社會保障基金管理總結(jié)

社?；鸸芾砜荚囶}型一、名詞解釋失業(yè)、生育及死亡等特定社會風(fēng)險，并為其在暫時或永久性失去勞動能力或勞動機會，失去勞動收入時提供基本收入保障的法定保險制度。2.社會保險基金是指為保障社會勞動者在喪失勞動能力或失去勞動機會時的基本生活需要，在法律的強制規(guī)定下，通過向勞動者及其所在單位征繳社會保險費，或由國家財政直接撥款而集中起來的資金。社會保險基金問題是社會保險的核心問題。3.社會保險基金的籌集是指由專門的社會保險管理機構(gòu)按照社會保險制度所規(guī)定的計征對象和方法，定期向勞動者所在單位或勞動者個人征收社會保險費的行為。4.社會保險基金是為實現(xiàn)社會保險的基本目標(biāo)和制度的穩(wěn)定運行，對社會保險基金的運行基金制度安全運行的核心環(huán)節(jié)。5.社會保險基金的分層管理模式是指在多層次社會保險制度的構(gòu)架內(nèi)，對社會保險基金的管理通過不同的制度設(shè)計和組織構(gòu)架加以區(qū)分，并實施不同的基金管理運作方式和監(jiān)管策略的基金管理模式。Payasyougo這種模式是按照一個較短的時期(通常為一年)內(nèi)收支平衡的原則確定費率，籌集社會入僅僅滿足本預(yù)算期內(nèi)社會保險金給付的需要。(FundingScheme)又稱基金積累制、完全積累制，是指在任何時點上積累的社會保險費總和連同其投資收益，能夠以現(xiàn)值清償未來的社會保險金給付需要。8.確定繳費制即先經(jīng)過預(yù)測確定繳費水平，據(jù)以籌集養(yǎng)老保險基金，基金逐漸積累并獲得投資收益在退休時的積累額為基礎(chǔ)發(fā)放養(yǎng)老金。這事先經(jīng)過預(yù)測而確定的繳費水平是一個相對穩(wěn)定的繳費標(biāo)準(zhǔn)(費率)，包括雇主和雇員的繳費標(biāo)準(zhǔn)。9.社會保險基金的投資風(fēng)險是指在投資過程中由于主觀原因(投資決策食物、投資組合選擇不當(dāng))及客觀原因(經(jīng)濟(jì)周期變化、利率波動、政府政策變化等)造成的投資收益率10.社會保險基金投資的流動性是指投資資產(chǎn)在不發(fā)生損失的條件下可以隨時變現(xiàn)以滿足支付社會保險待遇的需要。對社會保險基金收繳、安全運營、基金監(jiān)管增值等過程進(jìn)行監(jiān)督管理，以確保社會保險基金正常穩(wěn)定運行的制度和規(guī)則體系的總變時，社會保險基金也能隨著經(jīng)濟(jì)情況的變化而調(diào)節(jié)社會供求關(guān)系。改變社會保險金的支付水平以及社會保險費率的高低，來達(dá)到調(diào)節(jié)社會供求關(guān)系，穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)的目的。14.金融體系是現(xiàn)代發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，它使高度復(fù)雜、精細(xì)的分工和富有效率的生產(chǎn)方式成為可能，從而創(chuàng)造出經(jīng)濟(jì)中的大量財富。金融工具、金融市場、金融機構(gòu)和有關(guān)規(guī)則構(gòu)成了金融體系。分為間接融資和直接融資，前者是通過金融中介機構(gòu)直接完成的資金融通。二、簡答題保險基金監(jiān)管備受關(guān)注3)社會保險基金與資本市場的互動創(chuàng)新成為廣泛關(guān)注的熱點領(lǐng)域4)補充保險基金異軍突起，發(fā)揮重要的經(jīng)濟(jì)保障作用。定社會保險基金的基本形式。1)按社會保險項目的專門用途及其功能分類2)按籌資模式分類社會保險基金的籌集按資金調(diào)劑范圍可分為社會統(tǒng)籌模式和個人賬戶模式，前者主要體現(xiàn)為社會成員之間橫向的收入調(diào)劑和風(fēng)險分擔(dān)，后者主要體現(xiàn)為職工一生收入的縱向調(diào)劑和風(fēng)險分擔(dān)。按是否有基金積累可分為現(xiàn)收現(xiàn)付制和積累積累制。在實踐中通常分積。4)按基金的營運管理方式分類：財政性基金、市場信托管理基金和公積金基金。4.社會保險基金的性質(zhì)社會保險的性質(zhì)與本質(zhì)決定了社會保險基金的性質(zhì)。社會保險基金是社會保險制度的物質(zhì)基礎(chǔ)，也是各國社會保險法的中心內(nèi)容。從社會保險基金的來源和使用方向來考察其性質(zhì)，社會保險基金是在國民收入的初次分配形費等方式來建立社會保險基金；另一方面，根據(jù)一定的法定條件實現(xiàn)國民收入再分配，向不同項目的社會保險對象提供經(jīng)濟(jì)援助。因此，社會保險基金的建立在實踐中是先積累后支付的，從而在客觀上表現(xiàn)為社會后備基金形態(tài)。)5.社會保險基金籌集的原則1)效率性原則社會保險基金的籌集，要保證社會經(jīng)濟(jì)運行的效率性，不能對社展的基礎(chǔ)，保障是發(fā)展的目標(biāo)，效率又是社會保障的前提，沒有經(jīng)濟(jì)效率也難以保證社會保險制度的順利運作。2)公平性原則社會保險基金的籌集和支付過程也就是社會收入的二次分配過程。的在分配和垂直面上的分配，用公平的概念來表述，則是垂直的公平和水平的公平。3)穩(wěn)定性原則社會保險制度要長期、持續(xù)地運轉(zhuǎn)，必須在社會保險方式選擇、即一定時期內(nèi)社會保險基金的籌集總額，按預(yù)計需要支付的社會保險費用總額為依據(jù)來確定，并使二者始終保持大體上的平衡關(guān)系?！耙灾Фㄊ?，收付平衡”有近期橫向收付平衡和遠(yuǎn)期縱向收付平衡兩種形式。近期橫向收付平衡是指當(dāng)年或近年內(nèi)從所有投保人或被保險人正教的社會保險基。遠(yuǎn)期縱向收付平衡是指被保險人和投保人在整個投保期間，或是在一個相當(dāng)長的衡關(guān)系。6.社會保險籌資的具體形式及其選擇1)開征社會保險稅2)社會保險統(tǒng)籌繳費3)建立預(yù)算基金賬戶制4)社會保險籌資具體形式的比較與選擇第一，社會保險稅和預(yù)算基金賬戶制比社會保險統(tǒng)籌繳費更符合效益原則，這主要表在管理效率上。，社會保險稅和預(yù)算基金賬戶制比統(tǒng)籌繳費有更強的約束機制。第三，社會保險稅和預(yù)算基金賬戶制比統(tǒng)籌繳費更能體現(xiàn)市場經(jīng)濟(jì)所要求的公平。7..社會保險基金的運行條件立足于社會保險制度體系而言，社會保險基金能否正常運行，取決于社會保險制度能否具有可持續(xù)性、社會保險基金管理模式的合理性與社會保險基金管理與監(jiān)督的有效性；而立足于社會保險基金運行的外部環(huán)境而言，社會保險基金能否正常運行還取決于宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、金融市場環(huán)境、財政環(huán)境以及人口法律環(huán)境等因素。(一)文件的經(jīng)濟(jì)發(fā)展環(huán)境與完善的金融市場(二)可持續(xù)發(fā)展的社會保險制度(三)有效的社會保險基金管理模式(四)富有效率的社會保險基金投資營運與監(jiān)督管理(五)相適應(yīng)的財政條件8.社會保險基金的平衡條件1)現(xiàn)收現(xiàn)付制養(yǎng)老保險基金的平衡條件2)完善基金制養(yǎng)老基金的收支平衡分析9社會保險基金管理的基本內(nèi)容1)社會保險基金管理的法律法規(guī)體系a主要是按照特定的負(fù)擔(dān)原則，由企3)社會保險基金的運行條件與平衡條件4)社會保險基金管理模式選擇5)社會保險基金的投資營運及風(fēng)險管理6)社會保險基金管理7)社會保險基金管理與財政金融的互動效應(yīng)8)社會保險基金管理的內(nèi)外部條件的協(xié)調(diào)一般而言，社會基金管理的范圍主要包括傳統(tǒng)社會保險制度構(gòu)架中養(yǎng)老、醫(yī)療、失業(yè)保險基金的投資范圍，將逐步擴大到金融市場上的各類金融資產(chǎn)。1)社會政策目的性2)法律監(jiān)控性3)綜合性與交叉性12.社會保險基金管理的主要途徑：1)財政集中型基金管理途徑2)多元化散型基金管金管理途徑13.社會保險基金管理面臨的主要問題(一)社會保險基金面臨通貨膨脹風(fēng)險的侵蝕(二)社會保險基金投資效益低下(三)資本市場的制度環(huán)境嚴(yán)重制約社會保險基金管理績效14.基本社會保險基金管理的基本框架(一)基本社會保險基金管理的主要內(nèi)容國家基本社會保險基金管理是指為了保障各類社會保險金的支付，對依法征繳的各類。。(二)基本社會保險基金的投資管理15.補充社會保險基金管理的基本框架(一)補充社會保險基金管理的途徑與方法基金管理機構(gòu)。其二，資產(chǎn)包管機構(gòu)。其三，投資機構(gòu)。(二)補充社會保險基金的投資管理補充社會保險基金的投資通常由基金理事會制定投資方針，指導(dǎo)所有重大投資決策。基金投資計劃由足以勝任投資管理的基金機構(gòu)來實施。(三)補充社會保險基金的監(jiān)督管理補充保險基金的監(jiān)管模式受諸多因素制約，如補充保險計劃的演化進(jìn)程，資本市場發(fā)展?fàn)顩r及監(jiān)管框架，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平及各國的法律制度環(huán)境等。對補充保險基金的監(jiān)管通常有1)謹(jǐn)慎監(jiān)管模式該模式要求基金管理者按照謹(jǐn)慎人原則(prodentmanrule)進(jìn)行投資監(jiān)管。