供應(yīng)鏈及其產(chǎn)品介紹深圳分行課件

機(jī)遇與風(fēng)險(xiǎn)同行——供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的發(fā)展歷程、業(yè)務(wù)方案、風(fēng)險(xiǎn)管理及信貸分析案例宣講人易建璋日期2011/05/25機(jī)遇與風(fēng)險(xiǎn)同行宣講人易建璋日期2011/1、國內(nèi)貿(mào)易融資（供應(yīng)鏈金融）業(yè)務(wù)發(fā)展歷程目錄2、供應(yīng)鏈金融服務(wù)客戶的主要方案3、國內(nèi)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的管理要點(diǎn)4、供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)主要產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)要點(diǎn)5、供應(yīng)鏈金融案例1、國內(nèi)貿(mào)易融資（供應(yīng)鏈金融）業(yè)務(wù)發(fā)展歷程目錄2、供應(yīng)鏈金融國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的發(fā)展歷程國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的發(fā)展歷程看一張資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目行次項(xiàng)目行次流動資產(chǎn)：流動負(fù)債：貨幣資金短期借款應(yīng)收票據(jù)應(yīng)付票據(jù)應(yīng)收賬款應(yīng)付賬款預(yù)付款項(xiàng)預(yù)收款項(xiàng)存貨應(yīng)付股利一年內(nèi)到期的非流動資產(chǎn)一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債其他流動資產(chǎn)其他流動負(fù)債流動資產(chǎn)合計(jì)流動負(fù)債合計(jì)看一張資產(chǎn)負(fù)債表一、標(biāo)準(zhǔn)倉單—動產(chǎn)融資的起源

上世紀(jì)九十年代，隨著大量外資銀行進(jìn)入中國，帶來了較好的風(fēng)險(xiǎn)管理理論及實(shí)際操作經(jīng)驗(yàn)，也打破了傳統(tǒng)的房地產(chǎn)抵押、擔(dān)保等授信保障方式。大宗商品貿(mào)易的快速發(fā)展，帶來了商品融資的需求。隨著我國立法的完善，標(biāo)準(zhǔn)倉單的融資也開始試水，為銀行融資解決了抵押擔(dān)保新模式。亞洲金融危機(jī)的爆發(fā)，造成金融營生環(huán)境的惡化，在關(guān)聯(lián)擔(dān)保盛行的地區(qū)，互保形成的風(fēng)險(xiǎn)日益突出。為此，銀行結(jié)合標(biāo)準(zhǔn)倉單的運(yùn)作模式，償試進(jìn)行動產(chǎn)融資。隨著動產(chǎn)融資的發(fā)展，銀行在操作過程中加深了對供應(yīng)鏈的研究，提出了基于供應(yīng)鏈動作模式的自償性貿(mào)易融資的財(cái)務(wù)解決方案，為企業(yè)融資開避了新的天地。一、標(biāo)準(zhǔn)倉單—動產(chǎn)融資的起源上世紀(jì)九十年代，隨著二、倉單—非標(biāo)準(zhǔn)倉單二、倉單—非標(biāo)準(zhǔn)倉單三、專業(yè)第三方倉庫動產(chǎn)靜態(tài)質(zhì)押三、專業(yè)第三方倉庫動產(chǎn)靜態(tài)質(zhì)押四、專業(yè)第三方倉庫動產(chǎn)動態(tài)質(zhì)押四、專業(yè)第三方倉庫動產(chǎn)動態(tài)質(zhì)押監(jiān)管倉庫的延伸—企業(yè)自有倉庫第三方監(jiān)管質(zhì)押－－貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的爆發(fā)式發(fā)展監(jiān)管倉庫的延伸—企業(yè)自有倉庫第三方監(jiān)管質(zhì)押－－貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的再看一眼資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目行次項(xiàng)目行次流動資產(chǎn)：流動負(fù)債：貨幣資金短期借款應(yīng)收票據(jù)應(yīng)付票據(jù)應(yīng)收賬款應(yīng)付賬款預(yù)付款項(xiàng)預(yù)收款項(xiàng)存貨應(yīng)付股利一年內(nèi)到期的非流動資產(chǎn)一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債其他流動資產(chǎn)其他流動負(fù)債流動資產(chǎn)合計(jì)流動負(fù)債合計(jì)再看一眼資產(chǎn)負(fù)債四、應(yīng)收款融資—保理、應(yīng)收賬款質(zhì)押、訂單融資四、應(yīng)收款融資—保理、應(yīng)收賬款質(zhì)押、訂單融資方案創(chuàng)造價(jià)值，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)對客戶的全面服務(wù)方案創(chuàng)造價(jià)值，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)對客戶的全面服務(wù)

供應(yīng)鏈金融是指在對供應(yīng)鏈內(nèi)部的交易結(jié)構(gòu)進(jìn)行分析的基礎(chǔ)上，運(yùn)用自償性貿(mào)易融資的信貸模型，并引入核心企業(yè)、物流監(jiān)管公司等新的風(fēng)險(xiǎn)控制變量，對供應(yīng)鏈不同節(jié)點(diǎn)提供封閉的授信支持及其他結(jié)算等綜合金融服務(wù)。供應(yīng)鏈金融是指在對供應(yīng)鏈內(nèi)部的交易結(jié)構(gòu)進(jìn)行分析的初級營銷在賣產(chǎn)品，高級的銀行融資在賣方案

信用增強(qiáng)=產(chǎn)品組合+合理的風(fēng)險(xiǎn)控制組合安排供應(yīng)鏈金融就是為企業(yè)提供的一種財(cái)務(wù)解決方案，是一種基于結(jié)構(gòu)性的擔(dān)保（主要以質(zhì)押、上游的增信、下游的綜合償付能力）安排的授信產(chǎn)品組合。

初級營銷在賣產(chǎn)品，高級的銀行融資在賣方案一、供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中小企業(yè)房產(chǎn)抵押股權(quán)融資法人無限擔(dān)保上游：未來貨權(quán)預(yù)付類融資下游：保理應(yīng)收賬款質(zhì)押訂單融資聯(lián)保貸款市場擔(dān)保專業(yè)公司擔(dān)保動產(chǎn)融資一、供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中小企業(yè)房產(chǎn)抵押上游：下游：聯(lián)保貸款整體解決方案要求：一、授信額度回報(bào)最大化；二、高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占用最小化；三、打通客戶的經(jīng)營現(xiàn)金流；四、形成緊密型的合作關(guān)系；五、通過上下游的增信降低整體方案的風(fēng)險(xiǎn)。

整體解決方案要求：一、授信額度回報(bào)最大化；營銷思路：一、純粹的周轉(zhuǎn)資金需要通過表外解決；二、授信資源盡可能讓產(chǎn)業(yè)鏈兩端企業(yè)使用；三、盡可能授信總量較大，資本消耗較??；四、多產(chǎn)品盡可能有機(jī)組合銷售；五、盡可能將授信資源在集團(tuán)客戶內(nèi)部落地；精準(zhǔn)營銷盡可能向兩端延伸，盡可能縱深延伸營銷思路：一、純粹的周轉(zhuǎn)資金需要通過表外解決；營銷思路1、汽車零部件、汽車經(jīng)銷商、工程機(jī)械經(jīng)銷商、海運(yùn)2、鋼鐵有色鋼廠、鋼鐵經(jīng)銷商、鐵礦石貿(mào)易商、焦炭、有色金屬、不銹鋼、礦業(yè)3、能源油品、煤炭、電力、燃?xì)獾冉?jīng)銷商4、快銷品：制藥、藥品經(jīng)銷商、醫(yī)療器械、家電制造、家電經(jīng)銷商、建材、造紙、服裝代理商、化肥廠、化肥經(jīng)銷、橡膠、輪胎廠、輪胎經(jīng)銷、酒廠、酒經(jīng)銷商、農(nóng)資、糧食、紡織、化纖、五金、木業(yè)、棉花等5、物流行業(yè)營銷思路1、汽車零部件、汽車經(jīng)銷商、工程機(jī)械經(jīng)銷商、海運(yùn)“1”NNN二、“1+N”模式N“1+N”模式配合核心企業(yè)“1”的供應(yīng)鏈和銷售鏈管理策略，運(yùn)用資金流、物流和信息流的控制技術(shù)，利用“1”的信用增強(qiáng)效應(yīng)，對“1”及伴生在其周圍的“N”個供應(yīng)鏈和銷售鏈企業(yè)提供一攬子、結(jié)構(gòu)化的金融服務(wù)“1”NNN二、“1+N”模式N“1+N”模式配合核心企業(yè)處于供應(yīng)鏈任何環(huán)節(jié)，都有融資解決方案——國內(nèi)外、本外幣、在離岸，一鏈通商，商通天下境外原材料生產(chǎn)商初級產(chǎn)品生產(chǎn)商二級經(jīng)銷商一級經(jīng)銷商供應(yīng)商進(jìn)口商最終用戶零部件生產(chǎn)商境外買家境內(nèi)原材料生產(chǎn)商最終用戶物流企業(yè)一級經(jīng)銷商離岸代理企業(yè)二級經(jīng)銷商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商企業(yè)處于供應(yīng)鏈任何環(huán)節(jié)，都有融資解決方案——國內(nèi)外、本外幣對核心企業(yè)上游供應(yīng)商（“n”）的解決方案境內(nèi)原材料生產(chǎn)商物流企業(yè)核心企業(yè)境外買家終端產(chǎn)品生產(chǎn)商供應(yīng)商應(yīng)收票據(jù)池保理代理貼現(xiàn)動態(tài)質(zhì)押靜態(tài)質(zhì)押標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押商承保貼訂單融資對核心企業(yè)上游供應(yīng)商（“n”）的解決方案境內(nèi)原材料生產(chǎn)商物流應(yīng)收賬款到期，

