2021-2022期貨從業(yè)資格之期貨基礎(chǔ)知識題庫綜合試卷A卷附答案

2021-2022期貨從業(yè)資格之期貨基礎(chǔ)知識題庫綜合試卷A卷附答案單選題（共80題）1、2月25日，5月份大豆合約價格為1750元／噸，7月份大豆合約價格為1720元／噸，某投機者根據(jù)當時形勢分析后認為，兩份合約之間的價差有擴大的可能。那么該投機者應該采?。ǎ┐胧.買入5月份大豆合約，同時賣出7月份大豆合約B.買入5月份大豆合約，同時買入7月份大豆合約C.賣出5月份大豆合約，同時買入7月份大豆合約D.賣出5月份大豆合約，同時賣出7月份大豆合約【答案】A2、根據(jù)鄭州商品交易所規(guī)定，跨期套利指令中的價差是用近月合約價格減去遠月合約價格，且報價中的“買入”和“賣出”都是相對于近月合約買賣方向而言的，那么，當套利者進行買入近月合約的操作時，價差（）對套利者有利。A.數(shù)值變小B.絕對值變大C.數(shù)值變大D.絕對值變小【答案】C3、假設美元兌人民幣即期匯率為6．2022，美元年利率為3％，人民幣年利率為5％。按單利計，1年期美元兌人民幣遠期匯率的理論價格約為（）。A.6.5123B.6.0841C.6.3262D.6.3226【答案】D4、交易者以36750元/噸賣出8手銅期貨合約后，以下操作符合金字塔式增倉原則的是（）。A.該合約價格跌到36720元/噸時，再賣出10手B.該合約價格漲到36900元/噸時，再賣出6手C.該合約價格漲到37000元/噸時，再賣出4手D.該合約價格跌到36680元/噸時，再賣出4手【答案】D5、以下屬于虛值期權(quán)的是（）。A.看漲期權(quán)的執(zhí)行價格低于當時標的物的市場價格B.看跌期權(quán)的執(zhí)行價格高于當時標的物的市場價格C.看漲期權(quán)的執(zhí)行價格等于當時標的物的市場價格D.看跌期權(quán)的執(zhí)行價格低于當時標的物的市場價格【答案】D6、公司制期貨交易所一般不設（）。A.董事會B.總經(jīng)理C.專業(yè)委員會D.監(jiān)事會【答案】C7、當客戶的可用資金為負值時，（）。A.期貨公司將首先通知客戶追加保證金或要求客戶自行平倉B.期貨公司將第一時間對客戶實行強行平倉C.期貨交易所將首先通知客戶追加保證金或要求客戶自行平倉D.期貨交易所將第一時間對客戶實行強行平倉【答案】A8、滬深300股指期權(quán)仿真交易合約最后交易日的交易時間是（）。A.900-1130,1300-1515B.915-1130,1300-1500C.930-1130,1300-1500D.915-1130,1300-1515【答案】B9、與單邊的多頭或空頭投機交易相比，套利交易的主要吸引力在于()。A.風險較低B.成本較低C.收益較高D.保證金要求較低【答案】A10、現(xiàn)代期貨市場上的參與者主要通過（）交易，實現(xiàn)了規(guī)避期貨風險的功能。A.套期保值B.現(xiàn)貨C.期權(quán)D.期現(xiàn)套利【答案】A11、由于技術(shù)革新，使得銅行業(yè)的冶煉成本下降，在其他條件不變的情況下，理論上銅的價格（）。A.將下跌B.將上漲C.保持不變D.不受影響【答案】A12、某交易者以7340元/噸買入10手7月白糖期貨合約后，下列符合金字塔式增倉原則操作的是（）。A.白糖合約價格上升到7350元/噸時再次買入9手合約B.白糖合約價格下降到7330元/噸時再次買入9手合約C.白糖合約價格上升到7360元/噸時再次買入10手合約D.白糖合約價格下降到7320元/噸時再次買入15手合約【答案】A13、期貨公司及實際控制人與期貨公司之間出現(xiàn)重大事項時的通知義務，具體包括（）。A.