M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險控制及對策.doc

1、M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險控制及對策3 M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險控制的現(xiàn)狀及存在問題分析M銀行作為一家區(qū)域性城市商業(yè)銀行，其在服務(wù)區(qū)域市場上的小微企業(yè)具有一定優(yōu)勢，并在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)市場上形成了較強(qiáng)的市場競爭力。本章在簡要介紹M銀行發(fā)展概況基礎(chǔ)上，重點(diǎn)分析M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r，以及現(xiàn)階段M銀行在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險管理方面的有關(guān)措施，為下文分析奠定基礎(chǔ)。3.1 M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)現(xiàn)狀分析M銀行是一家區(qū)域性城市商業(yè)銀行。M銀行自2002年成立以來，通過不斷完善公司治理，強(qiáng)化風(fēng)險控制等措施，逐步提升了銀行自身的經(jīng)營能力和管理能力，并確立了以服務(wù)中小微企業(yè)為核心的經(jīng)營戰(zhàn)略。在此發(fā)展

2、戰(zhàn)略的引導(dǎo)下，M銀行一直以來都致力于為區(qū)域內(nèi)的中小微企業(yè)提供高效的金融服務(wù)，并在區(qū)域市場上形成了較好品牌和口碑。目前，M銀行在小微企業(yè)金融服務(wù)方面已經(jīng)形成了較為完整的產(chǎn)品體系和服務(wù)體系，并在區(qū)域市場上占據(jù)重要地位。同時，為了更好地致力于區(qū)域小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)發(fā)展與服務(wù)，M銀行于2010年3月在總行層面專門成立了小微企業(yè)金融部，負(fù)責(zé)管理指導(dǎo)小微信貸業(yè)務(wù)。此后，M銀行還持續(xù)成立了中小企業(yè)信貸中心和小微企業(yè)金融服務(wù)中心兩個專營中心，以負(fù)責(zé)落實(shí)總行在中小微企業(yè)金融服務(wù)方面的相關(guān)政策與措施，并負(fù)責(zé)在相關(guān)區(qū)域內(nèi)開展中小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)。在這一組織架構(gòu)下，M銀行在各分支機(jī)構(gòu)也正式組建微貸業(yè)務(wù)團(tuán)隊和小貸業(yè)務(wù)團(tuán)隊，

3、全面開展小微信貸業(yè)務(wù)。根據(jù)M銀行內(nèi)部統(tǒng)計資料顯示，截至2014年末，M銀行在區(qū)域內(nèi)的小微企業(yè)信貸戶數(shù)超過4.5萬戶，信貸余額436.1億元。小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)，目前已經(jīng)成為M銀行重要的業(yè)務(wù)利潤來源之一。3.1.1信貸業(yè)務(wù)產(chǎn)品構(gòu)成及其業(yè)務(wù)辦理流程在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)產(chǎn)品方面，M銀行已經(jīng)形成了較為完整的產(chǎn)品體系。M銀行以區(qū)域經(jīng)濟(jì)特征為基礎(chǔ)，結(jié)合區(qū)域內(nèi)小微企業(yè)的行業(yè)特征、企業(yè)類型等進(jìn)行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)產(chǎn)品設(shè)計與創(chuàng)新，體現(xiàn)出明顯的區(qū)域性特點(diǎn)，由此也獲得了市場的高度認(rèn)可。目前，M銀行在小微企業(yè)貸款方面推出了“商贏寶”、“保時節(jié)”等系列產(chǎn)品，具體如表3-1所示。表3-1 M銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)產(chǎn)品特點(diǎn)1提出貸

4、款申請。具有貸款需求的小微企業(yè)向M銀行提出貸款申請。2提供憑證與資料。一般地，小微企業(yè)需要向M銀行提供抵（質(zhì)）押物清單與權(quán)屬憑證，這是銀行進(jìn)行風(fēng)險控制的重要基礎(chǔ)。另外，企業(yè)的營業(yè)執(zhí)照、納稅記錄、債務(wù)信息、財務(wù)報表等。3銀行受理并進(jìn)行前期調(diào)查。M銀行小微企業(yè)信貸客戶經(jīng)理在對材料進(jìn)行初步審查的基礎(chǔ)上，將材料整理提交部門領(lǐng)導(dǎo)，并由領(lǐng)導(dǎo)審批決定是否展開下一步的貸款調(diào)查工作。4進(jìn)行抵質(zhì)押物估值。倘若M銀行決定受理該筆貸款業(yè)務(wù)，那么相應(yīng)的M銀行分支機(jī)構(gòu)或營業(yè)部，將會由相應(yīng)的客戶經(jīng)理對抵質(zhì)押物進(jìn)行核實(shí)，同時對小微企業(yè)的抵質(zhì)押物進(jìn)行價值評估等。5進(jìn)行貸款審查與審批。M銀行小微企業(yè)風(fēng)險控制相關(guān)部門的審查人員根據(jù)

5、客戶提供的資料、客戶經(jīng)理提交的調(diào)查報告或調(diào)查表等相關(guān)資料，具體對小微企業(yè)的風(fēng)險狀況進(jìn)行綜合分析，并按照規(guī)定將有關(guān)資料提交貸審會審議，或直接提交有權(quán)審批人進(jìn)行審批。6決定是否同意貸款。若審批通過，M銀行同意向該小微企業(yè)提供貸款，則由相應(yīng)的客戶經(jīng)理與小微企業(yè)主進(jìn)行下一步的溝通與聯(lián)系，并開展下一步的貸款流程；若貸款申請未獲通過，M銀行的客戶經(jīng)理必須通過面談或電話形式，詳細(xì)告知客戶貸款申請未獲同意的原因，并及時退還客戶各項(xiàng)申請資料與憑證。7簽訂相關(guān)合同。M銀行由客戶經(jīng)理負(fù)責(zé)與小微企業(yè)主簽訂借款合同、擔(dān)保合同、保證合同及相關(guān)法律文本。8進(jìn)行抵質(zhì)押登記。由客戶經(jīng)理，或者相應(yīng)人員到登記機(jī)構(gòu)進(jìn)行抵質(zhì)押物登記。

6、9發(fā)放貸款。銀行在抵(質(zhì))押擔(dān)保生效后，依約發(fā)放貸款。10建立臺賬和月報。M銀行小微企業(yè)客戶經(jīng)理根據(jù)銀行相關(guān)規(guī)定，建立小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)臺帳，以便對每一筆信貸業(yè)務(wù)進(jìn)行后期風(fēng)險管理與收款。11進(jìn)行貸后管理。M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的客戶經(jīng)理對小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的貸后管理工作，防范信貸風(fēng)險。3.1.2小微企業(yè)信貸主要投向批發(fā)零售行業(yè)根據(jù)M銀行2014年年報顯示，截至報告期末，全行資產(chǎn)規(guī)模保持平穩(wěn)增長，資產(chǎn)總額3128.65億元，負(fù)債總額2904.08億元，所有者權(quán)益224.57億元；各項(xiàng)存款余額1695.26億元，各項(xiàng)貸款余額948.06億元；利潤總額37.45億元；不良貸款余額13.01億元，不良貸款

7、率1.37%，撥備覆蓋率192.89%。從信貸投放行業(yè)結(jié)構(gòu)來看，基于服務(wù)區(qū)域中小微型企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略，M銀行當(dāng)前信貸資源主要是投向了個人消費(fèi)貸款、個體工商戶貸款、批發(fā)與零售等行業(yè)。其中，以個人貸款為主，2014年其占比達(dá)到全行貸款總額的37.18%，貸款余額為352.5億元。其他行業(yè)的貸款結(jié)構(gòu)如表3-2所示。表3-2 2014年M銀行貸款投放行業(yè)結(jié)構(gòu)一覽表單一行業(yè)占比較高，行業(yè)結(jié)構(gòu)有待優(yōu)化。但是，從2014年的信貸投放結(jié)構(gòu)中，也可以發(fā)現(xiàn)一些顯著變化的跡象，那就是小微信貸業(yè)務(wù)貸款對農(nóng)、林、牧、漁業(yè)的支持在逐步加大，與年初相比，余額增加3760.77萬元，增幅為32.08%。3.1.3小微企業(yè)信貸投

