2012年中級財務(wù)管理_VIP_單元測試試題_.doc

77 / 772012年中級財務(wù)管理_vip_單元測試試題_(1-8全)第一章 總論一、單項選擇題1.企業(yè)允許經(jīng)營者以約定的價格購買一定數(shù)量的本企業(yè)股票，股票的市場價格高于約定價格的部分就是經(jīng)營者所得的報酬，這屬于協(xié)調(diào)所有者與經(jīng)營者利益沖突的（ ）措施。a.股票期權(quán) b.接收 c. 解聘 d.績效股2.某企業(yè)對各所屬單位在所有重大問題的決策與處理上實行高度集權(quán)，各所屬單位則對日常經(jīng)營活動具有較大的自主權(quán)，該企業(yè)采取的財務(wù)管理體制是（ ）。a.集權(quán)型 b.分權(quán)型c.集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合型 d.集權(quán)與分權(quán)相制約型3.企業(yè)采取集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合型財務(wù)管理體制時，通常應(yīng)對下列權(quán)利實施分散的是（ ）。a.費用開支審批權(quán) b.固定資產(chǎn)購置權(quán)c.收益分配權(quán) d.擔(dān)保權(quán)4.下列各項中，不屬于資本市場特點的是（ ）。a.融資期限短b.資本借貸量大c.收益較高但風(fēng)險較大d.主要目的是解決長期投資性資本的需要5.根據(jù)企業(yè)整體戰(zhàn)略目標(biāo)和規(guī)劃，結(jié)合財務(wù)預(yù)測的結(jié)果，對財務(wù)活動進行規(guī)劃，并以指標(biāo)形式落實到每一計劃期間的過程的工作環(huán)節(jié)是指（ ）。a. 財務(wù)考核 b.財務(wù)計劃 c. 財務(wù)決策 d.財務(wù)分析6.下列各項中，屬于利潤最大化目標(biāo)的優(yōu)點的是（ ）。a.反映企業(yè)所承受的風(fēng)險程度b.反映企業(yè)創(chuàng)造利潤與投入資本的關(guān)系c.反映企業(yè)創(chuàng)造剩余產(chǎn)品的能力d.反映企業(yè)取得收益的時間價值因素7.企業(yè)財務(wù)管理體制是指明確下列哪方面的制度（ ）。a.企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的權(quán)限、責(zé)任和利益的制度b.企業(yè)各財務(wù)層級財務(wù)權(quán)限、責(zé)任和利益的制度c.企業(yè)股東會、董事會權(quán)限、責(zé)任和利益的制度d.企業(yè)監(jiān)事會權(quán)限、責(zé)任和利益的制度8.如果企業(yè)的最高決策層直接從事各所屬單位的日常管理，這樣的企業(yè)組織形式為（ ）。a.u型組織 b.h型組織 c.m型組織 d.v型組織9.在下列各種觀點中，考慮了資金的時間價值和投資風(fēng)險，用價值代替價格，有效的規(guī)避了企業(yè)短期行為的財務(wù)管理目標(biāo)是（ ）。a.利潤最大化 b.股東財富最大化 c. 企業(yè)價值最大化 d.資本利潤率最大化10.企業(yè)所采用的財務(wù)管理戰(zhàn)略在不同的經(jīng)濟周期中各有不同。在經(jīng)濟繁榮期，不應(yīng)該選擇的財務(wù)管理戰(zhàn)略是（ ）。a.擴充廠房設(shè)備 b.繼續(xù)建立存貨 c.停產(chǎn)不利產(chǎn)品 d.提高產(chǎn)品價格二、多項選擇題1.相關(guān)者利益最大化目標(biāo)的具體內(nèi)容包括（ ）。a.強調(diào)風(fēng)險與報酬的均衡 b.強調(diào)股東的首要地位c.關(guān)心本企業(yè)普通職工的利益 d.保持與政府部門的良好關(guān)系2.關(guān)于企業(yè)價值最大化目標(biāo)，下列說法正確的有（ ）。a.考慮了資金的時間價值 b.考慮了風(fēng)險與報酬的關(guān)系c.過于理論化，不易操作 d.有助于克服企業(yè)在追求利潤上的短期行為3.采用過度集權(quán)和過度分散都會產(chǎn)生相應(yīng)的成本，下列屬于集中所產(chǎn)生的成本的有（ ）。a.各所屬單位積極性的損失b.各所屬單位財務(wù)決策效率的下降c.各所屬單位資源利用效率的下降d.各所屬單位財務(wù)決策目標(biāo)及財務(wù)行為與企業(yè)整體財務(wù)目標(biāo)的背離4.企業(yè)采取集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合型財務(wù)體制時，通常實施集中的權(quán)利有（ ）。a.籌資、融資權(quán) b.業(yè)務(wù)定價權(quán) c.人員管理權(quán) d.固定資產(chǎn)購置權(quán)5.債權(quán)人為了防止其利益不受侵害，可以采取的保護措施有（ ）。a.在借款合同中加入限制性條款b.發(fā)現(xiàn)企業(yè)有侵蝕其債權(quán)價值意圖時，采取通過市場接收或吞并的措施c.發(fā)現(xiàn)企業(yè)有侵蝕其債權(quán)價值意圖時，采取解聘經(jīng)營者的措施d.