向我行回款，業(yè)務(wù)結(jié)束

向我行開放目標(biāo)供應(yīng)商銷售、管理等信息，配合其獲得保理授信額度

向我行推薦上游零配件優(yōu)質(zhì)供應(yīng)商名單①選擇客戶②核準(zhǔn)額度（廠商）

向我行提交財(cái)務(wù)報(bào)表等資料和信息，獲得買方額度③核準(zhǔn)額度（供應(yīng)商）

向我行確認(rèn)應(yīng)收賬款債權(quán)和回款路徑④應(yīng)收賬款通知⑤審批出賬銀行核心廠商④如我行未向核心廠商發(fā)出應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓通知，或雖發(fā)出通知而廠商未向我行出具有效性確認(rèn)證據(jù)，為暗保理業(yè)務(wù)。例：保理業(yè)務(wù)應(yīng)收賬款到期，向我行回款，業(yè)務(wù)結(jié)束向我行推薦上游對核心企業(yè)下游經(jīng)銷商（“n”）的解決方案初級產(chǎn)品生產(chǎn)商二級經(jīng)銷商一級經(jīng)銷商最終用戶最終用戶一級經(jīng)銷商二級經(jīng)銷商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商先票／款后貨擔(dān)保提貨動態(tài)質(zhì)押靜態(tài)質(zhì)押標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押商承保貼出口信用險(xiǎn)項(xiàng)下短期融資打包放款出口押匯福費(fèi)廷對核心企業(yè)下游經(jīng)銷商（“n”）的解決方案初級二級經(jīng)銷商一級經(jīng)例：先票后貨/擔(dān)保提貨業(yè)務(wù)三方協(xié)議鋼廠以鋼鐵行業(yè)為例的擔(dān)保提貨模式鋼材經(jīng)銷商浦發(fā)銀行深圳分行61買賣合同24存入初始保證金補(bǔ)足保證金35授信支付貨款授信支付貨款發(fā)貨例：先票后貨/擔(dān)保提貨業(yè)務(wù)三方鋼廠以鋼鐵行業(yè)為例的適合營銷的行業(yè)：家電、鋼鐵、汽車、家電、電腦、輪胎、紙張、化肥、水泥、藥品、服裝制造企業(yè)、工業(yè)機(jī)床制造、白酒等核心企業(yè)。通常，采用經(jīng)銷商模式的產(chǎn)業(yè)鏈，只要廠商對經(jīng)銷商愿意扶持，且認(rèn)為自己完全可以控制經(jīng)銷商的風(fēng)險(xiǎn)，就可以適合操作先票后貨/擔(dān)保提貨業(yè)務(wù)。適合營銷的行業(yè)：在同業(yè)做的較好的一些核心企業(yè)：1、格力電器、美的電器、志高電器；2、水泥：華潤水泥、塔牌水泥；3、汽車：北京現(xiàn)代、神龍汽車、廣汽本田等；4、糧油：金龍魚等；5、化肥：中化化肥、魯西化工；6、白酒：西鳳酒、汾酒、瀘州老窖；7、機(jī)床：沈陽機(jī)床、海天等；8、鋼鐵：撫順新鋼、吉林通鋼、西林鋼鐵等；9、紙品：太陽紙業(yè)、晨鳴紙業(yè)、華泰紙業(yè)等。在同業(yè)做的較好的一些核心企業(yè)：三、對核心企業(yè)（“1”）的直接金融服務(wù)境外原材料生產(chǎn)商初級產(chǎn)品生產(chǎn)商供應(yīng)商進(jìn)口商零部件生產(chǎn)商境外買家境內(nèi)原材料生產(chǎn)商一級經(jīng)銷商離岸代理企業(yè)終端產(chǎn)品生產(chǎn)商擔(dān)保提貨離岸質(zhì)押開證代理貼現(xiàn)動態(tài)質(zhì)押靜態(tài)質(zhì)押標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押商承保貼票據(jù)池融資保理出口信用險(xiǎn)項(xiàng)下短期融資打包放款出口押匯福費(fèi)廷先票／款后貨三、對核心企業(yè)（“1”）的直接金融服務(wù)境外原材料初級供應(yīng)商進(jìn)

