資本運營與融資考綱

1、附件10：廣東省高等教育自學(xué)考試資本運營與融資課程：（課程代碼：10424）考試大綱目錄錄課程程性質(zhì)與與設(shè)置目目的的要要求資本運營營與融資資是廣東東省高等等教育自自學(xué)考試試現(xiàn)代企企業(yè)管理理（獨立立本科段）專業(yè)業(yè)的必考考專業(yè)課課，是為為了培養(yǎng)養(yǎng)和檢驗驗自學(xué)應(yīng)應(yīng)考者對對資本運運營與融融資的基基本原理理、基本本知識與與基本技技能的理理解而設(shè)設(shè)置的一一門基礎(chǔ)礎(chǔ)專業(yè)課課。資本運營營與融資資課程設(shè)設(shè)置的宗宗旨是為為了適應(yīng)應(yīng)現(xiàn)代市市場經(jīng)濟濟環(huán)境下下日益頻頻繁和迅迅速發(fā)展展的企業(yè)業(yè)資本運運營的需需要，同同時也是是為了滿滿足人才才市場對對公司資資本運作作管理人人才的迫迫切需要要。設(shè)置本課課程的目目的及要要求是：

2、使自學(xué)學(xué)應(yīng)考者者能夠較較全面、系統(tǒng)地地學(xué)習(xí)資資本運營營的基本本知識、基本原原理和基基本技能能，掌握握現(xiàn)代企企業(yè)資本本運營中中涉及的的基本理理論、基基本原則則和一般般性方法法；能將將理論知知識和實實際應(yīng)用用相結(jié)合合，分析析企業(yè)資資本運營營中的現(xiàn)現(xiàn)象、問問題及策策略。 本課程程共分為為十二章章，其中中重點章章、次重重點章和和一般章章如下表表所示：章目內(nèi)容重要程度度第一章資本運營營概論次重點章章第二章資本運營營的主體體與市場場環(huán)境一般章第三章資本籌措措重點章第四章資本投放放重點章第五章資本周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)重點章第六章資本積累累一般章第七章資本重組組概述次重點章章第八章實行股份份制一般章第九章企業(yè)兼并并與收購購

3、次重點章章第十章組建企業(yè)業(yè)集團一般章第十一章章企業(yè)分立立與出售售一般章第十二章章資本結(jié)構(gòu)構(gòu)調(diào)整次重點章章考試試內(nèi)容一、考試試基本要要求要求應(yīng)考考者理解解和掌握握資本運運營與融融資的基基本知識識、基本本原理和和基本技技能，能能夠運用用基本原原理和基基本方法法對資本本運營中中涉及的的問題進進行判斷斷、計算算和分析析，具備備簡單應(yīng)應(yīng)用和綜綜合應(yīng)用用的能力力。二、考核核知識點點及考核核要求本大綱的的考核要要求分為為“識記”（占220%）、“領(lǐng)會”（占330%）、“簡單應(yīng)應(yīng)用”（占330%）和“綜合應(yīng)應(yīng)用”（占220%）四個層層次，具具體含義義為：識記：能能解釋有有關(guān)概念念、知識識點的含含義，并并能正確

4、確認識和和表達；領(lǐng)會：在在識記的的基礎(chǔ)上上，能全全面把握握基本概概念、基基本原理理和基本本方法；能掌握握有關(guān)概概念、原原理、方方法的區(qū)區(qū)別與聯(lián)聯(lián)系；簡單應(yīng)用用：在理理解的基基礎(chǔ)上，能運用用基本概概念、基基本原理理和基本本方法分分析和解解決有關(guān)關(guān)的理論論和實踐踐中的簡簡單問題題。綜合應(yīng)用用：能夠夠綜合運運用基本本原理、基本方方法和基基本技能能，分析析和判斷斷有關(guān)的的理論和和實踐中中的問題題。第一章 資本運運營概論論一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章的學(xué)習(xí)習(xí)，應(yīng)掌掌握資本本的特點點、資本本的來源源、資本本的形態(tài)態(tài)、資本本運營的的含義、資本運運營的目目標以及及資本運運營的內(nèi)內(nèi)容和分分類。二、考試試內(nèi)容

5、第一節(jié) 資本本的性質(zhì)質(zhì)（資本本的特點點）第二節(jié) 資本本的來源源與形態(tài)態(tài)一、資本本的來源源二、資本本的形態(tài)態(tài)第三節(jié) 資本本運營的的含義一、資本本運營的的概念二、資本本運營與與生產(chǎn)經(jīng)經(jīng)營（區(qū)區(qū)別與聯(lián)聯(lián)系）第四節(jié) 資本本運營的的目標一、利潤潤最大化化二、股東東權(quán)益最最大化三、企業(yè)業(yè)價值最最大化第五節(jié) 資本本運營的的內(nèi)容一、資本本運營的的基本內(nèi)內(nèi)容二、資本本運營的的分類三、考核核知識點點1、資本本的一般般特點（4個）2、資本本的來源源（狹義義、廣義義）3、資本本的形態(tài)態(tài)（5種種）4、資本本運營的的概念，資本運運營與生生產(chǎn)經(jīng)營營的區(qū)別別與聯(lián)系系5、資本本運營的的目標（三種）6、資本本運營的的基本內(nèi)內(nèi)容（

