。投資者不限價(jià)瘋狂拋出，造成恐慌心理。市場呈一面倒，直到收盤、價(jià)格始終下跌，表示強(qiáng)烈的跌勢。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 3先跌后漲型 這是一種帶下影線的紅實(shí)體。最高價(jià)與收盤價(jià)相同，開盤后，賣氣較足，價(jià)格下跌。但在低價(jià)位上得到買方的支撐，賣方受挫，價(jià)格向上推過開盤價(jià)，一路上揚(yáng)，直至收盤，收在最高價(jià)上。總體來講，出現(xiàn)先跌后漲型，買方力量較大，但實(shí)體部分與下影線長短不同，買方與賣方力量對比不同。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 （ 1）實(shí)體部分比下影線長。價(jià)位下跌不多，即受到買方支撐，價(jià)格上推。破了開盤價(jià)之后，還大幅度推進(jìn)，買方實(shí)力很大。 （ 2）實(shí)體部分與下影線相等，買賣雙方交戰(zhàn)激烈，但大體上，買方占主導(dǎo)地位，對買方有利。 （ 3）實(shí)體部分比下影線短。買賣雙方在低價(jià)位上發(fā)生激戰(zhàn)。遇買方支撐逐步將價(jià)位上推。但從圖中可發(fā)現(xiàn)，上面實(shí)體部分較小，說明買方所占據(jù)的優(yōu)勢不太大，如賣方次日全力反攻，則買方的實(shí)體很容易被攻占。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 4下跌抵抗型 這是一種帶下影線的黑實(shí)體，開盤價(jià)是最高價(jià)。一開盤賣方力量就特別大，價(jià)位一種下跌，但在低價(jià)位上遇到買方的支撐。后市可能會(huì)反彈。 （ 1）實(shí)體部分比影線長：賣壓比較大，一開盤，大幅度下壓，在低點(diǎn)遇到買方抵抗，買方與賣方發(fā)生激戰(zhàn)，影線部分較短，說明買方把價(jià)位上推不多，從總體上看，賣方占了比較大的優(yōu)勢。 （ 2）實(shí)體部分與影線同長：表示賣方把價(jià)位下壓后，買方的抵抗也在增加，但可以看出，賣方仍占優(yōu)勢。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 蠟燭圖使用要點(diǎn) ： 1 一般大陽線出現(xiàn)在行情的啟動(dòng)階段和加速拉升階段 2 大陰線一般出現(xiàn)在頂部和加速下跌階段，大陰線的見頂信號(hào)比大陽線的見底或啟動(dòng)信號(hào)更可靠。 3 如果在上升過程中出現(xiàn)一根較大實(shí)體的陰線，如果在隨后的兩個(gè)交易日能夠收陽修復(fù)此根陰線，則后市繼續(xù)看漲；如果不能修復(fù)則表示進(jìn)入調(diào)整甚至見頂?shù)母怕屎艽蟆?4 具體到實(shí)際操作時(shí)，我們應(yīng)當(dāng)關(guān)注 60分鐘， 120分鐘等周期的 們有提前警示的作用，為我們提供更好的介入時(shí)機(jī)和出局點(diǎn)位。 5 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 移動(dòng)平均線含義及應(yīng)用法則 移動(dòng)平均線 (以道 瓊斯的 平均成本概念 為理論基礎(chǔ)，采用統(tǒng)計(jì)學(xué)中 移動(dòng)平均 的原理，將一段時(shí)期內(nèi)的股票價(jià)格平均值連成曲線，用來顯示股價(jià)的歷史波動(dòng)情況，進(jìn)而反映股價(jià)指數(shù)未來發(fā)展趨勢的技術(shù)分析方法。它是道氏理論的形象化表述。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 移動(dòng)平均線定義 :“平均 ”是指最近 “移動(dòng) ”是指我們在計(jì)算中 ,始終采用最近 因此 ,被平均的數(shù)組 (最近 隨著新的交易日的更迭 ,逐日向前推移。在我們計(jì)算移動(dòng)平均值時(shí) ,通常采用最近 們把新的收市價(jià)格逐日地加入數(shù)組 ,而往前倒數(shù)的第 n+1個(gè)收市價(jià)則被剔去。然后 ,再把新的總和除以 n,就得到了新的一天的平均值 ( 計(jì)算公式 : 2+.+N C:某日收盤價(jià) N:移動(dòng)平均周期 移動(dòng)平均線依計(jì)算周期分為短期 (如 5日、 10日 )、中期 (如30日 ) 和長期 (如 60日、 120日 )移動(dòng)平均線。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 一、移動(dòng)平均線所表示的意義： 1、上升行情初期，短期移動(dòng)平均線從下向上突破中長期移動(dòng)平均線，形成的交叉叫黃金交叉。 