其基本要求人監(jiān)管模式是在資本市場規(guī)范發(fā)達(dá)、規(guī)則體系完善的制度框架下實施的較為寬松的監(jiān)管模模式投資限制較少，近年來也獲得了較為可觀的投資收益。2)較為嚴(yán)格的數(shù)量限制監(jiān)管模式要點包括：(1)建立專門的養(yǎng)老保險基金管理公司，集中管理個人賬戶的基金。(2)基金管低標(biāo)準(zhǔn)。德國等歐洲大陸國家和智利等拉美實施這類監(jiān)管模式。16.現(xiàn)收現(xiàn)付制的優(yōu)點：1)制度易建，給付及時2)調(diào)整靈活，無通貨膨脹之憂3)再分17.現(xiàn)收現(xiàn)付制的局限性：1)現(xiàn)收現(xiàn)付制難以應(yīng)付人口老齡化的挑戰(zhàn)2)現(xiàn)收現(xiàn)付制的收入替代具有剛性3)現(xiàn)收現(xiàn)付制可能誘發(fā)代際矛盾。18.基金制的優(yōu)點：1)運行機制簡便，易被理解和接受2)預(yù)籌養(yǎng)老金，抵御老齡化3)20.確定給付型特點：確定給付型根據(jù)雇員參加養(yǎng)老保險計劃的年數(shù)和工資收入水平預(yù)先確定其退休后的養(yǎng)老金水平，再通過精算方法確定其繳費水平。確定給付制之下，養(yǎng)老保險基金的籌集模承擔(dān)風(fēng)險d初始無基金e精算定成本f待遇調(diào)整靈活g易被老雇員接受透明度高，已被接受c生命周期收入再分配d勞動者自擔(dān)風(fēng)險三、論述題1.政府集中型和私營競爭型基金管理模式(一)政府集中型基金管理模式政府集中型基金管理模式即由政府部門或其委托的公共管理部門負(fù)責(zé)社會保險的基金管理。一般說來，依照國家立法推行的基本保障項目(如公共養(yǎng)老保險計劃)的社會保險基金，以采用政府集中型基金管理模式為多，如經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織 社會保險基金的政府集中管理具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，從而可以降低成本。政府集中管理可以兼顧社會公平，有利于實現(xiàn)社會保險制度的生活保障和收入替代雙重目標(biāo)，同時政府集中管理可以降低市場競爭的成本，最大限度地實現(xiàn)國家社會發(fā)展的目的。但政府集中管理容易引起瀆職和效率低下，也易受制于政治壓力。政府集中管理的社會保險基金可能因為公共經(jīng)營者——政府的要求，而將基金投資于政府債券，甚至向正在衰落的國有企業(yè)提供貸款，其收益率通常低于市場，在通貨膨脹期間則實際收益率可能會是負(fù)值。這時，社會保險基金比投資于開放的市場時的獲利要小，因此常常需要通過提高費率或減少給付來解決基金危機。要想提高政府集中管理的社會保險基金收益率，關(guān)鍵是要看政府能否有效地利用好相關(guān)的資源。(二)私營競爭型基金管理模式私營競爭既有私營的基金管理機構(gòu)運用市場機制管理社會保險基金，同時接受政府的監(jiān)管。通常，補充性保險項目(如員工福利計劃、個人儲蓄計劃等)，以采用私營競爭基金管理模式較多。當(dāng)然基本保險項目也有采用私營競爭型管理模式的，如智利。營投資管理使經(jīng)濟(jì)的規(guī)模效應(yīng)消失。此外，社會保險計劃的參加者有時難以做出有遠(yuǎn)見的投資選擇，從而給未來更大的不確定性。(三)政府集中型與私營競爭型模式的成本比較說是一個交易成本的問題。事實上，政府集中型與私營競爭型社會保險基金管理的成本，往往由于在費用支出上的金在市場競爭下，通常具有詳細(xì)的成本開支會計記錄。因此，政府集中管理的基金管理成本數(shù)據(jù)比其實際水平可能要低一些。另一方面，大多數(shù)私營競爭型的社會保險基金，通常以公共部門和私營部門、債權(quán)和中管理的社會保險基金則沒有大量的基金儲備，即使建立了這種儲備，也不承擔(dān)對投資進(jìn)行率。因此，政府集中管理具有規(guī)模效應(yīng)，又可避免市場競爭帶來的管理成本，其管理成本在市場競爭的作用下提高了管理成本，但其投資收益率也高，也有利于實際經(jīng)濟(jì)增長。2.社會保險基金投資的一般原則：A安全性原則安全性是指收回投資本金及相關(guān)投資收益的保障程度，社會保險基金投資管理以安全性作為首要原則。保持和增強社會保險基金投資安全性的措施一般包括投資模式選擇、投資主體確定、投資工具與投資組合規(guī)定、投資收益保證或擔(dān)保、投資信息披露制度建立、對外投資比例、政府擔(dān)保與政府監(jiān)督管理等。B收益性原則社會保險基金投資的收益性原則是指在符合安全性原則的前提下，社會保險基金投資能夠取得適當(dāng)?shù)氖找?。從一定意義上講，這是社會保險基金投資最直接C流動性原則社會保險基金投資的流動性是指投資資產(chǎn)在不發(fā)生損失的條件下可以性的要保險基金投資應(yīng)當(dāng)在總體上體現(xiàn)社會保險基金的安全性原則，而在具體的投資項目和投資組合上靈活體現(xiàn)投資三原則，以便在組合的投資收益中，即體現(xiàn)社會保險基金的安全性要求，同時又體現(xiàn)出較高投資收益與合理流動性的要求，從不同層面實現(xiàn)社會保險基金的投資原則。因此，在社會保險基金投資管理中，應(yīng)特別注意投資期限的合理匹配和各項投資比例的合理組合，注重社會保險基金投資的資產(chǎn)負(fù)債管理的有效性。3.社會保險基金可選擇的投資工具社會保險基金可選擇的投資工具可以分為兩類：金融工具和實物工具。1)金融工具金融工具可以從收益特點、期限等多種角度進(jìn)行分類。社會保險基金投資的傳統(tǒng)金融工具包括銀行存款、政府債券、貸款合同、公司股票等，各種創(chuàng)新的金融工具包A銀行存款具有較高的安全性，但收益率較低，并且存款期限較短。在社會保險基金剛剛進(jìn)入資本市場時一般占較大比重，隨著投資工具選擇的多樣化，比重會大大降低，只用來作為短期投資工具，以滿足流動性需要。B中央政府發(fā)行的國債由于沒有違約風(fēng)險，安全性最高，因而是養(yǎng)老金的重要投資組合中在不同國家有所不同。重要投資工具，特別是實力雄厚、信譽卓著的大公司發(fā)行的債券，在社會保險基金的投資組合中占重要地位。企業(yè)的資信程度不同，企業(yè)債券具有不同的風(fēng)險等級，各國政府通常對社會保險基金投資的企業(yè)債券等級有所限制，以防止過高的投資風(fēng)D貸款合同通常主要是住房抵押貸款及基礎(chǔ)設(shè)施貸款(以銀團(tuán)貸款的形式參與大型往往還有政府作擔(dān)保?；A(chǔ)設(shè)施的項目融資一般有項目建成后的收益現(xiàn)金流及政府稅收擔(dān)保，因而風(fēng)險也較小。E股票作為股權(quán)投資工具，其風(fēng)險高于固定收益證券，因而也具有更高的收益率。為了保證社會保險基金的收益率，多數(shù)國家都允許社會保險基金投資于股票市場，但有些國家限制其投資比例。股票投資的收益來自于股票買賣的價差和持股期間的股息收入。F證券投資基金是由專門的投資機構(gòu)發(fā)行基金單位、匯集投資者資金、由基金管理人管理從事股票或債券等金融工具投資的間接投資制度。證券投資基金其最大的優(yōu)勢在于專家理財、組合投資、規(guī)避風(fēng)險、流通性強等特征。隨著世界各國信托投資業(yè)務(wù)的發(fā)展，國際資本流動的速度日益加快，證券投資基金已經(jīng)成為社會保險基金投資的一個重要投資工具。(二)實物工具社會保險基金還可以投資于實物，包括房地產(chǎn)、基礎(chǔ)設(shè)施等。實物投資具有投資期限長、流動性差的特點，但能在一定程度上防范通貨膨脹風(fēng)險，因此是社會保險基金可以選擇的投資工具。其中，房地產(chǎn)市場受經(jīng)濟(jì)周期波動較大的風(fēng)險，并且由于較強的專業(yè)性，因而投資的管理成本較高。有些國家對房地產(chǎn)投資在社會保險基金投資中的比重有嚴(yán)格限制?；A(chǔ)設(shè)施投資則更多的是以貸款的形式實現(xiàn)。4.社會保險基金監(jiān)管的主要內(nèi)容1)社會保險基金監(jiān)管模式的選擇2)社會保險基金營運機構(gòu)資格審定3)建立社會保險基金監(jiān)管和風(fēng)險控制的法律規(guī)則體系A(chǔ)建立健全社會保險基金監(jiān)管的法律體系B發(fā)揮社會保險基金監(jiān)管委員會的重要作用C構(gòu)建社會保險基金的投資規(guī)則體系d構(gòu)建社會保險基金監(jiān)管的規(guī)則體系5.社會保險基金監(jiān)管的實施A社會保險基金的日常監(jiān)管B社會保險基金的投資監(jiān)管C社會保險基金營運的風(fēng)險防范6.完善我國的社會保險基金監(jiān)管體系(一)我國社會保險基金監(jiān)管中政府職責(zé)的定位(二)我國社會保險基金監(jiān)管的基本原則A堅持法律監(jiān)管和政府行政監(jiān)管并重的原則B堅持綜合監(jiān)管、協(xié)調(diào)發(fā)展、區(qū)別對待的原則C堅持安全第一、風(fēng)險防范、注重保值增值的基金營運原則D堅持質(zhì)的控制和量的監(jiān)控相結(jié)合的原則(三)我國社會保險基金監(jiān)管的模式選擇(四)我國社會保險基金監(jiān)管機構(gòu)的主要職責(zé)A明確終極責(zé)任C謹(jǐn)慎選擇社會保險基金營運機構(gòu)D制定監(jiān)管規(guī)則和規(guī)范投資組合限額E注重構(gòu)建社會保險基金營運的保護(hù)機制(五)完善我國補充養(yǎng)老保險基金監(jiān)管體系的政策思路A構(gòu)建高效的補充養(yǎng)老保險基金監(jiān)管平臺，積極推進(jìn)補充養(yǎng)老保險基金的發(fā)展B選擇適合我國實際的補充養(yǎng)老保險基金營運模式，允許選擇多元化的運營機制C重視補充養(yǎng)老保險基金治理結(jié)構(gòu)的制度文化約束，實施有效的風(fēng)險控制7.