關(guān)聯(lián)債資比例

注稅考試稅務(wù)代理實(shí)務(wù)每日一練（2011-09-29）

今天是2011-09-29

單項(xiàng)選擇題

1.某公司注冊資本為200萬元。2010年由于生產(chǎn)經(jīng)營需要，該公司向其母公司

借款400萬元，母公司為其擔(dān)保向其他企業(yè)借款300萬元，使用期限均為3個(gè)月

（2010年6月1日~8月31日），按照金融機(jī)構(gòu)同類同期貸款利率6%,共支付利

息10.5萬元。假設(shè)該公司2010年全年各月的所有者權(quán)益：實(shí)收資本為200萬元,

資本公積為20萬元，盈余公積為10萬元，未分配利潤為-20萬元。本年度該公

司無其他關(guān)聯(lián)方借款，則稅前允許扣除利息為（）萬元。

A.0B.6C.8D.10.5

參考答案

1.

不得稅前扣除利息支出=年度實(shí)際支付的全部關(guān)聯(lián)方利息X（1—標(biāo)準(zhǔn)比例+關(guān)

聯(lián)債資比例）關(guān)聯(lián)債資比例=（700X3）+（220X12）=0.80如果所有者權(quán)益小

于實(shí)收資本（股本）與資本公積之和，則權(quán)益投資為實(shí)收資本（股本）與資本公

積之和。因?yàn)?.80V2,所以，（1—標(biāo)準(zhǔn)比例+關(guān)聯(lián)債資比例）為負(fù)數(shù)，因此，

本題不用計(jì)算稅前不得扣除的利息支出，全部的10.5萬元利息都可以稅前扣除。

第八十六條關(guān)聯(lián)債資比例的具體計(jì)算方法如下：

關(guān)聯(lián)債資比例=年度各月平均關(guān)聯(lián)債權(quán)投資之和/年度各月平均權(quán)益投資之和

其中:

各月平均關(guān)聯(lián)債權(quán)投資=（關(guān)聯(lián)債權(quán)投資月初賬面余額+月末賬面余額）/2

各月平均權(quán)益投資=（權(quán)益投資月初賬面余額+月末賬面余額）/2

權(quán)益投資為企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表所列示的所有者權(quán)益金額。如果所有者權(quán)益小于實(shí)收資本

（股本）與資本公積之和，則權(quán)益投資為實(shí)收資本（股本）與資本公積之和；如果實(shí)收資本

（股本）與資本公積之和小于實(shí)收資本（股本）金額，則權(quán)益投資為實(shí)收資本（股本）金額。

關(guān)聯(lián)方之間借款利息支出如何作納稅調(diào)整？

來源：考試大【考試大：中國教育考試第門戶】2009年3月14日

為擴(kuò)大經(jīng)營規(guī)模，2008年一家大型工業(yè)制造企業(yè)向甲、乙、丙、丁4個(gè)非金融企業(yè)關(guān)

聯(lián)方借款修建廠房。具體借款情況為：向甲借款1000萬元，利率為6%,付利息60萬元;

向乙公司借款2000萬元，利率為7%,付利息140萬元；向丙公司借款3000萬元，利率

為5%,付利息為150萬元；向丁借款5000萬元，利率為8%,付利息400萬元；同期銀

行貸款利率為6%。

2008年該企業(yè)支付給4家關(guān)聯(lián)方借款利息共計(jì)750萬元，根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》的規(guī)

定，300萬元計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用，450萬元計(jì)入在建工程。

該企業(yè)向4家關(guān)聯(lián)方借款交易中，只有向丁企業(yè)借款符合《特別納稅調(diào)整實(shí)施辦法卜試

行）》（國稅發(fā)（2009）2號(hào)）規(guī)定的獨(dú)立交易原則規(guī)定，其他3家不能提供資料證明符合

獨(dú)立交易原則。此外，該企業(yè)和甲、乙、丙、丁4家企業(yè)的適用稅率分別是25%、25%、

24%、15%和15%。

近日，該企業(yè)詢問，2008年支付的關(guān)聯(lián)方利息應(yīng)如何在企業(yè)所得稅匯算清繳中進(jìn)行納

稅調(diào)整？

根據(jù)《企業(yè)所得稅法》第四十六條規(guī)定：“企業(yè)從其關(guān)聯(lián)方接受的債權(quán)性投資與權(quán)益性

投資的比例超過規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)而發(fā)生的利息支出，不得在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除?！币簿褪钦f,

如果該企業(yè)從關(guān)聯(lián)方接受的債權(quán)性投資與權(quán)益性投資的比例超過規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)而發(fā)生的利息支

出，將不能作為扣除項(xiàng)目在計(jì)算應(yīng)納稅額時(shí)扣除。

那么，利息支出的規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)依據(jù)是什么？企業(yè)又該如何計(jì)算這個(gè)“超過規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)而發(fā)生

的利息支出”呢?

