商業(yè)銀行的資本金管理課件

第八章商業(yè)銀行的資本金管理資本金的作用資本籌集巴塞爾協(xié)議新資本協(xié)議我國對(duì)資本充足率的管理1第八章商業(yè)銀行的資本金管理資本金的作用1第一節(jié)商業(yè)銀行資本金的作用一、商業(yè)銀行資本金的概念1、商業(yè)銀行資本金的內(nèi)容：商業(yè)銀行在開業(yè)注冊登記時(shí)所載明、界定銀行經(jīng)營規(guī)模的資金；商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)經(jīng)營過程中通過各種方式不斷補(bǔ)充的資金。2第一節(jié)商業(yè)銀行資本金的作用一、商業(yè)銀行資本金的概念22、

商業(yè)銀行資本金與一般企業(yè)資本金的區(qū)別一般企業(yè)商業(yè)銀行包含的內(nèi)容所有者權(quán)益所有者權(quán)益部分債務(wù)資本在全部資產(chǎn)中的比重30%左右10%左右固定資產(chǎn)的形成與資本的關(guān)聯(lián)程度不大明顯32、

商業(yè)銀行資本金與一般企業(yè)資本金的區(qū)別一般企業(yè)商業(yè)銀行包二、商業(yè)銀行資本金的作用:1、商業(yè)銀行開業(yè)、正常運(yùn)轉(zhuǎn)和發(fā)展的必要前提和保證2、商業(yè)銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的最后一道防線3、對(duì)存款人利益的一種有力保障4、滿足監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)管的需要4二、商業(yè)銀行資本金的作用:4第二節(jié)資本籌集一、商業(yè)銀行資本的外部籌集可采用：1、發(fā)行普通股2、發(fā)行優(yōu)先股3、發(fā)行債券5第二節(jié)資本籌集一、商業(yè)銀行資本的外部籌集可采用：51、發(fā)行普通股普通股:是商業(yè)銀行資本的主體和基礎(chǔ)，是指具有普通權(quán)利的股份。這種權(quán)利主要體現(xiàn)在三個(gè)方面：普通股股東對(duì)銀行擁有經(jīng)營決策權(quán)；對(duì)銀行的利潤和資產(chǎn)有分享權(quán)；在銀行增發(fā)普通股時(shí)，享有新股優(yōu)先認(rèn)購權(quán)。61、發(fā)行普通股6以普通股籌集資本的優(yōu)點(diǎn)在于：股息的多少根據(jù)銀行盈利而定；由于普通股股金是不需要償還的，資金穩(wěn)定；對(duì)投資者吸引力大，有利于銀行籌集資本。7以普通股籌集資本的優(yōu)點(diǎn)在于：7發(fā)行普通股籌資有以下缺點(diǎn)：會(huì)削弱原股東對(duì)銀行的控制權(quán)。將使普通股股東的收益降低。發(fā)行成本高。8發(fā)行普通股籌資有以下缺點(diǎn)：82、發(fā)行優(yōu)先股優(yōu)先股:是指在收益和剩余財(cái)產(chǎn)分配上優(yōu)先于普通股的股票。優(yōu)先股股東一般可以按事先約定的條件取得固定利率的股息，但優(yōu)先股股東沒有投票決策權(quán)和選舉權(quán)。92、發(fā)行優(yōu)先股9商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本，有以下優(yōu)點(diǎn)：不會(huì)削弱普通股股東的控制權(quán)；商業(yè)銀行不必向其支付紅利，普通股股東的紅利水平不會(huì)下降；與債務(wù)利息相比不構(gòu)成固定的債務(wù)負(fù)擔(dān)。10商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本，有以下優(yōu)點(diǎn)：10商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本有以下缺點(diǎn)：較一般負(fù)債成本較高；沒有稅收的優(yōu)惠；降低銀行的信譽(yù)。11商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本有以下缺點(diǎn)：113．發(fā)行債券發(fā)行債券籌資的優(yōu)點(diǎn)在于：通常發(fā)行債券的成本要比發(fā)行股票的成本低；不必繳存準(zhǔn)備金；可以強(qiáng)化財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)。123．發(fā)行債券12發(fā)行債券籌集資本的缺點(diǎn)：債務(wù)資本不是永久性資本，它有一定的期限;債務(wù)資本不同于股東權(quán)益，它對(duì)增強(qiáng)公眾信心的能力不如權(quán)益資本。

13發(fā)行債券籌集資本的缺點(diǎn)：13可轉(zhuǎn)換債券

它是一種可以在特定時(shí)間、按特定條件轉(zhuǎn)換為普通股票的特殊企業(yè)債券?？赊D(zhuǎn)換債券兼具債券和股票的特征。債權(quán)性。股權(quán)性?？赊D(zhuǎn)換性。14可轉(zhuǎn)換債券14商業(yè)銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的優(yōu)點(diǎn)：①降低銀行的籌資成本②銀行可選擇有利的時(shí)機(jī)發(fā)行③銀行可設(shè)計(jì)不同報(bào)酬率和不同轉(zhuǎn)換價(jià)格的可轉(zhuǎn)換債券④當(dāng)轉(zhuǎn)化為普通股后，債券本金就不需償還15商業(yè)銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的優(yōu)點(diǎn)：15商業(yè)銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的缺點(diǎn)：股本可能被稀釋到期利息的還貸流不確定16商業(yè)銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的缺點(diǎn)：16次級(jí)債券

商業(yè)銀行發(fā)行的、本金和利息的清償順序列于商業(yè)銀行其他負(fù)債之后、先于商業(yè)銀行股權(quán)資本的債券，屬于商業(yè)銀行附屬資本。

17次級(jí)債券17次級(jí)債券的優(yōu)點(diǎn)發(fā)行限制較少，操作方便。次級(jí)債券的缺點(diǎn)次級(jí)債券只是在一定期限內(nèi)具有資本的屬性，并非銀行的自有資本，最終仍需要償還。18次級(jí)債券的優(yōu)點(diǎn)18二、商業(yè)銀行資本的內(nèi)部籌集1.增加各種準(zhǔn)備金損失準(zhǔn)備金資本準(zhǔn)備金2.收益留存資本盈余未分配利潤