社會保險基金在金融體系中的地位與作用(一)社會保險基金在金融體系中的地位社會保險基金在金融體系中的地位主要體現(xiàn)在三個方面，即社會保險基金是金融體現(xiàn)中重要的機構(gòu)投資者，是金融體系與金融產(chǎn)品創(chuàng)新的重要推動者，是金融市場特別是資本市場穩(wěn)定發(fā)展的重要主體。(二)社會保險基金發(fā)展對金融體系的作用A社會保險基金可以促進(jìn)證券投資基金的發(fā)展B社會保險基金的發(fā)展還會促進(jìn)各種形式的專業(yè)基金管理公司的發(fā)展C社會保險基金特別是補充養(yǎng)老保險基金的發(fā)展會促進(jìn)人壽保險業(yè)的發(fā)展D養(yǎng)老基金的發(fā)展還會促進(jìn)投資顧問等金額服務(wù)業(yè)的發(fā)展投資顧問從以下幾方面對基金提供幫助：(A)制定基金的投資策略，進(jìn)行資產(chǎn)的分配(B)精算咨詢(確定負(fù)債模式并進(jìn)行預(yù)測)(C)衡量和監(jiān)控基金經(jīng)理的業(yè)績(D)對交易成本進(jìn)行分析(E)幫助實行內(nèi)部管理的基金進(jìn)行指數(shù)化(F)提供其他的服務(wù)8.社會保險基金與金融市場互動的一般條件A實體經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長與宏觀經(jīng)濟(jì)的相對穩(wěn)定B相對完善的金融結(jié)構(gòu)和富有效率的金融市場C具有可持續(xù)發(fā)展的社會保險制度D完善的現(xiàn)代企業(yè)制度、合理的企業(yè)治理結(jié)構(gòu)與健全的稅收制度E富有成效的全面風(fēng)險的整合性管理策略8.社會保險基金與金融市場互動的制度條件A健全的法律制度和良好的制度環(huán)境B政府對社會保險基金和金融市場的監(jiān)管C培育良好的信用環(huán)境，樹立社會公眾對社會保險制度的信任度D高度關(guān)注和重視其他非正規(guī)制度的影響9.我國社會保險基金管理面臨的主要問題(一)社會保險的歷史債務(wù)沉重a原制度向舊制度轉(zhuǎn)軌的費用b老辦法職工退休，要支付至死亡的費用。(二)社會保險基金潛藏危機a人口老齡化b基金籌集渠道單一c繳費基數(shù)不實d給付環(huán)節(jié)的不規(guī)范行為e基金保值增值難(三)社會保險基金管理體制的缺陷a立法滯后b監(jiān)督機制不健全c社會保險關(guān)系轉(zhuǎn)移難10.強化我國社會保險基金管理的主要措施：B做實個人賬戶，建立基金積累C擴大覆蓋范圍，建立統(tǒng)一制度1.我國社會保險基金管理的發(fā)展趨勢：a社會保險基金統(tǒng)籌層次逐步提高b建立社會保險基金預(yù)算c社會保險費改稅d養(yǎng)老保險基金進(jìn)入資本市場1、社會保障基金(概念)會保障事業(yè)的一項法定的專門資金2、社會保障基金管理和概念(概念)開展的基金籌集、待遇支付、基金保值增值的行為和過程。運營管理、社會保障基金稽核和監(jiān)督等。贍養(yǎng)率是指離退休人員數(shù)占在職職工人數(shù)的比例。替代率是指離退休人員人均養(yǎng)老金占在職職工人均工資的比例。4、社會保險基金支付(概念)p65集的社會保險基金發(fā)給履行了社會保險繳費義務(wù)的個人的過程?！?。7、繳費確定型是指參保人按照一定的繳費率來繳納保險費，保險金存入個人賬戶，退休后領(lǐng)取的養(yǎng)老金按照個人賬戶的積累額確定替代率風(fēng)險主要是指養(yǎng)老保險基金的最終積累額在假定的壽命條件下達(dá)不到預(yù)定的替償付能力風(fēng)險是指基金管理公司由于經(jīng)營不善或其他原因陷入財務(wù)危機而不能償付委托人的應(yīng)計債權(quán)的風(fēng)險。指資金供求雙方借助金融工具進(jìn)行各種貨幣資金交易活動的市場，是各種融資市場的總稱。通常所說的金融市場是指狹義的金融市場。指的是一般限定在以票據(jù)和有價證券為金融工具的交易活動、金融機構(gòu)間的同業(yè)拆借、黃金外匯的交易活動等范圍內(nèi)。是指證券融資和經(jīng)營一年以上中長期資金借貸的金融市場。其融通的資金主要作為擴大再生產(chǎn)的資本使用。入和支出活動所作出的，經(jīng)過法定程序?qū)徟?、得到法律認(rèn)可的財務(wù)計劃。休收入保障的制度，是我國建立多層次養(yǎng)老保障的重大制度安排。第一章社會保障基金概述1、社會保障基金的種類(單選)按基金所有權(quán)分類：1)公共基金：公共基金為公共所有，其來源有財政撥款、按法律規(guī)定由雇主或雇員繳納的社會保險費、社會捐贈、國際捐贈資金，是按照法律、法規(guī)、規(guī)章繳納記在個人賬戶用于專門用它的基金。3)機構(gòu)基金：用于單位為其職工建立的福利性社會保險基金，所有權(quán)歸集體，或部分地歸集體，按照國家的政策和單位的規(guī)章對符合條件的職工給予補貼的資金。第二章社會保障基金管理(簡答)(一)財政集中型基金管理途徑含義：以建立社會保障預(yù)算或直接列入國家財政預(yù)算的方式管理社會保障基金。投資途徑：高比例購買一級市場的國債和定向社會保險的特種債券。優(yōu)點：風(fēng)險低、保障基本收益，而且還便于操作缺點：投資收益要明顯低于直接投資于金融市場的補充養(yǎng)老金。(二)多元分散性基金管理途徑：是指社會保險專門機構(gòu)委托銀行、信托公司、投資公司、基金管理公司等金融機構(gòu)對社會保障基金在法律允許的范圍內(nèi)進(jìn)行信托投資，并規(guī)定最低投資收益率的基金管理途徑。缺點：易受到經(jīng)濟(jì)環(huán)境、金融環(huán)境、法律法規(guī)的完善程度的制約。(三)專門機構(gòu)型基金管理途徑社會保障基金的管理和投資運營。專門機構(gòu)的董事會由財政、金融、勞動保障、工會、審計和社會保障機構(gòu)等有關(guān)方面代表組成。保障基金，負(fù)責(zé)實施基金投資營運，制定投資組合政策，實現(xiàn)基金保值增值。基金的收支兩條線管理是怎么運行的，有什么部門管理p44入戶，每月月末前將收入戶中的全部資金轉(zhuǎn)入財政專戶，財政部門向支出賬戶劃撥資金。(即由兩個不同的機構(gòu)同時負(fù)責(zé)社會保障基金征收和支付的管理辦法，社保經(jīng)辦機構(gòu)負(fù)責(zé)征收，財政部門負(fù)責(zé)支付)社會保險基金的收支兩條線管理企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險基金收支兩條線管理主要包括以下內(nèi)容：2、基本養(yǎng)老保險基金征收機構(gòu)和財政部門在國有商業(yè)銀行分別開設(shè)基金專戶。3、規(guī)范了養(yǎng)老保險基金征收、支付程序。4、明確和規(guī)范了有關(guān)部門的職責(zé)。在“收支兩條線”管理暫行規(guī)定中對社會保障經(jīng)辦機構(gòu)，社會保障行政部門，財政、銀行、審計部門的職責(zé)都作出了相應(yīng)規(guī)定。實行收支兩條線管理后，為了保證基金從征繳到支付的正常運作，社會保險經(jīng)辦機構(gòu)和財政部門應(yīng)在協(xié)商確定的國有商業(yè)銀行開設(shè)“基金收入戶”“基金財政專戶”和“基金支出戶”三個專用賬戶。 部劃轉(zhuǎn)社會保險基金財政專戶，收入戶只收不支。“基金財政專戶”由財政部門在國有商業(yè)銀行開設(shè)。。社會保險經(jīng)辦機構(gòu)經(jīng)辦的基金，應(yīng)根據(jù)國家規(guī)定的各項社會保險的征繳范圍，分別建立基本養(yǎng)老保險基金、基本醫(yī)療保險基金、失業(yè)保險基金等。各項基金實行單獨管理，分社會保險基金實行收支兩條線管理后，各級社會保險經(jīng)辦機構(gòu)不得再從基金中提取管理費，所需經(jīng)費由財政撥付。3、試論我國社會保障基金管理的主要內(nèi)容(了解)社會保障基金管理主要包括基金的征收、支付、管理、運營和監(jiān)督等環(huán)節(jié)。(單選)(一)社會保障基金的征收管理在基金籌集模式確定以后，基金提取比例要考慮以下要素：(1)城鎮(zhèn)企業(yè)職工的贍養(yǎng)率。贍養(yǎng)率是指離退休人員數(shù)占在職職工人數(shù)的比例。(2)企業(yè)離退休人員養(yǎng)老金替代率。替代率是指離退休人員人均養(yǎng)老金占在職職工人均現(xiàn)收現(xiàn)付模式基金提取比例=贍養(yǎng)率x替代率；部分積累模式基金提取比例=贍養(yǎng)率x替代率+積累率3、征收機構(gòu)和征收程序征收程序分為以下步驟：(1)社會保險登記、申請繳費單位資格；(2)繳納社會保險費申報、繳費單位按月向社會保險經(jīng)辦機構(gòu)申報應(yīng)繳納的社會保險費數(shù)額，經(jīng)社會保險經(jīng)辦機構(gòu)審核后，在規(guī)定的期限內(nèi)繳納社會保險費；(3)繳納社會保險費、繳費單位和職工一貨幣形式全額繳納社會保險費；規(guī)定記錄個人賬戶。