《特別納稅調(diào)整實(shí)施辦法（試行）》（國稅發(fā)（2009）2號(hào)）第八十五條規(guī)定：不得扣除

利息支出=年度實(shí)際支付的全部關(guān)聯(lián)方利息x（1-標(biāo)準(zhǔn)比例/關(guān)聯(lián)債資比例）。其中，標(biāo)準(zhǔn)比例

是指《財(cái)政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)關(guān)聯(lián)方利息支出稅前扣除標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)稅收政策問題的通

知》（財(cái)稅（2008）121號(hào)）規(guī)定的比例。該辦法第八十八條規(guī)定：不得在計(jì)算應(yīng)納稅所得

額時(shí)扣除的利息支出，應(yīng)按照實(shí)際支付給各關(guān)聯(lián)方利息占關(guān)聯(lián)方利息總額的比例，在各關(guān)聯(lián)

方之間進(jìn)行分配，其中，分配給實(shí)際稅負(fù)高于企業(yè)的境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的利息準(zhǔn)予扣除。該辦法第

八十九條規(guī)定：企'也關(guān)聯(lián)債資比例超過標(biāo)準(zhǔn)比例的利息支出，如要在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣

除，應(yīng)按稅務(wù)機(jī)關(guān)要求提供資料，證明關(guān)聯(lián)債權(quán)投資符合獨(dú)立交易原則。根據(jù)上述規(guī)定，企

業(yè)“超過規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)而發(fā)生的利息支出”的具體計(jì)算步驟可分如下四步：

第一步：計(jì)算暫時(shí)性不能扣除的關(guān)聯(lián)方借款利息。

1.支付全部關(guān)聯(lián)方利息：60+140+150+400=750(萬元)。

2.關(guān)聯(lián)方借款總金額為：1000+2000+3000+5000=11000(萬元)。

3.暫時(shí)不能扣除的關(guān)聯(lián)方借款利息:750x(1-2-(11000-2000))=477.27(萬元)。

根據(jù)財(cái)稅(2008)121號(hào)第一條第二款規(guī)定，企業(yè)實(shí)際支付給關(guān)聯(lián)方的利息支出，其接受

關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投奏與其權(quán)益性投資比例為：非金融企業(yè)為2：1,該企業(yè)適用的標(biāo)準(zhǔn)比例為

2.

第二步：將暫時(shí)性不能扣除的關(guān)聯(lián)方借款利息在各關(guān)聯(lián)方之間分配。

1.支付甲企業(yè)利息應(yīng)分配比例為：60-750x100%=8%.

2.支付甲企業(yè)利息應(yīng)分配的金額為：477.27x8%=38.18(萬元)。同樣計(jì)算出乙、丙和

丁應(yīng)分配的利息金額分別為89.11萬元、95.45萬元和254.53萬元。

第三步：根據(jù)關(guān)聯(lián)方之間的實(shí)際稅負(fù)率和關(guān)聯(lián)方借款交易的獨(dú)立性，判斷上述暫時(shí)性不

可扣除利息中永久不可扣除的關(guān)聯(lián)方借款利息。

1.甲企業(yè)稅負(fù)率和該企業(yè)的稅負(fù)率相同，不存在因超比例發(fā)生的永久性不可扣除的關(guān)聯(lián)

方借款利息。

2.乙企業(yè)稅負(fù)率低于該企業(yè)稅負(fù)率，且該借款不能提供資料證明符合獨(dú)立交易原則，乙

公司分配出的暫時(shí)性不可扣除關(guān)聯(lián)方利息支出89.11萬元，就是永久性不可扣除的利息支

出。

3.內(nèi)企業(yè)的情況和乙類似，內(nèi)公司分配出的暫時(shí)性不可扣除關(guān)聯(lián)方利息支出95.45萬

元，就是永久性不可扣除的利息支出。

4.丁企業(yè)稅負(fù)率低于該企業(yè)稅負(fù)率，但符合獨(dú)立交易原則，不存在因超比例發(fā)生的永久

性不可扣除的關(guān)聯(lián)方借款利息。

通過第三步計(jì)算出永久性不可扣除的關(guān)聯(lián)方借款利息為：89.11+95.45=184.56(萬

第四步：將上述非永久性不可扣除的關(guān)聯(lián)方利息中利率高于銀行貸款利率部分進(jìn)行調(diào)