期貨公司的股東及實際控制人出現(xiàn)重大事項時，在規(guī)定時間內(nèi)通知期貨公司；期貨公司出現(xiàn)重大事項時，立即書面通知全體股東，并向中國證監(jiān)會報告B.期貨公司的股東及實際控制人出現(xiàn)重大事項時，不需要期貨公司；反之，期貨公司出現(xiàn)重大事項時，立即書面通知全體股東，并向期貨公司住所地的中國證監(jiān)會派出機構(gòu)報告C.期貨公司的股東及實際控制人出現(xiàn)重大事項時，在規(guī)定時間內(nèi)通知期貨公司；期貨公司出現(xiàn)重大事項時，立即書面通知全體股東，自行解決，不需要通知相關(guān)監(jiān)督機構(gòu)D.期貨公司的股東及實際控制人出現(xiàn)重大事項時，在規(guī)定時間內(nèi)通知期貨公司；期貨公司出現(xiàn)重大事項時，立即書面通知全體股東，并向期貨公司住所地的中國證監(jiān)會派出機構(gòu)報告【答案】D14、當看漲期貨期權(quán)的賣方接受買方行權(quán)要求時，將（）。A.以執(zhí)行價格賣出期貨合約B.以執(zhí)行價格買入期貨合約C.以標的物市場價格賣出期貨合約D.以標的物市場價格買入期貨合約【答案】A15、目前，大多數(shù)國家采用的外匯標價方法是（）。A.英鎊標價法B.歐元標價法C.直接標價法D.間接標價法【答案】C16、美國10年期國債期貨期權(quán)，合約規(guī)模為100000美元，最小變動價位為1／64點（1點為合約面值的1％），最小變動值為（）美元。A.14.625B.15.625C.16.625D.17.625【答案】B17、大連商品交易所成立于（）。A.1993年2月28日B.1993年5月28日C.1990年10月12日D.2006年9月8日【答案】A18、大豆提油套利的做法是（）。A.購買大豆期貨合約的同時賣出豆油和豆粕的期貨合約B.購買大豆期貨合約C.賣出大豆期貨合約的同時買入豆油和豆粕的期貨合約D.賣出大豆期貨合約【答案】A19、套期保值是指企業(yè)通過持有與其現(xiàn)貨頭寸方向（）的期貨合約，或?qū)⑵谪浐霞s作為其現(xiàn)貨市場未來要交易的替代物，以期對沖價格風險的方式。A.相反B.相關(guān)C.相同D.相似【答案】A20、下列選項中，關(guān)于期權(quán)的說法正確的是（）。A.買進或賣出期權(quán)可以實現(xiàn)為標的資產(chǎn)避險的目的B.期權(quán)買賣雙方必須繳納保證金C.期權(quán)賣方可以選擇履約，也可以放棄履約D.期權(quán)買方可以選擇行權(quán)，也可以放棄行權(quán)【答案】D21、結(jié)算擔保金是指由結(jié)算會員以期貨交易所規(guī)定繳納的，用于應對結(jié)算會員違約風險的共同擔保資金。我國實行會員分級結(jié)算制度的期貨交易所，應當向()收取結(jié)算擔保金。A.結(jié)算非會員B.結(jié)算會員C.散戶D.投資者【答案】B22、如果企業(yè)在套期保值操作中，現(xiàn)貨頭寸已經(jīng)了結(jié)，但仍保留著期貨頭寸，那么其持有的期貨頭寸就變成了（）頭寸。A.投機性B.跨市套利C.跨期套利D.現(xiàn)貨【答案】A23、期貨交易所應當及時公布上市品種合約信息不包括（）A.成交量、成交價B.最高價與最低價C.開盤價與收盤價D.預期次日開盤價【答案】D24、1999年，國務院對期貨交易所再次進行精簡合并，成立了（）家期貨交易所。A.3B.4C.15D.16【答案】A25、芝加哥期貨交易所交易的10年期國債期貨合約面值的1%為1個點，即1個點代表（）美元。A.100000B.10000C.1000D.100【答案】C26、假設在間接報價法下，歐元/美元的報價為1.3626，則在美元報價法下，1美元可以兌換（）歐元。