4、征收的監(jiān)督和處罰(1)對繳費單位的監(jiān)督。對于繳費單位的監(jiān)督分為兩個層次：一個層次規(guī)定，繳費單位督；另一個層次規(guī)定，勞動保障行政部門或稅務(wù)機關(guān)依法對單位繳費情況進(jìn)行檢查，并規(guī)定對于繳費單位未按照規(guī)定辦理社會保險登記等違規(guī)行為依法進(jìn)行處罰。辦社會保障業(yè)務(wù)、管理社會保障基金所以社會保障經(jīng)辦機構(gòu)既要為政府負(fù)責(zé)，也要為廣大職(二)社會保險基金支付管理1、支付條件。受保人在達(dá)到什么條件時，可以從社會保障基金中獲取經(jīng)濟(jì)補償。2、支付標(biāo)準(zhǔn)。是指符合社會保障基金支付條件的受保人應(yīng)享受多少經(jīng)濟(jì)補償。在具體實踐中社會保險基金支付標(biāo)準(zhǔn)的確定主要應(yīng)考慮以下因素：1)國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平以及國家財政、企業(yè)、職工各方面的承受能力。(2)調(diào)整社會保險待遇的結(jié)構(gòu)，實行多層次的社會保險。(3)堅持公平與效率相結(jié)合的原則。(4)建立社會保險金支付標(biāo)準(zhǔn)隨生產(chǎn)發(fā)展和物價變動而調(diào)整的機制。。(三)社會保險基金的收支兩條線管理企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險基金收支兩條線管理主要包括以下內(nèi)容：。2、基本養(yǎng)老保險基金征收機構(gòu)和財政部門在國有商業(yè)銀行分別開設(shè)基金專戶。第三章社會保險基金的籌集管理選擇或簡答)(一)現(xiàn)收現(xiàn)付模式“課稅資助式”等。這種模式要求先做出當(dāng)年或近幾年某項社會保障措施所需支付的費用預(yù)般不留余額，是社會保險基金的收入與支出在年度內(nèi)大體保持平衡的一種財務(wù)機制。其基本特征現(xiàn)收現(xiàn)付模式的優(yōu)點：(1)管理成本低，操作相對簡單。(2)根據(jù)需求變動及時調(diào)整征稅比例或繳費額度，保證收支平衡。(3)強調(diào)社會保障制度的再分配功能，體現(xiàn)了社會共濟(jì)。(4)沒有過多的資金積累，沒有基金保值增值壓力。(5)可以避免長期積累基金所面臨的經(jīng)濟(jì)和政治風(fēng)險。(6)保險津貼支付的及時性?，F(xiàn)收現(xiàn)付模式的缺點：(1)如果一國人口的年齡結(jié)構(gòu)嚴(yán)重老化或經(jīng)濟(jì)持續(xù)衰退，會使在職勞動者不堪重負(fù)。(2)人口來齡化的加劇，采用現(xiàn)收現(xiàn)付模式會使一國經(jīng)濟(jì)面臨嚴(yán)重挑戰(zhàn)。(3)采用現(xiàn)收現(xiàn)付方式一般需要對費率水平進(jìn)行逐年的預(yù)測評估和調(diào)整，耗時費力。(4)現(xiàn)收現(xiàn)付制存在某些不利于經(jīng)濟(jì)發(fā)展的因素，如有礙于增加儲蓄，制約勞動力市場的供求調(diào)節(jié)等。(二)完全積累模式完全積累模式的籌資原則是遠(yuǎn)期縱向收付平衡，其實質(zhì)是個體一生中的代內(nèi)收入再分配。然后預(yù)測勞動者退休之后所需的保險費用支出，將其平均分?jǐn)偟絼趧诱叩恼麄€就業(yè)期間和投個人所繳納的養(yǎng)老保險費儲存在國家為他們設(shè)立的個人養(yǎng)老保險賬戶上，在他們退休以后，完全積累式的優(yōu)點：(1)未來收益和投保期的繳費高度正相關(guān)，可以激勵勞動者努力工作。(2)基金提取比例相對穩(wěn)定，體現(xiàn)儲備功能，透明度高。(3)費率穩(wěn)定，有較強的抗人口老齡化的能力，受人口年齡結(jié)構(gòu)影響小。(4)形成的儲備基金可以促進(jìn)資本形成，可以使制度本身分享經(jīng)濟(jì)發(fā)展成果。(5)國家財政補貼的份額很小，財政壓力小。完全積累模式的缺點：配和互濟(jì)功能，不利于緩和貧富差距。(2)個人退休待遇差別較大，不能體現(xiàn)互助性原則。(3)儲備基金要抵御通貨膨脹的影響，確保保值增值。(4)基金制要建立個人賬戶，獲得大量個人信息，基金的管理和運營成本較高。(5)籌資距離實施保險金給付一般需要若干年的積累。(三)部分積累模式部分積累制是一種兼容近期橫向平衡原則和遠(yuǎn)期縱向平衡原則的籌資模式。具體做法是：根據(jù)分階段收支平衡的原則確定收費率，即在滿足一定時期(5~10年)支出需要的前提下，留有一定的儲備基金；儲備基金的數(shù)額是一個變量，人口老齡化高峰到來之前，是儲累方式，以滿足未來支付需求的增長。該模式在維持現(xiàn)收現(xiàn)付的基礎(chǔ)上引入個人賬戶資金，部分積累模式的優(yōu)點：備等問題。也可以應(yīng)對人口老齡化問題部分積累模式的缺點：第四章社會保險基金的支付管理3、醫(yī)療保險(選擇)p75社會保險水平是指在一定時期內(nèi)一國或地區(qū)的社會成員享受社會保險的高低程度。(概 適度的社會保險水平具體表現(xiàn)在以下幾個方面：(了解) (1)既保障公民的基本經(jīng)濟(jì)生活水平，又激勵勞動者的勞動積極性。(2)既保證社會穩(wěn)定，又促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。(3)既有利于社會公平，又有利于提高效率。(4)既提高公民素質(zhì)，又促進(jìn)社會進(jìn)步。(5)有利于實現(xiàn)社會保險制度的周期平衡，避免出現(xiàn)財務(wù)危機，保證社會保險制度的良性社會保險水平的不適度表現(xiàn)在以下幾個方面：(了解)(1)社會保險支出過快，加上人口老齡化總體趨勢和經(jīng)濟(jì)的周期性波動，往往導(dǎo)致社會保險的財務(wù)危機，危及社會保險制度的生存和發(fā)展。(2)社會保險支付危機必然帶來政府的赤字和債務(wù)增加，影響政府的信譽，并最終轉(zhuǎn)嫁給下一代人承擔(dān)。(3)社會保險水平超度引起雇主繳納社會保險稅費增加，這些增加的人工成本在不能完全(4)社會保險水平超度不利于激勵勞動者的積極性。過高的社會保險福利水平會造成部分效益，也損害了社會水平。(1)退休年齡：國家法定的企業(yè)職工退休年齡是男年滿60周歲，女工人年滿50周歲，(2)繳費年限：“老人”仍按國家原來的規(guī)定發(fā)給養(yǎng)老金，同時執(zhí)行養(yǎng)老調(diào)整辦法繳費不滿15年的，不享受基礎(chǔ)養(yǎng)老金，一次性領(lǐng)取個人賬戶全部存儲額，同時終止養(yǎng)老保險關(guān)系。(3)個人賬戶一次性支付的條件和支付項目國家給與基礎(chǔ)養(yǎng)老金和個人賬戶養(yǎng)老金，同時給予部分過渡性養(yǎng)老金；“新人”在達(dá)到領(lǐng)取(一)醫(yī)療保險費用的支付方式付時醫(yī)療保險機構(gòu)作為付款人，代替被保險人支付他們因接受醫(yī)療服務(wù)所花去的醫(yī)療費用，式多種多樣，這些方式各有利弊。付制”類型。簡單。逆向選擇風(fēng)險增大，醫(yī)療費用難以控制；醫(yī)保經(jīng)辦機構(gòu)審查工作量大，管理成本較高。2、按服務(wù)單元付費方式。服務(wù)單元，是將醫(yī)療服務(wù)的過程按照一個特定的參數(shù)劃分為相同的部分，每一個部分為一個服務(wù)單元。院提高工作效率；費用控制效果比較明顯。機構(gòu)獲得關(guān)于醫(yī)療服務(wù)利用與醫(yī)療費用支出的信息。方式。按人頭付費是醫(yī)療保險機構(gòu)每月或每年按醫(yī)院或醫(yī)生服務(wù)的人數(shù)和規(guī)定收費的定額，預(yù)付給服務(wù)提供方一筆固定的費用。理成本較低。的積極性，甚至可能出現(xiàn)醫(yī)療質(zhì)量的下降。。受的治療與患者的病情有關(guān)而與醫(yī)院的特性無關(guān)。支出后，確定供方下一年度總額預(yù)算，保險機構(gòu)在支付供方費用時，以此為最高限額。的服務(wù)容易被打折扣；的運行效率，醫(yī)務(wù)人員缺乏工作積極性。(二)醫(yī)療保險費用分擔(dān)方式2、扣除保險。是指被保險人在就醫(yī)時先支付一筆固定的費用，其余費用全部或部分由社會這個最高支付限額是醫(yī)療社會保險支付的“封頂線”。(三)現(xiàn)行制度下我國醫(yī)療保險基金的支付療保險藥品目錄、診療項目目錄及服務(wù)設(shè)施范圍和支付標(biāo)準(zhǔn)。2、支付標(biāo)準(zhǔn)：統(tǒng)籌基金和個人賬戶要劃定各自的支付范圍，分別核算，不得相擠占，統(tǒng)籌基金的起付標(biāo)準(zhǔn)控制在當(dāng)?shù)芈毠つ昶骄べY的10%左右，最高支付限額控制在當(dāng)?shù)芈毠つ昶骄べY的4倍左右，起付標(biāo)準(zhǔn)以下的醫(yī)療費用，由個人賬戶支付或個人自付。3、支付項目：療個人負(fù)擔(dān)的醫(yī)療費用。個人賬戶不足部分由個人支付)；基本醫(yī)療保險統(tǒng)籌基金支付以下醫(yī)療費用(住院治療的醫(yī)療費用；急診搶救留觀并收析、腎移植后服抗排異藥的門診醫(yī)療費用)4、我國社?；鹬С龃嬖诘膯栴}p80(簡答)自己展開(1)我國社會保險支出水平總體偏低。與發(fā)達(dá)國家相比較，在社會保險為主的社會保障體系中，發(fā)達(dá)國家的社會保障支出水平平與這些國家相比處于中等水平。