《個人理財實務(wù)》 課件全套 項目1-12 個人理財基礎(chǔ)知識- 撰寫理財規(guī)劃報告書

個人理財基礎(chǔ)知識項目一認(rèn)識個人理財目錄CONTENTS任務(wù)1.1認(rèn)識個人理財任務(wù)1.4客觀認(rèn)識理財——風(fēng)險與收益任務(wù)1.2生命周期理論任務(wù)1.3時間價值理論任務(wù)1.5個人理財業(yè)務(wù)的影響因素與工作流程任務(wù)1.6項目總結(jié)與自測1.1個人理財?shù)闹饕獌?nèi)容與目標(biāo)個人理財?shù)脑瓌t認(rèn)識個人理財個人理財?shù)母拍詈捅匾?任務(wù)引入

您有沒有計算過，自己的一生需要花費多少錢？

您有沒有規(guī)劃過，自己的財富有多少是用來消費的，多少是用來投資的？

您有沒有調(diào)查過，哪些投資品種更適合自己投資？各類投資品種的合理占比又是多少？

現(xiàn)實生活中，許多人對個人理財?shù)睦斫獯嬖谡`區(qū)，最突出的是將理財完全理解為投資，即理財就是指使財產(chǎn)升值。

實際上，個人理財規(guī)劃是指合理分配資產(chǎn)和收入，不僅要考慮財富的積累，更要考慮財富的保障。為了給客戶提供規(guī)范、合理、優(yōu)質(zhì)的個人理財服務(wù)。作為未來的理財從業(yè)人員，我們自己首先要了解什么是個人理財，為什么需要個人理財，個人理財?shù)闹饕獌?nèi)容和目標(biāo)。1個人理財?shù)母拍詈捅匾?/p>

概念：個人理財，又稱個人財務(wù)規(guī)劃，是一種綜合的金融服務(wù)，就是專業(yè)理財人員通過分析和評估客戶生活各方面的財務(wù)狀況與風(fēng)險偏好，和客戶共同確定其理財目標(biāo)體系，最終幫助客戶制定出合理的可操作的理財方案的過程。個人理財包括個人生活理財和個人投資理財。

國際理財協(xié)會將個人理財定義為“理財策劃是理財師通過收集整理客戶的收入、資產(chǎn)、負(fù)債等數(shù)據(jù)，傾聽顧客的希望，要求、目標(biāo)等，在專家的協(xié)助下，為顧客進(jìn)行儲蓄策劃、投資策劃、保險策劃、稅收策劃，財產(chǎn)事業(yè)繼承策劃，經(jīng)營策略等生活設(shè)計方案，并為顧客進(jìn)行具體的實施提供合理的建議”。1個人理財?shù)母拍詈捅匾?/p>

02040301為什么要進(jìn)行個人理財？個人理財可以事先采取針對性的防范措施，當(dāng)風(fēng)險來臨時不至于驚慌失措。通過個人理財規(guī)劃，檢視個人的資產(chǎn)狀況，進(jìn)行資產(chǎn)配置，讓有限的資源發(fā)揮最大的效用。個人理財一定會幫助我們完成人生的夢想，使我們的生活變得更好，實現(xiàn)人生財務(wù)自由。規(guī)避風(fēng)險與災(zāi)害實現(xiàn)人生夢想通過個人理財規(guī)劃可以使一生的收入和支出基本平衡，不會因為某個時期缺乏收入來源，而放棄某項必要支出或達(dá)不到前期的生活水平。通過科學(xué)合理的理財規(guī)劃獲取投資收益是滿足提高生活水平這一需求的重要途徑。個人理財規(guī)劃，將系統(tǒng)、整體地規(guī)劃出一生的目標(biāo)與計劃，保證個人及其家庭財務(wù)安全的前提下享受更高品質(zhì)的生活。平衡現(xiàn)在和未來的收支提高生活水平2個人理財?shù)闹饕獌?nèi)容與目標(biāo)

01個人或家庭財務(wù)管理03消費規(guī)劃02現(xiàn)金規(guī)劃04投資規(guī)劃06保險規(guī)劃05教育金規(guī)劃07稅收籌劃09財產(chǎn)分配與傳承規(guī)劃08養(yǎng)老規(guī)劃2個人理財?shù)闹饕獌?nèi)容與目標(biāo)

財務(wù)自由：個人或家庭的投資收入大于全部支出，這時即達(dá)到了財務(wù)自由。財務(wù)安全度=投資性收入（非工資收入）/日常消費支出*100%目標(biāo)1財務(wù)安全：個人或家庭對自己的財務(wù)現(xiàn)狀有充分的信心，認(rèn)為現(xiàn)有的財富足以應(yīng)對未來的財務(wù)支出和其他生活目標(biāo)的實現(xiàn)，不會出現(xiàn)較大的財務(wù)危機。財務(wù)安全度=投資性資產(chǎn)市場價值/投資性資產(chǎn)原值*100%23個人理財?shù)脑瓌t整體規(guī)劃原則規(guī)劃思想的整體性，規(guī)劃方案的整體性風(fēng)險管理優(yōu)于追求收益原則保值是增值的前提，理財師必須認(rèn)清可能出現(xiàn)的各種風(fēng)險，合理利用理財規(guī)劃工具規(guī)避風(fēng)險。終生理財、快樂理財理財?shù)母灸康氖亲屔罡篮谩⒖鞓?，保持快樂輕松的心態(tài)才能充分發(fā)揮聰明才智，做出最正確的理財決策?，F(xiàn)金保障優(yōu)先原則幫助客戶家庭在出現(xiàn)失業(yè)、大病、災(zāi)難等意外事件的情況下，也能安然渡過危機的現(xiàn)金保障系統(tǒng)十分重要家庭類型與理財策略相匹配不同的家庭形態(tài)，其財務(wù)收支狀況與風(fēng)險承受能力各不相同，理財需求和具體理財規(guī)劃內(nèi)容也不盡相同。量入為出原則正確處理消費、投資與收入之間的矛盾4任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的5道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。1.2個人及家庭生命周期各階段的理財重點及需求順序理財價值觀個人理財規(guī)劃的基礎(chǔ)理論——生命周期理論認(rèn)知生命周期理論0任務(wù)引入

作為理財人員的你，如何看待“任務(wù)引入”中的多多小兩口的“瀟灑”？

為什么家庭資產(chǎn)頗豐的中年夫婦，楊洋一家卻還是有煩心事？事業(yè)有成的沈君夫婦，是不是就可以“坐等退休”了？

在其他信息暫時不知曉的情況下，僅從客戶的年齡上，我們是否可以對客戶的財務(wù)狀況和理財訴求（理財目標(biāo)）有大致的判斷？

也許，學(xué)過今天的“生命周期理論”，我們就會找到答案，甚至對我們自己的一生會有更加理性的認(rèn)識和規(guī)劃。1認(rèn)知生命周期理論單身期大學(xué)畢業(yè)參加工作至結(jié)婚。一般為1-5年。家庭建立期家庭形成期家庭成熟期結(jié)婚至小孩出生。一般為1-5年。小孩出生至小孩大學(xué)畢業(yè)且參加工作。一般為25年左右。子女已參加工作至自己退休，一般為10年左右。家庭衰退期自己退休至逝世。一般為25年左右。2個人及家庭生命周期各階段的理財重點及優(yōu)先順序單身期理財重點：學(xué)習(xí)理財理論、保險配置、小額投資、儲蓄。優(yōu)先順序：節(jié)財計劃＞資產(chǎn)增值計劃＞應(yīng)急基金＞購置住房家庭建立期家庭形成期家庭成熟期理財重點：強制儲蓄、穩(wěn)健投資、房貸規(guī)劃、理性消費、積累財富。優(yōu)先順序：購置住房＞購置大件＞節(jié)財計劃＞應(yīng)急基金理財重點：投資標(biāo)的合理分配、資產(chǎn)增值、保險保障、教育金規(guī)劃、房貸規(guī)劃。優(yōu)先順序：子女教育規(guī)劃＞債務(wù)計劃＞資產(chǎn)增值規(guī)劃＞養(yǎng)老規(guī)劃理財重點：養(yǎng)老規(guī)劃、保險保障、資產(chǎn)保值增值。優(yōu)先順序：資產(chǎn)增值管理＞養(yǎng)老規(guī)劃＞特殊目標(biāo)規(guī)劃＞應(yīng)急基金家庭衰退期理財重點：養(yǎng)老規(guī)劃、資產(chǎn)保值與傳承、保險保障。優(yōu)先順序：養(yǎng)老規(guī)劃＞遺產(chǎn)規(guī)劃＞應(yīng)急基金＞特殊目標(biāo)規(guī)劃3理財價值觀家庭支出中除義務(wù)性支出外，很少有選擇性支出。犧牲現(xiàn)在的生活品質(zhì)以保障退休后的生活，因此高儲蓄率是其最突出的特征。將居住列為首要目標(biāo)，為了擁有自用住宅而節(jié)衣縮食甚至背負(fù)長期債務(wù)，房貸支出嚴(yán)重超出警戒線，影響生活質(zhì)量。這類客戶投入子女教育經(jīng)費的比重偏高，主要儲蓄動機是為籌集子女的教育金，及子女結(jié)婚、購房、生育、創(chuàng)業(yè)金等。幾乎不顧自己退休目標(biāo)所需的資金積累。這類客戶注重于當(dāng)前消費，而忽略退休目標(biāo)。抱著“船到橋頭自然直”的思想，對未來缺乏具體規(guī)劃，儲蓄率偏低，意外情況發(fā)生時會很被動。偏退休型——先犧牲后享受的“螞蟻族”1偏當(dāng)前享受型——先享受后犧牲的“蟋蟀族”2偏購房型——為殼辛苦為殼忙碌的“蝸牛族”3偏子女型——一且為兒女著想的“慈烏族”4義務(wù)性支出：必須發(fā)生的，如保證生理需求的日常生活開支。選擇性支出：為了提高生活品質(zhì)或滿足社交，尊重及自我實現(xiàn)而發(fā)生的，如旅游支出、進(jìn)修支出等。4任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的3道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。1.3終值的計算現(xiàn)值的計算個人理財規(guī)劃的基礎(chǔ)理論——時間價值理論貨幣時間價值年金0任務(wù)引入

