期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹

實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹實(shí)訓(xùn)目的：要求學(xué)生掌握期貨交易的基礎(chǔ)知識(shí)以及行業(yè)術(shù)語；實(shí)訓(xùn)課時(shí)：2課時(shí)實(shí)訓(xùn)內(nèi)容：一、基本概念1、期貨市場(chǎng)2、期貨合約3、期貨市場(chǎng)的兩大基本經(jīng)濟(jì)功能。4、套期保值，如何進(jìn)行套期保值？5、期貨投機(jī)，如何進(jìn)行期貨投機(jī)？實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹實(shí)訓(xùn)作業(yè)：1、舉例分析期貨的套期保值功能和投機(jī)功能實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹行業(yè)術(shù)語買空：買入期貨稱"買空"或稱"多頭"，亦即多頭交易；賣空：賣出期貨稱"賣空"或"空頭"，亦即空頭交易。開倉：開始買入或賣出期貨合約的交易行為稱為"開倉"或"建立交易部位"，持倉：交易者手中持有合約稱為"持倉"；實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹平倉：交易者了結(jié)手中的合約進(jìn)行反向交易的行為稱"平倉"或"對(duì)沖"成交單：經(jīng)計(jì)算機(jī)配對(duì)后產(chǎn)生的買賣合約單開盤價(jià)：當(dāng)天某商品的第一筆成交價(jià)收盤價(jià)：當(dāng)天某商品最后一筆成交價(jià)最高價(jià)：當(dāng)天某商品最高成交價(jià)最低價(jià)：當(dāng)天某商品最低成交價(jià)實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹最新價(jià)：當(dāng)天某商品當(dāng)前最新成交價(jià)結(jié)算價(jià)：當(dāng)天某商品所有成交合約的加權(quán)平均價(jià)買價(jià)：某商品當(dāng)前最高申報(bào)買入價(jià)賣價(jià)：某商品當(dāng)前最低申報(bào)賣出價(jià)漲跌幅：某商品當(dāng)日收盤價(jià)與昨日結(jié)算價(jià)之間的價(jià)差實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹漲跌幅：某商品當(dāng)日收盤價(jià)與昨日結(jié)算價(jià)之間的價(jià)差漲停板額：某商品當(dāng)日可輸入的最高限價(jià)(漲停板額=昨結(jié)算價(jià)+最大變動(dòng)幅度)跌停板額：某商品當(dāng)日可輸入的最低限價(jià)(跌停板額=昨結(jié)算價(jià)-最大變幅)空盤量：當(dāng)前某商品未平倉合約總量單號(hào)：系統(tǒng)為委托單或成交單分配的唯一標(biāo)識(shí)實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹持倉量：所有期貨或期權(quán)合約未平倉頭寸的累計(jì)成交量在一個(gè)特定的時(shí)間內(nèi)期貨或期權(quán)合約換手的數(shù)量累計(jì)實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹如果一個(gè)新的買家和新的賣家進(jìn)行交易，持倉量就增加一個(gè)單位。如果已經(jīng)持有多頭部位的交易者將其轉(zhuǎn)給另一個(gè)想要擁有多頭部位的新的交易者，持倉量將保持不變；如果持有多頭部位的交易者與試圖了結(jié)原有空頭部位的交易者對(duì)沖，那么持倉量將減少一個(gè)單位。實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹經(jīng)常用到的交易規(guī)律：如果成交量和持倉量都增加，那么趨勢(shì)將按照目前的方向持續(xù)下去；如果成交量和持倉量出現(xiàn)下滑，就可能是目前的趨勢(shì)將走向盡頭的一個(gè)信號(hào)。