預(yù)示價(jià)格將上漲：黃色的 5日均線上穿紫色的 10日均線形成的交叉； 10日均線上穿綠色的 30日均線形成的交叉均為黃金交叉。 2、當(dāng)短期移動(dòng)平均線向下跌破中長期移動(dòng)平均線形成的交叉叫做死亡交叉。 預(yù)示股價(jià)將下跌。黃色的 5日均線下穿紫色的 10日均線形成的交叉； 10日均線下穿綠色的 30日均線形成的交叉均為死亡交叉。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 3、在上升行情進(jìn)入穩(wěn)定期， 5日、 10日、 20日移動(dòng)平均線從上而下依次順序排列，向右上方移動(dòng)，稱為多頭排列。預(yù)示價(jià)格將大幅上漲。 4、在下跌行情中， 5日、 10日、 20日移動(dòng)平均線自下而上依次順序排列，向右下方移動(dòng)，稱為空頭排列，預(yù)示價(jià)格將大幅下跌。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 5、在上升行情中， 多頭排列的均線可視為多方的防線；當(dāng)股價(jià)回檔至移動(dòng)平均線附近，各條移動(dòng)平均線依次產(chǎn)生支撐力量，買盤入場推動(dòng)價(jià)格再度上升，這就是移動(dòng)平均線的助漲作用。 6、在下跌行情中， 空頭排列的移動(dòng)平均線可以視為空方的防線，當(dāng)股價(jià)反彈到移動(dòng)平均線附近時(shí)，便會(huì)遇到阻力，賣盤涌出，促使價(jià)格進(jìn)一步下跌，這就是移動(dòng)平均線的助跌作用。 7、移動(dòng)平均線由上升轉(zhuǎn)為下降出現(xiàn)最高點(diǎn)，和由下降轉(zhuǎn)為上升出現(xiàn)最低點(diǎn)時(shí)，是移動(dòng)平均線的轉(zhuǎn)折點(diǎn)。預(yù)示股價(jià)走勢將發(fā)生反轉(zhuǎn)。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 二、格蘭維爾移動(dòng)平均線八大法則 1、移動(dòng)平均線從下降逐漸走平且略向上方抬頭，而價(jià)格從移動(dòng)平均線下方向上方突破，為買進(jìn)信號(hào)。 2、幾個(gè)位于移動(dòng)平均線之上運(yùn)行，回檔時(shí)未跌破移動(dòng)平均線后又再度上升時(shí)為買進(jìn)時(shí)機(jī)。 3、價(jià)格位于移動(dòng)平均線之上運(yùn)行，回檔時(shí)跌破移動(dòng)平均線，但短期移動(dòng)平均線繼續(xù)呈上升趨勢，此時(shí)為買進(jìn)時(shí)機(jī)。 4、價(jià)格位于移動(dòng)平均線以下運(yùn)行，突然暴跌，距離移動(dòng)平均線太遠(yuǎn)，極有可能向移動(dòng)平均線靠近 (物極必反，下跌反彈 )，此時(shí)為買進(jìn)時(shí)機(jī)。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 5、股價(jià)位于移動(dòng)平均線之上運(yùn)行，連續(xù)數(shù)日大漲，離移動(dòng)平均線愈來愈遠(yuǎn)，說明近期內(nèi)買入者獲利豐厚，隨時(shí)都會(huì)產(chǎn)生獲利回吐的賣壓，應(yīng)暫時(shí)賣出。 6、移動(dòng)平均線從上升逐漸走平，而價(jià)格從移動(dòng)平均線上方向下跌破移動(dòng)平均線時(shí)說明賣壓漸重，應(yīng)賣出。 7、價(jià)格位于移動(dòng)平均線下方運(yùn)行，反彈時(shí)未突破移動(dòng)平均線，且移動(dòng)平均線跌勢減緩，趨于水平后又出現(xiàn)下跌趨勢，此時(shí)為賣出時(shí)機(jī)。 8、價(jià)格反彈后在移動(dòng)平均線上方徘徊，而移動(dòng)平均線卻繼續(xù)下跌，宜賣出。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 以上八大法則中第三條和第八條不易掌握，具體運(yùn)用時(shí)風(fēng)險(xiǎn)較大，在未熟練掌握移動(dòng)平均線的使用法則前可以考慮放棄使用。 第四條和第五條沒有明確價(jià)格距離移動(dòng)平均線多遠(yuǎn)時(shí)才是買賣時(shí)機(jī)，可以參照乖離率來解決。 、移動(dòng)平均線的買進(jìn)時(shí)機(jī)： 1、價(jià)格由下向上突破 5日、 10日移動(dòng)平均線，且 5日均線上穿 10 日均線形成黃金交叉，顯現(xiàn)多方力量增強(qiáng)，已有效突破空方的壓力線，后市上漲的可能性很大，是買入時(shí)機(jī)。 