曼哈頓（Manhattan）位于美國東部哈德遜河下游，面積約60平方千米，是紐約市中心，百老匯就位于該轄域范圍內(nèi)，曼哈頓區(qū)有發(fā)達(dá)的文化產(chǎn)業(yè)，在全球具有極強的影響力。據(jù)傳，曼哈頓島是在1626年，由荷蘭人彼得·米紐伊特用價值僅為60荷蘭盾（約24美元）的念珠、玻璃、石頭之類的小玩意兒從當(dāng)?shù)赜〉诎睬蹰L手中購買到的。相信大多數(shù)人會說：“太劃算了，24美元買一個島?！保H具有諷刺意味的是，曼哈頓在印度安語中的含義為“我們受騙了。）

但我們不要忘記，此24美元非彼24美元。395年前的24美元，折算到現(xiàn)在值多少錢呢？假定投資回報率為8%，那么相當(dāng)于24美元在復(fù)利模式下連續(xù)滾動投資了395年，根據(jù)復(fù)利公式計算，得到約合19萬億美元。美國現(xiàn)在的人口大約3億人，也就是說在今天的角度來看，為了買曼哈頓島，平均每個美國人花了6萬多美元，現(xiàn)在大家是否覺得很劃算呢？0任務(wù)引入1990年的50萬元、2020年的50萬元，你覺得哪個50萬更值錢？

相信你會覺得1990年的50萬元更值錢。為什么同樣是50萬元，你會覺得價值不同？

為什么1626年的24美元相當(dāng)于今天的19萬億美元？難道貨幣的價值伴隨著時間的推演也在發(fā)生著變化嗎？

作為理財規(guī)劃師的你，是否清楚這些問題，又如何幫助客戶進(jìn)行投資回報的展望？1貨幣時間價值

1.概念：貨幣時間價值，也稱資金的時間價值，就是貨幣經(jīng)歷一定時間的投資和再投資所增加的價值。

2.表現(xiàn)形式（1）絕對數(shù)形式：資金在生產(chǎn)經(jīng)營過程中帶來的真實增值額，具體表現(xiàn)為存款的利息，債券的利息和股票的股息等。（2）相對數(shù)形式：貨幣時間價值的相對數(shù)形式，即時間價值率，即不同時間段貨幣的增值幅度，具體表現(xiàn)為存款利率、投資回報率等。1貨幣時間價值

3.利率（1）基礎(chǔ)公式

利率=利息/本金（2）名義利率與實際利率

名義利率，也稱貨幣利率，是以貨幣為標(biāo)準(zhǔn)計算出來的利率，通常情況下，在合同和有價證券上載明的利率就是名義利率。實際利率，是名義利率剔除物價變動因素后的利率。在實際生活和經(jīng)營決策中，實際利率更為重要，因為它反映了資金真實的價值與報酬。

實際利率=名義利率-通貨膨脹率1貨幣時間價值

3.利率（3）年利率、月利率與日利率

三者間的換算關(guān)系如下：年利率=月利率×12=日利率×360

月利率=日利率×30

日利率=年利率÷360

如無特別說明，一般情況下，理財產(chǎn)品的投資回報率以年利率標(biāo)明。（4）計息方式：單利與復(fù)利單利：單利是一種無論時間長短，都按最初的本金計息，利息不再加入本金重復(fù)計算利息的一些方式。復(fù)利：復(fù)利是指將每期產(chǎn)生的利息作為下期本金的一部分，即并入本金后再進(jìn)行計息的計息方式，也稱“利滾利”。簡單地說就是，本生利而利息也生利。除非特別說明，個人理財實務(wù)中通常以年為計息期，建議客戶連續(xù)投資，即復(fù)利計算。1貨幣時間價值

5.一些基本術(shù)語F表示終值P表示現(xiàn)值n表示計息期的次數(shù)i表示利率2終值的計算單利情況下終值F的計算方法F=P×（1+i×n）復(fù)利情況下終值F的計算方法注意：i的時間類型要與n的時間類型一致，即如果n對應(yīng)的是一年為單位的次數(shù)，那么i可以使用年利率；如果n對應(yīng)的是一個月為單位的次數(shù)，那么要將年利率轉(zhuǎn)化為月利率，此月利率才可以放入公式中計算。復(fù)利終值系數(shù)3現(xiàn)值的計算單利情況下現(xiàn)值P的計算方法P=F÷（1+i×n）復(fù)利情況下現(xiàn)值P的計算方法注意：i的時間類型要與n的時間類型一致，即如果n對應(yīng)的是一年為單位的次數(shù)，那么i可以使用年利率；如果n對應(yīng)的是一個月為單位的次數(shù)，那么要將年利率轉(zhuǎn)化為月利率，此月利率才可以放入公式中計算。復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)P=4年金1.概念年金：是定期或不定期的時間內(nèi)，一系列的現(xiàn)金流入或流出，或者說年金就是一定時期內(nèi)每次等額收付的系列款項。簡而言之，年金就是指等額、定期的系列收支。注意：在年金這一問題中，要搞清楚年金額（通常用A表示），年金期間和年金時期三個概念。年金額是指每次發(fā)生收支的金額，年金期間是指相鄰兩次年金額的間隔時間，年金時期是整個年金收支的持續(xù)期，一般有若干個期間。你覺得在生活中哪些收支事項是年金？

4年金2.類型普通年金：是指從第一期起，在一定時期內(nèi)每期期末等額收付的系列款項，，又稱為后付年金、期末年金。期初年金：是指從第一期起，在一定時期內(nèi)每期期初等額收付的系列款項，又稱先付年金、即付年金、預(yù)付年金。即付年金與普通年金的區(qū)別，僅在于付款的時間不同，期初付款的是即付年金，期末付款的是普通年金。遞延年金：是指第一次收付款發(fā)生時間與第一期無關(guān)，而是隔若干期（m）后才開始發(fā)生的系列等額收付款項，它是普通年金的特殊形式.永續(xù)年金：是指無限期等額收付的特種年金，它是普通年金的特殊形式，即期限趨于無窮的普通年金。4年金3.普通年金現(xiàn)終值計算首先，什么是普通年金的現(xiàn)值和終值？與我們之前學(xué)習(xí)的復(fù)利現(xiàn)值，復(fù)利終值有何聯(lián)系？普通年金的終值F，是指一定時期內(nèi)每期期末收付款項的復(fù)利終值之和。普通年金的現(xiàn)值P，是指一定時期內(nèi)每期期末收付款項的復(fù)利現(xiàn)值之和。其次，計算普通年金現(xiàn)終值時，借助于普通年金現(xiàn)值系數(shù)和普通年金終值系數(shù)，可以簡化計算過程。普通年金終值系數(shù)寫作（F/A，i，n）表示，可通過查閱“普通年金終值系數(shù)表”獲得系數(shù)的值。普通年金現(xiàn)值系數(shù)寫作（P/A，i，n）表示，可通過查閱“普通年金現(xiàn)值系數(shù)表”獲得系數(shù)的值。最后，我們得出普通年金現(xiàn)值和終值的計算公式為：普通年金終值F=A×（F/A，i，n）普通年金現(xiàn)值P=A×（P/A，i，n）請牢記這兩個公式，A為年金額，i與n的時間類型要一致。4年金4.期初年金現(xiàn)終值計算首先，什么是普通年金的現(xiàn)值和終值？與我們之前學(xué)習(xí)的復(fù)利現(xiàn)值，復(fù)利終值有何聯(lián)系？期初年金終值F，是指一定時期內(nèi)，每期期初等額收付款項的復(fù)利終值之和。期初年金現(xiàn)值P，是指一定時期內(nèi)，每期期初等額收付款項的復(fù)利現(xiàn)值之和。其次，由于有了普通年金現(xiàn)終值計算的方法作為基礎(chǔ)，理清期初年金與普通年金的關(guān)系，便可由普通年金現(xiàn)終值的計算方法推導(dǎo)出期初年金的計算方法了。問題轉(zhuǎn)化為，你覺得期初年金與普通年金有怎樣的聯(lián)系？簡單地說，期初年金終值就是普通年金終值再多一次計息期；期初年金現(xiàn)值就是普通年金現(xiàn)值再多折現(xiàn)一次。4年金4.期初年金現(xiàn)終值計算如果你不理解兩種年金直接的關(guān)系，直接記憶下面的計算公式也同樣可以得到計算結(jié)果。當(dāng)然，這個公式是基于普通年金和兩類年金的關(guān)系而推導(dǎo)得出的。期初年金終值F=A×【（F/A，i，n+1）-1】期初年金現(xiàn)值P=A×【（P/A，i，n-1）+1】其中，A表示年金額，“【】”表示的是期初年金終值系數(shù)和期初年金現(xiàn)值系數(shù)。如何得到系數(shù)值呢？以期初年金終值系數(shù)【（F/A，i，n+1）-1】為例。它是期數(shù)上加1，然后查閱普通年金終值系數(shù)表，在查閱的結(jié)果上再減1，就得到了期初年金的終值系數(shù)了。5任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的13道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.回答本節(jié)“任務(wù)引入”中的問題。4.請在課后仔細(xì)研讀本節(jié)中的例題，消化計算方法，記憶計算公式，并進(jìn)行書面總結(jié)。1.4風(fēng)險與收益的關(guān)系投資風(fēng)險的衡量方法客觀認(rèn)識理財——風(fēng)險與收益風(fēng)險的概念0任務(wù)引入

大多數(shù)有過投資經(jīng)歷和常識的人，通常有一個基本認(rèn)識：風(fēng)險和收益是正相關(guān)的，高收益對應(yīng)著高風(fēng)險！這個命題放在整體市場上，大家基本不會否認(rèn)。但如此的話，是不是意味著我們不用對理財或者投資資產(chǎn)進(jìn)行判別，僅僅憑預(yù)期收益就能判斷風(fēng)險？亦或者我們在選擇投資產(chǎn)品或理財方案時僅看預(yù)期的收益率就可以做出判斷嗎？如果你覺得這樣判斷過于片面，那又如果測量風(fēng)險呢？又如何將風(fēng)險與收益兩者結(jié)合起來，作為選擇或判斷理財方案或產(chǎn)品的有效工具？1風(fēng)險的概念1風(fēng)險的概念

