公司220萬元流動資金貸款擔保調(diào)查報告

1、市服裝有限責任公司220萬元流動資金貸款擔保調(diào)查報告 項目摘要企業(yè)名稱市服裝有限責任公司企業(yè)性質(zhì)民營法定代表人注冊資金300萬元注冊時間2002年5 月20 日注冊地址辦公地址擬貸款銀行開發(fā)銀行遼寧省分行申請擔保金額220萬元貸款種類流動資金貸款貸款期限1年擔保費率2.4%項目來源市中小企業(yè)服務中心推薦企業(yè)簡介市服裝有限責任公司于2002年5月成立，是一家小型服裝加工企業(yè)，注冊資本300萬元，下設三個分廠：服裝南廠、服裝北廠、蓋州分廠。共有員工800多名，其中管理、營銷、技術人員100名，700余名熟練的操作工人，裝備了25條一流的生產(chǎn)線，主要生產(chǎn)夾克衫、休閑服、各類羽絨制品、休閑褲等，產(chǎn)品銷

2、往日本、韓國、英國和俄羅斯等地，產(chǎn)品得到服裝界及國內(nèi)外客戶的一致好評。貸款用途及操作方式用做流動資金，購買原材料、輔料。向開發(fā)銀行遼寧省分行申請220萬元流動資金貸款，由我公司提供擔保。該貸款準備一次性支用。項目風險1、 出口風險：出口產(chǎn)品容易被進口國限制，從而影響利潤。2、 原料風險：原料的價格存在上漲的可能，從而影響企業(yè)的利潤。3、 資金轉移的風險：存在資金被轉移到其他關聯(lián)企業(yè)的可能性。反擔保措施以一座建筑面積1253.62平方米的綜合商業(yè)用樓抵押。是否建立監(jiān)管賬戶及理由不必建立監(jiān)管帳戶：1、 此貸款為流動資金貸款，用于購買原材料；由于1年內(nèi)該企業(yè)無固定資產(chǎn)投資計劃，只需對其資金使用情況進

3、行銀行存款帳檢查和購買原材料的會計憑證檢查。2、 該企業(yè)銷售利潤全部用于償還貸款本息。一、企業(yè)基本情況調(diào)查（一）基本資料核查1、營業(yè)執(zhí)照審核注冊資本300萬元法定代表人注冊地點實際辦公地點經(jīng)營范圍經(jīng)營本企業(yè)生產(chǎn)、科研所需的原輔材料、機械設備、儀器儀表、零配件及相關技術的進口業(yè)務;進料加工和三來一補業(yè)務最近一次的年檢時間2005年5月22日2、組織機構代碼證審核組織機構代碼73877128-2最近一次的年檢時間2005年5月17日3、稅務登記事項審核國稅登記號210804738771282地稅登記號2108047387712824、貸款卡審核企業(yè)貸款卡卡號2108040000091125貸款卡密

4、碼213083最近一次年檢時間2005年6月以上內(nèi)容已與原件核對無誤。該公司營業(yè)執(zhí)照和組織機構代碼證的年檢在每年的5月末，貸款的年檢在之后。（二）股東及關聯(lián)企業(yè)情況調(diào)查1、目前股東情況股東名稱出資金額（萬元）出資形式占總股份比例%進出口有限責任公司279現(xiàn)金、設備、債權93王兵21現(xiàn)金7合計300100以上內(nèi)容已與原件核對無誤，上表所列情況與2003年11月4日的驗資報告一致，與2003年10月30日公司章程修正載明的情況一致。2、公司發(fā)展沿革、股東等情況市服裝有限責任公司2002年5月20日成立時，進出口有限責任公司的279萬元全部為固定資產(chǎn)投資；2003年11月4日，進出口有限責任公司的投

5、資變更為固定資產(chǎn)投資61.5萬元，貨幣投資40萬元，以其他應付款轉入投資177.5萬元。市服裝有限責任公司法人代表是，與王兵為兄弟。3、 對外投資及關聯(lián)企業(yè)情況該企業(yè)對外投資140萬元，為投資市國際貨運有限公司。關聯(lián)企業(yè)成立時間股東構成主營業(yè)務財務簡況銀行借款市進出口有限責任公司1999年10月注冊資金788萬元：經(jīng)濟技術開發(fā)區(qū)熊岳印染布經(jīng)銷有限公司510萬元、市進出口公司200萬元、那秀娟78萬元服裝的進出口貿(mào)易，以市服裝有限責任公司的服裝出口為主。去年末資產(chǎn)總額1439萬元，負債總額497萬元，收入1314萬元凈利潤66萬元交行200萬元，農(nóng)行150萬元,到期后縮量10%轉貸。市國際貨運有

