宏達公司債權(quán)包案例分析報告文案

1、債權(quán)包資產(chǎn)核算案例分析報告-以宏達資產(chǎn)管理公司為例任課教師：劉萬麗小組編號：第一小組小組成員：王亞靜梅鶴王晶晶曾靖姝楊彥偉胡福娥目錄一、案例背景1二、案例問題分析與解決對策1（一）宏達公司債權(quán)包關于資產(chǎn)的定義與內(nèi)涵1（二）作為企業(yè)負責人對企業(yè)債權(quán)包不良資產(chǎn)進行核算1（三）針對債權(quán)包中的五項債權(quán)分別提出價值認定方案2（四）本案例債權(quán)包的風險管理方案3三、總結(jié)與反思4一、案例背景本案例討論了宏大資產(chǎn)管理公司購買的特殊資產(chǎn)一債權(quán)包的會計處理問題。宏達公司低價購入了債權(quán)包，為本年績效目標實現(xiàn)提供了重要保障，但是債權(quán)包中各項不良貸款的問題五花八門，有的債權(quán)存在多個債權(quán)人，有的債權(quán)發(fā)生了擔保人變更，有的債

2、權(quán)抵押品是限售股，有的債權(quán)使用的是重復抵押品。債權(quán)包中的各項資產(chǎn)究竟以何種方式進行確認和計量，本文進行了如下討論。二、案例問題分析與解決對策（一）宏達公司債權(quán)包關于資產(chǎn)的定義與內(nèi)涵關于此案例我組首先分析了宏大公司以1000萬元的低價從城市商業(yè)銀行購入的這個所有權(quán)有瑕疵的債權(quán)包的實質(zhì)，并進而得出結(jié)論：此債權(quán)包屬于該公司的一項資產(chǎn)。所謂資產(chǎn)，是指企業(yè)過去的交易或事項形成的，由企業(yè)擁有或者控制的，預期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的資源。這里關于資產(chǎn)的確認要求有幾點需注意：第一，資產(chǎn)的經(jīng)濟內(nèi)涵是資源。而宏大公司從城市商業(yè)銀行購入的債權(quán)包正是以貨幣形式存在的一種無形的資源；第二，作為資產(chǎn)的資源應為該企業(yè)現(xiàn)在所擁

3、有或者控制。從案例中我們可以得知，宏大公司已具有此債權(quán)包的所有權(quán)，盡管此債權(quán)包中的債權(quán)瑕疵程度不同，但都為宏大公司所擁有；第三，作為資產(chǎn)的資源必須能為企業(yè)帶來未來經(jīng)濟利益的流入。宏大公司以1000萬元的低價購入了債權(quán)金額高達2200萬元的債權(quán)包，雖然存在著限售股、債務擔保人的變更等各種問題，但也有諸如紅星房地產(chǎn)開發(fā)有限公司等比較優(yōu)良的債權(quán)，關于能帶來未來經(jīng)濟利益的流入問題那是毋庸置疑的；最后，作為資產(chǎn)的資源其成本必須能夠用貨幣進行可靠的計量。從案例材料中，我們也能看到此債權(quán)包的成本正是1000萬元，能夠用貨幣進行可靠的計量。綜上分析，宏大購入的此債權(quán)包符合資產(chǎn)的定義，屬于該企業(yè)的資產(chǎn)。（二）作

4、為企業(yè)負責人對企業(yè)債權(quán)包不良資產(chǎn)進行核算首先針對張偉的核算方法我認為有以下弊端：雖然將其打包作為一個整體確認資產(chǎn)在初始計量時確實更為便捷，但是這些所有權(quán)具有不同程度瑕疵的債權(quán)在未來期間回收風險大小，預期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益多少都不盡相同，各個債權(quán)間也并沒有相互依賴，所以并不能將其視為一個整體.而且如果在未來期間將這些債權(quán)作為整體綜合評估其風險和潛在價值在市場不確定因素的影響下極大可能違背會計準則中謹慎性原則。其次張偉將債權(quán)包定義為一個資產(chǎn)組也是不嚴格的。因為這五個各不相同的債權(quán)都可以單獨的產(chǎn)生現(xiàn)金流入，這違背了資產(chǎn)組產(chǎn)生的現(xiàn)金流入應當基本獨立于其他資產(chǎn)或資產(chǎn)組的定義。最后在期末對債權(quán)包的風險評