風(fēng)險的一般含義，為損失的不確定性，是由于未來的不確定性而產(chǎn)生的預(yù)期收益損失的可能。

投資的風(fēng)險主要來源于兩個方面：一方面的風(fēng)險來自投資產(chǎn)品本身價格的波動，如股票價格的漲跌，房價的漲跌等；另一方面的風(fēng)險來自投資產(chǎn)品本身的流動性，即該投資產(chǎn)品是否容易賣出變現(xiàn)，如房地產(chǎn)、古玩等投資產(chǎn)品。2風(fēng)險與收益的關(guān)系

預(yù)期收益率R（必要收益率）=無風(fēng)險收益率Rf+風(fēng)險補償率（風(fēng)險報酬率）Rr3投資風(fēng)險的衡量方法

1.概率

在現(xiàn)實生活中，某一事件在完全相同的條件下可能發(fā)生也可能不發(fā)生，既可能出現(xiàn)這種結(jié)果，又可能出現(xiàn)那種結(jié)果，我們稱這種事件為隨機事件。概率就是用來表示隨機事件發(fā)生或某種結(jié)果出現(xiàn)可能性大小的數(shù)值。

一般，我們用X表示隨機事件，Xi來表示隨機事件的第i種結(jié)果，用Pi來表示該結(jié)果的相應(yīng)概率，其取值范圍在[0，1]之間，當(dāng)Pi=0時，說明該事件結(jié)果出現(xiàn)的可能性為0；當(dāng)Pi=1，說明該事件結(jié)果必然發(fā)生。當(dāng)Pi越大，表明該結(jié)果出現(xiàn)的可能性越大。所有可能結(jié)果出現(xiàn)的概率之和一定等于1。3投資風(fēng)險的衡量方法

2.期望報酬率（期望收益率ExpectedReturn

）

期望報酬率E（R）是各種可能的報酬率按其概率進(jìn)行加權(quán)平均的報酬率。計算公式為：

上式中，為期望收益率；為第i種可能情況出現(xiàn)的概率；第i種可能情況下的報酬率；n為可能情況的個數(shù)。3投資風(fēng)險的衡量方法

思考：為什么想全面評價一款理財產(chǎn)品或投資工具，僅看“期望收益率”是不夠的？或者說，僅看“收益率”的話，忽略了哪個要素？這個要素可以借助于數(shù)學(xué)中的哪個工具來衡量？3.方差與標(biāo)準(zhǔn)差

方差可理解為一組數(shù)據(jù)偏離其均值的平方的加權(quán)平均。方差越大，這組數(shù)據(jù)就越離散，數(shù)據(jù)的波動也就越大，預(yù)期收益率的分布也就越離散，不確定性及風(fēng)險也就越大。其計算公式為：方差的開平方為標(biāo)準(zhǔn)差，即一組數(shù)據(jù)偏離其均值的平均距離。其計算公式為：3投資風(fēng)險的衡量方法

思考：A，B兩個項目誰更優(yōu)？4.標(biāo)準(zhǔn)差系數(shù)（變異系數(shù)）標(biāo)準(zhǔn)差系數(shù)CV用以衡量實際報酬率偏離預(yù)期報酬率的相對程度，即每一單位投資報酬率的風(fēng)險程度?？梢院唵握J(rèn)為，變異系數(shù)是將衡量投資工具兩個重要表現(xiàn)即收益率和風(fēng)險，綜合考量的一個指標(biāo)。其計算公式為：由于表示風(fēng)險大小的標(biāo)準(zhǔn)差位于分子，所以變異系數(shù)CV的值越小，項目越優(yōu)。4任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的3道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.回答本節(jié)“任務(wù)引入”中的問題。4.請在課后仔細(xì)研讀本節(jié)中的例題，消化計算方法，記憶計算公式，并進(jìn)行書面總結(jié)。5.通過學(xué)習(xí)本節(jié)內(nèi)容，你有什么收獲？1.5個人理財工作的流程投資風(fēng)險的衡量方法個人理財業(yè)務(wù)的影響因素與工作流程個人理財業(yè)務(wù)的影響因素1個人理財業(yè)務(wù)的影響因素微觀因素宏觀因素123123金融市場的競爭程度金融市場的開放程度金融市場的價格機制政治、法律與政策環(huán)境經(jīng)濟環(huán)境宏觀經(jīng)濟狀況4社會環(huán)境56人口環(huán)境技術(shù)環(huán)境1個人理財業(yè)務(wù)的影響因素之宏觀因素財政政策貨幣政策收入分配政策稅收政策積極的財政政策可以有效地刺激投資需求的增長，從而提升資產(chǎn)價格。寬松的貨幣政策有助于刺激投資需求增長、支持資產(chǎn)價格上升；相反，緊縮性的貨幣政策則會抑制投資需求，導(dǎo)致利率上升和金融資產(chǎn)價格下跌。1.偏緊的收入分配政策會抑制當(dāng)?shù)赝顿Y需求，造成相應(yīng)的資產(chǎn)價格下跌；而偏松的收入政策則會刺激當(dāng)?shù)赝顿Y需求，支持資產(chǎn)價格上漲。2.影響收入分配結(jié)構(gòu)，進(jìn)而影響理財客戶的市場需求。1.影響個人收入。2.影響交易成本。政治、法律與政策環(huán)境1個人理財業(yè)務(wù)的影響因素之宏觀因素財政政策經(jīng)濟發(fā)展階段消費者收入水平稅收政策一般來說，處于經(jīng)濟發(fā)展上升期的階段，理財業(yè)務(wù)較容易發(fā)展。一般來說，人均國民收入、個人可支配收入和個人可任意支配收入的高低直接影響著理財業(yè)務(wù)的開展。經(jīng)濟環(huán)境1個人理財業(yè)務(wù)的影響因素之宏觀因素經(jīng)濟增長速度和經(jīng)濟周期通貨膨脹率就業(yè)率國際收支與匯率一個經(jīng)濟周期通常要經(jīng)歷復(fù)蘇、繁榮、衰退和蕭條等不同階段。個人理財中不同投資工具的配置要與經(jīng)濟周期階段相匹配。為避免通貨膨脹風(fēng)險，個人和家庭應(yīng)回避固定利率債券和其他固定收益產(chǎn)品，持有一些浮動利率資產(chǎn)、股票和外匯，以對自己的資產(chǎn)進(jìn)行保值。通貨緊縮時，情況可相反。如果就業(yè)率較高，預(yù)期未來家庭收入可通過努力勞動獲得明顯增加，那么個人理財策略可以偏于積極方向。當(dāng)一個經(jīng)濟體出現(xiàn)持續(xù)的國際收支順差（或逆差），將會導(dǎo)致本幣匯率升值（或貶值），那么個人理財組合時可重點考慮本幣（或外幣）計價的產(chǎn)品。宏觀經(jīng)濟狀況1個人理財業(yè)務(wù)的影響因素之宏觀因素財政政策社會文化環(huán)境社會制度環(huán)境稅收政策風(fēng)俗習(xí)慣、倫理道德觀念、價值觀念、宗教信仰、審美觀、語言等。理財人員應(yīng)對當(dāng)?shù)氐纳鐣幕h(huán)境做盡可能充分地了解，以幫助業(yè)務(wù)順利開展。包括養(yǎng)老保險制度、醫(yī)療保險制度、失業(yè)和最低生活保障制度、教育制度、住房制度等。同上，理財人員應(yīng)了解以上制度，以幫助客戶制定符合實際的理財方案。社會環(huán)境1個人理財業(yè)務(wù)的影響因素之宏觀因素財政政策人口環(huán)境技術(shù)環(huán)境稅收政策性別、年齡、民族、職業(yè)、教育程度不同的消費者，由于在收入、閱歷、生活方式、價值觀念、風(fēng)俗習(xí)慣、社會活動等方面存在差異，必然會有不同的金融消費需求和消費方式。技術(shù)的發(fā)展，對于金融產(chǎn)品的開發(fā)、銷售方式、維護(hù)方式、競爭態(tài)勢等都起到了極大的促進(jìn)作用。其他環(huán)境1個人理財業(yè)務(wù)的影響因素之微觀因素金融市場的競爭程度金融市場的開放程度金融市場的價格機制競爭程度越激烈，一定程度上，可促進(jìn)理財業(yè)務(wù)的多方面快速發(fā)展，但也需要正確的政策引導(dǎo)以減少內(nèi)耗。開放的金融市場為個人理財業(yè)務(wù)的不斷創(chuàng)新提供了必要條件。同時，市場開放程度提高也對各金融機構(gòu)管理個人理財業(yè)務(wù)風(fēng)險提出了更高的要求。主要指利率水平。預(yù)期利率上升，理論上應(yīng)減少浮動收益產(chǎn)品的配置比例，預(yù)期利率下降，可適當(dāng)增加浮動收益產(chǎn)品的配置比例。微觀經(jīng)濟狀況2個人理財工作的流程123456與客戶建立合作關(guān)系收集客戶數(shù)據(jù)及確定目標(biāo)與期望執(zhí)行個人理財計劃（理財方案）分析客戶現(xiàn)行財務(wù)狀況監(jiān)控個人理財計劃執(zhí)行情況，必要時做方案內(nèi)容的修改整合個人理財策略并制定個人理財計劃（撰寫理財方案）3任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的2道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.回答本節(jié)“任務(wù)引入”中的問題。1.6項目自測：項目知識訓(xùn)練、項目技能訓(xùn)練項目延伸項目總結(jié)與自測項目總結(jié)：思維導(dǎo)圖、項目綜述感謝您的觀看認(rèn)識客戶、收集信息、財務(wù)狀況分析與評價項目二兵馬未動糧草先行目錄CONTENTS任務(wù)2.1建立客戶關(guān)系任務(wù)2.4個人或家庭資產(chǎn)負(fù)債表的編制與分析任務(wù)2.2客戶風(fēng)險屬性判斷任務(wù)2.3收集客戶信息并協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)任務(wù)2.5個人或家庭收入支出表的編制與分析任務(wù)2.6項目總結(jié)與自測2.1客戶的開發(fā)與維護(hù)建立客戶關(guān)系建立客戶關(guān)系的目的0任務(wù)引入