19二、商業(yè)銀行資本的內(nèi)部籌集19銀行資本內(nèi)部籌集的優(yōu)點(diǎn)：1）不必依靠公開市場籌集資金，可免去發(fā)行成本，因而成本較低；2）不會(huì)使股東控制權(quán)削弱，避免了股東所有權(quán)的稀釋和所持有股票的每股收益的稀釋。20銀行資本內(nèi)部籌集的優(yōu)點(diǎn)：20銀行資本內(nèi)部籌集的缺點(diǎn)：1）政府當(dāng)局對(duì)銀行適度資本金規(guī)模的限制。2）要受銀行所能獲得的凈利潤規(guī)模的限制。3）要受銀行股利分配政策的影響。21銀行資本內(nèi)部籌集的缺點(diǎn)：21第三節(jié)商業(yè)銀行資本適度標(biāo)準(zhǔn)一、資本適度標(biāo)準(zhǔn)的演變資本與存款比率資本與總資產(chǎn)比率資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)比率紐約公式綜合分析法22第三節(jié)商業(yè)銀行資本適度標(biāo)準(zhǔn)一、資本適度標(biāo)準(zhǔn)的演變22

二、《巴塞爾協(xié)議》及《補(bǔ)充協(xié)議》（一）《巴塞爾協(xié)議》的產(chǎn)生1988年7月底，由西方十國集團(tuán)中央銀行和金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)組成的巴塞爾銀行管理與監(jiān)督實(shí)施委員會(huì)通過了《關(guān)于統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議》，也稱《巴塞爾協(xié)議》。23二、《巴塞爾協(xié)議》及《補(bǔ)充協(xié)議》23（二）《巴塞爾協(xié)議》的主要內(nèi)容

①資本的組成。核心資本，又稱為一級(jí)資本。這類資本主要包括實(shí)收股本(普通股、永久性優(yōu)先股)和公開儲(chǔ)備(未分配利潤、盈余公積、資本公積)等組成24（二）《巴塞爾協(xié)議》的主要內(nèi)容24附屬資本也稱為補(bǔ)充資本或二級(jí)資本。它是商業(yè)銀行的債務(wù)型資本。附屬資本具體包括：有到期日的優(yōu)先股、未公開儲(chǔ)備、資產(chǎn)重估儲(chǔ)備、普通準(zhǔn)備金或普通呆帳準(zhǔn)備金、可轉(zhuǎn)換債券和長期次級(jí)債務(wù)。25附屬資本也稱為補(bǔ)充資本或二級(jí)資本。它是商業(yè)銀行的債務(wù)型資本。

②風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)制。協(xié)議對(duì)不同資產(chǎn)分別給予0%、10%、20%、50%、100%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)。

26②風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)制。協(xié)議對(duì)不同資產(chǎn)分別給予0%、10%、20資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重0%現(xiàn)金以一國貨幣計(jì)價(jià)并以該貨幣融資的、對(duì)中央政府和中央銀行的債權(quán)對(duì)經(jīng)合組織中央政府和中央銀行的其它債權(quán)以經(jīng)合組織中央政府證券作為抵押或由經(jīng)合組織中央政府擔(dān)保的債權(quán)0%、10%、20%或50%（由各國自行決定）對(duì)國內(nèi)公共部門（不包括中央政府）的債權(quán)和由此類機(jī)構(gòu)擔(dān)?；蛞源祟悪C(jī)構(gòu)所發(fā)證券作為抵押的貸款27資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重2720%對(duì)多邊開發(fā)銀行的債權(quán)，以及由這類銀行提供擔(dān)?；蛞赃@類銀行所發(fā)債券作為抵押的債權(quán)對(duì)經(jīng)合組織國家注冊銀行的債權(quán)，以及由經(jīng)合組織國家注冊銀行提供擔(dān)保的貸款對(duì)經(jīng)合組織以外國家注冊銀行剩余期限在1年期內(nèi)的債權(quán)和由經(jīng)合組織以外國家注冊的銀行提供擔(dān)保的、剩余期限在1年之內(nèi)的貸款對(duì)非本國的經(jīng)合組織國家公共機(jī)構(gòu)（不包括中央政府）的債權(quán)，以及由這些機(jī)構(gòu)提供擔(dān)?；蛞云渌l(fā)證券作為抵押的貸款托收現(xiàn)金2820%2850%完全由借款人使用或以出租房屋為抵押的貸款2950%29100%對(duì)私人部門的債權(quán)對(duì)在經(jīng)合組織國家之外注冊銀行的債權(quán)，剩余期限在1年以上對(duì)經(jīng)合組織以外中央政府的債權(quán)（以本國貨幣計(jì)價(jià)和融資的除外）對(duì)公共部門所屬的商業(yè)公司的債權(quán)辦公樓、廠房設(shè)備和其它固定資產(chǎn)不動(dòng)產(chǎn)和其它投資（包括未并表的對(duì)其它公司的投資）由其它銀行發(fā)行的資本工具（從資本中扣除的除外）30100%30