5、估進行減值測試時，無論是打包還是分別核算都應該對每個債權(quán)的回收風險，抵押品價值，擔保價值，所有權(quán)權(quán)限綜合評估，這并不減少企業(yè)的工作量，而且將其減值一并計入，使用者并不能根據(jù)賬面情況合理的進行考量和評估進而進行一系列有效的管理方案和措施。其次針對王芳的核算方法我認為有以下優(yōu)點，首先拆分方案科學的確定了各項債權(quán)的價值，針對不同所有權(quán)瑕疵的債權(quán)采用一些科學的方法計入初始成本，在未來的處置中，針對各個債權(quán)未來可能存在的不同問題，逐一擊破，這樣有助于降低企業(yè)風險，有序高效的開展工作。其次分別核算的方案也是具有可操作性的，雖然每個債權(quán)都存在著不同的瑕疵，但是通過查閱法律規(guī)章，咨詢專業(yè)人士，運用科學的計量方

6、法，做好追蹤管理，為帶來企業(yè)利潤最大化的目標提供了必要的保障。綜上所述，假定作為企業(yè)財務負責人，我們更贊成王芳的觀點，認為企業(yè)應該采取分別核算的處理方法。(三)針對債權(quán)包中的五項債權(quán)分別提出價值認定方案1 .針對紅星房地產(chǎn)開發(fā)有限公司：宏大資產(chǎn)管理公司的債權(quán)入賬價值應計入700萬元。因為抵押資產(chǎn)在抵押時的評估價值為800萬元，現(xiàn)評估價值為1000萬元，表明企業(yè)有能力償還本息和為700萬的債權(quán)，所以入賬價值應計入700萬元。2 .針對東祥電器有限公司：宏大資產(chǎn)管理公司的債權(quán)入賬價值應計入280萬元。因為，首先宏大可以收到抵押貨運車輛目前的市價100萬，其次東祥公司破產(chǎn)清算的估價900萬應該在宏大

7、的剩余債權(quán)300萬和其它公司和銀行的債權(quán)1200萬之間按比例分配900*300/(300+1200)=180萬元，所以入賬價值應計入100+180=280萬元。3 .針對天天商廈股份有限公司：宏大資產(chǎn)管理公司的債權(quán)入賬價值應計入500萬元。因為債務人天天商廈在償還了保證人鴻圖商貿(mào)保證的600萬元債務中的100萬元后，另向債權(quán)人出具500萬元的說明并讓其母公司天天商業(yè)擔保的行為，不是擔保法所規(guī)定的對主合同的變更，而是就余款500萬元又增加了一位保證人。而天天商廈的母公司凈資產(chǎn)與年利潤逐漸遞增，有能力為天天商廈償還500萬元的債務，所以入賬價值應計入500萬元。4 .針對興智電子有限公司：本公司截

8、至債權(quán)包收購日，債權(quán)本息合計200萬元，由于債權(quán)包收購日前兩個月，興智公司持有10萬股股權(quán)的天達公司進行股改，這意味著質(zhì)押的10萬股股權(quán)成了限售股，總計為150萬元，可能要10個月后方能解禁上市。加之解禁后的股價很有可能下跌，所以在對該公司債權(quán)進行計量時，按照謹慎性原則前期應按照50萬元進行計量，后期根據(jù)具體的股票解禁和股價變動情況進行計量。5 .針對百姓汽車修理公司：本公司債券本息合計100萬元。雖然該公司的抵押資產(chǎn)該公司的機器設備在抵押時股價為100萬元，但是現(xiàn)在股價為60萬元。然而該公司牽涉到重復抵押，根據(jù)擔保法規(guī)定，宏達公司從城市商業(yè)銀行購入的該公司的債務，而城市商業(yè)銀行為第二受償人，

9、最后能夠得到的抵押物變現(xiàn)資金為10萬元，所以應按照10萬元的債務價值進行認定。（四）本案例債權(quán)包的風險管理方案債務糾紛的解決方式有很多種，比如協(xié)商、調(diào)解、仲裁和訴訟等。但是如果能夠通過協(xié)商或調(diào)節(jié)成功解決，則省去漫長的訴累，當然屬于兵不血刃的上上之策略。因此對于本次債權(quán)包的追討應當做好充分的調(diào)查和了解。我們知道債權(quán)債務糾紛是一種簡單的財產(chǎn)法律關系，具有鮮明的財產(chǎn)性質(zhì)，但是現(xiàn)實社會的復雜性決定債權(quán)清收債務追逃手段的多樣性。因此對于非專業(yè)人士而言，除使用暴力、脅迫等手段外，成功幾率非常小。實踐中，對于一個欠款不還的企業(yè)，其債權(quán)人往往不止一家，其用于歸還債務的資金也有一定限度，所以企業(yè)會根據(jù)輕重緩急確