在杭州某銀行的營業(yè)部，兩名女客戶在大廳繞行兩周后停留在理財產(chǎn)品宣傳欄前。該網(wǎng)點的實習(xí)理財經(jīng)理小陳看到后，馬上想上前詢問客戶辦理什么業(yè)務(wù)，可是一個個疑問阻礙了她的腳步?！疤仆灰蛻舻奈⑿牛蛻魰粫?？萬一不同意，眼前的新增客戶的機會就這么浪費了，唉！”。如果你是小陳，你將如何與兩位潛在客戶打交道？如何將兩位發(fā)展為確定客戶？1建立客戶關(guān)系的目的1建立客戶關(guān)系的目的

尋找目標(biāo)市場及目標(biāo)客戶群，讓潛在客戶和目標(biāo)客戶產(chǎn)生購買欲望并付行動，促使他們盡快成為金融機構(gòu)的現(xiàn)實客戶，是建立客戶關(guān)系的目的。1建立客戶關(guān)系的目的高凈值人群，財富凈值很高，但沒有時間去規(guī)劃及管理資產(chǎn)的人士，如企業(yè)主、公司高管等。具有極高的家庭責(zé)任感，對子女有很高期許的人群，他們往往非常關(guān)注資產(chǎn)增值、購房、養(yǎng)老和子女的教育規(guī)劃。如決定未來購房、子女留學(xué)規(guī)劃、家中臨時發(fā)生大事等。這類客戶雖然目前財富凈值較低，但想對未來有積極的和比較清晰的規(guī)劃，如大學(xué)生等。高凈值人群1低凈值人群2家庭責(zé)任感較強人群3需做特殊調(diào)整規(guī)劃的人群4一般而言，具有理財需求的客戶群有以下幾類人士：高凈值人群；低凈值但有理財規(guī)劃需求人群；家庭責(zé)任感較強人群；需做特殊調(diào)整規(guī)劃人群；其他人群2客戶的開發(fā)與維護(hù)

結(jié)識潛在客戶是實現(xiàn)客戶開發(fā)的第一步。思考：可通過哪些渠道或方式結(jié)識潛在客戶？可以通過自己的社交圈，如同學(xué)會、生日會、座談會、講座等集體活動，微信、QQ等網(wǎng)絡(luò)工具、短信、電話拜訪、面談和隨機問卷調(diào)查等方式，結(jié)識更多朋友。

緊接著要努力與潛在客戶建立友誼，成為朋友。關(guān)鍵詞：真誠、以客戶利益為導(dǎo)向、禮貌、專業(yè)。2客戶的開發(fā)與維護(hù)維護(hù)好與客戶的關(guān)系是理財師工作的重中之重。要重視“老客戶”2客戶的開發(fā)與維護(hù)維護(hù)好客戶關(guān)系的小建議從客戶利益出發(fā)，為客戶著想細(xì)分客戶，提供差異化服務(wù)提供系統(tǒng)化的解決方案提供增值服務(wù)密切客戶關(guān)系3任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的2道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。2.2風(fēng)險偏好類型風(fēng)險偏好類型和風(fēng)險承受能力的評估方法客戶風(fēng)險屬性判斷風(fēng)險承受能力的概念與評估方式風(fēng)險屬性特征綜合評價0任務(wù)引入

如果你買過理財產(chǎn)品，相信你還記得，那就是理財規(guī)劃師會先讓你做一份風(fēng)險偏好類型和風(fēng)險承受能力測試的問卷，而且即便是以前做過該問卷，如果超過1年未進(jìn)行投資理財活動，在投資理財活動之前還需要再次進(jìn)行測評。那么，你知道理財規(guī)劃師為什么要判斷客戶的風(fēng)險偏好嗎？客戶的風(fēng)險偏好類型與投資理財活動、推薦的產(chǎn)品類型之間又存在著什么聯(lián)系？風(fēng)險偏好和風(fēng)險承受能力是一回事嗎？如果不是的話，各自的含義又是怎樣的？相信通過這個任務(wù)的學(xué)習(xí)和實施，你會有更加清晰的認(rèn)識。1風(fēng)險承受能力的概念與評估方式

風(fēng)險承受能力：是指一個人有多大能力承擔(dān)風(fēng)險，也就是你能承受多大的投資損失而不至于影響你的正常生活。風(fēng)險承受能力要綜合衡量，與個人資產(chǎn)狀況、家庭情況、工作情況等等都有關(guān)系。

風(fēng)險承受能力評估的方式主要是調(diào)查問卷評估。2風(fēng)險偏好類型風(fēng)險厭惡型此類客戶對待風(fēng)險態(tài)度消極，不愿為增加收益而承擔(dān)風(fēng)險，非常注重資金安全，極力回避風(fēng)險。為風(fēng)險厭惡型客戶選擇儲蓄、債券、保險等安全性高的投資工具。風(fēng)險中立型風(fēng)險偏好型此類客戶可以完全接受通貨膨脹的風(fēng)險。從其風(fēng)險態(tài)度來看，他們有一定的冒險精神，但不滿足于平均收益，一有機會，他們絕不放過，以期獲得高收益。對于太高的風(fēng)險，卻也望而生畏。該類型客戶堅信高風(fēng)險必定伴隨著高收益。他們追求的目標(biāo)是高收益，而不滿足平均的投資收益。客戶經(jīng)理要盡責(zé)提醒風(fēng)險的影響。3風(fēng)險偏好類型的評估方法定性方法定量方法定性分析主要是通過對投資者年齡、財富、工作狀況、教育程度、家庭狀況、性別等方面的信息進(jìn)行分析，從而大致確定投資者的風(fēng)險承受能力和偏好類型。定量方法通常采用有組織的形式，如通過設(shè)計風(fēng)險承受能力問卷調(diào)查表來收集客戶的必要信息，進(jìn)而將觀察結(jié)果轉(zhuǎn)化為某種形式的數(shù)值，進(jìn)行分析，來判斷客戶的風(fēng)險承受能力和偏好類型。特點：比較準(zhǔn)確。特點：方便、快捷、但不夠準(zhǔn)確。實務(wù)中一般采用定量分析

與

定性分析相結(jié)合的辦法。4風(fēng)險屬性特征綜合評價

通過風(fēng)險承受能力和風(fēng)險偏好的測定，可以利用風(fēng)險矩陣獲得理財對象的綜合風(fēng)險屬性特征，從而選擇合適的理財產(chǎn)品組合。

提醒：理財規(guī)劃師既要分析客戶的風(fēng)險偏好類型，又要測評客戶的風(fēng)險承受能力，兩方面結(jié)果綜合形成客戶的風(fēng)險屬性特征。5任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的5道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。2.3協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)收集客戶信息并協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)客戶信息的分類與收集方法0任務(wù)引入

國際理財規(guī)劃師理事會標(biāo)準(zhǔn)委員會在有關(guān)理財程序條款中指出，“理財規(guī)劃師在為客戶提供理財建議之前，必須收集到足夠的適用于客戶的相關(guān)定量信息和文件資料。在收集信息的過程中，理財師必須使客戶了解，有可靠、完整、準(zhǔn)確的信息，才能保證財務(wù)建議的有效性?！八?，各國的理財規(guī)劃師協(xié)會或理財規(guī)劃師職業(yè)資格認(rèn)證機構(gòu)，在制定職業(yè)資格資料時，都將收集客戶信息作為理財規(guī)劃的基礎(chǔ)，并將其視為理財規(guī)劃的必要程序之一。1客戶信息的分類與收集方法

1客戶信息的分類與收集方法

從業(yè)人員與客戶初次見面時，僅通過交談的方式收集信息是不夠的，通常還要借助數(shù)據(jù)調(diào)查表，即通過填寫調(diào)查表等相關(guān)表單的形式來幫助理財規(guī)劃師收集更全面的信息。2協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)

S→明確的（Specific）理財目標(biāo)的內(nèi)容、預(yù)計達(dá)成時間，以及執(zhí)行方法，皆須以書面方式詳細(xì)記錄。M→可衡量的（Measurable）應(yīng)確切衡量實現(xiàn)目標(biāo)所需要的時間與金錢，并將目標(biāo)數(shù)據(jù)化。R→符合現(xiàn)實的（Realistic）考慮經(jīng)濟景氣、外在環(huán)境、個人與家庭條件等，設(shè)定符合現(xiàn)實狀況的目標(biāo)。T→具體的（Tangible）達(dá)成目標(biāo)的方法應(yīng)具體可行，譬如以零存整取或基金定投等方式強迫自己儲蓄，并選擇理財產(chǎn)品，規(guī)劃出適合理財目標(biāo)的投資組合。A→可達(dá)成的（Attainable）根據(jù)現(xiàn)有資產(chǎn)、未來收入及目標(biāo)年限，在合理的假設(shè)情境下，設(shè)定有機會達(dá)成的目標(biāo)。制訂理財目標(biāo)的SMART原則2協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)132與客戶溝通，了解客戶的生活愿景。初定的理財目標(biāo)告知客戶，必要時進(jìn)行調(diào)整。在SMART原則下，將生活愿景加工為理財目標(biāo)。2協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)理財目標(biāo)的分類：按理財目標(biāo)實現(xiàn)時間分類：短期目標(biāo)、中期目標(biāo)、長期目標(biāo)。按理財目標(biāo)的重要性分類：必須實現(xiàn)的理財目標(biāo)、期望實現(xiàn)的理財目標(biāo)。2協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)常見的理財目標(biāo)的內(nèi)容：2協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)常見的理財目標(biāo)的內(nèi)容：2協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)常見的理財目標(biāo)的內(nèi)容：2協(xié)助客戶制定理財目標(biāo)理財規(guī)劃師采用表格形式歸納理財目標(biāo)，再呈現(xiàn)給客戶，非常直觀明了。通常采用下面的表格：3任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。2.4資產(chǎn)負(fù)債表的分析個人或家庭資產(chǎn)負(fù)債表的編制與分析資產(chǎn)負(fù)債表的編制0任務(wù)引入