6、限公司2003年7月注冊資金500萬元：市進出口有限責任公司360萬元、市服裝有限責任公司140萬元港口內(nèi)部的貨運代理去年末資產(chǎn)總額520萬元，負債總額9萬元，收入67萬元凈利潤8萬元無經(jīng)濟技術開發(fā)區(qū)熊岳印染布經(jīng)銷有限公司1996年11月注冊資金561萬元：500萬元、林永貴17萬元、那秀娟44萬元坯布印染，主要銷售市服裝有限責任公司，以及出口俄羅斯去年末資產(chǎn)總額637萬元，負債總額35萬元，收入210萬元，凈利潤29萬元無(三) 出資狀況調(diào)查1、 其他應收款2006年4月末其他應收款余額132萬元，主要有：飛馬縫紉設備廠31萬元、熊岳繡花廠8萬元、旅順宏源鍋爐廠6萬元，這些都是已付設備款，未

7、取得發(fā)票；海東紙制品廠借用65萬元，2005年7月份發(fā)生，以后用紙制包裝箱費用和房租（10萬元/年）抵頂；還有一些在外的企業(yè)銷售、管理人員的短期的出差性質(zhì)的借款。2、固定資產(chǎn)情況主要固定資產(chǎn)（萬元）序號固定資產(chǎn)名稱原值凈值取得時間取得方式發(fā)票檢驗1平縫機741臺188.05138.652002-2004購入檢驗2專用縫紉設備150臺178.04131.752002-2004購入檢驗3電子設備23臺26.4514.291999購入檢驗4其他設備128臺28.5815.191999購入檢驗說明：2006年4月末固定資產(chǎn)原值423萬元，凈值270萬元，大部分為機器設備，無房屋建筑物。3、無形資產(chǎn)情況

8、無形資產(chǎn)為0，該公司租用海東紙制品廠和安達汽車公司的廠區(qū)、廠房生產(chǎn)，沒有土地使用權。每年付給安達汽車公司使用租金20萬元，每年付給海東紙制品廠使用租金10萬元。綜合評價市服裝有限責任公司入股資產(chǎn)為企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營所必須。今年由于增加了自己購料加工的數(shù)量，需要購買原料，生產(chǎn)所需流動資金比較緊張。（四）管理團隊情況調(diào)查1、董事長（法定代表人）情況姓名性別男出生年月1958.2.13學歷大專職稱或專業(yè)資格經(jīng)濟師聯(lián)系電話家庭住址蓋州熊岳鎮(zhèn)西樓里身份證號210881580213083工作簡歷：1979年-1995年熊岳印染廠工人、工藝員、工段長、銷售業(yè)務員；1995年-2000年成立市熊岳印染廠經(jīng)銷公司，任

9、董事長、總經(jīng)理；2000年至今成立市進出口有限責任公司，任董事長、總經(jīng)理；2002年至今成立市服裝有限責任公司，任董事長、總經(jīng)理調(diào)查印象：對服裝行業(yè)了解非常透徹，具有較好的前瞻性。做事踏實，同時開拓能力又很強。做人講求信譽，與國外客戶建立了良好的合作關系。善于任用人才?？偨?jīng)理與董事長為同一人。2、財務負責人情況姓名郭文杰性別女出生年月1951.1.13學歷大專職稱或專業(yè)資格助理會計師聯(lián)系電話6230773家庭住址鲅魚圈區(qū)向陽街身份證作簡歷：1971年-1972年黑龍江土產(chǎn)公司出納；1973年-1997年遼寧凌華機械廠財務主管；1997年-2001年新國箱

10、包有限公司財務主管；2002年年至今市服裝有限責任公司財務主管。調(diào)查印象：從事會計專業(yè)30多年，具有較豐富的工業(yè)企業(yè)會計工作經(jīng)驗和管理經(jīng)驗，財務管理比較規(guī)范，帳目明晰。處事精明，記憶力較好，熟悉管理和銷售業(yè)務，對本企業(yè)工藝生產(chǎn)流程和專業(yè)技術方面也比較了解。管理團隊調(diào)查綜合評價市服裝有限責任公司實際控制權歸屬董事長，此人負責企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的總體規(guī)劃、資金的總體安排、銷售客戶的開發(fā)。日常的具體工作由總負責，財務工作由郭文杰負責，技術方面有柳萍負責，貿(mào)易有楊贏負責，三個分廠分別由王兵、劉娜和仲麗負責服裝的生產(chǎn)加工。該企業(yè)的主要領導、各部門負責人從該公司成立時，就在一起工作，彼此之間配合默契。董事長47

