風(fēng)險(xiǎn)控制與交易心態(tài)課件

風(fēng)險(xiǎn)控制與交易策略金世家：包興友風(fēng)險(xiǎn)控制一、控制情緒交易者必須心平氣和，控制自己的情緒，對(duì)于市場(chǎng)突如其來(lái)的變化，必須冷靜應(yīng)對(duì)，否則將由于舉棋不定而坐失良機(jī)或蒙受損失。入巿前最好能準(zhǔn)備好應(yīng)對(duì)各種可能性，這樣在遇到巿場(chǎng)突變也不至于覺(jué)得太意外而手足無(wú)措。

二、從小額交易開始初入市場(chǎng)的交易者，必須從小額規(guī)模的交易起步，選擇價(jià)格波動(dòng)較為平穩(wěn)的品種介入，逐漸掌握交易規(guī)律并積累經(jīng)驗(yàn)，才增加交易規(guī)模，并選擇價(jià)格波動(dòng)劇烈的品種三、避免急功近利交易中不應(yīng)帶急功近利的愿望。交易者交易中不應(yīng)根據(jù)自身主觀愿望入市，成功的交易者一般將自身情緒與交易活動(dòng)嚴(yán)格分開，以免市場(chǎng)大勢(shì)與個(gè)人意愿相反而承受較重風(fēng)險(xiǎn)六、設(shè)置嚴(yán)格且合理的止盈止損交易前交易者必須設(shè)置止損，將可能發(fā)生的虧損控制在可以忍受的范圍內(nèi)，止損范圍設(shè)置過(guò)寬將導(dǎo)致虧損較重，止損范圍過(guò)窄將導(dǎo)致持倉(cāng)被較小的虧損輕易振蕩出局，從而失去盈利機(jī)會(huì)止盈下單之后,價(jià)格向?qū)δ阌欣姆较虬l(fā)展時(shí)候，你的帳面上是贏利的，但只是帳面上的，如果這個(gè)時(shí)候市場(chǎng)反轉(zhuǎn)，你的贏利就會(huì)越來(lái)越少最后虧損。為了把帳面盈利兌現(xiàn)，需要通過(guò)平倉(cāng)來(lái)止盈。止盈可以手工平倉(cāng)，也可以預(yù)先設(shè)置的止盈單。止盈單是一個(gè)限價(jià)單，當(dāng)價(jià)格達(dá)到你限制的價(jià)格時(shí)，自動(dòng)變成市價(jià)單立即給你按市價(jià)平倉(cāng)止損止損是指當(dāng)出現(xiàn)的虧損達(dá)到預(yù)定數(shù)額時(shí)，及時(shí)斬倉(cāng)出局，以避免形成更大的虧損。其目的就在于下單失誤時(shí)把損失限定在較小的范圍內(nèi)。我們與賭博的一個(gè)重要區(qū)別就在于前者可通過(guò)止損把損失限制在一定的范圍之內(nèi)，同時(shí)又能夠最大限度地獲取成功的報(bào)酬，換言之，止損使得以較小代價(jià)博取較大利益成為可能。止損能幫助投資者化險(xiǎn)為夷。鎖倉(cāng)黃金市場(chǎng)是24小時(shí)交易的，但人不可能一直24小時(shí)保持清醒狀態(tài)，當(dāng)投資者對(duì)行情的走勢(shì)把握不定的時(shí)候，或者需要有事情離開電腦不能看行情的時(shí)候，或者帳戶的資金已經(jīng)不能再經(jīng)受大的行情的波動(dòng)的時(shí)候，可以考慮鎖倉(cāng)，先離開市場(chǎng)一段時(shí)間當(dāng)然也可以選擇掛單止盈和止損，在投資者對(duì)行情的方向特別有把握的情況下。補(bǔ)倉(cāng)補(bǔ)倉(cāng)一定要堅(jiān)持“不熟不補(bǔ)”的原則。確定方向正確，但一定要控制好補(bǔ)倉(cāng)后的倉(cāng)位轉(zhuǎn)倉(cāng)轉(zhuǎn)倉(cāng)是指你看好多方，下買單，結(jié)果市場(chǎng)看空，下跌，立即平掉多單反手做空單意為轉(zhuǎn)倉(cāng)七、我行我素不要輕易讓別人的意見、觀點(diǎn)左右交易方向，一旦投資者對(duì)市場(chǎng)已確立一個(gè)初步的概念，即不要輕易改變。交易計(jì)劃輕易改變將使交易者對(duì)大勢(shì)方向的判斷動(dòng)搖不定，可能錯(cuò)失良機(jī)。別人的意見是用來(lái)參考的，最終的決策還是在于你自己。不迷信專家，不愚信大眾，要堅(jiān)定地篤信：巿場(chǎng)永遠(yuǎn)是對(duì)的十、及時(shí)反應(yīng)當(dāng)市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)與交易者建倉(cāng)方向相反之際，交易者應(yīng)果斷采取措施退出交易，保證虧損盡可能低且可以承受的范圍內(nèi)，一般虧損的持倉(cāng)不應(yīng)持有超過(guò)兩至三個(gè)交易日，否則將虧損越來(lái)越大，交易者將蒙受重大虧損并失去繼續(xù)交易、反虧為盈的機(jī)會(huì)。及時(shí)止痛！給自己一個(gè)賺錢的機(jī)會(huì)。十一、讓盈利積累獲小利而回吐，將可能導(dǎo)致交易者由于盈小虧大而最終投資失敗，當(dāng)市場(chǎng)大勢(shì)與投資者建倉(cāng)方向一致之際，交易者不宜輕易平倉(cāng)。要懂得做長(zhǎng)線，做長(zhǎng)期的投資。

