2021-2022年期貨從業(yè)資格之期貨基礎(chǔ)知識精選試題及答案二

題1、1882年CBOT允許()，大大增加了期貨市場的流動性。A.會員入場交易B.全權(quán)會員代理非會員交易C.結(jié)算公司介入D.以對沖合約的方式了結(jié)持倉本和合理價格分別為()元?！敬鸢浮緼3、20世紀(jì)70年代初，()的解體使得外匯風(fēng)險增加。A.布雷頓森林體系B.牙買加體系C.葡萄牙體系D.以上都不對4、股指期貨套期保值可以回避股票組合的()。A.財務(wù)風(fēng)險B營風(fēng)險D風(fēng)險5、中國金融期貨交易所的會員按照業(yè)務(wù)范圍進(jìn)行分類，不包括()。A.交易結(jié)算會員B算會員D會員為()。A現(xiàn)B現(xiàn)套利B.0D利的盈利額有()元/噸。(不考慮交易費用)??A.115B.105D.80獲取市場有利變動產(chǎn)生的利潤。這就要求投機(jī)者能夠()。A活運用盈利指令實現(xiàn)限制損失、累積盈利B止損指令實現(xiàn)限制損失、累積盈利C限制損失、累積盈利D指令實現(xiàn)限制損失、累積盈利。A.-50C.100D00全部平倉盈利最大(不記交易費用)。12、基本面分析法的經(jīng)濟(jì)學(xué)理論基礎(chǔ)是()。A.供求理論B理論D浪理論13、如果某種期貨合約當(dāng)日無成交，則作為當(dāng)日結(jié)算價的是()。A上一交易日開盤價B易日結(jié)算價D價米期貨合約的價格為478．5美分／蒲式耳時，則看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值為()。A內(nèi)涵價值=1B值=2D.內(nèi)涵價值=-1點價值法，該機(jī)構(gòu)為對沖利率風(fēng)險，應(yīng)選用的交易策略是(??)。()。A.執(zhí)行價格B權(quán)價格D價格00A.3225B3215D3018、()缺口通常在盤整區(qū)域內(nèi)出現(xiàn)。A.逃逸B.衰竭D.4C.突破D通2330元／噸，則該看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值()。A.為正值B.為負(fù)值D，也可能為負(fù)值20、下列關(guān)于期貨市場規(guī)避風(fēng)險功能的描述中，正確的是()。A期貨交易無價格風(fēng)險B上漲則贏利，下跌則虧損C的風(fēng)險D贏利彌補(bǔ)另一個市場的虧損21、上海證券交易所個股期權(quán)合約的最后交易日為到期月份的第()個星期三。A.1B.2C.322、互換是兩個或兩個以上當(dāng)事人按照商定條件，在約定的時間內(nèi)交換()A.證券B.負(fù)責(zé)C.現(xiàn)金流D.資產(chǎn)23、在期貨行情中，“漲跌”是指某一期貨合約在當(dāng)日交易期間的最新價與()之差。A.當(dāng)日交易開盤價B.上一交易日收盤價C.前一成交價D.上一交易日結(jié)算價【答案】D24、通常情況下，美式期權(quán)的權(quán)利金()其他條件相同的歐式期權(quán)的權(quán)利A.等于B.高于C.不低于D于差價是25／34，則一個月期的遠(yuǎn)期匯率是()。A.USD／DEM=1.6851／47B.USD／DEM=1.6883／97C.USD／DEM=1.6942／56D.USD／DEM=1.6897／8326、受聘于商品基金經(jīng)理(CPO)，主要負(fù)責(zé)幫助CPO挑選商品交易顧問(CTA)，監(jiān)督CTA的交易活動的是()。A.介紹經(jīng)紀(jì)商(TB)B.托管人(Custodian)C.期貨傭金商(FCM)D.交易經(jīng)理(TM)A該交易者的盈虧狀況為()美元。29、下列關(guān)于期貨投資的說法，正確的是()。A沖基金是公募基金B(yǎng).