投資者適當(dāng)性管理辦法

1、投資者適當(dāng)性管理辦法【各位讀友，本文僅供參考，望各位讀者知悉，如若喜歡或者需要本文，可點(diǎn) 擊下載下載本文，謝謝！】祝大家工作順利】經(jīng)過半年多的過渡期，新的證券 期貨投資者適當(dāng)性管理辦法將在7月1 日實(shí)施。7月1日以后，A股、B股、新 三板創(chuàng)新層掛牌股票均納入中風(fēng)險(xiǎn)等 級(jí)，需要風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)分?jǐn)?shù)在37分以上的投 資者才能購買。而測(cè)評(píng)在37分以下的保 守型和謹(jǐn)慎型投資者，以后要想買股票， 可能會(huì)被拒絕。下面就來和小編一起了 解投資者適當(dāng)性管理辦法吧。證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法第一條 為了規(guī)范證券期貨投資者 適當(dāng)性管理，維護(hù)投資者合法權(quán)益，根 據(jù)證券法證券投資基金法證券 公司監(jiān)督管理?xiàng)l例期貨交易管理?xiàng)l

2、例及其他相關(guān)法律、行政法規(guī)，制定本辦法。第二條向投資者銷售公開或者非 公開發(fā)行的證券、公開或者非公開募集 的證券投資基金和股權(quán)投資基金（包括 創(chuàng)業(yè)投資基金，以下簡(jiǎn)稱基金）、公開或者 非公開轉(zhuǎn)讓的期貨及其他衍生產(chǎn)品，或 者為投資者提供相關(guān)業(yè)務(wù)服務(wù)的，適用 本辦法。!1!第三條向投資者銷售證券期貨產(chǎn) 品或者提供證券期貨服務(wù)的機(jī)構(gòu)（以下 簡(jiǎn)稱經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)）應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法 規(guī)、本辦法及其他有關(guān)規(guī)定，在銷售產(chǎn) 品或者提供服務(wù)的過程中，勤勉盡責(zé)， 審慎履職，全面了解投資者情況，深入 調(diào)查分析產(chǎn)品或者服務(wù)信息，科學(xué)有效 評(píng)估，充分揭示風(fēng)險(xiǎn)，基于投資者的不 同風(fēng)險(xiǎn)承受能力以及產(chǎn)品或者服務(wù)的不 同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)等因

3、素，提岀明確的適當(dāng)性 匹配意見，將適當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品或者服務(wù)銷售 或者提供給適合的投資者，并對(duì)違法違 規(guī)行為承擔(dān)法律責(zé)任。第四條投資者應(yīng)當(dāng)在了解產(chǎn)品或者服務(wù)情況，聽取經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)適當(dāng)性意見 的基礎(chǔ)上，根據(jù)自身能力審慎決策，獨(dú)立承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)。經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的適當(dāng)性匹配意見不表明 其對(duì)產(chǎn)品或者服務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)和收益做出實(shí) 質(zhì)性判斷或者保證第五條中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì) （以下簡(jiǎn)稱中國(guó)證監(jiān)會(huì)）及其派出機(jī)構(gòu)依 照法律、行政法規(guī)、本辦法及其他相關(guān) 規(guī)定，對(duì)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)履行適當(dāng)性義務(wù)進(jìn)行 監(jiān)督管理。證券期貨交易場(chǎng)所、登記結(jié)算機(jī)構(gòu) 及中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)、中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)、匚中玉證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（以下統(tǒng)稱行 業(yè)協(xié)會(huì)）等自律組織對(duì)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)履行適

4、 當(dāng)性義務(wù)進(jìn)行自律管理。第六條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)向投資者銷售產(chǎn) 品或者提供服務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)了解投資者的 下列信息：（一）自然人的姓名、住址、職業(yè)、年 齡、聯(lián)系方式，法人或者其他組織的名 稱、注冊(cè)地址、辦公地址、性質(zhì)、資質(zhì)及經(jīng)營(yíng)范圍等基本信息；（二）收入來源和數(shù)額、資產(chǎn)、債務(wù)等 財(cái)務(wù)狀況；（三）投資相關(guān)的學(xué)習(xí)、工作經(jīng)歷及投 資經(jīng)驗(yàn)；（四）投資期限、品種、期望收益等投 資目標(biāo)；（五）風(fēng)險(xiǎn)偏好及可承受的損失；（六）誠信記錄；（七）實(shí)際控制投資者的自然人和交 易的實(shí)際受益人；（八）法律法規(guī)、自律規(guī)則規(guī)定的投資 者準(zhǔn)入要求相關(guān)信息；（九）其他必要信息。第七條投資者分為普通投資者與 專業(yè)投資者。!1!普通投資者在信息告