例：票據(jù)池融資業(yè)務(wù)企業(yè)我行我行企業(yè)承對行托收行授信池應(yīng)收票據(jù)池票據(jù)托收回款票據(jù)質(zhì)押票據(jù)賣斷承兌票據(jù)支付對價(jià)票據(jù)到期委托承兌行付款償還授信≥+基本流程及流程圖例：票據(jù)池融資業(yè)務(wù)企業(yè)我行我行企業(yè)承對行托收行授信池應(yīng)四、內(nèi)外貿(mào)、在離岸、本外幣一體化供應(yīng)鏈金融服務(wù)全程盤活存貨資金占壓國內(nèi)出口商境外進(jìn)口商海關(guān)/到港在途現(xiàn)貨未來貨權(quán)質(zhì)押開證現(xiàn)貨質(zhì)押融資進(jìn)口全程貨押融資物流資金流四、內(nèi)外貿(mào)、在離岸、本外幣一體化供應(yīng)鏈金融服務(wù)全程盤活存貨資新疆棉花東北農(nóng)產(chǎn)品甘肅有色金屬陜、晉、內(nèi)蒙煤炭海南橡膠云南有色金屬青島港大連港天津港上海港寧波港深圳港廣州港商品/服務(wù)地/港口供應(yīng)鏈金融鏈通全國天津煤炭金融深圳黃金、物流金融佛山樂從鋼材/有色金融廣州能源金融上海汽車金融大連汽車/糧食金融新疆東北甘肅陜、晉、內(nèi)蒙煤炭海南云南青島港大連模式簡述根據(jù)某汽車廠家與供應(yīng)商簽訂的4個月量的采購訂單發(fā)放供應(yīng)商訂單融資，用于其原料采購、產(chǎn)品生產(chǎn)以及盤活應(yīng)收賬款，供應(yīng)商供貨后開具發(fā)票，我行辦理應(yīng)收賬款確認(rèn)和質(zhì)押，汽車廠家每月25日支付上月應(yīng)付貨款，供應(yīng)商歸還我行融資。突破要點(diǎn)借助核心企業(yè)與供應(yīng)商之間長期穩(wěn)定的合作關(guān)系，從訂單環(huán)節(jié)開始授信，以未來供應(yīng)商對核心企業(yè)的應(yīng)收賬款為還款來源。推廣價(jià)值充分運(yùn)用核心企業(yè)信用，為批量開發(fā)核心企業(yè)上游提供了一種新的業(yè)務(wù)模式。該類行業(yè)核心企業(yè)對供應(yīng)商篩選嚴(yán)格、合作緊密，供應(yīng)商對核心企業(yè)未來的應(yīng)收賬款的形成和付款確定性均較高。案例1。某汽車廠家訂單融資業(yè)務(wù)模式簡述突破要點(diǎn)借助核心企業(yè)與供應(yīng)商之間長期穩(wěn)定的合作關(guān)系，模式簡述某某化肥：我行發(fā)放經(jīng)銷商先票后貨授信，化肥生產(chǎn)廠家將化肥發(fā)運(yùn)到其在經(jīng)銷商轄區(qū)的前置倉庫，并由第三方監(jiān)管貨物，廠家保留貨物所有權(quán)，經(jīng)銷商向我行補(bǔ)充保證金后，我行向化肥廠家和監(jiān)管方發(fā)出放貨指令，經(jīng)銷商提貨。某某鋼：我行向某經(jīng)銷商發(fā)放先票后貨授信，某鋼收款后貨物所有權(quán)轉(zhuǎn)移給經(jīng)銷商，某鋼將貨物發(fā)運(yùn)至區(qū)域前置倉庫，貨物由廠家實(shí)施監(jiān)管，經(jīng)銷商打款贖貨。突破要點(diǎn)核心企業(yè)為促進(jìn)銷售設(shè)置了前置倉庫，我行則依托前置庫進(jìn)行貨物監(jiān)管，比擔(dān)保提貨模式貿(mào)易背景更容易把握，比先票后貨標(biāo)準(zhǔn)模式廠家承擔(dān)的責(zé)任更多，降低監(jiān)管成本，更好促進(jìn)客戶銷售。推廣價(jià)值前置庫銷售方式在多個行業(yè)中都大量存在，我行可以在這些行業(yè)大量復(fù)制該模式；對于一些監(jiān)管費(fèi)用敏感度較高的領(lǐng)域，也可以利用該模式，降低客戶成本，切入市場。案例2。化肥“廠庫銀”、寶鋼廠商監(jiān)管業(yè)務(wù)模式模式簡述某某化肥：我行發(fā)放經(jīng)銷商先票后貨授信，化肥生產(chǎn)廠家將模式簡述流動資金貸款（訂單融資）轉(zhuǎn)無追索權(quán)暗保理：根據(jù)某某鋼貿(mào)與某汽車廠簽訂的訂單發(fā)放流動資金貸款，待某鋼發(fā)貨、某汽車廠出具簽收單后，轉(zhuǎn)無追索權(quán)暗保理融資，融資比率100％，保理融資歸還訂單融資，雙方購銷合同中鎖定回款賬戶為某鋼在我行開立的專用賬戶，某汽車廠到期付款，某鋼貿(mào)歸還保理授信。

突破要點(diǎn)買賣雙方為鋼鐵和汽車兩大支柱產(chǎn)業(yè)的大型企業(yè)，此案例成功開拓“1+1”情況下的供應(yīng)鏈融資。推廣價(jià)值大型企業(yè)之間直供而導(dǎo)致“1+1”型供應(yīng)鏈在很多行業(yè)大量存在，本案例模式具有較高可復(fù)制性。案例4。某某鋼貿(mào)-某汽車廠“1＋1”模式模式簡述突破要點(diǎn)買賣雙方為鋼鐵和汽車兩大支柱產(chǎn)業(yè)的大型企業(yè)，模式簡述某某糧油集團(tuán)實(shí)施全國統(tǒng)一銷售管理，公司銷售模式由各地工廠銷售轉(zhuǎn)變?yōu)闋I銷公司銷售，總部授權(quán)其下屬國內(nèi)多家營銷分公司共同參與我行合作，經(jīng)銷商以小包裝食用油為抵質(zhì)押，我行向其經(jīng)銷商發(fā)放先票后貨標(biāo)準(zhǔn)模式授信，某某糧油集團(tuán)總部統(tǒng)一承擔(dān)發(fā)貨及退款責(zé)任。突破要點(diǎn)抓住某某糧油營銷體系轉(zhuǎn)變的時機(jī)，供應(yīng)鏈金融成功切入糧油行業(yè)。通過集團(tuán)總公司平臺整合其各地營銷資源并承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任，在更高層次統(tǒng)一模式、開展合作。推廣價(jià)值糧油、食品等行業(yè)供應(yīng)鏈管理比較嚴(yán)謹(jǐn)，對產(chǎn)品質(zhì)量穩(wěn)定的龍頭企業(yè)同樣可以復(fù)制供應(yīng)鏈金融理念和模式。對全國廣布營銷公司的大型集團(tuán)總公司，從總部突破可以謀劃全局合作。案例5。某某糧油品牌商品“1＋N”業(yè)務(wù)模式模式簡述突破要點(diǎn)抓住某某糧油營銷體系轉(zhuǎn)變的時機(jī)，供應(yīng)鏈金融成1.穩(wěn)定與上下游購、銷關(guān)系，強(qiáng)化對上下游企業(yè)的控制力度，提升供應(yīng)鏈整體競爭力2.配合銀行為上下游授信，“1”得以強(qiáng)化在購銷中強(qiáng)勢談判地位，改善自身資金流3.“1”以間接授信替代直接授信，優(yōu)化報(bào)表，節(jié)約財(cái)務(wù)成本，可以制定、優(yōu)化現(xiàn)金使用計(jì)劃，適當(dāng)進(jìn)行理財(cái)規(guī)劃，提高效益4.擴(kuò)大產(chǎn)銷量及客戶群體，提升行業(yè)競爭力和品牌地位“1＋N”為核心五、供應(yīng)鏈金融之于核心企業(yè)1.穩(wěn)定與上下游購、銷關(guān)系，強(qiáng)化對上下游企業(yè)的控制力度，提