6、44個方面面）7、資本本運營內(nèi)內(nèi)容的分分類（從從不同角角度加以以分類）四、考核核要求識記：資資本的特特點、資資本的來來源、資資本的形形態(tài)、資資本運營營的含義義、資本本運營的的目標以以及資本本運營的的內(nèi)容和和分類。領(lǐng)會：廣廣義和狹狹義的資資本來源源，資本本運營與與生產(chǎn)經(jīng)經(jīng)營的區(qū)區(qū)別與聯(lián)聯(lián)系、對對資本運運營目標標的理解解。第二章資本運運營的主主體與市市場環(huán)境境一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章的學(xué)習(xí)習(xí)，應(yīng)該該了解資資本運營營的主體體（企業(yè)業(yè)）的基基本特征征、企業(yè)業(yè)組織論論、公司司的組織織結(jié)構(gòu)、資本運運營與市市場體系系的關(guān)系系、資本本市場的的構(gòu)成和和投資銀銀行的業(yè)業(yè)務(wù)內(nèi)容容。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 資本

7、本運營的的主體一、資本本運營主主體的企企業(yè)論（企業(yè)的的基本特特征）二、市場場經(jīng)濟條條件下的的企業(yè)組組織三、公司司的組織織結(jié)構(gòu)第二節(jié) 資本本運營的的市場環(huán)環(huán)境一、資本本運營與與市場體體系二、資本本運營與與資本市市場三、資本本運營與與投資銀銀行三、考核核知識點點1、企業(yè)業(yè)的基本本特征2、公司司的經(jīng)濟濟功能與與管理功功能3、企業(yè)業(yè)制度（個人業(yè)業(yè)主制企企業(yè)、合合伙制企企業(yè)、公公司制企企業(yè)的優(yōu)優(yōu)缺點）4、公司司的組織織結(jié)構(gòu)5、市場場體系包包括的內(nèi)內(nèi)容以及及資本運運營與市市場體系系的關(guān)系系6、資本本市場的的構(gòu)成7、投資資銀行業(yè)業(yè)務(wù)的主主要內(nèi)容容四、考核核要求識記：資資本運營營的主體體（企業(yè)業(yè)）的基基本特征

8、征、企業(yè)業(yè)組織論論、公司司的組織織結(jié)構(gòu)、資本運運營與市市場體系系的關(guān)系系、資本本市場的的內(nèi)容和和投資銀銀行的業(yè)業(yè)務(wù)內(nèi)容容。領(lǐng)會：不不同企業(yè)業(yè)制度的的優(yōu)缺點點、資本本運營與與市場體體系的關(guān)關(guān)系、資資本市場場的構(gòu)成成。第三章資本籌籌措一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章的學(xué)習(xí)習(xí)，應(yīng)該該掌握資資本籌措措的基本本要求、資本需需要量預(yù)預(yù)測的方方法、籌籌資渠道道、各種種籌資方方式及其其優(yōu)缺點點、資本本成本的的內(nèi)涵、作用和和計算方方法、資資本結(jié)構(gòu)構(gòu)的含義義和實務(wù)務(wù)分析以以及企業(yè)業(yè)融資決決策的EEPS-EBIIT分析析方法。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 資本本籌措的的意義與與要求一、資本本籌措是是資本運運營的起起點二、資

9、本本籌措的的基本要要求第二節(jié) 資本本需要量量的預(yù)測測一、定性性預(yù)測法法二、定量量預(yù)測法法第三節(jié) 資本本籌措的的渠道和和方法一、籌資資渠道二、籌資資方法第四節(jié) 資本本成本一、資本本成本的的內(nèi)涵二、個別別資本來來源的資資本成本本三、加權(quán)權(quán)平均資資本成本本第五節(jié) 資本本結(jié)構(gòu)與與籌資決決策一、資本本結(jié)構(gòu)的的含義二、資本本結(jié)構(gòu)的的實務(wù)分分析三、企業(yè)業(yè)融資決決策（EEPS-EBIIT分析析）三、考核核知識點點1、資本本籌措的的基本要要求2、資本本需要量量預(yù)測定量量預(yù)測法法（銷售售百分比比法、資資金習(xí)性性法）3、籌資資渠道（6個）4、籌資資方式（1）長長期借款款籌資的的優(yōu)缺點點（2）債債券籌資資（種類類、普