(2)社會保險覆蓋面小。我國在社會保險制度建設(shè)方面走的是一條城鎮(zhèn)、后農(nóng)村，重城鎮(zhèn)、輕農(nóng)村的路子。我國現(xiàn)行社會保障體系基本限于僅占全國人口42%的城鎮(zhèn)居民，而占全國人口58%的農(nóng)村居民(3)社會保險水平結(jié)構(gòu)性不合理。。巨大的城鄉(xiāng)差別是以戶口性質(zhì)作嚴(yán)格劃分的。地區(qū)發(fā)展不平衡也是我國國情的基本特征之(4)資金匱乏。保險覆蓋面不斷擴大，收繳率不斷提高，但社保基金收支缺口仍然很大。(5)在一定程度上受制于政府的臨時性政策。國對物價管制的逐漸放松，物價水平出現(xiàn)較大幅度的上漲。(6)支付環(huán)節(jié)的行為缺乏規(guī)范。國的社會保險金支付環(huán)節(jié)缺乏統(tǒng)一的規(guī)范管理，不規(guī)范行為時有發(fā)生，這加重了社會保險基金的支付危機。第五章社會保險基金監(jiān)管(1)法制性監(jiān)管和政府行政性監(jiān)管并立原則用法律確定監(jiān)管機構(gòu)與其他機構(gòu)之間的聯(lián)系，設(shè)計政策制定部門、中介機構(gòu)、國內(nèi)外相關(guān)機(2)公正性原則觀事實為依據(jù)，以相關(guān)的法律、法規(guī)為準(zhǔn)繩，綜合運用法律、經(jīng)濟(jì)和行政手段，對社會保險經(jīng)辦機構(gòu)及有關(guān)機構(gòu)的基金管理行為予以監(jiān)管。(3)獨立性原則(4)安全性、謹(jǐn)慎性基金運營原則付困難。謹(jǐn)慎性原則。是指監(jiān)管機構(gòu)必須謹(jǐn)慎地對待社會保險基金的準(zhǔn)入資格與退出規(guī)范、為社會保險基金監(jiān)督檢查處理，創(chuàng)造一個良好的監(jiān)督管理環(huán)境。(5)科學(xué)性原則基金監(jiān)管是一門處于發(fā)展和完善的管理科學(xué)。它包含了監(jiān)管組織體系、監(jiān)管方式體系、法律體系，以及管理運營預(yù)警體系和風(fēng)險檢測體系等。2、結(jié)合實際問題、如何加強基金監(jiān)督(課后實例)嚴(yán)格執(zhí)行基金法規(guī)政策，任何單位和個人無權(quán)變通；建立健全決策、運營、監(jiān)督相互制加強基金監(jiān)督檢查，具有基金監(jiān)督職能的部門和機構(gòu)要認(rèn)真履行職責(zé)，加強協(xié)調(diào)配合，監(jiān)察機構(gòu)負(fù)責(zé)監(jiān)督責(zé)任；加強對基金管理干部的教育和培訓(xùn)，對其嚴(yán)格要求和管理。第六章我國社會保險基金的投資運營金(概念、內(nèi)容區(qū)分)p140(選擇)統(tǒng)籌基金和個人賬戶基金理的,由國有股減持劃入資金及股權(quán)資產(chǎn)、中央財政撥入資金、經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)以其他方式籌全國社會保障基金投資運作的基本原則是：在保障基金資產(chǎn)安全性、流動性的前提下，管理體制上看(1)全國社會保障基金由全國社會保障基金理事會集中管理，根據(jù)財政部和勞動保障部共同下達(dá)的指令和確定的方式撥出資金；(2)社會保險基金由勞動保障所屬的社會保險經(jīng)辦機構(gòu)管理，實行屬地管理和分賬管理。從各類保險基金的性質(zhì)看(1)社會保險基金中的養(yǎng)老、醫(yī)療保險統(tǒng)籌基金、失業(yè)、工傷、生育保險基金主要用于保證當(dāng)期發(fā)放——按照現(xiàn)收現(xiàn)付模式運作，可交由社保經(jīng)辦機構(gòu)負(fù)責(zé)管理。(2)全國社會保障基金、基本養(yǎng)老保險中的個人賬戶基金、企業(yè)年金基金及農(nóng)村養(yǎng)老保險基金等社會保障基金——按照完全積累模式，按照國家相關(guān)市場化運作的規(guī)定進(jìn)入資本市場進(jìn)行投資，以獲得一定的利息收入。(3)涉及投資問題的主要是全國社會保障基金和積累規(guī)模較大的養(yǎng)老保險基金(即個人賬戶基金)(1)從基金籌集模式看社會保險基金投資運營的必要性。式的資金的存續(xù)期不同。社會保險基金的投資運營是積累式基金籌集方式的客觀要求。(2)從人口老齡化看社會保險基金投資運營的必要性。所贍養(yǎng)的人數(shù)增加；另一方面，享受社會保障待遇的期限延長。 (3)從通貨膨脹看社會保險基金投資運營的必要性。一方面，通貨膨脹會導(dǎo)致社會保險基金支出的增加。(4)從社會保障水平的剛性增長看社會保險基金投資運營的必要性。速上升態(tài)勢，這就需要有足夠且穩(wěn)定的財源，才能滿足未來的這種必然需要。(5)從社會保險待遇調(diào)整原則看社會保險基金投資運營的必要性。分享經(jīng)濟(jì)發(fā)展成果和與物價掛鉤式社會保險待遇調(diào)整遵循的兩項基本原則。前者是指社會保險基金待遇同全體勞動者工資水平比例有著密切關(guān)系。后者是因為同一標(biāo)準(zhǔn)的保險待遇保險基金的投資工具(選擇)(一)銀行存款銀行存款則是我國社?；鹑胧幸郧盎鹳Y產(chǎn)的最主要形式。銀行存款投資的特點是操作簡單，風(fēng)險小，除了較長期存款外，資金流動性好，是目前我國社?；鸬闹饕顿Y工具。在采用這種方式保值時，不應(yīng)該只是簡單的存入銀行，而是應(yīng)該選擇最佳的存款組合保證基金獲得最佳收益。(二)政府債券購買政府債券是社?；鹱羁煽康耐顿Y渠道之一，其原因在于政府債券是以國家信譽為擔(dān)保的，投資風(fēng)險幾乎為零，且收益往往高于銀行同期儲蓄利息。(三)企業(yè)債券不允許投資企業(yè)債券。(四)股票股票市場中有太多難以預(yù)測的因素，因此社?；疬M(jìn)入股票市場要特別慎重。(五)證券投資基金證券投資基金是一種大眾化的信托投資工具，它將大眾手中零散的資金集中起來，委托專家進(jìn)行投資管理。(六)不動產(chǎn)投資地產(chǎn)投資是指通過建設(shè)購買等手段獲得房地產(chǎn)而取得長期穩(wěn)定的租金收入。(七)其他金融衍生工具(八)社會保險基金的國外投資?；鹜顿Y組合必要組成條件。第七章社會保險基金與資本市場2、資本市場與社?；鹜顿Y運營的關(guān)系(簡答)p192資本市場對社會保險基金投資運營的效應(yīng)(1)資本市場是社會保險基金投資運營的前提和基礎(chǔ)。資本市場的存在是社會保險基金投資的前提和基礎(chǔ)。健全的資本市場為社會保險基金的投資運營提供安全、有效的投資環(huán)境。(2)發(fā)達(dá)的資本市場降低了社會保險基金投資運營的風(fēng)險，提高投資運營的效率。發(fā)達(dá)的資本市場為社會保險基金提供了更為復(fù)雜的資產(chǎn)配置方式和更多樣的風(fēng)險分散(3)資本市場是社?；饘崿F(xiàn)保值增值的有效途徑。首先，投資工具比較成熟的資本市場可以為社會保障基金提供眾多的各種各樣的投資工(4)資本市場對社會保障基金的約束。社會保險基金的投資運營對資本市場的效應(yīng)(1)社會保險基金的投資運營能促進(jìn)資本市場的發(fā)展①社會保險基金進(jìn)入資本市場給資本市場注入了強有力的力量，為經(jīng)濟(jì)的發(fā)展起到了積極地促進(jìn)作用。②作為長期的儲蓄計劃，能夠有效地增加資本市場的總供給，促進(jìn)資本市場規(guī)模的擴大。③有利于機構(gòu)投資者的擴大，保持資本市場的穩(wěn)定發(fā)展。④有利于金融、資本市場的創(chuàng)新。(2)社會保險基金的投資運營會加大資本市場的風(fēng)險。(3)社會保險基金對資本市場因素的具體分析向擴容。從長期看，社?；鹑胧性谫Y金量上更為積極的影響是為資本市場提供一個長期穩(wěn)定的資金來源。②對券商的影響。社保基金入市對券商的影響是全方位的。社保基金對上市公司的影響是深遠(yuǎn)的。資者提供一個安全而規(guī)范的投資場所。業(yè)年金(1)EET模式即對雇主和雇員向企業(yè)年金計劃的繳費以及企業(yè)年金基金的投資收益給予稅收免稅待遇，但對退休職工從企業(yè)年金計劃中領(lǐng)取的養(yǎng)老金進(jìn)行課稅。(2)ETT模式及退休雇員從企業(yè)年金計劃領(lǐng)取的養(yǎng)老金進(jìn)行課稅。(3)TEE模式退休雇員從企業(yè)年金計劃領(lǐng)取的養(yǎng)老金給予免稅。(4)TTE模式員從企業(yè)年金計劃領(lǐng)取的養(yǎng)老金實行免稅。(5)EEE模式即對企業(yè)年金計劃的繳費、投資收益和養(yǎng)老金發(fā)放三個全部給予免稅待遇。社會保險基金管理知識點整理第一章社會保險基金1、社會保險：就是以國家為主體，對有工資收入的勞動者在暫時或永久失去勞動能力，或雖有勞動能力而無工作亦即喪失生活來源的情況下，通過立法手段，運用社會力量，給這些勞動者以一定程度的收入損失補償，使之能繼續(xù)享有基本的生活水平，從而保證勞動力再生產(chǎn)和擴大再生產(chǎn)的正常運行，保證社會安定的一種制度。3、養(yǎng)老保險：是指勞動者在達(dá)到法寶年齡而退休后，從政府和社會得到一定的經(jīng)濟(jì)補償、物質(zhì)幫助和服務(wù)的社會保險制度。4、醫(yī)療保險：是指勞動者在患病期間，由保險機構(gòu)或保險組織按規(guī)定支付其醫(yī)療費和生活費的社會保險制度。來源時，提供基本生活保障的項目。