8、放區(qū)域以BT地區(qū)為例一直以來，M銀行始終定位為區(qū)域性中小微企業(yè)金融服務(wù)機(jī)構(gòu)，將業(yè)務(wù)服務(wù)重心放在區(qū)域金融市場。從2014年年報中可以發(fā)現(xiàn)，M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)投放的目標(biāo)區(qū)域主要是以BT地區(qū)為主，其他地區(qū)的信貸資源投放相對較少。具體如表3-3所示。由表中可以看到，M銀行小微企業(yè)信貸投放區(qū)域主要集中于BT地區(qū)，其占比已經(jīng)超過了70%。此外，由于近年來M銀行也開始進(jìn)行有針對性地擴(kuò)張戰(zhàn)略，其在廣東、北京等地區(qū)也開始設(shè)立相應(yīng)的分支機(jī)構(gòu)，以開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)。表3-3 2014年M銀行小微企業(yè)信貸投放區(qū)域一覽表3.1.4小微企業(yè)信貸以短期貸款為主一般而言，小微企業(yè)信貸資金需求具有時間緊、融資規(guī)模較小、主

9、要用于短期融資等特征。因此，在目前M銀行所開展的小微信貸業(yè)務(wù)中，大部分的小微企業(yè)主要是以短期信貸（即1年以內(nèi)）為主，少部分小微企業(yè)的貸款期限在3年以內(nèi)，具體期限分布如表3-4所示。由表中可以看到，M銀行所發(fā)放的小微企業(yè)貸款主要是以一年期以內(nèi)的短期流動性貸款為主，其占比超過了70%，是最主要貸款期限類型。表3-4 2014年M銀行小微企業(yè)信貸期限結(jié)構(gòu)一覽表3.2 M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險管理現(xiàn)狀分析3.2.1 M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險概況在M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)發(fā)展起步階段，由于銀行業(yè)務(wù)規(guī)模還相對有限，加上銀行領(lǐng)導(dǎo)以及各客戶經(jīng)理都較為重視，所以在初期階段M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險相對較低。

10、根據(jù)M銀行統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2010年2012年M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的不良貸款比率均保持在2%以下，具體如圖3-2所示。從圖中可知，2010年至2012年間，盡管M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)不良貸款比率持續(xù)上升，但其卻始終保持了較低的風(fēng)險水平。其中原因也與國家宏觀經(jīng)濟(jì)刺激政策有關(guān)，在貨幣政策與財政政策持續(xù)寬松背景下，小微企業(yè)的生存與發(fā)展獲得了較好的外部環(huán)境，其經(jīng)營業(yè)績也相對較好，從而保障了企業(yè)的償債能力。進(jìn)入2013年以來，隨著國內(nèi)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整速度加快，宏觀經(jīng)濟(jì)增速逐步放緩，經(jīng)濟(jì)增長進(jìn)入新常態(tài)。在這種情況下，國內(nèi)部分產(chǎn)能過剩行業(yè)、高污染、高耗能等行業(yè)的發(fā)展面臨不少困境。國內(nèi)不少小微企業(yè)作為相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈條

11、中的一個環(huán)節(jié)，其生產(chǎn)與經(jīng)營狀況受到了直接影響，從而影響到了企業(yè)的貸款償付能力。從M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)來看，2013年以后M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)不良貸款率逐步上升。至2013年12月底，M銀行小微企業(yè)貸款的不良率已經(jīng)達(dá)到2.15%；此后，2014年小微企業(yè)貸款的不良率更是達(dá)到了2.63%。這些數(shù)據(jù)表明M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險水平顯著上升。尤其是，在一些鋼鐵、水泥等行業(yè)，M銀行小微企業(yè)不良貸款率則要更高。M銀行統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截止2014年4季度，全行小微信貸業(yè)務(wù)不良貸款余額比3季度增加2.56億元；不良貸款率比去年同期增加了1.94個百分點(diǎn)。具體地，從M銀行各個分支機(jī)構(gòu)來看，不良貸款主要分布在

12、A支行和D支行，上述兩個機(jī)構(gòu)不良貸款合計19573.52萬元，占全行不良貸款81.00%，具體見表3-5。另外，從不良貸款金額大小分布情況看，小微企業(yè)信貸額度在50萬以下的不良貸款占全部不良貸款的比率由2014年年初的65.37%，下降到26.58%；然而，小微企業(yè)貸款額度在50萬以上的不良貸款占全部不良貸款的比重則由年初的32.71%上升到68.26%，具體見表3-6。由此可見，M銀行小微企業(yè)信貸客戶中貸款額度在50萬以上的部分不良貸款率上升較快，導(dǎo)致其所占比重在2014年年末顯著增加。最后，從M銀行開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)模式來看，不良貸款主要是發(fā)生在批量小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)中，其占全部小微企業(yè)不

13、良貸款的比重接近70%，而零售類型小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的不良貸款占比則相對較低。其中原因，主要在于批量型小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)對客戶信息甄別與分析不到位，部分客戶存在無效擔(dān)保、不足額擔(dān)保等現(xiàn)象，由此增加了M銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)的不良率。表3-5 2014年M銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)不良貸款分布情況（僅列部分）單位：萬元3.2.2 M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險管理措施（1）組建專門負(fù)責(zé)小微業(yè)務(wù)部門或機(jī)構(gòu)。M銀行自2010年開始重視發(fā)展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)以來，一直將小微企業(yè)金融服務(wù)作為銀行的重要業(yè)務(wù)組成部分，以打造銀行新的利潤增長點(diǎn)。在組織機(jī)構(gòu)設(shè)置方面，M銀行根據(jù)商業(yè)銀行小企業(yè)授信工作盡職指引、銀監(jiān)會關(guān)于銀行建立小

14、企業(yè)金融服務(wù)專營機(jī)構(gòu)的指導(dǎo)意見等文件，采用事業(yè)部管理方式成立了相應(yīng)的小微企業(yè)信貸服務(wù)部門，以指導(dǎo)銀行相關(guān)分支機(jī)構(gòu)開展小微企業(yè)服務(wù)工作。同時，M銀行在XX市區(qū)成立了小微企業(yè)金融服務(wù)中心，并在其相應(yīng)的分支機(jī)構(gòu)中組建了相關(guān)團(tuán)隊，從而為銀行開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)提供組織保障。同時，M銀行通過設(shè)立專門小微金融服務(wù)與管理機(jī)構(gòu)，并完善了小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的相關(guān)風(fēng)險管理制度，以防范小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險。（2）明確權(quán)責(zé)劃分以隔離風(fēng)險。當(dāng)前，M銀行為了有效控制小微企業(yè)的信貸風(fēng)險，在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)流程辦理等相關(guān)制度設(shè)計中采用了管理權(quán)、審批權(quán)、調(diào)查權(quán)相互分離的機(jī)制。在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)管理過程中，主要是由小微企業(yè)業(yè)務(wù)部門

15、經(jīng)理負(fù)責(zé)實(shí)施管理，并行使相關(guān)管理權(quán)限；同時，在各個分支機(jī)構(gòu)，或者小微企業(yè)金融服務(wù)中心，主要是由審貸委員會根據(jù)銀行的相關(guān)規(guī)定與授權(quán)來進(jìn)行審批，具體負(fù)責(zé)行使小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的審批權(quán)；此外，在貸款調(diào)查方面，M銀行主要是由小微企業(yè)信貸客戶經(jīng)理負(fù)責(zé)開展，具體包括貸前調(diào)查、貸中審查、貸后管理等一系列工作。小微企業(yè)客戶經(jīng)理負(fù)責(zé)進(jìn)行貸款業(yè)務(wù)調(diào)查，掌握相關(guān)風(fēng)險信息，并提交小微企業(yè)業(yè)務(wù)部門領(lǐng)導(dǎo)和審貸委員會；同時，客戶經(jīng)理也可以提出相關(guān)建議，供審貸委員會進(jìn)行參考。然而，最終決定權(quán)仍然是掌握在審貸委員會手中。審貸委員會成員一般為5-7人，每位委員都有獨(dú)立的表決權(quán)，最終以集體表決方式?jīng)Q定是否批準(zhǔn)該筆貸款業(yè)務(wù)。（3）以第