資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)轉(zhuǎn)換系數(shù)為100%的表外業(yè)務(wù)直接信用替代（對(duì)一般債務(wù)的擔(dān)保，包括對(duì)貸款和債券起擔(dān)保作用的備用信用證）銀行承兌業(yè)務(wù)及其參與的直接信用替代（也就是備用信用證）回購協(xié)議（saleandrepurchaseagreement）和有追索權(quán)的資產(chǎn)出售，該資產(chǎn)出售并沒有包括在資產(chǎn)負(fù)債表中購買資產(chǎn)的遠(yuǎn)期性協(xié)議（forwardagreements）31資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)3轉(zhuǎn)換系數(shù)為50%的表外業(yè)務(wù)與某些交易相關(guān)的或有業(yè)務(wù)（contingencies）（即投標(biāo)保證金、履約保證金、擔(dān)保書和與特殊業(yè)務(wù)相關(guān)的備用信用證）未被使用的初始期限在1年以上的承諾，包括證券承銷承諾和商業(yè)貸款限額承諾循環(huán)證券承銷服務(wù)（RUFs）和票據(jù)發(fā)行服務(wù)（NIFs）32轉(zhuǎn)換系數(shù)為50%的表外業(yè)務(wù)32轉(zhuǎn)換系數(shù)為20%的表外業(yè)務(wù)商業(yè)信用證有自行償付能力的與貿(mào)易有關(guān)的或有項(xiàng)目轉(zhuǎn)換系數(shù)為0%的表外業(yè)務(wù)未被使用的期限在1年或1年以下的，可以在任何時(shí)候無條件取消承諾33轉(zhuǎn)換系數(shù)為20%的表外業(yè)務(wù)33當(dāng)要計(jì)算一家銀行的資本充足率時(shí)表內(nèi)項(xiàng)目：以其賬面價(jià)值直接乘以對(duì)應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)；表外項(xiàng)目，以其賬面價(jià)值直接乘以對(duì)應(yīng)的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)，將其轉(zhuǎn)換為對(duì)等數(shù)量的貸款額度，然后再乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)。34當(dāng)要計(jì)算一家銀行的資本充足率時(shí)34一家銀行的資本規(guī)模為100萬元人民幣，總資產(chǎn)為1500萬元人民幣，該行的資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)和表外項(xiàng)目

資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)項(xiàng)目

現(xiàn)金

75短期政府債券

300國內(nèi)銀行存款

75家庭住宅抵押貸款

75

企業(yè)貸款

975資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)總資產(chǎn)

1500資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目

用來支持政府發(fā)行債券的備用信用證

150

對(duì)企業(yè)的長期信貸承諾300

表外項(xiàng)目加總

45035一家銀行的資本規(guī)模為100萬元人民幣，總資產(chǎn)為1500萬元人首先計(jì)算表外項(xiàng)目的信用對(duì)等額，將表外項(xiàng)目轉(zhuǎn)變?yōu)閷?duì)等數(shù)量的銀行貸款，以衡量銀行的風(fēng)險(xiǎn)。

表外項(xiàng)目

賬面價(jià)值

轉(zhuǎn)換系數(shù)

對(duì)等信貸額

銀行提供的備用信用證150×1.00=150

對(duì)企業(yè)的長期信貸承諾300×0.5=15036首先計(jì)算表外項(xiàng)目的信用對(duì)等額，將表外項(xiàng)目轉(zhuǎn)變?yōu)閷?duì)等數(shù)量的銀行然后將表內(nèi)資產(chǎn)和表外項(xiàng)目對(duì)等信貸額乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)，結(jié)果如下：風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%類現(xiàn)金75短期政府債券300風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為20%類

國內(nèi)銀行存款75備用信用證的信用對(duì)等額150風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為50%類

家庭住宅抵押貸款75風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%類

對(duì)企業(yè)的貸款975對(duì)企業(yè)的長期信貸承諾對(duì)等額150

37然后將表內(nèi)資產(chǎn)和表外項(xiàng)目對(duì)等信貸額乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)，結(jié)果如銀行風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)=（75+300）×0+（75+150）×0.2+75×0.5+(975+150)×1=1207.5該銀行的資本充足率=總資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)=100/1207.5=8.28%38銀行風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)=（75+300）×0+（75+150）×③設(shè)計(jì)目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)比率。銀行資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例必須達(dá)到8%（其中核心資本不低于4%）的目標(biāo)。

39③設(shè)計(jì)目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)比率。銀行資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例必須達(dá)到8核心資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額的比率不得低于4%，即：核心資本充足率=核心資本／風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額×100%≥4%風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額=∑資產(chǎn)×風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重40核心資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額的比率不得低于4%，即：40總資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)的比率不得低于8%，其中二級(jí)資本不得超過一級(jí)資本的100%，即：資本充足比率=總資本/（表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額+表外風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額）×100%≥8%41總資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)的比率不得低于8%，其中二級(jí)資本不得超④過渡期及實(shí)施安排。以保證個(gè)別銀行在過渡期內(nèi)提高資本充足率，并按期達(dá)到最終目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)。42④過渡期及實(shí)施安排。以保證個(gè)別銀行在過渡期內(nèi)提高資本充足率過渡期安排表最初階段1990年底1992年底最低標(biāo)準(zhǔn)在1987年的水平7.25%8.0%附屬成分中普通準(zhǔn)備金之限制沒有限制1.5個(gè)百分點(diǎn)到2.5個(gè)百分點(diǎn)1.25到2.0個(gè)百分點(diǎn)附屬成分內(nèi)次級(jí)初期債務(wù)的限制沒有限制沒有限制不超過一級(jí)資本的50%43過渡期安排表最初階段1990年底1992年底最低標(biāo)準(zhǔn)在1（三）巴塞爾協(xié)議的作用與影響1、巴塞爾協(xié)議提出了以資本充足性管理為核心的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)管理模式，從資本構(gòu)成及資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)來控制銀行資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)，為國際銀行統(tǒng)一監(jiān)管提供了有效的風(fēng)險(xiǎn)控制手段。44（三）巴塞爾協(xié)議的作用與影響442、巴塞爾協(xié)議將銀行的表外項(xiàng)目納入了銀行資產(chǎn)管理范圍，減少了表外業(yè)務(wù)急劇擴(kuò)張給銀行帶來的風(fēng)險(xiǎn)，是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的最大突破，有利于銀行的穩(wěn)健經(jīng)營。452、巴塞爾協(xié)議將銀行的表外項(xiàng)目納入了銀行資產(chǎn)管理范圍，減少了（四）1988年《巴塞爾協(xié)議》的不足與問題：1、忽視了市場風(fēng)險(xiǎn)。2、對(duì)銀行資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的判定有欠妥之處。3、《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定的資本充足率不是防范風(fēng)險(xiǎn)的唯一方法和尺度。46（四）1988年《巴塞爾協(xié)議》的不足與問題：46（五）《巴塞爾協(xié)議》的補(bǔ)充規(guī)定