6、失業(yè)保險：是當(dāng)勞動者因非本人自愿原因失業(yè)，從而喪失收入來源時，由社會為其提供必要的物質(zhì)生活保障的項目。7、工傷保險：是對因工負(fù)傷或因職業(yè)致殘暫時或永久喪失勞動能力的勞動者，給予工資收保健護(hù)理、傷殘重建及生活照顧等的一項社會保險制度。作為一種社會政策，注重社會公平、共濟(jì)性。9、社會保險與商業(yè)保險的區(qū)別：(1)保險性質(zhì)不同：社會保險是政府行為，屬于政策性保險；商業(yè)保險是等份交換的買賣行為，具有商業(yè)性質(zhì)。(2)保險對象不同：社會保險對象是保保險制度最早產(chǎn)生于德國，1883年德國頒布《疾病社會保險法》是世界上第一部社會保險法律，標(biāo)志著現(xiàn)代社會保險制度的誕生。(2)初步發(fā)展階段[20世紀(jì)20年代末到第二次世20世紀(jì)70年代末至今]公益金。2003年底下發(fā)新型農(nóng)村合作醫(yī)療制度的實施意見。專項基金。構(gòu)。第三，社會保險基金是一種專項基金，必須?？顚Ｓ?。規(guī)范的統(tǒng)稱，是社會保險法的重要組成部分。17、我國的社會保險基金制度遵循如下原則(4項原則)：社會性原則、適應(yīng)性原則、公平性原則、規(guī)范性原則。生活需求。不能超過自己在業(yè)時的工資收入，是量的規(guī)定性。(3)特定對象性：社會保險的權(quán)利與承擔(dān)的義務(wù)并不嚴(yán)格對應(yīng)。調(diào)節(jié)收入差距的特殊手段、對經(jīng)濟(jì)發(fā)展起促進(jìn)作用、對社會文明發(fā)展起促進(jìn)作用。20、按社會保險項目的專門用途及其功能分類：養(yǎng)老、醫(yī)療、失業(yè)、工傷、生育保險基金。從基金積累的角度而言，按是否有基金積累可分為：職工參加工作起，按工資總額的一定比例(繳費率)由雇主和雇員(或只有一方)繳納保險一次性領(lǐng)取或按朋按用途領(lǐng)取。21、按基金所有權(quán)分類：可分為公共基金(如養(yǎng)老、失業(yè)、醫(yī)療、工傷、生育等社會保險基用人單位的福利基金等)。對象和方法，定期向勞動者所在單位或勞動者個人征收社會保險費的行為。24、社會保險基金籌集的七種形式：企業(yè)全部繳納(工傷保險)、政府全部資助、個人全部繳納、企業(yè)與個人共同繳納、企業(yè)繳納與國家資助、個人繳納與國家資助、個人企業(yè)政府三同負(fù)擔(dān)這三種方式為主。遍。社會保險稅的不同名稱(社會保障稅、工薪稅等)。26、社會保險基金的主要來源：企業(yè)繳納的社會保險費、勞動者個人繳納的社會保險費、國家財政資助、特別捐稅補助(特別財政稅、超額所得稅、出口稅、專項消費稅、汽油費、煙第二章社會保障基金管理1、社會保障基金管理：是指為保障勞動者基本生活，根據(jù)國家和個人的經(jīng)濟(jì)承受能力，而3、社會保險基金管理的目標(biāo)：一是確?；鸬耐晔潞屯耆?；二是防止基金貶值，實現(xiàn)基金證基金安全是最重要也是最基本的目標(biāo)。4、社會保險基金管理遵循的原則：一是依法管理，規(guī)范運行。二是堅持收支兩條線，征收長期收支預(yù)算。四是嚴(yán)格監(jiān)督，杜絕漏洞。5、社會保險基金管理的主要模式：(1)財政集中型基金管理模式：即以建立社會保險預(yù)算后責(zé)任。(2)多元分散型基金管理模式：即社會保險專門機構(gòu)委托銀行、信托、投資公司、保險銀行、社會保險基金管理公司或基金會等專門機構(gòu)負(fù)責(zé)社會保險基金的管理和投資營6、社會保險基金管理的特點：(1)社會政策目的性：決定了社會保險基金投資與管理的首程，包括費率的確定、基金征繳支付、基金保管、投資營運、投資組合、投資限額等均需置會保和協(xié)調(diào)。7、國際社會保險基金管理的主要類型：現(xiàn)收現(xiàn)付的財務(wù)機制(美國、日本、瑞典、瑞士)；中央公積金集中管理模式(新加坡、馬來西亞)；私營化管理的基金模式(智利，以個人帳戶為基礎(chǔ))。8、國際社會保險基金管理的新特點：(1)社會保險基金管理呈多元化發(fā)展趨勢：歐美國家管理的公積金模式仍在繼續(xù)發(fā)展。政府對社會保險基金管理的直接作用在弱化，如放松投資重視社會保險基金同金融市場的互動發(fā)展。(5)社會保險基金投資向海外延伸。9、我國社會保險基金管理的發(fā)展概況：(1)社會保險基金管理制度的建立：始于20世紀(jì)年頒布《國營企業(yè)職工待業(yè)保險暫行規(guī)定》首次在我國建立企業(yè)職工待業(yè)保險制度。1991則統(tǒng)一籌集”，確定了我國養(yǎng)老保險基金籌資模式。(3)社會保險基金管理制度的改革與發(fā)保險基金實行以支兩條線管理。目前全國31個省和新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)均建立基本養(yǎng)老保險醫(yī)療、工傷、生育保險五項社會保險基金的收支總額規(guī)模首次超過一萬億元。會保險基金的管理方式：實行“收支兩條線”管理。(3)社會保險基金的11、我國社會保險基金管理的主要內(nèi)容：基金的籌集、支付、運營、監(jiān)督。(實現(xiàn)征收與支收，略有結(jié)余，留有部分積累”。實行三項社會保險——養(yǎng)老、失業(yè)、醫(yī)療的集中、統(tǒng)一征收。支付條件：是指受保人在達(dá)到什么條件時，可以從社會保險基金中獲取經(jīng)濟(jì)補償。)第三章社會保險基金的籌集管理(上)(1)現(xiàn)收現(xiàn)付模式：現(xiàn)收現(xiàn)付模式的籌資原則是近期橫向收付平衡，這種籌資模式要求先做出當(dāng)年或近幾年內(nèi)某項社會保障措施所需支付的費用預(yù)算，然后按照一定的比例分?jǐn)偟絽?yōu)點：管理成本低，操作相對簡單。根據(jù)需求變動及時調(diào)整征稅比例或繳費額度，保證收支值增值壓力。可以避免長期積累基金所面臨的經(jīng)濟(jì)和政治風(fēng)險。缺點：一代人的退休費用由下一代勞動者提供，如果人中嚴(yán)重老化或經(jīng)濟(jì)持續(xù)衰退，則會使在職勞動者不堪重負(fù)。各國普遍面臨人口老齡化問題，此模式將使一國經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展面臨嚴(yán)重挑戰(zhàn)。(2)完全積累模式：籌資原則是遠(yuǎn)期縱向收付平衡，實質(zhì)是個體一生中的代內(nèi)收入再分配。并資本形成，為經(jīng)濟(jì)發(fā)展做貢獻(xiàn)。缺點：過于強調(diào)效率，沒有再分配和互濟(jì)功能，不利于緩和貧富差距，背離社會保障制度初確保保值增值。基金制要建立個人帳戶，要求獲得大量個人信息，管理和運營成本高。(3)部分積累模式：兼容近期橫向平衡原則和遠(yuǎn)期縱向平衡原則的籌資模式?；鸬幕I集付需求的增長。擔(dān)不均的問題。但操作難度大，比率掌握很難做到恰到好處。要缺陷，是社會保障制度未來發(fā)展的主流趨勢。4、我國社會保險基金的來源：我國社會保險基金來自于國家、企業(yè)和個人三個方面，由四由參保人按其工資收入(無法確定工資收入的按職工平均工資)的一定百分比繳納的保險費；失業(yè)保險(全體)。7、社會保險基金的征繳管理：輸社會保險登記及變更；繳費規(guī)定及不按期繳費的處罰(不按規(guī)定申報應(yīng)繳社會保險費數(shù)額的，由社會保險經(jīng)辦機構(gòu)暫按該單位上月繳費數(shù)額110%確入社會保險基金)；社會保險基金的分類管理(社?；鸩挥嬚鞫悺①M)。8、違反規(guī)定的處罰：繳費單位未按規(guī)定輸社會保險登記、變更登記或注銷登記，或未按規(guī)第四章社會保障基金的籌集管理(下)1、世界各國養(yǎng)老保險制度從國家、企業(yè)、個人三方責(zé)任分擔(dān)情況分為四種模式：國家統(tǒng)籌模式、投保資助模式、強制儲蓄模式、福利國家模式?？?。如前蘇聯(lián)，我國改革前也是此種模式。是計劃經(jīng)濟(jì)的產(chǎn)物。投保資助模式：由勞動者個人參保，國家提供一定的資助。此模式又能稱為自保公助模式，坡后，1948年英國工黨政府宣布英國成為福利國家。定額制，以北歐和英國為代表，工資收入所得比例制，以德國為代表。2、城鎮(zhèn)養(yǎng)老保險制度和基金籌集模式的變革：(1)企業(yè)保險走向社會保險：養(yǎng)老保險制度出建立多層次的社會保障體系，我國逐步建立了社會統(tǒng)籌等的基本養(yǎng)老保險體系，企業(yè)補充養(yǎng)老保險體系和個人儲蓄性養(yǎng)老保險體系。(3)統(tǒng)帳結(jié)合型養(yǎng)老保險制度實施：1995年確立社會統(tǒng)籌和個人賬戶相結(jié)合的養(yǎng)老保險新模式。企業(yè)和職工均按一定比例繳納養(yǎng)老保險付，個人帳戶部分完全積累，形成了獨具中國特色的統(tǒng)帳結(jié)合模式，基金雉模式轉(zhuǎn)變?yōu)椴糠址e累制。3、企業(yè)職工養(yǎng)老保險的三大支柱：基本養(yǎng)老保險、企業(yè)補充養(yǎng)老保險(企業(yè)年金)、個人儲實行的是社會統(tǒng)籌和個人帳戶相結(jié)合的基本養(yǎng)老保險制度。1997年，規(guī)定企業(yè)和職工個人必須繳納保險費，企業(yè)繳納工資總額的20%左右，個人繳納本人工資的8%。4、我國養(yǎng)老保險基金的擴面征繳：(1)我國養(yǎng)老保險制度正由企業(yè)保險向社會保險轉(zhuǎn)變。