期貨從業(yè)資格考試期貨基礎(chǔ)知識(shí)(習(xí)題卷3)

試卷科目：期貨從業(yè)資格考試期貨基礎(chǔ)知識(shí)期貨從業(yè)資格考試期貨基礎(chǔ)知識(shí)(習(xí)題卷3)PAGE"pagenumber"pagenumber/SECTIONPAGES"numberofpages"numberofpages期貨從業(yè)資格考試期貨基礎(chǔ)知識(shí)第1部分：?jiǎn)雾?xiàng)選擇題，共136題，每題只有一個(gè)正確答案,多選或少選均不得分。[單選題]1.建倉(cāng)時(shí)，投機(jī)者應(yīng)在（）。A)市場(chǎng)一出現(xiàn)上漲時(shí)，就賣出期貨合約B)市場(chǎng)趨勢(shì)已經(jīng)明確上漲時(shí)，才適宜買入期貨合約C)市場(chǎng)下跌時(shí)，就買入期貨合約D)市場(chǎng)反彈時(shí)，就買入期貨合約[單選題]2.由于期貨合約的賣方擁有可交割國(guó)債的選擇權(quán)，賣方一般會(huì)選擇最便宜、對(duì)己方最有利、交割成本最低的可交割國(guó)債進(jìn)行交割，該債券為（）。A)最有利可交割債券B)最便宜可交割債券C)成本最低可交割債券D)利潤(rùn)最大可交割債券[單選題]3.5月份，某進(jìn)口商以49000元／噸的價(jià)格從國(guó)外進(jìn)口一批銅，同時(shí)以49500元／噸的價(jià)格賣出9月份銅期貨合約進(jìn)行套期保值。至6月中旬，該進(jìn)口商與某電纜廠協(xié)商以9月份銅期貨價(jià)格為基準(zhǔn)價(jià)，以低于期貨價(jià)格300元／噸的價(jià)格交易銅。8月10日，電纜廠實(shí)施點(diǎn)價(jià)，以47000元／噸的期貨價(jià)格作為基準(zhǔn)價(jià)，進(jìn)行實(shí)物交收，同時(shí)該進(jìn)口商立刻按該期貨價(jià)格將合約對(duì)沖平倉(cāng)。此時(shí)現(xiàn)貨市場(chǎng)銅價(jià)格為46800元／噸。則該進(jìn)口商的交易結(jié)果是（）。(不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用)A)結(jié)束套期保值時(shí)的基差為200元／噸B)與電纜廠實(shí)物交收的價(jià)格為46500元／噸C)基差走弱200元／噸，現(xiàn)貨市場(chǎng)盈利1000元／噸D)通過套期保值操作，銅的售價(jià)相當(dāng)于49200元／噸[單選題]4.()是指選擇少數(shù)幾個(gè)熟悉的品種在不同的階段分散資金投入。A)縱向投資分散化B)橫向投資多元化C)跨期投資分散化D)跨時(shí)間投資分散化[單選題]5.芝加哥商業(yè)交易所一面值為100萬(wàn)美元的3個(gè)月期國(guó)債期貨，當(dāng)成交指數(shù)為98．56時(shí)，其年貼現(xiàn)率是（）。A)8．56%B)1．44%C)5．76%D)0．36%[單選題]6.中國(guó)期貨行業(yè)自律管理組織--中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)，誕生于()。A)2000年2月B)2011年2月C)2011年12月D)2000年12月[單選題]7.國(guó)債期貨理論價(jià)格的計(jì)算公式為()。A)國(guó)債期貨理論價(jià)格=現(xiàn)貨價(jià)格+持有成本B)國(guó)債期貨理論價(jià)格=現(xiàn)貨價(jià)格-資金占用成本-利息收入C)國(guó)債期貨理論價(jià)格=現(xiàn)貨價(jià)格-資金占用成本+利息收入D)國(guó)債期貨理論價(jià)格=現(xiàn)貨價(jià)格+資金占用成本+利息收入[單選題]8.某日，某投資者認(rèn)為未來的市場(chǎng)利率將走低，于是以94．500價(jià)格買入50手12月份到期的中金所TF1412合約。一周之后，該期貨合約價(jià)格漲到95．600，投資者以此價(jià)格平倉(cāng)。若不計(jì)交易費(fèi)用，該投資者將獲利（）萬(wàn)元。A)45B)50C)55D)60[單選題]9.下圖是白糖期貨日線價(jià)格走勢(shì)圖，回答以下題。1~在頭肩頂圖形中，（）賣點(diǎn)有時(shí)可能不會(huì)出現(xiàn)。A)A點(diǎn)B)B點(diǎn)C)C點(diǎn)D)G點(diǎn)[單選題]10.期權(quán)的基本要素不包括（）。A)行權(quán)方向B)行權(quán)價(jià)格C)行權(quán)地點(diǎn)D)期權(quán)費(fèi)[單選題]11.如果投資者（），可以考慮利用股指期貨進(jìn)行空頭套保值。A)計(jì)劃在未來持有股票組合，擔(dān)心股市上漲B)持有股票組合，預(yù)計(jì)股市上漲C)計(jì)劃在未來持有股票組合，預(yù)計(jì)股票下跌D)持有股票組合，擔(dān)心股市下跌[單選題]12.短期利率期貨品種一般采用（）。A)現(xiàn)金交割B)實(shí)物交割C)對(duì)沖平倉(cāng)D)T+1交割[單選題]13.一般而言，套利交易（）。A)和普通投機(jī)交易風(fēng)險(xiǎn)相同B)比普通投機(jī)交易風(fēng)險(xiǎn)小C)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)D)比普通投機(jī)交易風(fēng)險(xiǎn)大[單選題]14.介紹經(jīng)紀(jì)商是受期貨經(jīng)紀(jì)商委托為其介紹客戶的機(jī)構(gòu)或個(gè)人，在我國(guó)充當(dāng)介紹經(jīng)紀(jì)商的是（）。A)商業(yè)銀行B)期貨公司C)證券公司D)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)[單選題]15.基差的大小主要與（）有關(guān)。A)保險(xiǎn)費(fèi)B)倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)C)利息D)持倉(cāng)費(fèi)[單選題]16.下列銅期貨基差的變化中，屬于基差走強(qiáng)的是（）。A)基差從1000元／噸變?yōu)?00元／噸B)基差從1000元／噸變?yōu)?200元／噸C)基差從-1000元／噸變?yōu)?20元／噸D)基差從-1000元／噸變?yōu)?1200元／噸[單選題]17.某客戶開倉(cāng)賣出大豆期貨合約20手，成交價(jià)格為2020元/噸，當(dāng)天平倉(cāng)5手合約，成交價(jià)格為2030元，當(dāng)日結(jié)算價(jià)格為2040元l噸，交易保證金比例為5%，則該客戶當(dāng)日平倉(cāng)盈虧和持倉(cāng)盈虧分別是()A)-500元，-3000元B)500元，3000元C)-3000元，-500元D)3000元，500元[單選題]18.投資者在進(jìn)行跨市套利時(shí)，會(huì)遇到交易單位和報(bào)價(jià)體系不一致的問題，應(yīng)(，)，才能進(jìn)行價(jià)格比較。A)將不同交易所的價(jià)格按相同計(jì)量單位進(jìn)行折算B)將不同交易所的價(jià)格按平均計(jì)算C)計(jì)算平均波動(dòng)幅度D)計(jì)算各個(gè)價(jià)格的基差[單選題]19.()是通過削減貨幣供應(yīng)增長(zhǎng)速度來降低總需求，在這種政策下，取得信貸資金較為困難，市場(chǎng)利率將上升。A)擴(kuò)張性財(cái)政政策B)擴(kuò)張性貨幣政策C)緊縮性財(cái)政政策D)緊縮性貨幣政策[單選題]20.對(duì)期權(quán)權(quán)利金的表述錯(cuò)誤的是（）。A)是期權(quán)的市場(chǎng)價(jià)格B)是期權(quán)買方付給賣方的費(fèi)用C)是期權(quán)買方面臨的最大損失（不考慮交易費(fèi)用）D)是行權(quán)價(jià)格的一個(gè)固定比率[單選題]21.國(guó)際貿(mào)易中進(jìn)口商為規(guī)避付匯時(shí)外匯匯率上升，則可（），進(jìn)行套期保值。A)在現(xiàn)貨市場(chǎng)上買進(jìn)外匯B)在現(xiàn)貨市場(chǎng)上賣出外匯C)在外匯期貨市場(chǎng)上買進(jìn)外匯期貨合約D)在外匯期貨市場(chǎng)上賣出外匯期貨合約[單選題]22.只有交易所的會(huì)員方能進(jìn)場(chǎng)交易，其他交易者只能委托交易所會(huì)員，由其代理進(jìn)行期貨交易，體現(xiàn)了期貨交易的（）特征。A)雙向交易B)場(chǎng)內(nèi)集中競(jìng)價(jià)交易C)杠桿機(jī)制D)合約標(biāo)準(zhǔn)化[單選題]23.下列不屬于擺動(dòng)類指標(biāo)的是()。A)威廉指標(biāo)B)隨機(jī)擺動(dòng)指標(biāo)C)能量潮指標(biāo)D)平滑異同移動(dòng)平均線[單選題]24.2015年3月20日，推出（）年期國(guó)債期貨交易。A)1B)3C)5D)10[單選題]25.3月15日，某投機(jī)者在交易所采取蝶式套利策略，賣出3手6月份大豆合約，買入8手7月份大豆合約，賣出5手8月份大豆合約，價(jià)格分別為1740元/噸、1750元/噸和1760元/噸。4月20日，三份合約的價(jià)格分別以1730元/噸、1760元/噸和1750元/噸的價(jià)格平倉(cāng)。在不考慮其他因素影響的情況下，該投機(jī)者的凈收益是（）元。(1手=10噸)A)160B)400C)800D)1600[單選題]26.某投資者做一個(gè)5月份玉米的賣出蝶式期權(quán)組合，他賣出一個(gè)敲定價(jià)格為260的看漲期權(quán)，收入權(quán)利金25美分。買入兩個(gè)敲定價(jià)格270的看漲期權(quán)，付出權(quán)利金18美分。再賣出一個(gè)敲定價(jià)格為280的看漲期權(quán)，收入權(quán)利金17美分。則該組合的最大收益和風(fēng)險(xiǎn)為()。A)6，5B)6，4C)8，5D)8，4[單選題]27.期貨交易與期貨期權(quán)交易的相同之處是（）。A)交易對(duì)象都是標(biāo)準(zhǔn)化合約B)交割標(biāo)準(zhǔn)相同C)合約標(biāo)的物相同D)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)相同[單選題]28.近半年來，鋁從最低價(jià)11470元/噸一直上漲到最高價(jià)18650元/噸，剛開始回跌，則根據(jù)黃金分割線，離最高價(jià)最近的容易產(chǎn)生壓力線的價(jià)位是()。A)15090B)15907C)18558D)18888[單選題]29.1882年CBOT允許()，大大增加了期貨市場(chǎng)的流動(dòng)性。A)會(huì)員入場(chǎng)交易B)全權(quán)會(huì)員代理非會(huì)員交易C)結(jié)算公司介入D)以對(duì)沖合約的方式了結(jié)持倉(cāng)[單選題]30.K線圖的形式一般不包括()。A)3分鐘K線圖B)5分鐘K線圖C)15分鐘K線圖D)30分鐘K線圖[單選題]31.股票指數(shù)期貨合約以（）交割。A)股票B)股票指數(shù)C)現(xiàn)金D)實(shí)物[單選題]32.假設(shè)交易者預(yù)期未來的一段時(shí)間內(nèi)，較近月份的合約價(jià)格下降幅度大于較遠(yuǎn)期合約價(jià)格的幅度，那么交易者應(yīng)該進(jìn)行（）。A)正向套利B)反向套利C)牛市套利D)熊市套利[單選題]33.下列利率期貨合約中，一般采用現(xiàn)金交割的是（）。A)3個(gè)月英鎊利率期貨B)5年期中國(guó)國(guó)債C)2年期T-NotesD)2年期Euro-SCh，Atz[單選題]34.到目前為止，我國(guó)的期貨交易所不包括（）。A)鄭州商品交易所B)大連商品交易所C)上海證券交易所D)中國(guó)金融期貨交易所[單選題]35.美國(guó)芝加哥期貨交易所規(guī)定小麥期貨合約的交易單位為5000蒲式耳，如果交易者在該交易所買進(jìn)一張(也稱一手)小麥期貨合約，就意味著在合約到期日需()。A)買進(jìn)一手小麥B)賣出一手小麥C)賣出5000蒲式耳小麥D)買進(jìn)5000蒲式耳小麥[單選題]36.