六、供應(yīng)鏈金融之于上游供應(yīng)商1.改善資金流狀況，能接受核心企業(yè)較為苛刻的付款條件，與核心企業(yè)談判的主動性提高2.盤活應(yīng)收賬款，減少流動資金占用，降低財(cái)務(wù)費(fèi)用3.減少銷售分戶賬及應(yīng)收賬款管理成本，降低操作風(fēng)險(xiǎn)4.降低應(yīng)收賬款余額，一定條件下可優(yōu)化供應(yīng)商財(cái)務(wù)報(bào)表“1＋N”為上游供應(yīng)商六、供應(yīng)鏈金融之于上游供應(yīng)商1.改善資金流狀況，能接受核心火眼金星識風(fēng)險(xiǎn)，國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)要點(diǎn)火眼金星識風(fēng)險(xiǎn)，國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)要點(diǎn)第一大類存貨類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅰ靜態(tài)抵質(zhì)押授信抵質(zhì)押商品的變現(xiàn)能力抵質(zhì)押商品的產(chǎn)權(quán)是否清晰抵質(zhì)押商品的價(jià)格波動情況抵質(zhì)押商品的銷售周期及結(jié)算方式抵質(zhì)押手續(xù)是否完備監(jiān)管方案、監(jiān)管模式（自有庫監(jiān)管、輸出監(jiān)管）的可行性Ⅱ動態(tài)抵質(zhì)押授信靜態(tài)抵質(zhì)押的風(fēng)險(xiǎn)要點(diǎn)貨物價(jià)值必須易于核定，以便倉庫等物流監(jiān)管方操作以貨換貨過程中防止滯銷貨物的換入根據(jù)價(jià)格波動，隨時調(diào)整最低庫存臨界線第一大類存貨類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅲ普通倉單質(zhì)押授信鑒于倉單的有價(jià)證券性質(zhì)，出具倉單的倉庫或第三方物流公司需要具有很高資質(zhì)倉單必須具有可流通性、文義性和獨(dú)立價(jià)值等特點(diǎn)，不宜接受以出貨單、存貨單等類似憑證進(jìn)行的質(zhì)押必須在倉單上設(shè)置出質(zhì)背書與倉單出具方約定掛失和補(bǔ)辦倉單的流程建立區(qū)別于動產(chǎn)質(zhì)押的倉單質(zhì)押流程和風(fēng)險(xiǎn)管理體系Ⅳ標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押授信受信人從事期貨業(yè)務(wù)的目的和行業(yè)經(jīng)驗(yàn)，防止進(jìn)行投機(jī)炒作關(guān)于不同期貨交易所對質(zhì)押流程的要求設(shè)計(jì)有效的跌價(jià)補(bǔ)償機(jī)制預(yù)先了解質(zhì)押解除和處置標(biāo)準(zhǔn)倉單的流程期貨公司的合作情況Ⅲ普通倉單質(zhì)押授信第一大類存貨類業(yè)務(wù)二、財(cái)務(wù)關(guān)注要素存貨科目的構(gòu)成及趨勢分析庫銷比、存貨周轉(zhuǎn)率的合理性流動比率、速動比率等短期償債指標(biāo)經(jīng)營活動現(xiàn)金流第一大類存貨類業(yè)務(wù)二、財(cái)務(wù)關(guān)注要素第一大類存貨類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施抵質(zhì)押商品屬于銀行可接受的押品目錄范圍，有變現(xiàn)渠道購買財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)查驗(yàn)增值稅發(fā)票、進(jìn)倉單等貨權(quán)憑證，保證貨權(quán)無瑕疵設(shè)定贖貨期、換貨期、貨物周轉(zhuǎn)期等辦理抵押登記/質(zhì)押登記手續(xù)，監(jiān)管倉庫辦理抵押公示設(shè)定跌價(jià)補(bǔ)償機(jī)制，落實(shí)巡、核庫制度與監(jiān)管公司、期貨公司等簽訂合作協(xié)議，標(biāo)準(zhǔn)倉單業(yè)務(wù)預(yù)先設(shè)定處置措施約定授信用途第一大類存貨類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施第二大類預(yù)付類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅰ先票/款后貨授信與上游客戶的交易習(xí)慣對上游客戶的發(fā)貨、退款和回購等履約能力的考察在途風(fēng)險(xiǎn)的防范和損失責(zé)任的認(rèn)定到貨后的交接入庫環(huán)節(jié)存貨抵質(zhì)押授信風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅱ擔(dān)保提貨授信與上游客戶的交易習(xí)慣核心企業(yè)資信和實(shí)力的評估防止核心企業(yè)過度占用客戶的預(yù)付款、利用下游企業(yè)融資銀行與核心企業(yè)之間操作的有效對接（收款確認(rèn)、按指令發(fā)貨）第二大類預(yù)付類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅲ未來貨權(quán)質(zhì)押開證與信用證受益人的交易習(xí)慣關(guān)注不同類型的單證對貨權(quán)控制的有效性根據(jù)不同情況，為在途運(yùn)輸購買以銀行為受益人的保險(xiǎn)敘做押匯的情況下，關(guān)注到貨到入倉監(jiān)管之間銜接環(huán)節(jié)的貨權(quán)控制做好客戶棄貨情況下的應(yīng)急預(yù)案非付款贖單情況下，需考慮存貨抵質(zhì)押授信風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)二、財(cái)務(wù)關(guān)注要素預(yù)付賬款、存貨科目的構(gòu)成及趨勢分析庫銷比、存貨周轉(zhuǎn)率的合理性流動比率、速動比率等短期償債指標(biāo)經(jīng)營活動現(xiàn)金流Ⅲ未來貨權(quán)質(zhì)押開證第二大類預(yù)付類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施要求核心客戶承擔(dān)收款確認(rèn)、發(fā)貨、差額退款、回購等責(zé)任設(shè)定具體的發(fā)貨期或到貨期買方提貨時與運(yùn)輸方簽訂在途監(jiān)管協(xié)議約定保證金或自有資金比例，資金指定支付給交易對手存貨抵質(zhì)押授信相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制措施未來貨權(quán)開證時落實(shí)信用證條款以及商檢、保險(xiǎn)、報(bào)關(guān)等要求，貨到后由銀行指定監(jiān)管公司進(jìn)行港口、在途及倉庫的全流程監(jiān)管第二大類預(yù)付類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施第三大類應(yīng)收類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅰ國內(nèi)保理一般授信買賣雙方貿(mào)易背景的真實(shí)性及過往交易記錄應(yīng)收賬款的存在性和可實(shí)現(xiàn)性，債權(quán)憑證完整應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓手續(xù)的合法性、有效性回款賬戶的鎖定應(yīng)收賬款是否存在不可轉(zhuǎn)讓、限制轉(zhuǎn)讓、債務(wù)抵消、設(shè)定擔(dān)保等權(quán)利瑕疵關(guān)聯(lián)交易Ⅱ國內(nèi)應(yīng)收賬款池融資國內(nèi)保理一般授信風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)應(yīng)收賬款的連續(xù)性、穩(wěn)定性應(yīng)收賬款入池的有效單據(jù)要求對限定買方的應(yīng)收賬款有無在他行保理授信對限定買方的應(yīng)收賬款在約定時期內(nèi)能否做到全部轉(zhuǎn)讓第三大類應(yīng)收類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)第三大類應(yīng)收類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施買賣雙方一般要求有1年以上的良好交易記錄應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓通知得到付款方確認(rèn)，池融資業(yè)務(wù)鼓勵一次性轉(zhuǎn)讓建立保理業(yè)務(wù)專戶，應(yīng)收款回款賬號鎖定授信銀行建立高效的應(yīng)收賬款管理系統(tǒng)，對銷售回款進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)控嚴(yán)格審核銷售合同、發(fā)票、出口報(bào)關(guān)單等債權(quán)憑證，及時在人行應(yīng)收賬款登記系統(tǒng)辦理轉(zhuǎn)讓登記，防止重復(fù)轉(zhuǎn)讓或重復(fù)質(zhì)押確認(rèn)買賣雙方關(guān)聯(lián)交易存在的合理性及交易價(jià)格的公允性融資租賃保理業(yè)務(wù)一般要求生產(chǎn)廠家回購或擔(dān)保第三大類應(yīng)收類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施五花八門，國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的信貸案例五花八門，國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的信貸案例

太陽紙業(yè)1+N融資方案：太陽紙業(yè)為上市公司，在全國擁有眾多的經(jīng)銷商，經(jīng)銷商與太陽的結(jié)算一般為預(yù)付款后發(fā)貨，這種模式就為擔(dān)保提貨業(yè)務(wù)提供了可能。我行給予經(jīng)銷商直接授信，通過經(jīng)銷商、太陽紙業(yè)及我行的三方協(xié)議約定各方的責(zé)任義務(wù)。授信資金通過銀票的方式，直接打給太陽紙業(yè)，經(jīng)銷商按約定的期限打入保證金，我行通知太陽發(fā)貨。目前，太陽紙業(yè)有四家經(jīng)銷商在泰然支行擁有這種模式。案例一：針對核心企業(yè)的先款/票擔(dān)后貨和擔(dān)保提貨業(yè)務(wù)太陽紙業(yè)1+N融資方案：案例一：針對核心企業(yè)的先款/

XX公司為西林鋼鐵在華南的經(jīng)銷商，雙方合作期限達(dá)5年以上，雙方的結(jié)算方式為預(yù)付款到西林鋼鐵廠家后40天，西林鋼鐵發(fā)貨到深圳港口。西林鋼鐵是年產(chǎn)350萬噸的中型鋼廠，目前在建的產(chǎn)能完工后整體產(chǎn)能將達(dá)500萬噸，目前的資產(chǎn)約在140億元左右，由于地處東北部，在當(dāng)?shù)鼐哂邢鄬?yōu)勢，具備較好的履約能力。