10、通通債券籌籌資的優(yōu)優(yōu)缺點、可轉(zhuǎn)換換債券的的籌資的的優(yōu)缺點點）（3）融融資租賃賃與經(jīng)營營租賃的的特點、回售租租賃與杠杠桿租賃賃的含義義及特點點、租賃賃融資的的優(yōu)缺點點（4）股股票籌資資（意義義、發(fā)行行方式、銷售方方式、普普通股籌籌資的優(yōu)優(yōu)缺點）（5）BBOT（項目融融資）的的含義及及好處（6）商商業(yè)信用用籌資的的優(yōu)缺點點（7）票票據(jù)貼現(xiàn)現(xiàn)及其優(yōu)優(yōu)缺點（8）短短期借款款的信用用條件、支付方方式及優(yōu)優(yōu)缺點5、資本本成本的的內(nèi)涵及及作用、個別資資本成本本和加權(quán)權(quán)平均資資本成本本的計算算方法6、資本本結(jié)構(gòu)的的含義、資本結(jié)結(jié)構(gòu)的實實務(wù)分析析（杠桿桿原理及及計算）7、企業(yè)業(yè)融資決決策（EEPS-EBIIT分

11、析析）四、考核核要求識記：資資本籌措措的基本本要求、籌資渠渠道、各各種籌資資方式及及其優(yōu)缺缺點、資資本成本本的內(nèi)涵涵、資本本結(jié)構(gòu)的的含義和和杠桿原原理。領(lǐng)會：籌籌資渠道道和籌資資方式的的關(guān)系、各種籌籌資方式式及其優(yōu)優(yōu)缺點、資本成成本的作作用、資本結(jié)結(jié)構(gòu)的含含義和杠杠桿原理理。簡單應(yīng)用用：資本本需要量量預(yù)測的的方法、資本成成本的計計算方法法、經(jīng)營營杠桿、財務(wù)杠杠桿及綜綜合杠桿桿的計算算、企業(yè)業(yè)融資決決策的EEPS-EBIIT分析析方法。綜合應(yīng)用用：個別別資本成成本與加加權(quán)平均均資本成成本的關(guān)關(guān)系及計計算方法法、資資本結(jié)構(gòu)構(gòu)的實務(wù)務(wù)分析、企業(yè)融融資決策策的EPPS-EEBITT分析方方法。第四章資

12、本投投放一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章的學(xué)習(xí)習(xí)，應(yīng)該該掌握企企業(yè)投資資的意義義、分類類、資本本原則，投資額額的構(gòu)成成和預(yù)測測方法，實業(yè)投投資項目目效益評評價的要要素及效效益評價價方法，證券投投資的目目的以及及普通債債券投資資、股票票投資和和可轉(zhuǎn)換換債券投投資的內(nèi)內(nèi)容。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 投資資的意義義與原則則一、企業(yè)業(yè)投資的的意義二、企業(yè)業(yè)投資的的分類三、企業(yè)業(yè)投資的的基本原原則第二節(jié) 實業(yè)業(yè)投資一、實業(yè)業(yè)投資的的基本程程序二、實業(yè)業(yè)投資機機會的界界定和選選擇三、投資資額的預(yù)預(yù)測四、實業(yè)業(yè)投資項項目效益益評價的的要素五、實業(yè)業(yè)投資項項目的效效益評價價方法第三節(jié) 證券券投資一、證券券投資的的

13、目的二、單一一證券投投資的決決策（普普通債券券、股票票、可轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)換債券券）三、考核核知識點點1、資本本投放的的含義及及意義2、企業(yè)業(yè)投資的的分類和和基本原原則3、實業(yè)業(yè)投資的的投資額額構(gòu)成4、投資資額預(yù)測測的基本本方法5、實業(yè)業(yè)投資項項目效益益評價的的要素（3大要要素）6、實業(yè)業(yè)投資項項目的效效益評價價方法（4個基基本方法法）7、證券券投資的的目的8、普通通債券投投資、股股票投資資和可轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)換債券券投資四、考核核要求識 記：企業(yè)投投資的意意義、分分類、資資本原則則，投資資額的構(gòu)構(gòu)成、實實業(yè)投資資項目效效益評價價的要素素、證券券投資的的目。領(lǐng) 會：資本投投放的意意義、投投資額預(yù)預(yù)測的基基本方法法、實

14、業(yè)業(yè)投資項項目效益益評價的的要素和和基本方方法、證證券投資資的目的的。簡單應(yīng)用用：投資資額預(yù)測測的基本本方法，實業(yè)投投資項目目的效益益評價方方法，債債券價格格、股票票價格以以及可轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)換債券券價值計計算。綜合應(yīng)用用：實業(yè)業(yè)投資項項目的效效益評價價方法的的綜合應(yīng)應(yīng)用第五章資本周周轉(zhuǎn)一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章的學(xué)習(xí)習(xí)，應(yīng)該該掌握資資本循環(huán)環(huán)過程、資本周周轉(zhuǎn)及其其意義、各類資資本周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率的意意義及計計算、加加速資本本周轉(zhuǎn)的的途徑。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 資本本周轉(zhuǎn)的的內(nèi)涵一、資本本循環(huán)過過程二、資本本周轉(zhuǎn)三、加速速資本周周轉(zhuǎn)的意意義第二節(jié) 資本本周轉(zhuǎn)率率一、應(yīng)收收賬款周周轉(zhuǎn)率二、存貨貨周轉(zhuǎn)率率三、

