信用——金融基礎-第二章-信用工具課件

1、第二章 信用概述1經貿部 王揚本章內容第一節(jié) 信用的產生和發(fā)展第二節(jié) 信用工具第三節(jié) 利息與利息率2你認為自己是一個講信用的人嗎？3日常生活中的“信用”：能夠履行諾言而取得的信任經濟學意義上的“信用”是指什么呢？第一節(jié) 信用的產生與發(fā)展雙方構成債權債務關系，借貸的是商品或者是貨幣。4什么是信用？以償還本息為條件的暫時讓渡商品或貨幣的借貸行為.信用的基本當事人有兩方: 借出的一方： 借入的一方： 貸方（貸款人） 借方（借款人） 授信人 受信人 債權人 債務人1.特殊的借貸行為2.特殊的價值運動3.包含誠實守信、遵守諾言之意以償還為條件所有權不發(fā)生變化的價值單方面轉移：貸出時貸者保留所有權，歸還時

2、借者還本付息。如銀行貸款給企業(yè)一、信用的特征5信用的兩個基本特征：約期償還；支付利息一般的價值交換是等價交換。解決社會資源的不合理配置6客觀基礎：商品經濟的發(fā)展商品交易困難通過賒銷賒買，實現商品的價值。貨幣分布不均衡 解決兩大現實經濟問題二、信用產生和發(fā)展的歷程與形式（一）總結：第一：商品經濟的發(fā)展是信用產生的基礎商品的讓渡和其價值的實現在時間上分離了，買賣雙方除了商品交換關系以外又形成了債權債務關系，信用產生了。第二：貨幣發(fā)揮支付手段職能是信用產生的前提。正是因為貨幣具有支付手段職能才能使雙方的債權債務關系得到清償，才能保證了信用的產生。（二 ）早期的信用是高利貸信用 1、高利貸信用產生于原

3、始社會后期，它是以取得高額利息為特征的借貸活動。2、高利貸信用的特點：（1）利率高，剝削重。（2）非生產性。 借者往往是由于生活急需，或用于交納租稅。 貸者獲得的高額利息多用于揮霍。8財務公司地下錢莊“九出十三歸”“大耳窿”9“大耳窿”放貴利有“九出十三歸”的習慣，就是借錢一萬元，只能得到九千元，但還款時卻要支付一萬三千元。而且，高利貸的利息是逐日起“釘”（利息），以復息計算，此謂之“利疊利”。往往借幾百元，過了一年半載才還，連本帶利可能要還幾萬。 二十年前，港府認為高利貸犯法，立例管制，放債人須領牌，此名為財務公司的Money Lender，直譯為“借錢”（放債）者。這種放債財務公司須交稅。

4、申請放債人牌照，首先由警方調查申請人有沒有黑社會背景，證實“身家清白”才交法庭審理，但亦非由法官一人決定，而是有兩名市民協同審查，經三人一致通過才發(fā)牌，并限定年息不可多于六分息(六十厘)。 10自清光緒初年至1946年，我國境內民間的高利貸有驢打滾、羊羔息、坐地抽一等種類。驢打滾：多在放高利貸者和農民之間進行。借貸期限一般為1個月，月息一般為3-5分（3%-5%），到期不還，利息翻番（2倍），并將利息計入下月本金（復利，利滾利）。依此類推，本金逐月增加，利息逐月成倍增長，像驢打滾一樣。羊羔息：即借一還二。如年初借100元，年末還200元。坐地抽一：借款期限1個月，利息1分，但借時須將本金扣除十