16、一還款來源為主，并推薦使用分期還款方式。從M銀行開展的小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)中可以看到，大多數(shù)小微企業(yè)可以提供的抵質(zhì)押物較為有限，而且額度在50萬以下的貸款主要是以信用貸款為主。為此，M銀行在進(jìn)行小微企業(yè)信貸風(fēng)險控制過程中，尤為重視對小微企業(yè)現(xiàn)金流量的分析，以判斷小微企業(yè)的第一還款來源是否有足夠的保障，由此降低貸款風(fēng)險。通過調(diào)取小微企業(yè)相關(guān)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)或資金往來數(shù)據(jù)，了解小微企業(yè)的現(xiàn)金流特征，從而為小微企業(yè)是否具備如期還款能力做出判斷。除此以外，M銀行在開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)過程中，還鼓勵小微企業(yè)采用分期還款方式來降低還款壓力，以有效控制小微企業(yè)信貸風(fēng)險。通過采用等額還本付息方式，M銀行可以有效監(jiān)測小微企

17、業(yè)的還款能力變化狀況，從而在一定程度上分散因小微企業(yè)發(fā)生突然事件而導(dǎo)致無法償還到期貸款的風(fēng)險。（4）利用制度實(shí)施風(fēng)險管理。小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)涉及數(shù)量眾多的小微企業(yè)主，目標(biāo)客戶的多樣化決定了小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)是一項(xiàng)較為繁重的業(yè)務(wù)。因此，M銀行主要是建章立制來明確各個分支機(jī)構(gòu)中不同崗位員工的風(fēng)險管理與控制職責(zé)，確保小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)服務(wù)鏈條上職責(zé)明確，以便進(jìn)行相關(guān)的風(fēng)險控制。（5）重視企業(yè)風(fēng)險管理文化建設(shè)。在開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)過程中，由于商業(yè)銀行與小微企業(yè)之間存在信息不對稱問題，這需要銀行客戶經(jīng)理認(rèn)真開展前期調(diào)查，以掌握小微企業(yè)的真實(shí)經(jīng)營情況和有關(guān)信息。同時，銀行與客戶經(jīng)理之間往往又存在委托代理問題，

18、這也在一定程度上增加了小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險。為此，除了在制度上進(jìn)行相關(guān)設(shè)計外，M銀行還通過加強(qiáng)客戶經(jīng)理誠信文化教育，實(shí)施企業(yè)責(zé)任感培訓(xùn)等方式，以提高客戶經(jīng)理的職業(yè)道德與素養(yǎng)，以防范降低委托代理問題造成的風(fēng)險。同時，通過加強(qiáng)M銀行企業(yè)文化建設(shè)，提高客戶經(jīng)理的歸屬感和責(zé)任感，并高度重視小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險防范工作，將有助于降低商業(yè)銀行與小微企業(yè)的信息不對稱問題，提高銀行風(fēng)險控制能力。3.3 M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險控制存在問題分析從上文對M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險管理現(xiàn)狀的分析中，可以發(fā)現(xiàn)近年來M銀行小微企業(yè)信貸風(fēng)險呈現(xiàn)逐年攀升的態(tài)勢，反映出了M銀行在小微企業(yè)信貸風(fēng)險管理方面存在一些問題。經(jīng)

19、過對M銀行小微業(yè)務(wù)部分客戶經(jīng)理、風(fēng)險管理人員進(jìn)行訪談?wù){(diào)查后，并結(jié)合本人自身工作實(shí)踐及分析，發(fā)現(xiàn)目前M銀行在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險管理方面主要存在以下幾個問題。3.3.1缺乏對宏觀及行業(yè)風(fēng)險的科學(xué)預(yù)判從上文分析中可知，M銀行自2010年開始發(fā)展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)，此后該項(xiàng)業(yè)務(wù)規(guī)模不斷擴(kuò)大，成為銀行主要的業(yè)務(wù)利潤來源之一。當(dāng)時，國家在實(shí)施一攬子經(jīng)濟(jì)刺激計劃，以刺激國內(nèi)投資與消費(fèi)需求，拉動宏觀經(jīng)濟(jì)增長。在這種環(huán)境下，小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)也呈現(xiàn)較為迅猛的發(fā)展勢頭。截至2010年末，M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)規(guī)模已經(jīng)突破了10億元。隨后，由于小微企業(yè)信貸收益較好，且市場前景廣闊，M銀行在2011年則提出了跨越式發(fā)展

20、要求，并投入大量的資金、人力、物力等資源進(jìn)行市場營銷活動。在外部環(huán)境趨好，且M銀行內(nèi)部積極推動發(fā)展背景下，2011年小微信貸業(yè)務(wù)量突破了80億元人民幣，成為了M銀行重要的業(yè)務(wù)組成部分。至2012年，M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)規(guī)模已經(jīng)超過150億元人民幣。2010年2012年期間，由于外部經(jīng)濟(jì)增長、貨幣政策、財政政策等各方面都對小微企業(yè)較為有利，為此這時期M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的收益都能夠得到較好保障，而且總體來看風(fēng)險水平也并不高。然而，進(jìn)入2013年以后，隨著一攬子經(jīng)濟(jì)刺激政策逐步退出，我國宏觀經(jīng)濟(jì)增速逐步放緩，經(jīng)濟(jì)增長進(jìn)入新常態(tài)。同時，加上國內(nèi)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型步伐也在不斷加快，部分行業(yè)面臨重新洗牌的

21、風(fēng)險。在這種情況下，國內(nèi)小微企業(yè)的經(jīng)營環(huán)境開始出現(xiàn)惡化。大多數(shù)的小微企業(yè)經(jīng)營業(yè)績出現(xiàn)下滑，利潤難以得到保障；甚至，部分處于行業(yè)調(diào)整產(chǎn)業(yè)鏈條上的小微企業(yè)不得不面臨被淘汰的風(fēng)險，如鋼貿(mào)、水泥、造紙、煤炭等行業(yè)。在這種情況下，小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險也開始暴露，給商業(yè)銀行的風(fēng)險管理帶來新的挑戰(zhàn)。從M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)來看，由于在前幾年高速擴(kuò)張過程中，部分分支機(jī)構(gòu)為了追求業(yè)務(wù)量而忽視風(fēng)險控制，導(dǎo)致在2013年后小微企業(yè)信貸風(fēng)險明顯增加，不良貸款率出現(xiàn)明顯上升。由前文分析可知，在2013年M銀行小微企業(yè)不良貸款率上升至2.15%，首次突破了2%的關(guān)口；至2014年小微企業(yè)不良貸款率仍持續(xù)上升。尤其是在煤

22、炭、電力、鋼鐵、水泥、平板玻璃、電石、鐵合金、有色金屬、造紙、印染、制革等行業(yè)，小微企業(yè)不良貸款比率更是高于其他行業(yè)。近兩年來，M銀行小微企業(yè)不良貸款比率的持續(xù)上升，充分暴露了M銀行缺乏對宏觀經(jīng)濟(jì)形勢和行業(yè)風(fēng)險的科學(xué)研判，以及未能根據(jù)形勢變化及時調(diào)整業(yè)務(wù)重心，并實(shí)施更為嚴(yán)格的風(fēng)險控制措施。3.3.2缺少對多頭擔(dān)保和過度授信的風(fēng)險控制措施M銀行在發(fā)展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)過程中，大多數(shù)小微企業(yè)都缺乏充足、有效的抵押物。在這種情況下，小微企業(yè)要從M銀行獲得貸款，一般都會采用擔(dān)保方式進(jìn)行增信，從而獲得銀行的信貸支持。在BT地區(qū)，由于經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平相對較低，其區(qū)域內(nèi)的經(jīng)濟(jì)不平衡現(xiàn)象也較為突出。部分地區(qū)經(jīng)營規(guī)模