11、周歲，身體健康，處理各種事物的經(jīng)驗豐富；其他各部門經(jīng)理年齡都在40歲-50歲，都具有10年以上的服裝生產(chǎn)管理經(jīng)驗，正是干事業(yè)的好年齡。該企業(yè)建立了員工獎勵、處罰條例，建立了合理的組織結構，公司下設生產(chǎn)部、技術設計部、貿(mào)易部、財務部，下設三個分廠，各部門經(jīng)理、廠長對主管副總經(jīng)理、總經(jīng)理負責，并考核本部門工作量。分廠下設車間和生產(chǎn)班組，對工人實行數(shù)量和質(zhì)量的綜合獎勵和考核。二、企業(yè)經(jīng)營情況的調(diào)查（一）背景分析1、 企業(yè)主營業(yè)務及主要產(chǎn)品介紹市服裝有限責任公司主營業(yè)務為按照客戶的定單要求進行各種服裝的加工制作，大部分為為國外客戶進行來料加工，還有一部分為自己購料制作出口以及內(nèi)銷。主要產(chǎn)品為休閑服、羽

12、絨服和褲子等，如日本時裳會社在日本市場銷售的夾克，英國英贊公司在西歐、美國市場銷售的各式水洗褲、休閑服、棉服、羽絨服。2、主營業(yè)務操作流程接單按客戶要求設計樣式客戶確認購料或來料裁剪縫制質(zhì)量檢查 包裝裝船運輸結算。3、行業(yè)發(fā)展狀況經(jīng)過過去二十多年服裝業(yè)的發(fā)展，中國現(xiàn)已成為全球最大的服裝生產(chǎn)國、出口國。去年全行業(yè)總產(chǎn)量四百二十六億件，但應該看到，整個服裝產(chǎn)業(yè)的總體水平與世界水平還存有一定差距。目前我過服裝行業(yè)擁有一流的設備、二流的產(chǎn)品、三流的品牌，是我國的一個創(chuàng)造外匯的大行業(yè)，但出口服裝所含的新增價值相對很少，服裝行業(yè)利潤空間在縮小。但它解決了大量的就業(yè)，創(chuàng)造了巨大的社會效益，在今后相當長的時間

13、內(nèi)仍然是我國的一個支柱行業(yè)之一。隨著世界貿(mào)易一體化進程的加快，我國的服裝行業(yè)面臨著巨大的發(fā)展空間，可以提供大量的就業(yè)機會，解決就業(yè)壓力問題，也必將是我國長期扶植的產(chǎn)業(yè)，但是我們也要看到我國的必將面對產(chǎn)業(yè)轉型的問題，“高品質(zhì)”、“創(chuàng)新”和“服務與支持”將是中國制造商優(yōu)先考慮的3個要素。新工藝、新材料、綠色，環(huán)保等技術指標將是未來行業(yè)發(fā)展的主題，實現(xiàn)中國服裝產(chǎn)業(yè)的新一輪擴展提升。在地區(qū)，服裝加工行業(yè)也是我們的支柱產(chǎn)業(yè)之一，近十年來，建立了許多出口服裝加工企業(yè)，在省內(nèi)形成了一個集團優(yōu)勢，在國內(nèi)的服裝企業(yè)也具有一定名氣。但近兩年，我地區(qū)服裝企業(yè)存在銷售價格降低、成本價格升高的情況，大家都在微利經(jīng)營。在