整，剔除此部分永久性不可扣除的關(guān)聯(lián)方利息。

1.向甲企業(yè)借款產(chǎn)生的關(guān)聯(lián)方利息，因借款利率等于銀行貸款利率，全部可以扣除。

2.向乙企業(yè)借款產(chǎn)生的關(guān)聯(lián)方借款利息140萬元，剔除第三步分?jǐn)偝龅?9.11萬元永久

性不可扣除的利息支出后,剩余部分50.89萬元(140-89.11),因貸款利率7%超過銀行

利率6%,須調(diào)增金額7.27萬元(50.89+7%x(7%—6%))。

3.向丙企業(yè)借款產(chǎn)生的關(guān)聯(lián)方借款利息150萬元,剔除第三步分?jǐn)偝龅?5.45萬元永久

性不可扣除的利息支出后，剩余部分54.55萬元(150—95.45),因貸款利率5%低于銀行

利率6%,無須調(diào)增。

4.向丁企業(yè)借款產(chǎn)生的關(guān)聯(lián)方借款利息，不存在因超比例發(fā)生的永久性不可扣除的利息

支出，全部關(guān)聯(lián)方借款利息400萬元，因借款利率8%超過銀行貸款利率6%,須調(diào)增金額

100萬元(400-8%x(8%-6%))o

通過第四步，將關(guān)聯(lián)方借款利率超過銀行貸款利率的部分計(jì)算納稅，該企業(yè)須調(diào)增金額

107.27萬元(7.27+100)。

綜上所述，通過第三步與第四步計(jì)算，該企業(yè)共產(chǎn)生永久性不可扣除的關(guān)聯(lián)方借款利息

291.83萬元(184.56+107.27),

如此，該企業(yè)在2008年企、業(yè)所得稅匯算時(shí)，應(yīng)將上述不可扣除的關(guān)聯(lián)方利息在費(fèi)用化

與資本化之間分?jǐn)偂?/p>

1.費(fèi)用化不可扣除的金額為291.83x300+750=116.73（萬元）。

根據(jù)《企業(yè)所得稅年度納稅申報(bào)表》（國稅發(fā)（2008）101號(hào)）和《〈企業(yè)所得稅年度

納稅申報(bào)表〉的補(bǔ)充通知》（國稅函（2008）1081號(hào)）規(guī)定可知:利息支出賬載金額為300

萬元，稅收金額為183.27萬元（300—116.73）,納稅調(diào)增金額為116.73萬元。

2.資本化不可扣除的金額為291.83—116.73=175.10（萬元），該企業(yè)在備查簿中登記

此金額，在建工程的計(jì)稅基礎(chǔ)（利息支出）金額為450-175.10=274.90萬元，將來在建

工程轉(zhuǎn)為固定資產(chǎn)后，企業(yè)須對該固定資產(chǎn)的賬面價(jià)值與計(jì)稅基礎(chǔ)不同產(chǎn)生的永久性差異進(jìn)

行納稅調(diào)整。

隨著企業(yè)的發(fā)展，再投入是企業(yè)持續(xù)經(jīng)營中經(jīng)常發(fā)生的經(jīng)濟(jì)行為。以什么方式來增加對企業(yè)的再