5、分之一。到期按原本金計息。如借10元，實得9元，到期按10元還本付息。 11溫州高利貸溫州的民間借貸頗有傳統，在清朝前就已經出現。在溫州民營經濟的發(fā)展過程中，民間借貸扮演著極其重要的角色，這也是溫州模式的一個獨特之處。2011年溫州發(fā)生多起涉及高利貸失蹤案，除了不斷的跑路事件外，涉及民間追債突發(fā)性訴訟正大幅增加。1213(三) 現代信用活動的各個層面 防病防老，防備意外，子女教育，購買住房以及其他耐用消費品企業(yè)從銀行獲得各種貸款；發(fā)行股票或債券籌集資金 一國政府通常也是資金的需求者，如政府發(fā)行債券個人及家庭企業(yè)政府14三、現代信用形式15商業(yè)信用商品交易過程中企業(yè)之間直接提供的信用。銀行信用銀

6、行機構通過吸收存款和發(fā)放貸款所形成的借貸關系。 最主要的信用形式。國家信用政府與債務和債權人的信用。消費信用民間信用解決生產與消費的矛盾。個人之間的獨立進行的貨幣與貨幣資金借貸。1、商業(yè)信用概念：商品交易過程中，企業(yè)之間直接提供的信用，主要是以商品為對象。第二章16（1）形式：兩種基本形式賒銷商業(yè)信用最早的基本形式。在交易中，由于買方缺乏現實貨幣不能立即支付，而賣方在資金比較充裕，又對買方信譽比較了解和信任的情況下，允許買方在約定期限內支付。即延期支付。預付貨款。買方為購買某種緊俏商品，按照合同規(guī)定預付部分貨款給賣方，以保證及時得到所需商品。此外還有：分期付款；委托代銷；預付定金；補償貿易18

7、特點一：商業(yè)信用所提供的資本是商品資本，它還有待于轉化為貨幣資本。 特點二：商業(yè)信用的債權人和債務人都是工商企業(yè)，商業(yè)信用是工商企業(yè)之間相互提供的信用,借貸行為和買賣行為是結合在一起的（3）商業(yè)信用的作用：20促進商品銷售賣方商品及時出售，可避免積壓和影響再生產，買方可在資金短缺情況下及時購買原材料等，使再生產正常進行。加速資金周轉借方增加資金來源,擴大生產和流通活動；貸方既賣出商品，又使多余資金找到使用場所。（4）商業(yè)信用的局限性第二章21規(guī)模限制受企業(yè)資金規(guī)模的限制，大規(guī)模的生產建設項目資金不可能通過商業(yè)信用解決；暫時性時間短，難以提供較長期信用信用范圍狹窄受信貸雙方了解程度和信任程度的局

8、限，如果雙方互不了解、互不信任，商業(yè)信用就難以發(fā)生2、銀行信用概念：銀行及其它金融機構以貨幣形式，通過吸收存款和發(fā)放貸款所形成的信用。22信用中介吸收存款銀行發(fā)放貸款較大的靈活性根據工商企業(yè)的需求，在流通規(guī)模、范圍和期限靈活性大。廣泛接受性活動對象廣泛（企業(yè)、政府、居民）3、國家信用（1）概念：國家信用一般是以國家為債務人，動員社會資金，投入不同用途，以解決財政需要的一種信用形式第二章23（2）國家信用的主要特點： 1、安全可靠、信譽度高 2、流動性強、容易兌現（轉讓）（3）我國的國家信用1、我國利用國家信用的歷史1950年，發(fā)行人民勝利折實公債。19541958年發(fā)行國家經濟建設公債。2、改

9、革開放后的國家信用第一階段：19811988年，國債期限為五年。特征：攤派購買；國債(即國家公債)期限結構單一；國債市場開放后，黑市交易猖獗，國庫券的形象受到影響。1981年，中華人民共和國國庫券第一次發(fā)行。 第二階段：19891993年，國債期限為三年。特征：國債的市場化建設處于探索階段；二級市場發(fā)展緩慢；國債市場監(jiān)管與清算制度不完善。4、消費信用（1）概念：消費信用是工商企業(yè)、銀行和其他金融機構提供給消費者用于消費支出的信用。第二章27分期付款消費者先支付一部分貸款，然后按合同分期攤還本息，如房貸、車貸（銀行消費者，商家消費者）消費貸款銀行及其他金融機構采用信用放款或抵押放款方式向消費者提