15、流動動資產(chǎn)周周轉(zhuǎn)率四、固定定資產(chǎn)周周轉(zhuǎn)率五、總資資產(chǎn)周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率第三節(jié) 加速速資本周周轉(zhuǎn)的途途徑一、最佳佳現(xiàn)金持持有量的的測定方方法和加加速現(xiàn)金金回收的的措施二、存貨貨經(jīng)濟批批量和資資本占用用量的確確定三、應(yīng)收收賬款信信用政策策和信用用決策三、考核核知識點點1、資本本循環(huán)的的階段和和產(chǎn)業(yè)資資本形式式2、資本本周轉(zhuǎn)的的含義以以及資本本周轉(zhuǎn)與與資本循循環(huán)的關(guān)關(guān)系3、加速速資本周周轉(zhuǎn)的意意義4、資本本周轉(zhuǎn)率率（指標標及意義義）5、加速速存貨資資本周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)的途徑徑（1）最最佳現(xiàn)金金持有量量的測定定方法、加速現(xiàn)現(xiàn)金回收收的措施施。（2）原原材料經(jīng)經(jīng)濟批量量和資本本占用量量的確定定、產(chǎn)品品經(jīng)濟投投產(chǎn)批量量、資本

16、本占用量量的測算算、加速速資本周周轉(zhuǎn)的途途徑。（3）應(yīng)應(yīng)收賬款款信用政政策和信信用決策策四、考核核要求識 記：資本循循環(huán)的階階段和產(chǎn)產(chǎn)業(yè)資本本形式、資本周周轉(zhuǎn)的含含義以及及資本周周轉(zhuǎn)與資資本循環(huán)環(huán)的關(guān)系系、加速速資本周周轉(zhuǎn)的意意義。領(lǐng) 會：資本周周轉(zhuǎn)率的的意義、加速現(xiàn)現(xiàn)金回收收的措施施、加速速存貨資資本周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)的途徑徑、應(yīng)收收賬款的的信用政政策。簡單應(yīng)用用：資本本周轉(zhuǎn)率率指標的的計算、最佳現(xiàn)現(xiàn)金持有有量的測測定方法法、原材材料經(jīng)濟濟批量和和資本占占用量的的確定、產(chǎn)品經(jīng)經(jīng)濟投產(chǎn)產(chǎn)批量、資本占占用量的的測算。綜合應(yīng)用用：資本本周轉(zhuǎn)率率各指標標之間的的關(guān)系、應(yīng)收賬賬款的信信用決策策。第六章資本積積累一

17、、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求 通過本本章學(xué)習(xí)習(xí)，應(yīng)了了解資本本積累的的含義、意義和和原則，會計收收益和經(jīng)經(jīng)濟收益益的含義義及區(qū)別別，如何何通過加加強成本本管理增增加資本本積累，在資本本積累和和分配決決策中應(yīng)應(yīng)考慮的的因素。掌握股股利政策策的類型型及優(yōu)缺缺點以及及增加廣廣義資本本積累的的途徑。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 資本本積累的的意義與與原則一、資本本積累的的意義二、資本本積累的的原則第二節(jié) 資本本增值的的界定一、會計計收益觀觀念二、經(jīng)濟濟收益觀觀念第三節(jié) 增加加資本積積累的途途徑和措措施一、增加加狹義資資本積累累二、增加加廣義資資本積累累（途徑徑）三、考核核知識點點1、資本本積累的的含義、意義和和原則2

18、、會計計收益和和經(jīng)濟收收益的含含義及區(qū)區(qū)別3、加強強成本管管理，增增加資本本積累要要做的工工作4、在資資本積累累和分配配決策中中應(yīng)考慮慮的因素素5、股利利政策的的類型及及優(yōu)缺點點6、增加加廣義資資本積累累的途徑徑四、考核核要求識 記：資本積積累的含含義、意意義和原原則，加加強成本本管理增增加資本本積累要要做的工工作，在在資本積積累和分分配決策策中應(yīng)考考慮的因因素。領(lǐng) 會：會計收收益和經(jīng)經(jīng)濟收益益的含義義及區(qū)別別、股利利政策的的類型及及優(yōu)缺點點、增加加廣義資資本積累累的途徑徑。簡單應(yīng)用用：各種種股利政政策類型型的比較較。第七章資本重重組概述述一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求 通過本本章學(xué)習(xí)習(xí)，了解解和理解