十二、有暴利做平倉(cāng)準(zhǔn)備當(dāng)交易者持倉(cāng)在較短時(shí)間內(nèi)獲取暴利，要首先在思想上做好平倉(cāng)的準(zhǔn)備，再去研究市場(chǎng)劇烈波動(dòng)的原因，否則將錯(cuò)失獲利良機(jī)。劇烈波動(dòng)的行情風(fēng)險(xiǎn)性最大，往往先賺一筆時(shí)來(lái)個(gè)大反轉(zhuǎn)，這種情況虧的會(huì)比賺的多好幾倍。十三、學(xué)會(huì)做空對(duì)于一般初入市的交易者而言，逢低做多較多，逢高做空較少，而在商品市場(chǎng)呈現(xiàn)買方市場(chǎng)的背景下，價(jià)格下跌往往比價(jià)格上漲更加容易，因此交易者更應(yīng)把握逢高做空的機(jī)會(huì)。價(jià)格往往是升得慢，跌得快而且急。十四、不要過(guò)分計(jì)較入市價(jià)位當(dāng)確認(rèn)趨勢(shì)發(fā)展方向并決定交易時(shí)，不要由于買入價(jià)設(shè)置過(guò)低、賣出價(jià)設(shè)置過(guò)高而失去可能獲取一大段波段走勢(shì)的盈利，應(yīng)盡可能保證成交。如果對(duì)價(jià)格走勢(shì)比較有把握時(shí)，不要過(guò)分追求最好的入巿價(jià)位，可適當(dāng)?shù)胤艑?~5元的空間，保證“有得賺”?；蛳容p倉(cāng)入巿，待巿場(chǎng)更加明朗，價(jià)位更好時(shí)加單。十五、建倉(cāng)數(shù)量不宜太大交易操作上一般不能超過(guò)1/10開倉(cāng)，必要時(shí)還要減少持倉(cāng)量以控制交易風(fēng)險(xiǎn)，可避免資金由于開倉(cāng)量過(guò)大、持倉(cāng)部位與價(jià)格波動(dòng)方向相反而蒙受較重的資金損失。十八、不要以同一價(jià)位買賣交易交易者建倉(cāng)交易之際，較為穩(wěn)妥的方法是分多次建倉(cāng)，以觀察市場(chǎng)發(fā)展方向，當(dāng)建倉(cāng)方向與價(jià)格波動(dòng)方向一致，可以備用資金加碼建倉(cāng)，當(dāng)建倉(cāng)方向與價(jià)格波動(dòng)方向相反之際，即可回避由于重倉(cāng)介入而導(dǎo)致較十九、不要止損后再同一方向下單這樣就等于把止損擴(kuò)大，同時(shí)更多虧了手續(xù)費(fèi)，風(fēng)險(xiǎn)性相當(dāng)大二十、不要期望最好價(jià)位、能偶然一兩次抓到頂位和底位是運(yùn)氣，而逆勢(shì)摸頂抑或摸底的游戲?qū)⑹菢O度危險(xiǎn)的，當(dāng)交易者確認(rèn)市場(chǎng)即將轉(zhuǎn)勢(shì)時(shí)，應(yīng)隨時(shí)準(zhǔn)備入市，“差不多”就好了，畢竟你的目的是賺錢而不是去抓入巿位。