隨著金融衍生工具涌現(xiàn)，商業(yè)銀行的市場風(fēng)險(xiǎn)不斷增加，為加強(qiáng)對(duì)銀行經(jīng)營中市場風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管和控制，1996年初，十國集團(tuán)簽署了《資本協(xié)議關(guān)于市場風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)充規(guī)定》。其核心內(nèi)容是，在原資本充足率測定的基礎(chǔ)上，新增了對(duì)銀行市場風(fēng)險(xiǎn)的測定因素，要求商業(yè)銀行必須要有適當(dāng)?shù)馁Y本金來支持其承擔(dān)市場風(fēng)險(xiǎn)。

47（五）《巴塞爾協(xié)議》的補(bǔ)充規(guī)定47第四節(jié)新資本協(xié)議

1999年6月3日，為了改進(jìn)監(jiān)管部門規(guī)定的資本標(biāo)準(zhǔn)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的反映方式，并對(duì)金融界已在風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量和風(fēng)險(xiǎn)控制方面取得的成果加以肯定，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)發(fā)布了關(guān)于修改1988年《巴塞爾協(xié)議》的征求意見稿。2001年1月公布了第二次征求意見稿，2003年4月初公布了第三次征求意見稿。2004年6月30日確定新的資本協(xié)議，并于2006年底開始實(shí)施。48第四節(jié)新資本協(xié)議1999年6月3日一、新資本協(xié)議的三大支柱1、最低資本充足率：《新資本協(xié)議》對(duì)最低資本充足要求仍為8%，包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)的最低資本充足要求，是新資本協(xié)議的核心。對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的處理方法包括標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部評(píng)級(jí)法。在市場風(fēng)險(xiǎn)的處理上允許商業(yè)銀行采用標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部模型法。對(duì)操作風(fēng)險(xiǎn)的處理也提出了三種方法，即基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部計(jì)量法。49一、新資本協(xié)議的三大支柱492、監(jiān)管部門監(jiān)督檢查：外部監(jiān)管評(píng)估的本質(zhì)是要監(jiān)管者對(duì)銀行的資本充足情況及其是否符合相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行定性審查，實(shí)際上是從外部監(jiān)管的角度督促銀行保持資本充足性要求和完善內(nèi)控機(jī)制。502、監(jiān)管部門監(jiān)督檢查：50（3）市場紀(jì)律

信息披露是市場約束規(guī)則的核心內(nèi)容，巴塞爾委員會(huì)特別擬定了統(tǒng)一的信息披露框架：對(duì)那些活躍的大型銀行，每季度要進(jìn)行一次信息披露；對(duì)于一般銀行，信息披露的頻次降低為每半年一次。但市場風(fēng)險(xiǎn)的披露則不受時(shí)間限制，只要發(fā)生影響銀行經(jīng)營市場風(fēng)險(xiǎn)的事件，銀行就必須進(jìn)行相關(guān)的信息披露。51（3）市場紀(jì)律512010年《巴塞爾協(xié)議III》

9月12日，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)宣布，各方代表就《巴塞爾協(xié)議III》的內(nèi)容達(dá)成一致。商業(yè)銀行的核心資本充足率將由目前的4%上調(diào)到6%計(jì)提2.5%的防護(hù)緩沖資本和不高于2.5%的反周期準(zhǔn)備資本總資本充足率要求仍維持8%不變522010年《巴塞爾協(xié)議III》9月1過渡期:全球各商業(yè)銀行5年內(nèi)必須將一級(jí)資本充足率的下限從現(xiàn)行要求的4%上調(diào)至6%，過渡期限為2013年升至4.5%，2014年為5.5%，2015年達(dá)6%。協(xié)議將普通股最低要求從2%提升至4.5%，過渡期限為2013年升至3.5%，2014年升至4%，2015年升至4.5%。截至2019年1月1日，全球各商業(yè)銀行必須將資本留存緩沖提高到2.5%。53過渡期:53第五節(jié)我國對(duì)資本充足率的管理一、《商業(yè)銀行資本管理辦法》2013年1月1日實(shí)施大型銀行資本充足率應(yīng)達(dá)到11.5%中小銀行資本充足率應(yīng)達(dá)到10.5%