經(jīng)過前面的一系列工作，尤其是收集客戶信息之后，作為理財規(guī)劃師的我們已經(jīng)對客戶有了初步的了解。但如果這時就開始為客戶制訂理財方案，你會發(fā)現(xiàn)，依然是“不知所措”，為什么會這樣？因為按照邏輯順序，也是理財規(guī)劃的工作順序，我們?nèi)鄙訇P(guān)鍵一步，足以影響理財方案內(nèi)容大方向的一步，那就是我們還未對客戶的財務(wù)狀況進(jìn)行分析和診斷，缺少對客戶財務(wù)狀況的分析診斷，就如同醫(yī)生未曾“望聞問切”就直接給病人開藥方，那這藥方就很可能治不了病。如果理財規(guī)劃師不對客戶的財務(wù)狀況進(jìn)行分析診斷，而是直接寫理財方案，那這理財方案就很可能無法幫助客戶實現(xiàn)理財目標(biāo)。

既然分析診斷客戶的財務(wù)狀況這么重要，那么該如何進(jìn)行分析診斷呢？在實際工作中，理財規(guī)劃師通常將龐雜的財務(wù)信息歸總形成財務(wù)報表，借助一些財務(wù)指標(biāo)的計算結(jié)果，進(jìn)行客戶財務(wù)狀況的分析。那么問題轉(zhuǎn)化為，如果編制財務(wù)報表？如何計算財務(wù)指標(biāo)？如何對結(jié)算結(jié)果進(jìn)行分析？1資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)項目負(fù)債與凈資產(chǎn)項目負(fù)債：注意：同理各類資產(chǎn)項目，負(fù)債項目也要有小計與合計（即總負(fù)債）。1流動資產(chǎn)2金融資產(chǎn)（又稱投資資產(chǎn)、生息資產(chǎn)）3自用資產(chǎn)注意：要有各類資產(chǎn)的小計；還要有資產(chǎn)合計（即總資產(chǎn)）；按照流動性由強到弱的順序編制。1短期負(fù)債2中期負(fù)債3長期負(fù)債凈資產(chǎn)：總資產(chǎn)-總負(fù)債資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu)：1資產(chǎn)負(fù)債表的編制資產(chǎn)負(fù)債表的科目與估值原則：2資產(chǎn)負(fù)債表的分析絕對數(shù)分析：主要分析“凈資產(chǎn)”01凈資產(chǎn)為負(fù)02凈資產(chǎn)<年收入的一半031/2年收入<凈資產(chǎn)<3倍年收入04凈資產(chǎn)>3倍年收入財務(wù)狀況不容樂觀，有必要近期將部分債務(wù)盡快償還，同時大幅度減少支出，增加收入。如果客戶尚年輕，則其財務(wù)狀況良好。但如果客戶已經(jīng)接近退休年齡，則仍有必要采取措施增加其凈資產(chǎn)。有必要控制開支，需要更多地進(jìn)行儲蓄或投資，同時努力工作使收入增加。該客戶目前的財務(wù)狀況良好，繼續(xù)保持。2資產(chǎn)負(fù)債表的分析相對數(shù)分析：主要分析指標(biāo)結(jié)果資產(chǎn)負(fù)債率凈資產(chǎn)償付比率（清償比率）投資資產(chǎn)與凈資產(chǎn)比率總負(fù)債/總資產(chǎn)凈資產(chǎn)/總資產(chǎn)投資資產(chǎn)/凈資產(chǎn)通常情況下，該比率的變化范圍為0～1，合理區(qū)間為0.5以下。如果該比率大于1，意味著該客戶的凈資產(chǎn)為負(fù)，即沒有實際的財富積累；如果該比率小于1但大于0.5，意味著該客戶的債務(wù)壓力較大，財務(wù)狀況同樣不容樂觀。通常情況下，該指標(biāo)的變化范圍為0～1，合理區(qū)間為0.5以上。如果太低，說明凈資產(chǎn)規(guī)模過小，財富積累效果不顯著；如果過高，說明客戶的信用額度沒有充分利用。通常保持在0.5左右比較適宜，并且應(yīng)隨著經(jīng)濟環(huán)境的好壞而動態(tài)調(diào)整。此外，投資資產(chǎn)與凈資產(chǎn)比率也受客戶投資能力和理財價值觀的影響，有時候較低的數(shù)值也屬正常?？芍庇^表示客戶的債務(wù)壓力大小反映了客戶的財富積累效果反映了客戶通過投資增加財富，以提高凈資產(chǎn)規(guī)模的能力2資產(chǎn)負(fù)債表的分析相對數(shù)分析：主要分析指標(biāo)結(jié)果即付比率自用資產(chǎn)權(quán)數(shù)融資比率流動資產(chǎn)/總負(fù)債自用資產(chǎn)/總資產(chǎn)投資負(fù)債/投資資產(chǎn)該比率的合理值為70%左右。自用資產(chǎn)的根本用途是為家庭或個人生活消費提供使用價值，是純消費性質(zhì)，不會帶來價值增值。因而，這一比率過高，一方面表明該客戶收入水平或財務(wù)狀況處于較低的層次，同時也表明該客戶的資產(chǎn)增值能力不強。該比率一般建議在0.5～0.8之間。該比率高的話意味著客戶的財務(wù)風(fēng)險較大，理財人員需要及時關(guān)注，提醒客戶盡早清償。目前，還沒有該比率的建議區(qū)間，但從快速清償?shù)慕嵌?，我們可以建議客戶投資負(fù)債的規(guī)模與流動資產(chǎn)規(guī)模相當(dāng)。反映客戶的短期償債能力反映了客戶的收入層次和資產(chǎn)增值能力反映了客戶資產(chǎn)的風(fēng)險程度。3任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的3道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.細(xì)讀本節(jié)“任務(wù)引入”中的幾段話，體會財務(wù)報表編制與分析工作在理財工作中起到的作用。4.請在課后仔細(xì)研讀本節(jié)中的財務(wù)指標(biāo)計算公式，記憶計算公式，理解指標(biāo)含義，掌握分析語句“套話”。2.5收入支出表的分析個人或家庭收入支出表的編制與分析收入支出表的編制0任務(wù)引入

如果說資產(chǎn)負(fù)債表反映的是一個家庭或個人在某個時點上的財富擁有情況，是存量的概念、宏觀概念的話；那么收入支出表反映的就是一個家庭或個人在一段時間內(nèi)的收入支出情況，是流量的概念、微觀的概念。或者說，你可以從這個角度試著理解兩種報表的意思表達(dá)，如果說資產(chǎn)負(fù)債表反映的是“果”，那么收入支出表就是“因”，正是由于逐月逐年的收入實現(xiàn)、支出的節(jié)儉，才會使得資產(chǎn)負(fù)債表反映出來可觀的財富水平；反之，也正是由于逐月逐年的收入減少或沒有實現(xiàn)預(yù)期增加，再加上非理性的消費支出，就形成了“難看”的資產(chǎn)負(fù)債表。想知道為什么會形成如此“好看”或是“難看”的資產(chǎn)負(fù)債表，那么，我們需要一個“放大鏡”來尋找其中的原因，而這個“放大鏡”就是收入支出表。1收入支出表的編制2收入支出表的分析絕對數(shù)分析：主要分析“盈余”或“赤字”。

盈余或赤字的金額，可以直觀反映出客戶的收入留存情況。也可以將多年（或多月）的收入、支出或盈余做金額變化的走勢圖，以此方式來了解客戶的收支變化情況。2收入支出表的分析相對數(shù)分析：主要分析指標(biāo)結(jié)果結(jié)余比率（儲蓄比率）負(fù)債收入比率消費支出比率盈余（稅后結(jié)余）/稅后收入年債務(wù)支出/年稅后收入消費支出/總收入該指標(biāo)反映了客戶控制其開支和能夠增加凈資產(chǎn)的能力。該指標(biāo)的參考值一般為30%左右，至少應(yīng)為10%。0.4是負(fù)債收入比率的臨界點，過高則意味著客戶的還債壓力大，容易影響到生活質(zhì)量甚至發(fā)生財務(wù)危機。該比率越低，說明客戶收入越高越富裕，即滿足其基本的消費需要，只需要動用其收入的很小一部分即可，其余大部分可以結(jié)余下來；反之，如果該比例越高，說明客戶收入越低越貧窮。目前理論界暫無該指標(biāo)的建議值，但理財人員可自行做橫向和縱向?qū)Ρ取７从沉丝蛻艨刂破溟_支和增加凈資產(chǎn)的能力。反映客戶財務(wù)狀況的良好程度?？梢钥焖俸饬靠蛻舾辉３潭?。2收入支出表的分析相對數(shù)分析：主要分析指標(biāo)結(jié)果流動性比率財務(wù)自由度流動資產(chǎn)/月支出投資性收入(非工資收入）/總支出一般來說，客戶的流動性資產(chǎn)至少應(yīng)能滿足其家庭三個月開支的需要。這樣看來，這一比例應(yīng)大于3較為適宜。但是由于流動性資產(chǎn)收益率極低，所以這一比例過高也意味著資產(chǎn)的浪費，有觀點認(rèn)為，應(yīng)將其控制在3-6之間較為合理。財務(wù)自由度越大，我們越有自主的選擇權(quán)去選擇自己想要的生活方式。該指標(biāo)大于或等于1較為理想。反映了客戶應(yīng)對意外事件的應(yīng)急能力。反映客戶的財務(wù)自由度，客戶敢于說NO，即對待生活的選擇權(quán)的大小。3任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.細(xì)讀本節(jié)“任務(wù)引入”中的幾段話，思考并說一說資產(chǎn)負(fù)債表與收入支出表的聯(lián)系與區(qū)別。4.請在課后仔細(xì)研讀本節(jié)中的財務(wù)指標(biāo)，消化計算方法，記憶計算公式，理解指標(biāo)含義，掌握分析語句“套話”。2.6項目自測：項目知識訓(xùn)練、項目技能訓(xùn)練項目延伸項目總結(jié)與自測項目總結(jié)：思維導(dǎo)圖、項目綜述感謝您的觀看紹興職業(yè)技術(shù)學(xué)院紹興職業(yè)技術(shù)學(xué)院現(xiàn)金、銀行理財產(chǎn)品、消費規(guī)劃項目三理財?shù)钠瘘c目錄CONTENTS任務(wù)3.1現(xiàn)金規(guī)劃任務(wù)3.4創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品規(guī)劃任務(wù)3.2銀行傳統(tǒng)理財產(chǎn)品規(guī)劃任務(wù)3.3銀行代理理財產(chǎn)品規(guī)劃任務(wù)3.5消費規(guī)劃任務(wù)3.6項目總結(jié)與自測3.1現(xiàn)金規(guī)劃的一般工具及融資工具現(xiàn)金規(guī)劃的方法及程序現(xiàn)金規(guī)劃基本概念0任務(wù)引入