10、供貸款信用卡業(yè)務商店購物、支付住宿就餐等，還可透支小額現金29 （1）消費信用對生產有促進作用。（2）消費信用可以調節(jié)消費，調節(jié)公眾在購買消費品時在時間上和支付能力上的不一致。30（3）消費信用的作用（2）消費信用的特點： （a提供的貸款是消費性的； （b通過分期付款歸還貸款，有的時間比較長； 5、民間信用（1）概念：民間信用也稱民間金融，泛指非金融機構的自然人、企業(yè)和其它經濟主體之間的資金讓渡和本息償還。（2）主要存在形式：直接貨幣借貸通過中介人進行的貨幣借貸以實物作抵押取得貸款的 “典當”等31（3）特點：目的：既為生產也為生活期限較短，規(guī)模有限自發(fā)性和分散性較強風險較大，利率較高32 隨

11、著溫州金融改革的持續(xù)進行，旨在探索民間借貸定價機制的廣州民間金融街，也進入了“誕生”的階段。 廣州民間金融街主要為中小微企業(yè)和居民個人提供金融服務，致力于探索形成民間融資的“廣州價格”，為緩解中小微企業(yè)融資難題、引導民間金融規(guī)范發(fā)展探索經驗。按照廣州市金融辦的思路，希望民間金融街能吸引大量民間金融機構聚集，通過競爭形成定價機制。據廣州金融辦人士介紹，首批擬在金融街新設5家融資擔保公司、10家小額貸款公司。 廣州民間金融街位于廣州市越秀區(qū)長堤大馬路，該地段曾經是廣州市區(qū)最為繁華的商業(yè)區(qū)，后來曾一度衰落。你知道嗎？2012年6月28日，廣州長堤民間金融街正式開業(yè)3334第二節(jié) 信用工具一、信用工具

12、：在信用活動中產生的證明債權債務或所有權關系的合法憑證。如債券、股票、票據等 。35二、信用工具的特征：36指債務人必須在到期前全部償還債務信用工具迅速兌換為貨幣而不至遭受損失的能力。探究： 小張的一項發(fā)明給公司帶來了巨大的經濟效益。公司決定給他獎勵3萬元。 問題：如果你是公司經理，你會用什么方式把這筆錢發(fā)到小張手里？現金支票是個不錯的選擇現金支票是信用工具的其中一種37 三、信用工具的分類（一）短期信用工具 1、商業(yè)票據：商業(yè)票據是起源于商業(yè)信用的一種傳統金融工具，它是在以信用方式買賣商品時，由一方簽發(fā)給另一方證明買賣雙方債權債務關系的書面憑證。 抽象性、不容爭辯性、流通性 傳統的商業(yè)票據有

13、商業(yè)匯票和商業(yè)本票兩種。商業(yè)匯票是由債權人簽發(fā)的要求債務人按約定的期限向持票人或第三人無條件支付一定款項的命令書。商業(yè)本票是債務人向債權人簽發(fā)的承諾在約定的期限內無條件支付一定款項的債務憑證。 382、銀行票據：銀行匯票、銀行本票銀行匯票是一種匯款的憑證，由銀行發(fā)出，收款人憑此向指定的銀行兌取匯款；銀行本票是銀行簽發(fā)的，承諾自己在見票時無條件支付確定的金額給收款人或持票人的票據。銀行本票可以用于轉賬，注明“現金”字樣的銀行本票可以用于支取現金。 銀行本票與銀行匯票的區(qū)別在于，本票限于同城使用，而匯票是異地使用的。本票有固定面值，而匯票沒有。403、支票：支票是由存款戶向其開戶銀行簽發(fā)的通知在其