54第五節(jié)我國對(duì)資本充足率的管理一、《商業(yè)銀行資本管理辦法》5二、我國商業(yè)銀行資本補(bǔ)充渠道引進(jìn)境外投資者公開發(fā)行股票上市境內(nèi)私募利潤積累未分配利潤中提取一般準(zhǔn)備接受捐贈(zèng)少數(shù)股權(quán)55二、我國商業(yè)銀行資本補(bǔ)充渠道引進(jìn)境外投資者55資產(chǎn)重估增值部分稅前提取的一般準(zhǔn)備發(fā)行優(yōu)先股發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行長期次級(jí)債務(wù)56資產(chǎn)重估增值部分56我國商業(yè)銀行引進(jìn)境外投資者一覽表中資銀行外資股東入股比例（%）交通銀行匯豐銀行19.9建設(shè)銀行美國銀行8.52新加坡淡馬錫控股5.88中國銀行蘇格蘭皇家銀行10瑞士銀行集團(tuán)1.61亞洲開發(fā)銀行0.24新加坡亞洲金融控股5工商銀行高盛集團(tuán)6.05安聯(lián)集團(tuán)2.36美國運(yùn)通公司0.4757我國商業(yè)銀行引進(jìn)境外投資者一覽表中資銀行外資股東入股比例（%中資銀行外資股東入股比例（%）光大銀行亞洲開發(fā)銀行3浦發(fā)銀行花旗銀行5民生銀行國際金融公司1.22新加坡亞洲金融控股4.55興業(yè)銀行恒生銀行15.98新加坡政府投資公司5國際金融公司4深發(fā)展新橋投資17.89渤海銀行渣打銀行19.99中信銀行西班牙隊(duì)外銀行4.8358中資銀行外資股東入股比例（%）光大銀行亞洲開發(fā)銀行3浦發(fā)銀行中資銀行外資股東入股比例（%）華夏銀行德意志銀行7.02德意志銀行盧森堡公司2.88薩爾.奧彭海姆合伙企業(yè)4.08廣發(fā)銀行花旗集團(tuán)20IBM信貸公司4.74南京銀行法國巴黎銀行19.2國際金融公司5上海銀行、西安市商業(yè)銀行、濟(jì)南市商業(yè)銀行、北京銀行、南充市商業(yè)銀行、杭州市商業(yè)銀行、寧波市商業(yè)銀行、杭州聯(lián)合農(nóng)村合作銀行、上海農(nóng)村商業(yè)銀行、重慶市商業(yè)銀行、青島市商業(yè)銀行、成都商業(yè)銀行、煙臺(tái)市商業(yè)銀行、營口銀行、長沙銀行59中資銀行外資股東入股比例（%）華夏銀行德意志銀行7.02德意公開發(fā)行股票上市銀行融資方式融資規(guī)模發(fā)行時(shí)間北京銀行A股首發(fā)150億元2007.09南京銀行A股首發(fā)69億元2007.07寧波銀行A股首發(fā)41億元2007.07中信銀行A股首發(fā)133億元2007.04H股首發(fā)286億港元興業(yè)銀行A股首發(fā)160億元2007.01我國商業(yè)銀行首次公開發(fā)行股票情況60公開發(fā)行股票上市銀行融資方式融資規(guī)模發(fā)行時(shí)間北京銀行A股首發(fā)銀行融資方式融資規(guī)模發(fā)行時(shí)間工商銀行A股首發(fā)466億元2006.10H股首發(fā)1249億港元中國銀行A股首發(fā)200億元2006.06H股首發(fā)867億港元2006.05建設(shè)銀行H股首發(fā)622億港元2005.10A股首發(fā)580.5億元2007.09交通銀行A股首發(fā)252億元2007.04H股首發(fā)146億港元2005.06華夏銀行A股首發(fā)23億元2003.09我國商業(yè)銀行首次公開發(fā)行股票情況61銀行融資方式融資規(guī)模發(fā)行時(shí)間工商銀行A股首發(fā)466億元200銀行融資方式融資規(guī)模發(fā)行時(shí)間招商銀行H股首發(fā)207億港元2006.09A股首發(fā)107億元2002.03民生銀行A股首發(fā)41億元2000.12浦東發(fā)展銀行A股首發(fā)40億元1999.09深圳發(fā)展銀行A股首發(fā)0.27億元1991.04我國商業(yè)銀行首次公開發(fā)行股票情況62銀行融資方式融資規(guī)模發(fā)行時(shí)間招商銀行H股首發(fā)207億港元20作業(yè)

巴塞爾協(xié)議Ⅲ對(duì)我國商業(yè)銀行的影響?63作業(yè)巴塞爾協(xié)議Ⅲ對(duì)我國商業(yè)銀行的影第八章商業(yè)銀行的資本金管理資本金的作用資本籌集巴塞爾協(xié)議新資本協(xié)議我國對(duì)資本充足率的管理64第八章商業(yè)銀行的資本金管理資本金的作用1第一節(jié)商業(yè)銀行資本金的作用一、商業(yè)銀行資本金的概念1、商業(yè)銀行資本金的內(nèi)容：商業(yè)銀行在開業(yè)注冊登記時(shí)所載明、界定銀行經(jīng)營規(guī)模的資金；商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)經(jīng)營過程中通過各種方式不斷補(bǔ)充的資金。65第一節(jié)商業(yè)銀行資本金的作用一、商業(yè)銀行資本金的概念22、

商業(yè)銀行資本金與一般企業(yè)資本金的區(qū)別一般企業(yè)商業(yè)銀行包含的內(nèi)容所有者權(quán)益所有者權(quán)益部分債務(wù)資本在全部資產(chǎn)中的比重30%左右10%左右固定資產(chǎn)的形成與資本的關(guān)聯(lián)程度不大明顯662、

商業(yè)銀行資本金與一般企業(yè)資本金的區(qū)別一般企業(yè)商業(yè)銀行包二、商業(yè)銀行資本金的作用:1、商業(yè)銀行開業(yè)、正常運(yùn)轉(zhuǎn)和發(fā)展的必要前提和保證2、商業(yè)銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的最后一道防線3、對(duì)存款人利益的一種有力保障4、滿足監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)管的需要67二、商業(yè)銀行資本金的作用:4第二節(jié)資本籌集一、商業(yè)銀行資本的外部籌集可采用：1、發(fā)行普通股2、發(fā)行優(yōu)先股3、發(fā)行債券68第二節(jié)資本籌集一、商業(yè)銀行資本的外部籌集可采用：51、發(fā)行普通股普通股:是商業(yè)銀行資本的主體和基礎(chǔ)，是指具有普通權(quán)利的股份。這種權(quán)利主要體現(xiàn)在三個(gè)方面：普通股股東對(duì)銀行擁有經(jīng)營決策權(quán)；對(duì)銀行的利潤和資產(chǎn)有分享權(quán)；在銀行增發(fā)普通股時(shí)，享有新股優(yōu)先認(rèn)購權(quán)。691、發(fā)行普通股6以普通股籌集資本的優(yōu)點(diǎn)在于：股息的多少根據(jù)銀行盈利而定；由于普通股股金是不需要償還的，資金穩(wěn)定；對(duì)投資者吸引力大，有利于銀行籌集資本。70以普通股籌集資本的優(yōu)點(diǎn)在于：7發(fā)行普通股籌資有以下缺點(diǎn)：會(huì)削弱原股東對(duì)銀行的控制權(quán)。將使普通股股東的收益降低。發(fā)行成本高。71發(fā)行普通股籌資有以下缺點(diǎn)：82、發(fā)行優(yōu)先股優(yōu)先股:是指在收益和剩余財(cái)產(chǎn)分配上優(yōu)先于普通股的股票。優(yōu)先股股東一般可以按事先約定的條件取得固定利率的股息，但優(yōu)先股股東沒有投票決策權(quán)和選舉權(quán)。722、發(fā)行優(yōu)先股9商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本，有以下優(yōu)點(diǎn)：不會(huì)削弱普通股股東的控制權(quán)；商業(yè)銀行不必向其支付紅利，普通股股東的紅利水平不會(huì)下降；與債務(wù)利息相比不構(gòu)成固定的債務(wù)負(fù)擔(dān)。73商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本，有以下優(yōu)點(diǎn)：10商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本有以下缺點(diǎn)：較一般負(fù)債成本較高；沒有稅收的優(yōu)惠；降低銀行的信譽(yù)。74商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本有以下缺點(diǎn)：113．發(fā)行債券發(fā)行債券籌資的優(yōu)點(diǎn)在于：通常發(fā)行債券的成本要比發(fā)行股票的成本低；不必繳存準(zhǔn)備金；可以強(qiáng)化財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)。753．發(fā)行債券12發(fā)行債券籌集資本的缺點(diǎn)：債務(wù)資本不是永久性資本，它有一定的期限;債務(wù)資本不同于股東權(quán)益，它對(duì)增強(qiáng)公眾信心的能力不如權(quán)益資本。