投入，企業(yè)股東應(yīng)算好稅收賬，爭取以較低的稅收成本取得較高的經(jīng)濟(jì)收益本文通過案例對此

進(jìn)行分析。

案例

某公司注冊資本1000萬元，有A、B兩個(gè)自然人股東。2009年初通過市場調(diào)研后，該公司

決定新上一生產(chǎn)經(jīng)營項(xiàng)目，經(jīng)測算需新增資金3000萬元，A、B股東商定此筆資金由公司股東按

原出資比例分別籌集。截至2009年末，該公司所有者權(quán)益1000萬元，其他公積金和未分配利潤

為零?，F(xiàn)股東有三種資金投入方式：方式一，通過股權(quán)投資的方式對公司投入3000萬元；方式

一，公司向股東借款3000萬元；方式三，股東向公司股權(quán)投資350萬元，公司向股東借款2650

萬元。假設(shè)此投資項(xiàng)目不包括利息支出的年應(yīng)納稅所得500萬元。

方式一，增資擴(kuò)股

A、B兩個(gè)自然人股東通過股權(quán)投資的方式為公司增資，假設(shè)該投資項(xiàng)H年應(yīng)納稅所得500

萬元。對該公司及股東相關(guān)企、業(yè)所得稅、個(gè)人所得稅、股東收益計(jì)算如下：

應(yīng)繳企業(yè)所得稅=500X25%=125（萬元）；

應(yīng)繳股息分紅個(gè)人所得稅=（500-125）X20%=75（萬元）。

綜上，應(yīng)納稅合計(jì)125+75=200（萬元）；股東收益=500—125—75=300（萬元）。

方式二，向股東借款

根據(jù)國家稅務(wù)總局《關(guān)于企'也向自然人借款的利息支出企業(yè)所得稅稅前扣除問題的通知》（國

稅函[2009]777號(hào)）的規(guī)定，企業(yè)向股東或其他與企業(yè)有關(guān)聯(lián)關(guān)系的白然人借款的利息支出，應(yīng)

根據(jù)《企業(yè)所得稅法》第四卜六條及財(cái)政部、國家稅務(wù)總局《關(guān)于企業(yè)關(guān)聯(lián)方利息支出稅前扣除

標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)稅收政策問題的通知》（財(cái)稅[2008]121號(hào)）規(guī)定的條件，計(jì)算企業(yè)所得稅扣除額。

由于財(cái)稅[2008]121號(hào)文件規(guī)定，企業(yè)向股東或有關(guān)聯(lián)關(guān)系的白然人借款的利息支出可以在

企業(yè)所得稅前扣除，為企業(yè)的股東對企業(yè)進(jìn)行再投入時(shí)是采取股權(quán)投資還是對公司借款提供了可

選擇的可能。如本案例中股東對企業(yè)的投入由方式一的股權(quán)投入改為對公司借款，整體稅負(fù)及股

東收益測算如下。

1.企業(yè)所得稅

假設(shè)股東對公司借款3000萬元(該公司本年度除向股東借款外沒有向其他關(guān)聯(lián)方借款，并

且年度內(nèi)沒有變化)，年利率10%,年利息為300萬元,該年度金融企業(yè)同期同類貸款利率為11.5%.

根據(jù)《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第三十八條的規(guī)定，非金融企業(yè)向非金融企業(yè)借款的利息支出，

不超過按照金融企業(yè)同期同類貸款利率計(jì)算的數(shù)額的部分，準(zhǔn)予扣除，該公司向股東借資發(fā)生的

利息支出300萬元，沒有超過稅法的規(guī)定。

財(cái)稅[2008]121號(hào)文件規(guī)定，根據(jù)《企業(yè)所得稅法》第四十六條和《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》

第一百一十九條的規(guī)定，企業(yè)接受關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資的利息支出，在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)，企業(yè)

實(shí)際支付給關(guān)聯(lián)方的利息支出，除符合"企業(yè)如果能夠按照《企業(yè)所得稅法》及其實(shí)施條例的有

關(guān)規(guī)定提供相關(guān)資料，并證明相關(guān)交易活動(dòng)符合獨(dú)立交易原則的；或者該企業(yè)的實(shí)際稅負(fù)不高于

境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的，其實(shí)際支付給境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的利息支出，在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)準(zhǔn)予扣除”的條件

外，債權(quán)性投資與其權(quán)益性投資的比例不超過"金融企業(yè)5：1,其他企業(yè)2：1”和《企業(yè)所得稅

法》及其實(shí)施條例有關(guān)規(guī)定計(jì)算的部分，準(zhǔn)予扣除，超過的部分不得在發(fā)生當(dāng)期和以后年度扣除。

由于該公司是向企業(yè)的股東借款，因此，此借款利息應(yīng)根據(jù)財(cái)稅[2008]121號(hào)文件的規(guī)定，

在”按照《企業(yè)所得稅法》及其實(shí)施條例的有關(guān)規(guī)定提供相關(guān)資料，并證明相關(guān)交易活動(dòng)符合獨(dú)