2、價(jià)格由下向上突破 5日、 10日、 30日移動(dòng)平均線，且三條移動(dòng)平均線呈多頭排列，顯現(xiàn)說明多方力量強(qiáng)盛，后市上漲已成定局，此時(shí)是極佳的買入時(shí)機(jī)。 3、在強(qiáng)勢股的上升行情中，價(jià)格出現(xiàn)盤整， 5日移動(dòng)平均線與 10日移動(dòng)平均線糾纏在一起，當(dāng)價(jià)格突破盤整區(qū)， 5日、 10日、 30日移動(dòng)平均線再次呈多頭排列時(shí)為買入時(shí)機(jī)。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 4、在多頭市場中，價(jià)格跌破 10日移動(dòng)平均線而未跌破 30日移動(dòng)平均線，且 30日移動(dòng)平均線仍向右上方挺進(jìn)，說明價(jià)格下跌是技術(shù)性回檔，跌幅不致太大，此時(shí)為買入時(shí)機(jī)。 5、在空頭市場中，價(jià)格經(jīng)過長期下跌，在 5日、 10日移動(dòng)平均線以下運(yùn)行，恐慌性拋盤不斷涌出導(dǎo)致價(jià)格大幅下跌，乖離率增大，此時(shí)為搶反彈的絕佳時(shí)機(jī)，可以少量買進(jìn) 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 四、移動(dòng)平均線的賣出時(shí)機(jī)： 1、在上升行情中，價(jià)格由上向下跌破 5日、 10日移動(dòng)平均線，且 5日均線下穿 10日均線形成死亡交叉， 30日移動(dòng)平均線上升趨勢有走平跡象，說明空方占有優(yōu)勢，已突破多方兩道防線，此時(shí)為賣出時(shí)機(jī)。 2、價(jià)格在暴跌之后反彈，無力突破 10日移動(dòng)平均線的壓力，說明仍將繼續(xù)下跌，此時(shí)為賣出時(shí)機(jī)。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 3、價(jià)格先后跌破 5日、 10日、 30日移動(dòng)平均線，且 30日移動(dòng)平均線有向右下方移動(dòng)的趨勢，表示后市的跌幅可能會(huì)較深，繼續(xù)看跌，為賣出時(shí)機(jī)。 4、價(jià)格經(jīng)過長時(shí)間盤局后， 5日、 10日移動(dòng)平均線開始向下，說明空方力量增強(qiáng)，后市將會(huì)下跌，為賣出時(shí)機(jī)。 5、當(dāng) 60日移動(dòng)平均線由上升趨勢轉(zhuǎn)為平緩或向下方轉(zhuǎn)折，預(yù)示后市將會(huì)有一段中級(jí)下跌行情，為賣出時(shí)機(jī)。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 分析 均線系統(tǒng)有好幾種組合 最常用的是 5 10 20 60 移動(dòng)平均線的組合 可以用這個(gè)組合判斷短中期的走勢 20 60 120 這個(gè)組合是長期的 ,長期走勢可以參考使用 1 在期貨操作中， 5 20 60日線是較為重要的三根均線 2 很多品種的價(jià)格走勢有沿著 5日線上漲和沿著 5日線下跌的特性； 3 20日線出現(xiàn)拐頭向上或者拐頭向下，預(yù)示著一個(gè)波段行情 4 60日線則代表中級(jí)行情的展開與結(jié)束 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 均線使用要點(diǎn)： 1 均線系統(tǒng)的多頭排列和空頭排列為兩種最可靠的信號(hào) 2 短期移動(dòng)平均線服從長期移動(dòng)平均線 3 小周期服從大周期，但大趨勢是由小趨勢發(fā)展而來的， 因此，做單時(shí)必須要有辯證的思維和謹(jǐn)慎求證的思維 4 均線是趨勢指標(biāo)，不能用來尋求最低點(diǎn)和最高點(diǎn) 但是 ,在操作過程中，只用 們還需觀察量能的變化及持倉量的變化。 各種其他技術(shù)指標(biāo) 如 ，可以綜合起來看參考，平時(shí)我們要注重積累，多看盤，多了解些基本知識(shí)和多總結(jié)。 融通社會(huì)財(cái)富 創(chuàng)造多元價(jià)值 另附：股市均線口訣 年線往下行，一定要搞清，如等半年線，暫做壁上觀。 深跌破年線，老熊活年半。價(jià)穩(wěn)年線上，千里馬亮相。 要問為什么？牛熊一線亡！半年線下穿，千萬不要沾。 半年線上拐，堅(jiān)決果斷買！季線如下穿，后市不樂觀！ 季線往上走，長期做多頭！月線不下穿，光明就在