76發(fā)行債券籌集資本的缺點(diǎn)：13可轉(zhuǎn)換債券

它是一種可以在特定時(shí)間、按特定條件轉(zhuǎn)換為普通股票的特殊企業(yè)債券?？赊D(zhuǎn)換債券兼具債券和股票的特征。債權(quán)性。股權(quán)性。可轉(zhuǎn)換性。77可轉(zhuǎn)換債券14商業(yè)銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的優(yōu)點(diǎn)：①降低銀行的籌資成本②銀行可選擇有利的時(shí)機(jī)發(fā)行③銀行可設(shè)計(jì)不同報(bào)酬率和不同轉(zhuǎn)換價(jià)格的可轉(zhuǎn)換債券④當(dāng)轉(zhuǎn)化為普通股后，債券本金就不需償還78商業(yè)銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的優(yōu)點(diǎn)：15商業(yè)銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的缺點(diǎn)：股本可能被稀釋到期利息的還貸流不確定79商業(yè)銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的缺點(diǎn)：16次級(jí)債券

商業(yè)銀行發(fā)行的、本金和利息的清償順序列于商業(yè)銀行其他負(fù)債之后、先于商業(yè)銀行股權(quán)資本的債券，屬于商業(yè)銀行附屬資本。

80次級(jí)債券17次級(jí)債券的優(yōu)點(diǎn)發(fā)行限制較少，操作方便。次級(jí)債券的缺點(diǎn)次級(jí)債券只是在一定期限內(nèi)具有資本的屬性，并非銀行的自有資本，最終仍需要償還。81次級(jí)債券的優(yōu)點(diǎn)18二、商業(yè)銀行資本的內(nèi)部籌集1.增加各種準(zhǔn)備金損失準(zhǔn)備金資本準(zhǔn)備金2.收益留存資本盈余未分配利潤

82二、商業(yè)銀行資本的內(nèi)部籌集19銀行資本內(nèi)部籌集的優(yōu)點(diǎn)：1）不必依靠公開市場籌集資金，可免去發(fā)行成本，因而成本較低；2）不會(huì)使股東控制權(quán)削弱，避免了股東所有權(quán)的稀釋和所持有股票的每股收益的稀釋。83銀行資本內(nèi)部籌集的優(yōu)點(diǎn)：20銀行資本內(nèi)部籌集的缺點(diǎn)：1）政府當(dāng)局對(duì)銀行適度資本金規(guī)模的限制。2）要受銀行所能獲得的凈利潤規(guī)模的限制。3）要受銀行股利分配政策的影響。84銀行資本內(nèi)部籌集的缺點(diǎn)：21第三節(jié)商業(yè)銀行資本適度標(biāo)準(zhǔn)一、資本適度標(biāo)準(zhǔn)的演變資本與存款比率資本與總資產(chǎn)比率資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)比率紐約公式綜合分析法85第三節(jié)商業(yè)銀行資本適度標(biāo)準(zhǔn)一、資本適度標(biāo)準(zhǔn)的演變22

二、《巴塞爾協(xié)議》及《補(bǔ)充協(xié)議》（一）《巴塞爾協(xié)議》的產(chǎn)生1988年7月底，由西方十國集團(tuán)中央銀行和金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)組成的巴塞爾銀行管理與監(jiān)督實(shí)施委員會(huì)通過了《關(guān)于統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議》，也稱《巴塞爾協(xié)議》。86二、《巴塞爾協(xié)議》及《補(bǔ)充協(xié)議》23（二）《巴塞爾協(xié)議》的主要內(nèi)容

①資本的組成。核心資本，又稱為一級(jí)資本。這類資本主要包括實(shí)收股本(普通股、永久性優(yōu)先股)和公開儲(chǔ)備(未分配利潤、盈余公積、資本公積)等組成87（二）《巴塞爾協(xié)議》的主要內(nèi)容24附屬資本也稱為補(bǔ)充資本或二級(jí)資本。它是商業(yè)銀行的債務(wù)型資本。附屬資本具體包括：有到期日的優(yōu)先股、未公開儲(chǔ)備、資產(chǎn)重估儲(chǔ)備、普通準(zhǔn)備金或普通呆帳準(zhǔn)備金、可轉(zhuǎn)換債券和長期次級(jí)債務(wù)。88附屬資本也稱為補(bǔ)充資本或二級(jí)資本。它是商業(yè)銀行的債務(wù)型資本。

②風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)制。協(xié)議對(duì)不同資產(chǎn)分別給予0%、10%、20%、50%、100%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)。