A.1.3626B.0.7339C.1D.0.8264【答案】B27、根據(jù)套利者對相關(guān)合約中價格較高的一邊的買賣方向不同，期貨價差套利可分為（）。A.正向套利和反向套利B.牛市套利和熊市套利C.買入套利和賣出套利D.價差套利和期限套利【答案】C28、在某時點，某交易所7月份銅期貨合約的買入價是67570元/噸，前一成交價是67560元/噸，如果此時賣出申報價是67550元/噸，則此時點該交易以（）成交。A.67550B.67560C.67570D.67580【答案】B29、蝶式套利中，居中月份合約的數(shù)量是較近月份和較遠月份合約數(shù)量的（）。A.乘積B.較大數(shù)C.較小數(shù)D.和【答案】D30、某客戶通過期貨公司開倉賣出1月份黃大豆1號期貨合約100手（10噸/手），成交價為3535元/噸，當日結(jié)算價為3530元/噸，期貨公司要求的交易保證金比例為5%。該客戶當日交易保證金為（）元。A.176500B.88250C.176750D.88375【答案】A31、下列關(guān)于期貨市場規(guī)避風險功能的描述中，正確的是（）。A.期貨交易無價格風險B.期貨價格上漲則贏利，下跌則虧損C.能夠消滅期貨市場的風險D.用一個市場的贏利彌補另一個市場的虧損【答案】D32、標的資產(chǎn)支付收益對期權(quán)價格的影響，主要是指（）對股票期權(quán)和股票價格指數(shù)期權(quán)價格的影響。A.利率B.市場波動率C.股票股息D.股票價格【答案】C33、申請除期貨公司董事長、監(jiān)事會主席、獨立董事以外的董事、監(jiān)事和財務負責人的任職資格，應當提交的申請材料不包括()。A.申請書B.任職資格申請表C.身份、學歷、學位證明D.2名推薦人的書面推薦意見【答案】D34、以下關(guān)于互換的說法不正確的是（）。A.互換是交易雙方直接簽訂，是一對一的，交易者無須關(guān)心交易對手是誰、信用如何B.互換交易是非標準化合同C.互換交易可以在銀行間市場或者柜臺市場的交易商之間進行D.互換交易主要通過人工詢價的方式撮合成交【答案】A35、在中國境內(nèi)，參與金融期貨與股票期權(quán)交易前需要進行綜合評估的是（）。A.基金管理公司B.商業(yè)銀行C.個人投資者D.信托公司【答案】C36、在正向市場中，牛市套利者要想盈利，則在()時才能實現(xiàn)。A.價差不變B.價差擴大C.價差縮小D.無法判斷【答案】C37、以期貨合約最后一小時成交價格按照成交量的加權(quán)平均價作為當日結(jié)算價的期貨交易所是（）。A.上海期貨交易所B.鄭州商品交易所C.大連商品交易所D.中國金融期貨交易所【答案】D38、中國人民銀行決定，自2015年10月24日起，下調(diào)金融機構(gòu)人民幣貸款和存款基準利率，以進一步降低社會融資成本。其中，金融機構(gòu)一年期貸款基準利率下調(diào)0．25個百分點至4．35％；一年期存款基準利率下調(diào)0．25個百分點至1．5％。理論上，中國人民銀行下調(diào)基準利率，將導致期貨價格()。A.上漲B.下跌C.不變D.無法確定【答案】A39、在開倉階段，選擇好入市的時間很重要，其主要原因是()。A.期貨投資風險很大B.期貨價格變化很快C.期貨市場趨勢不明確D.技術(shù)分析法有一定作用【答案】B40、5月初某公司預計將在8月份借入一筆期限為3個月、金額為200萬美元的款項，當時市場利率上升為9.75%，由于擔心利率上升于是在期貨市場以90.30點賣出2張9月份到期的3個月歐洲美元期貨合約（合約的面值為100萬美元，1個基本點是指數(shù)的0.01點，代表25美元）,到了8月份,9月份期貨合約價格跌至88.00點，該公司將其3個月歐洲美元期貨合約平倉同時以12%的利率借入200萬美元，如不考慮交易費用，通過套期保值該公司此項借款利息支出相當于（）美元，其借款利率相當于（）%A.11500，2.425B.48500，9.7C.60000，4.85D.97000，7.275【答案】B41、（）自創(chuàng)建以來一直交易活躍，至今其價格依然是國際有色金屬市場的晴雨表。