基于雙方合作期限較長，雙方均具有合作意愿，我行可通過先票后貨的方式，給予經(jīng)銷商融資，廠家承擔(dān)發(fā)貨到深圳港口和承擔(dān)未發(fā)貨的差額退款責(zé)任。貨到深圳港口后轉(zhuǎn)現(xiàn)貨質(zhì)押，申請人在約定的期限內(nèi)存入保證金贖貨。銀行可獲得保證金存款及相應(yīng)的結(jié)算收益。XX公司為西林鋼鐵在華南的經(jīng)銷商，雙方合作期限達(dá)5年以案例二：現(xiàn)貨質(zhì)押業(yè)務(wù)模式---解決申請人融資擔(dān)保問題申請人以其合法擁有的質(zhì)押向銀行申請的融資方式XX公司為生產(chǎn)電線電攬的企業(yè)，公司的生產(chǎn)設(shè)備價(jià)值較少，截止2010年，公司總資產(chǎn)3.7億元，其中固定資產(chǎn)3800萬元，流動資產(chǎn)3.1億元，流動資產(chǎn)中存貨2.1億元，公司年銷售額8.5億元，公司目前以廠房設(shè)備抵押在銀行融資3500萬元，隨著公司取得的訂單量增加，公司需增加5000萬元的流動資金貸款用于原材料的采購。由于生產(chǎn)的原材料銅價(jià)值較高，公司生產(chǎn)的產(chǎn)品規(guī)格多，資金占用量較大，公司以其自身的實(shí)力在銀行取得融資有限。互保的風(fēng)險(xiǎn)受制于他人的不確定性因素較大，公司管理層也不認(rèn)可互保融資。就本案而言，可提供動產(chǎn)融資解決其融資難問題。以其擁有的銅、電線、電攬質(zhì)押從我行取得授信。案例二：現(xiàn)貨質(zhì)押業(yè)務(wù)模式---解決申請人融資擔(dān)保問題案例三：針對核心客戶的應(yīng)收類融資

如國內(nèi)某一電子生產(chǎn)廠家，生產(chǎn)規(guī)模較大，能符合核心客戶的綜合償付能力的要求，其上游眾多供應(yīng)商與其合作處于弱勢地位，結(jié)算方式為月結(jié)60天。對供應(yīng)商而言占用較多的資金，造成資金周轉(zhuǎn)不靈或資金緊張。可采用與電子廠家商談合作意向，針對供應(yīng)商的融資解決方案，但電子廠家而言并沒有增加其義務(wù)，但對眾多的供應(yīng)商而言可取得融資，穩(wěn)定其供應(yīng)能力。采用這種營銷模式，可取得集群開發(fā)的效果。案例三：針對核心客戶的應(yīng)收類融資如國內(nèi)某一電子生案例四：全程物流融資

XX公司擁有煤炭經(jīng)營資格，從事電煤的貿(mào)易。公司從國內(nèi)港口采購煤炭或從國外進(jìn)口煤炭，銷售給華能國際下屬電廠或大唐發(fā)電的采購中心，上游采購需現(xiàn)款現(xiàn)貨或預(yù)付款才能提貨（國外用信用證方式結(jié)算），下游一般為交貨后七天或月結(jié)20-30天不等，由于多年的關(guān)系，上、下游的配合度較好。截止2010年底，公司擁有總資產(chǎn)4.3億元，流動資產(chǎn)4.2億元，主要為貨幣資金3500萬元/預(yù)付賬款1.9億元/應(yīng)收賬款1.8億元。公司的總負(fù)債2.3億元，主要為股東借款及銀行擔(dān)保授信。公司年銷售21億元，年利潤5600萬元。隨著公司業(yè)務(wù)的發(fā)展，公司需增加資金。我行可根據(jù)客戶的資金情況，結(jié)合其上下游的關(guān)系，可采用預(yù)付融資轉(zhuǎn)應(yīng)收賬款融資的全流程合作模式。中間引入監(jiān)管方到上游提貨并運(yùn)送至下游指定地點(diǎn)完成交接取得相應(yīng)的單據(jù)。我行與下游發(fā)電廠簽訂三方合作協(xié)議約定交貨的責(zé)任和回款路徑，封閉運(yùn)行。案例四：全程物流融資XX公謝謝大家！謝謝大家！機(jī)遇與風(fēng)險(xiǎn)同行——供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的發(fā)展歷程、業(yè)務(wù)方案、風(fēng)險(xiǎn)管理及信貸分析案例宣講人易建璋日期2011/05/25機(jī)遇與風(fēng)險(xiǎn)同行宣講人易建璋日期2011/1、國內(nèi)貿(mào)易融資（供應(yīng)鏈金融）業(yè)務(wù)發(fā)展歷程目錄2、供應(yīng)鏈金融服務(wù)客戶的主要方案3、國內(nèi)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的管理要點(diǎn)4、供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)主要產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)要點(diǎn)5、供應(yīng)鏈金融案例1、國內(nèi)貿(mào)易融資（供應(yīng)鏈金融）業(yè)務(wù)發(fā)展歷程目錄2、供應(yīng)鏈金融國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的發(fā)展歷程國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的發(fā)展歷程看一張資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目行次項(xiàng)目行次流動資產(chǎn)：流動負(fù)債：貨幣資金短期借款應(yīng)收票據(jù)應(yīng)付票據(jù)應(yīng)收賬款應(yīng)付賬款預(yù)付款項(xiàng)預(yù)收款項(xiàng)存貨應(yīng)付股利一年內(nèi)到期的非流動資產(chǎn)一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債其他流動資產(chǎn)其他流動負(fù)債流動資產(chǎn)合計(jì)流動負(fù)債合計(jì)看一張資產(chǎn)負(fù)債表一、標(biāo)準(zhǔn)倉單—動產(chǎn)融資的起源

上世紀(jì)九十年代，隨著大量外資銀行進(jìn)入中國，帶來了較好的風(fēng)險(xiǎn)管理理論及實(shí)際操作經(jīng)驗(yàn)，也打破了傳統(tǒng)的房地產(chǎn)抵押、擔(dān)保等授信保障方式。大宗商品貿(mào)易的快速發(fā)展，帶來了商品融資的需求。隨著我國立法的完善，標(biāo)準(zhǔn)倉單的融資也開始試水，為銀行融資解決了抵押擔(dān)保新模式。亞洲金融危機(jī)的爆發(fā)，造成金融營生環(huán)境的惡化，在關(guān)聯(lián)擔(dān)保盛行的地區(qū)，互保形成的風(fēng)險(xiǎn)日益突出。為此，銀行結(jié)合標(biāo)準(zhǔn)倉單的運(yùn)作模式，償試進(jìn)行動產(chǎn)融資。隨著動產(chǎn)融資的發(fā)展，銀行在操作過程中加深了對供應(yīng)鏈的研究，提出了基于供應(yīng)鏈動作模式的自償性貿(mào)易融資的財(cái)務(wù)解決方案，為企業(yè)融資開避了新的天地。一、標(biāo)準(zhǔn)倉單—動產(chǎn)融資的起源上世紀(jì)九十年代，隨著二、倉單—非標(biāo)準(zhǔn)倉單二、倉單—非標(biāo)準(zhǔn)倉單三、專業(yè)第三方倉庫動產(chǎn)靜態(tài)質(zhì)押三、專業(yè)第三方倉庫動產(chǎn)靜態(tài)質(zhì)押四、專業(yè)第三方倉庫動產(chǎn)動態(tài)質(zhì)押四、專業(yè)第三方倉庫動產(chǎn)動態(tài)質(zhì)押監(jiān)管倉庫的延伸—企業(yè)自有倉庫第三方監(jiān)管質(zhì)押－－貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的爆發(fā)式發(fā)展監(jiān)管倉庫的延伸—企業(yè)自有倉庫第三方監(jiān)管質(zhì)押－－貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的再看一眼資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目行次項(xiàng)目行次流動資產(chǎn)：流動負(fù)債：貨幣資金短期借款應(yīng)收票據(jù)應(yīng)付票據(jù)應(yīng)收賬款應(yīng)付賬款預(yù)付款項(xiàng)預(yù)收款項(xiàng)存貨應(yīng)付股利一年內(nèi)到期的非流動資產(chǎn)一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債其他流動資產(chǎn)其他流動負(fù)債流動資產(chǎn)合計(jì)流動負(fù)債合計(jì)再看一眼資產(chǎn)負(fù)債四、應(yīng)收款融資—保理、應(yīng)收賬款質(zhì)押、訂單融資四、應(yīng)收款融資—保理、應(yīng)收賬款質(zhì)押、訂單融資方案創(chuàng)造價(jià)值，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)對客戶的全面服務(wù)方案創(chuàng)造價(jià)值，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)對客戶的全面服務(wù)

供應(yīng)鏈金融是指在對供應(yīng)鏈內(nèi)部的交易結(jié)構(gòu)進(jìn)行分析的基礎(chǔ)上，運(yùn)用自償性貿(mào)易融資的信貸模型，并引入核心企業(yè)、物流監(jiān)管公司等新的風(fēng)險(xiǎn)控制變量，對供應(yīng)鏈不同節(jié)點(diǎn)提供封閉的授信支持及其他結(jié)算等綜合金融服務(wù)。供應(yīng)鏈金融是指在對供應(yīng)鏈內(nèi)部的交易結(jié)構(gòu)進(jìn)行分析的初級營銷在賣產(chǎn)品，高級的銀行融資在賣方案

