2證券交易常識

1、LOGOLOGO華南師范大學(xué)南海校區(qū)經(jīng)濟(jì)與管理系證券投資學(xué)投資學(xué)投資方向?qū)I(yè)課程第二講第二講證券交易基本常識課程的教學(xué)任務(wù)課程的教學(xué)任務(wù) 通過本課程的教學(xué)，學(xué)生應(yīng)能熟練掌握證券交易和結(jié)算的程序與規(guī)則，證券經(jīng)紀(jì)、自營、受托資產(chǎn)管理和證券回購業(yè)務(wù)的流程與特點(diǎn) ，詳細(xì)了解證券交易風(fēng)險(xiǎn)極其防范方法等。開戶申報(bào)競價(jià)成交交割委托開A股股東帳戶：深圳50；上海40。開資金帳戶：到事先選定的證券營業(yè)部。B股開戶：先存資金，不低于1000美金（深圳7800港幣），再到有B股業(yè)務(wù)權(quán)限的券部開戶。柜臺(tái)委托小鍵盤委托電話委托互聯(lián)網(wǎng)委托零股委托報(bào)價(jià)單位：每股/份基金/百元面值；最小變價(jià)：A/基金/債0.01，滬B0.0

2、01，深B0.01。買賣單位：1手=100股/份或1000元面值債券。申報(bào)限制：報(bào)價(jià)在漲跌幅限制以內(nèi)，單筆申報(bào) 最大量1萬手。集合競價(jià)連續(xù)競價(jià)價(jià)格優(yōu)先時(shí)間優(yōu)先T+0：滬市債券/深市國債可轉(zhuǎn)債；T+1：A股/基金； 交易品種：A股/B股/基金/債券；交易時(shí)間：周一至周五 am9:30-11:30，pm1:00-3:00；費(fèi)用：A/B股/基金不高于3傭金+ 1稅單邊（起點(diǎn)5元）； 債券不高于1 傭金，免稅。基本規(guī)則開立帳戶 申請開戶申請開戶 到上海證券中央登記結(jié)算公司在各地的開戶代理機(jī)構(gòu)處，辦理有關(guān)申請開立證券帳戶手續(xù)。 個(gè)人投資者：本人親往辦理的，提供本人中華人民共和國居民身份證（以下簡稱身份證

3、）及其復(fù)印件；由他人代辦的，還須提供代辦人身份證及其復(fù)印件、授權(quán)委托書。 機(jī)構(gòu)投資者：須提供工商行政管理機(jī)關(guān)頒發(fā)的法人營業(yè)執(zhí)照副本原件和復(fù)印件或民政部門或其它主管部門頒發(fā)的法人注冊登記證書原件和復(fù)印件、法定代表人授權(quán)委托書和經(jīng)辦人的身份證及其復(fù)印件。開立帳戶 證券帳戶的分類證券帳戶的分類 上海證券交易所的證券帳戶根椐投資者的性質(zhì)分為五類。通過編號加以區(qū)別（證券帳戶編號由一個(gè)大寫英文字母與9位數(shù)字組成，最后一位數(shù)字為校驗(yàn)位） 表一：證券帳戶分類表一：證券帳戶分類委托買賣 委托申報(bào)委托申報(bào)上證所對上市掛牌交易的各種證券，都規(guī)定了統(tǒng)一的證券交易代碼。每筆委托的數(shù)量，應(yīng)該是一個(gè)交易單位為起點(diǎn)的整數(shù)倍。

4、證券交易 電腦交易系統(tǒng)成交撮合演示圖電腦交易系統(tǒng)成交撮合演示圖問題：往往一個(gè)股票漲停后還會(huì)再漲，我是否可以買入今天漲停的股票？能否交易成功？證券交易 漲跌幅限制漲跌幅限制 目前，上證所對所有的A股、B股和基金實(shí)行10%的漲跌幅限制。對特別交易股票實(shí)行5%的漲跌幅限制。對特別轉(zhuǎn)讓股票實(shí)行5%漲幅限制，無跌幅限制。 除權(quán)和除息除權(quán)和除息 如遇上市證券增發(fā)證券或分紅、發(fā)放股息或利息，其證券以除權(quán)或除息的方式進(jìn)行交易。 除權(quán)或除息，是指當(dāng)日在市場買入除權(quán)（息）證券，已除去其含有的購買增發(fā)證券或領(lǐng)取股息紅利或利息的權(quán)利。 目前，上證所除權(quán)除息價(jià)格的計(jì)算公式為： 除權(quán)(息)價(jià)格 = (前收盤價(jià)-現(xiàn)金紅利

5、)+增發(fā)證券價(jià)格*增發(fā)證券比例 (1+增發(fā)證券比例+ 送紅股比例)。最高價(jià)最高價(jià)226最高價(jià)最高價(jià)46上市公司上市公司10股增股增N股股除權(quán)前是除權(quán)前是1股的價(jià)格股的價(jià)格除權(quán)后是除權(quán)后是1/N股的價(jià)格股的價(jià)格上機(jī)作業(yè)：上機(jī)作業(yè)：000557，該股有多少次除權(quán)，該股有多少次除權(quán)每次除權(quán)上市公司的方案是？每次除權(quán)上市公司的方案是？A 股、基金、權(quán)證、債券交易費(fèi)用一覽表 B 股交易費(fèi)用一覽表 非交易類業(yè)務(wù)費(fèi)用一覽表 第二部分 證券交易 分時(shí)走勢圖識讀分時(shí)走勢圖識讀仔細(xì)看清楚：仔細(xì)看清楚：*指數(shù)一般是指數(shù)一般是某個(gè)特定的股某個(gè)特定的股票群（大盤）票群（大盤）如果是個(gè)股則如果是個(gè)股則為某某上市公為某某上