立交易原則”的基礎(chǔ)匕按與股東權(quán)益性投資比例不超過2：1的借款額計(jì)算的利息可在所得稅前

列支，超過部分不得列支。

關(guān)聯(lián)債資比例為30004-1000=3；

不得扣除利息支出=300X(1-24-3)=100(萬元)；

可扣除的利息支出=300—100=200(萬元)。

仍以該項(xiàng)目年應(yīng)納稅所得500萬元為前提計(jì)算，應(yīng)納稅所得為300萬元(500-200)；應(yīng)繳

企業(yè)所得稅=300X25%=75(萬元)。

2.個(gè)人所得稅

股東利息收入應(yīng)繳納個(gè)人所得稅60萬元(3000X10/X20%)。

企業(yè)所得稅前列支利息200萬元，但實(shí)際會(huì)計(jì)列支利息300萬元，所以，可分配利潤為125

萬元(500-300-75),股東股息分紅收入應(yīng)繳納個(gè)人所得稅25萬元(125X20%).

應(yīng)繳個(gè)人所得稅=60+25=85(萬元)。

綜上，應(yīng)納稅合計(jì)75+85=160(萬元)；股東收益=(300-60)+(200-75-25)=340

(萬元)。

方式三，既擴(kuò)股又借款

1.企業(yè)所得稅

假設(shè)仍以該項(xiàng)目年應(yīng)納稅所得500萬元，企業(yè)向股東借款年利率10%,該公司本年度除向股

東借款外沒有向其他關(guān)聯(lián)方借款并且年度內(nèi)沒有變化為前提計(jì)算。

關(guān)聯(lián)債資比例26504-1350=1.963；

該公司的借款比例沒有超出稅法規(guī)定，實(shí)際支付的265萬元利息可全額扣除。

應(yīng)納稅所得為235萬元(500-265)；應(yīng)繳企業(yè)所得稅=235X25%=58.75(萬元)。

2.個(gè)人所得稅

股東利息收入應(yīng)繳納個(gè)人所得稅53萬元(2650X10/X20%)；

企業(yè)所得稅前列支利息265萬元，可分配利潤為176.25萬元(500—265—58.75)，股東股

息分紅收入應(yīng)繳納個(gè)人所得稅35.25萬元(176.25X20%)；

應(yīng)繳個(gè)人所得稅小計(jì)53+35.25=88.25(萬元)。

綜上，應(yīng)納稅合計(jì)147萬元(58.75+88.25)；股東收益=(265-53)+(235-58.75-

35.25)=353(萬元)。

從對上述三種資金投入方式的分析中可以發(fā)現(xiàn)，股權(quán)投入的稅收負(fù)擔(dān)高于公司向股東借款的

稅收負(fù)擔(dān)，而股東收益則是股權(quán)投入收益低于向公司股東借款收益。在公司向股東借款方式中，

由于受債權(quán)性投資與其權(quán)益性投資比例的限制，超過比例的借款利息不得在企業(yè)所得稅前列支。

本案例中方式三針對此問題，將方式一合理地拆分為公司向股東借款和股權(quán)投資兩部分，使債權(quán)

投入與其權(quán)益性投資比例符合了稅法的規(guī)定，企業(yè)借款發(fā)生的利息得以全額扣除，降低了企業(yè)再

投入業(yè)務(wù)的稅收負(fù)擔(dān)。因此，方式三與其他兩種方式相比，稅收負(fù)擔(dān)低而股東收益高，應(yīng)為該公

司的最佳選擇

眾說紛紜：關(guān)聯(lián)企業(yè)之間借款利息支出如何稅前扣除

解讀時(shí)間:2010-3-1614:27:04

資金拆借是關(guān)聯(lián)企業(yè)之間普遍存在的，那么關(guān)聯(lián)企業(yè)之間的借款利息如何在

稅前扣除也就成為稅企關(guān)注的焦點(diǎn)，新的企業(yè)所得稅法施行后稅務(wù)機(jī)關(guān)更加關(guān)注

關(guān)聯(lián)企業(yè)之間的業(yè)務(wù)往來，并新增一章“特別納稅調(diào)整”對關(guān)聯(lián)業(yè)務(wù)進(jìn)行規(guī)范。我

們結(jié)合企業(yè)所得稅法及實(shí)施條例、財(cái)稅［2008］121號(hào)和國稅發(fā)［2009］2號(hào)、對關(guān)聯(lián)企