胡先生，29歲，剛剛結(jié)婚，目前在一家大型企業(yè)從事營銷策劃工作，月收入稅后大概為8400元，每年年底還可得到公司分紅3萬元左右。胡太太月收入大概為4500元，兩人的“五險”由單位與個人正常繳納。每月家庭開支6000元左右，婚房是胡先生的父母一次性付款購買的，無房貸，目前兩人的月收入還算穩(wěn)定。前段時間，胡先生談成了一筆大訂單，公司獎勵了5萬元，對于這5萬元如何投資，胡先生和太太有了分歧。胡先生想把這5萬元購買定期理財產(chǎn)品，賺取可觀的收益，而胡太太覺得雖然兩人收入穩(wěn)定，但總要留有一些現(xiàn)金，以備不時之需。你同意胡先生的做法還是胡太太的做法呢？為什么呢？你將如何為胡先生一家做現(xiàn)金規(guī)劃呢？1基本概念現(xiàn)金：狹義的現(xiàn)金一般包括持有的現(xiàn)金以及可以隨時用于支付的存款，廣義的現(xiàn)金通常包括狹義現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物。

狹義現(xiàn)金現(xiàn)金等價物現(xiàn)鈔及可隨時用于支付的存款活期存款、各類銀行存款貨幣市場基金、支付寶及微信余額廣義現(xiàn)金1基本概念

現(xiàn)金規(guī)劃：為滿足個人或家庭短期需求，而進(jìn)行的管理日常的現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物和短期融資的活動。其核心是建立應(yīng)急基金（緊急儲備基金），保障個人和家庭生活質(zhì)量和狀態(tài)的持續(xù)性、穩(wěn)定性?，F(xiàn)金規(guī)劃的目的：滿足日常開支需要（交易動機）+預(yù)防突發(fā)事件需要（預(yù)防動機、謹(jǐn)慎動機）

2現(xiàn)金規(guī)劃一般工具貨幣市場基金重點掌握貨幣市場基金的投資標(biāo)的。儲蓄品種一般儲蓄品種：活期、雙整、定活兩便、零存整取、整存零取、存本取息、通知存款等。特色儲蓄品種：雙定存單、定活通、綠色存款、禮儀存單、喜慶存單、四方錢等?，F(xiàn)金（現(xiàn)鈔）支付寶、微信余額3現(xiàn)金規(guī)劃融資工具思考：現(xiàn)金規(guī)劃融資工具對于客戶的現(xiàn)金規(guī)劃有何作用？

適宜現(xiàn)金規(guī)劃的融資方式主要包括信用卡融資、銀行貸款、保單質(zhì)押貸款、典當(dāng)融資等，本節(jié)重點介紹信用卡融資。

04信用卡的免息期06信用卡使用注意事項及技巧05信用卡的還款方式01信用卡的含義03信用卡的相關(guān)費用02信用卡的功能3現(xiàn)金規(guī)劃融資工具——信用卡信用卡：又稱貸記卡，是指銀行發(fā)行的，并給予持卡人一定信用額度，持卡人可在該額度內(nèi)先消費后還款的銀行卡。

3現(xiàn)金規(guī)劃融資工具——信用卡信用卡的功能：購物消費、轉(zhuǎn)賬匯兌、透支取現(xiàn)、分期付款、投資理財?shù)取?/p>

3現(xiàn)金規(guī)劃融資工具——信用卡

02040301信用卡的相關(guān)費用未在最后還款日前全額還款的，按日收取0.05％的利息（相當(dāng)于年息18.25％）。

常見的分期期數(shù)有3、6、9、12、18和24期。目前，各主要商業(yè)銀行的信用卡分期付款手續(xù)費率不盡相同，同一家銀行不同的分期期數(shù)，費率也不盡相同。利息費用分期付款手續(xù)費不同銀行的年費規(guī)則互不相同，即便同一家銀行，但不同類型的信用卡，不同級別的信用卡（普卡、金卡、白金卡等）的年費規(guī)則也不盡相同。建議關(guān)注免年費政策。用信用卡取現(xiàn)的手續(xù)費一般為1%，同時客戶還承擔(dān)利息，利率為0.05%，按天收取，從取款之日起，一直計算到還款之日的前一天。年費取現(xiàn)手續(xù)費3現(xiàn)金規(guī)劃融資工具——信用卡常識：持卡人在免息期內(nèi)全額還款，就享受免息待遇（刷多少還多少，不用另外還利息）。

免息期的長短，是由以下三個因素確定：刷卡消費日、對賬單出單日和最后還款日。其中，對賬單出單日和最后還款日，是由銀行確定。可見，不同的刷卡日，可以享受到的免息期長短也不一樣。

免息期的確定方法：從刷卡消費日起（含），需經(jīng)歷一個對賬單出單日，直到距離剛剛經(jīng)歷的賬單日最近的最后還款日為止（含）。

3現(xiàn)金規(guī)劃融資工具——信用卡

免息期的確定方法：從刷卡消費日起（含），需經(jīng)歷一個對賬單出單日（賬單日），直到距離剛剛經(jīng)歷的賬單日最近的最后還款日為止（含）。

【例3-1】陳先生的信用卡賬單日為每月23日，最后還款日為每月16日。

（1）陳先生在7月23日有一筆刷卡消費，則這筆消費的免息期為多少天？

免息期自7月23日起算（含），先經(jīng)歷8月23日賬單日，最后到9月16日為止，共56天。

注意：如刷卡消費的那天恰巧是賬單日，這個賬單日不算方法中提到的“經(jīng)歷一個對賬單出單日”，所以要經(jīng)歷下一個月的賬單日。（2）如果陳先生是在7月22日刷卡消費，免息期為多少天？

免息期自7月22日起算（含），先經(jīng)歷7月23日賬單日，最后到8月16日為止，共26天。（3）7月24日刷卡消費，免息期又為多少天？

免息期自7月24日起算（含），先經(jīng)歷8月23日賬單日，最后到8月16日為止，共55天。

3現(xiàn)金規(guī)劃融資工具——信用卡3現(xiàn)金規(guī)劃融資工具——信用卡

01充分利用免息期03向信用卡中存款，無利息02免息還款的條件：全額、非取現(xiàn)、最后還款日前還款，同時滿足。04年費并不是年年免06不要用信用卡違規(guī)套現(xiàn)05關(guān)注發(fā)卡行公眾號或開通短信通知服務(wù)09理性消費、拒絕成為“卡奴”使用信用卡的注意事項及技巧08信用卡丟失要及時掛失（臨時與書面掛失）03綁定借記卡，簽約自動扣款”，防止被罰息4現(xiàn)金規(guī)劃方法及程序

具體操作上，理財人員需要編制客戶的現(xiàn)金流量表（收入支出表），如果是年度的現(xiàn)金流量表，理財人員應(yīng)將“年總支出”除以12，得到每月的支出水平，在此基礎(chǔ)上乘以3和6，就得到了客戶的現(xiàn)金需求量的區(qū)間額度了。1.分析確定客戶的現(xiàn)金需求量看資產(chǎn)負(fù)債表中的“流動資產(chǎn)小計”金額，此為客戶實際持有的現(xiàn)金量（現(xiàn)金供給量）。2.分析確定客戶的現(xiàn)金供給量情況一：供給量介于需求量區(qū)間情況二：供給量小于需求量底限情況三：供給量大于需求量上限3.比較現(xiàn)金需求量和供給量

可以下幾方面組織語言：首先向客戶介紹持有現(xiàn)金的重要性及現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物的構(gòu)成；然后，將客戶的現(xiàn)金供給量和需求量，形成的原因等分別向客戶說明；再次，將選擇的現(xiàn)金規(guī)劃一般工具或融資工具及配置的建議比例告知給客戶；最后，可展望如果客戶按照我們的建議操作后，會產(chǎn)生哪些積極的結(jié)果。4.形成現(xiàn)金規(guī)劃報告5任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.2銀行儲蓄類產(chǎn)品種類儲蓄類產(chǎn)品理財規(guī)劃策略銀行傳統(tǒng)理財產(chǎn)品規(guī)劃銀行儲蓄類產(chǎn)品特點0任務(wù)引入