14、活期存款賬戶上按一定金額付款的結算憑證。按支付方式不同 ：現金支票、轉賬支票是否記載收款人的姓名：記名支票、不記名支票按照支付期限：即期支票、遠期支票另外，支票還有：保付支票、旅行支票、農副產品收購定額支票 41424344現金支票轉賬支票45STEP1：組成一個家庭，包括爸爸、媽媽、爺爺、奶奶、兄弟姐妹Father游戲規(guī)則STEP2：每個家庭開始時擁有30萬資金STEP3：運用不同投資渠道進行投資組合STEP4：開家庭會議討論不同階段家庭資產投資決策STEP5：分享利潤成果游戲規(guī)則理財e家-投資渠道總收益：投資品種投資金額收益股票債券銀行存款基金房地產第一階段資產分配溫馨提醒受國家政策及銀行

15、利率調整影響，高風險，高回報，預定年投資回報率為25%受國家政策及銀行利率調整影響，投資回報高于債券低于股票，預定年投資回報率為10%受國家政策影響，預定年投資回報率為15%低風險回報穩(wěn)，預定年投資回報率6%受國家政策影響，預定年投資料回報率為4% 債券 是社會各類經濟主體為籌資而向債券投資者出具的，并承諾按一定的利率支付利息和到期償還本金的有價證券。 風險指數：收益指數：流動性： 投資期限：1年10年以上投資門檻：100元級債券（二） 長期信用工具優(yōu)點：1、投資門檻低（有一定的閑散資金就可以） 2、國家發(fā)行的債券是免征個人所得稅 缺點：1、抗通脹能力較弱 （債券投資是投資時約定好的固定回報金

16、額） 2、企業(yè)債券存在不完全履行責任的風險 投資注意事項： 注意發(fā)行債權的機構，權衡風險與收益?zhèn)?、債券：風險較小的投資工具53 債券是債務人為借款向債權人承諾在一定時期支付一定利息并到期償還本金的書面?zhèn)鶆諔{證。特點：償還性、收益性、安全性、流動性主要有：國債、公司債券和金融債券54按發(fā)行主體的不同債券可以分為：（1）政府債券 （中央政府債券+地方政府債券）中央政府債券（國債）普通型：憑證式國債 記賬式國債無記名國債 憑證式國債是一種國家儲蓄債，可記名、掛失，以“憑證式國債收款憑證”記錄債權，不能上市流通，從購買之日起計息。在持有期內，持券人如遇特殊情況需要提取現金，可以到購買網點提前兌取。

17、提前兌取時，除償還本金外，利息按實際持有天數及相應的利率檔次計算，經辦機構按兌付本金的2收取手續(xù)費。 儲蓄國債（電子式），財政部利用計算機網絡系統，通過承辦銀行營業(yè)網點柜臺，直接面向個人投資者發(fā)行的、以電子記賬方式記錄債權的憑證式國債。55 記賬式國債以記賬形式記錄債權，通過證券交易所的交易系統發(fā)行和交易，可以記名、掛失。投資者進行記賬式證券買賣，必須在證券交易所設立賬戶。由于記賬式國債的發(fā)行和交易均為無紙化，所以效率高，成本低，交易安全。 無記名(實物)國債，是一種實物債券，以實物券的形式記錄債權，面值不等，不記名，不掛失，可上市流通。發(fā)行期內，投資者可直接在銷售國債機構的柜臺購買。在證券交

18、易所設立賬戶的投資者，可委托證券公司通過交易系統申購。發(fā)行期結束后，實物券持有者可在柜臺賣出，也可將實物券交證券交易所托管，再通過交易系統賣出。 目前我國已不再發(fā)行此種債券56特種定向債券，專門針對社會養(yǎng)老保險基金及待業(yè)基金發(fā)行的國債，用以保障社會福利基金的保值增值，其利率是固定的，且永不上市流通。 特殊型:定向國債特別國債只向企業(yè)和單位發(fā)行地方政府國債為地方性項目籌集資金（我國不允許）1994年至2000年間財政部曾連續(xù)7年向養(yǎng)老和失業(yè)保險基金發(fā)行定向債券國債的功能：1）彌補財政赤字，調劑國庫資金周轉，平衡財政收支彌補財政赤字的方式：增加稅收，向銀行借款或透支，向社會發(fā)債。國債是市場經濟體制