89②風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)制。協(xié)議對(duì)不同資產(chǎn)分別給予0%、10%、20資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重0%現(xiàn)金以一國貨幣計(jì)價(jià)并以該貨幣融資的、對(duì)中央政府和中央銀行的債權(quán)對(duì)經(jīng)合組織中央政府和中央銀行的其它債權(quán)以經(jīng)合組織中央政府證券作為抵押或由經(jīng)合組織中央政府擔(dān)保的債權(quán)0%、10%、20%或50%（由各國自行決定）對(duì)國內(nèi)公共部門（不包括中央政府）的債權(quán)和由此類機(jī)構(gòu)擔(dān)保或以此類機(jī)構(gòu)所發(fā)證券作為抵押的貸款90資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重2720%對(duì)多邊開發(fā)銀行的債權(quán)，以及由這類銀行提供擔(dān)?；蛞赃@類銀行所發(fā)債券作為抵押的債權(quán)對(duì)經(jīng)合組織國家注冊銀行的債權(quán)，以及由經(jīng)合組織國家注冊銀行提供擔(dān)保的貸款對(duì)經(jīng)合組織以外國家注冊銀行剩余期限在1年期內(nèi)的債權(quán)和由經(jīng)合組織以外國家注冊的銀行提供擔(dān)保的、剩余期限在1年之內(nèi)的貸款對(duì)非本國的經(jīng)合組織國家公共機(jī)構(gòu)（不包括中央政府）的債權(quán)，以及由這些機(jī)構(gòu)提供擔(dān)保或以其所發(fā)證券作為抵押的貸款托收現(xiàn)金9120%2850%完全由借款人使用或以出租房屋為抵押的貸款9250%29100%對(duì)私人部門的債權(quán)對(duì)在經(jīng)合組織國家之外注冊銀行的債權(quán)，剩余期限在1年以上對(duì)經(jīng)合組織以外中央政府的債權(quán)（以本國貨幣計(jì)價(jià)和融資的除外）對(duì)公共部門所屬的商業(yè)公司的債權(quán)辦公樓、廠房設(shè)備和其它固定資產(chǎn)不動(dòng)產(chǎn)和其它投資（包括未并表的對(duì)其它公司的投資）由其它銀行發(fā)行的資本工具（從資本中扣除的除外）93100%30

資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)轉(zhuǎn)換系數(shù)為100%的表外業(yè)務(wù)直接信用替代（對(duì)一般債務(wù)的擔(dān)保，包括對(duì)貸款和債券起擔(dān)保作用的備用信用證）銀行承兌業(yè)務(wù)及其參與的直接信用替代（也就是備用信用證）回購協(xié)議（saleandrepurchaseagreement）和有追索權(quán)的資產(chǎn)出售，該資產(chǎn)出售并沒有包括在資產(chǎn)負(fù)債表中購買資產(chǎn)的遠(yuǎn)期性協(xié)議（forwardagreements）94資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)3轉(zhuǎn)換系數(shù)為50%的表外業(yè)務(wù)與某些交易相關(guān)的或有業(yè)務(wù)（contingencies）（即投標(biāo)保證金、履約保證金、擔(dān)保書和與特殊業(yè)務(wù)相關(guān)的備用信用證）未被使用的初始期限在1年以上的承諾，包括證券承銷承諾和商業(yè)貸款限額承諾循環(huán)證券承銷服務(wù)（RUFs）和票據(jù)發(fā)行服務(wù)（NIFs）95轉(zhuǎn)換系數(shù)為50%的表外業(yè)務(wù)32轉(zhuǎn)換系數(shù)為20%的表外業(yè)務(wù)商業(yè)信用證有自行償付能力的與貿(mào)易有關(guān)的或有項(xiàng)目轉(zhuǎn)換系數(shù)為0%的表外業(yè)務(wù)未被使用的期限在1年或1年以下的，可以在任何時(shí)候無條件取消承諾96轉(zhuǎn)換系數(shù)為20%的表外業(yè)務(wù)33當(dāng)要計(jì)算一家銀行的資本充足率時(shí)表內(nèi)項(xiàng)目：以其賬面價(jià)值直接乘以對(duì)應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)；表外項(xiàng)目，以其賬面價(jià)值直接乘以對(duì)應(yīng)的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)，將其轉(zhuǎn)換為對(duì)等數(shù)量的貸款額度，然后再乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)。97當(dāng)要計(jì)算一家銀行的資本充足率時(shí)34一家銀行的資本規(guī)模為100萬元人民幣，總資產(chǎn)為1500萬元人民幣，該行的資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)和表外項(xiàng)目

資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)項(xiàng)目

現(xiàn)金

75短期政府債券

300國內(nèi)銀行存款

75家庭住宅抵押貸款

75

企業(yè)貸款

975資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)總資產(chǎn)

1500資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目

用來支持政府發(fā)行債券的備用信用證

150

對(duì)企業(yè)的長期信貸承諾300

表外項(xiàng)目加總

45098一家銀行的資本規(guī)模為100萬元人民幣，總資產(chǎn)為1500萬元人首先計(jì)算表外項(xiàng)目的信用對(duì)等額，將表外項(xiàng)目轉(zhuǎn)變?yōu)閷?duì)等數(shù)量的銀行貸款，以衡量銀行的風(fēng)險(xiǎn)。

表外項(xiàng)目

賬面價(jià)值

轉(zhuǎn)換系數(shù)

對(duì)等信貸額

銀行提供的備用信用證150×1.00=150

對(duì)企業(yè)的長期信貸承諾300×0.5=15099首先計(jì)算表外項(xiàng)目的信用對(duì)等額，將表外項(xiàng)目轉(zhuǎn)變?yōu)閷?duì)等數(shù)量的銀行然后將表內(nèi)資產(chǎn)和表外項(xiàng)目對(duì)等信貸額乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)，結(jié)果如下：風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%類現(xiàn)金75短期政府債券300風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為20%類

國內(nèi)銀行存款75備用信用證的信用對(duì)等額150風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為50%類

家庭住宅抵押貸款75風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%類

對(duì)企業(yè)的貸款975對(duì)企業(yè)的長期信貸承諾對(duì)等額150

100然后將表內(nèi)資產(chǎn)和表外項(xiàng)目對(duì)等信貸額乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)，結(jié)果如銀行風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)=（75+300）×0+（75+150）×0.2+75×0.5+(975+150)×1=1207.5該銀行的資本充足率=總資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)=100/1207.5=8.28%101銀行風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)=（75+300）×0+（75+150）×③設(shè)計(jì)目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)比率。銀行資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例必須達(dá)到8%（其中核心資本不低于4%）的目標(biāo)。