19、解資本重重組的含含義與必必要性、資本重重組的方方向和戰(zhàn)戰(zhàn)略以及及資本重重組的方方式。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 資本本重組的的含義與與必要性性一、資本本重組的的含義二、資本本重組的的必要性性第二節(jié) 資本本重組的的方向與與戰(zhàn)略一、資本本重組的的方向二、資本本重組的的戰(zhàn)略第三節(jié) 資本本重組的的辦法與與方式一、資本本重組的的辦法二、資本本重組的的方式三、考核核知識點點1、資本本重組的的含義與與必要性性2、資本本重組的的方向和和戰(zhàn)略3、資本本重組的的方式四、考核核要求識 記：資本重重組的含含義、資資本重組組的方向向和戰(zhàn)略略。領(lǐng) 會：資本重重組的必必要性和和資本重重組的方方式第八章實行股股份制一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與

20、與要求通過本章章學(xué)習(xí)，應(yīng)該領(lǐng)領(lǐng)會公司司股份籌籌資的優(yōu)優(yōu)點，組組建股份份制企業(yè)業(yè)的原則則和方式式，股份份制企業(yè)業(yè)的股權(quán)權(quán)設(shè)置，有限責責任公司司和股份份有限公公司的設(shè)設(shè)立；了了解國有有企業(yè)股股份制改改組中資資產(chǎn)重組組的必要要性、主主要方法法、要求求、模式式以及國國有資產(chǎn)產(chǎn)折股標標準和方方法；領(lǐng)領(lǐng)會股票票發(fā)行的的原則、要求、條件和和股票定定價原則則和定價價因素，掌握股股票內(nèi)在在價值的的估價模模型和股股票發(fā)行行價格的的幾種形形式以及及股票上上市的有有利和不不利因素素；了解解我國企企業(yè)股票票在境外外發(fā)行和和上市的的利弊、分類和和方式。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 股份份制與資資本重組組一、股份份制是企企業(yè)資本本

21、組織的的高級形形式二、股份份制是企企業(yè)資本本重組的的重要方方式第二節(jié) 股份份制企業(yè)業(yè)的組建建一、組建建股份制制企業(yè)的的原則與與方式二、有限限責任公公司的組組建三、股份份有限公公司的組組建三、國有有企業(yè)股股份制改改組中的的資產(chǎn)重重組四、國有有資產(chǎn)折折股和國國有股股股權(quán)結(jié)構(gòu)構(gòu)第三節(jié) 股票票的發(fā)行行與上市市一、股票票發(fā)行二、股份份轉(zhuǎn)讓三、股票票上市交交易第四節(jié) 股票票的境外外發(fā)行與與上市一、我國國企業(yè)股股票在境境外發(fā)行行和上市市概況二、我國國企業(yè)股股票在境境外發(fā)行行和上市市的利弊弊三、股票票發(fā)行和和上市的的方式三、考核核知識點點1、公司司股份籌籌資的優(yōu)優(yōu)點2、組建建股份制制企業(yè)的的原則3、股份份制企

22、業(yè)業(yè)的股權(quán)權(quán)設(shè)置4、組建建股份制制企業(yè)的的方式5、設(shè)立立有限責責任公司司的條件件、股東東出資、股東權(quán)權(quán)利和出出資轉(zhuǎn)讓讓6、設(shè)立立股份有有限公司司的條件件、股東東出資和和設(shè)立方方式7、國有有企業(yè)股股份制改改組中資資產(chǎn)重組組的必要要性、重重組的主主要方法法、要求求和重組組的模式式8、國有有資產(chǎn)折折股標準準與方法法9、股票票發(fā)行的的原則與與要求、發(fā)行股股票的條條件、股股票定價價原則和和定價因因素10、股股票內(nèi)在在價值的的估價模模型、股股票發(fā)行行價格的的幾種形形式11、股股票上市市的有利利和不利利因素12、一一板、二二板和三三板市場場13、AA股、BB股、HH股、NN股和SS股的含含義14、我我國企業(yè)

23、業(yè)股票在在境外發(fā)發(fā)行和上上市的利利弊、分分類和方方式四、考核核要求識 記：公司股股份籌資資的優(yōu)點點，組建建股份制制企業(yè)的的原則，股份制制企業(yè)的的股權(quán)設(shè)設(shè)置，組組建股份份制企業(yè)業(yè)的方式式，設(shè)立立有限責責任公司司的條件件、股東東出資、股東權(quán)權(quán)利和出出資轉(zhuǎn)讓讓，設(shè)立立股份有有限公司司的條件件、股東東出資和和設(shè)立方方式，一一板、二二板和三三板市場場，A股股、B股股、H股股、N股股和S股股的含義義。領(lǐng) 會：國有企企業(yè)股份份制改組組中資產(chǎn)產(chǎn)重組的的必要性性、重組組的主要要方法、要求和和重組的的模式，股票發(fā)發(fā)行的原原則與要要求、發(fā)發(fā)行股票票的條件件、股票票定價原原則和定定價因素素、股票票上市的的有利和和不利

