公司理財(cái)實(shí)務(wù)應(yīng)收賬款管理ppt課件

1、應(yīng)收賬款管理.知識(shí)目的掌握營(yíng)運(yùn)資金的含義、內(nèi)容與特點(diǎn)，了解營(yíng)運(yùn)資金對(duì)償債才干分析影響；了解現(xiàn)金的持有動(dòng)機(jī)以及最正確現(xiàn)金持有量的計(jì)算原理；了解應(yīng)收賬款本錢構(gòu)成，信譽(yù)政策的構(gòu)成，掌握應(yīng)收賬款時(shí)機(jī)本錢、折扣本錢、應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率的計(jì)算；了解存貨管理決策的相關(guān)本錢，掌握存貨的經(jīng)濟(jì)訂貨批量、ABC分類法決策的根本原理與方法。.才干目的可以利用本錢分析、存貨方式、隨機(jī)方式確定最正確現(xiàn)金持有量；可以對(duì)企業(yè)的信譽(yù)政策備選方案進(jìn)展評(píng)價(jià)與選擇；可以確定存貨的經(jīng)濟(jì)訂貨批量，能利用ABC分類方法對(duì)存貨進(jìn)展分類管理。.第三節(jié) 應(yīng)收賬款管理應(yīng)收賬款是指因?qū)ν怃N售產(chǎn)品、資料、供應(yīng)勞務(wù)及其他緣由，應(yīng)向購(gòu)貨單位或接受勞務(wù)的單

2、位及其他單位收取的款項(xiàng)。企業(yè)在采取賒銷方式促進(jìn)銷售、減少存貨的同時(shí)，會(huì)因持有應(yīng)收賬款而付出一定的代價(jià)，但同時(shí)也會(huì)因銷售添加而產(chǎn)生一定的收益。一、應(yīng)收賬款的作用1. 添加銷售功能2. 減少存貨功能.二、應(yīng)收賬款的本錢應(yīng)收賬款的本錢，包括時(shí)機(jī)本錢、管理本錢和壞賬本錢。.一時(shí)機(jī)本錢應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢，是指因資金投放在應(yīng)收賬款上而喪失的其他收益。如喪失投資證券時(shí)機(jī)而失去的投資收益。時(shí)機(jī)本錢的大小通常與企業(yè)維持賒銷業(yè)務(wù)所需求的資金數(shù)量即應(yīng)收賬款投資額、資金本錢率有關(guān)。應(yīng)收賬款時(shí)機(jī)本錢=維持賒銷業(yè)務(wù)所需資金資金本錢率=應(yīng)收賬款平均余額變動(dòng)本錢率資金本錢率= 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變動(dòng)本錢率資金本錢率.【例6-1

3、0】應(yīng)收賬款時(shí)機(jī)本錢的計(jì)算西北公司預(yù)測(cè)的下一年度賒銷額為3 000萬(wàn)元，應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)為60天，變動(dòng)本錢率為60%，公司因持有應(yīng)收賬款而放棄的證券投資收益為8%，一年按360天計(jì)算。請(qǐng)計(jì)算應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢。= 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變動(dòng)本錢率資金本錢率=3 0003606060%8%=24萬(wàn)元二管理本錢管理本錢是指在進(jìn)展應(yīng)收賬款管理時(shí)，所添加的費(fèi)用。主要包括：調(diào)查顧客信譽(yù)情況的費(fèi)用搜集各種信息的費(fèi)用賬簿的記錄費(fèi)用收賬費(fèi)用等。.三壞賬本錢壞賬本錢，是因應(yīng)收賬款無(wú)法收回而給企業(yè)帶來(lái)的損失。該本錢普通與應(yīng)收賬款數(shù)量呈同方向變動(dòng)，即應(yīng)收賬款越多，壞賬本錢也會(huì)越高。.三、信譽(yù)政策應(yīng)收賬款的管理政策即信