實(shí)驗(yàn)一期貨基礎(chǔ)知識(shí)介紹實(shí)訓(xùn)作業(yè)2、結(jié)合期貨盤面對(duì)行業(yè)術(shù)語進(jìn)行介紹實(shí)訓(xùn)二期貨交易開戶與交易流程模擬實(shí)驗(yàn)?zāi)康模阂髮W(xué)生掌握期貨開戶流程。熟練掌握期貨交易的交易流程，掌握期貨客戶的確認(rèn)條件，熟練掌握常用的交易指令。實(shí)訓(xùn)時(shí)間：4課時(shí)實(shí)驗(yàn)內(nèi)容：一、期貨開戶流程1、基本程序開戶入金申請(qǐng)編碼交易結(jié)算撤戶出金實(shí)訓(xùn)二期貨交易開戶與交易流程模擬2、具體流程：（1）“期貨風(fēng)險(xiǎn)揭示書”（2）與期貨經(jīng)紀(jì)公司簽訂委托交易協(xié)議書（3）“期貨交易登記表”，（期貨交易代碼）（4）填制“帳戶卡”，期貨交易帳戶，期貨交易帳戶號(hào)碼和期貨交易代碼。實(shí)訓(xùn)二期貨交易開戶與交易流程模擬實(shí)訓(xùn)作業(yè)1、根據(jù)期貨開戶的流程成功開立期貨帳戶實(shí)訓(xùn)二期貨交易開戶與交易流程模擬二、期貨交易流程（一）、期貨交易的基本操作程序期貨交易的完成是通過期貨交易所、結(jié)算所、經(jīng)紀(jì)公司和交易者這四個(gè)組成部分的有機(jī)聯(lián)系進(jìn)行的。期貨交易流程實(shí)訓(xùn)二期貨交易開戶與交易流程模擬交易過程：當(dāng)客戶與經(jīng)紀(jì)公司的代理關(guān)系正式確立后，1、向經(jīng)紀(jì)公司發(fā)出交易指令。2、經(jīng)紀(jì)公司接到客戶的交易定單后，須立即通知該公司駐交易所的出市代表，并記下定單上的內(nèi)容，交給該公司收單部。3、出市代表根據(jù)客戶的指令進(jìn)行買賣交易。結(jié)算所每日結(jié)算后，以書面形式通知經(jīng)紀(jì)公司。經(jīng)紀(jì)公司同樣向客戶提供結(jié)算清單。實(shí)訓(xùn)二期貨交易開戶與交易流程模擬實(shí)訓(xùn)作業(yè)2、成功地進(jìn)行一次期貨模擬交易3、單位的換算單位換算實(shí)訓(xùn)三期貨合約模擬實(shí)驗(yàn)?zāi)康模阂髮W(xué)生掌握我國主要期貨商品的合約內(nèi)容。實(shí)訓(xùn)時(shí)間：２課時(shí)實(shí)驗(yàn)內(nèi)容：期貨合約內(nèi)容實(shí)訓(xùn)作業(yè)（１）說出大豆、棉花、燃料油、小麥以及銅的交易品種、交易單位、報(bào)價(jià)單位、最小變動(dòng)價(jià)位、漲跌停板幅度、交易保證金、交易手續(xù)費(fèi)、交易代碼、上市交易所（２）說出世界上有名的期貨交易所實(shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬實(shí)驗(yàn)?zāi)康模阂髮W(xué)生掌握期貨商品基本因素分析方法。實(shí)訓(xùn)時(shí)間：６課時(shí)實(shí)驗(yàn)內(nèi)容：一、基本因素分析法的概念基本因素分析法是通過分析期貨商品的供求狀況及其影響因素，來解釋和預(yù)測(cè)期貨價(jià)格變化趨勢(shì)的方法?；痉治龇▽?shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬二、商品供求狀況分析商品價(jià)格與供給成反比，供給增加，價(jià)格下降；供給減少，價(jià)格上升。商品價(jià)格與需求成正比，需求增加，價(jià)格上升；需求減少，價(jià)格下降。（１）期貨供給量分析１、期初存量：生產(chǎn)供應(yīng)者存貨、經(jīng)營商存貨和政府儲(chǔ)備實(shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬２、本期產(chǎn)量受生產(chǎn)能力、資源和自然條件、生產(chǎn)成本及政府政策的影響３、進(jìn)口量影響因素：國內(nèi)市場(chǎng)供求平衡狀況、國際國內(nèi)市場(chǎng)價(jià)格差、匯率、國家進(jìn)出口政策以及國際政治因素實(shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬（２）期貨商品需求量分析商品市場(chǎng)的需求量是指在一定時(shí)間、地點(diǎn)和價(jià)格條件下買方愿意購買并有能力購買的某種商品數(shù)量。