5、知、風(fēng)險(xiǎn)警示、 適當(dāng)性匹配等方面享有特別保護(hù)。第八條符合下列條件之一的是專 業(yè)投資者：（一）經(jīng)有關(guān)金融監(jiān)管部門批準(zhǔn)設(shè)立 的金融機(jī)構(gòu)，包括證券公司、期貨公基金管理公司及其子公司、商業(yè)銀行、 保險(xiǎn)公司、信托公司、財(cái)務(wù)公司等；經(jīng)行 業(yè)協(xié)會(huì)備案或者登記的證券公司子公、私募基金管理人。、期貨公司子公（二）上述機(jī)構(gòu)面向投資者發(fā)行的理 財(cái)產(chǎn)品，包括但不限于證券公司資產(chǎn)管 理產(chǎn)品、基金管理公司及其子公司產(chǎn)品、 期貨公司資產(chǎn)管理產(chǎn)品、銀行理財(cái)產(chǎn)品、 保險(xiǎn)產(chǎn)品、信托產(chǎn)品、經(jīng)行業(yè)協(xié)會(huì)備案 的私募基金。（三）社會(huì)保障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老 基金，慈善基金等社會(huì)公益基金，合格 境外機(jī)構(gòu)投資者（QFII）、人民幣合格境外

6、機(jī)構(gòu)投資者（RQFII）。（四）同時(shí)符合下列條件的法人或者 其他組織：1. 最近1年末凈資產(chǎn)不低于2000萬 元；2. 最近1年末金融資產(chǎn)不低于1000 萬元；3. 具有2年以上證券、基金、期貨、 黃金、外匯等投資經(jīng)歷。（五）同時(shí)符合下列條件的自然人：1. 金融資產(chǎn)不低于500萬元，或者最 近3年個(gè)人年均收入不低于50萬元；2. 具有2年以上證券、基金、期貨、 黃金、外匯等投資經(jīng)歷，或者具有 2年 以上金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)、投資、風(fēng)險(xiǎn)管理及相關(guān)工作經(jīng)歷，或者屬于本條第（一）項(xiàng)規(guī) 定的專業(yè)投資者的高級(jí)管理人員、獲得 職業(yè)資格認(rèn)證的從事金融相關(guān)業(yè)務(wù)的注 冊(cè)會(huì)計(jì)師和律師。前款所稱金融資產(chǎn)，是指銀行存款、 股

7、票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計(jì)劃、 銀行理財(cái)產(chǎn)品、信托計(jì)劃、保險(xiǎn)產(chǎn)品、 期貨及其他衍生產(chǎn)品等。第九條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)可以根據(jù)專業(yè)投 資者的業(yè)務(wù)資格、投資實(shí)力、投資經(jīng)歷 等因素，對(duì)專業(yè)投資者進(jìn)行細(xì)化分類和 管理。第十條專業(yè)投資者之外的投資者 為普通投資者。經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照有效維護(hù)投資者 合法權(quán)益的要求，綜合考慮收入來源、資產(chǎn)狀況、債務(wù)、投資知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)、風(fēng) 險(xiǎn)偏好、誠信狀況等因素，確定普通投 資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，對(duì)其進(jìn)行細(xì)化分 類和管理。第條普通投資者和專業(yè)投資 者在一定條件下可以互相轉(zhuǎn)化。符合本辦法第八條第（四）、（五）項(xiàng)規(guī) 定的專業(yè)投資者，可以書面告知經(jīng)營(yíng)機(jī) 構(gòu)選擇成為普通投資者，經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)其履行