業(yè)之間借款利息支出如何在稅前扣除進(jìn)行探討。

一、何謂關(guān)聯(lián)方

《企業(yè)所得稅法》第四十六條規(guī)定：企業(yè)從其關(guān)聯(lián)方接受的債權(quán)性投資與權(quán)

益性投資的比例超過規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)而發(fā)生的利息支出，不得在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣

除。

那么什么是關(guān)聯(lián)方？界定的標(biāo)準(zhǔn)是什么呢？

《特別納稅調(diào)整實(shí)施辦法［試行］》(國稅發(fā)［2009］2號(hào)-)第九條對關(guān)聯(lián)關(guān)系進(jìn)行了

明確：所得稅法實(shí)施條例第一百零九條及征管法實(shí)施細(xì)則第五十一條所稱關(guān)聯(lián)關(guān)

系，主要是指企業(yè)與其他企業(yè)、組織或個(gè)人具有下列之一關(guān)系：

（-）一方直接或間接持有另一方的股份總和達(dá)到25%以上，或者雙方直

接或間接同為第三方所持有的股份達(dá)到25%以上。若一方通過中間方對另一方

間接持有股份，只要一方對中間方持股比例達(dá)到25%以上，則一方對另一方的

持股比例按照中間方對另一方的持股比例計(jì)算。

（-）一方與另一方（獨(dú)立金融機(jī)構(gòu)除外）之間借貸資金占…方實(shí)收資本

50%以上，或者一方借貸資金總額的10%以上是由另一方（獨(dú)立金融機(jī)構(gòu)除外）

擔(dān)保。

（三）一方半數(shù)以上的高級(jí)管理人員（包括董事會(huì)成員和經(jīng)理）或至少一名

可以控制董事會(huì)的董事會(huì)高級(jí)成員是由另一方委派，或者雙方半數(shù)以上的高級(jí)管

理人員（包括董事會(huì)成員和經(jīng)理）或至少一名可以控制董事會(huì)的董事會(huì)高級(jí)成員

同為第三方委派。

（四）一方半數(shù)以上的高級(jí)管理人員（包括董事會(huì)成員和經(jīng)理）同時(shí)擔(dān)任另

一方的高級(jí)管理人員（包括董事會(huì)成員和經(jīng)理），或者一方至少一名可以控制董

事會(huì)的董事會(huì)高級(jí)成員同時(shí)擔(dān)任另一方的董事會(huì)高級(jí)成員。

（五）一方的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)必須由另一方提供的工業(yè)產(chǎn)權(quán)、專有技術(shù)等特許

權(quán)才能正常進(jìn)行。

（六）一方的購買或銷售活動(dòng)主要由另一方控制。

（七）一方接受或提供勞務(wù)主要由另一方控制。

（八）一方對另一方的生產(chǎn)經(jīng)營、交易具有實(shí)質(zhì)控制，或者雙方在利益上具

有相關(guān)聯(lián)的其他關(guān)系，包括雖未達(dá)到本條第（一）項(xiàng)持股比例，但一方與另一方

的主要持股方享受基本相同的經(jīng)濟(jì)利益，以及家族、親屬關(guān)系等。

二、何謂債權(quán)性投資和權(quán)益性投資

那么什么是債權(quán)性投資和權(quán)益性投資？債權(quán)性投資是指借款么？權(quán)益性投資

是指注冊資本還是所有者權(quán)益？

《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第一百一十九條：企業(yè)所得稅法第四十六條所稱

債權(quán)性投資，是指企業(yè)直接或者間接從關(guān)聯(lián)方獲得的，需要償還本金和支付利息

或者需要以其他具有支付利息性質(zhì)的方式予以補(bǔ)償?shù)娜谫Y。

企業(yè)間接從關(guān)聯(lián)方獲得的債權(quán)性投資，包括：

（一）關(guān)聯(lián)方通過無關(guān)聯(lián)第三方提供的債權(quán)性投資；

（二）無關(guān)聯(lián)第三方提供的、由關(guān)聯(lián)方擔(dān)保且負(fù)有連帶責(zé)任的債權(quán)性投資；

（三）其他間接從關(guān)聯(lián)方獲得的具有負(fù)債實(shí)質(zhì)的債權(quán)性投資。

企業(yè)所得稅法第四十六條所稱權(quán)益性投資，是指企業(yè)接受的不需要償還本金

和支付利息，投資人對企業(yè)凈資產(chǎn)擁有所有權(quán)的投資。

權(quán)益性投資簡單說來就是企業(yè)的所有者權(quán)益，包括注冊資本（或?qū)嵤召Y本）、

資本公積、盈余公積、未分配利潤。國稅發(fā)[2009]2號(hào)第八十六條也同樣規(guī)定：權(quán)