23、大、經(jīng)營業(yè)績好的企業(yè)數(shù)量相對有限；同時，由于金融發(fā)展水平不高，信譽(yù)好、經(jīng)營規(guī)范的大中型擔(dān)保公司數(shù)量也相對有限。如此一來，部分小微企業(yè)為了獲取M銀行的貸款就會與當(dāng)?shù)氐拇笾行推髽I(yè)或擔(dān)保公司尋求合作，通過擔(dān)保形式從銀行貸出資金。而大中型企業(yè)或擔(dān)保公司也會由此獲得相應(yīng)的業(yè)務(wù)收入，在經(jīng)濟(jì)形勢向好的環(huán)境下，這種業(yè)務(wù)收入對于擔(dān)保公司或部分企業(yè)來說是較為可觀的。然而，部分大中型企業(yè)或者擔(dān)保公司，為了擴(kuò)大業(yè)務(wù)量往往會采用多頭擔(dān)保模式，為小微企業(yè)提供擔(dān)保，從而將擔(dān)保關(guān)系變得更為復(fù)雜與混亂，為M銀行小微企業(yè)信貸風(fēng)險控制增加了不少難度。由于企業(yè)之間相互擔(dān)保，并且企業(yè)又與擔(dān)保公司存在業(yè)務(wù)關(guān)系，部分大中型企業(yè)在商業(yè)銀行也

24、存在貸款，所以在這些復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)關(guān)系之下，擔(dān)保公司與一些資質(zhì)較好企業(yè)的過度擔(dān)保問題較為嚴(yán)重，其提供擔(dān)保的資金額度往往超過了其自身的擔(dān)保能力，容易誘發(fā)經(jīng)濟(jì)金融風(fēng)險。另外，一直以來M銀行為了提高小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的辦理效率，主要是采用批量業(yè)務(wù)模式來開展業(yè)務(wù)。在批量業(yè)務(wù)模式下，一些大型企業(yè)客戶為多家小微企業(yè)提供擔(dān)保。在這種業(yè)務(wù)模式下，這些大型企業(yè)集團(tuán)客戶一方面既可以集團(tuán)名義直接向M銀行申請貸款；另一方面，它們也通過數(shù)量眾多的小微企業(yè)采用“化整為零”的方法來套取銀行的信貸資金。由此，在M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)開展過程中往往會存在過度授信現(xiàn)象，從而增加了M銀行的信貸風(fēng)險。3.3.3批量業(yè)務(wù)未建立有效風(fēng)險分擔(dān)機(jī)

25、制在2010年小微信貸業(yè)務(wù)剛剛起步階段，M銀行主要采用零售業(yè)務(wù)模式來發(fā)展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)。在零售業(yè)務(wù)模式下，M銀行客戶經(jīng)理辦理業(yè)務(wù)的針對性強(qiáng)，同時對小微企業(yè)經(jīng)營能夠保持持續(xù)的關(guān)注度，這在一定程度上有助于加強(qiáng)銀行對小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險的控制，從而讓小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)保持較低的不良貸款率。然而，自2011年以后，M銀行開始加快小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的發(fā)展步伐，提出了小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)跨越式發(fā)展戰(zhàn)略。此后，M銀行各個分支機(jī)構(gòu)，以及小微企業(yè)信貸服務(wù)中心等，為了增加業(yè)務(wù)量紛紛探索批量業(yè)務(wù)發(fā)展模式。批量業(yè)務(wù)模式由大中型企業(yè)或擔(dān)保公司為多家小微企業(yè)提供擔(dān)保，從而減少了M銀行進(jìn)行抵質(zhì)押物評估、信用評估等一系列風(fēng)險控制活

26、動，提高了業(yè)務(wù)辦理效率。同時，由于采用批量業(yè)務(wù)模式，各個分支機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)量也顯著增長。但是，在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)量持續(xù)增長的背景下，其風(fēng)險控制問題也日益突出。2013年以后，小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)不良貸款率持續(xù)攀升，其中主要是以批量業(yè)務(wù)模式下的貸款業(yè)務(wù)為主。M銀行小微企業(yè)批量業(yè)務(wù)模式在風(fēng)險控制方面主要存在以下幾個問題：一是大中型企業(yè)客戶本身即是M銀行的貸款客戶，其又同時為區(qū)域內(nèi)其他小微企業(yè)提供擔(dān)保，使得業(yè)務(wù)關(guān)系變得復(fù)雜，銀行與企業(yè)之間的信息不對稱現(xiàn)象進(jìn)一步加劇，不利于M銀行實(shí)施風(fēng)險控制措施；二是M銀行在批量業(yè)務(wù)模式下沒有建立風(fēng)險共擔(dān)基金，并根據(jù)“大數(shù)法則”形成一整套規(guī)范的風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，以對可能出現(xiàn)的風(fēng)險

27、狀況進(jìn)行防范；三是M銀行沒有充分發(fā)揮各個貸款企業(yè)客戶之間的相互監(jiān)督作用，各企業(yè)客戶對于M銀行來說都是相互獨(dú)立的客戶，客戶之間沒有形成相互監(jiān)督關(guān)系。為此，根據(jù)M銀行內(nèi)部數(shù)據(jù)顯示，截至2014年12月末，全行批量貸款業(yè)務(wù)不良貸款占全部不良貸款的比重為72.45%，成為小微信貸業(yè)務(wù)不良貸款的主要來源。3.3.4小微信貸風(fēng)險管理的精細(xì)化程度不高從前文分析可知，目前M銀行在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)方面已經(jīng)形成了一整套較為完善的組織、流程、審批、管理制度，并以此對小微企業(yè)信貸風(fēng)險進(jìn)行控制。然而，從總體來看，M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)在風(fēng)險管理方面的精細(xì)化程度并不高，尤其是在引入批量業(yè)務(wù)模式之后，隨著業(yè)務(wù)量快速增長，小

28、微企業(yè)的信貸風(fēng)險控制問題就尤為突出。在現(xiàn)有小微企業(yè)信貸風(fēng)險管理與控制架構(gòu)中，M銀行在管理精細(xì)化方面仍存在以下不足之處，主要體現(xiàn)為：第一，客戶經(jīng)理專業(yè)水平不足，導(dǎo)致貸款前期信息收集不齊全，且對數(shù)據(jù)分析與處理不到位。M銀行開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的客戶經(jīng)理對學(xué)歷的要求不高，主要是以大專為主，且經(jīng)過銀行短期培訓(xùn)后即可上崗；部分客戶經(jīng)理缺乏對企業(yè)管理、銀行信貸、風(fēng)險管理等方面的專業(yè)知識，導(dǎo)致在數(shù)據(jù)搜集過程中難以達(dá)到全面覆蓋小微企業(yè)經(jīng)營的主要方面；在對數(shù)據(jù)進(jìn)行分析時，也難以發(fā)現(xiàn)企業(yè)存在的潛在風(fēng)險，以及現(xiàn)金流狀況可能遇到的相關(guān)風(fēng)險，容易加劇銀行與企業(yè)間的信息不對稱問題。第二，未能建立小微企業(yè)信用風(fēng)險評價模型，

29、難以實(shí)現(xiàn)對小微企業(yè)信用風(fēng)險的及時識別與分析，進(jìn)而采取針對性防范措施；M銀行由于在小微企業(yè)風(fēng)險管理方面的重視程度存在不足，相關(guān)專業(yè)風(fēng)險管理人員配備有限，在信息化建設(shè)、模型化建設(shè)方面的投入還相對較晚，且投入相對較少，由此給小微企業(yè)信貸風(fēng)險控制帶來不少技術(shù)上的困難。第三，客戶經(jīng)理貸后管理工作存在漏洞。M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)量龐大，不少客戶經(jīng)理負(fù)責(zé)對接的小微企業(yè)數(shù)量經(jīng)常數(shù)以百計；客戶經(jīng)理工作量繁重，加上M銀行在小微企業(yè)客戶管理方面仍未建立相應(yīng)的信息管理系統(tǒng)，使得客戶經(jīng)理在開展貸后管理工作時往往會出現(xiàn)遺漏，或者由于精力或時間有限致使貸后管理流于形式等問題。4 M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險源及其控制關(guān)鍵點(diǎn)分