8、相應(yīng)的適當(dāng)性義務(wù)。符合下列條件之一的普通投資者可 以申請(qǐng)轉(zhuǎn)化成為專業(yè)投資者，但經(jīng)營(yíng)機(jī) 構(gòu)有權(quán)自主決定是否同意其轉(zhuǎn)化：（一）最近1年末凈資產(chǎn)不低于1000 萬兀，最近1年末金融資產(chǎn)不低于 500 萬元，且具有1年以上證券、基金、期 貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷的除專業(yè)投 資者外的法人或其他組織；（二）金融資產(chǎn)不低于300萬元或者 最近3年個(gè)人年均收入不低于30萬元， 且具有1年以上證券、基金、期貨、黃 金、外匯等投資經(jīng)歷或者1年以上金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)、投資、風(fēng)險(xiǎn)管理及相關(guān)工作 經(jīng)歷的自然人投資者。.條 普通投資者申請(qǐng)成為專第 業(yè)投資者應(yīng)當(dāng)以書面形式向經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)提 出申請(qǐng)并確認(rèn)自主承擔(dān)可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn) 和后果，

9、提供相關(guān)證明材料。經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)通過追加了解信息、 投資知識(shí)測(cè)試或者模擬交易等方式對(duì)投 資者進(jìn)行謹(jǐn)慎評(píng)估，確認(rèn)其符合前條要 求，說明對(duì)不同類別投資者履行適當(dāng)，、匕義務(wù)的差別，警示可能承擔(dān)的投資風(fēng)險(xiǎn), 告知申請(qǐng)的審查結(jié)果及其理由。條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)告知投資第者，其根據(jù)本辦法第六條規(guī)定所提供的 信息發(fā)生重要變化、可能影響分類的， 應(yīng)及時(shí)告知經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)。經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建 立投資者評(píng)估數(shù)據(jù)庫并及時(shí)更新，充分 使用已了解信息和已有評(píng)估結(jié)果，避免 重復(fù)采集，提高評(píng)估效率。第十四條 中國(guó)證監(jiān)會(huì)、自律組織在 針對(duì)特定市場(chǎng)、產(chǎn)品或者服務(wù)制定規(guī)則 時(shí)，可以考慮風(fēng)險(xiǎn)性、復(fù)雜性以及投資平、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力、者的認(rèn)知難

10、度等因素，從資產(chǎn)規(guī)模、收 入水投資認(rèn)購最低金額等方面，規(guī)定投資者 準(zhǔn)入要求。投資者準(zhǔn)入要求包含資產(chǎn)指 標(biāo)的，應(yīng)當(dāng)規(guī)定投資者在購買產(chǎn)品或者 接受服務(wù)前一定時(shí)期內(nèi)符合該指標(biāo)。現(xiàn)有市場(chǎng)、產(chǎn)品或者服務(wù)規(guī)定投資 者準(zhǔn)入要求的，應(yīng)當(dāng)符合前款規(guī)定。第十五條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)了解所銷 售產(chǎn)品或者所提供服務(wù)的信息，根據(jù)風(fēng) 險(xiǎn)特征和程度，對(duì)銷售的產(chǎn)品或者提供 的服務(wù)劃分風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)。第十六條劃分產(chǎn)品或者服務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 等級(jí)時(shí)應(yīng)當(dāng)綜合考慮以下因素：（一）流動(dòng)性；（二）到期時(shí)限；（三）杠桿情況；（四）結(jié)構(gòu)復(fù)雜性；（五）投資單位產(chǎn)品或者相關(guān)服務(wù)的 最低金額；（六）投資方向和投資范圍；（七）募集方式；（八）發(fā)行人等相關(guān)主體的信用狀況；（

11、九）同類產(chǎn)品或者服務(wù)過往業(yè)績(jī)； （十）其他因素。涉及投資組合的產(chǎn)品或者服務(wù)，應(yīng) 當(dāng)按照產(chǎn)品或者服務(wù)整體風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)進(jìn)行 評(píng)估。第十七條產(chǎn)品或者服務(wù)存在下列 因素的，應(yīng)當(dāng)審慎評(píng)估其風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)：（一）存在本金損失的可能性，因杠桿 交易等因素容易導(dǎo)致本金大部分或者全 部損失的產(chǎn)品或者服務(wù)；（二）產(chǎn)品或者服務(wù)的流動(dòng)變現(xiàn)能力， 因無公開交易市場(chǎng)、參與投資者少等因 素導(dǎo)致難以在短期內(nèi)以合理價(jià)格順利變 現(xiàn)的產(chǎn)品或者服務(wù)；（三）產(chǎn)品或者服務(wù)的可理解性，因結(jié) 構(gòu)復(fù)雜、不易估值等因素導(dǎo)致普通人難以理解其條款和特征的產(chǎn)品或者服務(wù)；（四）產(chǎn)品或者服務(wù)的募集方式，涉及 面廣、影響力大的公募產(chǎn)品或者相關(guān)服 務(wù);（五）產(chǎn)品或者服