點(diǎn)價(jià)交易普遍應(yīng)用于()。A)所有商品貿(mào)易B)大宗商品貿(mào)易C)金融商品貿(mào)易D)農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易[單選題]37.某持有日元資產(chǎn)的出口商擔(dān)心日元貶值而采取套期保值，可以()。A)買入日元期貨買權(quán)B)賣出歐洲美元期貨C)賣出日元期貨D)賣出日元期貨賣權(quán)，賣出日元期貨買權(quán)[單選題]38.當(dāng)期權(quán)合約到期時(shí)，期權(quán)（）。A)不具有內(nèi)涵價(jià)值，也不具有時(shí)間價(jià)值B)不具有內(nèi)涵價(jià)值，具有時(shí)間價(jià)值C)具有內(nèi)涵價(jià)值，不具有時(shí)間價(jià)值D)既具有內(nèi)涵價(jià)值，又具有時(shí)間價(jià)值[單選題]39.歷史上第一個(gè)股指期貨品種是（）。A)道瓊斯指數(shù)期貨B)標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)期貨C)價(jià)值線綜合指數(shù)期貨D)香港恒生指數(shù)期貨[單選題]40.1月份，銅現(xiàn)貨價(jià)格為59100元/噸,銅期貨合約的價(jià)格為59800元/噸，則其基差為（）元/噸。A)700B)-700C)100D)800[單選題]41.在國(guó)際外匯期貨市場(chǎng)上，若需要回避兩種非美元貨幣之間的匯率風(fēng)險(xiǎn)，就可以運(yùn)用（）。A)外匯期現(xiàn)套利B)交叉貨幣套期保值C)外匯期貨買入套期保值D)外匯期貨賣出套期保值[單選題]42.某投資者在某期貨經(jīng)紀(jì)公司開戶，存入保證金20萬(wàn)元，按經(jīng)紀(jì)公司規(guī)定，最低保證金比例為10%。該客戶買入100手(假定每手10噸)開倉(cāng)大豆期貨合約，成交價(jià)為每噸2800元，當(dāng)日該客戶又以每噸2850的價(jià)格賣出40手大豆期貨合約。當(dāng)日大豆結(jié)算價(jià)為每噸2840元。當(dāng)日結(jié)算準(zhǔn)備金余額為()。A)44000B)73600C)170400D)117600[單選題]43.套期保值交易可選取的工具不包括（）。A)期貨B)期權(quán)C)遠(yuǎn)期D)黃金[單選題]44.棉花期貨的多空雙方進(jìn)行期轉(zhuǎn)現(xiàn)交易，多頭開倉(cāng)價(jià)格為10210元/噸，空頭開倉(cāng)價(jià)格為10630元/噸，雙方協(xié)議以10450元/噸平倉(cāng)，以10400元/噸進(jìn)行現(xiàn)貨交收，空頭可節(jié)省交割成本200元/噸，進(jìn)行期轉(zhuǎn)現(xiàn)后，多空雙方實(shí)際買賣價(jià)格為()。A)多方10160元/噸，空方10780元/噸B)多方10120元/噸，空方10120元/噸C)多方10640元/噸，空方10400元/噸D)多方10120元/噸，空方10400元/噸[單選題]45.2015年6月初，某銅加工企業(yè)與貿(mào)易商簽訂了一批兩年后實(shí)物交割的銷售合同，為規(guī)避銅價(jià)風(fēng)險(xiǎn)，該企業(yè)賣出CU1606。2016年2月，該企業(yè)進(jìn)行展期，合理的操作有（）。A)買入CU1606，賣出CU1604B)買入CU1606，賣出CU1603C)買入CU1606，賣出CU1605D)買入CU1606，賣出CU1608[單選題]46.若當(dāng)日無(wú)成交價(jià)格，則以()作為當(dāng)日的結(jié)算價(jià)。A)最新價(jià)B)最低價(jià)C)賣價(jià)D)上一交易日的結(jié)算價(jià)[單選題]47.當(dāng)固定票息債券的收益率下降時(shí)，債券價(jià)格將（）。A)上升B)下降C)不變D)先上升，后下降[單選題]48.利率期貨最早是在哪一個(gè)期貨交易所推出的()A)芝加哥期貨交易所(CBOT)B)芝加哥商業(yè)交易所(CME)C)紐約期貨交易所D)紐約商業(yè)交易所[單選題]49.芝加哥期貨交易所交易的10年期國(guó)債期貨合約面值的1%為1個(gè)點(diǎn)，即1個(gè)點(diǎn)代表（）美元。A)100000B)10000C)1000D)100[單選題]50.在我國(guó)，()期貨的當(dāng)日結(jié)算價(jià)是該合約最后一小時(shí)成交價(jià)格按照成交量的加權(quán)平均價(jià)。A)滬深300股指B)小麥C)大豆D)黃金[單選題]51.當(dāng)（）時(shí)，買入套期保值，可實(shí)現(xiàn)盈虧完全相抵，套期保值者得到完全保護(hù)。A)基差走強(qiáng)B)市場(chǎng)由正向轉(zhuǎn)為反向C)基差不變D)市場(chǎng)由反向轉(zhuǎn)為正向[單選題]52.我國(guó)某榨油廠預(yù)計(jì)兩個(gè)月后需要1000噸大豆作為原料，決定進(jìn)行大豆套期保值交易。該廠在期貨合約上的建倉(cāng)價(jià)格為4080元/H屯。此時(shí)大豆現(xiàn)貨價(jià)格為4050元/噸。兩個(gè)月后，大豆現(xiàn)貨價(jià)格為4350元/噸，該廠以此價(jià)格購(gòu)入大豆，同時(shí)以4420元/噸的價(jià)格將期貨合約對(duì)沖平倉(cāng)，則該廠的套期保值效果是（）。(不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用)A)不完全套期保值，且有凈盈利40元/噸B)完全套期保值，期貨市場(chǎng)與現(xiàn)貨市場(chǎng)盈虧剛好相抵C)不完全套期保值，且有凈盈利340元/噸D)不完全套期保值，且有凈虧損40元/噸[單選題]53.巴西是咖啡和可可等熱帶作物的主要供應(yīng)國(guó)，在期貨條件不變的情況下，如果巴西出現(xiàn)災(zāi)害性天氣，則國(guó)際市場(chǎng)上咖啡和可可的價(jià)格將會(huì)（）。A)不變B)不一定C)下跌D)上漲[單選題]54.期貨價(jià)差套利在本質(zhì)上是期貨市場(chǎng)上針對(duì)價(jià)差的一種（）行為，但與普通期貨投機(jī)交易相比，風(fēng)險(xiǎn)較低。A)投資B)盈利C)經(jīng)營(yíng)D)投機(jī)[單選題]55.在期貨市場(chǎng)中進(jìn)行賣出套期保值，如果基差走強(qiáng)，使保值者出現(xiàn)()。A)凈虧損B)凈盈利C)盈虧平衡D)視情況而定[單選題]56.（）成為公司法人治理結(jié)構(gòu)的核心內(nèi)容。A)風(fēng)險(xiǎn)控制體系B)風(fēng)險(xiǎn)防范C)創(chuàng)新能力D)市場(chǎng)影響[單選題]57.在到期日之前，虛值期權(quán)（）。A)只有內(nèi)在價(jià)值B)只有時(shí)間價(jià)值C)同時(shí)具有內(nèi)在價(jià)值和時(shí)間價(jià)值D)內(nèi)在價(jià)值和時(shí)間價(jià)值都沒有[單選題]58.截至2015年4月16日，中國(guó)金融期貨交易所的上市品種不包括（）。A)滬深300股指期貨B)上證180股指期貨C)5年期國(guó)債期貨D)中證500股指期貨[單選題]59.風(fēng)險(xiǎn)度是指（）。A)可用資金/客戶權(quán)益×100％B)保證金占用/客戶權(quán)益×100％C)保證金占用/可用資金×100％D)客戶權(quán)益/可用資金×100％[單選題]60.個(gè)人投資者申請(qǐng)開立金融期貨賬戶時(shí)，保證金賬戶可用資金余額不低于人民幣（）萬(wàn)元。A)10B)20C)30D)50[單選題]61.一般來說，在其他條件相同的情況下，美式期權(quán)的價(jià)格通常（）歐式期權(quán)的價(jià)格。A)高于B)低于C)等于D)以上三種情況都有可能[單選題]62.利用股指期貨進(jìn)行套期保值，在其他條件不變時(shí)，買賣期貨合約的數(shù)量（）。A)與β系數(shù)呈正比B)與β系數(shù)呈反比C)固定不變D)以上都不對(duì)[單選題]63.在外匯管制比較嚴(yán)格的國(guó)家，禁止外匯自由市場(chǎng)存在，官方匯率就是()。A)基礎(chǔ)匯率B)名義匯率C)實(shí)際匯率D)政府匯率[單選題]64.為便于交易，每一期貨品種都有交易代碼。我國(guó)期貨市場(chǎng)中，陰極銅合約、鋁合約、小麥合約、豆粕合約的交易代碼分別為()。A)FU、CU、AL、WHB)CU、AL、WH、MC)CU、AL、WH、FUD)CU、FU、WH、M[單選題]65.6月份大豆現(xiàn)貨價(jià)格為5000元/噸，某經(jīng)銷商計(jì)劃在9月份大豆收獲時(shí)買入500噸大豆。由于擔(dān)心價(jià)格上漲，以5050元/噸的價(jià)格買入500噸11月份的大豆期貨合約。到9月份，大豆現(xiàn)貨價(jià)格上漲至5200元/噸，期貨價(jià)格也漲至5250元/噸，此時(shí)買入現(xiàn)貨并平倉(cāng)期貨。則該經(jīng)銷商進(jìn)行套期保值操作后，實(shí)際購(gòu)進(jìn)大豆的價(jià)格為（）。A)5250元/噸B)5200元/噸C)5050元/噸D)5000元/噸[單選題]66.某生產(chǎn)商為對(duì)沖其原材料價(jià)格的大幅上漲風(fēng)險(xiǎn)，最適宜采取（）策略。A)賣出看漲期權(quán)B)賣出看跌期權(quán)C)買進(jìn)看漲期權(quán)D)買進(jìn)看跌期權(quán)[單選題]67.有關(guān)趨勢(shì)線的說法不正確的是()。A)能夠成為趨勢(shì)線的前提必須有趨勢(shì)存在B)趨勢(shì)線被觸及的次數(shù)多少可用于證明其有效性C)有第三個(gè)點(diǎn)的驗(yàn)證后才能驗(yàn)證該趨勢(shì)線有效D)趨勢(shì)線延續(xù)的時(shí)間越長(zhǎng)就越無(wú)效[單選題]68.一般地，當(dāng)其他因素不變時(shí)，市場(chǎng)利率下跌，利率期貨價(jià)格將（）。A)先上漲，后下跌B)下跌C)先下跌，后上漲D)上漲[單選題]69.目前，滬深300股指期貨報(bào)價(jià)的最小變動(dòng)價(jià)位是（）點(diǎn)。A)0．1B)0．2C)0．01D)1[單選題]70.第一只期貨投資基金于()年在美國(guó)出現(xiàn)。A)1949B)1950C)1969D)1970[單選題]71.我國(guó)期貨經(jīng)紀(jì)公司在1999年提高了準(zhǔn)入門檻，最低注冊(cè)資本不得低于()人民幣。A)100萬(wàn)元B)500萬(wàn)元C)1000萬(wàn)元D)3000萬(wàn)元[單選題]72.某交易者在2月份以300點(diǎn)的權(quán)利金買入一張5月到期、執(zhí)行價(jià)格為10500點(diǎn)的恒指看漲期權(quán)，持有到期時(shí)若要盈利i00點(diǎn)，則標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格為（）點(diǎn)。(不考慮交易費(fèi)用)A)10100B)10400C)10700D)10900[單選題]73.某交易者在3月20日賣出1手7月份大豆合約，價(jià)格為1840元/噸，同時(shí)買入1手9月份大豆合約價(jià)格為1890元/噸，5月20日，該交易者買入1手7月份大豆合約，價(jià)格為1810元/噸，同時(shí)賣出1手9月份大豆合約，價(jià)格為1875元/噸，(注：交易所規(guī)定1手=10噸)，請(qǐng)計(jì)算套利的凈盈虧()。A)虧損150元B)獲利150元C)虧損160元D)獲利150元[單選題]74.在即期外匯市場(chǎng)上處于空頭地位的交易者，為防止將來外幣匯率上升，可在外匯期貨市場(chǎng)上進(jìn)行（）。A)空頭套期保值B)多頭套期保值C)正向套利D)反向套利[單選題]75.()是指合約標(biāo)的物所有權(quán)進(jìn)行轉(zhuǎn)移，以實(shí)物交割或現(xiàn)金交割方式了結(jié)未平倉(cāng)合約的時(shí)間。A)交易時(shí)間B)最后交易日C)最早交易日D)交割日期[單選題]76.