益投資為企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表所列示的所有者權(quán)益金額。

國稅發(fā)[2009]2號(hào)同時(shí)還規(guī)定：如果所有者權(quán)益小于實(shí)收資本（股本）與資本公

積之和，則權(quán)益投資為實(shí)收資本（股本）與資本公積之和；如果實(shí)收資本（股本）

與資本公積之和小于實(shí)收資本（股本）金額，則權(quán)益投資為實(shí)收資本（股本）金

額。

即如果企業(yè)發(fā)生累計(jì)虧損造成未分配利潤為負(fù)數(shù)，則權(quán)益投資為實(shí)收資本與

資本公積之和；若資本公積也為負(fù)數(shù)，則權(quán)益投資為實(shí)收資本。也就是說，只有

當(dāng)企業(yè)的耒分配利潤和資本公積均為負(fù)數(shù)時(shí)，權(quán)益投資才等于實(shí)收資本。

三、關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資與權(quán)益性投資比例如何確定

那么這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)到底是多少呢？財(cái)稅[2008]121號(hào)《關(guān)于企業(yè)關(guān)聯(lián)方利息支出稅

前扣除標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)稅收政策的通知》對該標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行了明確。財(cái)稅[2008]121號(hào)規(guī)定:

一、在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)，企業(yè)實(shí)際支付給關(guān)聯(lián)方的利息支出，不超過以

下規(guī)定比例和稅法及其實(shí)施條例有關(guān)規(guī)定計(jì)算的部分，準(zhǔn)予扣除，超過的部分不

得在發(fā)生當(dāng)期和以后年度扣除。

企業(yè)實(shí)際支付給關(guān)聯(lián)方的利息支出，除符合本通知第二條規(guī)定外，其接受關(guān)

聯(lián)方債權(quán)性投資與其權(quán)益性投資比例為：

（-）金融企業(yè)，為5：1；

（二）其他企業(yè)，為2：1。

1、比例確定

那么如何理解“其接受關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資與其權(quán)益性投資比例，其他企業(yè)為2：

1”呢？是對單個(gè)關(guān)聯(lián)方的債權(quán)性投資和其權(quán)益性投資之比還是對所有關(guān)聯(lián)方的

債權(quán)性投資與總的權(quán)益性投資之比？

國稅發(fā)[2009]2號(hào)第八十五條規(guī)定：不得扣除利息支出=年度實(shí)際支付的全部關(guān)聯(lián)

方利息“（1-標(biāo)準(zhǔn)比例/關(guān)聯(lián)債資比例）其中：

標(biāo)準(zhǔn)比例是指《財(cái)政部國家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)關(guān)聯(lián)方利息支出稅前扣除標(biāo)準(zhǔn)

有關(guān)稅收政策問題的通知》（財(cái)稅（2008）121號(hào)）規(guī)定的比例。

關(guān)聯(lián)債資比例是指根據(jù)所得稅法第四十六條及所得稅法實(shí)施條例第一百一十

九的規(guī)定，企業(yè)從其全部關(guān)聯(lián)方接受的債權(quán)性投資（以下簡稱關(guān)聯(lián)債權(quán)投資）占

企業(yè)接受的權(quán)益性投資（以下簡稱權(quán)益投資）的比例，關(guān)聯(lián)債權(quán)投資包括關(guān)聯(lián)方

以各種形式提供擔(dān)保的債權(quán)性投資。

我們可以看出，國稅發(fā)[2009]2號(hào)文中對關(guān)聯(lián)債資比例的計(jì)算是遵循總對總的原

則，即從所有關(guān)聯(lián)方接受的債權(quán)性投資與企業(yè)所有者權(quán)益之比。

2、比例計(jì)算

國稅發(fā)[2009]2號(hào)第八十五條規(guī)定：不得扣除利息支出=年度實(shí)際支付的全部關(guān)聯(lián)