A.倫敦金屬交易所（LME）B.紐約商品交易所（COMEX）C.紐約商業(yè)交易所（NYMEX）D.芝加哥商業(yè)交易所（CME）【答案】A42、如果某種期貨合約當日無成交，則作為當日結(jié)算價的是（）。A.上一交易日開盤價B.上一交易日結(jié)算價C.上一交易日收盤價D.本月平均價【答案】B43、9月15日，美國芝加哥期貨交易所1月份小麥期貨價格為950美分/蒲式耳，1月份玉米期貨價格為325美分/蒲式耳，套利者決定賣出10手1月份玉米合約同時買入10手1月份小麥合約，9月30日，同時將小麥和玉米期貨合約全部平倉，價格分別為835美分/蒲式耳和290美分/蒲式耳。A.虧損40000B.虧損60000C.盈利60000D.盈利40000【答案】A44、2015年10月，某交易者賣出執(zhí)行價格為1.1522的CME歐元兌美元看跌期權(quán)（美式）,權(quán)利金為0.0213.不考慮其它交易費用。期權(quán)履約時該交易者（）。A.賣出歐元兌美元期貨合約的實際收入為1.1309B.買入歐元兌美元期貨合約的實際成本為1.1309C.賣出歐元兌美元期貨合約的實際收入為1.1735D.買入歐元兌美元期貨合約的實際成本為1.1522【答案】B45、某投資者在5月2日以20美元/噸的權(quán)利金買入一張9月份到期的執(zhí)行價格為140美元/噸的小麥看漲期權(quán)合約，同時以10美元/噸的權(quán)利金買入一張9月份到期的執(zhí)行價格為130美元/噸的小麥看跌期權(quán)合約，9月份時，相關(guān)期貨合約價格為150美元/噸，該投資人的投資結(jié)果是（）。（每張合約1噸標的物，其他費用不計）A.盈利10美元B.虧損20美元C.盈利30美元D.盈利40美元【答案】B46、某美國投資者發(fā)現(xiàn)歐元的利率高于美元利率，于是他決定購買100萬歐元以獲高息，計劃投資3個月，但又擔心在這期間歐元對美元貶值。為避免歐元匯價貶值的風險，該投資者利用芝加哥商業(yè)交易所外匯期貨市場進行空頭套期保值，每手歐元期貨合約為12.5萬歐元。3月1日，外匯即期市場上以EUR/USD=1.3432購買100萬歐元，在期貨市場上賣出歐元期貨合約的成交價為EUR/USD=1.3450。6月1日，歐元即期匯率為EUR/USD=即期匯率為EUR/USD=1.2120，期貨市場上以成交價格EUR/USD=1.2101A.盈利37000美元B.虧損37000美元C.盈利3700美元D.虧損3700美元【答案】C47、依照法律、法規(guī)和國務院授權(quán)，統(tǒng)一監(jiān)督管理全國證券期貨市場的是（）。A.中國證監(jiān)會B.中國證券業(yè)協(xié)會C.證券交易所D.中國期貨業(yè)協(xié)會【答案】A48、根據(jù)以下材料，回答題A.101456B.124556C.99608D.100556【答案】D49、《期貨交易管理條例》由（）頒布。A.國務院B.中國證監(jiān)會C.中國期貨業(yè)協(xié)會D.期貨交易所【答案】A50、交易者可以在期貨市場通過（）規(guī)避現(xiàn)資市場的價格風險。A.套期保值B.投機交易C.跨市套利D.跨期套利【答案】A51、某套利者在9月1日買人10月份的白砂糖期貨合約，同時賣出12月份白砂糖期貨合約，以上兩份期貨合約的價格分別是3420元／噸和3520元／噸。