()是指從期貨品種的上下游產(chǎn)業(yè)入手，研究產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)及相關(guān)因素對(duì)商品供求和價(jià)格的影響及傳導(dǎo)，從而分析和預(yù)測(cè)期貨價(jià)格。A)供求分析B)基本面分析C)產(chǎn)業(yè)鏈分析D)宏觀分析[單選題]77.假定市場(chǎng)利率為5%，股票紅利率為2%。8月1日，滬深300指數(shù)為3500點(diǎn)，9月份和12月份滬深300股指期貨合約的理論價(jià)差為（）點(diǎn)。A)8.75B)26.25C)35D)無(wú)法確定[單選題]78.-國(guó)在一段時(shí)期內(nèi)GDP的增長(zhǎng)率在不斷降低，但是總量卻在不斷提高，從經(jīng)濟(jì)周期的角度看，該國(guó)處于（）階段。A)復(fù)蘇B)繁榮C)衰退D)蕭條[單選題]79.期貨交易指令的內(nèi)容不包括()。A)合約交割日期B)開平倉(cāng)C)合約月份D)交易的品種、方向和數(shù)量[單選題]80.一般來說，期貨市場(chǎng)最早是由()衍生而來的。A)現(xiàn)貨市場(chǎng)B)證券市場(chǎng)C)遠(yuǎn)期現(xiàn)貨市場(chǎng)D)股票市場(chǎng)[單選題]81.夜盤交易合約開盤集合競(jìng)價(jià)在每一交易日夜盤開市前()內(nèi)進(jìn)行，日盤不再集合競(jìng)價(jià)。A)1分鐘B)4分鐘C)5分鐘D)10分鐘[單選題]82.會(huì)員大會(huì)由會(huì)員制期貨交易所的（）會(huì)員組成。A)1/2B)1/3C)3/4D)全體[單選題]83.某套利者在6月1日買入9月份白糖期貨合約的同時(shí)賣出11月份白糖期貨合約，價(jià)格分別為4870元／噸和4950元／噸，到8月15日，9月份和11月份白糖期貨價(jià)格分別變?yōu)?920元／噸和5030元／噸，價(jià)差變化為（）元。A)擴(kuò)大30B)縮小30C)擴(kuò)大50D)縮小50[單選題]84.在我國(guó)，某客戶于6月6日通過期貨公司買入5手豆油期貨合約，成交價(jià)為10250元／噸。當(dāng)日結(jié)算價(jià)為10210元／噸，期貨公司要求的交易保證金比例為10％。則該客戶當(dāng)日交易保證金占用為（）元。(不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用，每手10噸)A)71470B)51050C)102100D)51250[單選題]85.某農(nóng)場(chǎng)為防止小麥價(jià)格下降，做賣出套期保值，賣出5手（每手10噸）小麥期貨合約建倉(cāng)時(shí)基差為50元／噸，買入平倉(cāng)時(shí)基差為80元／噸，則該農(nóng)場(chǎng)的套期保值效果為（）。A)凈盈利2500元B)凈虧損2500元C)凈盈利1500元D)凈虧損1500元[單選題]86.某投資者在上一交易日的可用資金余額為60萬(wàn)元，上一交易日的保證金占用額為22.5萬(wàn)元，當(dāng)日保證金占用額為16.5萬(wàn)元，當(dāng)日平倉(cāng)盈虧為5萬(wàn)元，當(dāng)日持倉(cāng)盈虧為-2萬(wàn)元，當(dāng)日出金為20萬(wàn)元。該投資者當(dāng)日可用資金余額為（）萬(wàn)元。（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）A)58B)52C)49D)74.5[單選題]87.某交易者賣出4張歐元期貨合約，成交價(jià)為EUR/USD=1．3210(即1歐元兌1．3210美元)，后又在EUR/USD=1．3250價(jià)位上全部平倉(cāng)(每張合約的金額為12．50萬(wàn)歐元)，在不考慮手續(xù)費(fèi)的情況下，該筆交易（）美元。A)盈利2000B)虧損500C)虧損2000D)盈利500[單選題]88.假設(shè)年利率為5%，年指數(shù)股息率為1%，6月22日為6月期貨合約的交割日，4月1日的現(xiàn)貨指數(shù)分別為3450點(diǎn)，套利總交易成本為30點(diǎn)，則當(dāng)日的無(wú)套利區(qū)間在（）點(diǎn)之間。A)[3451,3511]B)[3450,3480]C)[3990,3450]D)[3990,3480][單選題]89.除證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定外，個(gè)人客戶的有效身份證明文件為（）。A)畢業(yè)證B)中華人民共和國(guó)居民身份證C)社會(huì)保險(xiǎn)證明D)居住證[單選題]90.超過交易所規(guī)定的漲跌幅度的報(bào)價(jià)將()A)有效，但交易價(jià)格應(yīng)該調(diào)整至漲跌幅度之內(nèi)B)無(wú)效，不能成交C)無(wú)效，但可自動(dòng)轉(zhuǎn)移至下一交易日D)有效[單選題]91.下列不屬于影響利率期貨價(jià)格的經(jīng)濟(jì)因素的是（）。A)貨幣政策B)通貨膨脹率C)經(jīng)濟(jì)周期D)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度[單選題]92.價(jià)格與需求之間的關(guān)系是()變化的。A)正向B)反向C)無(wú)規(guī)則D)正比例[單選題]93.6月5日，某投資者在大連商品交易所開倉(cāng)賣出玉米期貨合約40手，成交價(jià)為2220元噸，當(dāng)日結(jié)算價(jià)格為2230元噸，交易保證金比例為5%，則該客戶當(dāng)天須繳納的保證金為()。A)44600元B)22200元C)44400元D)22300元[單選題]94.6月5日，買賣雙方簽訂一份3個(gè)月后交割的一籃子股票組合的遠(yuǎn)期合約，該一籃子股票組合與恒生指數(shù)構(gòu)成完全對(duì)應(yīng)，此時(shí)的恒生指數(shù)為15000點(diǎn)，恒生指數(shù)的合約乘數(shù)為50港元，市場(chǎng)利率為8%。該股票組合在8月5日可收到10000港元的紅利。則此遠(yuǎn)期合約的合理價(jià)格為()港元_____。A)15214B)752000C)753856D)754933[單選題]95.若期權(quán)買方擁有買入標(biāo)的物的權(quán)利，該期權(quán)為()。A)現(xiàn)貨期權(quán)B)期貨期權(quán)C)看漲期權(quán)D)看跌期權(quán)[單選題]96.（）的商品期貨市場(chǎng)發(fā)展迅猛，自2010年起已經(jīng)成為全球交易量最大的商品期貨市場(chǎng)。A)中國(guó)B)美國(guó)C)英國(guó)D)法國(guó)[單選題]97.（）的掉期形式是買進(jìn)下一交易日到期的外匯賣出第二個(gè)交易日到期的外匯，或賣出下一交易日到期的外匯買進(jìn)第二個(gè)交易日到期的外匯。A)O/NB)T/NC)S/ND)P/N[單選題]98.當(dāng)買賣雙方均為原交易者，交易雙方均平倉(cāng)時(shí)，持倉(cāng)量（），交易量增加。A)上升B)下降C)不變D)其他[單選題]99.2015年3月6日，中國(guó)外匯市場(chǎng)交易中心歐元兌人民幣匯率中間價(jià)報(bào)價(jià)為100歐元/人民幣=680.61，表示1元人民幣可兌換（）歐元。A)1329B)0.1469C)6806D)6.8061[單選題]100.香港恒生指數(shù)期貨最小變動(dòng)價(jià)位漲跌每點(diǎn)為50港元，某交易者在4月20日以11950點(diǎn)買入2張期貨合約，每張傭金為25港元。如果5月20日該交易者以12000點(diǎn)將手中合約平倉(cāng)，則該交易者的凈收益是（）港元。A)-5000B)2500C)4900D)5000[單選題]101.在我國(guó)，證券公司為期貨公司提供中間業(yè)務(wù)實(shí)行()。A)審批制B)備案制C)核準(zhǔn)制D)報(bào)告制[單選題]102.下列屬于公司制期貨交易所的特點(diǎn)的是()A)參與期貨交易B)注重公益性C)股東認(rèn)購(gòu)股本相同D)在交易中完全中立[單選題]103.以()為代表的期貨投資基金的監(jiān)管模式，是由政府下屬的部門或直接隸屬于立法機(jī)關(guān)的國(guó)家證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)基金業(yè)進(jìn)行集中、統(tǒng)一、嚴(yán)格的監(jiān)管。A)英國(guó)B)新加坡C)美國(guó)D)日本[單選題]104.我國(guó)期貨合約的開盤價(jià)是通過集合競(jìng)價(jià)產(chǎn)生的，如果集合競(jìng)價(jià)未產(chǎn)生成交價(jià)的，以（）為開盤價(jià)。A)該合約上一交易日開盤價(jià)B)集合競(jìng)價(jià)后的第一筆成交價(jià)C)該合約上一交易日結(jié)算價(jià)D)該合約上一交易日收盤價(jià)[單選題]105.我國(guó)10年期國(guó)債期貨合約要求可交割國(guó)債為合約到期日首日剩余期限至少在（）年以上，但不超過（）年。A)5；10B)6；15C)6.5；10.25D)6.5；15[單選題]106.在利率期貨套利中，一般地，市場(chǎng)利率上升，標(biāo)的物期限較長(zhǎng)的國(guó)債期貨合約價(jià)格的跌幅()期限較短的同債期貨合約價(jià)格的跌幅。A)等于B)小于C)大于D)不確定[單選題]107.某投資者5月份以5美元／盎司的權(quán)利金買進(jìn)1張執(zhí)行價(jià)為400美元／盎司的6月份黃金看跌期權(quán)，又以4．5美元／盎司的權(quán)利金賣出1張執(zhí)行價(jià)為400美元／盎司的6月份黃金看漲期權(quán)，再以市場(chǎng)價(jià)398美元／盎司買進(jìn)1手6月份的黃金期貨合約，則該投資者到期結(jié)算可以獲利（）美元。A)2．5B)2C)1．5D)0．5[單選題]108.某投機(jī)者以120點(diǎn)權(quán)利金(每點(diǎn)10美元)的價(jià)格買入一張12月份到期，執(zhí)行價(jià)格為9200點(diǎn)的道?瓊斯美式看漲期權(quán)，期權(quán)標(biāo)的物是12月份到期的道?瓊斯指數(shù)期貨合約。一個(gè)星期后，該投機(jī)者行權(quán)，并馬上以9420點(diǎn)的價(jià)格將這份合約平倉(cāng)。則他的凈收益是()。A)120美元B)220美元C)1000美元D)2400美元[單選題]109.共用題干百慕大期權(quán)(BermudaOptions)是一種可以在到期日前所規(guī)定的一系列時(shí)間行權(quán)的期權(quán)。介于()之間，百慕大期權(quán)允許持有人在期權(quán)有效期內(nèi)某幾個(gè)特定日期執(zhí)行期權(quán)。A)滬市期權(quán)B)深市期權(quán)C)歐式期權(quán)與美式期權(quán)D)中式期權(quán)[單選題]110.下圖為（）的損益圖形。A)看跌期權(quán)賣方B)看跌期權(quán)買方C)看漲期權(quán)買方D)看漲期權(quán)賣方[單選題]111.在國(guó)際期貨市場(chǎng)，持倉(cāng)限額通常只針對(duì)（）。A)套利頭寸B)-般投機(jī)頭寸C)套期保值頭寸D)風(fēng)險(xiǎn)管理頭寸[單選題]112.甲玻璃經(jīng)銷商在鄭州商品交易所做賣出套期保值，在某月份玻璃期貨合約建倉(cāng)20手（每手20噸），當(dāng)時(shí)的基差為-20元／噸，平倉(cāng)時(shí)基差為-50元／噸，則該經(jīng)銷商在套期保值中（）元。A)凈虧損6000B)凈盈利6000C)凈虧損12000D)凈盈利12000[單選題]113.關(guān)于價(jià)格趨勢(shì)的方向，說法正確的是（）。A)下降趨勢(shì)是由一系列相繼下降的波峰和上升的波谷形成B)上升趨勢(shì)是由一系列相繼上升的波谷和下降的波峰形成C)上升趨勢(shì)是由一系列相繼上升的波峰和上升的波谷形成D)下降趨勢(shì)是由一系列相繼下降的波谷和上升的波峰形成[單選題]114.最早的金屬期貨交易誕生于（）。A)英國(guó)B)美國(guó)C)中國(guó)D)法國(guó)[單選題]115.