14、這種大環(huán)境下，擁有穩(wěn)定的客戶，提升產(chǎn)品的質(zhì)量和檔次，就成為發(fā)展和競爭的前提。4、企業(yè)在行業(yè)中所處的位置該公司在地區(qū)屬于規(guī)模中等的服裝加工企業(yè)，設備和技術都是比較先進的。無論是國內(nèi)客戶，還是國外客戶，都與本地的幾家大的服裝企業(yè)不重復。鲅魚圈地區(qū)幾家大型出口服裝加工企業(yè)情況企業(yè)名稱主要產(chǎn)品銷售方向銷售額（萬元）金基制衣有限公司西褲、水洗褲、休閑褲出口8000金海港制衣有限公司休閑服、水洗服、羽絨服出口5000遼寧雅威制衣有限公司男女西裝、職業(yè)裝、時裝內(nèi)銷50005、原材料供應情況該公司采購的大多是服裝的輔料。所采購的原材料，特別是輔料是我國在國際上的主打產(chǎn)品，質(zhì)優(yōu)價廉，品種齊全，就地取材。該公司的

15、關聯(lián)企業(yè)市熊岳印染廠經(jīng)銷公司為最大的原料供應商；其他主要原料供應商有：鞍山萬隆有限公司，海城宏利針織有限公司，大連于林貿(mào)易有限公司，大連社連輔料公司等，這些客戶與市服裝有限責任公司合作多年，主要供應各種坯布，彼此之間信譽良好。6、企業(yè)的銷售情況該企業(yè)2005年自己購料加工出口服裝12萬件，收入460萬元；來料加工96萬件，加工費收入560萬元。內(nèi)銷13萬件，收入420萬元。國外主要客戶有：日本時裳會社、韓國金世會社和英國英贊公司；國內(nèi)客戶非常多，主要有：大連萬榮皮革制衣、大連大吉慶國際貿(mào)易有限公司等。市服裝有限責任公司的服裝出口以及出口貨款的匯入全部通過市進出口有限責任公司結算，每筆出口業(yè)務都

16、與市進出口有限責任公司簽定代理協(xié)議。7、企業(yè)人員、設備及其他情況該企業(yè)的經(jīng)營理念：開拓進取、誠實高效。該公司現(xiàn)有員工800多人，其中管理、營銷、技術人員100名，700多名熟練的操作工人。公司的技術人員和生產(chǎn)工人都是從事該行業(yè)多年，經(jīng)驗豐富，技術嫻熟，。該企業(yè)的主要設備都是2002年以后從國外購買的，性能先進，共有25條流水線。該公司擁有計算機管理系統(tǒng)和cad打板系統(tǒng)，通過了iso9001國際質(zhì)量體系認證。注重人性化的管理，為方便職工在廠區(qū)內(nèi)設有超市、衛(wèi)生所，改善了工作環(huán)境。（二）財務情況調(diào)查1、財務報表及分析資產(chǎn)負債表（萬元）科目2004年末2005年末2006年4月末總資產(chǎn)10011007

17、1060流動資產(chǎn)486579650貨幣資金101316應收帳款223150137預付帳款04767其他應收款59127132存貨195242297長期投資140140140固定資產(chǎn)凈值375287270在建工程000無形資產(chǎn)000總負債586513545流動負債586513545短期借款000應付帳款1508158預收帳款03832應付工資14210768應付福利費84120120其他應付款223168268長期負債000長期借款000所有者權益415494515實收資本300300300資本公積444未分配利潤111191211資產(chǎn)負債率59%51%51%流動比率0.831.131.19速動

18、比率0.500.660.65資產(chǎn)結構和償債能力分析：（1）、2003年末資產(chǎn)總額666萬元，2004年末資產(chǎn)總額1001萬元，2005年末資產(chǎn)總額1007萬元，2006年4月末1060萬元，資產(chǎn)平穩(wěn)增長，說明該企業(yè)現(xiàn)處于成熟發(fā)展期。（2）、2004年末資產(chǎn)負債率59%，2005年末資產(chǎn)負債率51%，2006年4月末資產(chǎn)負債率51%，低于同行業(yè)平均水平，有一定長期償債能力。（3）、2004年末流動比率0.83，速動比率0.50，2005年末流動比率1.19，速動比率0.66，2006年4月末流動比率1.19，速動比率0.65，流動比率和速動比率也有所提升，短期償債能力有所增強。損益表（萬元）科目

19、2004年末2005年末2006年4月末銷售收入12571440420銷售成本10431274374銷售毛利21416644銷售費用363911管理費用664012財務費用070營業(yè)利潤1128021利潤總額1117921凈利潤1117921凈利潤率8.8%5.5%5.0%毛利率17.0%11.5%10.5%凈資產(chǎn)收益率28.4%17.4%資產(chǎn)報酬率13.3%8.7%應收帳款周轉率5.717.74存貨周轉率4.435.83流動資產(chǎn)周轉率2.432.70盈利能力分析：（1）、2003年銷售收入839萬元， 2004年銷售收入1237萬元，2005年銷售收入1440萬元，呈穩(wěn)健增長勢態(tài)，說明銷售客