到了9月15日，10月份和12月份白砂糖的期貨價格分別為3690元／噸和3750元／噸。則9月15日的價差為（）。A.50元／噸B.60元／噸C.70元／噸D.80元／噸【答案】B52、我國期貨交易所對（）實行審批制，其持倉不受限制。A.期轉(zhuǎn)現(xiàn)B.投機C.套期保值D.套利【答案】C53、某投資者在5月份以4美元/盎司的權(quán)利金買入一張執(zhí)行價為360美元/盎司的6月份黃金看跌期貨期權(quán)，又以3．5美元/盎司賣出一張執(zhí)行價格為360美元/盎司的6月份黃金看漲期貨期權(quán)，再以市場價格358美元/盎司買進一張6月份黃金期貨合約。當期權(quán)到期時，在不考慮其他因素影響的情況下，該投機者的凈收益是（）美元/盎司。A.0.5B.1.5C.2D.3.5【答案】B54、中國金融期貨交易所國債期貨的報價中，報價為“101.335”意味著（）。A.面值為100元的國債期貨價格為101.335元，含有應計利息B.面值為100元的國債期貨，收益率為1.335%C.面值為100元的國債期貨價格為101.335元，不含應計利息D.面值為100元的國債期貨，折現(xiàn)率為1.335%【答案】C55、以下屬于期貨投資咨詢業(yè)務的是（）。A.期貨公司用公司自有資金進行投資B.期貨公司按照合同約定管理客戶委托的資產(chǎn)C.期貨公司代理客戶進行期貨交易D.期貨公司協(xié)助客戶建立風險管理制度和操作流程，提供風險管理咨詢.專項培訓【答案】D56、某日，大豆的9月份期貨合約價格為3500元/噸，當天現(xiàn)貨市場上的同種大豆價格為3000元/噸。則下列說法中不正確的是（）。A.基差為-500元/噸B.此時市場狀態(tài)為反向市場C.現(xiàn)貨價格低于期貨價格可能是由于期貨價格中包含持倉費用D.此時大豆市場的現(xiàn)貨供應可能較為充足【答案】B57、經(jīng)濟增長速度較快時，社會資金需求旺盛，市場利率()。A.上升B.下降C.無變化D.無法判斷【答案】A58、在不考慮交易費用的情況下，買進看漲期權(quán)一定盈利的情形是（）。A.標的物價格在損益平衡點以上B.標的物價格在損益平衡點以下C.標的物價格在執(zhí)行價格與損益平衡點之間D.標的物價格在執(zhí)行價格以上【答案】A59、某投資者在國內(nèi)市場以4020元/噸的價格買入10手大豆期貨合約，后以4010元/噸的價格買入10手該合約。如果此后市價反彈，只有反彈到（）元/噸時才可以避免損失（不計交易費用）。A.4015B.4010C.4020D.4025【答案】A60、在正向市場中，牛市套利者要想盈利，則在()時才能實現(xiàn)。A.價差不變B.價差擴大C.價差縮小D.無法判斷【答案】C61、在期權(quán)合約中，下列()要素，不是期權(quán)合約標準化的要素。A.執(zhí)行價格B.期權(quán)價格C.合約月份D.合約到期日【答案】B62、關(guān)于股票價格指數(shù)期權(quán)的說法，正確的是（）。A.采用現(xiàn)金交割B.股指看跌期權(quán)給予其持有者在未來確定的時間，以確定的價格買入確定數(shù)量股指的權(quán)利C.投資比股指期貨投資風險小D.只有到期才能行權(quán)【答案】A63、黃金期貨看跌期權(quán)的執(zhí)行價格為1600.50美元/盎司，當標的期貨合約價格為1580.50美元/盎司時，則該期權(quán)的內(nèi)涵價值為（）美元/盎司。A.30B.20C.10D.0【答案】B64、看漲期權(quán)的買方要想對沖了結(jié)其持有的合約，需要（）。A.買入相同期限、相同合約月份且執(zhí)行價格相同的看漲期權(quán)合約B.賣出相同期限、相同合約月份且執(zhí)行價格相同的看漲期權(quán)合約C.