信用增強(qiáng)=產(chǎn)品組合+合理的風(fēng)險(xiǎn)控制組合安排供應(yīng)鏈金融就是為企業(yè)提供的一種財(cái)務(wù)解決方案，是一種基于結(jié)構(gòu)性的擔(dān)保（主要以質(zhì)押、上游的增信、下游的綜合償付能力）安排的授信產(chǎn)品組合。

初級營銷在賣產(chǎn)品，高級的銀行融資在賣方案一、供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中小企業(yè)房產(chǎn)抵押股權(quán)融資法人無限擔(dān)保上游：未來貨權(quán)預(yù)付類融資下游：保理應(yīng)收賬款質(zhì)押訂單融資聯(lián)保貸款市場擔(dān)保專業(yè)公司擔(dān)保動產(chǎn)融資一、供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中小企業(yè)房產(chǎn)抵押上游：下游：聯(lián)保貸款整體解決方案要求：一、授信額度回報(bào)最大化；二、高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占用最小化；三、打通客戶的經(jīng)營現(xiàn)金流；四、形成緊密型的合作關(guān)系；五、通過上下游的增信降低整體方案的風(fēng)險(xiǎn)。

整體解決方案要求：一、授信額度回報(bào)最大化；營銷思路：一、純粹的周轉(zhuǎn)資金需要通過表外解決；二、授信資源盡可能讓產(chǎn)業(yè)鏈兩端企業(yè)使用；三、盡可能授信總量較大，資本消耗較?。凰?、多產(chǎn)品盡可能有機(jī)組合銷售；五、盡可能將授信資源在集團(tuán)客戶內(nèi)部落地；精準(zhǔn)營銷盡可能向兩端延伸，盡可能縱深延伸營銷思路：一、純粹的周轉(zhuǎn)資金需要通過表外解決；營銷思路1、汽車零部件、汽車經(jīng)銷商、工程機(jī)械經(jīng)銷商、海運(yùn)2、鋼鐵有色鋼廠、鋼鐵經(jīng)銷商、鐵礦石貿(mào)易商、焦炭、有色金屬、不銹鋼、礦業(yè)3、能源油品、煤炭、電力、燃?xì)獾冉?jīng)銷商4、快銷品：制藥、藥品經(jīng)銷商、醫(yī)療器械、家電制造、家電經(jīng)銷商、建材、造紙、服裝代理商、化肥廠、化肥經(jīng)銷、橡膠、輪胎廠、輪胎經(jīng)銷、酒廠、酒經(jīng)銷商、農(nóng)資、糧食、紡織、化纖、五金、木業(yè)、棉花等5、物流行業(yè)營銷思路1、汽車零部件、汽車經(jīng)銷商、工程機(jī)械經(jīng)銷商、海運(yùn)“1”NNN二、“1+N”模式N“1+N”模式配合核心企業(yè)“1”的供應(yīng)鏈和銷售鏈管理策略，運(yùn)用資金流、物流和信息流的控制技術(shù)，利用“1”的信用增強(qiáng)效應(yīng)，對“1”及伴生在其周圍的“N”個供應(yīng)鏈和銷售鏈企業(yè)提供一攬子、結(jié)構(gòu)化的金融服務(wù)“1”NNN二、“1+N”模式N“1+N”模式配合核心企業(yè)處于供應(yīng)鏈任何環(huán)節(jié)，都有融資解決方案——國內(nèi)外、本外幣、在離岸，一鏈通商，商通天下境外原材料生產(chǎn)商初級產(chǎn)品生產(chǎn)商二級經(jīng)銷商一級經(jīng)銷商供應(yīng)商進(jìn)口商最終用戶零部件生產(chǎn)商境外買家境內(nèi)原材料生產(chǎn)商最終用戶物流企業(yè)一級經(jīng)銷商離岸代理企業(yè)二級經(jīng)銷商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商企業(yè)處于供應(yīng)鏈任何環(huán)節(jié)，都有融資解決方案——國內(nèi)外、本外幣對核心企業(yè)上游供應(yīng)商（“n”）的解決方案境內(nèi)原材料生產(chǎn)商物流企業(yè)核心企業(yè)境外買家終端產(chǎn)品生產(chǎn)商供應(yīng)商應(yīng)收票據(jù)池保理代理貼現(xiàn)動態(tài)質(zhì)押靜態(tài)質(zhì)押標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押商承保貼訂單融資對核心企業(yè)上游供應(yīng)商（“n”）的解決方案境內(nèi)原材料生產(chǎn)商物流應(yīng)收賬款到期，

向我行回款，業(yè)務(wù)結(jié)束

向我行開放目標(biāo)供應(yīng)商銷售、管理等信息，配合其獲得保理授信額度

向我行推薦上游零配件優(yōu)質(zhì)供應(yīng)商名單①選擇客戶②核準(zhǔn)額度（廠商）

向我行提交財(cái)務(wù)報(bào)表等資料和信息，獲得買方額度③核準(zhǔn)額度（供應(yīng)商）

向我行確認(rèn)應(yīng)收賬款債權(quán)和回款路徑④應(yīng)收賬款通知⑤審批出賬銀行核心廠商④如我行未向核心廠商發(fā)出應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓通知，或雖發(fā)出通知而廠商未向我行出具有效性確認(rèn)證據(jù)，為暗保理業(yè)務(wù)。例：保理業(yè)務(wù)應(yīng)收賬款到期，向我行回款，業(yè)務(wù)結(jié)束向我行推薦上游對核心企業(yè)下游經(jīng)銷商（“n”）的解決方案初級產(chǎn)品生產(chǎn)商二級經(jīng)銷商一級經(jīng)銷商最終用戶最終用戶一級經(jīng)銷商二級經(jīng)銷商終端產(chǎn)品生產(chǎn)商先票／款后貨擔(dān)保提貨動態(tài)質(zhì)押靜態(tài)質(zhì)押標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押商承保貼出口信用險(xiǎn)項(xiàng)下短期融資打包放款出口押匯福費(fèi)廷對核心企業(yè)下游經(jīng)銷商（“n”）的解決方案初級二級經(jīng)銷商一級經(jīng)例：先票后貨/擔(dān)保提貨業(yè)務(wù)三方協(xié)議鋼廠以鋼鐵行業(yè)為例的擔(dān)保提貨模式鋼材經(jīng)銷商浦發(fā)銀行深圳分行61買賣合同24存入初始保證金補(bǔ)足保證金35授信支付貨款授信支付貨款發(fā)貨例：先票后貨/擔(dān)保提貨業(yè)務(wù)三方鋼廠以鋼鐵行業(yè)為例的適合營銷的行業(yè)：家電、鋼鐵、汽車、家電、電腦、輪胎、紙張、化肥、水泥、藥品、服裝制造企業(yè)、工業(yè)機(jī)床制造、白酒等核心企業(yè)。通常，采用經(jīng)銷商模式的產(chǎn)業(yè)鏈，只要廠商對經(jīng)銷商愿意扶持，且認(rèn)為自己完全可以控制經(jīng)銷商的風(fēng)險(xiǎn)，就可以適合操作先票后貨/擔(dān)保提貨業(yè)務(wù)。適合營銷的行業(yè)：在同業(yè)做的較好的一些核心企業(yè)：1、格力電器、美的電器、志高電器；2、水泥：華潤水泥、塔牌水泥；3、汽車：北京現(xiàn)代、神龍汽車、廣汽本田等；4、糧油：金龍魚等；5、化肥：中化化肥、魯西化工；6、白酒：西鳳酒、汾酒、瀘州老窖；7、機(jī)床：沈陽機(jī)床、海天等；8、鋼鐵：撫順新鋼、吉林通鋼、西林鋼鐵等；9、紙品：太陽紙業(yè)、晨鳴紙業(yè)、華泰紙業(yè)等。在同業(yè)做的較好的一些核心企業(yè)：三、對核心企業(yè)（“1”）的直接金融服務(wù)境外原材料生產(chǎn)商初級產(chǎn)品生產(chǎn)商供應(yīng)商進(jìn)口商零部件生產(chǎn)商境外買家境內(nèi)原材料生產(chǎn)商一級經(jīng)銷商離岸代理企業(yè)終端產(chǎn)品生產(chǎn)商擔(dān)保提貨離岸質(zhì)押開證代理貼現(xiàn)動態(tài)質(zhì)押靜態(tài)質(zhì)押標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押商承保貼票據(jù)池融資保理出口信用險(xiǎn)項(xiàng)下短期融資打包放款出口押匯福費(fèi)廷先票／款后貨三、對核心企業(yè)（“1”）的直接金融服務(wù)境外原材料初級供應(yīng)商進(jìn)