20、戶逐步擴大。2006年前4個月的銷售收入420萬元，實際收到的訂單有600多萬元，由于流動資金不足，一些國外訂單沒有接受，所以銷售了420萬元。 （2）、2004年銷售毛利214萬元，利潤總額111萬元，凈利潤率8.8%，凈資產(chǎn)收益率28.4%；2005年銷售毛利166萬元，利潤總額79萬元，凈利潤率5.5%，凈資產(chǎn)收益率17.4%；2006年前4個月銷售毛利44萬元，利潤總額21萬元，凈利潤率5.0%。由于2005年西方國家增加了對我國出口服裝的關稅，國內(nèi)所有的出口服裝企業(yè)的利潤都降低，有的甚至是虧損經(jīng)營。與同行業(yè)平均水平比較，市服裝有限責任公司贏利水平還是較強的。營運能力分析：（1）、20

21、05年年末、2006年4月末的流動資產(chǎn)稍大于流動負債，營運資金不是十分充足。（2）、應收帳款周轉速度和存貨周轉速度加快，說明出口貨物的回款期縮短，資金運用能力增強?，F(xiàn)金流量表（萬元）科目2004年末2005年末經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量363134投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量-423-8籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量55-122凈現(xiàn)金流量-53經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量與負債的比值0.620.26利息保障倍數(shù)20現(xiàn)金獲得能力分析：（1）、2004年經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量較好，但由于購買了許多設備，投資活動的現(xiàn)金流出很多，使得凈現(xiàn)金流量為負。（3）、2005年經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量有所減少，但投資活動很少；由于償

22、還了一些債務，籌資活動的現(xiàn)金流出較多，凈現(xiàn)金流量只有3萬元。2、銷售收入真實性調(diào)查（1）銷售收入、銷售成本、銷售利潤表（萬元）月份2005年2006年567891011121234銷售收入967611210412815412114012881102109銷售成本84669893112137107123114739097毛利潤12101411161714171481212說明：（1）來料加工的收入只按加工費計算。2005年銷售收入1440萬元，2006年前4個月銷售收入420萬元。各月的收入有一定的差別，這是因為按定單生產(chǎn)。（2）通過抽查今年100%銷售收入憑證可得知其報表上的銷售收入真實，無虛

23、增現(xiàn)象。（3）2005年該企業(yè)共交納增值稅1.4萬元，按適用稅率征稅銷售額510萬元，免、抵、退辦法出口貨物銷售額727萬元，免稅銷售額210萬元，合計1447萬元，比財務報表中的銷售收入多7萬元，差異率0.5%，是以為有7萬元為2005年末收入，計入2006年的報表。（4）該企業(yè)上報稅務部門的財務報表利潤為虧損，所以沒有交納所得稅。由于目前服裝行業(yè)的利潤微薄，在我地區(qū)的服裝加工行業(yè)，98%以上的企業(yè)上報稅務部門的財務報表利潤均為虧損。3、現(xiàn)金流量調(diào)查（1）銀行流水分析企業(yè)銀行賬戶統(tǒng)計表（2006年4月末）序號開戶行帳號余額（元）1交行開發(fā)區(qū)支行218065100010010054858176

24、74.392工行開發(fā)區(qū)支行0709001819241002028763.403農(nóng)行開發(fā)區(qū)支行60900104001287797570.33合計說明： 2006年4月末銀行存款余額11.60萬元，加上現(xiàn)金余額4.70萬元，等于財務報表中貨幣資金余額16.30萬元。市服裝有限責任公司的出口銷售收入的回款存入市進出口有限責任公司的銀行帳戶，再通過往來帳劃給市服裝有限責任公司。2005年市進出口有限責任公司的美元帳戶中的借方發(fā)生額134萬美元（合計1086萬元人民幣），都是市服裝有限責任公司的出口服裝的回款，加上市服裝有限責任公司人民幣帳戶借方發(fā)生額427萬元，為內(nèi)銷服裝的回款；減去應收帳款的減少73