買入相同期限、相同合約月份且執(zhí)行價格相同的看跌期權(quán)合約D.賣出相同期限、相同合約月份且執(zhí)行價格相同的看跌期權(quán)合約【答案】B65、公司制期貨交易所股東大會的常設機構(gòu)是（），行使股東大會授予的權(quán)力。A.董事會B.監(jiān)事會C.經(jīng)理部門D.理事會【答案】A66、最早的金屬期貨交易誕生于（）。A.德國B.法國C.英國D.美國【答案】C67、以下屬于財政政策手段的是（）。A.增加或減少貨幣供應量B.提高或降低匯率C.提高或降低利率D.提高或降低稅率【答案】D68、下列關(guān)于外匯交叉套期保值的描述中，不正確的是（）。A.可以回避任意兩種貨幣之間的匯率風險B.利用相關(guān)的兩種外匯期貨合約進行的外匯保值C.需要正確調(diào)整期貨合約的數(shù)量，使其與被保值對象相匹配D.需要正確選擇承擔保值任務的相關(guān)度高的另外一種期貨【答案】A69、期貨交易所對期貨交易、結(jié)算、交割資料的保存期限應當不少于（）年。A.10B.5C.15D.20【答案】D70、如果看漲期權(quán)的賣方要對沖了結(jié)其期權(quán)頭寸，應（）。A.賣出相同期限、相同月份且執(zhí)行價格相同的看漲期權(quán)B.買入相同期限、相同月份且執(zhí)行價格相同的看漲期權(quán)C.賣出相同期限、相同月份且執(zhí)行價格相同的看跌期權(quán)D.買入相同期限、相同月份且執(zhí)行價格相同的看跌期權(quán)【答案】B71、下列關(guān)于技術(shù)分析特點的說法中，錯誤的是()。A.量化指標特性B.趨勢追逐特性C.直觀現(xiàn)實D.分析價格變動的中長期趨勢【答案】D72、關(guān)于期權(quán)保證金，下列說法正確的是（）。A.執(zhí)行價格越高，需交納的保證金額越多B.對于虛值期權(quán)，虛值數(shù)額越大，需交納的保證金數(shù)額越多C.對于有保護期權(quán)，賣方不需要交納保證金D.賣出裸露期權(quán)和有保護期權(quán)，保證金收取標準不同【答案】D73、國債期貨最后交易日進入交割的，待交割國債的應計利息計算截止日為（）。A.最后交易日B.意向申報日C.交券日D.配對繳款日【答案】D74、某套利者在9月1日買入10月份的白砂糖期貨合約，同時賣出12月份白砂糖期貨合約，以上兩份期貨合約的價格分別是3420元/噸和3520元/噸，到了9月15日，10月份和12月份白砂糖的期貨價格分別為3690元/噸和3750元/噸，則9月15日的價差為（）A.50元/噸B.60元/噸C.70元/噸D.80元/噸【答案】B75、期現(xiàn)套利的收益來源于（）。A.不同合約之間的價差B.期貨市場于現(xiàn)貨市場之間不合理的價差C.合約價格的上升D.合約價格的下降【答案】B76、下列關(guān)于買入套期保值的說法，不正確的是（）。A.操作者預先在期貨市場上買進，持有多頭頭寸B.適用于未來某一時間準備賣出某種商品但擔心價格下跌的交易者C.此操作有助于防范現(xiàn)貨市場價格上漲風險D.進行此操作會失去由于價格變動而可能得到的獲利機會【答案】B77、關(guān)于看漲期權(quán)的說法，正確的是（）。A.賣出看漲期權(quán)可用以規(guī)避將要賣出的標的資產(chǎn)價格波動風險B.買進看漲期權(quán)可用以規(guī)避將要賣出的標的資產(chǎn)價格波動風險C.賣出看漲期權(quán)可用以規(guī)避將要買進的標的資產(chǎn)價格波動風險D.買進看漲期權(quán)可用以規(guī)避將要買進的標的資產(chǎn)價格波動風險【答案】D78、期貨交易所交易的每手期貨合約代表的標的商品的數(shù)量稱為（）。