滬深300指數(shù)期權(quán)仿真交易合約的報(bào)價(jià)單位為（）。A)分B)角C)元D)點(diǎn)[單選題]116.以3%的年貼現(xiàn)率發(fā)行1年期國(guó)債，所代表的實(shí)際年收益率為()%。(結(jié)果保留兩位小數(shù))A)2.91B)3.09C)3.30D)3.00[單選題]117.以下關(guān)于賣出看跌期權(quán)的說法，正確的是（）。A)賣出看跌期權(quán)的收益將高于買進(jìn)看跌期權(quán)標(biāo)的物的收益B)擔(dān)心現(xiàn)貨價(jià)格下跌，可賣出看跌期權(quán)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)C)看跌期權(quán)的空頭可對(duì)沖持有的標(biāo)的物多頭D)看跌期權(quán)空頭可對(duì)沖持有的標(biāo)的物空頭[單選題]118.期貨的套期保值是指企業(yè)通過持有與現(xiàn)貨市場(chǎng)頭寸方向（）的期貨合約，或?qū)⑵谪浐霞s作為其現(xiàn)貨市場(chǎng)未來要交易的替代物，以期對(duì)沖價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的方式。A)相同B)相反C)相關(guān)D)相似[單選題]119.()是負(fù)責(zé)交易所期貨交易的統(tǒng)一結(jié)算、保證金管理和結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)控制的機(jī)構(gòu)，履行結(jié)算交易盈虧、擔(dān)保交易履約、控制市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的職能。A)期貨公司B)期貨結(jié)算機(jī)構(gòu)C)期貨中介機(jī)構(gòu)D)中國(guó)期貨保證金監(jiān)控中心[單選題]120.買方有權(quán)在約定的時(shí)間以約定的價(jià)格買入約定合約標(biāo)的是（）。A)認(rèn)購(gòu)期權(quán)合約B)認(rèn)沽期權(quán)合約C)平值期權(quán)合約D)實(shí)值期權(quán)合約[單選題]121.按照交割時(shí)間的不同，交割可以分為（）。A)集中交割和滾動(dòng)交割B)實(shí)物交割和現(xiàn)金交割C)倉(cāng)庫(kù)交割和廠庫(kù)交割D)標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單交割和現(xiàn)金交割[單選題]122.（）能同時(shí)鎖定現(xiàn)貨市場(chǎng)和期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，節(jié)約期貨交割成本并解決違約問題。A)平倉(cāng)后購(gòu)銷現(xiàn)貨B)遠(yuǎn)期交易C)期轉(zhuǎn)現(xiàn)交易D)期貨交易[單選題]123.在外匯掉期交易中，如果發(fā)起方近端賣出、遠(yuǎn)端買入，則遠(yuǎn)端掉期全價(jià)等于即期匯率的做市商買價(jià)和遠(yuǎn)端掉期點(diǎn)的做市商賣價(jià)的（）。A)和B)差C)積D)商[單選題]124.李某賬戶資金為8萬(wàn)元，開倉(cāng)買入10手7月份焦煤期貨合約，成交價(jià)為1204元/噸。若當(dāng)日7月份焦煤期貨合約的結(jié)算價(jià)為1200元/噸，收盤價(jià)為1201元/噸，期貨公司要求的最低交易保證金比率為10％，則在逐日盯市結(jié)算方式下（焦煤每手60噸），該客戶的風(fēng)險(xiǎn)度該客戶的風(fēng)險(xiǎn)度情況是（）。A)風(fēng)險(xiǎn)度大于90％，不會(huì)收到追加保證金的通知B)風(fēng)險(xiǎn)度大于90％，會(huì)收到追加保證金的通知C)風(fēng)險(xiǎn)度小于90％，不會(huì)收到追加保證金的通知D)風(fēng)險(xiǎn)度大于100％，會(huì)收到追加保證金的通知[單選題]125.下表為大豆的供需平衡表。從需求方面看，由于金融危機(jī)逐步退卻，經(jīng)濟(jì)逐步復(fù)蘇，國(guó)內(nèi)大豆的飼用需求和食用需求將逐步好轉(zhuǎn)。相比較來說，國(guó)內(nèi)大豆有飼料用途的需求量將增加大豆的壓榨量達(dá)到（）的水平。A)32、3%B)27、2%C)24、6%D)10、9%[單選題]126.7月1日，某投資者以100點(diǎn)的權(quán)利金買入一張9月份到期，執(zhí)行價(jià)格為10200點(diǎn)的恒生指數(shù)看跌期權(quán)，同時(shí)，他又以120點(diǎn)的權(quán)利金賣出一張9月份到期，執(zhí)行價(jià)格為10000點(diǎn)的恒生指數(shù)看跌期權(quán)。那么該投資者的最大可能盈利(不考慮其他費(fèi)用)是()。A)200點(diǎn)B)180點(diǎn)C)220點(diǎn)D)20點(diǎn)[單選題]127.下圖是白糖期貨日線價(jià)格走勢(shì)圖，回答以下題。對(duì)于頭肩頂來說，一共有（）個(gè)賣點(diǎn)。A)1B)2C)3D)4[單選題]128.下列適合進(jìn)行白糖買入套期保值的情形是（）。A)某白糖生產(chǎn)企業(yè)預(yù)計(jì)兩個(gè)月后將生產(chǎn)一批白糖B)某食品廠已簽合同按某價(jià)格在兩個(gè)月后買入一批白糖C)某白糖生產(chǎn)企業(yè)有一批白糖庫(kù)存D)某經(jīng)銷商已簽合同按約定價(jià)格在三個(gè)月后賣出白糖，但目前尚未采購(gòu)白糖[單選題]129.甲公司希望以固定利率借人人民幣，而乙公司希望以固定利率借人美元，而且兩公司借人的名義本金用即期匯率折算都為1000萬(wàn)人民幣，即期匯率USD／CNY為6.1235。市場(chǎng)上對(duì)兩公司的報(bào)價(jià)如下：甲、乙兩公司進(jìn)行貨幣互換，若不計(jì)銀行的中介費(fèi)用，則甲公司能借到人民幣的利率不低于（）。A)9.6％B)8.5％C)5.0％D)5.4％[單選題]130.道瓊斯歐洲STOXX50指數(shù)的加權(quán)方式中規(guī)定，任意一只成分股在指數(shù)中的權(quán)重上限為()。A)2%B)5%C)10%D)15%[單選題]131.（）是金融衍生產(chǎn)品中相對(duì)簡(jiǎn)單的一種，交易雙方約定在未來特定日期按既定的價(jià)格購(gòu)買或出售某項(xiàng)資產(chǎn)。A)金融期貨合約B)金融期權(quán)合約C)金融遠(yuǎn)期合約D)金融互換協(xié)議[單選題]132.（）是鄭州商品交易所上市的期貨品種。A)菜籽油期貨B)豆油期貨C)燃料油期貨D)棕桐油期貨[單選題]133.某進(jìn)口商5月以108000元/噸的價(jià)格進(jìn)口鎳，同時(shí)賣出7月鎳期貨保值，成交價(jià)為108500元/噸。該進(jìn)口商尋求基差交易，即以7月鎳期貨合約價(jià)格為基準(zhǔn)，加一定的升貼水。不久，該進(jìn)口商找到了一家不銹鋼生產(chǎn)企業(yè)。兩家企業(yè)協(xié)商的鎳銷售價(jià)格應(yīng)比7月期貨價(jià)（）元/噸可保證進(jìn)口商至少300元/噸的盈利（忽略交易成本）。A)最多低200B)最少低200C)最多低300D)最少低300[單選題]134.外匯看漲期權(quán)的多頭可以通過（）的方式平倉(cāng)。A)賣出同一外匯看漲期權(quán)B)買入同一外匯看漲期權(quán)C)買入同一外匯看跌期權(quán)D)賣出同一外匯看跌期權(quán)[單選題]135.()是經(jīng)濟(jì)周期的高峰階段，由于投資需求和消費(fèi)需求的不斷擴(kuò)張超過了產(chǎn)出的增長(zhǎng)，刺激價(jià)格迅速上漲到較高水平。A)復(fù)蘇階段B)繁榮階段C)衰退階段D)蕭條階段[單選題]136.某日，某期貨合約的收盤價(jià)是17210元/噸，結(jié)算價(jià)為17240元/噸，該合約的每日最大波動(dòng)幅度為±3%，最小變動(dòng)價(jià)位為10元/噸，則該期貨合約下一交易日漲停板價(jià)格是()元/噸。A)16720B)16722C)17750D)17757第2部分：多項(xiàng)選擇題，共83題，每題至少兩個(gè)正確答案,多選或少選均不得分。[多選題]137.在分析影響市場(chǎng)利率和利率期貨價(jià)格時(shí)，要特別關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)及其變化，主要包括()。A)失業(yè)率B)消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)C)生產(chǎn)者物價(jià)指數(shù)D)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值[多選題]138.期貨市場(chǎng)在宏觀經(jīng)濟(jì)中的作用包括（）。A)提供分散、轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的工具B)為政府制定宏觀經(jīng)濟(jì)政策提供參考依據(jù)C)促進(jìn)本國(guó)經(jīng)濟(jì)的國(guó)際化D)鎖定生產(chǎn)成本，實(shí)現(xiàn)預(yù)期利潤(rùn)[多選題]139.按照期權(quán)市場(chǎng)類型的不同，期權(quán)可以分為（）。A)商品期權(quán)B)金融期權(quán)C)場(chǎng)內(nèi)期權(quán)D)場(chǎng)外期權(quán)[多選題]140.期貨交易者的目的包括（）。A)獲得風(fēng)險(xiǎn)利潤(rùn)B)獲得實(shí)物商品C)轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)D)讓渡商品的所有權(quán)[多選題]141.下列關(guān)于外匯期貨無(wú)套利區(qū)間的描述中，正確的有（）。A)套利上限為外匯期貨的理論價(jià)格加上期貨和現(xiàn)貨的交易成本和沖擊成本B)套利上限為外匯期貨的理論價(jià)格加上期貨的交易成本和現(xiàn)貨的沖擊成本C)套利下限為外匯期貨的理論價(jià)格減去期貨和現(xiàn)貨的交易成本和沖擊成本D)套利上限為外匯期貨的理論價(jià)格減去期貨和現(xiàn)貨的交易成本和沖擊成本[多選題]142.實(shí)際上，許多期貨傭金商同時(shí)也是（），向客戶提供投資項(xiàng)目的業(yè)績(jī)報(bào)告，同時(shí)也為客戶提供投資于商品投資基金的機(jī)會(huì)。A)商品基金經(jīng)理B)商品交易顧問C)交易經(jīng)理D)托管人[多選題]143.20世紀(jì)90年代初期，國(guó)內(nèi)某期貨交易所曾推出西瓜期貨，但不久即宣告失敗，究其原因是（）。A)西瓜規(guī)格或質(zhì)量不易于量化和評(píng)級(jí)B)西瓜不宜儲(chǔ)存C)西瓜供應(yīng)量較大D)西瓜價(jià)格波動(dòng)幅度大[多選題]144.我國(guó)10年期國(guó)債期貨合約的交易時(shí)間包括（）。A)09：15～11：30B)09：30～11：30C)13：00～15：15D)13：00～15：00[多選題]145.下列關(guān)于股票期權(quán)的說法，正確的是（）。A)股票期權(quán)是以股票為標(biāo)的資產(chǎn)的期權(quán)B)股票看漲期權(quán)給予其持有者在未來確定的時(shí)間，以確定的價(jià)格買入確定數(shù)量股票的權(quán)利C)股票看跌期權(quán)給予其持有者在未來確定的時(shí)間，以確定的價(jià)格賣出確定數(shù)量股票的權(quán)利D)目前．我國(guó)設(shè)計(jì)的期權(quán)都是歐式期權(quán)[多選題]146.公司制和會(huì)員制期貨交易所的主要區(qū)別有（）。A)目標(biāo)不同B)適用法律不同C)決策機(jī)構(gòu)不同D)監(jiān)管單位不同[多選題]147.在國(guó)際市場(chǎng)上，持倉(cāng)限額及大戶報(bào)告制度的實(shí)施呈現(xiàn)的特點(diǎn)包括()。