方利息x（1-標(biāo)準(zhǔn)比例/關(guān)聯(lián)債資比例）

第八十六條規(guī)定：關(guān)聯(lián)債資比例的具體計(jì)算方法如下一：

關(guān)聯(lián)債資比例=年度各月平均關(guān)聯(lián)債權(quán)投資之和/年度各月平均權(quán)益投資之

和

其中：

各月平均關(guān)聯(lián)債權(quán)投資=（關(guān)聯(lián)債權(quán)投資月初賬面余額+月末賬面余額）/2

各月平均權(quán)益投資=（權(quán)益投資月初賬面余額+月末賑面余額）/2

四、財(cái)稅[2008]121號(hào)文第二條是否為例外條款

財(cái)稅[2008]121號(hào)文第一條：企業(yè)實(shí)際支付給關(guān)聯(lián)方的利息支出，除符合本通

知第二條規(guī)定外，其接受關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資與其權(quán)益性投資比例為（一）金融企

業(yè)，為5：1；（二）其他企業(yè)，為2：1。

第二條規(guī)定：企業(yè)如果能夠按照稅法及其實(shí)施條例的有關(guān)規(guī)定提供相關(guān)資料,

并證明相關(guān)交易活動(dòng)符合獨(dú)立交易原則的；或者該企業(yè)的實(shí)際稅負(fù)不高于境內(nèi)關(guān)

聯(lián)方的，其實(shí)際支付給境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的利息支出，在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)準(zhǔn)予扣除。

有觀點(diǎn)認(rèn)為第二條是必要條件，在第一條和第二條同時(shí)符合的條件下利息支

出方可稅前扣除。即企業(yè)能夠按照稅法及條例規(guī)定提供相關(guān)資料，并II債權(quán)性投

資與權(quán)益性投資不超過2：1情況下，利息支出才能扣除。如果該觀點(diǎn)正確，那

么第二條中的“或者該企業(yè)的實(shí)際稅負(fù)不高于境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的，其實(shí)際支付給境內(nèi)

關(guān)聯(lián)方的利息支出，在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)準(zhǔn)予扣除”豈非多余？

國稅發(fā)［2009］2號(hào)第八十九條規(guī)定：企業(yè)關(guān)聯(lián)債資比例超過標(biāo)準(zhǔn)比例的利息支出，

如要在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除，除遵照本辦法第三章規(guī)定外，還應(yīng)準(zhǔn)備、保存、

并按稅務(wù)機(jī)關(guān)要求提供以下同期資料，證明關(guān)聯(lián)債權(quán)投資金額、利率、期限、融

資條件以及債資比例等均符合獨(dú)立交易原則。國稅發(fā)［2009J2號(hào)文件規(guī)定關(guān)聯(lián)債資

比例超過標(biāo)準(zhǔn)比例的利息支出在滿足獨(dú)立交易原則并提供同期資料的情況下可

以稅前扣除，因此財(cái)稅［2008］121號(hào)文中第二條是獨(dú)立條款，不受第一條規(guī)定條

件的限制。

在滿足第二條規(guī)定條件之一的情況下，其實(shí)際支付的利息可稅前扣除，即：

1、按照稅法規(guī)定準(zhǔn)備同期資料并證明交易活動(dòng)符合獨(dú)立交易原則

如國稅發(fā)［2009］2號(hào)第八十九條規(guī)定，只要企業(yè)按照稅務(wù)機(jī)關(guān)要求準(zhǔn)備同期資料

并證明交易活動(dòng)符合獨(dú)立交易原則的，企業(yè)關(guān)聯(lián)債資比例超過標(biāo)準(zhǔn)比例（其他企

業(yè)2：1）的利息支出也可稅前扣除。

2、企業(yè)的實(shí)際稅負(fù)不高于境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的

企業(yè)的實(shí)際稅負(fù)不高于境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的，其實(shí)際支付給境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的利息支出，

在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)準(zhǔn)予扣除。國稅發(fā)［2009］2號(hào)文第八十八條規(guī)定：分配給實(shí)

際稅負(fù)高于企業(yè)的境內(nèi)關(guān)聯(lián)方的利息準(zhǔn)予扣除。

第九章資本弱化管理

第八十五條所得稅法第四十六條所稱不得在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除的利息支出應(yīng)按以下公式計(jì)算:

不得扣除利息支出=年度實(shí)際支付的全部關(guān)聯(lián)方利息X（1-標(biāo)準(zhǔn)比例/關(guān)聯(lián)債資比例）

其中：標(biāo)準(zhǔn)比例