4、譽(yù)政策，是指企業(yè)為應(yīng)收賬款投資進(jìn)展規(guī)劃與控制而確立的根本原那么與行為規(guī)范，包括信譽(yù)規(guī)范信譽(yù)條件收賬政策.一信譽(yù)規(guī)范信譽(yù)規(guī)范是客戶獲得企業(yè)商業(yè)信譽(yù)所應(yīng)具備的最低條件，通常以預(yù)期的壞賬損失率表示。.“5C模型客戶的質(zhì)量Character才干Capacity資本Capital抵押Collacteral條件Condition二信譽(yù)條件信譽(yù)條件，是指企業(yè)接受客戶信譽(yù)訂單時(shí)所提出的付款要求，主要包括信譽(yù)期限、折扣期限及現(xiàn)金折扣等。如“2/10，n/30 。現(xiàn)金折扣政策雖然可以因提早收回貨款而減少時(shí)機(jī)本錢與壞賬本錢，卻添加了折扣本錢。.三收賬政策收賬政策，是指企業(yè)針對(duì)客戶違反信譽(yù)條件，拖欠甚至拒付賬款所采取

5、的收賬戰(zhàn)略與措施。它是企業(yè)信譽(yù)政策的一個(gè)重要組成部分，企業(yè)必需制定完善的收賬政策，用以處理客戶不能履約付款而出現(xiàn)的拖欠賬款問(wèn)題。制定收賬政策，需求在收賬費(fèi)用和所減少壞賬損失之間做出權(quán)衡。.四、信譽(yù)政策決策信譽(yù)政策決策的內(nèi)容包括制定信譽(yù)規(guī)范、確定信譽(yù)條件、制定收賬政策等內(nèi)容。信譽(yù)政策決策能否合理的衡量規(guī)范是：信譽(yù)政策執(zhí)行后添加的收入或節(jié)約的支出與添加的支出進(jìn)展對(duì)比，假設(shè)凈收入添加，那么是合理的，否那么是不合理的。.一信譽(yù)期決策信譽(yù)期確實(shí)定，主要是分析改動(dòng)現(xiàn)行信譽(yù)期對(duì)收入和本錢的影響。延伸信譽(yù)期，會(huì)使銷售額添加，產(chǎn)生有利影響；與此同時(shí)，應(yīng)收賬款、收賬費(fèi)用和壞賬損失添加，會(huì)產(chǎn)生不利影響。當(dāng)前者大于后

6、者時(shí)，可以延伸信譽(yù)期，否那么不宜延伸。假設(shè)縮短信譽(yù)期，情況與此相反。.【例6-11】信譽(yù)期決策分析華東公司擬將信譽(yù)條件放寬到n/60。各方案估計(jì)的賒銷程度、壞賬百分比和收賬費(fèi)用等有關(guān)數(shù)據(jù)見表6-6。要求：請(qǐng)他做出能否修正信譽(yù)期的決策。信用期方案原方案新方案（A方案）n/30n/60年賒銷額43 20050 400變動(dòng)成本率60%60%機(jī)會(huì)成本率10%10%壞賬損失率1.00%1.50%收賬費(fèi)用4060.分析提示：信譽(yù)期決策分析就是要在添加銷售所帶來(lái)的收益與添加壞賬損失、添加應(yīng)收賬款時(shí)機(jī)本錢、添加的收費(fèi)費(fèi)用之間進(jìn)展權(quán)衡，假設(shè)前者大于后者，那么闡明制定的信譽(yù)期方案是可取的。1計(jì)算添加的奉獻(xiàn)毛益=添

7、加收入1-變動(dòng)本錢率=50 400-43 2001-60%=2880萬(wàn)元.2計(jì)算添加的時(shí)機(jī)本錢=新方案的時(shí)機(jī)本錢原方案的時(shí)機(jī)本錢=.3計(jì)算添加的壞賬損失=新方案的壞賬損失原方案的壞賬損失=50 4001.5%43 2001%=324萬(wàn)元.4計(jì)算添加的收賬費(fèi)用=新方案的收賬費(fèi)用原方案的收賬費(fèi)用=6040=20萬(wàn)元.5計(jì)算添加的凈收益=添加的奉獻(xiàn)毛益添加的本錢=2 880-288-324-20=2 248萬(wàn)元根據(jù)計(jì)算結(jié)果分析，將信譽(yù)期修正為60天是合理的。.表6-7 信譽(yù)期政策變卦分析序號(hào)信用期方案原方案新方案（A方案）差額n/30n/601應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)30602日賒銷額1201403應(yīng)收