25、萬元，等于2005年的銷售收入1440萬元。（2）應收賬款分析 主要應收賬款明細表（萬元）客戶名稱2006年4月末余額形成時間及依據(jù)市進出口有限責任公司662006年3月天隆服裝公司152006年3月北京鵬達公司372006年2月2006年4月末應收帳款余額137萬元，為正常結算所欠款項，帳齡均為3個月以以內(nèi)，到期正常收回。本年度新增應收賬款總額137萬元， 占同期銷售收入比例為33%；上年度應收賬款本年減少總額150萬元，占原有應收賬款比例為100%。 與銷售收入配比情況（萬元）科目2005年2006年前4個月期間應收帳款增長-73-13期間銷售收入1440170比值-5%-3%說明：應收帳

26、款大幅度減少主要原因是該公司結清了各種往來款項；增加了出口收入，其出口產(chǎn)品全部通過信用證結算，貨到即收回貨款。2005年經(jīng)營活動現(xiàn)金流入量=1551萬元2005年經(jīng)營活動現(xiàn)金流入量=銷售收入應收賬款本年減少量+預收帳款的增加=1440+73+38=1551萬元經(jīng)營活動現(xiàn)金流入量、銷售收入、本年應收賬款新增量、上年應收賬款本年減少量之間基本符合邏輯關系。4、存貨情況分析截至2006年4月末，存貨余額297萬元，比年初增加55萬元。其中各種面料原輔材料70萬元，為正常生產(chǎn)所必須，目前已顯不足；產(chǎn)成品69萬元，待發(fā)；在產(chǎn)品158萬元。存貨與銷售收入情況（萬元） 科目2005年2006年前4個月期間存

27、貨增加4745期間銷售收入1440420比值3%11%說明：各種原材料儲備量乃生產(chǎn)所必需，今年存貨增加是因為定單增多，多備原輔材料，防止原材料價格上漲，滿足產(chǎn)品出口的及時性。5、其他科目情況（1）、由于該企業(yè)上報稅務部門的財務報表中的利潤總額為負數(shù)，所以未交納所得稅，其凈利潤等于利潤總額。（2）、2006年4月末應付帳款58萬元，主要是欠原料供應商的貨款，屬于正常結算過程中欠款，主要有保定華信羽絨公司19萬元、英贊公司18萬元、海城寶利源針織有限公司8萬元、海城萬盛公司6萬元、永嘉迦倫公司5萬元。（3）、2006年4月末其他應付款余額268萬元，比年初增加了100萬元，是因為流動資金不足，從市

28、進出口有限責任公司借款185萬元，從市熊岳印染廠經(jīng)銷公司借款65萬元，還有一些欠其他業(yè)務相關企業(yè)的款項：寶源塑料6萬元、褡褳恒時國貿(mào)5萬元，以及欠海運費5萬元等。（4）、2006年4月末預付帳款余額67萬元，絕大部分為采購原材料所預付款項，主要有：大連服裝配料17萬元、金田制衣13萬元、褡褳泰斗紡織公司11萬元、金世貿(mào)易公司10萬元海城宏利針織有限公司8萬元、熊岳服裝線帶廠7萬元。（5）、2006年4月末應付工資余額68萬元，是因為該公司的員工工資延遲1個月發(fā)放。去年的應付工資余額在100多萬元，是因為預提較多，實際支付只有60-70萬元。（6）、該公司的固定資產(chǎn)基本上都是服裝加工設備，按6年

29、計提折舊，而且按照對東北地區(qū)服裝出口企業(yè)的稅務政策，其固定資產(chǎn)的折舊大致可以加速計提40%，所以該公司421萬元的固定資產(chǎn)2005年的折舊為96萬元。6、信用記錄分析在交行、工行、農(nóng)行和中行辦理結算業(yè)務，信用記錄良好。無銀行借款。財務情況調(diào)查綜合評價：資產(chǎn)逐漸增加，說明該企業(yè)近幾年處于一個發(fā)展期；資產(chǎn)負債率不高，具有較強的長期償債能力；但流動比率和速動比率較低，短期償債能力不強。銷售收入呈增長趨勢，利潤率高于行業(yè)平均水平，且贏利指標呈上升趨勢，贏利能力很強?，F(xiàn)金流量情況還可以。隨著收入的增加，各項流動資產(chǎn)周轉速度加快，營運能力較強。綜合分析，該企業(yè)具有一定的償債能力和抗風險能力。三、貸款合理性