例：票據(jù)池融資業(yè)務(wù)企業(yè)我行我行企業(yè)承對行托收行授信池應(yīng)收票據(jù)池票據(jù)托收回款票據(jù)質(zhì)押票據(jù)賣斷承兌票據(jù)支付對價(jià)票據(jù)到期委托承兌行付款償還授信≥+基本流程及流程圖例：票據(jù)池融資業(yè)務(wù)企業(yè)我行我行企業(yè)承對行托收行授信池應(yīng)四、內(nèi)外貿(mào)、在離岸、本外幣一體化供應(yīng)鏈金融服務(wù)全程盤活存貨資金占壓國內(nèi)出口商境外進(jìn)口商海關(guān)/到港在途現(xiàn)貨未來貨權(quán)質(zhì)押開證現(xiàn)貨質(zhì)押融資進(jìn)口全程貨押融資物流資金流四、內(nèi)外貿(mào)、在離岸、本外幣一體化供應(yīng)鏈金融服務(wù)全程盤活存貨資新疆棉花東北農(nóng)產(chǎn)品甘肅有色金屬陜、晉、內(nèi)蒙煤炭海南橡膠云南有色金屬青島港大連港天津港上海港寧波港深圳港廣州港商品/服務(wù)地/港口供應(yīng)鏈金融鏈通全國天津煤炭金融深圳黃金、物流金融佛山樂從鋼材/有色金融廣州能源金融上海汽車金融大連汽車/糧食金融新疆東北甘肅陜、晉、內(nèi)蒙煤炭海南云南青島港大連模式簡述根據(jù)某汽車廠家與供應(yīng)商簽訂的4個月量的采購訂單發(fā)放供應(yīng)商訂單融資，用于其原料采購、產(chǎn)品生產(chǎn)以及盤活應(yīng)收賬款，供應(yīng)商供貨后開具發(fā)票，我行辦理應(yīng)收賬款確認(rèn)和質(zhì)押，汽車廠家每月25日支付上月應(yīng)付貨款，供應(yīng)商歸還我行融資。突破要點(diǎn)借助核心企業(yè)與供應(yīng)商之間長期穩(wěn)定的合作關(guān)系，從訂單環(huán)節(jié)開始授信，以未來供應(yīng)商對核心企業(yè)的應(yīng)收賬款為還款來源。推廣價(jià)值充分運(yùn)用核心企業(yè)信用，為批量開發(fā)核心企業(yè)上游提供了一種新的業(yè)務(wù)模式。該類行業(yè)核心企業(yè)對供應(yīng)商篩選嚴(yán)格、合作緊密，供應(yīng)商對核心企業(yè)未來的應(yīng)收賬款的形成和付款確定性均較高。案例1。某汽車廠家訂單融資業(yè)務(wù)模式簡述突破要點(diǎn)借助核心企業(yè)與供應(yīng)商之間長期穩(wěn)定的合作關(guān)系，模式簡述某某化肥：我行發(fā)放經(jīng)銷商先票后貨授信，化肥生產(chǎn)廠家將化肥發(fā)運(yùn)到其在經(jīng)銷商轄區(qū)的前置倉庫，并由第三方監(jiān)管貨物，廠家保留貨物所有權(quán)，經(jīng)銷商向我行補(bǔ)充保證金后，我行向化肥廠家和監(jiān)管方發(fā)出放貨指令，經(jīng)銷商提貨。某某鋼：我行向某經(jīng)銷商發(fā)放先票后貨授信，某鋼收款后貨物所有權(quán)轉(zhuǎn)移給經(jīng)銷商，某鋼將貨物發(fā)運(yùn)至區(qū)域前置倉庫，貨物由廠家實(shí)施監(jiān)管，經(jīng)銷商打款贖貨。突破要點(diǎn)核心企業(yè)為促進(jìn)銷售設(shè)置了前置倉庫，我行則依托前置庫進(jìn)行貨物監(jiān)管，比擔(dān)保提貨模式貿(mào)易背景更容易把握，比先票后貨標(biāo)準(zhǔn)模式廠家承擔(dān)的責(zé)任更多，降低監(jiān)管成本，更好促進(jìn)客戶銷售。推廣價(jià)值前置庫銷售方式在多個行業(yè)中都大量存在，我行可以在這些行業(yè)大量復(fù)制該模式；對于一些監(jiān)管費(fèi)用敏感度較高的領(lǐng)域，也可以利用該模式，降低客戶成本，切入市場。案例2?；省皬S庫銀”、寶鋼廠商監(jiān)管業(yè)務(wù)模式模式簡述某某化肥：我行發(fā)放經(jīng)銷商先票后貨授信，化肥生產(chǎn)廠家將模式簡述流動資金貸款（訂單融資）轉(zhuǎn)無追索權(quán)暗保理：根據(jù)某某鋼貿(mào)與某汽車廠簽訂的訂單發(fā)放流動資金貸款，待某鋼發(fā)貨、某汽車廠出具簽收單后，轉(zhuǎn)無追索權(quán)暗保理融資，融資比率100％，保理融資歸還訂單融資，雙方購銷合同中鎖定回款賬戶為某鋼在我行開立的專用賬戶，某汽車廠到期付款，某鋼貿(mào)歸還保理授信。

突破要點(diǎn)買賣雙方為鋼鐵和汽車兩大支柱產(chǎn)業(yè)的大型企業(yè)，此案例成功開拓“1+1”情況下的供應(yīng)鏈融資。推廣價(jià)值大型企業(yè)之間直供而導(dǎo)致“1+1”型供應(yīng)鏈在很多行業(yè)大量存在，本案例模式具有較高可復(fù)制性。案例4。某某鋼貿(mào)-某汽車廠“1＋1”模式模式簡述突破要點(diǎn)買賣雙方為鋼鐵和汽車兩大支柱產(chǎn)業(yè)的大型企業(yè)，模式簡述某某糧油集團(tuán)實(shí)施全國統(tǒng)一銷售管理，公司銷售模式由各地工廠銷售轉(zhuǎn)變?yōu)闋I銷公司銷售，總部授權(quán)其下屬國內(nèi)多家營銷分公司共同參與我行合作，經(jīng)銷商以小包裝食用油為抵質(zhì)押，我行向其經(jīng)銷商發(fā)放先票后貨標(biāo)準(zhǔn)模式授信，某某糧油集團(tuán)總部統(tǒng)一承擔(dān)發(fā)貨及退款責(zé)任。突破要點(diǎn)抓住某某糧油營銷體系轉(zhuǎn)變的時機(jī)，供應(yīng)鏈金融成功切入糧油行業(yè)。通過集團(tuán)總公司平臺整合其各地營銷資源并承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任，在更高層次統(tǒng)一模式、開展合作。推廣價(jià)值糧油、食品等行業(yè)供應(yīng)鏈管理比較嚴(yán)謹(jǐn)，對產(chǎn)品質(zhì)量穩(wěn)定的龍頭企業(yè)同樣可以復(fù)制供應(yīng)鏈金融理念和模式。對全國廣布營銷公司的大型集團(tuán)總公司，從總部突破可以謀劃全局合作。案例5。某某糧油品牌商品“1＋N”業(yè)務(wù)模式模式簡述突破要點(diǎn)抓住某某糧油營銷體系轉(zhuǎn)變的時機(jī)，供應(yīng)鏈金融成1.穩(wěn)定與上下游購、銷關(guān)系，強(qiáng)化對上下游企業(yè)的控制力度，提升供應(yīng)鏈整體競爭力2.配合銀行為上下游授信，“1”得以強(qiáng)化在購銷中強(qiáng)勢談判地位，改善自身資金流3.“1”以間接授信替代直接授信，優(yōu)化報(bào)表，節(jié)約財(cái)務(wù)成本，可以制定、優(yōu)化現(xiàn)金使用計(jì)劃，適當(dāng)進(jìn)行理財(cái)規(guī)劃，提高效益4.擴(kuò)大產(chǎn)銷量及客戶群體，提升行業(yè)競爭力和品牌地位“1＋N”為核心五、供應(yīng)鏈金融之于核心企業(yè)1.穩(wěn)定與上下游購、銷關(guān)系，強(qiáng)化對上下游企業(yè)的控制力度，提