發(fā)現(xiàn)企業(yè)有侵蝕其債權(quán)價值意圖時，采取收回借款或停止借款的措施6.下列關(guān)于財務(wù)管理的環(huán)節(jié)表述正確的有（ ）。a.財務(wù)分析是根據(jù)企業(yè)財務(wù)報表等信息資料，采用專門方法，系統(tǒng)分析和評價企業(yè)過去和現(xiàn)在的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果以及未來趨勢的過程b.財務(wù)預(yù)算是指根據(jù)財務(wù)戰(zhàn)略、財務(wù)計劃和各種預(yù)測信息，確定預(yù)算期內(nèi)各種預(yù)算指標(biāo)的過程c.財務(wù)決策是利用有關(guān)信息和特定手段，對企業(yè)的財務(wù)活動施加影響或調(diào)節(jié)，以便實現(xiàn)計劃所規(guī)定的財務(wù)目標(biāo)的過程d.財務(wù)預(yù)測是根據(jù)企業(yè)整體戰(zhàn)略目標(biāo)和規(guī)劃，結(jié)合財務(wù)預(yù)測的結(jié)果，對財務(wù)活動進行規(guī)劃，并以指標(biāo)形式落實到每一計劃期間的過程7.下列各項中，屬于企業(yè)價值最大化目標(biāo)的優(yōu)點的有（ ）。a.克服了短期行為b.考慮了資金時間價值c.考慮了風(fēng)險與報酬的關(guān)系d.在資本市場效率低下的情況下，可利用股價衡量上市公司的價值8.利潤最大化不是企業(yè)最優(yōu)的財務(wù)管理目標(biāo)，其原因包括（ ）。a.沒有考慮利潤和投入資本的關(guān)系b.不能直接反映企業(yè)創(chuàng)造剩余產(chǎn)品的多少c.沒有考慮利潤取得的時間和承受風(fēng)險的大小d.沒有考慮企業(yè)成本的高低9.下列各項中，屬于所有者通過經(jīng)營者傷害債權(quán)人利益的常用方式有（ ）。a.不顧工人的健康和利益b.不征得原有債權(quán)人同意而舉借新債c.不是盡最大努力去實現(xiàn)企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)d.不經(jīng)債權(quán)人的同意，投資于比債權(quán)人預(yù)期風(fēng)險要高的新項目10.在下列各項中，屬于企業(yè)財務(wù)管理的金融環(huán)境內(nèi)容的有（ ）。a.金融機構(gòu) b.通貨膨脹水平 c.金融工具 d.公司法三、判斷題1.相關(guān)者利益最大化目標(biāo)是指保證股東、經(jīng)營者、債權(quán)人三方面關(guān)系人的利益最大化。（ ）2.影響財務(wù)管理的經(jīng)濟環(huán)境因素主要包括經(jīng)濟周期、經(jīng)濟發(fā)展水平、經(jīng)濟政策和金融市場狀況。（ ）3.融資租賃市場的融資期限一般長于資產(chǎn)租賃期限。（ ）4.金融租賃公司介于金融機構(gòu)與企業(yè)之間，它也屬于金融機構(gòu)。（ ）5.金融工具是指融通資金雙方在金融市場上進行資金交易、轉(zhuǎn)讓的工具，借助金融工具，資金從供給方轉(zhuǎn)移到需求方。（ ）6.流通市場是針對金融工具的發(fā)行與最初購買者之間的交易市場。（ ）7.h型結(jié)構(gòu)集權(quán)程度較高，突出整體優(yōu)化，具有較強的戰(zhàn)略研究、實施功能和內(nèi)部協(xié)調(diào)能力。它是目前國際上大的企業(yè)管理體制的主流形式。( )參考答案及解析一、單項選擇題1. 【答案】a【解析】股票期權(quán)是指允許經(jīng)營者以約定的價格購買一定數(shù)量的本企業(yè)股票，股票的市場價格高于約定價格的部分就是經(jīng)營者所得的報酬。績效股是企業(yè)運用每股收益、資產(chǎn)收益率等指標(biāo)來評價經(jīng)營者績效，并視其績效大小給予經(jīng)營者數(shù)量不等的股票作為報酬。如果經(jīng)營者績效未能達到規(guī)定目標(biāo)，經(jīng)營者將喪失原先持有的部分績效股。2. 【答案】c【解析】本題考核的知識點是財務(wù)管理體制各種模式的區(qū)分。3. 【答案】a【解析】各所屬單位在經(jīng)營中必然發(fā)生各種費用，企業(yè)總部沒必要進行集中管理，各所屬單位在遵守財務(wù)制度的原則下，由其負責(zé)人批準(zhǔn)各種合理的用于企業(yè)經(jīng)營管理的費用開支。4. 【答案】a【解析】資本市場又稱長期金融市場，其融資期限長，至少1年以上，最長可達10年甚至10年以上，所以選項a不對。5. 【答案】b【解析】本題主要是考察財務(wù)管理各工作環(huán)節(jié)的含義，要求會區(qū)分不同環(huán)節(jié)的含義。財務(wù)計劃是根據(jù)企業(yè)整體戰(zhàn)略目標(biāo)和規(guī)劃，結(jié)合財務(wù)預(yù)測的結(jié)果，對財務(wù)活動進行規(guī)劃，并以指標(biāo)形式落實到每一計劃期間的過程。6. 【答案】c【解析】本題考核的知識點是財務(wù)管理目標(biāo)的優(yōu)缺點。選項a、b、d是利潤最大化目標(biāo)不具有的優(yōu)點。7. 