19、下財政政策的重要工具。 2）動員閑置社會資源，籌集建設資金，維持經濟穩(wěn)定增長國債所籌集的資金主要用于非經營性項目建設。國債是政府調控宏觀經濟的重要手段。58國債特點：收益穩(wěn)定，風險較小，免利息稅投資時機：當市場利率逐步走低的時候 如從1996年開始的央行降息促成了國債市場持續(xù)9年的大牛市60（2） 企業(yè)債券 2002年中國移動通信企業(yè)債券將于10月28日開始公開發(fā)行。該期債券5年期品種（發(fā)行總額為人民幣30億元）的票面利率確定為3.50%，15年期品種（發(fā)行總額為50億元）的票面利率確定為4.50%，兩者均為固定利率。 （2） 企業(yè)債券在西方國家，只有股份制公司才能發(fā)行企業(yè)債券，所以企業(yè)債券即

20、公司債券。在我國，企業(yè)債券泛指各種所有制企業(yè)發(fā)行的債券。企業(yè)發(fā)行債券要經由關部門批準?？傤~億元的年中國鐵路建設債券的成功發(fā)行，不僅促進了我國的鐵路建設，也使投資者擁有了穩(wěn)定可靠的回報。 中國鐵道部2007年發(fā)債籌集人民幣450億元。2009年5月中國石油天然氣股份有限公司宣布，計劃發(fā)債籌集220億美元用于今年的開采和投資。企業(yè)債券 優(yōu)點：獲利性略高于定期儲蓄，安全性、變現性強 缺點：購買企業(yè)債券要承擔企業(yè)虧損或破產的風險 （3） 金融債券銀行或其它非銀行金融機構發(fā)行的債券。在我國，發(fā)行金融債券需經中國人民銀行批準。 2011年11月10日，銀監(jiān)會正式批準中國民生銀行行在全國銀行間發(fā)行不超過50

21、0億元人民幣的金融債券，所募集資金將全部用于支持符合資質的小微企業(yè)貸款融資。6465持有雷曼兄弟迷你債券的市民，到金管局求助。金融機構一般具有雄厚的資金實力，信用度較高，因此金融債券的風險也較一般企業(yè)債券的風險低。 三種債券比較： 國債 金融債券 企業(yè)債券利率： 投資風險： （ 收益與風險成正比）66討論：比較三種債券的利率和投資風險。第二階段：資產重新分配調整2、股票股票是股份公司發(fā)給出資者的投資入股的證書和索取股息、紅利的憑證。 不同類型的股票： 優(yōu)先股、普通股我國上市公司發(fā)行的股票分為： 68 N股，在紐約上市 H股，在香港上市A 股和B股均在上海證券交易所（簡稱“上交所”）和深交所上市

22、 B股，在境內發(fā)行，以外幣認購和交易 A股，在境內發(fā)行，以人民幣認購和交易華能國際電力股份有限公司（發(fā)行N股、H股和股）第一家中國大陸在美國紐約證交所上市的企業(yè)優(yōu)點： 收益高 可轉讓、流動性強（閑散資金時買進，需要資金時賣出） 能達到控股公司的目的（一般人無需考慮） 缺點： 風險大（股市出人命的事屢見不鮮） 市場不透明，受大戶操控嚴重 （都說股市是老百姓的榨汁機） 投資注意事項： 股市有風險，投資需謹慎 風險指數： 收益指數： 流動性： 投資期限：1天數年 紅籌股最大控股權（常常指30%以上）直接或間接隸屬于中國內地有關部門或企業(yè)，并在香港注冊上市的公司所發(fā)行的股份 。績優(yōu)股泛指經營業(yè)績好、股