商品投資基金通過商品交易顧問(CTA)進(jìn)行期貨和期權(quán)交易C投資銀行類金融機(jī)構(gòu)只能是套期保值者D金專注于證券和貨幣A7550B0D31、()能同時鎖定現(xiàn)貨市場和期貨市場風(fēng)險，節(jié)約期貨交割成本并解決違約A倉后購銷現(xiàn)貨B交易D交易32、1882年CBOT允許()，大大增加了期貨市場的流動性。A會員入場交易B代理非會員交易D沖合約的方式了結(jié)持倉()來規(guī)避風(fēng)險。A賣出套期保值B入套期保值CD利約市場價格為1300美分/蒲式耳時，該期權(quán)為()期權(quán)。A.實值B.虛值CD.歐式35、()是基金的主要管理人，是基金的設(shè)計者和運作的決策者。A.CPOTA36、在供給曲線不變的情況下，需求曲線右移將導(dǎo)致()。A均衡價格提高B格降低D降低的標(biāo)的是()。39、期貨合約的標(biāo)準(zhǔn)化帶來的優(yōu)點不包括()。A.簡化了交易過程B.降低了交易成本D效率FA.1/1.0167×(99.940+1.5481-1.5085)B1/1.0167×(99.925+1.5481-1.5085)C67×(99.925+1.5481)D1.0167×(99.940-1.5085)41、期貨交易流程中，客戶辦理開戶登記的正確程序為()。A簽署合同→風(fēng)險揭示→繳納保證金B(yǎng)示→簽署合同→繳納保證金C險揭示→簽署合同D證金→簽署合同→風(fēng)險揭示42、期貨交易最早萌芽于()。A.美洲B.歐洲CD洋洲43、屬于跨品種套利交易的是()。44、下列關(guān)于套期保值的描述中，錯誤的是()。A.套期保值的本質(zhì)是“風(fēng)險對沖”B場上出現(xiàn)虧損，則認(rèn)為套期保值是失敗的C規(guī)避價格風(fēng)險的選擇手段D業(yè)都適合做套期保值雙方商定的平倉價格為3160元／噸，當(dāng)交收大豆價格為()元／噸時，期轉(zhuǎn)A.3050B980D110作措施是()A.-50B.0C.100D0049、()就是期權(quán)價格，是期權(quán)買方為獲取期權(quán)合約所賦予的權(quán)利而支付給賣A.權(quán)利金B(yǎng)價格D場價格()。A避利率上升的風(fēng)險B下降的風(fēng)險D貨的風(fēng)險5000港元現(xiàn)金紅利，則此遠(yuǎn)期合約的合理價格為()點。A.15000B.15124C5224D.15324投資者以此價格平倉。若不計交易費用，投資者該交易的盈虧狀況為()。權(quán)(美式),權(quán)利金為0.0213.不考慮其它交易費用。期權(quán)履約時該交易者 ()。54、當(dāng)期貨公司出現(xiàn)重大事項時，應(yīng)當(dāng)立即()通知全體股東。A.電話B.郵件C書面D差應(yīng)()元／噸。56、下列屬于蝶式套利的有()。債的發(fā)行價和實際收益率分別為()58、道氏理論中市場波動的三種趨勢不包括()。A.主要趨勢B.次要趨勢D趨勢59、對于套期保值，下列說法正確的是()。A買入國債，擔(dān)心未來利率上漲，可考慮賣出套期保值B擔(dān)心未來利率上漲，可考慮買入套期保值C來利率下跌，可考慮買入套期保值D心未來利率下跌，可考慮賣出套期保值60、“風(fēng)險對沖過的基金”是指()。A.風(fēng)險基金B(yǎng)基金D基金A.1000B.1500CD0162、3個月歐洲美元期貨是一種()。A.短期利率期貨B.中期利率期貨D中長期利率期貨點價值法，該機(jī)構(gòu)為對沖利率風(fēng)險，應(yīng)選用的交易策略是(??)。A.2B.0.2CD.005A.交易單位B位D值的價格全部平倉(每張合約的金額為12.5萬歐元)，在不考慮手續(xù)費的情況下，這筆交易()平倉的基差應(yīng)為()元/噸。(菜籽油合約規(guī)模為每手10噸，不計手續(xù)費等費A.-100B.-200CD30068、無下影線陰線時，實體的上邊線表示()。A.最高價B.收盤價D價員行會員分級結(jié)算制度的期貨交易所，應(yīng)當(dāng)向A.