6、市公司司上機(jī)：上機(jī)：對比輸入對比輸入“04”與與“000004”的的區(qū)別？區(qū)別？ 該圖上有兩條曲線，一條為白線，是大盤加權(quán)指數(shù)曲線（即證交所公布的股價(jià)指數(shù)曲線），一條為黃線，是不含加權(quán)的大盤 指數(shù) 。個(gè)股圖 意義：黃、白線的相對位置顯示小盤股與大盤股漲跌的差距，黃線在白線之上，表示小盤股漲幅較大或跌幅較小，黃線在白 線之下，則剛好相反。 在白黃線附近還有紅綠柱線，紅柱線表示漲，綠柱線表示跌。 柱線的長度表示力量。當(dāng)紅柱線逐漸增長時(shí)，顯示指數(shù)上漲力量逐漸增強(qiáng)，縮短則上漲力量減弱；當(dāng)綠柱線增長時(shí)，顯示指數(shù)下跌力量增強(qiáng)，縮短則下跌力量減弱。 在走勢圖的下方，設(shè)有黃色（藍(lán)色）柱線，表示每一分鐘內(nèi)的成交

7、量，黃色表示上漲，藍(lán)色表示下跌。 委買（手?jǐn)?shù)）：指所有個(gè)股現(xiàn)在委托買入的前三檔的總和（由高到低排序）。 委賣（手?jǐn)?shù)）：指所有個(gè)股現(xiàn)在委托賣出的前三檔的總和（由低到高排序）。 成交量（手?jǐn)?shù)）、昨收、漲跌（指數(shù)）、漲跌幅 開盤、最高、最低。n委比 ：是股票委托買賣的比例，用以衡量一段時(shí)間內(nèi)，委托買賣盤相對強(qiáng)度的指標(biāo)。100委買手?jǐn)?shù)-委賣手?jǐn)?shù) 委比=委買手?jǐn)?shù)+委賣手?jǐn)?shù)n委比值的變化范圍：委比值的變化范圍：-100%-100%+100%+100%。n當(dāng)委比值為當(dāng)委比值為正值且委比數(shù)值大正值且委比數(shù)值大，說明市場買盤強(qiáng)，說明市場買盤強(qiáng)勁，反之，則說明市場拋盤壓力大。當(dāng)委比從負(fù)勁，反之，則說明市場拋盤壓力

8、大。當(dāng)委比從負(fù)100%100%趨向正趨向正100%100%時(shí)，說明多方逐漸占據(jù)上風(fēng)。時(shí)，說明多方逐漸占據(jù)上風(fēng)。 量比：衡量相對成交量的指標(biāo)。它是開市后每分鐘的平均成交量與過去量比：衡量相對成交量的指標(biāo)。它是開市后每分鐘的平均成交量與過去5個(gè)交易日每分鐘平均成交量之比。其公式為：個(gè)交易日每分鐘平均成交量之比。其公式為： 當(dāng)量比數(shù)據(jù)大于當(dāng)量比數(shù)據(jù)大于1時(shí)，說明當(dāng)日每分鐘的平均成交時(shí)，說明當(dāng)日每分鐘的平均成交量大于過去五日的平均值，交易比過去量大于過去五日的平均值，交易比過去5日強(qiáng)有力，日強(qiáng)有力，當(dāng)量比數(shù)據(jù)小于當(dāng)量比數(shù)據(jù)小于1時(shí)，說明市場成交萎縮，現(xiàn)在的時(shí)，說明市場成交萎縮，現(xiàn)在的成交比不上過去成交

9、比不上過去5日的均值。日的均值。 5當(dāng)日累計(jì)成交總量（手）量比=過去 個(gè)交易日平均每分鐘成交量 當(dāng)日累計(jì)開始的時(shí)間（分）個(gè)股分時(shí)走勢圖：深發(fā)展（個(gè)股分時(shí)走勢圖：深發(fā)展（000001） 內(nèi)盤：是指一筆證券交易是以買方委托（價(jià)格）成交的 外盤：表示一筆證券交易以賣方委托（價(jià)格）成交的。顯然，某個(gè)證券品種的總成交量就是內(nèi)盤和外盤的相加。以賣方成交的委托納入外盤，如外盤數(shù)量增加，就意味著多數(shù)賣出委托都有買方來承接，顯示了買方的強(qiáng)勁勢頭。以買方成交的委托納入內(nèi)盤，如內(nèi)盤數(shù)量大，就說明多數(shù)的買入委托價(jià)都有人愿意接受，說明賣方勢力的強(qiáng)大。n換手率高，表示成交活躍，交易量大，買的人多，換手率高，表示成交活躍，交易量大，買的人多，賣的人也多，屬于熱門股，賣的人也多，屬于熱門股，同時(shí)也說明該股投機(jī)性同時(shí)也說明該股投機(jī)性強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)大。強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)大。n新股一般換手率較高，甚至可以超過新股一般換手率較高，甚至