影響因素：國內(nèi)消費(fèi)量、出口量、期末結(jié)存量實(shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬１、國內(nèi)消費(fèi)量國內(nèi)消費(fèi)量主要受消費(fèi)者的收入水平或購買能力、消費(fèi)者人數(shù)、消費(fèi)結(jié)構(gòu)變化、商品新用途發(fā)現(xiàn)、替代品的價(jià)格及獲取的方便程度等因素的影響，這些因素變化對(duì)期貨商品需求及價(jià)格的影響往往大于對(duì)現(xiàn)貨市場(chǎng)的影響。實(shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬２、國際市場(chǎng)需求分析大豆主要進(jìn)口國：歐盟、日本、中國、東南亞國家和地區(qū)３、出口量分析出口量是本國生產(chǎn)和加工的商品銷往國外市場(chǎng)的數(shù)量。影響出口的各種因素：國際、國內(nèi)市場(chǎng)供求狀況，內(nèi)銷和外銷價(jià)格比，本國出口政策和進(jìn)口國進(jìn)口政策變化，關(guān)稅和匯率變化等實(shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬４、期末結(jié)存量（１）它是商品需求的組成部分，（２）它在一定程度上起著平衡短期供求的作用當(dāng)本期商品供不應(yīng)求時(shí)，期末結(jié)存將會(huì)減少；反之就會(huì)增加。因此，分析本期期末存量的實(shí)際變動(dòng)情況，即可從商品實(shí)物運(yùn)動(dòng)的角度看出本期商品的供求狀況及其對(duì)下期商品供求狀況和價(jià)格的影響。實(shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬實(shí)訓(xùn)作業(yè)：1、以大豆為例，從供求存三方面分析我國大豆的期貨走勢(shì)，并寫出一份調(diào)研報(bào)告。２、舉例分析政策、經(jīng)濟(jì)周期、匯率變動(dòng)對(duì)期貨行情的影響3、列出國際和國內(nèi)主要期貨商品產(chǎn)區(qū)４、分析美圓匯率波動(dòng)對(duì)期貨價(jià)格的影響５、黃金價(jià)格走勢(shì)分析大豆的用途個(gè)人炒金實(shí)訓(xùn)四期貨基本因素分析模擬我國上海黃金交易所業(yè)務(wù)范圍１、個(gè)人炒金業(yè)務(wù)２、紀(jì)念幣業(yè)務(wù)３、紙黃金業(yè)務(wù)模擬炒金業(yè)務(wù)范圍實(shí)訓(xùn)五期貨技術(shù)分析模擬實(shí)訓(xùn)目的：通過技術(shù)分析模擬，要求學(xué)生掌握期貨商品技術(shù)分析方法實(shí)訓(xùn)內(nèi)容：技術(shù)分析法實(shí)訓(xùn)五期貨技術(shù)分析模擬波浪理論五升三降是波浪理論的基礎(chǔ)波浪理論認(rèn)為：股票市場(chǎng)的發(fā)展遵循著五浪上升，三浪下降的基本型態(tài)，從而形成包含八浪的完整周期。前面五浪所組成的波浪是股市運(yùn)行的主要方向，而后面三浪所組成的波浪是股市運(yùn)行的次要方向（圖２）。圖２中的第１浪，第３浪和第５浪稱為推動(dòng)浪，第２浪和第４浪則稱為修正浪。實(shí)訓(xùn)五期貨技術(shù)分析模擬經(jīng)過第１浪至第５浪推動(dòng)之后，又會(huì)受到ａ、ｂ、ｃ三浪的修正。在這個(gè)完整的八浪周期結(jié)束之后，隨之而來的是第二個(gè)類似的周期變動(dòng)……，如此不斷地重復(fù)。這樣，較小級(jí)別一波浪總是包含在較大的波浪中，或者說：波浪理論認(rèn)為，任一序列中，任一級(jí)次的浪，均可被細(xì)分以及再細(xì)分為較小級(jí)次的浪。但五升三降乃是其基礎(chǔ)波浪理論技術(shù)圖形實(shí)訓(xùn)五期貨技術(shù)分析模擬缺口理論缺口是指期貨價(jià)格在連續(xù)的波動(dòng)中有一段價(jià)格沒有任何成交，在期貨價(jià)格