102③設(shè)計(jì)目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)比率。銀行資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例必須達(dá)到8核心資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額的比率不得低于4%，即：核心資本充足率=核心資本／風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額×100%≥4%風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額=∑資產(chǎn)×風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重103核心資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額的比率不得低于4%，即：40總資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)的比率不得低于8%，其中二級(jí)資本不得超過一級(jí)資本的100%，即：資本充足比率=總資本/（表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額+表外風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額）×100%≥8%104總資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)的比率不得低于8%，其中二級(jí)資本不得超④過渡期及實(shí)施安排。以保證個(gè)別銀行在過渡期內(nèi)提高資本充足率，并按期達(dá)到最終目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)。105④過渡期及實(shí)施安排。以保證個(gè)別銀行在過渡期內(nèi)提高資本充足率過渡期安排表最初階段1990年底1992年底最低標(biāo)準(zhǔn)在1987年的水平7.25%8.0%附屬成分中普通準(zhǔn)備金之限制沒有限制1.5個(gè)百分點(diǎn)到2.5個(gè)百分點(diǎn)1.25到2.0個(gè)百分點(diǎn)附屬成分內(nèi)次級(jí)初期債務(wù)的限制沒有限制沒有限制不超過一級(jí)資本的50%106過渡期安排表最初階段1990年底1992年底最低標(biāo)準(zhǔn)在1（三）巴塞爾協(xié)議的作用與影響1、巴塞爾協(xié)議提出了以資本充足性管理為核心的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)管理模式，從資本構(gòu)成及資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)來控制銀行資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)，為國際銀行統(tǒng)一監(jiān)管提供了有效的風(fēng)險(xiǎn)控制手段。107（三）巴塞爾協(xié)議的作用與影響442、巴塞爾協(xié)議將銀行的表外項(xiàng)目納入了銀行資產(chǎn)管理范圍，減少了表外業(yè)務(wù)急劇擴(kuò)張給銀行帶來的風(fēng)險(xiǎn)，是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的最大突破，有利于銀行的穩(wěn)健經(jīng)營。1082、巴塞爾協(xié)議將銀行的表外項(xiàng)目納入了銀行資產(chǎn)管理范圍，減少了（四）1988年《巴塞爾協(xié)議》的不足與問題：1、忽視了市場風(fēng)險(xiǎn)。2、對(duì)銀行資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的判定有欠妥之處。3、《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定的資本充足率不是防范風(fēng)險(xiǎn)的唯一方法和尺度。109（四）1988年《巴塞爾協(xié)議》的不足與問題：46（五）《巴塞爾協(xié)議》的補(bǔ)充規(guī)定

隨著金融衍生工具涌現(xiàn)，商業(yè)銀行的市場風(fēng)險(xiǎn)不斷增加，為加強(qiáng)對(duì)銀行經(jīng)營中市場風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管和控制，1996年初，十國集團(tuán)簽署了《資本協(xié)議關(guān)于市場風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)充規(guī)定》。其核心內(nèi)容是，在原資本充足率測定的基礎(chǔ)上，新增了對(duì)銀行市場風(fēng)險(xiǎn)的測定因素，要求商業(yè)銀行必須要有適當(dāng)?shù)馁Y本金來支持其承擔(dān)市場風(fēng)險(xiǎn)。

110（五）《巴塞爾協(xié)議》的補(bǔ)充規(guī)定47第四節(jié)新資本協(xié)議

1999年6月3日，為了改進(jìn)監(jiān)管部門規(guī)定的資本標(biāo)準(zhǔn)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的反映方式，并對(duì)金融界已在風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量和風(fēng)險(xiǎn)控制方面取得的成果加以肯定，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)發(fā)布了關(guān)于修改1988年《巴塞爾協(xié)議》的征求意見稿。2001年1月公布了第二次征求意見稿，2003年4月初公布了第三次征求意見稿。2004年6月30日確定新的資本協(xié)議，并于2006年底開始實(shí)施。111第四節(jié)新資本協(xié)議1999年6月3日一、新資本協(xié)議的三大支柱1、最低資本充足率：《新資本協(xié)議》對(duì)最低資本充足要求仍為8%，包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)的最低資本充足要求，是新資本協(xié)議的核心。對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的處理方法包括標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部評(píng)級(jí)法。在市場風(fēng)險(xiǎn)的處理上允許商業(yè)銀行采用標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部模型法。對(duì)操作風(fēng)險(xiǎn)的處理也提出了三種方法，即基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部計(jì)量法。112一、新資本協(xié)議的三大支柱492、監(jiān)管部門監(jiān)督檢查：外部監(jiān)管評(píng)估的本質(zhì)是要監(jiān)管者對(duì)銀行的資本充足情況及其是否符合相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行定性審查，實(shí)際上是從外部監(jiān)管的角度督促銀行保持資本充足性要求和完善內(nèi)控機(jī)制。1132、監(jiān)管部門監(jiān)督檢查：50（3）市場紀(jì)律

信息披露是市場約束規(guī)則的核心內(nèi)容，巴塞爾委員會(huì)特別擬定了統(tǒng)一的信息披露框架：對(duì)那些活躍的大型銀行，每季度要進(jìn)行一次信息披露；對(duì)于一般銀行，信息披露的頻次降低為每半年一次。但市場風(fēng)險(xiǎn)的披露則不受時(shí)間限制，只要發(fā)生影響銀行經(jīng)營市場風(fēng)險(xiǎn)的事件，銀行就必須進(jìn)行相關(guān)的信息披露。114（3）市場紀(jì)律512010年《巴塞爾協(xié)議III》

9月12日，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)宣布，各方代表就《巴塞爾協(xié)議III》的內(nèi)容達(dá)成一致。商業(yè)銀行的核心資本充足率將由目前的4%上調(diào)到6%計(jì)提2.5%的防護(hù)緩沖資本和不高于2.5%的反周期準(zhǔn)備資本總資本充足率要求仍維持8%不變1152010年《巴塞爾協(xié)議III》9月1過渡期:全球各商業(yè)銀行5年內(nèi)必須將一級(jí)資本充足率的下限從現(xiàn)行要求的4%上調(diào)至6%，過渡期限為20