8、賬款平均余額3 6008 4004年賒銷額43 20050 4005變動(dòng)成本率60%60%6貢獻(xiàn)毛益17 280 20 160 2 880 7維持賒銷業(yè)務(wù)所需資金2 1605 0408機(jī)會(huì)成本率10%10%9機(jī)會(huì)成本216504288 10壞賬損失率1.00%1.50%11壞賬損失432 756 324 12收賬費(fèi)用406020 13信用成本小計(jì)688 1 320 632 14收益16 592 18 840 2 248 .二現(xiàn)金折扣決策現(xiàn)金折扣主要目的在于吸引顧客為享用優(yōu)惠而提早付款，縮短企業(yè)的平均收款期，加速了資金的周轉(zhuǎn)，降低了應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢?，F(xiàn)金折扣會(huì)給企業(yè)帶來(lái)價(jià)錢折扣損失。.【例6-

9、12】現(xiàn)金折扣決策分析接前例，假設(shè)企業(yè)為了加速應(yīng)收賬款的回收，決議在新方案A方案的根底上將賒銷條件改為“2/10，1/20，n/60從而構(gòu)成B方案。估計(jì)約有55%的客戶按賒銷額計(jì)算會(huì)利用2%的折扣；30%的客戶將利用1%的折扣。壞賬損失率因此降為1%，收賬費(fèi)用降為50萬(wàn)元。要求：請(qǐng)對(duì)該信譽(yù)條件做出評(píng)價(jià)，能否采用B方案。.分析提示：現(xiàn)金折扣決策分析就是要在添加折扣本錢與減少壞賬損失、減少應(yīng)收賬款時(shí)機(jī)本錢、減少的收費(fèi)費(fèi)用之間進(jìn)展權(quán)衡，假設(shè)前者小于后者，那么闡明制定的現(xiàn)金折扣方案是可取的。1計(jì)算添加的奉獻(xiàn)毛益由于現(xiàn)金折扣的改動(dòng)并沒(méi)有使?fàn)I業(yè)收入產(chǎn)生變化。因此，A與B方案的奉獻(xiàn)毛益差額為零。.2計(jì)算添加

10、的時(shí)機(jī)本錢由于估計(jì)約有55%的客戶會(huì)利用2%的折扣，30%的客戶將利用1%的折扣。會(huì)使得應(yīng)收賬款的平均收款天數(shù)縮短。B方案應(yīng)收賬款平均收款天數(shù)=55%10+30%20+1-55%-30%60=20.50天所以，添加的時(shí)機(jī)本錢.3計(jì)算添加的壞賬損失=50 4001%1.5%=252萬(wàn)元.4計(jì)算添加的收賬費(fèi)用=5060=10萬(wàn)元.5計(jì)算添加的折扣本錢=50 400(55%2%+30%1%)=705.60萬(wàn)元.6計(jì)算添加凈利潤(rùn)=0331.8025210705.60=111.80萬(wàn)元計(jì)算結(jié)果闡明，實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金折扣后，企業(yè)的信譽(yù)本錢后收益減少，因此，企業(yè)應(yīng)選擇A方案。.三收賬政策決策制定收賬政策就是要在添加

11、收賬費(fèi)用與減少壞賬損失、減少應(yīng)收賬款時(shí)機(jī)本錢之間進(jìn)展權(quán)衡，假設(shè)前者小于后者，那么闡明制定的收賬政策是可取的。.五、應(yīng)收賬款日常管理除了進(jìn)展信譽(yù)政策決策外，企業(yè)還需加強(qiáng)應(yīng)收賬款的日常管理任務(wù)，采取有力的措施確保應(yīng)收賬款及時(shí)收回。這些措施包括：一追蹤管理二賬齡分類管理三收現(xiàn)保證率分析.二賬齡分類管理表6-8 賬齡分析表賬齡(天)應(yīng)收賬款金額(元)占應(yīng)收賬款總額的百分比030560 00050%3160350 00031%619089 0008%91以上125 00011%合計(jì)1 124 000100%.三收現(xiàn)保證率分析應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率是為了滿足現(xiàn)金支付，需求收回的應(yīng)收賬款占應(yīng)收賬款總額的百分比。應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率當(dāng)期必要的現(xiàn)金支付總額當(dāng)期其他穩(wěn)定可靠的現(xiàn)金流入總