A)持倉(cāng)限額和持倉(cāng)報(bào)告的標(biāo)準(zhǔn)根據(jù)不同情況而定B)臨近交割時(shí)，持倉(cāng)限額及持倉(cāng)報(bào)告標(biāo)準(zhǔn)高C)持倉(cāng)限額一般只針對(duì)套利頭寸D)臨近交割時(shí)，持倉(cāng)限額及持倉(cāng)報(bào)告標(biāo)準(zhǔn)低[多選題]148.技術(shù)分析的主要理論有()。A)道氏理論B)艾略特波浪理論C)江恩理論D)循環(huán)周期理論[多選題]149.在中國(guó)金融期貨交易所，按照業(yè)務(wù)范圍，會(huì)員分為（）和四種類型。A)交易會(huì)員B)交易結(jié)算會(huì)員C)全面結(jié)算會(huì)員D)特別結(jié)算會(huì)員[多選題]150.某交易者根據(jù)供求狀況分析判斷，將來一般時(shí)間天然橡膠期貨遠(yuǎn)月合約上漲幅度要大于近月合約上漲幅度，該交易者最有可能獲利的操作是（）。A)在正向市場(chǎng)上，買入較近月份的合約同時(shí)賣出遠(yuǎn)期月份的合約B)在反向市場(chǎng)上，買入較近月份的合約同時(shí)賣出遠(yuǎn)期月份的合約C)在正向市場(chǎng)上，買入遠(yuǎn)期月份的合約同時(shí)賣出較近月份的合約D)在反向市場(chǎng)上，買入遠(yuǎn)期月份的合約同時(shí)賣出較近月份的合約[多選題]151.下列屬于上證50ETF期權(quán)合約的申報(bào)單位的是（）。A)1張B)2張C)5張D)10張[多選題]152.外匯掉期交易的特點(diǎn)包括（）。A)進(jìn)行利息交換B)不進(jìn)行利息交換C)前后交換貨幣使用不同匯率D)一般為1年以內(nèi)的交易[多選題]153.外匯期貨合約對(duì)()等內(nèi)容都有統(tǒng)一的規(guī)定。A)合約金額B)交易時(shí)間C)交割月份D)交易幣種[多選題]154.大多數(shù)情況下，由于外匯期貨合約要比標(biāo)的資產(chǎn)的流動(dòng)性好，價(jià)格更容易獲得，人們更愿意使用外匯期貨期權(quán)來（）。A)避險(xiǎn)B)獲利C)套利D)投機(jī)[多選題]155.下列關(guān)于跨品種套利的說法，正確的有（）。A)當(dāng)小麥期貨價(jià)格高出玉米期貨價(jià)格的程度遠(yuǎn)大于市場(chǎng)正常價(jià)差水平時(shí)，可賣出小麥期貨合約、同時(shí)買入玉米期貨合約進(jìn)行套利B)當(dāng)小麥期貨價(jià)格高出玉米期貨價(jià)格的程度遠(yuǎn)小于市場(chǎng)正常價(jià)差水平時(shí)，可買入小麥期貨合約、同時(shí)賣出玉米期貨合約進(jìn)行套利C)當(dāng)小麥期貨價(jià)格高出玉米期貨價(jià)格的程度遠(yuǎn)小于市場(chǎng)正常價(jià)差水平時(shí)，可賣出小麥期貨合約、同時(shí)買入玉米期貨合約進(jìn)行套利D)當(dāng)小麥期貨價(jià)格高出玉米期貨價(jià)格的程度遠(yuǎn)大于市場(chǎng)正常價(jià)差水平時(shí)，可買入小麥期貨合約、同時(shí)賣出玉米期貨合約進(jìn)行套利[多選題]156.企業(yè)利用貨幣期權(quán)進(jìn)行套期保值的優(yōu)點(diǎn)有（）。A)權(quán)利金帶來的費(fèi)用支出相比外匯期貨套期保值更低B)企業(yè)最大的成本（權(quán)利金）支出之后不存在其他任何費(fèi)用支出C)可以完全規(guī)避外匯匯率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)D)保留了獲得機(jī)會(huì)收益的權(quán)利[多選題]157.外匯期貨套利形式與商品期貨套利形式大致相同，可分為()幾種類型。A)跨市場(chǎng)套利B)跨幣種套利C)跨月套利D)跨年交易[多選題]158.若買入價(jià)為bp、賣出價(jià)為sp、前一成交價(jià)為cp，那么下列按照計(jì)算機(jī)撮合成交的原則成立的是()。A)當(dāng)bp≥sp≥cp，則最新成交價(jià)=cpB)當(dāng)bp≥sp≥cp，則最新成交價(jià)=spC)當(dāng)bp≥cp≥sp，則最新成交價(jià)=cpD)當(dāng)cp≥bp≥sp，則最新成交價(jià)=bp[多選題]159.道氏理論中，市場(chǎng)波動(dòng)的趨勢(shì)可分為()。A)主要趨勢(shì)B)次要趨勢(shì)C)短暫趨勢(shì)D)長(zhǎng)期趨勢(shì)[多選題]160.關(guān)于跨品種套利，說法正確的有（）。A)股票指數(shù)期貨與股票指數(shù)間套利屬于跨品種套利B)小麥期貨與玉米期貨套利屬于跨品種套利C)銅期貨與鋁期貨間套利屬于跨品種套利D)大豆.豆油和豆粕期貨間套利屬于跨品種套利[多選題]161.世界上影響范圍較大、具有代表性的股票指數(shù)包括()。A)道瓊斯平均價(jià)格指數(shù)B)中國(guó)香港恒生指數(shù)C)金融時(shí)報(bào)指數(shù)D)標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)[多選題]162.對(duì)于商品期貨合約而言，當(dāng)交易所調(diào)整交易保證金比率時(shí)，考慮的因素有()。A)是否出現(xiàn)異常交易情況B)是否連續(xù)出現(xiàn)漲跌停板C)合約持倉(cāng)量的大小D)距離交割月份的遠(yuǎn)近[多選題]163.下列選項(xiàng)中，屬于期貨市場(chǎng)作用的有()。A)鎖定生產(chǎn)成本，實(shí)現(xiàn)預(yù)期利潤(rùn)B)利用期貨價(jià)格信號(hào)，組織安排現(xiàn)貨生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)C)提供分散、轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的工具，有助于穩(wěn)定國(guó)民經(jīng)濟(jì)D)為政府制定宏觀政策提供參考依據(jù)[多選題]164.按外匯交易的交割時(shí)間，匯率可分為()。A)當(dāng)期匯率B)固定匯率C)即期匯率D)遠(yuǎn)期匯率[多選題]165.10月初，某地玉米現(xiàn)貨價(jià)格為1710元／噸，某地某農(nóng)場(chǎng)年產(chǎn)玉米5000噸。該農(nóng)場(chǎng)對(duì)當(dāng)前價(jià)格比較滿意，擔(dān)心待新玉米上市后，銷售價(jià)格可能會(huì)下跌，該農(nóng)場(chǎng)決定進(jìn)行套期保值。10月5日該農(nóng)場(chǎng)賣出500手（每手10噸）第二年1月份交割的玉米期貨合約進(jìn)行套期保值，成交價(jià)格為1680元／噸。到了11月，玉米價(jià)格出現(xiàn)上漲。11月5日，該農(nóng)場(chǎng)將收獲的5000噸玉米進(jìn)行銷售。平均價(jià)格為1950元／噸，期貨市場(chǎng)價(jià)格上漲到（）元，農(nóng)場(chǎng)會(huì)出現(xiàn)盈利。A)1950B)1710C)1680D)1920[多選題]166.期貨投資者，按照自然人和法人劃分，可分為（）。A)自然人B)個(gè)人投資者C)法人D)機(jī)構(gòu)投資者[多選題]167.下列關(guān)于期權(quán)內(nèi)涵價(jià)值和時(shí)間價(jià)值的說法，正確的是（）。A)實(shí)值看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值均大于0B)當(dāng)看漲期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值大于0時(shí)，對(duì)應(yīng)的看跌期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值必然小于0C)平值看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的時(shí)間價(jià)值均等于0D)平值看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值均等于0[多選題]168.期貨行情圖包括（）等。A)Tick圖B)K線圖C)竹線圖D)分時(shí)圖[多選題]169.關(guān)于買入套期保值的說法正確的有（）。A)在期貨市場(chǎng)賣出建倉(cāng)B)在期貨市場(chǎng)買入建倉(cāng)C)為了規(guī)避現(xiàn)貨價(jià)格下跌風(fēng)險(xiǎn)D)為了規(guī)避現(xiàn)貨價(jià)格上漲風(fēng)險(xiǎn)[多選題]170.期貨市場(chǎng)之所以具有價(jià)格發(fā)現(xiàn)的功能，主要是因?yàn)椋ǎ)期貨交易參與者眾多，供求雙方意愿得以真實(shí)體現(xiàn)B)期貨價(jià)格反映多數(shù)人的預(yù)測(cè)，接近真實(shí)的供求變動(dòng)趨勢(shì)C)交易透明度高，競(jìng)爭(zhēng)公開化.公平化D)供求雙方協(xié)商確定期貨價(jià)格[多選題]171.期貨交易所為保證期貨合約上市后能有效地發(fā)揮其功能，在選擇期貨合約標(biāo)的時(shí)，一般考慮的條件包括（）等。A)規(guī)格或質(zhì)量易于量化和評(píng)級(jí)B)價(jià)格波動(dòng)幅度大且頻繁C)有機(jī)構(gòu)大戶穩(wěn)定市場(chǎng)D)供應(yīng)量較大，不易為少數(shù)人控制和壟斷[多選題]172.價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)主要包括()。A)利率風(fēng)險(xiǎn)B)匯率風(fēng)險(xiǎn)C)股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)D)商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)[多選題]173.關(guān)于賣出看漲期權(quán)，下列說法正確的有（）。A)當(dāng)標(biāo)的物市場(chǎng)價(jià)格小于執(zhí)行價(jià)格時(shí)，賣方風(fēng)險(xiǎn)隨著標(biāo)的物價(jià)格下跌而增加B)標(biāo)的物價(jià)格窄幅整理對(duì)其有利C)當(dāng)標(biāo)的物市場(chǎng)價(jià)格大于執(zhí)行價(jià)格時(shí)，賣方風(fēng)險(xiǎn)隨著標(biāo)的物價(jià)格上漲而增加D)標(biāo)的物價(jià)格大幅震蕩對(duì)其有利[多選題]174.對(duì)于持有固定收益資產(chǎn)的投資者來說，理論上（）。A)市場(chǎng)利率下降，投資者資產(chǎn)價(jià)值上升B)市場(chǎng)利率上升，投資者資產(chǎn)價(jià)值上升C)市場(chǎng)利率下降，投資者資產(chǎn)價(jià)值下降D)市場(chǎng)利率上升，投資者資產(chǎn)價(jià)值下降[多選題]175.實(shí)施持倉(cāng)限額及大戶報(bào)告制度的目的有（）。A)有效防范操縱市場(chǎng)價(jià)格的行為B)可以使交易所對(duì)持倉(cāng)量較大的會(huì)員或客戶進(jìn)行重點(diǎn)監(jiān)控C)有利于交易所調(diào)控資金D)可以防范期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)過度集中于少數(shù)投資者[多選題]176.實(shí)施期貨漲跌停板制度的目的在于()。A)減小交易當(dāng)日的價(jià)格波動(dòng)幅度B)有效減緩、抑制一些突發(fā)事件和過度投機(jī)行為對(duì)期貨價(jià)格的沖擊而造成的狂漲暴跌C)將會(huì)員和客戶的當(dāng)日損失控制在相對(duì)較小的范圍內(nèi)D)保證當(dāng)日期貨價(jià)格波動(dòng)達(dá)到漲停板或跌停板時(shí)不會(huì)出現(xiàn)透支情況[多選題]177.市場(chǎng)利率上升，標(biāo)的物期限較長(zhǎng)的國(guó)債期貨合約價(jià)格的跌幅大于期限較短的國(guó)債期貨合約價(jià)格的跌幅，投資者可以擇機(jī)持有()和()，以獲取套利收益。