【答案】b【解析】企業(yè)財務(wù)管理體制是明確企業(yè)各財務(wù)層級財務(wù)權(quán)限、責(zé)任和利益的制度，其核心問題是如何配置財務(wù)管理權(quán)限，企業(yè)財務(wù)管理體制決定著企業(yè)財務(wù)管理的運行機制和實施模式。8. 【答案】a【解析】企業(yè)組織體制大體上有u型組織、h型組織和m型組織等三種組織形式，u型組織的最高決策層直接從事各所屬單位的日常管理；h型組織的最高決策層基本上是一個空殼；m型組織的最高決策層的主要職能是戰(zhàn)略規(guī)劃和關(guān)系協(xié)調(diào)。9. 【答案】c【解析】企業(yè)價值最大化目標(biāo)的優(yōu)點包括：考慮了資金時間價值；考慮了風(fēng)險與報酬的關(guān)系；將企業(yè)長期、穩(wěn)定的發(fā)展和持續(xù)的獲利能力放在首位，能克服企業(yè)在追求利潤上的短期行為；用價值代替價格，有效的規(guī)避了企業(yè)的短期行為。10. 【答案】c【解析】本題考核的知識點是經(jīng)濟周期對企業(yè)財務(wù)管理戰(zhàn)略的影響。在經(jīng)濟繁榮期，應(yīng)選擇的財務(wù)管理戰(zhàn)略包括：擴充廠房設(shè)備；繼續(xù)建立存貨；提高產(chǎn)品價格；開展?fàn)I銷規(guī)劃；增加勞動力。選項c停產(chǎn)不利產(chǎn)品是在經(jīng)濟衰退期應(yīng)采用的財務(wù)管理戰(zhàn)略。二、多項選擇題1. 【答案】abcd【解析】考核的知識點是相關(guān)者利益最大化的具體內(nèi)容。2. 【答案】abcd【解析】考核的知識點是企業(yè)價值最大化目標(biāo)的特點。3. 【答案】ab【解析】集中的“成本”主要是各所屬單位積極性的損失和財務(wù)決策效率的下降；分散的“成本”主要是可能發(fā)生的各所屬單位財務(wù)決策目標(biāo)及財務(wù)行為與企業(yè)整體財務(wù)目標(biāo)的背離以及財務(wù)資源利用效率的下降。4. 【答案】ad【解析】集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合型財務(wù)管理體制的核心內(nèi)容是企業(yè)總部應(yīng)做到制度統(tǒng)一、資金集中、信息集成和人員委派。具體應(yīng)集中制度制定權(quán)，籌資、融資權(quán)，投資權(quán)，用資、擔(dān)保權(quán)，固定資產(chǎn)購置權(quán)，財務(wù)機構(gòu)設(shè)置權(quán)，收益分配權(quán)；分散經(jīng)營自主權(quán)，人員管理權(quán)，業(yè)務(wù)定價權(quán)，費用開支審批權(quán)。5. 【答案】ad【解析】選項b、c為所有者防止經(jīng)營者背離目標(biāo)的措施。6. 【答案】ab【解析】財務(wù)控制是指利用有關(guān)信息和特定手段，對企業(yè)的財務(wù)活動施加影響或調(diào)節(jié)，以便實現(xiàn)計劃所規(guī)定的財務(wù)目標(biāo)的過程；財務(wù)決策是指按照財務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)的總體要求，利用專門的方法對各種備選方案進行比較和分析，并從中選出最佳方案的過程。財務(wù)計劃是根據(jù)企業(yè)整體戰(zhàn)略目標(biāo)和規(guī)劃，結(jié)合財務(wù)預(yù)測的結(jié)果，對財務(wù)活動進行規(guī)劃，并以指標(biāo)形式落實到每一計劃期間的過程。財務(wù)預(yù)測是根據(jù)企業(yè)財務(wù)活動的歷史資料，考慮現(xiàn)實的要求和條件，對企業(yè)未來的財務(wù)活動作出較為具體的預(yù)計和測算的過程。7. 【答案】abc【解析】本題考核的知識點是財務(wù)管理各種目標(biāo)的優(yōu)缺點。以企業(yè)價值最大化作為財務(wù)管理目標(biāo)，企業(yè)的價值過于理論化，不易操作，盡管對于上市公司股票價格的變動在一定程度上揭示了企業(yè)價值的變化，但是股價是受多種因素共同作用的結(jié)果，特別是在資本市場效率低下的情況下，股票價格很難反映企業(yè)價值。8. 【答案】ac【解析】本題考核的知識點是財務(wù)管理各種目標(biāo)的優(yōu)缺點。利潤是企業(yè)在一定期間全部收入和全部成本費用的差額，它不僅直接反映企業(yè)創(chuàng)造剩余產(chǎn)品的多少，而且從一定程度上反映出企業(yè)經(jīng)濟效益的高低和對社會貢獻的大小。9. 【答案】bd【解析】所有者通過經(jīng)營者傷害債權(quán)人利益的常用方式：不經(jīng)債權(quán)人的同意，投資于比債權(quán)人預(yù)期風(fēng)險要高的新項目，這樣會增大償債風(fēng)險；不征得原有債權(quán)人同意而舉借新債，致使原有債權(quán)價值降低。10. 【答案】ac【解析】影響財務(wù)管理的主要金融環(huán)境因素有金融機構(gòu)、金融工具、金融市場等。通貨膨脹水平屬于經(jīng)濟環(huán)境的內(nèi)容，公司法屬于法律環(huán)境的內(nèi)容。三、判斷題1.