六、供應(yīng)鏈金融之于上游供應(yīng)商1.改善資金流狀況，能接受核心企業(yè)較為苛刻的付款條件，與核心企業(yè)談判的主動性提高2.盤活應(yīng)收賬款，減少流動資金占用，降低財(cái)務(wù)費(fèi)用3.減少銷售分戶賬及應(yīng)收賬款管理成本，降低操作風(fēng)險(xiǎn)4.降低應(yīng)收賬款余額，一定條件下可優(yōu)化供應(yīng)商財(cái)務(wù)報(bào)表“1＋N”為上游供應(yīng)商六、供應(yīng)鏈金融之于上游供應(yīng)商1.改善資金流狀況，能接受核心火眼金星識風(fēng)險(xiǎn)，國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)要點(diǎn)火眼金星識風(fēng)險(xiǎn)，國內(nèi)貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)要點(diǎn)第一大類存貨類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅰ靜態(tài)抵質(zhì)押授信抵質(zhì)押商品的變現(xiàn)能力抵質(zhì)押商品的產(chǎn)權(quán)是否清晰抵質(zhì)押商品的價(jià)格波動情況抵質(zhì)押商品的銷售周期及結(jié)算方式抵質(zhì)押手續(xù)是否完備監(jiān)管方案、監(jiān)管模式（自有庫監(jiān)管、輸出監(jiān)管）的可行性Ⅱ動態(tài)抵質(zhì)押授信靜態(tài)抵質(zhì)押的風(fēng)險(xiǎn)要點(diǎn)貨物價(jià)值必須易于核定，以便倉庫等物流監(jiān)管方操作以貨換貨過程中防止滯銷貨物的換入根據(jù)價(jià)格波動，隨時調(diào)整最低庫存臨界線第一大類存貨類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅲ普通倉單質(zhì)押授信鑒于倉單的有價(jià)證券性質(zhì)，出具倉單的倉庫或第三方物流公司需要具有很高資質(zhì)倉單必須具有可流通性、文義性和獨(dú)立價(jià)值等特點(diǎn)，不宜接受以出貨單、存貨單等類似憑證進(jìn)行的質(zhì)押必須在倉單上設(shè)置出質(zhì)背書與倉單出具方約定掛失和補(bǔ)辦倉單的流程建立區(qū)別于動產(chǎn)質(zhì)押的倉單質(zhì)押流程和風(fēng)險(xiǎn)管理體系Ⅳ標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押授信受信人從事期貨業(yè)務(wù)的目的和行業(yè)經(jīng)驗(yàn)，防止進(jìn)行投機(jī)炒作關(guān)于不同期貨交易所對質(zhì)押流程的要求設(shè)計(jì)有效的跌價(jià)補(bǔ)償機(jī)制預(yù)先了解質(zhì)押解除和處置標(biāo)準(zhǔn)倉單的流程期貨公司的合作情況Ⅲ普通倉單質(zhì)押授信第一大類存貨類業(yè)務(wù)二、財(cái)務(wù)關(guān)注要素存貨科目的構(gòu)成及趨勢分析庫銷比、存貨周轉(zhuǎn)率的合理性流動比率、速動比率等短期償債指標(biāo)經(jīng)營活動現(xiàn)金流第一大類存貨類業(yè)務(wù)二、財(cái)務(wù)關(guān)注要素第一大類存貨類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施抵質(zhì)押商品屬于銀行可接受的押品目錄范圍，有變現(xiàn)渠道購買財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)查驗(yàn)增值稅發(fā)票、進(jìn)倉單等貨權(quán)憑證，保證貨權(quán)無瑕疵設(shè)定贖貨期、換貨期、貨物周轉(zhuǎn)期等辦理抵押登記/質(zhì)押登記手續(xù)，監(jiān)管倉庫辦理抵押公示設(shè)定跌價(jià)補(bǔ)償機(jī)制，落實(shí)巡、核庫制度與監(jiān)管公司、期貨公司等簽訂合作協(xié)議，標(biāo)準(zhǔn)倉單業(yè)務(wù)預(yù)先設(shè)定處置措施約定授信用途第一大類存貨類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施第二大類預(yù)付類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅰ先票/款后貨授信與上游客戶的交易習(xí)慣對上游客戶的發(fā)貨、退款和回購等履約能力的考察在途風(fēng)險(xiǎn)的防范和損失責(zé)任的認(rèn)定到貨后的交接入庫環(huán)節(jié)存貨抵質(zhì)押授信風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅱ擔(dān)保提貨授信與上游客戶的交易習(xí)慣核心企業(yè)資信和實(shí)力的評估防止核心企業(yè)過度占用客戶的預(yù)付款、利用下游企業(yè)融資銀行與核心企業(yè)之間操作的有效對接（收款確認(rèn)、按指令發(fā)貨）第二大類預(yù)付類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅲ未來貨權(quán)質(zhì)押開證與信用證受益人的交易習(xí)慣關(guān)注不同類型的單證對貨權(quán)控制的有效性根據(jù)不同情況，為在途運(yùn)輸購買以銀行為受益人的保險(xiǎn)敘做押匯的情況下，關(guān)注到貨到入倉監(jiān)管之間銜接環(huán)節(jié)的貨權(quán)控制做好客戶棄貨情況下的應(yīng)急預(yù)案非付款贖單情況下，需考慮存貨抵質(zhì)押授信風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)二、財(cái)務(wù)關(guān)注要素預(yù)付賬款、存貨科目的構(gòu)成及趨勢分析庫銷比、存貨周轉(zhuǎn)率的合理性流動比率、速動比率等短期償債指標(biāo)經(jīng)營活動現(xiàn)金流Ⅲ未來貨權(quán)質(zhì)押開證第二大類預(yù)付類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施要求核心客戶承擔(dān)收款確認(rèn)、發(fā)貨、差額退款、回購等責(zé)任設(shè)定具體的發(fā)貨期或到貨期買方提貨時與運(yùn)輸方簽訂在途監(jiān)管協(xié)議約定保證金或自有資金比例，資金指定支付給交易對手存貨抵質(zhì)押授信相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制措施未來貨權(quán)開證時落實(shí)信用證條款以及商檢、保險(xiǎn)、報(bào)關(guān)等要求，貨到后由銀行指定監(jiān)管公司進(jìn)行港口、在途及倉庫的全流程監(jiān)管第二大類預(yù)付類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施第三大類應(yīng)收類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)Ⅰ國內(nèi)保理一般授信買賣雙方貿(mào)易背景的真實(shí)性及過往交易記錄應(yīng)收賬款的存在性和可實(shí)現(xiàn)性，債權(quán)憑證完整應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓手續(xù)的合法性、有效性回款賬戶的鎖定應(yīng)收賬款是否存在不可轉(zhuǎn)讓、限制轉(zhuǎn)讓、債務(wù)抵消、設(shè)定擔(dān)保等權(quán)利瑕疵關(guān)聯(lián)交易Ⅱ國內(nèi)應(yīng)收賬款池融資國內(nèi)保理一般授信風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)應(yīng)收賬款的連續(xù)性、穩(wěn)定性應(yīng)收賬款入池的有效單據(jù)要求對限定買方的應(yīng)收賬款有無在他行保理授信對限定買方的應(yīng)收賬款在約定時期內(nèi)能否做到全部轉(zhuǎn)讓第三大類應(yīng)收類業(yè)務(wù)一、主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)第三大類應(yīng)收類業(yè)務(wù)三、風(fēng)險(xiǎn)控制措施買賣雙方一般要求有1年以上的良好交易記錄應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓通知得到付款方確認(rèn)，池融資業(yè)務(wù)鼓勵一次