12、務(wù)的跨境因素，存在 市場(chǎng)差異、適用境外法律等情形的跨境 發(fā)行或者交易的產(chǎn)品或者服務(wù)；（六）自律組織認(rèn)定的高風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品或 者服務(wù)；（七）其他有可能構(gòu)成投資風(fēng)險(xiǎn)的因 素。第十八條 經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)產(chǎn)品 或者服務(wù)的不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，對(duì)其適合銷 售產(chǎn)品或者提供服務(wù)的投資者類型作岀 判斷，根據(jù)投資者的不同分類，對(duì)其適 合購買的產(chǎn)品或者接受的服務(wù)作出判 斷第十九條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)告知投資者不適合購買相關(guān)產(chǎn)品或者接受相關(guān)服務(wù) 后，投資者主動(dòng)要求購買風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)高于 其風(fēng)險(xiǎn)承受能力的產(chǎn)品或者接受相關(guān)服 務(wù)的，經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)在確認(rèn)其不屬于風(fēng)險(xiǎn)承 受能力最低類別的投資者后，應(yīng)當(dāng)就產(chǎn) 品或者服務(wù)風(fēng)險(xiǎn)高于其承受能力進(jìn)行特 別的書面風(fēng)險(xiǎn)警示，

13、投資者仍堅(jiān)持購買 的，可以向其銷售相關(guān)產(chǎn)品或者提供相 關(guān)服務(wù)。第二十條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)向普通投資者 銷售高風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品或者提供相關(guān)服務(wù)，應(yīng) 當(dāng)履行特別的注意義務(wù)，包括制定專門 的工作程序，追加了解相關(guān)信息，告知 特別的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，給予普通投資者更多的 考慮時(shí)間，或者增加回訪頻次等。第二資者和產(chǎn)品或者服務(wù)的信息變化情況， 主動(dòng)調(diào)整投資者分類、產(chǎn)品或者服務(wù)分 級(jí)以及適當(dāng)性匹配意見，并告知投資者 上述情況。第二NIR!1!條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)投.條禁止經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)進(jìn)行下 列銷售產(chǎn)品或者提供服務(wù)的活動(dòng)：（一）向不符合準(zhǔn)入要求的投資者銷 售產(chǎn)品或者提供服務(wù)；（二）向投資者就不確定事項(xiàng)提供確 定性的判斷，或者告知投資者有可能使

14、 其誤認(rèn)為具有確定性的意見；（三）向普通投資者主動(dòng)推介風(fēng)險(xiǎn)等 級(jí)高于其風(fēng)險(xiǎn)承受能力的產(chǎn)品或者服務(wù);（四）向普通投資者主動(dòng)推介不符合 其投資目標(biāo)的產(chǎn)品或者服務(wù)；（五）向風(fēng)險(xiǎn)承受能力最低類別的投 資者銷售或者提供風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)高于其風(fēng)險(xiǎn) 承受能力的產(chǎn)品或者服務(wù)；（六）其他違背適當(dāng)性要求，損害投資 者合法權(quán)益的行為。條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)向普通投資第者銷售產(chǎn)品或者提供服務(wù)前，應(yīng)當(dāng)告知 下列信息：（一）可能直接導(dǎo)致本金虧損的事項(xiàng);（二）可能直接導(dǎo)致超過原始本金損 失的事項(xiàng)；（三）因經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)或者財(cái)產(chǎn)狀 況變化，可能導(dǎo)致本金或者原始本金虧 損的事項(xiàng)；（四）因經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)或者財(cái)產(chǎn)狀 況變化，影響客戶判斷的重要事由；（