【答案】【解析】企業(yè)的利益相關(guān)者包括股東、債權(quán)人、企業(yè)經(jīng)營者、客戶、供應(yīng)商、員工、政府等。2.【答案】【解析】經(jīng)濟環(huán)境內(nèi)容十分廣泛，包括經(jīng)濟體制、經(jīng)濟周期、經(jīng)濟發(fā)展水平、宏觀經(jīng)濟政策及社會通貨膨脹水平等。金融市場狀況屬于企業(yè)面對的金融環(huán)境。3.【答案】【解析】考核資本市場的相關(guān)內(nèi)容。融資租賃市場是通過資產(chǎn)租賃實現(xiàn)長期資金融通的市場，它具有融資與融物相結(jié)合的特點，融資期限一般與資產(chǎn)租賃期限一致。4. 【答案】【解析】金融租賃公司屬于非銀行金融機構(gòu)。5.【答案】【解析】本題考點是金融工具的含義。6.【答案】【解析】流通市場又稱為二級市場，它主要處理現(xiàn)有金融工具轉(zhuǎn)讓和變現(xiàn)的交易；發(fā)行市場又稱為一級市場，它主要處理金融工具的發(fā)行與最初購買者之間的交易。7.【答案】【解析】m型結(jié)構(gòu)集權(quán)程度較高，突出整體優(yōu)化，具有較強的戰(zhàn)略研究、實施功能和內(nèi)部協(xié)調(diào)能力。它是目前國際上大的企業(yè)管理體制的主流形式。m型的具體形式有事業(yè)部制、矩陣制、多維結(jié)構(gòu)等。第二章 預(yù)算管理一、單項選擇題1.下列項目中，不屬于總預(yù)算的是（ ）。a.現(xiàn)金預(yù)算b.資本支出預(yù)算c.預(yù)計資產(chǎn)負債表d.預(yù)計利潤表2.下列各項中，能夠直接反映相關(guān)決策的結(jié)果，是實際中選方案的進一步規(guī)劃的是（ ）。a.業(yè)務(wù)預(yù)算 b.專門決策預(yù)算 c.財務(wù)預(yù)算 d.現(xiàn)金預(yù)算3.編制工作量較大，但可以直接從表中查得各種業(yè)務(wù)量下的成本費用預(yù)算，不用再另行計算的彈性預(yù)算編制方法是（ ）。a.公式法 b.列表法 c.圖示法 d.因素法4.在編制預(yù)算的方法中，能夠克服固定預(yù)算方法缺陷的是（ ）。a.滾動預(yù)算b.增量預(yù)算c.彈性預(yù)算d.定期預(yù)算5.某企業(yè)編制第四季度的材料采購預(yù)算，預(yù)計季初材料存量為500千克，季度生產(chǎn)需用量為2500千克，預(yù)計期末存量為300千克，材料采購單價為10元，若材料采購貨款有40%當(dāng)季付清，另外60%在下季度付清，假設(shè)不考慮流轉(zhuǎn)稅的影響，則該企業(yè)預(yù)計資產(chǎn)負債表年末“應(yīng)付賬款”項目為（ ）元。a.1080 b.13800 c.23000 d.16206.下列各項中，沒有直接在現(xiàn)金預(yù)算中得到反映的是（ ）。a.期初期末現(xiàn)金余額 b.現(xiàn)金投放與籌措c.預(yù)算期產(chǎn)量和銷量 d.預(yù)算期現(xiàn)金余缺7.在銷售預(yù)算表中不能反映的項目是（ ）。a.預(yù)計銷售收入b.各季度現(xiàn)銷收入c.收回前期的應(yīng)收賬款額d.預(yù)計生產(chǎn)量8.編制現(xiàn)金預(yù)算需要直接用到相應(yīng)業(yè)務(wù)預(yù)算中的數(shù)據(jù)，下列哪個預(yù)算在編制現(xiàn)金預(yù)算時不會直接用到其數(shù)據(jù)（ ）。a.銷售預(yù)算b.直接人工預(yù)算c.生產(chǎn)預(yù)算d.制造費用預(yù)算9.下列關(guān)于現(xiàn)金預(yù)算表中各項目的關(guān)系式正確的是（ ）。 a.現(xiàn)金收入-現(xiàn)金支出=現(xiàn)金余缺b.期初現(xiàn)金余額+現(xiàn)金收入-現(xiàn)金支出=現(xiàn)金余缺c.現(xiàn)金余缺-現(xiàn)金籌措（現(xiàn)金不足時）=期末現(xiàn)金余額d.現(xiàn)金余缺+現(xiàn)金投放（現(xiàn)金多余時）=期末現(xiàn)金余額10.下列各項中，不屬于預(yù)算特征的是（ ）。a.與企業(yè)的戰(zhàn)略或目標(biāo)保持一致b.可比性強c.數(shù)量化d.可執(zhí)行性二、多項選擇題1.下列各項屬于輔助預(yù)算的有（ ）。a.銷售預(yù)算b.生產(chǎn)預(yù)算c.專門決策預(yù)算d.現(xiàn)金預(yù)算2.固定預(yù)算編制方法是根據(jù)預(yù)算期內(nèi)正常的、可實現(xiàn)的某一既定業(yè)務(wù)量水平為基礎(chǔ)來編制的預(yù)算，這種預(yù)算方法的缺點表現(xiàn)為（ ）。a.使預(yù)算期間與會計期間相脫離b.過于呆板c.可比性差d.編制工作量大3.下列各項，屬于零基預(yù)算優(yōu)點的有（ ）。a.不受現(xiàn)有費用項目的限制b.不受現(xiàn)行預(yù)算的束縛c.能夠調(diào)動各方面節(jié)約費用的積極性d.有利于促使各基層單位精打細算，合理使用資金4.下列各項中，屬于滾動預(yù)算優(yōu)點的有（ ）。a.能使企業(yè)各級管理人員對未來始終保持整整12個月時間的考慮和規(guī)劃b.保證企業(yè)的經(jīng)營管理工作能夠穩(wěn)定而有序地進行c.