A)較長(zhǎng)期國(guó)債期貨的空頭B)較短期國(guó)債期貨的多頭C)較長(zhǎng)期國(guó)債期貨的多頭D)較短期國(guó)債期貨的空頭[多選題]178.下列產(chǎn)品中屬于金融衍生品的是（）。A)期貨B)外匯C)期權(quán)D)互換[多選題]179.下列對(duì)套期保值的理解，描述不正確的有（）。A)套期保值就是用期貨市場(chǎng)的盈利彌補(bǔ)現(xiàn)貨市場(chǎng)的虧損B)所有企業(yè)都應(yīng)該進(jìn)行套期保值操作C)套期保值尤其適合中小企業(yè)D)風(fēng)險(xiǎn)偏好程度越高的企業(yè)，越適合套期保值操作[多選題]180.關(guān)于貨幣互換的適用情形，以下說法正確的有（）。A)貨幣互換中的雙方交換利息的形式，可以是固定利率換浮動(dòng)利率B)貨幣互換中的雙方交換利息的形式，可以是浮動(dòng)利率換浮動(dòng)利率C)貨幣互換中的雙方交換利息的形式，可以是固定利率換固定利率D)貨幣互換中本金互換所約定的匯率，通常在期初與期末使用相同的匯率[多選題]181.下列論述屬于波浪理論的是（）。A)價(jià)格上漲、下跌現(xiàn)象是不斷重復(fù)的。而且價(jià)格漲跌規(guī)律具有周期性特征。像水的波浪一樣，循環(huán)往復(fù)B)價(jià)格運(yùn)行的大的周期可以細(xì)分出小的周期，小的周期又可以再細(xì)分成更小的周期；價(jià)格周期無(wú)論時(shí)間長(zhǎng)短，都是以一種運(yùn)動(dòng)模式進(jìn)行C)一個(gè)完整的價(jià)格周期要經(jīng)過8個(gè)過程，上升周期由5個(gè)上升過程（上升浪）和3個(gè)下降調(diào)整過程（調(diào)整浪）組成D)一個(gè)完整的價(jià)格周期要經(jīng)過8個(gè)過程，下跌周期有5個(gè)下跌過程（下跌浪）和3個(gè)上升調(diào)整過程（調(diào)整浪）組成[多選題]182.某日，某公司有甲、乙、丙、丁四個(gè)客戶，其保證金占用及客戶權(quán)益數(shù)據(jù)分別如下：甲：643260，645560、乙：8389000,8244300、丙：7966350,7979900、丁:677800，673450，則（）客戶將收到《追加保證金通知書》。A)丙B)丁C)甲D)乙[多選題]183.申請(qǐng)開戶的客戶可以是（）。A)個(gè)人客戶B)-般單位客戶C)社會(huì)保障類公司D)合格境外機(jī)構(gòu)投資者[多選題]184.下圖是大豆期價(jià)指數(shù)走勢(shì)圖和持倉(cāng)量變化圖，回答以下題。從持倉(cāng)量變化推測(cè)，目前（）。A)多頭已經(jīng)進(jìn)場(chǎng)建倉(cāng)B)空頭繼續(xù)增倉(cāng)打壓C)多空雙方互不相讓D)交易所在干預(yù)不讓下跌[多選題]185.假設(shè)r為年利息率，d為年指數(shù)股息率，t為所需計(jì)算的各項(xiàng)內(nèi)容的時(shí)間變量，T代表交割時(shí)間，S（t）為t時(shí)刻的現(xiàn)貨指數(shù)，F(xiàn)（t，T）表示T時(shí)交割的期貨合約在t時(shí)的現(xiàn)貨價(jià)格（以指數(shù)表示），TC為所有交易成本，則（）。?A.無(wú)套利區(qū)間的上界應(yīng)為：F（t，T）+TC=S（t）[1+（r-d）×（T-t）/365]+TCA)無(wú)套利區(qū)間的下界應(yīng)為：F（t，T）-TC=S（t）[1+（r-d）×（T-t）/365]-TCB)無(wú)套利區(qū)間的下界應(yīng)為：F（t，T）+TC=S（t）[1+（r-d）×（T-t）/365]+TCC)無(wú)套利區(qū)間為{S（t）[1+（r-d）×（T-t）/365]-TD)S（t）[1+（r-d）×（T-t）/365]+TC}[多選題]186.目前。我國(guó)的期貨交易所有（）。A)上海期貨交易所B)上海黃金交易所C)上海石油交易所D)中國(guó)金融期貨交易所[多選題]187.下列關(guān)于歐洲美元期貨合約的說法中，正確的有()。A)報(bào)價(jià)方式采用指數(shù)報(bào)價(jià)法B)合約月份為最近到期的4個(gè)連續(xù)循環(huán)季月，隨后延伸10年的40個(gè)連續(xù)月C)最小變動(dòng)價(jià)位是最近到期合約為1/4個(gè)基點(diǎn)，其他合約為1/2個(gè)基點(diǎn)D)采用現(xiàn)金交割的方式交割[多選題]188.期貨市場(chǎng)在微觀經(jīng)濟(jì)中的作用有（）。A)鎖定生產(chǎn)成本，實(shí)現(xiàn)預(yù)期利潤(rùn)B)提供分散、轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的工具C)期貨市場(chǎng)拓展現(xiàn)貨銷售和采購(gòu)渠道D)利用期貨價(jià)格信號(hào)，組織安排現(xiàn)貨生產(chǎn)[多選題]189.下列屬于外匯市場(chǎng)工具的是()。A)貨幣互換合約B)外匯掉期合約C)無(wú)本金交割外匯遠(yuǎn)期合約D)歐洲美元期貨合約[多選題]190.關(guān)于期權(quán)多頭頭寸的了結(jié)方式，以下說法正確的有（）。A)可以持有期權(quán)至合約到期B)可以選擇行權(quán)了結(jié)，買進(jìn)或賣出標(biāo)的資產(chǎn)C)可以選擇對(duì)沖平倉(cāng)了結(jié)，買進(jìn)或賣出標(biāo)的資產(chǎn)D)可以選擇對(duì)沖平倉(cāng)了結(jié)，平倉(cāng)后權(quán)利消失[多選題]191.下列關(guān)于商品需求彈性的說法中，正確的有()。A)需求的價(jià)格彈性是指價(jià)格變動(dòng)1%時(shí)需求量變動(dòng)的百分比B)價(jià)格稍有下降即引起需求的大量增加時(shí)，稱為需求富有彈性C)當(dāng)價(jià)格下跌很多，僅引起需求的少量增加時(shí)，則稱為需求缺乏彈性D)商品需求彈性是商品需求量變動(dòng)率與價(jià)格變動(dòng)率之比[多選題]192.下列關(guān)于我國(guó)期貨交易所交割方式的說法，正確的有（）。A)上海期貨交易所采取滾動(dòng)交割方式B)鄭州商品交易所交割采用集中交割方式C)大連商品交易所對(duì)黃大豆1號(hào)、黃大豆2號(hào)、豆粕、豆油、玉米合約采用滾動(dòng)交割和集中交割相結(jié)合的方式D)大連商品交易所對(duì)棕櫚油和線型低密度聚乙烯和聚氯乙烯合約采用集中交割方式[多選題]193.外匯遠(yuǎn)期交易中，交易者應(yīng)該掌握的基礎(chǔ)知識(shí)包括（）。A)匯率的標(biāo)價(jià)B)遠(yuǎn)期匯率的變動(dòng)C)外匯遠(yuǎn)期交易的特征D)外匯遠(yuǎn)期交易的盈利指標(biāo)[多選題]194.以下指標(biāo)中屬于空頭市場(chǎng)的是()。A)DIF和DEA為正值B)DIF和DEA為負(fù)值C)短期RSI小于長(zhǎng)期RSID)短期RSI大于長(zhǎng)期PSI[多選題]195.某投機(jī)者決定進(jìn)行豆粕期貨合約投機(jī)交易，并通過止損指令限制損失，具體操作如下表所示，若止損指令Y或Z被執(zhí)行，則（）。A)Y被執(zhí)行后，最低利潤(rùn)為6元／噸B)Y被執(zhí)行后，最低利潤(rùn)為11元／噸C)Z被執(zhí)行后，最低利潤(rùn)為10元／噸D)Z被執(zhí)行后，最低利潤(rùn)為40元／噸[多選題]196.2015年，在我國(guó)期貨市場(chǎng)上，作為IB機(jī)構(gòu)的有（）。A)銀行B)證券公司C)保險(xiǎn)公司D)期貨公司[多選題]197.波浪理論考慮的因素主要有（）。A)股價(jià)走勢(shì)所形成的形態(tài)B)股價(jià)走勢(shì)圖中各個(gè)高點(diǎn)和低點(diǎn)所處的相對(duì)位置C)波浪的大小D)完成某個(gè)形態(tài)所經(jīng)歷的時(shí)間長(zhǎng)短[多選題]198.適合進(jìn)行牛市套利的商品是（）。A)大豆B)小麥C)銅D)糖[多選題]199.商品市場(chǎng)的需求量通常由（）組成。A)國(guó)內(nèi)消費(fèi)量B)出口量C)期末商品結(jié)存量D)前期庫(kù)存量[多選題]200.共用題干歐洲美元期權(quán)合約，標(biāo)的資產(chǎn)為13周（3個(gè)月期）的歐洲美元期貨合約，合約規(guī)模為1000000美元，最小變動(dòng)價(jià)位為1/4個(gè)基點(diǎn)，則下列結(jié)果中正確的有()。A)最小變動(dòng)價(jià)位為0.0035B)最小變動(dòng)價(jià)位為0.0025C)最小變動(dòng)值為5.25D)最小變動(dòng)值為6.25[多選題]201.利用白糖期貨進(jìn)行賣出套期保值，適用的情形有（）。A)食品廠未來需購(gòu)進(jìn)大量白糖B)糖廠有大量白糖庫(kù)存C)糖商已簽訂供貨合同，確定了白糖交易價(jià)格，但尚未購(gòu)進(jìn)貨源D)蔗農(nóng)三個(gè)月后將收獲大量甘蔗[多選題]202.貨市場(chǎng)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)可分為()。A)資金量風(fēng)險(xiǎn)B)流通量風(fēng)險(xiǎn)C)匯率風(fēng)險(xiǎn)D)利率風(fēng)險(xiǎn)[多選題]203.芝加哥商業(yè)交易所活躍的外匯交易品種有()。A)歐元B)日元C)加拿大元D)奧地利先令[多選題]204.以下關(guān)于轉(zhuǎn)換因子的說法，正確的有（）。A)是指各種可交割國(guó)債與期貨合約標(biāo)的名義標(biāo)準(zhǔn)國(guó)債之間的轉(zhuǎn)換比例B)實(shí)質(zhì)上是面值1元的可交割國(guó)債在其剩余期限內(nèi)的所有現(xiàn)金流按國(guó)債期貨合約標(biāo)的票面利率折現(xiàn)的現(xiàn)值C)在合約上市時(shí)由交易所公布D)其數(shù)值在合約存續(xù)期間不變[多選題]205.關(guān)于我國(guó)期貨交易所對(duì)持倉(cāng)限額制度的具體規(guī)定，以下表述正確的有()A)交易所應(yīng)當(dāng)按照手續(xù)費(fèi)收入的30%的比例提取風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金B(yǎng))風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金必須單獨(dú)核算，專戶存儲(chǔ)C)風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的動(dòng)用必須經(jīng)交易所理事會(huì)批準(zhǔn)，報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案后按規(guī)定的用途和程序進(jìn)行D)中國(guó)證監(jiān)會(huì)可以根據(jù)期貨交易所業(yè)務(wù)規(guī)模、發(fā)展計(jì)劃以及潛在的風(fēng)險(xiǎn)決定風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的規(guī)模[多選題]206.在我國(guó)銀行間外匯市場(chǎng)交易的外匯衍生品包括（）。A)外匯期權(quán)B)外匯期貨C)外匯掉期D)外匯遠(yuǎn)期[多選題]207.下列商品中，()不適合開展期貨交易A)西瓜B)白銀C)電腦芯片D)活牛[多選題]208.交割商品計(jì)價(jià)以交割結(jié)算價(jià)為基礎(chǔ)，還要考慮()。[2010年5月真題]A)異地交割倉(cāng)庫(kù)與基準(zhǔn)交割倉(cāng)庫(kù)的升貼水B)交割雙方的持倉(cāng)時(shí)間C)不同等級(jí)商品質(zhì)量升貼水D)交割雙方的持倉(cāng)盈虧水平[多選題]209.下列關(guān)于期貨交易所說法正確的有（）。