15、五）限制銷售對(duì)象權(quán)利行使期限或 者可解除合同期限等全部限制內(nèi)容；!1!（六）本辦法第二十九條規(guī)定的適當(dāng) 匹配意見。四條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)對(duì)投資者進(jìn)內(nèi)容應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確、第二十 行告知、警示，完整，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或 者重大遺漏，語言應(yīng)當(dāng)通俗易懂；告知、 警示應(yīng)當(dāng)采用書面形式送達(dá)投資者，并 由其確認(rèn)已充分理解和接受。五條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)通過營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)向普通投資者進(jìn)行本辦法第 第二十條、第二 定的告知、警示，應(yīng)當(dāng)全過程錄音或者 錄像;通過互聯(lián)網(wǎng)等非現(xiàn)場(chǎng)方式進(jìn)行的， 經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)完善配套留痕安排，由普 通投資者通過符合法律、行政法規(guī)要求 的電子方式進(jìn)行確認(rèn)。第二十六條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)委托其他機(jī) 構(gòu)銷售本機(jī)構(gòu)發(fā)行的產(chǎn)品或

16、者提供服 務(wù)，應(yīng)當(dāng)審慎選擇受托方，確認(rèn)受托方 具備代銷相關(guān)產(chǎn)品或者提供服務(wù)的資格 和落實(shí)相應(yīng)適當(dāng)性義務(wù)要求的能力，應(yīng) 當(dāng)制定并告知代銷方所委托產(chǎn)品或者提 供服務(wù)的適當(dāng)性管理標(biāo)準(zhǔn)和要求，代銷 方應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格執(zhí)行，但法律、行政法規(guī)、 中國(guó)證監(jiān)會(huì)其他規(guī)章另有規(guī)定的除夕條和第二】條、:條規(guī)NIR!1!、。匕條規(guī)定的第二十七條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)代銷其他機(jī) 構(gòu)發(fā)行的產(chǎn)品或者提供相關(guān)服務(wù)，應(yīng)當(dāng) 在合同中約定要求委托方提供的信息， 包括本辦法第十六條、第 產(chǎn)品或者服務(wù)分級(jí)考慮因素等，自行對(duì) 該信息進(jìn)行調(diào)查核實(shí)，并履行投資者評(píng) 估、適當(dāng)性匹配等適當(dāng)性義務(wù)。委托方 不提供規(guī)定的信息、提供信息不完整的, 經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)拒絕代銷產(chǎn)品

17、或者提供服 務(wù)。第二十八條對(duì)在委托銷售中違反 適當(dāng)性義務(wù)的行為，委托銷售機(jī)構(gòu)和受 托銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)依法承擔(dān)相應(yīng)法律責(zé) 任，并在委托銷售合同中予以明確。NIR!1!第二十九條 經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)制定適 當(dāng)性內(nèi)部管理制度，明確投資者分類、 產(chǎn)品或者服務(wù)分級(jí)、適當(dāng)性匹配的具體 依據(jù)、方法、流程等，嚴(yán)格按照內(nèi)部管 理制度進(jìn)行分類、分級(jí)，定期匯總分類、 分級(jí)結(jié)果，并對(duì)每名投資者提岀匹配意 見。經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)制定并嚴(yán)格落實(shí)與適!1!當(dāng)性內(nèi)部管理有關(guān)的限制不匹配銷售行 為、客戶回訪檢查、評(píng)估與銷售隔離等 風(fēng)控制度，以及培訓(xùn)考核、執(zhí)業(yè)規(guī)范、 監(jiān)督問責(zé)等制度機(jī)制，不得采取鼓勵(lì)不 適當(dāng)銷售的考核激勵(lì)措施，確保從業(yè)人 員切實(shí)