儲蓄，可以說是理財?shù)牡谝徊?。千萬別瞧不起儲蓄，覺得它不夠炫，不夠高大上，實際上，只要你耐心經(jīng)營，儲蓄不僅可以給你帶來可觀的回報，更重要的是它為你提供了未來理財長路的起步臺階。為什么說理財?shù)钠瘘c是“儲蓄”，因為，空手套白狼的事，不是人人都能做到，對于廣大的普通人來說，我們首先要有財可理，而儲蓄正是為后期的理財提供“子彈”。同時，儲蓄又可以培養(yǎng)我們良好的理財習(xí)慣、對待金錢成熟的思維和端正的財富觀，儲蓄可以讓我們成為那種適度放棄眼前的享樂而對生活有更長久把握的理性的也是幸福的人。1銀行儲蓄類產(chǎn)品特點活期儲蓄特點定期儲蓄特點123123通存通兌資金流動性強存取方便利率較高可約定轉(zhuǎn)存可質(zhì)押貸款4可提前支取2銀行儲蓄類產(chǎn)品種類傳統(tǒng)個人儲蓄產(chǎn)品特色儲蓄業(yè)務(wù)123123活期存款整存整取定期存款零存整取定期定額雙定存單定活通綠色存款4禮儀存單4整存零取5存本取息6定活兩便7通知存款喜慶存單四方錢563儲蓄類產(chǎn)品理財規(guī)劃策略階梯存儲法存單四分存儲法交替存儲法利滾利存儲法以10萬元為例，可將4萬元存活期，便于時支?。涣硗?萬元分別存1年期、2年期、3年期定期儲蓄各2萬元。1年后，將到期的1年期存單2萬元再存3年期。再過1年后，將到期的2年期存單2萬元再存3年，以此類推，3年后持有的存單則全部為3年期，只是到期的年限不同，依次相差1年。以1萬元為例，把存單分為1000元一張、2000元一張、3000元一張、4000元一張。這樣一來假如有1000元需要周轉(zhuǎn)，只要動用1000元一張的存單便可以了，避免了因少量急需而動大額存單的情況，減少了不必要的損失。如果有5萬元，不妨把它分為兩份，每份2.5萬元，分別按半年期、一年期存入銀行。若半年期存單到期，有急用便取出，若不用便按一年期再存入銀行，以此類推。存本取息儲蓄和零存整取儲蓄有機結(jié)合的一種儲蓄法。本金在存本取息中計息，產(chǎn)生的利息在零存整取中繼續(xù)計息。儲蓄類產(chǎn)品理財規(guī)劃策略4任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的3道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.3銀行代理保險產(chǎn)品銀行代理國債產(chǎn)品銀行代理理財產(chǎn)品規(guī)劃銀行代理基金產(chǎn)品銀行代理信托產(chǎn)品銀行代理黃金產(chǎn)品0任務(wù)引入

有人說，銀行是“金融百貨公司”，至少現(xiàn)階段，銀行比其他任何金融機構(gòu)提供了更為廣泛的金融服務(wù)，滿足了個人、企業(yè)與政府的信貸、支付與儲蓄的需要。同樣的，在銀行，你可以進(jìn)行基金、債券、保險、信托、黃金等產(chǎn)品的理財，這是因為銀行代理了其他機構(gòu)的相關(guān)業(yè)務(wù)。那么現(xiàn)階段，銀行主要的代理理財產(chǎn)品有哪些？這些產(chǎn)品又具有哪些特點？代理流程是怎樣的？相信學(xué)習(xí)完這一節(jié)，你會對銀行代理類理財產(chǎn)品有基本的認(rèn)識。1銀行代理基金業(yè)務(wù)

銀行代銷基金業(yè)務(wù)范圍：銀行作為開放式基金銷售代理人，代表基金管理人與基金投資者進(jìn)行基金單位的買賣活動?？蛻艨稍诖蠖鄶?shù)的銀行柜臺或網(wǎng)上銀行辦理基金開戶、認(rèn)購、申購、贖回、轉(zhuǎn)換、修改分紅方式和定額定投業(yè)務(wù)。1銀行代理基金業(yè)務(wù)

基金定投：即基金定時定額投資業(yè)務(wù)，是投資者與銀行約定，采用委托銀行自動扣款的方式，定期投入固定金額購買指定開放式基金的投資方式。簡單地說，就是“定期定額”購買某只基金。1銀行代理基金業(yè)務(wù)基金定投的優(yōu)勢攤薄投資成本不用過分考慮投資時點單次投資金額少，積少成多復(fù)利效果，長期可觀手續(xù)方便，銀行自動扣款贖回靈活無罰息1銀行代理基金業(yè)務(wù)基金定投需注意的幾點此方式適合長期投資風(fēng)險依然存在最好選擇股票型基金選擇有長期成長空間的基金活用各種彈性投資策略根據(jù)財務(wù)能力調(diào)整定投金額2銀行代理保險產(chǎn)品

銀行代理保險業(yè)務(wù)：商業(yè)銀行根據(jù)《中華人民共和國商業(yè)銀行法》的規(guī)定從事的一項中介業(yè)務(wù)，它是指銀行分支機構(gòu)在取得銀保監(jiān)會可的《經(jīng)營保險代理業(yè)務(wù)許可證（兼業(yè)）》并與保險公司簽訂委托代理協(xié)議后，在被代理保險公司授權(quán)范圍內(nèi)從事代銷保險的相關(guān)服務(wù)。銀行代銷保險產(chǎn)品的渠道：柜面、電話銀行、網(wǎng)上銀行、手機銀行、信貸等渠道，在授權(quán)范圍內(nèi)為國內(nèi)保險公司代銷人身保險產(chǎn)品和財產(chǎn)保險產(chǎn)品，并為公司客戶和個人客戶提供業(yè)務(wù)咨詢、投保支持服務(wù)。2銀行代理保險產(chǎn)品

銀行代銷保險產(chǎn)品的范圍：財產(chǎn)險和壽險。壽險中主要以分紅險、萬能險和投連險為主。

客戶投保的步驟：保險產(chǎn)品咨詢、填寫投保書、繳納保費、取得保險憑證、續(xù)保（或退保）。3銀行代理國債產(chǎn)品概念特點辦理程序憑證式國債是指由財政部發(fā)行的，有固定面值及票面利率，以紙質(zhì)收款憑證記錄債權(quán)債務(wù)關(guān)系的國債。以國家信用為擔(dān)保，安全性好，且具有購買、保管、兌現(xiàn)方便等特點。憑證式國債不可上市流通，可以提前兌付，可做質(zhì)押物。認(rèn)購——兌付憑證式國債銀行代理國債的種類主要有三種：憑證式國債、儲蓄國債、記賬式國債。3銀行代理國債產(chǎn)品概念特點辦理程序我國財政部面向境內(nèi)中國公民儲蓄類資金發(fā)行的，以電子方式記錄債權(quán)的一種不可流通人民幣債券。實名制、不可流通、以國家信用為保證、到期后由財政部還本付息，投資者可以提前兌取，還本付息資金自動存入投資者指定賬戶。開立個人國債賬戶、認(rèn)購、提前兌取（或有）、到期還本付息、投資者到賬資金通知。儲蓄國債（電子式）銀行代理國債的種類主要有三種：憑證式國債、儲蓄國債、記賬式國債。3銀行代理國債產(chǎn)品概念特點辦理程序經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)在商業(yè)銀行柜臺發(fā)行和交易，以記賬方式登記債權(quán)的國債。具有債券賬戶托管、認(rèn)購、買賣、清算、兌付、付息、凍結(jié)解凍、質(zhì)押解押、轉(zhuǎn)托管、非交易過戶、信息發(fā)布等功能?？蛻艨赏ㄟ^柜臺交易隨時變現(xiàn)。開立個人國債賬戶、認(rèn)購、交易、到期本息兌付、轉(zhuǎn)托管。記賬式國債銀行代理國債的種類主要有三種：憑證式國債、儲蓄國債、記賬式國債。4銀行代理信托產(chǎn)品

銀行代理信托產(chǎn)品是指信托公司委托商業(yè)銀行代為向合格投資者推介信托計劃。

信托產(chǎn)品的風(fēng)險：投資項目風(fēng)險、項目主體風(fēng)險、信托公司風(fēng)險、流動性風(fēng)險。5銀行代理黃金產(chǎn)品條塊現(xiàn)貨有保存不便、移動不易、安全性差的缺點，但也有具備財富成就感的優(yōu)點。金幣黃金基金紙黃金金幣有純金幣和紀(jì)念金幣兩種。適合喜歡冒險的積極型投資者。免除了儲存實物金的風(fēng)險，投資者有隨時提取或購買黃金的權(quán)利，或按當(dāng)時的價格，將賬戶里黃金兌換成現(xiàn)金。定投黃金門檻低、強制儲蓄、攤薄成本、長期堅持可獲得可觀收益。4任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的3道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.4創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品特點創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品種類創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品規(guī)劃創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品概念創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品設(shè)計要素0任務(wù)引入

交通銀行“活期富”是交通銀行與交銀施羅德基金公司聯(lián)合推出，專屬于手機銀行的一款爆款產(chǎn)品，簽約“活期富”，開啟“自動轉(zhuǎn)入”，活期賬戶余額自動購買交銀活期通貨幣基金，預(yù)期年化收益提升5-6倍，同時無縫對接ATM提現(xiàn)，pos刷卡、在線支付、轉(zhuǎn)賬、還款等功能，無需多余步驟，使用方便順暢。

“活期富”既不是傳統(tǒng)的銀行儲蓄存款，又不是銀行代理的理財產(chǎn)品，它是一種創(chuàng)新型的理財產(chǎn)品，其本質(zhì)為創(chuàng)新型貨幣產(chǎn)品。那么，何為銀行創(chuàng)新型產(chǎn)品，其特點和種類有哪些？相比較傳統(tǒng)理財產(chǎn)品，創(chuàng)新型產(chǎn)品的創(chuàng)新點何在？相信通過這一節(jié)的學(xué)習(xí)，你會有所了解。1創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品概念

銀行創(chuàng)新型理財產(chǎn)品是由商業(yè)銀行自行設(shè)計發(fā)行，將募集到的人民幣或外幣資金根據(jù)產(chǎn)品合同約定投入到相關(guān)金融市場及購買相關(guān)金融產(chǎn)品，獲取投資收益后，根據(jù)合同約定分配給投資人的一類理財產(chǎn)品。銀行創(chuàng)新型理財產(chǎn)品的特點：收益率多重計算方法、投資方向廣泛、掛鉤預(yù)期、投資金額靈活、選擇多。2創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品特點