A.合約名稱B.最小變動價位C.報價單位D.交易單位【答案】D79、某日，大豆的9月份期貨合約價格為3500元/噸，當天現(xiàn)貨市場上的同種大豆價格為3000元/噸。則下列說法中不正確的是（）。A.基差為-500元/噸B.此時市場狀態(tài)為反向市場C.現(xiàn)貨價格低于期貨價格可能是由于期貨價格中包含持倉費用D.此時大豆市場的現(xiàn)貨供應可能較為充足【答案】B80、4月3日，TF1509合約價格為96．425，對應的可交割國債現(xiàn)貨價格為98．750，轉(zhuǎn)換因子為1．0121，則該國債基差為()。A.-1.1583B.1.1583C.-3.5199D.3.5199【答案】B多選題（共35題）1、在進行外匯遠期交易時，交易雙方將按約定的（）進行交易。A.時間B.幣種C.金額D.匯率【答案】ABCD2、關(guān)于反向大豆提油套利的做法正確的是（）。A.買入大豆期貨合約，同時賣出豆油和豆粕期貨合約B.賣出大豆期貨合約，同時買入豆油和豆粕期貨合約C.增加豆粕和豆油供給量D.減少豆粕和豆油供給量【答案】BD3、做市交易是算法交易的一種策略，若一個合約當前市場價格為3600元/噸，以下指令中，（）符合做市交易策略。A.以3580元/噸掛限價買單B.以3570元/噸掛限價賣單C.以3620元/噸掛限價買單D.以3610元/噸掛限價賣單【答案】AD4、下列關(guān)于股指期貨跨期套利的說法中，正確的是（）。A.當遠期合約價格大于近期合約價格時，稱為正常市場或正向市場B.當近期合約價格大于遠期合約價格時，稱為逆轉(zhuǎn)市場或反向市場C.當實際價差出現(xiàn)在大概率分布區(qū)間之外時，可以考慮建立套利頭寸D.當價差或價比重新回到大概率區(qū)間時，可以平掉套利頭寸獲利了結(jié)【答案】ABCD5、以下關(guān)于期權(quán)頭寸的了結(jié)方式說法正確的有（）。A.期權(quán)多頭可選擇對沖平倉的方式了結(jié)其期權(quán)頭寸B.期權(quán)多頭和空頭了結(jié)頭寸的方式不同C.當期權(quán)多頭行權(quán)時，空頭必須履約D.如果多頭沒有行權(quán)，則空頭也可以通過對沖平倉了結(jié)頭寸，或持有期權(quán)至合約到期【答案】ABCD6、下列屬于根據(jù)起息日不同劃分的外匯掉期的形式的是（）。A.即期對遠期的掉期交易B.遠期對遠期的掉期交易C.隔夜掉期交易D.遠期對即期的掉期交易【答案】ABC7、為保證期貨交易的順利進行，交易所制定了相關(guān)風險控制制度，包括（）等。A.大戶報告制度B.保證金制度C.當日無負債結(jié)算制度D.持倉限額制度【答案】ABCD8、下列關(guān)于國內(nèi)期貨集合競價的說法中，正確的有（）。A.采用最大成交量原則B.交易系統(tǒng)逐步將排在前面的買入申報和賣出申報配對成交，直到不能成交為止C.開盤價集合競價在某品種某月份合約每一交易日開市前5分鐘內(nèi)進行D.開盤集合競價中的未成交申報單不參與開市后競價交易【答案】ABC9、當出現(xiàn)（）情況時，交易所要實行強行平倉。A.會員持倉已經(jīng)超出其持倉限額規(guī)定的B.交易所緊急措施中規(guī)定必須平倉的C.因違規(guī)受到交易所強行平倉處罰的D.交易所交易委員會認為該會員具有交易風險的【答案】ABC10、下列關(guān)于貨幣互換中本金交換形式的描述中，正確的有（）。A.在協(xié)議生效日和到期日均不實際交換兩種貨幣本金B(yǎng).在協(xié)議生效日不實際交換兩種貨幣本金、到期日實際交換本金C.在協(xié)議生效日實際交換兩種貨幣本金、到期日不實際交換本金D.