能使預(yù)算期間與會計期間相對應(yīng)d.便于將實際數(shù)與預(yù)算數(shù)進行對比5.下列各項中，能夠在材料采購預(yù)算中找到的內(nèi)容有（ ）。a.預(yù)計材料耗用量 b.材料計劃采購單價c.預(yù)計材料采購成本 d.應(yīng)付材料款的支付情況6. 在下列各項中，被納入現(xiàn)金預(yù)算的有（ ）。a.繳納稅金 b.經(jīng)營性現(xiàn)金支出 c.資本性現(xiàn)金支出 d.股利與利息支出7.某期現(xiàn)金預(yù)算中計算出現(xiàn)金余缺為負數(shù)，單純從財務(wù)預(yù)算調(diào)劑現(xiàn)金余缺的角度看，該期宜采用的措施有（ ）。a.償還部分借款利息b.償還部分借款本金c.拋售短期有價證券d.借入短期借款8.下列各項預(yù)算中，在編制預(yù)計資產(chǎn)負債表時需要直接用到其數(shù)據(jù)的有（ ）。a.銷售預(yù)算b.生產(chǎn)預(yù)算c.材料采購預(yù)算d.直接人工預(yù)算9.同時包括實物量指標(biāo)和價值量指標(biāo)的預(yù)算有（ ）。a.銷售預(yù)算b.生產(chǎn)預(yù)算c.材料采購預(yù)算d.現(xiàn)金預(yù)算10.預(yù)算的作用包括（ ）。a.反映企業(yè)未來期間的實際經(jīng)營結(jié)果b.可以實現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部各個部門之間的協(xié)調(diào)c.通過引導(dǎo)和控制經(jīng)濟活動、使企業(yè)經(jīng)營達到預(yù)期目標(biāo)d.可以作為業(yè)績考核的標(biāo)準(zhǔn)三、判斷題1.在各項預(yù)算中，構(gòu)成全面預(yù)算體系最后環(huán)節(jié)的是專門決策預(yù)算。（ ）2.材料采購預(yù)算和直接人工預(yù)算均同時反映業(yè)務(wù)量消耗和成本消耗，但后一種預(yù)算的支出均屬于現(xiàn)金支出。（ ）3.專門決策預(yù)算主要是長期投資決策預(yù)算，它往往涉及長期建設(shè)項目的資金投放與籌集，并經(jīng)常跨越多個年度。（ ）4.企業(yè)的業(yè)務(wù)預(yù)算和財務(wù)預(yù)算多為1年為期的長期預(yù)算，年內(nèi)再按季或月細分，而且預(yù)算期間往往與會計期間保持一致。（ ）5.預(yù)算委員會或財務(wù)管理部門負責(zé)預(yù)算管理事宜，并對企業(yè)法定代表人負責(zé)。（ ）6.企業(yè)正式下達執(zhí)行的預(yù)算，一般不予調(diào)整。（ ）7.預(yù)計銷售和管理費用現(xiàn)金支出總額就等于預(yù)計的銷售和管理費用的總額。（ ）8.當(dāng)現(xiàn)金余缺大于期末現(xiàn)金余額時，應(yīng)將超過期末余額以上的多余現(xiàn)金進行投資；當(dāng)現(xiàn)金余缺小于期末現(xiàn)金余額時，應(yīng)籌措現(xiàn)金，籌措的現(xiàn)金越多越好。（ ）四、計算分析題1.某公司生產(chǎn)經(jīng)營單一產(chǎn)品，當(dāng)前的銷售額為4億元，當(dāng)前銷售成本率為50%，銷售成本以外的其他費用占收入的比率為34%。經(jīng)公司營銷部門的銷售預(yù)測，確定該企業(yè)預(yù)算年度營銷目標(biāo)為本企業(yè)產(chǎn)品的全國市場占有率達到20%。假定公司現(xiàn)有投資資本平均總額為10億元，預(yù)計要達到同行業(yè)平均的投資資本回報率12%的水平，為了實現(xiàn)此目標(biāo)，公司確定了如下調(diào)整方案：方案1，預(yù)計銷售額比當(dāng)前提高25%，假定其他條件不變；方案2，預(yù)計銷售額比當(dāng)前提高25%，生產(chǎn)性部分的成本必須在原有基礎(chǔ)上降低10%，即銷售成本率由50%降低到45%，其他條件不變。要求：（1）按照同行業(yè)平均的投資資本回報率標(biāo)準(zhǔn)確定公司應(yīng)該完成的目標(biāo)利潤為多少；（2）采用方案1確認公司能否完全實現(xiàn)目標(biāo)利潤水平；（3）采用方案2確認公司能否完全實現(xiàn)目標(biāo)利潤水平；（4）若要完全實現(xiàn)同行業(yè)的平均的投資資本回報率水平，預(yù)計銷售額可以比當(dāng)前提高25%，生產(chǎn)性部分的成本可以在原有基礎(chǔ)上降低10%，則目標(biāo)費用總額應(yīng)控制在什么水平？2. c公司為一般納稅人，購銷業(yè)務(wù)適用的增值稅稅率為17，只生產(chǎn)一種產(chǎn)品。相關(guān)預(yù)算資料如下：資料一：預(yù)計每個季度實現(xiàn)的銷售收入（含增值稅）均以賒銷方式售出，其中60在本季度內(nèi)收到現(xiàn)金，其余40要到下一季度收訖，假定不考慮壞賬因素。