銀行創(chuàng)新型理財產(chǎn)品的特點：收益率多重計算方法、投資方向廣泛、掛鉤預(yù)期、投資金額靈活、選擇多。3創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品種類貨幣型等信托型掛鉤型QDII型貨幣型理財產(chǎn)品投資于貨幣市場中，投資的產(chǎn)品一般為央行票據(jù)與企業(yè)短期融資券等貨幣型工具。同理，如果投資標(biāo)的主要為債券，則為債券型理財產(chǎn)品；投資標(biāo)的主要為權(quán)益類工具，則為股權(quán)（股票）類理財產(chǎn)品。信托型理財產(chǎn)品投資于由商業(yè)銀行或其他信用等級較高的金融機構(gòu)擔(dān)保或回購的信托產(chǎn)品，也有投資于商業(yè)銀行優(yōu)良信貸資產(chǎn)受益權(quán)信托的產(chǎn)品。掛鉤型理財產(chǎn)品最終收益率與所掛鉤的相關(guān)市場或產(chǎn)品的表現(xiàn)相關(guān)。指客戶將手中的人民幣資金委托給合格的商業(yè)銀行，由合格的商業(yè)銀行將人民幣資金兌換成美元，然后在境外投資，到期后將美元收益及本金結(jié)匯成人民幣后分配給客戶的理財產(chǎn)品。創(chuàng)新型產(chǎn)品種類4創(chuàng)新型銀行理財產(chǎn)品設(shè)計要素產(chǎn)品目標(biāo)客戶信息產(chǎn)品特征信息產(chǎn)品開發(fā)主體信息產(chǎn)品開發(fā)主體信息產(chǎn)品發(fā)行人、托管機構(gòu)、投資顧問產(chǎn)品目標(biāo)客戶信息客戶風(fēng)險承受能力、客戶資產(chǎn)規(guī)模和等級、產(chǎn)品發(fā)行地區(qū)、資金門檻和最小遞增金額產(chǎn)品特征信息收益類型、交易類型、產(chǎn)品期次性、產(chǎn)品投資類型、產(chǎn)品期限分類、產(chǎn)品風(fēng)險等級4任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的2道題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.5家庭消費模式汽車消費規(guī)劃消費規(guī)劃消費支出規(guī)劃概念消費信貸規(guī)劃消費信貸規(guī)劃流程0任務(wù)引入

馮先生剛裝修完房子，積蓄已基本用光。恰逢此時，馮先生在上大學(xué)的兒子爭取到了到美國一所“常春藤”高校交換學(xué)習(xí)兩年的項目，但此項目需要一筆不少的費用。一方面，馮先生覺得無論如何不能耽誤孩子的學(xué)業(yè)；另一方面，剛剛裝修好的用于家庭自住的房子說賣就賣也不是很實際，況且“遠(yuǎn)水解不了近渴”。如果你是一位理財規(guī)劃師，請為馮先生提供一些解決辦法。如果你覺得不知從何想起，那么請認(rèn)真學(xué)習(xí)本節(jié)關(guān)于“消費規(guī)劃”的內(nèi)容，相信你就會有一些思路了。1消費支出規(guī)劃概念

消費支出規(guī)劃是基于一定的財務(wù)資源下，對家庭（或個人）消費水平和消費結(jié)構(gòu)進(jìn)行規(guī)劃，以達(dá)到適度消費、穩(wěn)步提高生活質(zhì)量的目標(biāo)。其目的是要合理安排消費資金，樹立正確的消費觀念，節(jié)省成本，保持穩(wěn)健的財務(wù)狀況。2家庭消費模式收>支收=支收<支此時家庭不但達(dá)到了財務(wù)安全，而且有一定的結(jié)余用于投資。生活中典型的“月光族”的生活。如果沒有家人資助的初始儲蓄的話，這種消費模式不可能實現(xiàn)財務(wù)自由。長期下去，人生在財務(wù)表現(xiàn)上是比較尷尬窘迫的。現(xiàn)實生活中的過度消費屬于此類，財務(wù)明顯是不自由的。也就是所謂的“負(fù)翁”一族。如果這種狀態(tài)長期持續(xù)下去，家庭必將陷入財務(wù)危機。這類客戶需要正視自己未來的創(chuàng)富能力，理性消費，否則生活會愈發(fā)貧困。家庭消費模式家庭消費模式主要有三種類型:收大于支、收支相抵、支大于收。3汽車消費規(guī)劃貸款對象和條件貸款保險還款方式汽車貸款渠道貸款期限、利率、金額貸款擔(dān)保車貸基本要素完全民事行為能力、信用良好、能付首付和具備還款能力。期限：一般為3年，最長不超過5年利率：按照人行規(guī)定的同期貸款利率執(zhí)行。金額：貸款最高額度大都控制在購車款的60%～80%?？梢圆捎秘敭a(chǎn)抵押、權(quán)利質(zhì)押及第三方保證方式進(jìn)行。大多數(shù)銀行會要求客戶辦理抵押或質(zhì)押物保險。到期一次還本付息、等額本金、等額本息。常用的汽車貸款渠道有銀行、汽車金融公司、信用卡分期這三種。3汽車消費規(guī)劃123456與客戶建立合作關(guān)系，確定客戶的購車需求。收集客戶財務(wù)與非財務(wù)信息購車計劃的實施。其程序又包括：申請貸款、資信調(diào)查、簽約、放款、還款。分析客戶現(xiàn)行財務(wù)狀況根據(jù)客戶情況的改變及時調(diào)整方案。確定貸款方式、還款方式及還款期限。4消費信貸規(guī)劃

個人綜合消費貸款：是銀行向借款人發(fā)放的用于指定消費用途的人民幣貸款，用途主要有購房、購車、住房裝修、大額購物、上學(xué)進(jìn)修等消費性個人貸款，具有消費用途廣泛，貸款額度較高，貸款期限較長等特點。

可從：產(chǎn)品特點、申請條件、貸款額度、貸款期限、利率、申辦材料等方面進(jìn)行了解。4消費信貸規(guī)劃

個人耐用消費品貸款：是銀行對個人客戶發(fā)放的用于購買大件耐用消費品的人民幣貸款。耐用消費品指除住房、汽車以外單價一般在2000元以上，正常使用壽命在兩年以上的家庭耐用商品。

可從：貸款對象、貸款額度、貸款期限、利率、擔(dān)保方式等方面進(jìn)行了解。請你說一說消費信貸規(guī)劃的程序（提示：類似車貸規(guī)劃的程序）。5任務(wù)內(nèi)容1.完成本節(jié)課后“任務(wù)內(nèi)容”的題目。2.觀看本節(jié)課的視頻微課。3.請為本節(jié)“任務(wù)引入”中的馮先生提供解決方法。3.6項目自測：項目知識訓(xùn)練、項目技能訓(xùn)練項目延伸項目總結(jié)與自測項目總結(jié)：思維導(dǎo)圖、項目綜述感謝您的觀看紹興職業(yè)技術(shù)學(xué)院證券產(chǎn)品投資規(guī)劃項目四實現(xiàn)財務(wù)自由的利器目錄CONTENTS任務(wù)4.1股票投資任務(wù)4.4期貨投資任務(wù)4.2債券投資任務(wù)4.3基金投資任務(wù)4.5證券投資規(guī)劃任務(wù)4.6項目總結(jié)與自測4.1股票投資的收益和風(fēng)險股票投資的程序股票投資認(rèn)識股票股票投資分析的主要方法股票投資的具體策略0任務(wù)引入

投資理財是人們?nèi)粘Ｉ钪胁豢苫蛉钡囊婚T學(xué)問。投資理財早已成為一個熱門和成熟的行業(yè)，在一個人一生的收入中，投資理財收入的占比越來越高，個人投資理財勢必會成為今后經(jīng)濟金融界的熱門話題。通常的投資與理財工具有股票、債券、基金、銀行理財產(chǎn)品等等，風(fēng)險各不相同。收益越高，風(fēng)險越大，對投資者各項能力要求也越高。正所謂投資有風(fēng)險，入市須謹(jǐn)慎。如果你想要獲得較高的收益回報，并且能夠承擔(dān)較大的風(fēng)險，那么你要開始學(xué)習(xí)專業(yè)的股票投資知識，可以去嘗試股票這種高風(fēng)險高收益的投資品種。1認(rèn)識股票

定義：股票是有價證券的一種主要形式，是指股份有限公司在籌集資金時向出資人簽發(fā)的證明其股東身份并據(jù)以取得利息和紅利的憑證。作為股份公司資本的構(gòu)成部分，股票可以轉(zhuǎn)讓、買賣或作價抵押，是資本市場的主要長期信用工具。股份有限公司借助發(fā)行股票來籌集資金，而投資者通過購買股票獲取一定的股息收入。1）股票是一種出資證明。2）股票的持有者憑借股票來證明自己的股東身份。3）股票持有者憑借股票參加股份發(fā)行企業(yè)的利潤分配。1認(rèn)識股票收益性風(fēng)險性流通性參與性穩(wěn)定性股票的特征1認(rèn)識股票按股東權(quán)利股票分類可分為普通股和優(yōu)先股。優(yōu)先股主要指在利潤分紅及剩余財產(chǎn)分配的權(quán)利方面，優(yōu)先于普通股的股票，優(yōu)先股的投資風(fēng)險遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于普通股，與此相應(yīng)的股東權(quán)利也弱于普通股。按是否允許上市交易按上市地點和所面對的投資者可分為流通股和非流通股。流通股是指在證券交易所取得上市資格，允許掛牌交易的股票。非流通股是指未在證券交易所取得上市資格，不允許掛牌交易的股票。可分為A股、B股、H股、N股與S股。A股是人民幣普通股票，B股是人民幣特種股票，H股也稱國企股，N股是指那些在公司在中國大陸注冊、在紐約上市的外資股，S股是在新加坡交易所上市掛牌的企業(yè)股票。1認(rèn)識股票票面價值在股票票面上標(biāo)明的金額凈值是每股股票所代表的實際資產(chǎn)的價值清算價值指股份公司破產(chǎn)或倒閉后進(jìn)行清算時每股股票所代表的實際價值市場價值指股票在交易過程中由交易雙方達(dá)成的成交價內(nèi)在價值是股票的投資價值，它是由股息收入和市場收益率決定股票價值1認(rèn)識股票市場價格股票的市場價格即股票在股票市場上買賣的價格。股票的市場價格由股票的價值決定，但同時受到許多因素的影響，其中，供求關(guān)系就是最直接的因素。當(dāng)供大于求時，股票價格下跌，當(dāng)供小于求時，股票價格上漲。理論價格股票之所以有價格，是因為股票代表的是持有者的股東權(quán)益。這種股東權(quán)益的直接經(jīng)濟利益，表現(xiàn)為股息、紅利收入。股票的理論價格，就是為獲得這種股息、紅利收入的請求權(quán)而付出的代價，是股息資本化的表現(xiàn)。股票價格1認(rèn)識股票股票價格指數(shù)股票價格指數(shù)也