30、分析（一）貸款用途分析1、企業(yè)申請貸款的理由市服裝有限責任公司與日本時裳會社、韓國金世會社和英國英贊公司等多家國外服裝公司長年進行出口貿(mào)易，這幾家公司增加了2006年的定單數(shù)量，今年的出口服裝會有較大增長。同時市服裝有限責任公司今年又與國內(nèi)大連保稅區(qū)美青國際貿(mào)易有限公司、大連大吉慶國際貿(mào)易有限公司、大連保稅區(qū)欣洋國際貿(mào)易有限公司簽定了服裝內(nèi)銷合同，預計今年的內(nèi)銷收入將達到600萬元。所以現(xiàn)在急需購買各種能夠面料和輔料，需要流動資金770萬元，該企業(yè)現(xiàn)自有資金近550萬元，申請銀行貸款220萬元。貸款用于購進原輔材料，在企業(yè)的主營業(yè)務范圍內(nèi)。2、支持貸款理由的合同、協(xié)議2005年3月20日與大連

31、大吉慶國際貿(mào)易有限公司簽定的服裝加工合同，8萬件，38元/件，總金額304萬元，預付貨款30%；2006年4月6日與大連保稅區(qū)美青國際貿(mào)易有限公司簽定的批服裝加工合同，2.7萬件，總金額91萬元，預付貨款25%；2006年4月10日與大連欣洋國際貿(mào)易有限公司簽定的服裝加工合同，3.6萬件，30元/件，總金額108萬元，預付貨款30%。近期內(nèi)銷服裝加工需要流動資金357萬元。國外客戶為老客戶，服裝訂單隨時都有，不預先簽定協(xié)議。今年由于流動資金緊張，為保證國內(nèi)銷售協(xié)議的完成，許多國外訂單沒有接受。3、貸款用途直接產(chǎn)生現(xiàn)金流的方式和預計規(guī)模貸款用于購買原材料，增加產(chǎn)量，銷售收入也隨之增長，預計今年銷

32、售收入達到2000萬元，凈利潤100萬元，可產(chǎn)生凈現(xiàn)金流量250萬元。銷售收入大部分通過銀行帳戶結算，以銀行存款形式產(chǎn)生現(xiàn)金流。（二）貸款金額的合理性分析1、 企業(yè)資金需求量計算服裝有限公司2006年出口收入將比2005年增加200萬元，內(nèi)銷收入將比2005年增加400萬元，總銷售收入將達到2000萬元。2004年流動資產(chǎn)周轉率2.43， 2005年流動資產(chǎn)周轉率2.70，則2006年流動資產(chǎn)周轉率按2.60計算，預測2006年銷售收入2000萬元，則2006年流動資產(chǎn)平均值=2000/2.60=770萬元?，F(xiàn)流動資產(chǎn)余額650萬元中有250萬元為關聯(lián)企業(yè)的借款，這些借款已經(jīng)影響了關聯(lián)企業(yè)的正

33、常經(jīng)營，有100萬元屬于今年新增，近期內(nèi)必須償還。所以該企業(yè)可自籌資金550萬元，為滿足今年生產(chǎn)的需要，申請220萬元銀行流動資金貸款。2、用款計劃和還款計劃2006年5月份末支用全部220萬元貸款，用于原材料。此貸款期限1年，貸款到期時一次性償還。3、貸款金額與企業(yè)上年度銷售收入的比例分析貸款金額占企業(yè)上年度銷售收入的百分比=220/1440=15%，比例不高，其銷售收入完全可以作為貸款的還款來源。4、企業(yè)其他的投資計劃近兩年內(nèi)暫時沒有其他投資計劃，不需要資金的投入。5、企業(yè)銷售量迅速擴大的可能性分析市服裝有限責任公司與日本時裳會社、韓國金世會社和英國英贊公司等多家國外服裝公司長年進行出口貿(mào)

34、易，這幾家公司增加了明年的定單數(shù)量，而且又新增了一家俄羅斯客戶，預計今年的出口服裝收入將增長200萬元，達到1200萬元。同時市服裝有限責任公司今年又與國內(nèi)萬榮皮革制衣、大連大吉慶國際貿(mào)易有限公司等公司簽定的長年的服裝內(nèi)銷合同，又新增了大連保稅區(qū)美青國際貿(mào)易有限公司、大連保稅區(qū)欣洋國際貿(mào)易有限公司等新客戶，預計今年的內(nèi)銷收入將增加400萬元，達到800萬元。（三）貸款期限及還貸來源分析1、企業(yè)的效益預測2004年凈利潤率8.8%，2005年凈利潤率5.5%，2006年前4個月的凈利潤率5.0%?？紤]到目前國際上服裝的價格比較穩(wěn)定，所以預計2006年全年凈利潤率為5%，2006年的銷售收入預計為