18、履行適當(dāng)性義務(wù)。第者分類政策、產(chǎn)品或者服務(wù)分級(jí)政策、 自查報(bào)告在公司網(wǎng)站或者指定網(wǎng)站進(jìn)行 披露。第條鼓勵(lì)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)將投資條 經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)每半年開 展一次適當(dāng)性自查，形成自查報(bào)告。發(fā) 現(xiàn)違反本辦法規(guī)定的問題，應(yīng)當(dāng)及時(shí)處 理并主動(dòng)報(bào)告住所地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī) 構(gòu)。!1!條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照相 關(guān)規(guī)定妥善保存其履行適當(dāng)性義務(wù)的相 關(guān)信息資料，防止泄露或者被不當(dāng)利用, 接受中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派岀機(jī)構(gòu)和自律組 織的檢查。對(duì)匹配方案、告知警示資料、 錄音錄像資料、自查報(bào)告等的保存期限 不得少于20年。條投資者購買產(chǎn)品或者第接受服務(wù)，按規(guī)定需要提供信息的，所 提供的信息應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。投 資匕、者根據(jù)本辦法第六

19、條規(guī)定所提供的 信息發(fā)生重要變化、可能影響其分類的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)告知經(jīng)營(yíng) 嘰構(gòu)。投資者不按照規(guī)定提供相關(guān)信息， 提供信息不真實(shí)、不準(zhǔn)確、不完整的，應(yīng)當(dāng)依法承擔(dān)相 應(yīng)法律責(zé)任，經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)告知其后果，并拒絕向其銷售產(chǎn) 品或者提供服務(wù)。NIR!1!四條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)妥善處 理適當(dāng)性相關(guān)的糾紛，與投資者協(xié)商解 決爭(zhēng)議，采取必要措施支持和配合投資 者提出的調(diào)解。經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)履行適當(dāng)性義 務(wù)存在過錯(cuò)并造成投資者損失的，應(yīng)當(dāng) 依法承擔(dān)相應(yīng)法律責(zé)任。證明經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)與普通投資者發(fā)生糾紛 的，經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)提供相關(guān)資料，其已向投資者履行相應(yīng)義務(wù)。五條中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出 機(jī)構(gòu)在監(jiān)管中應(yīng)當(dāng)審核或者關(guān)注產(chǎn)品或 者服務(wù)的適當(dāng)性安排，

20、對(duì)適當(dāng)性制度落 實(shí)情況進(jìn)行檢查，督促經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)嚴(yán)格落 實(shí)適當(dāng)性義務(wù)，強(qiáng)化適當(dāng)性管理。六條證券期貨交易場(chǎng)所應(yīng)第當(dāng)制定完善本市場(chǎng)相關(guān)產(chǎn)品或者服務(wù)的 適當(dāng)性管理自律規(guī)則。行業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)當(dāng)制定完善會(huì)員落實(shí)適 當(dāng)性管理要求的自律規(guī)則，制定并定期 更新本行業(yè)的產(chǎn)品或者服務(wù)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)名 錄以及本辦法第十九條、第二十二條規(guī) 定的風(fēng)險(xiǎn)承受能力最低的投資者類別， 供經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)參考。經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)評(píng)估相關(guān)產(chǎn) 品或者服務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)不得低于名錄規(guī) 定的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)。證券期貨交易場(chǎng)所、行業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)當(dāng) 督促、引導(dǎo)會(huì)員履行適當(dāng)性義務(wù)，對(duì)備 案產(chǎn)品或者相關(guān)服務(wù)應(yīng)當(dāng)重點(diǎn)關(guān)注高風(fēng) 險(xiǎn)產(chǎn)品或者服務(wù)的適當(dāng)性安排。七條經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)違反本辦法第規(guī)定的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派岀機(jī)構(gòu)可以 對(duì)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)及其直接負(fù)責(zé)的主管人員和 其他直接責(zé)任人員，采取責(zé)令改正、監(jiān) 管談話、出具警示函、責(zé)令參加培訓(xùn)等 監(jiān)督管理措施。八條證券公司、期貨公司違九條違反本辦法第六條、第 十八條、第十九條、第二十條、第二十 一條、第 第二十三 規(guī)定的，反本辦法規(guī)定，存在較大風(fēng)險(xiǎn)或者風(fēng)險(xiǎn) 隱患的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派岀機(jī)構(gòu)可以 按照證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例第七十 條、期貨交易管理?xiàng)l例第五十五條的 規(guī)定，采取監(jiān)督管理措施。第四條、第二十二條第（三）項(xiàng)至第（六）項(xiàng)、 條、第二按照證七條、券投資基金法第一百證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例 第八十四條、期貨交易管理?xiàng)l例 第六十七條予以處理。第四十條 違反