部分與銷售預(yù)算有關(guān)的數(shù)據(jù)如下表所示：項目一季度二季度三季度四季度預(yù)計銷售收入*100000110000*增值稅銷項稅額*17000（d）*預(yù)計含稅銷售收入117000（b）*128700期初應(yīng)收賬款20800*第一季度銷售當(dāng)期收現(xiàn)額（a）第二季度銷售當(dāng)期收現(xiàn)額（c）第三季度銷售當(dāng)期收現(xiàn)額*第四季度銷售當(dāng)期收現(xiàn)額（e）經(jīng)營現(xiàn)金收入合計*117000124020128700說明：上表中“*”表示省略的數(shù)據(jù)。資料二：預(yù)計每個季度所需要的直接材料（含增值稅）均以賒購方式采購，其中50于本季度內(nèi)支付現(xiàn)金，其余50需要到下個季度付訖，假定不存在應(yīng)付賬款到期現(xiàn)金支付能力不足的問題。部分與直接材料采購預(yù)算有關(guān)的數(shù)據(jù)如下表所示：項目一季度二季度三季度四季度預(yù)計材料采購成本60000*65000*增值稅進項稅額*（g）11050*預(yù)計含稅采購金額合計（f）702007605077220期初應(yīng)付賬款1000035100（h）*第一季度采購當(dāng)期支出額*第二季度采購當(dāng)期支出額*第三季度采購當(dāng)期支出額38025第四季度采購當(dāng)期支出額*材料采購現(xiàn)金支出合計45100* 說明：上表中“*”表示省略的數(shù)據(jù)。要求：（1）根據(jù)資料一確定該表中用字母表示的數(shù)值（不需要列示計算過程）。（2）根據(jù)資料二確定該表中用字母表示的數(shù)值（不需要列示計算過程）。（3）根據(jù)資料一和資料二，計算預(yù)算年度應(yīng)收賬款和應(yīng)付賬款的年末余額。五、綜合題a公司2010年1月份現(xiàn)金收支的預(yù)計資料如下：（1）1月1日的現(xiàn)金（包括銀行存款）余額為13700元，已收到未入賬支票40400元。（2）產(chǎn)品售價8元/件。2009年11月銷售20000件，2009年12月銷售30000件，2010年1月預(yù)計銷售40000件，2月預(yù)計銷售25000件。根據(jù)經(jīng)驗，商品售出后當(dāng)月可收回貨款的60%，次月收回30，再次月收回8，另外2為壞賬。（3）進貨成本為5元/件，平均在15天后付款。編制預(yù)算時月底存貨為次月銷售的10加1000件。12月底的實際存貨為4000件，應(yīng)付賬款余額為77500元。（4）1月的費用預(yù)算為85000元，其中折舊為12000元，其余費用須當(dāng)月用現(xiàn)金支付。（5）預(yù)計1月份將購置設(shè)備一臺，支出150000元，須當(dāng)月付款。（6）1月份預(yù)交所得稅20000元。（7）現(xiàn)金不足時可從銀行借入，借款額為10000元的倍數(shù)，利息在還款時支付。期末現(xiàn)金余額不少于5000元。要求：編制2010年1月份的現(xiàn)金預(yù)算（請將結(jié)果填列在答題卷給定的“1月份現(xiàn)金預(yù)算”表格中，分別列示各項收支金額）。1月份現(xiàn)金預(yù)算單位：元項目金額期初現(xiàn)金現(xiàn)金收入：可使用現(xiàn)金合計現(xiàn)金支出：現(xiàn)金支出合計現(xiàn)金多余（或不足）借入銀行借款期末現(xiàn)金余額參考答案及解析一、單項選擇題1. 【答案】b【解析】總預(yù)算包括現(xiàn)金預(yù)算、預(yù)計資產(chǎn)負債表和預(yù)計利潤表。資本支出預(yù)算屬于專門決策預(yù)算。2. 【答案】b【解析】專門決策預(yù)算能夠直接反映相關(guān)決策的結(jié)果，它是實際中選方案的進一步規(guī)劃。3. 【答案】b【解析】彈性預(yù)算編制的方法主要有公式法和列表法，其中列表法可以直接從表中查得各種業(yè)務(wù)量下的成本費用預(yù)算，不用另行計算，因此直接、簡便。4.【答案】c【解析】固定預(yù)算是根據(jù)預(yù)算期內(nèi)某一既定業(yè)務(wù)量來編制，過于呆板、可比性差；而彈性預(yù)算是編制出一套適應(yīng)多種業(yè)務(wù)量的預(yù)算，預(yù)算范圍寬、可比性強。因此，彈性預(yù)算可以克服固定預(yù)算的缺陷。5. 【答案】b【解析】材料采購量=生產(chǎn)需用量+期末存量-期初存量=2500+300-500=2300（千克）采購金額=230010=23000（元）期末應(yīng)付賬款=2300060%=13800（元）6. 【答案】c【解析】現(xiàn)金預(yù)算體現(xiàn)的是價值指標(biāo)，不反映預(yù)算期產(chǎn)量和銷量。7. 【答案】d【解析】銷售預(yù)算表中無法反映預(yù)計生產(chǎn)量。8. 【答案】c【解析】生產(chǎn)預(yù)算因為只反映數(shù)量指標(biāo)，不反映價值量指標(biāo)，所以不能為現(xiàn)金預(yù)算的編制直接提供數(shù)據(jù)。9. 【答案】b【解析】現(xiàn)金余缺+現(xiàn)金籌措（現(xiàn)金不足時）=期末現(xiàn)金余額，或：現(xiàn)金余缺-現(xiàn)金投放（現(xiàn)金多余時）=期末現(xiàn)金余額。10. 