24、因因素、我我國企業(yè)業(yè)股票在在境外發(fā)發(fā)行和上上市的利利弊、分分類和方方式。簡單應(yīng)用用：國有有資產(chǎn)折折股標準準與方法法、股票票內(nèi)在價價值的估估價模型型。綜合應(yīng)用用：股票票內(nèi)在價價值估價價模型的的應(yīng)用。第九章企業(yè)兼兼并與收收購一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章學(xué)習(xí)，應(yīng)該了了解兼并并和收購購的含義義，并購購的特點點、意義義、類型型和原則則；五次次浪潮的的特征；跨國公公司并購購中國上上市公司司的方式式和經(jīng)理理層融資資收購的的主要模模式；領(lǐng)領(lǐng)會企業(yè)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)戰(zhàn)略模式式和戰(zhàn)略略制定方方法，實實施并購購戰(zhàn)略的的有利因因素；掌掌握并購購財務(wù)決決策分析析原理以以及用現(xiàn)現(xiàn)金支付付和股票票并購的的財務(wù)決決策。二、考試試內(nèi)

25、容第一節(jié) 并購購的內(nèi)涵涵與發(fā)展展一、并購購的內(nèi)涵涵與意義義二、并購購的類型型三、并購購的歷史史與現(xiàn)狀狀（五次次浪潮的的特征）四、跨國國公司并并購中國國上市公公司的方方式五、經(jīng)理理層融資資收購的的主要模模式第二節(jié) 并購購理論（不納入入考試內(nèi)內(nèi)容）第三節(jié) 并購購的戰(zhàn)略略、原則則與程序序一、并購購戰(zhàn)略二、企業(yè)業(yè)并購的的原則三、并購購的程序序（我國國上市公公司收購購程序）第四節(jié) 并購購決策一、并購購財務(wù)決決策分析析原理二、用現(xiàn)現(xiàn)金支付付的財務(wù)務(wù)決策三、用股股票并購購的財務(wù)務(wù)決策三、考核核知識點點1、兼并并和收購購的含義義2、并購購的特點點、意義義、類型型和原則則3、五次次浪潮的的特征4、跨國國公司并并

26、購中國國上市公公司的方方式5、經(jīng)理理層融資資收購的的主要模模式6、企業(yè)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)戰(zhàn)略模式式7、戰(zhàn)略略制定方方法（三三種）8、實施施并購戰(zhàn)戰(zhàn)略的有有利因素素9、并購購財務(wù)決決策分析析原理（并購的的收益、成本和和凈收益益）10、用用現(xiàn)金支支付的財財務(wù)決策策（貼現(xiàn)現(xiàn)模式、重置成成本模式式和市價價模式的的含義）11、用用股票并并購的財財務(wù)決策策（以并并購對股股東擁有有的股票票總價值值的影響響來決策策換股比比例、以以并購對對每股收收益的影影響來決決策換股股比例）四、考核核要求識 記：兼并和和收購的的含義，并購的的特點、意義、類型和和原則、用現(xiàn)金金支付的的財務(wù)決決策（貼貼現(xiàn)模式式、重置置成本模模式和市市價模

27、式式的含義義）領(lǐng) 會：五次浪浪潮的特特征、跨跨國公司司并購中中國上市市公司的的方式、經(jīng)理層層融資收收購的主主要模式式、企業(yè)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)戰(zhàn)略模式式、戰(zhàn)略略制定方方法和實實施并購購戰(zhàn)略的的有利因因素。簡單應(yīng)用用：并購購財務(wù)決決策分析析原理（并購的的收益、成本和和凈收益益）綜合應(yīng)用用：用股股票并購購的財務(wù)務(wù)決策（以并購購對股東東擁有的的股票總總價值的的影響來來決策換換股比例例、以并并購對每每股收益益的影響響來決策策換股比比例）。第十章組建企企業(yè)集團團一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章學(xué)習(xí)，了解企企業(yè)集團團的概念念、特征征、典型型組織模模式和類類型；領(lǐng)領(lǐng)會企業(yè)業(yè)向集團團化發(fā)展展的意義義和作為為資本重重組的企

28、企業(yè)集團團組建的的意義；掌握組組建企業(yè)業(yè)集團的的原則和和途徑、企業(yè)集集團的管管理模式式以及財財務(wù)公司司的基本本業(yè)務(wù)及及對企業(yè)業(yè)集團發(fā)發(fā)展的推推動作用用。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 企業(yè)業(yè)集團的的特征與與類型一、企業(yè)業(yè)集團的的概念二、現(xiàn)代代大企業(yè)業(yè)集團的的特征三、企業(yè)業(yè)集團的的典型組組織模式式四、企業(yè)業(yè)集團的的類型第二節(jié) 企業(yè)業(yè)集團與與資本重重組一、企業(yè)業(yè)集團是是一種特特殊形式式的企業(yè)業(yè)組織形形式（企企業(yè)向集集團化發(fā)發(fā)展的意意義）二、組建建企業(yè)集集團是資資本重組組的重要要方式（作為資資本重組組的企業(yè)業(yè)集團組組建的意意義）第三節(jié) 企業(yè)業(yè)集團的的組建與與管理一、組建建企業(yè)集集團的原原則二、企業(yè)業(yè)集團的的組