結(jié)算非會員B結(jié)算會員D資者美分／蒲式耳(玉米期貨期權(quán)的最小變動價位為1／8美分／蒲式耳)，則玉米期貨看跌期權(quán)實際價格為()。交易()元/噸。A期貨投資風(fēng)險很大B格變化很快CD有一定作用購買()元人民幣。A.1.6680B.1.1755C0D5205中錯誤的是()。A交易的對象是交易所統(tǒng)一制定的標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約B的合同缺乏流動性C式是實物交收D有較高的信用風(fēng)險準(zhǔn)備金為()元。大豆期貨的交易單位是10噸/手。A.16350B350D16350076、在美國10年期國債期貨的交割，賣方可以使用()來進(jìn)行交割。D哥期貨交易所規(guī)定條件的國債77、規(guī)范化的期貨市場產(chǎn)生地是()。A.美國芝加哥B倫敦，理論上銅的價格()。A.將下跌B漲D影響約的交易代碼，交易單位為50噸/手。那么王某的持倉風(fēng)險度為()。A.18.95%B.94.75%C4%D5.05%80、最早推出外匯期貨合約的交易所是()。A芝加哥期貨交易所B商業(yè)交易所C所D易所 ()。場年利率為8％。則該投資者的購買價格為()元。A.9756B804C84D.10732A.7B.10C.13D.1685、關(guān)于芝加哥商業(yè)交易所3個月歐洲美元期貨，下列表述正確的是()。B高，意味著買方獲得的存款利率越高D割方式1、就看漲期權(quán)而言，期權(quán)合約標(biāo)的資產(chǎn)價格()期權(quán)的執(zhí)行價格時，內(nèi)涵價A.大于B.等于C.小于D.無關(guān)2、1998年，上海期貨交易所由()合并組建而成。A.上海金屬交易所B.上海糧油商品交易所C.上海商品交易所D.上海債券期貨交易所3、期權(quán)是給予買方可以在規(guī)定的時間內(nèi)根據(jù)市場狀況選擇()的權(quán)利。A.買B.不買C.賣D.不賣客戶應(yīng)仔細(xì)閱讀并理解。以下說法正確的是()。A.單位客戶應(yīng)在該“期貨交易風(fēng)險說明書”上簽字并加蓋單位公章，可以由單定代表人授權(quán)他人簽字B.單位客戶應(yīng)在該“期貨交易風(fēng)險說明書”上簽字并加蓋單位公章，可以由單簽字C.個人客戶可授權(quán)他人在該“期貨交易風(fēng)險說明書”上簽字D.個人客戶應(yīng)親自在該“期貨交易風(fēng)險說明書”上簽字5、其他條件不變，當(dāng)出現(xiàn)()的情形時，投機(jī)者適宜開倉賣出白糖期貨合約。A.含糖食品需求下降B.含糖食品需求增加C.氣候適宜導(dǎo)致甘蔗大幅增產(chǎn)D.氣候異常導(dǎo)致甘蔗大幅減產(chǎn)【答案】AC6、在我國，對所有交易會員進(jìn)行結(jié)算的期貨交易所有()。A.中國金融期貨交易所B貨交易所D交易所AT—noteslls8、在外匯掉期交易中，如果發(fā)起方近端買入、遠(yuǎn)端賣出，則()。A掉期全價=即期匯率的做市商買價+近端掉期點的做市商買價B掉期全價=即期匯率的做市商賣價+近端掉期點的做市商賣價C掉期全價=即期匯率的做市商買價+遠(yuǎn)端掉期點的做市商賣價D掉期全價=即期匯率的做市商賣價+遠(yuǎn)端掉期點的做市商買價9、下列關(guān)于期權(quán)交易的說法中，正確的有()。A權(quán)交易是買賣一種選擇權(quán)B選擇行權(quán)時，賣方必須履約C，賣方可以不履約D之后買方?jīng)]有行權(quán)，則期權(quán)作廢，買賣雙方權(quán)利義務(wù)隨之解除10、股指期貨期現(xiàn)套利很難實現(xiàn)無風(fēng)險的套利，其原因在于()。A期貨價格波動幅度總是大于股票市場的波動幅度B貨市場在交易機(jī)制上可能存在差異C數(shù)量很難與股指期貨的數(shù)量完全一致D難完全模擬指數(shù)組合構(gòu)建與指數(shù)成分股完全相同的股票組合11、在我國，證券公司從事中間介紹業(yè)務(wù)，應(yīng)該與期貨公司簽訂書面委托協(xié)議。