1998年國務(wù)院發(fā)出《關(guān)于實行企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險省級統(tǒng)籌和行業(yè)統(tǒng)籌移交地方管理有題是將靈活就業(yè)人員納入保障范圍之內(nèi)，解決好下崗職工養(yǎng)老保險問題和被征地人員養(yǎng)老保的管理和服務(wù)。5、醫(yī)療保險制度模式：(1)國家衛(wèi)生服務(wù)模式：保險資金來源于稅收，個人基本不繳納保險費或者繳納不多。英國、加拿大、澳大利亞。(2)社會醫(yī)療保險模式：將醫(yī)療保險基金同定限度以下的工資的一定百分比繳納保險費，國家基本不提供補助。(3)商業(yè)醫(yī)療保險模式：入所得稅，有征繳基數(shù)上限。6、我國醫(yī)療保險制度的組成：(1)公費醫(yī)療制度：是對國家機關(guān)、事業(yè)單位工作人員實行級政府支持下，按照參加者互助共濟(jì)的原則組織起來，為農(nóng)村社區(qū)人群提供基本醫(yī)療衛(wèi)生保大支柱，在建國后的一段暑期內(nèi)為解決廣大農(nóng)民的醫(yī)療健康問題發(fā)揮了巨大作用。7、我國醫(yī)療保險制度和基金籌集模式的改革(80年代初到1998年，三個階段)：(1)自發(fā)實行醫(yī)療費用定額包干管理，將醫(yī)療適應(yīng)建立社會主義市場經(jīng)濟(jì)體制和提高職工健康水平的要求，建立社會統(tǒng)籌醫(yī)療基金與個人醫(yī)療革：20世紀(jì)90年代開始至今的合作醫(yī)療的恢復(fù)和重建被稱為“二次合作醫(yī)療時期”。決三個問題：障的作用，形成醫(yī)、患、保三方制約機制，控制醫(yī)療費用過快增長，遏止浪費。(3)將原公9、新型農(nóng)村合作醫(yī)療制度：新的實施原則：自愿參加，多方籌資；以支定收，保障適度；先行試點，總結(jié)經(jīng)驗后再推廣。(新的籌資機制：新型農(nóng)村合作醫(yī)療制度實行個人繳費、集體扶持和政府資助相結(jié)合的籌資機制)。10、工傷保險基金的籌集原則(3點原則)：雇主繳費原則；按風(fēng)險程度生疏保險費的原則；傷保險基金籌集方式：國際上工傷保險存在雇主責(zé)任制和社會保險制兩種方式?；I集征收工傷賠償準(zhǔn)備基金。(2)工傷社會保險制度下的基金籌集：工傷社會保險由國家立法，政府有關(guān)部門或監(jiān)督機構(gòu)負(fù)責(zé)工傷保險事務(wù)，確立對所有提出支付待遇要求的審核和評估程序，統(tǒng)一籌措資金，共擔(dān)風(fēng)險。、工傷社會保險的基金籌集有兩種辦法：工傷保險社會統(tǒng)籌；政府規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)，企業(yè)自行支收，收支基本平衡的原則統(tǒng)一籌集。雇主、雇員及政府)。15、失業(yè)保險費用承擔(dān)方式：國家承擔(dān)(澳大利亞、新西蘭、匈牙利)；國家和企業(yè)分擔(dān)；以色列)；個人全部負(fù)擔(dān)(南斯拉夫)；全部由企業(yè)負(fù)擔(dān)(加納)。生疏的滯納金等。合同制工人不繳納失業(yè)保險費。第五章社會保險基金的支付管理1、社會保險支出范圍：主要是面向勞動者，通常保險支出集中在五個方面：養(yǎng)老、殘障、死亡；疾病、生育、醫(yī)療護(hù)理；失業(yè)；家庭津貼；工傷及其他。(社會保險支出范圍與經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平直接相關(guān)聯(lián))。2、社會保險支出與財政支出的關(guān)系：財政支出一般劃分為購買支出和轉(zhuǎn)移支出，而轉(zhuǎn)移支全面影響著國民收入的分配，并間接影響著資源的配置。從數(shù)額上看，社會保險支出在國家預(yù)算支出中已超過其他支出項目而占據(jù)首位。從結(jié)構(gòu)上看，社會保險支出在國家財政開支中3、福利國家危機的表現(xiàn)：(1)財政陷入困難(經(jīng)濟(jì)增長緩慢，收入明顯減少，社會福利開經(jīng)濟(jì)和財政不堪重負(fù)。)(2)失業(yè)嚴(yán)重(高工資、高福利、高稅收，雇主雇用勞動力成本不斷上升。企業(yè)少雇人，影響就業(yè)。高福利降低失業(yè)者失業(yè)期間尋找工作的積極性。)(3)行政低效率，結(jié)構(gòu)不合理。(福利機構(gòu)臃腫，福利支出大幅增加。政府官僚機構(gòu)擴大，政府權(quán)力量的內(nèi)容，又包含質(zhì)的特征。從量上講，社會保險水平有“高”“低”之分，一般把社會保險總支出占國內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)的畢生作為社會保險水平的主要指標(biāo)。還應(yīng)考慮人均的社會保險待遇水平，社會保險覆蓋面與社會保險自身的制度結(jié)構(gòu)等多項指標(biāo)。有利于實現(xiàn)社會保險制度的周期平衡，避免出現(xiàn)財務(wù)危機，保證社會保險制度的良性運轉(zhuǎn)。6、高比例社會保險金帶來的問題：(1)社會保險支出增長過快，加上人口老齡化總體趨勢)會保險水平超度不利于激勵勞動者的積極性。7、社會保險制度的公平與效率的關(guān)系：公平、效率與社會保險制度密切相關(guān)。公平是社會：也難以長期有效地實施。如果片面追求效率而忽視公平，財富分配的極大不公則可能引發(fā)社率，尋求公平與效率的統(tǒng)一。合理確定支付水平，使社會保險水平同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平相適應(yīng)?！薄＠U費確定型：參保人按照一定繳費率來繳納保險費，保險金存入個人賬戶，退休后領(lǐng)取的養(yǎng)老金按照個人賬戶的積累額確定。付制)(4)按病種付費方式(預(yù)付制)費用制約力度較強，在客觀上促進(jìn)醫(yī)院注意節(jié)約，避免不必要支出。(5)總額預(yù)算付費方式。；限額保險?？斓脑鲩L。(支付標(biāo)準(zhǔn)：確定統(tǒng)籌基金的超值標(biāo)準(zhǔn)和最高支付限額，超值標(biāo)準(zhǔn)：原則上控制長短，對其支付一次性生活補助金(最低工資的40%)。2003年末，全年失業(yè)保險基金收入單位上年度職工月平均工資標(biāo)準(zhǔn)支付給女職工單位，單位按生育女工產(chǎn)假前工資標(biāo)準(zhǔn)支付給15、我國國保險基金存在的問題：1，社會保險支出水平總體偏低(20世紀(jì)90年代中期，蓋全體集體家莊的農(nóng)民)。2002年底，我國參加企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險的在職工僅占城鎮(zhèn)企0億元)。5，我國社保支出在一定程度上受制于政府的臨時性政策。6，支付環(huán)節(jié)的行為缺乏規(guī)范。第六章社會保險基金與資本市場資金價值的一種資金運營行為。策和法律許可的金融資產(chǎn)或?qū)嶋H資產(chǎn)，以使社會保險基金在一定是時期內(nèi)獲取預(yù)期收益的基 資模式?jīng)Q定了其投資運營的可能性。(經(jīng)過一段時期的積累，各國的社會保險基金都有了一定的規(guī)模，為其投資運營奠定了資金基礎(chǔ))。集的基金也存在此問題。社?；鸬耐顿Y運營是積累式基金籌集方式的客觀要求)。(2)從人口老齡化看社會保險基金投資運營的必要性(國際公認(rèn)一個國家60歲以上人口比重達(dá)到影響：一方面將造成基金本身的貶值；另一方面會導(dǎo)致社?；鹬С龅脑黾?。)(4)從社會保險水平的剛性增長看社?；鹜顿Y運營的必要性(隨著生活水平提高，社會保障支出呈迅速上升態(tài)勢)。(5)從社會保險待遇調(diào)整原則看社?；鸨Ｖ翟鲋档谋匾?分享經(jīng)濟(jì)發(fā)展成果、與物價掛鉤是社會保險待遇調(diào)整遵循的兩項基本原則)。5、社會保險基金投資運營的意義：(1)社會保險基金投資運營有利于社會保險基金的保值增值(根本目的是社?；鸬谋Ｖ翟鲋怠１３仲Y金的原有價值量，使其購買力不至于下降。相對貶值條件下，基金購買力要保持不變，在供款既定時要求基金的收益與物價總水平保持同步增長。要增值則要求基金投資收益率超過物價的增長水平)。(2)社會保險基金的投資損。如無法保值增值，受益人的利益將會受到損害，社保制度將面臨入不敷出的財政危機。投資運營將保障受益人的利益，保障整個制度的平穩(wěn)運行。)(3)社會保險基金的投資運營可以促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展(根據(jù)哈羅德——多馬模型，一國的經(jīng)濟(jì)增長速度取決于該國社會儲蓄度下降)。6、社會保險基金的投資范圍：各國通過社會保險法律和行政規(guī)定，對社會保險基金的投資定得比較寬松，社會保險事業(yè)不發(fā)達(dá)的國家地區(qū)，往往對社會保險基金的投資范圍有嚴(yán)格限圍限于銀行存款、買賣國債和其他具有良好流動性的金融工具，包括上市流通的說證券投資股票、信用等級在投資級以上的企業(yè)債券、金融債券等有價證券。資金流動性好，但投資收益率較低)、(2)政府債券(債券按發(fā)行主體分為國家債券[以政府信用作為擔(dān)保，利率高而沒有拖欠支付的風(fēng)險。