交易策略以知足為對(duì)，以貪婪為錯(cuò)多數(shù)投資者即使他們的分析水平、技術(shù)方法再高，最終也難免落入失敗的結(jié)局，究其根源是什么呢?是貪婪?？朔澙返闹饕淦魇鞘裁茨?是知足常樂(lè)。盈利最大的敵人是貪婪，知足是交易中獲利的要訣

以止損保贏為對(duì)，以放任自流為錯(cuò)止損是交易中非常重要的一環(huán)，因?yàn)槿魏螘r(shí)候保本都是第一位，賺錢是第二位的。事實(shí)上，建立合理的止損原則相當(dāng)有效，謹(jǐn)慎的自救策略的核心在于不讓虧損繼續(xù)擴(kuò)大。相反，由于期貨交易的保證金制度，如果任憑虧損單子放任自流，不但有可能加劇虧損的擴(kuò)大化，而且可能會(huì)導(dǎo)致賬戶的穿倉(cāng)現(xiàn)象?！傲舻们嗌皆冢慌聸](méi)柴燒”，止損的魅力正在于此！以輕倉(cāng)為對(duì)，以重倉(cāng)為錯(cuò)現(xiàn)貨黃金的保證金制度和價(jià)格波動(dòng)的隨機(jī)性決定了交易中倉(cāng)位控制的重要性，一般以輕倉(cāng)為宜，因?yàn)閭}(cāng)位一旦很重，其心態(tài)也會(huì)發(fā)生變化，往往影響正常的的決策判斷和交易策略，從而影響交易結(jié)果。倉(cāng)位控制是交易中最基礎(chǔ)、最重要的一個(gè)環(huán)節(jié)。有投資大師這樣說(shuō)：真正的投資收益規(guī)則是，倉(cāng)位影響態(tài)度、態(tài)度影響分析、分析影響決策、決策影響收益。以客觀操作為對(duì)，以主觀分析為錯(cuò)歷史證明，個(gè)人的主觀判斷和市場(chǎng)的實(shí)際走勢(shì)相吻合的時(shí)間太少了，根源在于我們所擁有資源的有限性，有限的時(shí)間、有限的精力、有限的資金、有限的認(rèn)知能力，等等。既然主觀的分析方法行不通，那就只有靠客觀的操作方法。但在實(shí)踐中，大多數(shù)投資人總會(huì)受到主觀與客觀之間關(guān)系的困擾，不能做到客觀地操作?？陀^的分析要靠明確的規(guī)則。不論主觀的分析和客觀的分析是否矛盾，都應(yīng)該嚴(yán)格遵守客觀規(guī)則。以盈利加碼為對(duì)，以被套加倉(cāng)為錯(cuò)交易中，應(yīng)該在賺錢的頭寸上加碼，因?yàn)轭^寸的盈利說(shuō)明價(jià)格正朝著對(duì)你有利的方向發(fā)展，說(shuō)明你目前的操作是正確的，可以根據(jù)實(shí)際情況開始加碼。如果價(jià)格一旦向你不利的方向發(fā)展，你必須在第一倉(cāng)盈利的保護(hù)下，安全退出；如果價(jià)格繼續(xù)朝向你有利的方向發(fā)展，那你就可以獲得較大的利潤(rùn)。在虧損的頭寸上加碼是不恰當(dāng)?shù)?，甚至是錯(cuò)誤的。因?yàn)橐坏┏霈F(xiàn)虧損已經(jīng)說(shuō)明有些東西不對(duì)頭了，再進(jìn)行加碼操作，那么就是錯(cuò)上加錯(cuò)，到頭來(lái)往往會(huì)發(fā)展到不可收拾的地步。以心平氣和為對(duì)，以患得患失為錯(cuò)這是針對(duì)交易者對(duì)待虧損或者盈利的