23、東收益高、技術實力強、發(fā)展前景好、投資價值大的股份公司所發(fā)行的普通股票。一般說，績優(yōu)股可進行中、長期投資。 藍籌股泛指資金雄厚、技術力量強大、經營管理有效、盈余記錄穩(wěn)定、能按期分配股利的公司所發(fā)行的、被公認為具有很高投資價值的普通股票。藍籌股是績優(yōu)股中的佼佼者。藍籌股適于進行中長線投資，穩(wěn)健型投資者可參與。 70PT 股PT 是英文Particular Transfer(特別轉讓）的縮寫。依據公司法和證券法規(guī)定，上市公司出現連續(xù)三年虧損等情況，其股票將暫停上市。滬深交易所從1997年7月9日起，對這類暫停上市的股票實施“特別轉讓服務”，并在其簡稱前冠以“PT”，稱之為“PT股”。 ST 股滬深

24、交易所從1998年4月22日宣布，將對財務狀況或其它狀況出現異常的上市公司股票交易進行特別處理(Special treatment)，由于“特別處理”，在簡稱前冠以“ST”，因此這類股票稱為ST股。 71股票與債券的比較相同點： 不同點： “股市有風險，投資者需謹慎入市”你知道嗎?都是有價證券；都是融通長期資金 ；具有流動性 ；可獲一定收益雙方關系：對股票投資屬所有權投資，是所有權關系；對債券投資是借貸投資，雙方是債券債務關系期限：股票是無限期投資；債券期限固定收益：股票收益不固定；債券到期可獲還本付息，收益穩(wěn)定。 第三階段：資產再次重新分配調整股票狂跌 -50%房地產狂跌 -30%銀行存款利

25、率調整為 2.25%債券維持不變金融風暴 第三節(jié) 利息與利息率 把一定數目的錢存進銀行，你懂得計算可得的利息嗎？購買國債，你又能否計算到期的收益 在現代生活中，很多時侯要懂得運用各種利息、計算各種利息。 在這一節(jié)的內容中，我們將學習到很多這方面的知識。一、利息的含義和來源利息是債務人支付給債權人超出本金的那一部分金額。 利息來源于剩余價值（利潤）。利息率也叫利率，它是一定時期內利息額同本金的比率。 利息率=利息額/本金。計息利息時間長短年利率%月利率日利率 借貸期內利率調整固定利率浮動利率利率是否變動市場利率官定利率名義利率實際利率利率剔除通貨膨脹率年、月、日利率的換算：年利率=月利率 12

26、（或日利率 360）月利率=日利率 30 （或年利率 12）日利率=年利率 360國際上通行的利息率單位為年利率我國銀行公布的存貸款利率也是用年利率。我國習慣以“厘”作為利率單位如：“年息5厘”，即年利率5% “月息3厘”，即月利率3 “日息1厘”，即日利率1 。 （注意，年、月、日利率都稱“厘”）現在1年期整存整取定期儲蓄存款的利率是3.25%，月利率是多少？ 3.25% 12=日利率又是多少？ 3.25% 360= （2.708 30 = ）算一算2.708 （0.002708）0.903 (0.0000903)現在活期儲蓄存款利率是0.35%，年利率是多少？ 0.35%月利率是多少？ 0

27、.35% 12=日利率是多少？ 0.35% 360= （ 注意小數點的準確定位和 不同利率的準確表示） 算一算0.29 0.972 1、假設活期儲蓄存款利率是0.98%，試計算月利率和日利率。月利率： 0.98% 12日利率： 0.98% 3602、三個月的整存整取定期儲蓄存款的利率是1.71%，試計算月利率是多少? 月利率：1.71% 12 練習3、五年期整存整取定期儲蓄存款的利率是3.6%，問如何確定半年的利率是多少？ 半年的利率： 3.6% 12 64、二年期整存整取定期儲蓄存款的利率是2.7%，問日利率是多少？ 日利率： 2.7% 360 練習（二）名義利率、實際利率P29 名義利率，