【答案】b【解析】預(yù)算有兩個特征：首先，編制預(yù)算的目的是促成企業(yè)以最經(jīng)濟有效的方式實現(xiàn)預(yù)定目標(biāo)，因此，預(yù)算必須與企業(yè)的戰(zhàn)略或目標(biāo)保持一致；其次，預(yù)算作為一種數(shù)量化的詳細計劃，它是對未來活動的細致、周密安排，是未來活動的經(jīng)營依據(jù)，數(shù)量化和可執(zhí)行性是預(yù)算最主要的特征。二、多項選擇題1.【答案】abc【解析】財務(wù)預(yù)算又稱為總預(yù)算，業(yè)務(wù)預(yù)算和專門決策預(yù)算相應(yīng)稱為輔助預(yù)算或分預(yù)算。2.【答案】bc【解析】固定預(yù)算的缺點表現(xiàn)在：一是過于呆板，二是可比性差。選項a屬于滾動預(yù)算編制方法的缺點。固定預(yù)算只編制某一既定業(yè)務(wù)量下的預(yù)算，預(yù)算工作量大不是其缺點。3. 【答案】abcd【解析】零基預(yù)算的優(yōu)點表現(xiàn)在：不受現(xiàn)有費用項目的限制；不受現(xiàn)行預(yù)算的束縛；能夠調(diào)動各方面節(jié)約費用的積極性；有利于促使各基層單位精打細算，合理使用資金。4. 【答案】ab【解析】本題的考點是滾動預(yù)算相比定期預(yù)算的優(yōu)點。5. 【答案】abcd【解析】材料采購預(yù)算在編制過程中要根據(jù)預(yù)計耗用量確定采購量，根據(jù)采購量和單價確定采購成本，并根據(jù)各季現(xiàn)付與支付賒購貨款的可能情況反映現(xiàn)金支出。6. 【答案】abcd【解析】現(xiàn)金預(yù)算主要反映現(xiàn)金收支差額和現(xiàn)金籌措使用情況。該預(yù)算中現(xiàn)金收入主要指經(jīng)營活動的現(xiàn)金收入；現(xiàn)金支出除了涉及有關(guān)直接材料、直接人工、制造費用和銷售與管理費用方面的經(jīng)營性現(xiàn)金支出外，還包括用于繳納稅金、股利分配等支出，另外還包括購買設(shè)備等資本性支出。7. 【答案】cd【解析】現(xiàn)金預(yù)算中計算出現(xiàn)金余缺為負數(shù)，說明企業(yè)存在現(xiàn)金短缺，需要籌集資金，本題選項a、b會導(dǎo)致現(xiàn)金流出企業(yè)，不符合題目要求。選項c、d屬于籌集資金的措施，符合題意。8. 【答案】ac【解析】銷售預(yù)算可以為預(yù)計資產(chǎn)負債表提供年末應(yīng)收賬款的數(shù)據(jù)，材料采購預(yù)算可以提供年末應(yīng)付賬款的數(shù)據(jù)。生產(chǎn)預(yù)算和直接人工預(yù)算不能為預(yù)計資產(chǎn)負債表的編制直接提供數(shù)據(jù)。9. 【答案】ac【解析】生產(chǎn)預(yù)算只包括實物量指標(biāo)，現(xiàn)金預(yù)算只包括價值量指標(biāo)。10. 【答案】bcd【解析】預(yù)算的作用主要表現(xiàn)在以下幾個方面：（1）預(yù)算通過引導(dǎo)和控制經(jīng)濟活動、使企業(yè)經(jīng)營達到預(yù)期目標(biāo)；（2）預(yù)算可以實現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部各個部門之間的協(xié)調(diào)；（3）預(yù)算可以作為業(yè)績考核的標(biāo)準(zhǔn)。三、判斷題1.【答案】【解析】財務(wù)預(yù)算是全面預(yù)算體系的最后環(huán)節(jié)，可以從價值方面總括地反映專門決策預(yù)算與業(yè)務(wù)預(yù)算的結(jié)果。2.【答案】【解析】材料采購有賒購、現(xiàn)購問題，但工資不應(yīng)拖欠，均應(yīng)用現(xiàn)金支付。3.【答案】【解析】專門決策預(yù)算主要是長期投資決策預(yù)算，又稱資本支出預(yù)算，通常是指與項目投資決策相關(guān)的專門預(yù)算，它往往涉及長期建設(shè)項目的資金投放于籌集，并經(jīng)?？缭蕉鄠€年度。4.【答案】【解析】業(yè)務(wù)預(yù)算和財務(wù)預(yù)算多為1年為期的短期預(yù)算，長期預(yù)算是預(yù)算期在1年以上的預(yù)算。5.【答案】【解析】企業(yè)董事會或者經(jīng)理辦公會可以根據(jù)情況設(shè)立預(yù)算委員會或者指定財務(wù)管理部門負責(zé)預(yù)算管理事宜，并對企業(yè)法定代表人負責(zé)。6.【答案】【解析】企業(yè)正式下達執(zhí)行的預(yù)算，一般不予調(diào)整。預(yù)算執(zhí)行單位在執(zhí)行中由于市場環(huán)境、經(jīng)營條件、政策法規(guī)等發(fā)生重大變化，致使預(yù)算的編制基礎(chǔ)不成立，或者導(dǎo)致預(yù)算執(zhí)行結(jié)果產(chǎn)生重大偏差的，可以調(diào)整預(yù)算。7.【答案】【解析】預(yù)計出的銷售及管理費用總額要扣除非付現(xiàn)的折舊費用得到的才是銷售及管理費用現(xiàn)金支出總額。8.【答案】【解析】當(dāng)現(xiàn)金余缺大于期末現(xiàn)金余額時，應(yīng)將超過期末余額以上的多余現(xiàn)金進行投資；當(dāng)現(xiàn)金余缺小于期末現(xiàn)金余額時，應(yīng)籌措現(xiàn)金，直到現(xiàn)金總額達到要求的期末現(xiàn)金余額。