A)會(huì)員制期貨交易所的注冊(cè)資本劃分為均等份額，由會(huì)員出資認(rèn)繳B)公司制期貨交易所采用股份有限公司的組織形式C)《期貨交易管理?xiàng)l例》規(guī)定，我國(guó)期貨交易所不以營(yíng)利為目的，按照其章程的規(guī)定實(shí)行自律管理D)期貨交易所以其部分財(cái)產(chǎn)承擔(dān)民事責(zé)任[多選題]210.期貨價(jià)格的基本分析的特點(diǎn)包括（）。A)以供求決定價(jià)格為基本理念B)期貨價(jià)格的可預(yù)測(cè)性C)分析價(jià)格變動(dòng)的中短期趨勢(shì)D)分析價(jià)格變動(dòng)的中長(zhǎng)期趨勢(shì)[多選題]211.期貨交易與遠(yuǎn)期交易的區(qū)別包括（）和保證金制度不同。A)交易對(duì)象不同B)功能作用不同C)履約方式不同D)信用風(fēng)險(xiǎn)不同[多選題]212.目前全球最大的商品期貨品種石油期貨主要集中在哪幾個(gè)交易所交易()A)美國(guó)紐約商業(yè)交易所B)英國(guó)倫敦國(guó)際石油交易所C)芝加哥商業(yè)交易所D)芝加哥期貨交易所[多選題]213.交易所可采用()的方式處理違約事宜，違約會(huì)員應(yīng)負(fù)責(zé)承擔(dān)由此引起的損失和費(fèi)用。[2010年9月真題]A)征購(gòu)B)注銷標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單C)競(jìng)賣D)取消期貨交易資格[多選題]214.關(guān)于買進(jìn)看跌期權(quán)的說法（不計(jì)交易費(fèi)用）正確的有（）。A)看跌期權(quán)的買方的最大損失是權(quán)利金B(yǎng))看跌期權(quán)的買方的最大損失等于執(zhí)行價(jià)格-權(quán)利金C)當(dāng)標(biāo)的物的價(jià)格小于執(zhí)行價(jià)格時(shí)，行權(quán)對(duì)看跌期權(quán)買方有利D)當(dāng)標(biāo)的物的價(jià)格大于執(zhí)行價(jià)格時(shí)，行權(quán)對(duì)看跌期權(quán)買方有利[多選題]215.關(guān)于賣出看漲期權(quán)的損益（不計(jì)交易費(fèi)用），下列說法正確的是（）A)履約損益=執(zhí)行價(jià)格－標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格B)平倉(cāng)損益=權(quán)利金賣出價(jià)－權(quán)利金買入價(jià)C)損益平衡點(diǎn)為.執(zhí)行價(jià)格+權(quán)利金D)最大收益=權(quán)利金[多選題]216.期貨交易所對(duì)期貨()資料的保存期限應(yīng)當(dāng)不少于20年。A)交易B)結(jié)算C)交割D)開戶[多選題]217.下列關(guān)于對(duì)沖基金的說法中，正確的有（）。A)對(duì)沖基金是風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖過的基金B(yǎng))可以投資證券、期權(quán)、期貨C)可以投資證券，但是不能投資期權(quán)、期貨D)可以投資金融衍生品[多選題]218.以下關(guān)于美式期權(quán)和歐式期權(quán)的說法，正確的是（）。?A)美式期權(quán)的買方只能在合約到期日行權(quán)B)美式期權(quán)的買方在規(guī)定的有效期限內(nèi)的任何交易日都可以行權(quán)C)歐式期權(quán)的買方在規(guī)定的有效期限內(nèi)的任何交易日都可以行權(quán)D)歐式期權(quán)的買方只能在合約到期日行權(quán)[多選題]219.期貨交易所統(tǒng)一指定交割倉(cāng)庫(kù)，其目的有（）。A)方便套期保值者進(jìn)行期貨交易B)可以保證賣方交付的商品符合合約規(guī)定的數(shù)量與質(zhì)量等級(jí)C)增強(qiáng)期貨交易市場(chǎng)的流動(dòng)性D)保證買方收到符合期貨合約規(guī)定的商品第3部分：判斷題，共41題，請(qǐng)判斷題目是否正確。[判斷題]220.可交割國(guó)債與期貨合約標(biāo)的名義標(biāo)準(zhǔn)國(guó)債之間的轉(zhuǎn)換比例就是轉(zhuǎn)換因子。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]221.市場(chǎng)供給力量與需求力量正好相等時(shí)所形成的價(jià)格便是均衡價(jià)格。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]222.在我國(guó)期貨交易所負(fù)責(zé)客戶開戶管理的具體實(shí)施工作。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]223.在美國(guó)，股指期權(quán)有美式期權(quán)，也有歐式期權(quán)。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]224.外匯遠(yuǎn)期交易指交易雙方以約定的幣種、金額、匯率，在未來某一約定的日期交割的外匯交易。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]225.當(dāng)一種期權(quán)處于極度實(shí)值或極度虛值時(shí)，其時(shí)間價(jià)值都將趨向于零。A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]226.期權(quán)到期日是指期權(quán)買方能夠行使權(quán)利的最后時(shí)間。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]227.客戶利用止損指令，既可以有效地鎖定利潤(rùn)，又可以將可能的損失降至最低限度，還能以相對(duì)較小的風(fēng)險(xiǎn)建立新的頭寸。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]228.期貨居間人主要職責(zé)是介紹客戶，可以代表客戶與期貨公司訂立期貨經(jīng)紀(jì)合同。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]229.公司制期貨交易所總經(jīng)理是負(fù)責(zé)期貨交易所日常經(jīng)營(yíng)管理工作的高級(jí)管理人員。他對(duì)股東大會(huì)負(fù)責(zé)，由股東大會(huì)聘任或解聘。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]230.資金期限結(jié)構(gòu)是指支付外匯與收到外匯的期限分布。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]231.-般情況下，同一種商品在期貨市場(chǎng)和現(xiàn)貨市場(chǎng)上的價(jià)格變動(dòng)趨勢(shì)相反。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]232.在無(wú)套利區(qū)間中進(jìn)行的套利交易得不到利潤(rùn)，但不會(huì)出現(xiàn)虧損。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]233.期貨交易所是為期貨交易提供場(chǎng)所、設(shè)施、相關(guān)服務(wù)和交易規(guī)則的機(jī)構(gòu)。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]234.股指看跌期權(quán)合約賣方無(wú)須交納交易保證金。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]235.商品期貨以實(shí)物交割方式為主，股票指數(shù)期貨、短期利率期貨多采用現(xiàn)金交割方式。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]236.事實(shí)上，套期保值操作在規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，也放棄了獲取投機(jī)性收益的機(jī)會(huì)。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]237.匯率的波動(dòng)性越小，期權(quán)價(jià)格越低。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]238.期貨交易所自身并不參與期貨交易。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]239.-般來說，如果交易者自己規(guī)模較小，則對(duì)應(yīng)的期貨合約的交易單位就可以設(shè)計(jì)的大一些。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]240.一種貨幣的遠(yuǎn)期匯率低于即期匯率稱之為升水。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]241.編制股票指數(shù)時(shí)，通常的計(jì)算方法有算術(shù)平均法、加權(quán)平均法和移動(dòng)平均法。()A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]242.基本分析法研究的是價(jià)格變動(dòng)的根本原因。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]243.常見的遠(yuǎn)期交易包括商品遠(yuǎn)期交易、遠(yuǎn)期利率協(xié)議（FRA）、外匯遠(yuǎn)期交A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]244.期貨公司及其從業(yè)人員從事期貨投資咨詢業(yè)務(wù)，不得以虛假信息、市場(chǎng)傳言為依據(jù)向客戶提供服務(wù)，但是可以做出最低獲利保證來吸引客戶。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]245.理論上，利率上升，資產(chǎn)價(jià)格提高；利率下降，資產(chǎn)價(jià)格下降。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]246.標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格窄幅整理時(shí)，適宜賣出看漲或看跌期權(quán)獲得權(quán)利金。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]247.沒有投機(jī)者，套期保值交易照樣進(jìn)行。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]248.?當(dāng)日無(wú)負(fù)債?指的是當(dāng)客戶當(dāng)天交易發(fā)生虧損導(dǎo)致保證金賬戶資金不足時(shí)，則要求其必須在當(dāng)天收市前向賬戶中追加保證金。否則，其合約將會(huì)在收市前被強(qiáng)行平倉(cāng)，以做到?當(dāng)日無(wú)負(fù)債?。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]249.觸價(jià)指令常用于平倉(cāng)，止損指令常用于開新倉(cāng)。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]250.一般可以通過國(guó)民生產(chǎn)總值、貨幣供給量等指標(biāo)判斷經(jīng)濟(jì)的繁榮與蕭條。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]251.持有某種商品或資產(chǎn)，擔(dān)心市場(chǎng)價(jià)格下跌，使其持有的商品或資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值下降，或者其銷售收益下降，可以使用買入套期保值來規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]252.