28、是指借貸契約或有價證券上標明的利率。如國債的利率、銀行公布的利率等。 實際利率，是名義利率剔除通貨膨脹因素以后的 真實利率。用公式表示為： 實際利率=名義利率-通貨膨脹率在投資理財時，不但要看名義利率，還要算算實際利率。通貨膨脹率：貨幣超發(fā)部分與實際需要的貨幣量之比,用以反映通貨膨脹、貨幣貶值的程度。在實際中,一般不直接、也不可能計算通貨膨脹,而是通過價格指數的增長率來間接表示。目前,世界各國基本上均用消費者價格指數(我國稱居民消費價格指數),也即CPI來反映通貨膨脹的程度。 近幾年年我國物價指數走勢： 2000年 0.4% 2010年 3.3% 2001年 0.7% 2011年5.4% 20

29、02年 -0.8% 2003年 1.2% 2004年 3.9% 2005年5.7% 2006年1.5% 2007年4.8%P29 “我國在1988年通貨膨脹率達到18.5%，” 1985年8月1日至1988年8月31日銀行一年期整存整取定期儲蓄存款的利率是6%，則在這段時間內，實際利率為： 6%-18.5%=-12.5% (利率為負數,故又有正利率與負利率之分)假如2012年通脹率為4%，問實際利率是多少？（2012一年期整存整取存款利率為3.25%）算一算（三）固定利率、浮動利率借貸期內利率不作調整的，稱固定利率； 借貸期內利率可作定期調整的，稱浮動利率。 如：我國銀行儲蓄存款利率是固定利率

30、； 一些貸款，特別是時間較長的貸款，則往往采用浮動利率。貸款時:銀行會根據貸款人的資質，信用情況，用途，還款能力，貸款品種。來確定上浮還是下浮以及上下浮的浮度 固定利率住房貸款房貸大都執(zhí)行浮動利率一般銀行利率調整后，所貸款項還沒有償還部分的利率也隨之調整，有三種形式:一是銀行利率調整后，所貸款利率在次年的年初執(zhí)行新調整的利率(工商銀行、農業(yè)銀行、建設銀行房貸是這樣的);二是滿年度調整，即每還款滿一年調整執(zhí)行新的利率(中國銀行房貸是這樣的);三是雙方約定，一般在銀行利率調整后的次月執(zhí)行新的利率水平.（四）市場利率、官定利率市場利率是指由借貸資金供求關系決定的利率，官定利率是由金融管理部門或中央銀

31、行確定的利率。 我國目前以官定利率為主。如銀行和其他金融機構的存、貸款利率。市場利率的范圍十分有限（如民間借貸）。 隨著市場經濟的發(fā)展，我國利率市場化的進程將加快。三、利息的計算方法P30 兩種基本的方法：單利計息和復利計息單利計息法 計算公式：利息額=本金利率期限 按現行利率（3.25%），100元整存整取定期3年期儲蓄存款存期滿后，可得多少利息？5年期的又是多少？算一算復利計息法 計算公式：本利和=本金（1+利率）n 利息額=本利和-本金 按現行利率（3.25%），100元整存整取定期3年期儲蓄存款，用復利計息，存期滿后，可得多少利息？5年期的又是多少？比單利計息可多獲多少利息？算一算銀行儲蓄利息計算的一般規(guī)定目前我國計算利息的基本原則有三條： 一是單位統一原則。計算各種存貸款利息時，本金以元為起點，元以下不計利息，利息計算至分，分以下四舍五入。 二是時間統一原則。(1)算頭不算尾。(2)對年對月。是計算定期存款的計算方法。適用于對年、對月、對日為整年、整月的利息計算。 (3)定期儲蓄到期日如遇節(jié)假日，由于