個人理財實務(wù) 課后答案

個人理財實務(wù)參考答案項目一個人理財認知1.AE2.BCDE3.BE4.ABCD5.ABC6.B7.ABD8.C9.解：復(fù)利利息=40000×[（1+10%）3-1]=40000×0.332=13280（元）10.解：知終值求現(xiàn)值PV=200000×（1+6%）-5=200000×0.7473=149460（元）10.解：知終值求年金A=100000/（F/A，10%，5）=100000/6.1051=16380（元）項目二客戶財務(wù)狀況分析1.C2.B3.B4.C5.C6.A7.√8.√9.×10.案例分析題解：編制財務(wù)報表并分析阿雅夫妻倆正處于家庭形成期，這一階段是逐步積累家庭財富的階段。小夫妻倆已經(jīng)擁有三套住房，算是投資小有成就，同時也有一些負債。先生的收入較高，阿雅也處于事業(yè)上升期，家庭的財務(wù)前景比較樂觀。鑒于他們09年的收入不確定，以及他們比較重的憂患意識，建議他們的理財以穩(wěn)健為主。從家庭資產(chǎn)負債方面來看，總資產(chǎn)235萬元，其中房產(chǎn)190萬元，占80.85%，比例較高，流動資產(chǎn)22萬元，占9.36%，金融投資23萬元因為深度套牢短期內(nèi)流動性較差。負債39萬元，資產(chǎn)負債率16.6%，處于合理的范圍之內(nèi)。從現(xiàn)金流量方面來看，月度收入19200元，月度結(jié)余10300元，占月收入的53.64%，房貸月供3900元，占月收入的20.3%，處于合理的范圍之內(nèi)。在以最低額計算雙方其他收入后，年度收入33.04萬元，年度結(jié)余比例57.4%，處于較高水平，說明家庭資產(chǎn)增長能力較高。流動性比例24.7，遠高于3-6的推薦水平，不過考慮到他們短期的理財目標較多，也還算合理?？傮w來說，小夫妻倆的償債能力充足，結(jié)余比例合理，財務(wù)狀況比較健康。不足之處是房產(chǎn)占比較高，資產(chǎn)流動性不高，資產(chǎn)規(guī)模受房地產(chǎn)市場影響較大。短期內(nèi)，受金融危機的影響，男方的收入會有較大程度的下滑，家庭財務(wù)結(jié)余比例會下降。不過由于他們的負債比例較低，支出也在比較合理的范圍之內(nèi)，對家庭生活影響不大。項目三現(xiàn)金規(guī)劃理財1.C2.ABCD3.BCD4.ACD5.ACD6.ABD7.ACD8.ABC9.ABCD10.ABCD11.ACD12.ABD13.√14.×15.√16.√17.×18.×19.√20.×21.案例分析：從上述材料來看，這個家庭儲蓄能力、償債能力、投資能力都較強，基本屬于有較高風險承受能力、零負債、財務(wù)狀況良好的家庭。缺陷是流動性資產(chǎn)過多，投資結(jié)構(gòu)不太合理。另外夫妻二人對保險考慮不周，沒有參保意外傷害保險和重大疾病保險?，F(xiàn)金規(guī)劃：家庭流動性資產(chǎn)總額應(yīng)能保證3-6個月開支即可?；钇诖婵畋Ａ?5000元、零星支付所用現(xiàn)金3000元；定期存款50000元可以分為兩部分：其中1年期定期存款20000元，

30000購買貨幣型基金，以便優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)。該家庭成員喜好高風險投資，也可以將無風險的定期存款20000元轉(zhuǎn)化成期限為1年的保險儲蓄品種，該類產(chǎn)品的特點是本金有保障、分段計息隨央行調(diào)息而調(diào)息、免征利息所得稅、投資期間附加贈送保險利益保證，但也存在因央行降息而導(dǎo)致利息縮減的風險，而該種風險是夫妻二人可以承受的。項目四保險規(guī)劃理財1.√2.×3.√4.×5.C6.A7.D8.BC9.解：根據(jù)鄒先生的情況，其購買保險的需求主要是儲蓄性需求，所以應(yīng)該選擇人身保險，且以壽險為主。見下表1表1鄒先生的保險規(guī)劃（1）投保險種繳費期每年保費保額終身人壽保險10年504.050000意外傷害保險每年172.440000每年總繳保費676.4元，基本保險金額為9萬元鄒先生獲得的具體保障如下：（1）如果客戶退保，客戶可取回人壽保險的現(xiàn)金價值和紅利（2）如果意外死亡或高度殘疾，可最少獲得保險金9萬元給付；如部分殘疾，可按比例獲得保險金給付，最高為4萬元。每年要繳費676.4元買保險，這無形中養(yǎng)成了強迫儲蓄的習慣。通過近7千元的投資（不考慮貨幣時間價值），最少可以得到50000元的身故賠償。項目五債券投資理財1.D2.D3.B4.A5.A6.BC7.ABCD8.A9.A10.C項目六股票投資理財1.A2.ABCD3.ABC4.ABD5.ACD6.D7.AB8.A9.ABCD10.A11.BCD12.BCD13.AC14.ACD15.ABCD16.C17.√18.×19.√20.√21.√22.√23.√24.√25.×26.×27.√項目七基金投資理財1.A2.B3.B4.D5.C6.B7.B8.A9.D10.A11.A12.B13.C14.A15.C16.A17.D18.D19.C項目八期貨投資理財1.A2.D3.D4.B5.B6.A7.B8.C9.A10.B11.BCD12.ABCD13.ABC14.AB15.ABCD16.ABC17.ABD18.BC19.ABCD20.ACD項目九信用卡理財1.A2.A3.C4.A5.D6.C7.C8.D9.D10.B11.ABCD12.AC13.ABCD14.AB15.ABCD16.ABCD17.ABCD18.ABCFG19.ABCD20.ABC21.ABCDEF22.ABCDE項目十外匯理財1.A2.A3.C4.A5.D6.C7.C8.D9.D10.B11.ABCD12.AC13.ABCD14.AB15.ABCD16.ABCD17.ABCD18.ABCFG19.ABCD20.ABC21.ABCDEF22.ABCDE項目十一貴金屬理財1.ABCD2.ABCDE3.B4.C5.C項目十二房地產(chǎn)、教育、稅收理財規(guī)劃1.D2.A3.B4.D5.B6.ABC7.D8.ABCD9.解：第一，調(diào)入報社。在這種合作方式下，其收入屬于工資、薪金所得，適用5％-45％的九級超額累進稅率。劉先生的年收入預(yù)計在60萬元左右，則月收入為5萬元，實際適用稅率為30％。應(yīng)繳稅款為：[（50000—2000）×30%—3375]

×12=132300（元）第二，兼職專欄作家。在這種合作方式下，其收入屬于勞務(wù)報酬所得，如果按月平均支付，適用稅率為30％。應(yīng)繳稅款為：[50000×（1—20%）×30%—2000]

×12=120000（元）第三，自由撰稿人。在這種合作方式下，其收入屬于稿酬所得，預(yù)計適用稅率為20％，并可享受減征30％的稅收優(yōu)惠，則其實際適用稅率為14％。應(yīng)繳稅款：600000×（1—20%）×20%×（1—30%）=67200（元）由計算結(jié)果可知，如果僅從稅負的角度考慮，劉先生作為自由撰稿人的身份獲得收入所適用的稅率最低，應(yīng)納稅額最少，稅負最低。比作為兼職專欄作家節(jié)稅52800元（120000—67200）；比調(diào)入報社節(jié)稅6510