四、計算分析題1. 【答案】（1）目標(biāo)利潤=1012%=1.2（億元）（2）預(yù)計利潤=4（1+25%）-4（1+25%）50%-4（1+25%）34%=0.8（億元）方案1不能實現(xiàn)目標(biāo)利潤計劃。（3）預(yù)計利潤=4（1+25%）-4（1+25%）45%-4（1+25%）34%=1.05（億元）方案2不能實現(xiàn)目標(biāo)利潤計劃。（4）1.2=4（1+25%）-4（1+25%）45%-目標(biāo)費用額目標(biāo)費用總額=4（1+25%）-4（1+25%）45%-1.2=1.55（億元）2. 【答案】（1）a70200（元），b117000（元），c70200（元），d18700（元），e77220（元）（2）f70200（元），g10200（元），h35100（元）（3）應(yīng)收賬款年末余額1287004051480（元）應(yīng)付賬款年末余額772205038610（元）五、綜合題【答案】1月份現(xiàn)金預(yù)算單位：元項目金額期初現(xiàn)金13700現(xiàn)金收入：支票收款4040011月銷售20000件200008%8=1280012月銷售30000件3000030%8=720001月銷售40000件4000060%8=192000銷貨收現(xiàn)合計276800可使用現(xiàn)金合計330900現(xiàn)金支出：上月應(yīng)付賬款77500本月進貨本月付現(xiàn)現(xiàn)金支出本月銷售40000件+月末（2500件+1000件）-月初4000件5元/件50%=98750付現(xiàn)費用85000-12000=73000購置設(shè)備150000所得稅20000現(xiàn)金支出合計419250現(xiàn)金多余（或不足）（88350）借入銀行借款100000期末現(xiàn)金余額11650第三章 籌資管理一、單項選擇題1.在企業(yè)的資本金管理中，應(yīng)遵循的原則不包括（ ）。a.籌措及時原則 b.資本確定原則c.資本充實原則 d.資本維持原則2.相對于銀行借款籌資而言，股票籌資的特點是（ ）。a.籌資速度快 b.籌資成本高 c.財務(wù)風(fēng)險大 d.彈性好4.借款人或第三人不轉(zhuǎn)移財產(chǎn)的占有，將該財產(chǎn)作為債權(quán)擔(dān)保的貸款為（ ）。a.信用貸款 b.保證貸款 c.抵押貸款 d.質(zhì)押貸款5.如果企業(yè)一定期間內(nèi)的固定性經(jīng)營成本和固定資本成本均不為零，則由上述因素共同作用而導(dǎo)致的杠桿效應(yīng)屬于（ ）。a.經(jīng)營杠桿效應(yīng) b.財務(wù)杠桿效應(yīng)c.總杠桿效應(yīng) d.風(fēng)險杠桿效應(yīng)6.下列各項中，不屬于融資租賃租金構(gòu)成項目的是（ ）。a.租賃設(shè)備維護費 b.租賃期間利息c.租賃手續(xù)費 d.租賃設(shè)備的價款 7.某企業(yè)產(chǎn)銷量和資金變化情況如下表：年度產(chǎn)銷量（萬件）資金占用（萬元）2006200720082009201058555060655046485354采用高低點法確定的單位變動資金為( )元。a.0.40 b.0.53c.0.42 d.0.558.下列關(guān)于企業(yè)籌資分類的說法不正確的是（ ）。a.按所籌集資金的使用期限不同，分為長期籌資和短期籌資b.按資金的來源范圍不同，分為內(nèi)部籌資和外部籌資c.按是否以金融機構(gòu)為媒介，分為直接籌資和間接籌資d.按資金的來源渠道不同，分為股權(quán)籌資、債務(wù)籌資及衍生工具籌資9.下列成本費用中屬于資本成本中的占用費的是（ ）。a.股票發(fā)行費 b.借款手續(xù)費 c.證券發(fā)行印刷費 d.股利10.某公司增發(fā)的普通股的市價為12元股，籌資費用率為市價的5，最近剛發(fā)放的股利為每股0.6元，已知該股票的資本成本率為11，則該股票的股利年增長率為（ ）。a.5.45% b.5.39% c.5.68% d.10.34%11.某企業(yè)向銀行取得借款300萬元，年利率6%，期限4年。每年付息一次，到期還本，所得稅稅率25%，手續(xù)費忽略不計，則該項借款的資本成本為( )。a.4.5%b.4.18%c.5.52%d.5.68%12.a公司發(fā)行總面額1000萬元，票面利率為10，償還期限4年，發(fā)行費率4，所得稅稅率為25的債券，該債券發(fā)行價為991.02萬元，則采用折現(xiàn)模式計算的債券資本成本為（ ）。（p/a，9%，4）=3.2397，（p/f，9%，4）=0.7084a.8 b.8.74 c.9 d.9.9713.某企業(yè)的產(chǎn)權(quán)比率為0.6（按市場價值計算），債務(wù)平均利率為15%，股東權(quán)益資本成本是22%，所得稅稅率為25%。則平均資本成本為( )。a.17.97% b.16.75%c.18.45% d.19.38%二、多項選擇題1.計算平均資本成本時，權(quán)數(shù)的確定可以選擇（ ）。a.賬面價值權(quán)數(shù) b.市場價值權(quán)數(shù)c.目標(biāo)價值權(quán)數(shù) d.清算價值權(quán)數(shù)2.下列措施中有利于降低