29、建途途徑三、企業(yè)業(yè)集團的的管理第四節(jié) 企業(yè)業(yè)集團的的財務(wù)公公司財務(wù)公司司的基本本業(yè)務(wù)及及對企業(yè)業(yè)集團發(fā)發(fā)展的推推動作用用三、考核核知識點點1、企業(yè)業(yè)集團的的概念、特征、典型組組織模式式和類型型2、企業(yè)業(yè)向集團團化發(fā)展展的意義義3、作為為資本重重組的企企業(yè)集團團組建的的意義4、組建建企業(yè)集集團的原原則和途途徑5、企業(yè)業(yè)集團的的管理模模式6、財務(wù)務(wù)公司的的基本業(yè)業(yè)務(wù)及對對企業(yè)集集團發(fā)展展的推動動作用四、考核核要求識 記：企業(yè)集集團的概概念、特特征、典典型組織織模式和和類型，組建企企業(yè)集團團的原則則和途徑徑，企業(yè)業(yè)集團的的管理模模式。領(lǐng) 會：企業(yè)向向集團化化發(fā)展的的意義、作為資資本重組組的企業(yè)業(yè)集團

30、組組建的意意義以及及財務(wù)公公司的基基本業(yè)務(wù)務(wù)和對企企業(yè)集團團發(fā)展的的推動作作用。第十一章章 企企業(yè)分立立與出售售一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章學(xué)習(xí)，應(yīng)該了了解企業(yè)業(yè)分立的的含義、方式、特點和和原因；企業(yè)出出售的含含義、意意義、動動因和類類型以及及出售與與兼并、分立的的區(qū)別與與聯(lián)系。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 企業(yè)業(yè)分立一、企業(yè)業(yè)分立的的含義二、企業(yè)業(yè)分立的的特點三、企業(yè)業(yè)分立的的原因第二節(jié) 企業(yè)業(yè)出售一、企業(yè)業(yè)出售的的含義二、企業(yè)業(yè)出售的的意義三、企業(yè)業(yè)出售的的動因分分析四、企業(yè)業(yè)出售的的類型五、出售售與兼并并、分立立的區(qū)別別與聯(lián)系系三、考核核知識點點1、企業(yè)業(yè)分立的的含義、方式、特點和和原因2、

31、企業(yè)業(yè)出售的的含義、意義、動因和和類型3、出售售與兼并并、分立立的區(qū)別別與聯(lián)系系四、考核核要求識 記：企業(yè)分分立的含含義和方方式，企企業(yè)出售售的含義義和類型型。領(lǐng) 會：企業(yè)分分立的特特點和原原因，企企業(yè)出售售的意義義和動因因，出售售與兼并并、分立立的區(qū)別別與聯(lián)系系。第十二章章資本結(jié)結(jié)構(gòu)調(diào)整整一、學(xué)習(xí)習(xí)目的與與要求通過本章章學(xué)習(xí)，應(yīng)該了了解資本本結(jié)構(gòu)調(diào)調(diào)整的含含義和意意義，掌掌握調(diào)整整資本來來源結(jié)構(gòu)構(gòu)的方法法和資本本結(jié)構(gòu)指指標得計計算與分分析。二、考試試內(nèi)容第一節(jié) 資本本結(jié)構(gòu)調(diào)調(diào)整的意意義一、資本本結(jié)構(gòu)調(diào)調(diào)整的含含義二、調(diào)整整資本結(jié)結(jié)構(gòu)的意意義第二節(jié) 資本本來源結(jié)結(jié)構(gòu)的調(diào)調(diào)整一、資本本來源結(jié)結(jié)構(gòu)

32、的種種類二、調(diào)整整資本來來源結(jié)構(gòu)構(gòu)的方法法第三節(jié) 資本本結(jié)構(gòu)指指標分析析一、流動動負債與與流動資資產(chǎn)的結(jié)結(jié)構(gòu)分析析二、負債債與企業(yè)業(yè)總資產(chǎn)產(chǎn)的結(jié)構(gòu)構(gòu)分析三、負債債與所有有者權(quán)益益的結(jié)構(gòu)構(gòu)分析四、資本本總額與與所有者者權(quán)益的的結(jié)構(gòu)分分析三、考核核知識點點1、資本本結(jié)構(gòu)調(diào)調(diào)整的含含義和意意義2、調(diào)整整資本來來源結(jié)構(gòu)構(gòu)的方法法3、資本本結(jié)構(gòu)指指標分析析（1）流流動負債債與流動動資產(chǎn)的的結(jié)構(gòu)分分析（2）負負債與企企業(yè)總資資產(chǎn)的結(jié)結(jié)構(gòu)分析析（3）負負債與所所有者權(quán)權(quán)益的結(jié)結(jié)構(gòu)分析析（4）資資本總額額與所有有者權(quán)益益的結(jié)構(gòu)構(gòu)分析四、考核核要求識 記：資本結(jié)結(jié)構(gòu)調(diào)整整的含義義，調(diào)整整資本來來源結(jié)構(gòu)構(gòu)的方法法