30、析上文具體分析了M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的基本情況，以及當(dāng)前的發(fā)展?fàn)顩r；同時，重點(diǎn)分析的M銀行小微企業(yè)信貸風(fēng)險管理現(xiàn)狀，包括目前的風(fēng)險管理成效，以及主要的小微企業(yè)風(fēng)險管理措施。本章則在分析M銀行現(xiàn)有小微企業(yè)信貸主要風(fēng)險來源基礎(chǔ)上，進(jìn)一步采用相關(guān)性分析、案例分析等方法剖析這些問題產(chǎn)生的具體原因，并提煉出M銀行進(jìn)行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險控制關(guān)鍵點(diǎn)，以為下文提出完善M銀行小微企業(yè)信貸風(fēng)險控制的相關(guān)建議奠定分析基礎(chǔ)。4.1 M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險源分析商業(yè)銀行是以經(jīng)營金融風(fēng)險為主營業(yè)務(wù)的組織機(jī)構(gòu)，其對各種風(fēng)險的識別與管理能力狀況，將決定商業(yè)銀行的經(jīng)營穩(wěn)健性和經(jīng)營利潤。為此，如何有效地識別各種風(fēng)險來源，

31、往往成為商業(yè)銀行進(jìn)行風(fēng)險管理的首要任務(wù)。一般而言，商業(yè)銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)由于其面臨的風(fēng)險狀況往往要高于大中型企業(yè)信貸業(yè)務(wù)，所以商業(yè)銀行對小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的各項(xiàng)風(fēng)險來源進(jìn)行合理分析，則成為銀行對小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險進(jìn)行控制的基礎(chǔ)。本節(jié)主要以宏觀環(huán)境變化為背景，結(jié)合M銀行的管理實(shí)際，以及其目標(biāo)小微企業(yè)客戶的構(gòu)成特征，具體分析小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的主要風(fēng)險來源。4.1.1宏觀環(huán)境變化帶來的風(fēng)險（1）宏觀經(jīng)濟(jì)波動誘發(fā)的風(fēng)險。一國宏觀經(jīng)濟(jì)的波動，將會對企業(yè)的經(jīng)營狀況產(chǎn)生直接影響。倘若國家宏觀經(jīng)濟(jì)增長處于上升通道，社會消費(fèi)、投資需求持續(xù)旺盛，企業(yè)面臨的市場需求也會持續(xù)增加，其經(jīng)營風(fēng)險相對較小。相反，如果國家

32、宏觀經(jīng)濟(jì)增速下滑，企業(yè)所面臨的市場機(jī)會將變得較小，其經(jīng)營的不確定性將明顯增加。尤其是，對于小微企業(yè)而言，因其自身經(jīng)營規(guī)模小、抵御外部經(jīng)濟(jì)風(fēng)險能力弱，當(dāng)外部宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)生不利變動時，小微企業(yè)的經(jīng)營更容易受到?jīng)_擊，從而導(dǎo)致陷入經(jīng)營困境，降低甚至失去償還貸款本息的能力。“十二五”以來，我國持續(xù)推進(jìn)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整，宏觀經(jīng)濟(jì)增長進(jìn)入“新常態(tài)”，經(jīng)濟(jì)增速持續(xù)放緩，不少行業(yè)與企業(yè)的經(jīng)營壓力持續(xù)加大。尤其是，對于部分屬于產(chǎn)能過剩、高污染、高能耗產(chǎn)業(yè)鏈條上的小微企業(yè)，它們面臨的困境更為嚴(yán)峻。同時，隨著產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的推進(jìn)，部分行業(yè)將面臨重新洗牌的局面，不少企業(yè)的生存也受到了考驗(yàn)，在這種形勢下，小微企業(yè)的生存與發(fā)展面臨

33、諸多不確定性。為此，商業(yè)銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理與控制也不得不面臨更嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。根據(jù)國內(nèi)主要商業(yè)銀行2015年的半年報顯示，2015年上半年國內(nèi)主要商業(yè)銀行的不良貸款率同比均出現(xiàn)不同程度的上升。M銀行作為一家區(qū)域性商業(yè)銀行，其中小微企業(yè)貸款占整個信貸資產(chǎn)的比重一直處于較高水平。在經(jīng)濟(jì)持續(xù)下行背景下，銀行的不良貸款率也出現(xiàn)了明顯攀升，這對M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制提出了更高的要求。（2）政策與行業(yè)風(fēng)險。在一國經(jīng)濟(jì)運(yùn)行過程中，政府實(shí)施的財政政策和貨幣政策將會對小微企業(yè)的經(jīng)營成本、融資成本等產(chǎn)生直接影響。擴(kuò)張性的財政與貨幣政策，將有助于降低小微企業(yè)的運(yùn)營成本與融資成本，從而促進(jìn)小微企業(yè)實(shí)

34、現(xiàn)持續(xù)發(fā)展。近年來，由于國內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)增速放緩，我國主要是實(shí)施擴(kuò)張性財政政策和相對寬松的貨幣政策，以為企業(yè)發(fā)展提供更多的資金、稅收等方面支持，切實(shí)降低企業(yè)的經(jīng)營成本、融資成本和稅收成本等。此外，隨著近年來國內(nèi)“大眾創(chuàng)業(yè)，萬眾創(chuàng)新”浪潮的持續(xù)推動，國家有關(guān)部門也出臺了不少金融、財政等優(yōu)惠政策，以支持創(chuàng)新型小微企業(yè)的發(fā)展，這也為小微企業(yè)的可持續(xù)增長提供了良好的外部機(jī)遇。盡管政策面的持續(xù)寬松，以及相關(guān)優(yōu)惠政策也持續(xù)出臺；但是，國內(nèi)大多數(shù)小微企業(yè)的經(jīng)營仍面臨不少壓力。其中原因既有行業(yè)競爭加劇、市場需求不振等，也有小微企業(yè)自身經(jīng)營管理實(shí)力薄弱，抵御外部不利環(huán)境變化能力較弱所致。此外，從行業(yè)角度來看，隨著國

35、家經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整的深入，國內(nèi)實(shí)施“去杠桿、去產(chǎn)能、去庫存”的供給側(cè)改革，勢必會影響到一些產(chǎn)能過剩、庫存較高的相關(guān)行業(yè)，從而導(dǎo)致行業(yè)內(nèi)部相關(guān)企業(yè)的經(jīng)營受到直接影響。例如，鋼鐵、水泥、造紙、房地產(chǎn)等行業(yè)。近年來，國內(nèi)鋼鐵行業(yè)的產(chǎn)能明顯過剩，鋼貿(mào)行業(yè)利潤下滑明顯。在M銀行的信貸結(jié)構(gòu)中，2014年小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)不良貸款率的明顯上升，其中大部分集中在鋼貿(mào)行業(yè)。4.1.2小微企業(yè)自身存在的風(fēng)險（1）經(jīng)營管理不善增加信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險。大多數(shù)的小微企業(yè)其生命周期一般都非常有限，能夠持續(xù)生產(chǎn)經(jīng)營超過五年的小微企業(yè)數(shù)量占比較低。小微企業(yè)自身資金實(shí)力較弱、抗風(fēng)險能力低，當(dāng)遇到外部不利因素沖擊時，其往往容易陷入破產(chǎn)境地。

36、除此以外，小微企業(yè)自身在經(jīng)營管理方面的不足，也是導(dǎo)致小微企業(yè)容易陷入經(jīng)營困境的主要原因之一。在大多數(shù)小微企業(yè)成長過程中，其管理者和所有者往往是同一人，并沒有建立完善的公司治理結(jié)構(gòu)，主要是以家族式企業(yè)為主。在這些家族式管理的小微企業(yè)中，往往會存在管理權(quán)責(zé)混亂、決策不科學(xué)、權(quán)力高度集中等缺陷，由此容易加劇小微企業(yè)的經(jīng)營困難。此外，從小微企業(yè)財務(wù)管理方面來看，家族式小微企業(yè)的財務(wù)管理往往缺乏制度化建設(shè)，財務(wù)信息的搜集與整理相對混亂，難以反映企業(yè)的實(shí)際生產(chǎn)經(jīng)營狀況；而且，總體來看，小微企業(yè)財務(wù)透明度往往較低，商業(yè)銀行通過小微企業(yè)已有的財務(wù)報表或財務(wù)信息往往難以掌握企業(yè)的真實(shí)盈利與負(fù)債情況，由此加劇了商