在協(xié)議生效日雙方按約定匯率交換兩種貨幣本金，在協(xié)議到期日雙方再以相同的匯率、相同的金額進行一次本金的反向交換【答案】ABD11、某套利者以2321元／噸的價格買入1月玉米期貨合約，同時以2418元／噸的價格賣出5月玉米期貨合約。持有一段時間后，該套利者分別以2339元／噸和2426元／噸的價格將上述合約全部平倉，以下說法中正確的是（）。(不計交易費用)A.該套利交易虧損10元／噸B.該套利交易盈利10元／噸C.5月玉米期貨合約盈利8元／噸D.5月玉米期貨合約虧損8元／噸【答案】BD12、在不考慮交易成本和行權(quán)費等費用的情況下，看漲期權(quán)多頭損益狀況為（）。A.最大虧損=權(quán)利金B(yǎng).最大盈利=執(zhí)行價格-標的資產(chǎn)價格-權(quán)利金C.最大虧損=標的資產(chǎn)價格-執(zhí)行價格D.最大盈利=標的資產(chǎn)價格-執(zhí)行價格-權(quán)利金【答案】AD13、期貨公司應對營業(yè)部實行統(tǒng)一（）。A.財務管理及會計核算B.風險管理C.資金調(diào)撥D.結(jié)算【答案】ABCD14、下列（）期貨是在2004年我國期貨市場上市交易的新合約。A.PTAB.玉米C.燃料油D.鋅【答案】BC15、期貨公司應當按照（）的原則，建立并完善公司治理。A.明晰職責B.強化制衡C.加強風險D.追求股東利益最大化【答案】ABC16、劉某以2100元/噸的價格賣出5月份大豆期貨合約一張，同時以2000元/噸的價格買入7月份大豆合約一張，當5月合約和7月份合約價差為（）時，該投資人獲利。A.150元B.50元C.100元D.-80元【答案】BD17、套期保值交易選取的工具較廣，包括（）等衍生工具。A.期貨B.期權(quán)C.遠期D.互換【答案】ABCD18、面值為100萬美元的3個月期國債，當指數(shù)報價為92.76時，以下正確的有（）。A.年貼現(xiàn)率為7.24%B.3個月貼現(xiàn)率為7.24%C.3個月貼現(xiàn)率為1.81%D.成交價格為98.19萬美元【答案】ACD19、會員制期貨交易所會員應當履行的主要義務包括（）。A.組織并監(jiān)督期貨交易，監(jiān)控市場風險B.執(zhí)行會員大會，理事會的決議C.接受期貨交易所業(yè)務監(jiān)管D.遵守期貨交易所的章程.業(yè)務規(guī)則及有關(guān)規(guī)定【答案】BCD20、下列關(guān)于期權(quán)內(nèi)涵價值和時間價值的說法，正確的是（）。A.實值看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值均大于0B.當看漲期權(quán)的內(nèi)涵價值大于0時，對應的看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值必然小于0C.平值看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的時間價值均等于0D.平值看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值均等于0【答案】AD21、對市場利率變動的影響最為直接的因素有()。A.經(jīng)濟周期B.貨幣政策C.財政政策D.匯率政策【答案】BCD22、以下適用國債期貨買入套期保值的情形主要有（）。A.浮動利率計息的資金貸出方，擔心利率下降，貸款收益降低B.按固定利率計息的借款人，擔心利率下降，資金成本相對增加C.計劃利用債券融資，擔心利率上升，融資成本上升D.計劃買入債券，擔心利率下降，債券價格上升【答案】ABD23、標準倉單數(shù)量因（）等業(yè)務發(fā)生變化時，交易所收回原“標準侖單持有憑證”，簽發(fā)新的“標準