33、。領(lǐng) 會：資本結(jié)結(jié)構(gòu)調(diào)整整的意義義，資本本結(jié)構(gòu)指指標的意意義。簡單應(yīng)用用：資本本結(jié)構(gòu)指指標的計計算。綜合應(yīng)用用：資本本結(jié)構(gòu)指指標的計計算與分分析。有關(guān)關(guān)說明與與實施要要求一、本課課程的性性質(zhì)及其其在專業(yè)業(yè)考試計計中的地地位資本運營營的基本本理論與與方法是是現(xiàn)代企企業(yè)管理理中不可可或缺的的知識。本課程程是現(xiàn)代代企業(yè)管管理專業(yè)業(yè)考試計計劃中的的一門重重要的專專業(yè)課，是對現(xiàn)現(xiàn)代企業(yè)業(yè)管理知知識的必必要補充充和升華華。二、本課課程考試試的總體體要求本課程的的考試，既要考考核知識識，又要要考核能能力。因因此，在在系統(tǒng)掌掌握本課課程的基基礎(chǔ)知識識和基本本原理的的基礎(chǔ)上上，注重重運用基基礎(chǔ)知識識和基本本理論

34、分分析和解解決實際際問題，做到理理論聯(lián)系系實際，提高分分析和解解決實際際問題的的能力。本課程的的基本知知識和基基本原理理包括本本大綱所所列出的的考核點點，在自自學(xué)中注注意各知知識點、基本原原理的比比較，綜綜合和歸歸納，及及其相關(guān)關(guān)知識之之間的聯(lián)聯(lián)系和區(qū)區(qū)別。本大綱規(guī)規(guī)定的考考試內(nèi)容容每章先先概述全全篇的自自學(xué)要求求、考試試內(nèi)容，然后列列出本章章的考核核知識點點，再對對考核知知識點提提出不同同認識能能力層次次要求。本大綱綱各章規(guī)規(guī)定的自自學(xué)要求求、考核核知識及及考核知知識點的的知識細細目都是是考試內(nèi)內(nèi)容。本大綱在在“考核知知識點及及考核要要求”中提出出四個能能力層次次要求；“識記”、“領(lǐng)會”“簡

35、單應(yīng)應(yīng)用”和“綜合應(yīng)應(yīng)用”。這四四個能力力層次是是遞進等等級關(guān)系系。識記記是指能能記住學(xué)學(xué)習(xí)過的的基礎(chǔ)知知識；領(lǐng)領(lǐng)會是掌掌握有關(guān)關(guān)概念和和原理意意義及相相關(guān)概念念的的區(qū)區(qū)別與聯(lián)聯(lián)系，領(lǐng)領(lǐng)會包括括“識記”在內(nèi)；簡單應(yīng)應(yīng)用是指指在“識記”和“領(lǐng)會”的基礎(chǔ)礎(chǔ)上，將將知識加加以簡單單運用，分析和和解決有有關(guān)的理理論問題題和實際際問題，包括“識記”和“領(lǐng)會”在內(nèi)；綜合應(yīng)應(yīng)用是指指“識記”和“領(lǐng)會”的基礎(chǔ)礎(chǔ)上，將將相互有有關(guān)聯(lián)的的知識加加以綜合合應(yīng)用，以解決決有關(guān)的的理論問問題和實實際問題題，包括括“識記”、“領(lǐng)會”和“簡單應(yīng)應(yīng)用”在內(nèi)。三、關(guān)于于自學(xué)教教材資本運運營理論論與實務(wù)務(wù)（第第二版），夏樂樂書、

36、姜姜強、宋宋愛玲、李琳編編著，東東北財經(jīng)經(jīng)大學(xué)出出版社，20004年66月第22版。四、自學(xué)學(xué)方法指指導(dǎo)1、自學(xué)學(xué)考試內(nèi)內(nèi)容覆蓋蓋較廣，因此自自學(xué)應(yīng)考考者必須須注意全全面、系系統(tǒng)地學(xué)學(xué)習(xí)，切切忌猜題題、押題題。2、分析析和解決決實際問問題的能能力的提提高，必必須在基基本知識識、基本本理論的的指導(dǎo)下下。因此此，要注注重概念念、基礎(chǔ)礎(chǔ)知識和和基本理理論的學(xué)學(xué)習(xí)，在在此基礎(chǔ)礎(chǔ)上注意意聯(lián)系實實際，分分析實際際問題。3、自學(xué)學(xué)考試是是終結(jié)性性考試，自學(xué)應(yīng)應(yīng)考者應(yīng)應(yīng)具有一一定的綜綜合應(yīng)用用知識的的能力。本大綱綱對考核核知識點點及知識識點下的的知識細細目所提提出的具具體要求求，不要要以為一一道試題題只考核核一個知知識點，有時還還可能綜綜合考核核多個知知識點。因而在在學(xué)完各各章后，應(yīng)及時時對概