37、業(yè)銀行與小微企業(yè)的信息不對稱問題，增加小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險。正是由于小微企業(yè)在內(nèi)部自身管理方面存在的諸多問題，導(dǎo)致商業(yè)銀行在開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)時往往要承受比大中型企業(yè)更高的信用風(fēng)險。從M銀行來看，由于小微企業(yè)自身經(jīng)營管理不善而導(dǎo)致企業(yè)的還款能力出現(xiàn)問題，這已經(jīng)成為小微信貸業(yè)務(wù)出現(xiàn)不良貸款的主要原因。（2）小微企業(yè)主存在道德風(fēng)險。在商業(yè)銀行開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)過程中，小微企業(yè)主的道德素質(zhì)和信譽(yù)水平將直接影響到信貸資產(chǎn)的安全。相比較于大中型企業(yè)的貸款，國內(nèi)小微企業(yè)貸款往往面臨著較大的道德風(fēng)險，具體包括事前道德風(fēng)險和事后道德風(fēng)險。其中，事前道德風(fēng)險主要是指因商業(yè)銀行難以對小微企業(yè)主運(yùn)用貸款資金的

38、過程進(jìn)行監(jiān)控，容易導(dǎo)致小微企業(yè)主違背借款合同約定而將信貸資金投資于其他高風(fēng)險領(lǐng)域，從而增加信貸資金損失風(fēng)險。在M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)中，由于小微企業(yè)主擅自挪用資金投資于合同外項(xiàng)目從而導(dǎo)致發(fā)生損失的案例并不少見。另外，部分小微企業(yè)主由于缺乏信用意識，也容易發(fā)生事后道德風(fēng)險。在實(shí)際信貸業(yè)務(wù)開展過程中，M銀行部分小微企業(yè)客戶即便其所投資的項(xiàng)目獲得成功，具備還款能力，但由于小微信貸業(yè)務(wù)缺乏抵質(zhì)押“硬約束”，也會使小微企業(yè)存在故意拖欠貸款風(fēng)險。從M銀行來看，由于小微企業(yè)經(jīng)營者故意拖欠致M銀行的小微貸款出現(xiàn)不良的情況時有發(fā)生。4.1.3銀行風(fēng)險管理不完善造成的風(fēng)險（1）企業(yè)信息搜集分析不到位導(dǎo)致決策失誤。

39、從前文分析可知，小微企業(yè)由于自身在財務(wù)管理、經(jīng)營管理等方面存在諸多不足之處，導(dǎo)致商業(yè)銀行在進(jìn)行貸前調(diào)查時往往難以真實(shí)掌握小微企業(yè)的真實(shí)財務(wù)數(shù)據(jù)。在這種情況下，需要商業(yè)銀行客戶經(jīng)理高度重視貸前信息搜集工作，通過深入小微企業(yè)一線，與小微企業(yè)進(jìn)行直接溝通，查看小微企業(yè)的生產(chǎn)與經(jīng)營狀況，以掌握小微企業(yè)真實(shí)一手信息。然而，當(dāng)前在M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)辦理過程中，由于銀行客戶經(jīng)理數(shù)量有限，加上部分銀行客戶經(jīng)理專業(yè)素質(zhì)不高，難以從小微企業(yè)財務(wù)數(shù)據(jù)或者現(xiàn)場經(jīng)營中挖掘出真實(shí)有效信息，造成信貸決策發(fā)生失誤，從而增加貸款損失風(fēng)險。此外，M銀行在進(jìn)行貸前調(diào)查時，盡管明確是要客戶經(jīng)理與其他業(yè)務(wù)部門人員共同進(jìn)行，以便確保

40、信息準(zhǔn)確、可靠，但由于各個銀行網(wǎng)點(diǎn)配備的人員相對有限，該項(xiàng)制度在落實(shí)過程中遇到不少問題。在實(shí)際執(zhí)行過程中，客戶經(jīng)理往往是一人包辦了對小微企業(yè)的貸前檢查，由此增加了銀行決策失誤風(fēng)險。（2）風(fēng)險管理流程不夠精細(xì)增加信貸風(fēng)險。商業(yè)銀行在開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)過程中，盡管該業(yè)務(wù)存在小微企業(yè)客戶數(shù)量眾多、類別復(fù)雜、單筆貸款規(guī)模小等特征，但是商業(yè)銀行仍需要對每一客戶及每筆貸款進(jìn)行識別、跟蹤，以進(jìn)行相應(yīng)的風(fēng)險控制，降低小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險。由此可見，小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險管理必然是一個復(fù)雜而且工作量較為龐大的管理過程。對于商業(yè)銀行來說，如果銀行在小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的貸前、貸中、貸后業(yè)務(wù)管理流程缺乏科學(xué)和精細(xì)化設(shè)置

41、與管理，那無疑將會增加該項(xiàng)業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險和操作風(fēng)險。從M銀行來看，雖然建立了獨(dú)立的小微企業(yè)信貸組織、風(fēng)險管理制度與規(guī)范等，但由于銀行對小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理流程精細(xì)化程度相對較低，使得銀行總體上對風(fēng)險識別與評估效果不佳，這也直接影響了銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理成效。（3）未建立風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制加劇信貸風(fēng)險。一般地，企業(yè)之間通過聯(lián)保、相互擔(dān)保等形可以在一定程度上降低小微企業(yè)因抵質(zhì)押物不足而引發(fā)的信用風(fēng)險。在業(yè)務(wù)發(fā)展初期，這種聯(lián)保與相互擔(dān)保模式確實(shí)收到一定效果。然而，M銀行在采用這種擔(dān)保模式一段時期后，其弊端也逐步顯現(xiàn)，主要表現(xiàn)為：一是區(qū)域內(nèi)擔(dān)保公司普遍存在管理欠規(guī)范問題，其擔(dān)保不足、過度擔(dān)保

42、問題較為普遍，增加M銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)損失風(fēng)險；二是聯(lián)保模式下造成風(fēng)險快速傳導(dǎo)，增加M銀行不良貸款比率，并使得區(qū)域金融風(fēng)險加速擴(kuò)散；特別是，在宏觀經(jīng)濟(jì)處于下行區(qū)間時，聯(lián)保模式中的多家企業(yè)有可能同時遭受經(jīng)營困境，由此造成商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)發(fā)生損失。三是多頭擔(dān)保增加了信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險；現(xiàn)階段，M銀行為了解決部分小微企業(yè)的貸款難問題，允許部分小微企業(yè)采用多頭擔(dān)保模式金融信貸融資；一般地，具備擔(dān)保條件的企業(yè)一般具有較強(qiáng)的經(jīng)營實(shí)力和社會信譽(yù)；但是，在實(shí)際操作過程中，符合擔(dān)保條件的企業(yè)數(shù)量往往非常有限；在這種情況下，符合條件的企業(yè)出于利益及其他因素考慮，往往會同時為區(qū)域內(nèi)具有貸款需求的小微企業(yè)提供擔(dān)保；同時，

43、該企業(yè)自身也在銀行中有貸款，從而容易出現(xiàn)過度擔(dān)保問題，增加M銀行小微企業(yè)信貸資金的風(fēng)險。4.2成因分析現(xiàn)階段，M銀行一方面是小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)持續(xù)快速發(fā)展；而另一方面，小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)在風(fēng)險控制方面也面臨著較大壓力。尤其是，在經(jīng)濟(jì)持續(xù)下行壓力不減的背景下，M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制工作更是面臨嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。在上文明確指出M銀行小微企業(yè)信貸風(fēng)險管理存在的相關(guān)問題，以及小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)主要風(fēng)險來源后，本小節(jié)采用相關(guān)性分析、案例分析等方法來具體剖析M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險控制存在上述問題的主要原因。4.2.1宏觀經(jīng)濟(jì)判斷失誤致使風(fēng)險增加的原因從上文分析中可以看到，商業(yè)銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險容