企業(yè)也可以利用螺紋鋼期貨對(duì)鋼坯現(xiàn)貨進(jìn)行套期保值。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]253.期權(quán)交易必須是標(biāo)準(zhǔn)化合約。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]254.期貨公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，需要由國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)頒發(fā)許可證。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]255.各交易所對(duì)套期保值交易頭寸實(shí)行審批制，其持倉(cāng)不受限制，而在中國(guó)金融期貨交易所，套期保值和套利交易的持倉(cāng)均不受限制。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]256.國(guó)債期貨全部都是中長(zhǎng)期利率期貨。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]257.相對(duì)于期貨價(jià)格表現(xiàn)而言，現(xiàn)貨價(jià)格走勢(shì)相對(duì)較強(qiáng)，也就是基差走強(qiáng)。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]258.保證金交易使期貨交易具有高收益和低風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]259.隨著股票期權(quán)和股指期權(quán)、商品期權(quán)的陸續(xù)推出，將形成遠(yuǎn)期、互換、期貨、期權(quán)完整的衍生品體系，為廣大投資者提供良好的資產(chǎn)組合工具。（）A)正確B)錯(cuò)誤[判斷題]260.倫敦金屬交易所的價(jià)格是國(guó)際有色金屬市場(chǎng)的晴雨。（）A)正確B)錯(cuò)誤1.答案:B解析:建倉(cāng)時(shí)應(yīng)注意，只有在市場(chǎng)趨勢(shì)已明確上漲時(shí)，才適宜買入期貨合約；在市場(chǎng)趨勢(shì)已明確下跌時(shí)，才適宜賣出期貨合約。如果趨勢(shì)不明朗或不能判定市場(chǎng)發(fā)展趨勢(shì)，不要匆忙建倉(cāng)。2.答案:B解析:由于期貨合約的賣方擁有可交割國(guó)債的選擇權(quán)，賣方一般會(huì)選擇最便宜、對(duì)己方最有利、交割成本最低的可交割國(guó)債進(jìn)行交割，該債券就是最便宜可交割債券。3.答案:D解析:實(shí)物交收的價(jià)格為：47000-300=46700(元／噸)。5月份基差=49000-49500500(-元／噸)，8月10日基差=46700-47000=-300(元／噸)，基差走強(qiáng)200元／噸。現(xiàn)貨市場(chǎng)盈虧=46700-49000=-2300(元／噸)。銅的實(shí)際售價(jià)=交收價(jià)格+期貨市場(chǎng)盈利=46700+(49500-47000)=49200(元／噸)。4.答案:A解析:縱向投資分散化是指選擇少數(shù)幾個(gè)熟悉的品種在不同的階段分散資金投入。橫向投資分散化是指可以同時(shí)選擇不同的證券品種組成證券投資組合。5.答案:B解析:短期利率期貨的報(bào)價(jià)采用?用100減去不帶百分號(hào)的年利率報(bào)價(jià)?的形式。故該國(guó)債的年貼現(xiàn)率為：(100-98．56)100100%=1．44%。6.答案:D解析:2000年12月，中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)成立，標(biāo)志著中國(guó)期貨行業(yè)自律管理組織的誕生。7.答案:A解析:國(guó)債期貨理論價(jià)格=現(xiàn)貨價(jià)格+持有成本=現(xiàn)貨價(jià)格+資金占用成本-利息收入。8.答案:C解析:若不計(jì)交易費(fèi)用，該投資者將獲利1100個(gè)點(diǎn)，即95．600-94．500=1．100元，即11000元／手，50手，總盈利為55萬(wàn)元。故本題答案為C。9.答案:B解析:如果C點(diǎn)高于了B點(diǎn)，則就會(huì)演變成W底了，B就不應(yīng)是賣點(diǎn)了。10.答案:C解析:期權(quán)的基本要素包括：①期權(quán)的價(jià)格，又稱期權(quán)費(fèi)、權(quán)利金、保險(xiǎn)費(fèi)；②標(biāo)的資產(chǎn)；③行權(quán)方向；④行權(quán)方式；⑤執(zhí)行價(jià)格，又稱行權(quán)價(jià)格、履約價(jià)格；⑥期權(quán)到期日和期權(quán)到期。11.答案:D解析:股指期貨賣出套期保值是指交易者為了回避股票市場(chǎng)價(jià)格下跌的風(fēng)險(xiǎn)，通過在期貨市場(chǎng)賣出股票指數(shù)期貨合約的操作，而在股票市場(chǎng)和期貨市場(chǎng)上建立盈虧沖抵機(jī)制。進(jìn)行空頭套期保值的情形主要是:投資者持有股票組合，擔(dān)心股市大盤下跌而影響股票組合的收益。12.答案:A解析:短期利率期貨品種一般采用現(xiàn)金交割。13.答案:B解析:期貨價(jià)差套利在本質(zhì)上是期貨市場(chǎng)上針對(duì)價(jià)差的一種投機(jī)行為，但與普通期貨投機(jī)交易相比，風(fēng)險(xiǎn)較低。因?yàn)槠谪泝r(jià)差套利是利用期貨市場(chǎng)中某些期貨合約價(jià)格失真的機(jī)會(huì)，并預(yù)測(cè)該價(jià)格失真會(huì)最終消失，從而獲取套利利潤(rùn)。14.答案:C解析:在我國(guó)，為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)的證券公司就是介紹經(jīng)紀(jì)商，受期貨公司委托，可以將客戶介紹給期貨公司，并為客戶開展期貨交易提供一定服務(wù)，收取一定傭金。15.答案:D解析:基差的大小主要與持倉(cāng)費(fèi)有關(guān)。持倉(cāng)費(fèi)（CarryingCharge）,又稱為持倉(cāng)成本（CostofCarry）,是指為擁有或保留某種商品、資產(chǎn)等而支付的倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)和利息等費(fèi)用總和。持倉(cāng)費(fèi)高低與距期貨合約到期時(shí)間長(zhǎng)短有關(guān)，距交割時(shí)間越近，持倉(cāng)費(fèi)越低。16.答案:C解析:基差走強(qiáng)是指基差變大，ABD三項(xiàng)均屬于基差走弱的情形。17.答案:A解析:18.答案:A解析:投資者在進(jìn)行跨市套利時(shí)，會(huì)遇到交易單位和報(bào)價(jià)體系不一致的問題，應(yīng)將不同交易所的價(jià)格按相同計(jì)量單位進(jìn)行折算，才能進(jìn)行價(jià)格比較。19.答案:D解析:緊縮性貨幣政策是通過削減貨幣供應(yīng)增長(zhǎng)速度來降低總需求，在這種政策下，取得信貸資金較為困難，市場(chǎng)利率將上升。20.答案:D解析:期權(quán)是指期權(quán)的買方有權(quán)在約定的期限內(nèi)，按照事先確定的價(jià)格，買入或賣出一定數(shù)量某種特定商品或金融指標(biāo)的權(quán)利。21.答案:C解析:外匯期貨買入套期保值適合的情形主要包括：(1)外匯短期負(fù)債者擔(dān)心未來貨幣升值。(2)國(guó)際貿(mào)易中的進(jìn)口商擔(dān)心付匯時(shí)外匯匯率上升造成損失。22.答案:B解析:期貨交易的基本特征可歸納為6個(gè)方面：①合約標(biāo)準(zhǔn)化；②場(chǎng)內(nèi)集中競(jìng)價(jià)交易；③保證金交易；④雙向交易；⑤對(duì)沖了結(jié)；⑥當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算。只有交易所的會(huì)員方能進(jìn)場(chǎng)交易，其他交易者只能委托交易所會(huì)員，由其代理進(jìn)行期貨交易，體現(xiàn)了期貨交易的場(chǎng)內(nèi)集中競(jìng)價(jià)交易特征。23.答案:D解析:本題考查技術(shù)指標(biāo)的分類。擺動(dòng)類指標(biāo)包括威廉指標(biāo)、隨機(jī)擺動(dòng)指標(biāo)、相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)、能量潮指標(biāo)和心理線指標(biāo)。平滑異同移動(dòng)平均線屬于趨勢(shì)類指標(biāo)。24.答案:D解析:2015年3月20日，推出10年期國(guó)債期貨交易。故本題答案為D。25.答案:D解析:6月份大豆合約的盈利為：(1740-1730)310=300(元)；7月份大豆合約的盈利為：(1760-1750)810=800(元)；8月份大豆合約的盈利為：(1760-1750)510=500(元)。因此，投機(jī)者的凈收益為：300+800+500=1600(元)。26.答案:B解析:如題，該組合的最大收益=25+17-18×2=6，最大風(fēng)險(xiǎn)=270-260-6=4，因此選B。27.答案:A解析:期貨交易與期貨期權(quán)交易的共同之處是：①交易對(duì)象都是標(biāo)準(zhǔn)化合約；②交易都是在期貨交易所內(nèi)通過公開競(jìng)價(jià)的方式進(jìn)行；③交易達(dá)成后都必須通過結(jié)算所統(tǒng)一結(jié)算。但期貨合約與期貨期權(quán)合約標(biāo)的物不同，期貨合約的標(biāo)的物是一定數(shù)量和質(zhì)量的資產(chǎn)或商品，期貨期權(quán)合約的標(biāo)的物是期貨合約。合約標(biāo)的物不同，交割標(biāo)準(zhǔn)自然不同。此外，期貨交易與期貨期權(quán)交易的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)也不同：期貨交易雙方潛在的盈利和虧損都是無(wú)限的，而期賈囊權(quán)交易本質(zhì)是一種期權(quán)交易，其買方的虧損有限，盈利可能無(wú)限，而賣方的盈利有限，虧損可能無(wú)限．故此題選A。28.答案:C解析:如題，利用黃金分割線一般有一些特殊的數(shù)字需要記住。因?yàn)檫@個(gè)題算的是壓力線，所以1.191、1.382、1.618都滿足題意。根據(jù)要求是離最高價(jià)最近的，因此是1.618×11470=18558.46。29.答案:D解析:1882年，芝加哥期貨交易所(CBOT)允許以對(duì)沖方式免除履約責(zé)任，這更加促進(jìn)了投機(jī)者的加入，加大了期貨市場(chǎng)的流動(dòng)性。30.答案:A解析:K線圖的形式一般包括：5分鐘K線、15分鐘K線、30分鐘K線、60分鐘K線、日K線、周K線、月K線等。31.答案:C解析:中國(guó)金融期貨交易所的股票指數(shù)期貨合約采用現(xiàn)金交割方式。32.答案:D解析:當(dāng)市場(chǎng)出現(xiàn)供給過剩，需求相對(duì)不足時(shí)，一般來說，較近月份的合約價(jià)格下降幅度要大于較遠(yuǎn)月份合約價(jià)格的下降幅度，或者較近月份的合約價(jià)格上升幅度小于較遠(yuǎn)月份合約價(jià)格的上升幅度。無(wú)論是在正向市場(chǎng)還是在反向市場(chǎng)，在這種情況下，賣出較近月份的合約同時(shí)買入較遠(yuǎn)月份的合約進(jìn)行套利，盈利的可能性比較大，我們稱這種套利為熊市套利。33.答案:A解析:短期利率期貨一般采用現(xiàn)金交割，中長(zhǎng)期利率期貨采用實(shí)物交割，選項(xiàng)B、C、D都是中長(zhǎng)期利率期貨。34.答案:C解析:我國(guó)目前共有四家期貨交易所，即鄭州商品交易所、大連商品交易所、上海期貨交易所、中國(guó)金融期貨交易