美國保險基金幾乎都用于買政府長期國庫券和短期公債；英國保險基金用于買政府發(fā)行的公債；拉美國家保險基金主要投資政府債券]、地方債券[信譽僅次于國家債券，發(fā)行面額較小，利率較高，與國家債券比免繳所得稅，是與公司債券的重要區(qū)別]、金融債券[利率低于公司債券高于地方和國家債券，信用程度比國家低比一般公司高]、公司債券[利率比政府和金融債券高，信譽不會超過國家政府，但比股票保障程度高。公司債券分等級：第一優(yōu)先債券、第二優(yōu)先債券、第三優(yōu)先債券。歸還時按優(yōu)先次序歸還]、國際債券[按發(fā)行債券貨幣種類與發(fā)行債券市場不同分為外國債券和歐洲債、(3)公司股票、(4)公司債券、(5)投資基金、(6)指數(shù)期貨、(7)實業(yè)投資、 (8)房地產(chǎn)投資、(9)抵押貸款。8、社會保險基金投資組合：多元化是社會保險基金投資的一個趨勢，也是金融市場特別是資本市場發(fā)慌的必然結(jié)果。9、資本市場簡介：廣義的金融市場包括貨幣市場、資本市場等。資本市場是指“證券融資和經(jīng)營一年以上中長期資金借貸的金融市場。其融通的資金主要作為擴大再生產(chǎn)的資本使資本市場的核心和基礎(chǔ)，是金融市場的重要組成部分]和債券市場[是融通短期資金的市場，是融通長期資金的市場])。提供資金來源；二是提高現(xiàn)有儲蓄和投資的配置效率?；A(chǔ)(資本市場是社?；疬\營的場所。資本市場的存在是社?；鹜顿Y運營的前提和基礎(chǔ)。健全的資本市場為社保基金的投資運營提供安全、有效的投資環(huán)境)。發(fā)達(dá)的資本市場降低了社保基金投資運營的風(fēng)險，提高投資運營的效率(發(fā)達(dá)的資本市場為社保基金提供了更為復(fù)雜的資產(chǎn)配置方式和更多樣的風(fēng)險分散手段，使社?；鹜顿Y實現(xiàn)較低的風(fēng)險，獲得較高的收益成為可能。隨著投資回報率的升高，繳費率會明顯降低。可以提高社會保險基金投資運營的效率)。12、簡述社?；鹜顿Y運營為何能促進(jìn)資本市場的發(fā)展？(1)作為長期的儲蓄計劃，能夠)擴大機構(gòu)投資者隊伍，促進(jìn)資本市場的穩(wěn)定(社?；鸾M織規(guī)模較大，將會催生大量的機構(gòu)投資者)。(3)社保基金投資促進(jìn)了資本市場的創(chuàng)新(社?；鸬奶卣鳑Q定可以促進(jìn)資本市場上證券工具和動作方式的創(chuàng)新。創(chuàng)造出了許多新型的金融工具和替代性的投資選擇。)(4)社?；鹪谫Y本市場的投資能夠降低對國外投資的依賴(使輛市場避免過度的所有權(quán)國際化)。(5)社保基金作為特定的投資者，影響到資本市場中其他投資者的資產(chǎn)組合及分布，從而促進(jìn)資本市場結(jié)構(gòu)的改善(有利于發(fā)送資本市場上各種證券資產(chǎn)的比例，使其在動態(tài)調(diào)整中趨于合理)。于提高整體經(jīng)濟(jì)的效益，促進(jìn)其增長，進(jìn)而反過來促進(jìn)養(yǎng)老基金的發(fā)展。P第七章社會保險基金財務(wù)管理1、社會保險基金財務(wù)管理：是指指保險經(jīng)辦機構(gòu)對社會保險基金的籌集、運營、分配、支付及其財務(wù)進(jìn)行管理的總稱。社會保險基金的預(yù)算。(2)籌集與支付的會計記錄。(3)財務(wù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(4)編制財務(wù)報告金財政專戶，實行收支兩條線管理，?？顚Ｓ?。任何地區(qū)、部門、單位和個人均不得擠占、挪用，也不得用于平衡財政預(yù)算?！?、社會保險基金會計的前提分為：(1)會計主體(指會計服務(wù)的空間范圍，是一個與其他單獨設(shè)賬、核算)。(2)持續(xù)經(jīng)營(其含義是會計主體在可以預(yù)見的未來不會面臨清算、破產(chǎn)，企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動將持續(xù)不斷地進(jìn)行下去)。(3)會計分期(是對會計活動的時間范以滿足會計信息使用者及時了解會計主體的財務(wù)狀況，對會計主體不同暑期的財務(wù)狀況進(jìn)行比較的需要)。(4)貨幣計量(其含義是指，為確認(rèn)會計主體的財務(wù)狀況，對各個會計主體進(jìn)行財務(wù)比較，就需要會計工作中使用統(tǒng)一的貨幣單位作為計量尺度。貨幣計量前提隱含著假設(shè)，即幣值不變。我國社保基金財務(wù)以人民幣為唯一的貨幣計量單位。)5、社會保險基金會計核算體系包括(選擇)：基金預(yù)算、基金籌集、基金劃轉(zhuǎn)、基金支出、金決算。6、社會保險基金會計要素：社?；鹭攧?wù)狀況通過資產(chǎn)、負(fù)債、基金余額三個要素表示。資產(chǎn)：是基金在運動過程中所形成的歸基金主體所擁有或者控制的資源，該資源預(yù)期會給基經(jīng)辦機構(gòu)承擔(dān)，需要用基金資產(chǎn)償還的債務(wù)?；鹩囝~：相當(dāng)于企業(yè)會計中的所有者權(quán)益，是社?；鹗Ｓ嗬?，這部分利益歸基金資財提供者所有，即歸國家、勞動者所在單位和勞動者個人所有?；鹩囝~由兩部分組成：一是歷年社保基金的累積余額，二是當(dāng)年基金收入減去基金支出后的余額。8、社會保險基金預(yù)算：是社會保險經(jīng)辦機構(gòu)為實施社會保險計劃和任務(wù)編制的，對預(yù)算期9、社會保險基金預(yù)算編制的原則：(1)政策性原則(編制基金預(yù)算要正確體現(xiàn)和貫徹國家有關(guān)社會保險制度的方針、政策和規(guī)章制度)(2)合理性原則(編制預(yù)算時要依據(jù)充分真實的真實合理)(3)完事性原則(預(yù)算編制過程中，要盡可能全面考慮可能影響預(yù)算執(zhí)行的因素，使預(yù)算不僅形式完整，內(nèi)容也要完整，真正具有依據(jù)性)。10、社會保險基金財政專戶：是為了加強對社會保險基金的收支管理，保證資金專款專用，財政部門在銀行設(shè)立的專門存儲社會保險基金的計息專戶，是實話社會保險基金收支兩條線國家規(guī)定的存款利率計息。(2)財政專戶應(yīng)在同級財政部門和勞動保障部門協(xié)商確定的國有商業(yè)銀行設(shè)立。(3)財政專戶、收入戶和支出戶應(yīng)在統(tǒng)一銀行系統(tǒng)開設(shè)，有利于提高繳撥款效率。(4)財政專戶、收入戶和支出戶在同一國有商業(yè)銀行只能各有一個銀行帳戶，以加強基金的監(jiān)督和管理。和基金資產(chǎn)質(zhì)量進(jìn)行監(jiān)督，也就是對社保基金預(yù)算決算、基金收支、基金管理的全部過程，監(jiān)督。14、社會保險基金財務(wù)信息披露：是把經(jīng)過加工整理后形成的會計信息提供給報表使用者，公之于眾，是社保基金財務(wù)的重要環(huán)節(jié)。是關(guān)于認(rèn)識社會保險統(tǒng)計活動中客觀現(xiàn)象總體數(shù)量特征和數(shù)量關(guān)系的工作。、社會保險統(tǒng)計工作：是社會保險統(tǒng)計實踐活動，是搜集、分析整理關(guān)于社會保險活動中數(shù)字資料工作的總稱。、社會保險統(tǒng)計指標(biāo)：是反映社會保險總體數(shù)量特征的概念及其數(shù)值，是由兩項基本要素計指標(biāo)可分為時點指標(biāo)和時期指標(biāo)。第八章我國社會保險基金的投資運營2、社?；鸬娘L(fēng)險特征：(1)替代率風(fēng)險(主要指養(yǎng)老保險基金的最終積累額在假定的壽命條件下達(dá)不到預(yù)定的替代率，從而影響退休后生活水平的風(fēng)險)。(2)投資風(fēng)險(是指社?；鹜顿Y過程中由于主觀原因[投資決策失誤、投資組合選擇不當(dāng)]及客觀原因[工商業(yè)的周 (是指由于通貨膨脹，社?；鸾?jīng)過長期積累后其實際購買力下降，造成貶值)。(4)償付能力風(fēng)險(是指基金管理公司由于經(jīng)營不善或其他原因陷入財務(wù)危機而不能償付委托人的債。3、社會保障基金投資運營的主要原則：(1)安全性原則(2)流動性原則(3)盈利性原則(社?；鸬耐顿Y收益率至少要超過當(dāng)前的通貨膨脹率)(4)公益性原則。4、社會保障基金的投資運營體制的優(yōu)缺點：社何基金的投資運營存在著兩種運營模式：一營模式，通常由政府根據(jù)法律規(guī)范的資格條件確定多家符合條件的私營機構(gòu)來運營社保基因私營機構(gòu)對利潤的追逐與運行的隱蔽性而埋下隱患。6、全國社會保障基金的投資動作模式：對風(fēng)險較小的投資采取直接投資模式，對風(fēng)險較大華、健規(guī)范和完善的監(jiān)管和監(jiān)督體系、操縱市場，內(nèi)幕交易問題突出。流動性，風(fēng)險小，但收益低。只作為短期投資工具滿足流動性需要，投資比例不宜過高。難以抵制通貨膨脹貶值影響，收益率是負(fù)值)。(2)國家發(fā)行的各種債券(優(yōu)點是有國家財政、銀行做后盾，安全性強，較全回收，貸款利率較高)。(4)企業(yè)債券(我國證券市場尚未形成，投資風(fēng)險大，當(dāng)前不宜)股票(高收益，高風(fēng)險。比例應(yīng)控制在一定范圍內(nèi)，根據(jù)市場狀況進(jìn)行調(diào)整)。險，流動性好)。(7)建立社會保險銀行直接對外投資。(8)直接投資生產(chǎn)或流通領(lǐng)域(增值率高于銀行存款利率，存在投資風(fēng)險)。(9)不動產(chǎn)投資。9、完善社會保險基金運營體制的配套措施：(1)制定科學(xué)的社會保險基金運營法規(guī)。(2)投資預(yù)測的分析。(4)在國家財政預(yù)算中建立社會保險基金獨立核算制度