35、2000萬元，則2006年可實現(xiàn)凈利潤100萬元。2、現(xiàn)金流量分析及還款來源預測預測2006年可實現(xiàn)凈利潤100萬元，該企業(yè)的凈利潤不做股東分配，用做經(jīng)營積累；該公司固定資產(chǎn)每年的折舊約為100萬元；每年的出口退稅按出口銷售額的13%計算，同時考慮進項稅額，則預計2006年的出口退稅可達到50萬元；所以2006年經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量為250萬元。近兩年該企業(yè)無固定資產(chǎn)投資計劃，預計2006年投資活動現(xiàn)金凈流量為0。無其他銀行借款，所以籌資活動的現(xiàn)金凈流量為0。所以2006年的現(xiàn)金凈流量為250萬元，可以償還220萬元貸款。該企業(yè)每月的銷售收入回款都在100萬元-200萬元之間，用銷售收入償還22

36、0萬元貸款是完全有保證的。3、其他還貸資金來源分析市進出口有限責任公司每年的凈利潤大約為60萬元，市國際貨運有限公司每年的凈利潤大約為10萬元，經(jīng)濟技術開發(fā)區(qū)熊岳印染布經(jīng)銷有限公司每年的凈利潤大約為30萬元，這些都可以用來償還貸款。綜合評價：市服裝有限責任公司此次申請的220萬元貸款用于購買原材料，以滿足產(chǎn)量增加的需要。此次貸款所用于生產(chǎn)的各種出口服裝及內(nèi)銷服裝在該企業(yè)已經(jīng)生產(chǎn)多年，技術成熟，產(chǎn)品在國內(nèi)外客戶中享有較高的信譽。明年的銷售收入將有大幅增長，產(chǎn)品的銷售利潤高于同行業(yè)平均水平，利用銷售收入還款有保障，現(xiàn)金流穩(wěn)定，現(xiàn)金還款能力較強。四、反擔保措施（一）反擔保模式采用抵押反擔保，以一座建

37、筑面積1253.62平米的綜合商業(yè)用樓抵押。（二）抵押物分析擬抵押房屋位于市鲅魚圈區(qū)世紀廣場西側，地理位置為較好，屬于商業(yè)門市性質(zhì)，易變現(xiàn)。2002年竣工，一共四層，框架結構，層高3.5米。每平米預估價格3000元該房屋預估價格376.09萬元。注：世紀廣場西側、該擬抵押門市北側華?；▓@的新售商品房住宅價格為2200-2500元/平米，所以預估該擬抵押房屋價格為3000元/平米。（三）抵押率擔保貸款抵押率=220萬元/376.09萬元=58%，符合我公司的抵押率規(guī)定。五、優(yōu)勢分析1、技術優(yōu)勢市服裝有限責任公司的主要設備都是2002年以后從國外購置的，去年又購買許多進口的先進服裝加工設備，技術性

38、能在國際上也是一流的。該公司擁有25條服裝生產(chǎn)線，在我地區(qū)屬于規(guī)模較大的服裝出口加工廠家。該公司的生產(chǎn)工人大都具有近10年的服裝制作經(jīng)驗，技術嫻熟，從而保證的出口了產(chǎn)品的高質(zhì)量。該公司擁有計算機管理系統(tǒng)和cad打板系統(tǒng)，通過了iso9001國際質(zhì)量體系認證。2、進出口優(yōu)勢市服裝有限責任公司的股東市進出口有限責任公司在國際市場上與許多大的服裝貿(mào)易公司建立了穩(wěn)定的良好的合作關系，保證了出口產(chǎn)品銷售收入逐步擴大。由于該企業(yè)擁有進出口經(jīng)營許可權，減少了貿(mào)易費用，降低了銷售成本。3、成本優(yōu)勢市紡織城，有多家較大的紡織企業(yè)，同時遼寧熊岳印染集團有限公司就在鲅魚圈區(qū)熊岳鎮(zhèn)，鲅魚圈區(qū)的服裝加工企業(yè)都是自購坯布，到熊岳印染有限公司去印染，降低了原料成本。鲅魚圈區(qū)周邊為農(nóng)村，有大量的剩余的年輕流動力，不但與南