10、定不同的還款對象和還款期。這個時候，誰催收的方法準、力度大，誰就可能更早的拿到錢，所以必須通過各種不同的方式給債務企業(yè)施加壓力，而下面是我部門給出的合理解決辦法。通過對債權(quán)包的分析，我們基本認定對于債權(quán)包中的不良資產(chǎn)需要拆分核算，并且分類型進行追討方案制定。1 .對紅星房地產(chǎn)開發(fā)公司，我們需要做好充分的準備。首先應全面分析有關證據(jù)資料，包括抵押合同和債權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議等，可根據(jù)城市房地產(chǎn)管理法第46條相關規(guī)定并和紅星公司通過協(xié)商妥善解決，應當對抵押物拍賣，盡快收回債務，風險等級較低。2 .而東祥電器有限公司，因為有多個債權(quán)人，我們需要做全面的調(diào)查，看是否有擔保物權(quán)人和其他優(yōu)先權(quán)的債權(quán)人存在，比例是多

11、少。該公司目前破產(chǎn)清算額和車輛市場價值合計1000萬元，所欠外債為1600萬元。如果是普通的債權(quán)分配，那么按照比例我們的額度是總債權(quán)四分之一，最多能獲得250萬元。但此債權(quán)存在很大不確定性，我們需要花費時間和精力去了解，風險等級非常高。3 .對于天天商廈我們可以采用協(xié)商談判，我們在前期調(diào)查準備階段要充分、全面地了解擔保協(xié)議的責任人以及擔保法相關規(guī)定。完成之后，根據(jù)制訂的清欠方案或由律師向鴻圖商貿(mào)公司發(fā)出催款律師函，促使債務人主動履行債務，或與債務人加強溝通、協(xié)商談判。談判的過程中最好有專業(yè)律師參加，解決談判中的法律事務，爭取和債務人達成還款協(xié)議，促使債務人訴前主動履行債務，減少甚至避免訴訟成本

12、。催收人員要耐得下性子，沉得住氣，以維護雙方和睦關系，最大限度地爭取以和平的方式收回欠款，風險等級低。4 .興智電子有限公司是以股權(quán)質(zhì)押的方式作為債務的承擔方，所質(zhì)押的股票為限售股，而股票是興智持有的天達公司股票，該公司在兩個月前進入股改，預計再有十個月才能變成流通股，因為股市風險的不可知性，所以我們對于這筆債權(quán)的回收額度無法給出準確的估值，后續(xù)需要密切關注天達公司的經(jīng)營能力和財務狀況，風險等級較高。5 .最后百姓汽車修理公司因為其債權(quán)為設備質(zhì)押，且質(zhì)押物存在重復質(zhì)押問題，我們需要了解第一次的質(zhì)押是否登記生效，若生效按照質(zhì)押先后順序清償，只有10萬元可以收回。如果沒有登記生效，在我方已經(jīng)登記生效的前提下，我們可以優(yōu)先獲得60萬元的拍賣所得，風險等級高。通過以上的分析，我們可以得出，在公司資源有限的情況下我們可以選擇追討風險等級低的債權(quán)，對于紅星和天天兩個公司我們要抽調(diào)專業(yè)人員調(diào)查和追討，適當?shù)倪\用造勢戰(zhàn)術(shù)，與對方打心理戰(zhàn)，并應當配備法務人員合理合法的協(xié)商解決。之后還需要關注天達的股價，使股權(quán)獲得最大收益，為公司的債權(quán)包能獲得最大收益而努力。三、總結(jié)與反思資產(chǎn)是重要的會計要素之一，本案例以一類特殊資產(chǎn)的核算難題為例，使我們更加深刻的理解資產(chǎn)的定義和經(jīng)濟內(nèi)涵。但在債權(quán)條件良莠不齊的情況下，會計資產(chǎn)的相關核算錯綜復雜，甚