44、易受到外部宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化的影響。在經(jīng)濟(jì)持續(xù)向好背景下，小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險暴露并不充分；然而，隨著經(jīng)濟(jì)增速的下滑，小微企業(yè)的信貸風(fēng)險開始逐步出現(xiàn)，并有可能會給商業(yè)銀行造成風(fēng)險損失。M銀行由于在前幾年對經(jīng)濟(jì)增長持樂觀態(tài)度，而持續(xù)增加了小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)發(fā)展步伐，致使在近期小微企業(yè)的不良率出現(xiàn)明顯增加。在數(shù)學(xué)統(tǒng)計上，一般采用相關(guān)性分析法來衡量兩個變量之間關(guān)系的密切程度。在經(jīng)濟(jì)金融領(lǐng)域，相關(guān)性分析主要是指基于既定的經(jīng)濟(jì)金融理論，由此對兩個或者多個可能具有聯(lián)系的變量進(jìn)行分析，以考察這些變量之間的關(guān)系密切程度。相關(guān)性分析并不等于是因果分析，它只是從數(shù)理統(tǒng)計的角度出發(fā)，衡量兩個或多個變量之間的相關(guān)關(guān)系。

45、例如，變量之間是正相關(guān)、負(fù)相關(guān)等關(guān)系。在經(jīng)濟(jì)金融理論中，經(jīng)濟(jì)增長與商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險存在一定聯(lián)系。持續(xù)穩(wěn)健的經(jīng)濟(jì)增長有助于企業(yè)擴(kuò)大生產(chǎn)，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營利潤，并根據(jù)信貸合同約定按期還款；反之，企業(yè)的履約能力可能會受到一定影響，從而增加商業(yè)銀行的信貸風(fēng)險。因此，本研究將采用相關(guān)性分析方法，具體分析M銀行小微企業(yè)不良貸款率與區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長之間的關(guān)系，以解釋外部宏觀經(jīng)濟(jì)變化是否為導(dǎo)致M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險增加的原因之一。在進(jìn)行相關(guān)性分析的過程中，變量的樣本數(shù)據(jù)容量會對分析結(jié)果具有直接影響；進(jìn)行分析的樣本容量越大，變量之間的關(guān)系描述往往也會更為可靠通常地，宏觀經(jīng)濟(jì)增長是采用GDP增速來衡量，而在國內(nèi)相關(guān)統(tǒng)

46、計機(jī)構(gòu)的公報中，一般只是披露季度GDP增長數(shù)據(jù)而沒有公布月度數(shù)據(jù)；倘若用季度數(shù)據(jù)來進(jìn)行相關(guān)性分析，并且是從M銀行開始拓展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的2010年開始，相關(guān)數(shù)據(jù)樣本相對較少，不利于獲得客觀的分析結(jié)果。為此，本研究將采用BT地區(qū)的工業(yè)增加值增速來替代GDP增速，以此衡量區(qū)域經(jīng)濟(jì)的月度變化情況，進(jìn)而分析其與M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)不良貸款率的相關(guān)性，相關(guān)數(shù)據(jù)如表4-1所示，并運(yùn)用EXCEL 2011對數(shù)據(jù)進(jìn)行相關(guān)分析，結(jié)果如表4-2所示。表4-1 2010年1月以來BT地區(qū)工業(yè)增加值增速以及M銀行小微企業(yè)不良貸款率（%）4.2.2過度擔(dān)保與過度授信致使風(fēng)險增加的原因從前文分析中可知，在M銀行小微企

47、業(yè)信貸風(fēng)險管理過程中，小微企業(yè)通常采用擔(dān)保形式向M銀行申請貸款。在這一個過程中，由于在區(qū)域內(nèi)具有信譽(yù)較好的擔(dān)保公司數(shù)量有限，不少擔(dān)保公司存在多頭擔(dān)保與過度擔(dān)保等問題，而小微企業(yè)由于自身規(guī)模與信用水平往往達(dá)不到也較為一般，其在尋求擔(dān)保的過程中也會采用多頭擔(dān)保形式，尋找愿意為其提供擔(dān)保的企業(yè)或機(jī)構(gòu)，最終實(shí)現(xiàn)貸款目標(biāo)。小微企業(yè)的多頭擔(dān)保問題，是M銀行辦理小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)過程中經(jīng)常遇到的問題，這也會增加M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險。與此同時，由于一些大中型企業(yè)往往會采用“化整為零”的方式向M銀行申請貸款，由此也容易導(dǎo)致M銀行對這些大型客戶存在過度授信，從而增加了信貸資產(chǎn)損失的風(fēng)險。本研究將采用案例分析

48、方法，具體分析多頭擔(dān)保與過度授信導(dǎo)致小微企業(yè)信貸風(fēng)險增加的原因。在商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)辦理過程中，為了降低信貸資產(chǎn)損失的可能性，商業(yè)銀行往往會要求部分信用狀況達(dá)不到信用貸款標(biāo)準(zhǔn)的企業(yè)提供第三方擔(dān)保。通過采用擔(dān)保形式，提高對信貸資產(chǎn)的保障。在M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)中，大部分小微企業(yè)都是采用擔(dān)保形式向銀行申請貸款。例如，M銀行在2013年向區(qū)域內(nèi)的A鋼鐵貿(mào)易企業(yè)提供了流動資金信貸支持，額度為200萬元，該筆業(yè)務(wù)由區(qū)域內(nèi)的B擔(dān)保公司提供擔(dān)保。進(jìn)入2014年，鋼鐵貿(mào)易企業(yè)受國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)、金融大環(huán)境及房地產(chǎn)行業(yè)政策調(diào)控等因素影響較大，鋼價波動幅度較大，行業(yè)下行趨勢明顯，并且整體處于虧損狀態(tài)；國內(nèi)大多數(shù)鋼鐵生產(chǎn)

49、企業(yè)和鋼鐵貿(mào)易企業(yè)經(jīng)營資金和供銷渠道均出現(xiàn)下滑現(xiàn)象。2014年7月，A鋼鐵貿(mào)易企業(yè)經(jīng)營陷入困境，無力償還信貸資金。為此，M銀行向B擔(dān)保公司提出代償要求。然而，在經(jīng)濟(jì)不景氣背景下，區(qū)域內(nèi)大多數(shù)小微企業(yè)的經(jīng)營遇到了困境。同時B擔(dān)保公司為了擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模，其為數(shù)量眾多的中小微企業(yè)提供了擔(dān)保，致使其擔(dān)保額度早已超出了其自身擔(dān)保能力；而且其擔(dān)保企業(yè)中，大多數(shù)擔(dān)保對象都是屬于小微企業(yè)。當(dāng)M銀行向擔(dān)保公司提出代償要求時，B擔(dān)保公司已經(jīng)無力代償A鋼鐵貿(mào)易公司的貸款，最終M銀行不得不承受該筆業(yè)務(wù)的損失。從A鋼鐵貿(mào)易公司的案例中，可以發(fā)現(xiàn)小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)盡管也已經(jīng)提供了擔(dān)保措施，但是由于擔(dān)保公司方面存在的多頭擔(dān)保與

50、過度擔(dān)保問題，使得小微企業(yè)的信貸風(fēng)險并沒有得到有效控制。由于擔(dān)保公司的相關(guān)信息商業(yè)銀行往往難以獲取，以判斷小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險狀況，從而容易造成小微企業(yè)信貸資產(chǎn)發(fā)生損失。同時，在對區(qū)域內(nèi)與M銀行有小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)往來的10家融資性擔(dān)保公司近三年的杠桿率數(shù)據(jù)進(jìn)行搜集整理（見表4-3），并與M銀行小微企業(yè)不良貸款率進(jìn)行相關(guān)性分析（結(jié)果見4-4），我們可以發(fā)現(xiàn)：擔(dān)保公司的杠桿率與M銀行的小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)不良率之間存在正相關(guān)關(guān)系，二者的相關(guān)系數(shù)達(dá)到0.877，為高度相關(guān)。這意味著當(dāng)融資性擔(dān)保公司的杠桿率越高時，M銀行小微企業(yè)的不良率也會相應(yīng)增加。相關(guān)性分析結(jié)果也從定量方面驗(yàn)證了上文案例分析結(jié)果，即B