委托協(xié)議應(yīng)當(dāng)載明()。A.介紹業(yè)務(wù)對接規(guī)則B.執(zhí)行期貨保證金安全存管制度的措施C.客戶投訴的接待處理方式D.介紹業(yè)務(wù)范圍【答案】ABCD12、下列關(guān)于期貨合約每日價格最大波動限制的說法，正確的有()。A.每日價格最大波動限制是指期貨合約在一個交易日中的交易價格波動不得高于或者低于規(guī)定的漲跌幅度B.漲跌停板一般是以合約上一交易日的結(jié)算價為基準(zhǔn)確定的C.商品價格波動越劇烈，商品期貨合約的每日停板額應(yīng)設(shè)置得越小D的報價視為無效，不能成交。A完善期貨保證金監(jiān)控、預(yù)警機(jī)制，及時發(fā)現(xiàn)并向監(jiān)管部門報告影響期B者提供有關(guān)期貨交易結(jié)算信息查詢及其他服務(wù)C金，參與期貨公司風(fēng)險處置D行監(jiān)測監(jiān)控系統(tǒng)建設(shè)，并承擔(dān)期貨市場運行的監(jiān)測、監(jiān)控及14、下列適合選擇國債期貨空頭策略的情形是()。A市場利率下降，債券價格將會上漲B率上升，債券價格將會下跌C益率下降，債券價格將會上漲D內(nèi)債券收益率上升，債券價格將會下跌15、下列情形中，基差為-80元/噸的有()。A股價指數(shù)期貨”B17、期貨公司在閉市后應(yīng)向投資者提供交易結(jié)算單，交易結(jié)算單一般載明()A交品種、日期、數(shù)量及價格B號及戶名D續(xù)費A.經(jīng)濟(jì)周期B貨幣政策D策19、下列關(guān)于我國期貨交易所的表述中，正確的有()。A易所自身并不參與期貨交易B易所是非營利性機(jī)構(gòu)C的形成D設(shè)計合約、安排合約上市。22、下列關(guān)于期權(quán)的內(nèi)涵價值，以下說法正確的是()。A內(nèi)涵價值由期權(quán)合約的執(zhí)行價格與標(biāo)的資產(chǎn)價格的關(guān)系決定B權(quán)的內(nèi)涵價值=標(biāo)的資產(chǎn)價格－執(zhí)行價格23、以下為跨期套利的是()。B凈價報價C交易D割方式25、期貨市場對某大豆生產(chǎn)者的影響可能體現(xiàn)在()。A產(chǎn)者在期貨市場上開展套期保值業(yè)務(wù)，以實現(xiàn)預(yù)期利潤B考期貨交易所的大豆期貨價格安排大豆生產(chǎn)，確定種植面積C市場需求量大，決定今年擴(kuò)大生產(chǎn)D交割品級，該生產(chǎn)者努力提高大豆的質(zhì)量26、當(dāng)交易者僅持有期貨期權(quán)時，期貨期權(quán)被履約后成為期貨多頭方的有()。A.看跌期權(quán)的賣方B.看漲期權(quán)的賣方C的買方D看漲期權(quán)的買方27、期貨套期保值交易要實現(xiàn)“風(fēng)險對沖”須具備()等條件。A.期貨頭寸持有的時間段要與現(xiàn)貨承擔(dān)風(fēng)險的時間段對應(yīng)B.期貨頭寸應(yīng)與現(xiàn)貨頭寸相反，或作為現(xiàn)貨未來交易的替代物C.期貨合約的月份一定要與現(xiàn)貨市場買賣品種的時間完全對應(yīng)起來D.期貨合約數(shù)量的確定應(yīng)保證期貨與現(xiàn)貨市場的價值變動大體相當(dāng)28、國債賣出套期保值適用的情形主要有()。A.持有債券，擔(dān)心利率上升，其債券價格下跌或者收益率相對下降B.利用債券融資的籌資人，擔(dān)心利率下降，導(dǎo)致融資成本上升A.倉儲費B保險費D價格30、分級結(jié)算制度的優(yōu)點有()。A級承擔(dān)化解期貨交易風(fēng)險的作用B次的風(fēng)險控制體系C抗風(fēng)險能力D貨市場風(fēng)險防范的防火墻31、期貨行情表中，期貨合約用合約代碼來標(biāo)識，P1108表示的不是()?！敬鸢浮緼