51、公司的過度擔(dān)保致使M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險增加。表4-3 2013年1月以來10家樣本融資性擔(dān)保公司平均杠桿率及M銀行小微企業(yè)不良率（%）在過度授信方面，由于商業(yè)銀行難以掌握一些大中型企業(yè)與其子公司、其他合作企業(yè)之間的業(yè)務(wù)關(guān)系，導(dǎo)致當(dāng)企業(yè)采用“化整為零”方式從銀行申請貸款時，銀行往往難以真實(shí)辨別這些內(nèi)在的風(fēng)險因素，從而增加了貸款損失風(fēng)險。在M銀行的信貸業(yè)務(wù)發(fā)展過程中，同樣也會遇到這種情況。一些大型企業(yè)就是利用旗下多家小微企業(yè)來向M銀行申請貸款，從而完成多個項(xiàng)目或者金額較大的融資。例如，K公司成立于2005年，注冊資金100萬元，股東為JH實(shí)業(yè)公司（該公司為當(dāng)?shù)卮笮推髽I(yè)集團(tuán)）占股60%，而K資

52、產(chǎn)管理公司占股40%。K公司的主營業(yè)務(wù)為自營和代理各類商品及技術(shù)進(jìn)出口業(yè)務(wù)。JH集團(tuán)就是通過利用K公司等一些規(guī)模較小的公司向M銀行申請貸款，并且其自身也向M銀行申請固定資產(chǎn)投資貸款。通過利用K公司等57家小微企業(yè)的貸款額度，JH集團(tuán)2013年11月，其從M銀行及其關(guān)聯(lián)企業(yè)成功貸出6000多萬元資金。至2015年3月，由于外部經(jīng)濟(jì)環(huán)境也不容樂觀，JH集團(tuán)的經(jīng)營業(yè)績也開始出現(xiàn)下滑；與此同時，JH集團(tuán)關(guān)聯(lián)企業(yè)的經(jīng)營也開始出現(xiàn)了困難，最終導(dǎo)致部分企業(yè)的貸款出現(xiàn)了逾期。后來，經(jīng)M銀行進(jìn)一步審查發(fā)現(xiàn)，K公司等5家小微企業(yè)與JH公司存在緊密的業(yè)務(wù)往來關(guān)系，其風(fēng)險特征也具有較高的同質(zhì)性。一般地，M銀行會對這部

53、分具有較高業(yè)務(wù)相關(guān)性的貸款進(jìn)行限制，以優(yōu)化配置銀行的信貸資產(chǎn)，降低貸款風(fēng)險。然而，由于JH公司與K公司等關(guān)聯(lián)企業(yè)的具體信息在放貸前并沒有如實(shí)告知M銀行，導(dǎo)致M銀行對JH公司過度授信，并由此增加銀行的信貸風(fēng)險。另外，通過收集與M銀行存在業(yè)務(wù)往來較為密切的10家企業(yè)集團(tuán)的資產(chǎn)負(fù)債率數(shù)據(jù)（見表4-5），并與M銀行小微企業(yè)不良貸款率進(jìn)行相關(guān)性分析（結(jié)果如表4-6所示），發(fā)現(xiàn)這些企業(yè)集團(tuán)的資產(chǎn)負(fù)債率與M銀行小微企業(yè)貸款的不良率存在正相關(guān)關(guān)系，且相關(guān)系數(shù)為0.696。相關(guān)性分析結(jié)果顯示，這些樣本企業(yè)集團(tuán)的資產(chǎn)負(fù)債率越高，將會對M銀行的小微企業(yè)不良率產(chǎn)生正向影響，這與上文案例分析結(jié)果也相符合。表4-5 20

54、13年1月以來樣本企業(yè)集團(tuán)的平均資產(chǎn)負(fù)債率及M銀行小微企業(yè)不良率（%）4.2.3未建立風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制而致使風(fēng)險增加的原因近年來，M銀行為了提高小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的辦理效率，降低業(yè)務(wù)成本，鼓勵采用批量業(yè)務(wù)方式來發(fā)展小微企業(yè)信貸。然而，由于在批量業(yè)務(wù)模式下，各家小微企業(yè)主要是通過相互擔(dān)保的形式（也稱聯(lián)保）來實(shí)施風(fēng)險補(bǔ)償；因此，小微企業(yè)批量信貸業(yè)務(wù)模式下，M銀行的風(fēng)險管理工作也更加重視聯(lián)保企業(yè)主之間的相互約束與監(jiān)督，以此降低小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險。然而，從前文分析中可知，由于在企業(yè)聯(lián)保模式下缺乏相關(guān)的風(fēng)險分擔(dān)、激勵、監(jiān)督等機(jī)制，使得M銀行的風(fēng)險控制往往處于較為被動的境地。例如，2013年x月x日，M銀行

55、分別對當(dāng)?shù)啬承∩唐肥袌隹蛻魲钅?、吳某、王某三人發(fā)放聯(lián)貸聯(lián)保方式小微企業(yè)經(jīng)營貸款各300萬元，合計900萬元，期限一年，利率執(zhí)行基準(zhǔn)上浮20%，交存保證金比例不低于貸款金額10%。除了三位小微企業(yè)主聯(lián)保外，還由楊某、吳某、王某夫婦承擔(dān)連帶保證責(zé)任。貸款發(fā)放3個月后，借款人之一楊某的丈夫馬某因虛開增值稅發(fā)票被當(dāng)?shù)鼐骄醒海瑢?yīng)企業(yè)被法院查封；事發(fā)后，市場內(nèi)出現(xiàn)其在外尚有大量融資的傳言。當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展起步較早，民間資本比較活躍，馬某在小商品市場內(nèi)經(jīng)營多年，具有較高的知名度，社會背景復(fù)雜，參與民間借貸的可能性極高。經(jīng)過M銀行走訪排查，發(fā)現(xiàn)馬某不僅控制涉案企業(yè)，且與當(dāng)?shù)厣虝煌跎?，利用身為商會?dān)保公司總

56、經(jīng)理之便以擔(dān)保公司擔(dān)保方式，向社會非法集資高達(dá)10億元之巨。此案引發(fā)當(dāng)?shù)孛耖g借貸風(fēng)波，同時也給M銀行的小微信貸業(yè)務(wù)造成了不利影響。最終，M銀行通過積極與借款人楊某進(jìn)行溝通，并向當(dāng)?shù)卣芾聿块T匯報了有關(guān)情況，收回了借款人楊某200萬元經(jīng)營貸款，剩余部分則需要等到企業(yè)破產(chǎn)清算之后才能收回。另外兩位借款人的貸款，M銀行則以聯(lián)保體解散為由，多次約見借款人吳某、王某，積極爭取收回另兩聯(lián)保方的貸款。在該案例中，作為聯(lián)保方的另外兩位借款人吳某、王某并未能夠?qū)钅称髽I(yè)的經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況等進(jìn)行了解，并發(fā)揮監(jiān)督作用。其中原因除了吳某、王某在獲取信息方面存在限制外，也與各聯(lián)保方缺乏明確的風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制、激勵監(jiān)督機(jī)制有關(guān)。4.2.4風(fēng)險管理不夠精細(xì)而致使風(fēng)險增加的原因在批量業(yè)務(wù)模式下，M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理也遇到了不少挑戰(zhàn)。其中，M銀行小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險管理過程中的精細(xì)化程度不夠，則進(jìn)一步增加了小微企業(yè)風(fēng)險管理的難度。由前文分析可知，當(dāng)前M銀行小微企業(yè)信貸風(fēng)險管理精細(xì)化程度不夠高主要表現(xiàn)為客戶經(jīng)理職業(yè)素質(zhì)、缺乏信用風(fēng)險預(yù)警模型、貸后管理不足等。結(jié)合M銀行小微企業(yè)信貸的有關(guān)案例，發(fā)現(xiàn)風(fēng)險管理過