財務(wù)管理學(xué)之財務(wù)戰(zhàn)略與預(yù)算講義課件_第1頁
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文檔簡介

中央財經(jīng)大學(xué)

財務(wù)管理第4章財務(wù)戰(zhàn)略與預(yù)算

謝貴榮博士中央財經(jīng)大學(xué)會計學(xué)院

財務(wù)戰(zhàn)略與預(yù)算企業(yè)方針外部環(huán)境分析內(nèi)部條件分析公司戰(zhàn)略中長期計劃短期計劃預(yù)算管理日常經(jīng)營反饋控制資本預(yù)算企業(yè)規(guī)劃

經(jīng)營計劃:為了實現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營方針和經(jīng)營戰(zhàn)略,使企業(yè)能夠適應(yīng)未來變化的環(huán)境,正確地選擇未來行為而作出的科學(xué)決策和統(tǒng)籌安排。

經(jīng)營計劃要預(yù)先確定:

-未來要做什么?(目標(biāo))

-未來由誰去做?(責(zé)任)

-未來何時去做?(時間)

-未來如何去做?(措施)經(jīng)營計劃包括:戰(zhàn)略分析、目標(biāo)確定、中長期計劃、短期計劃、預(yù)算管理等方面內(nèi)容。經(jīng)營計劃項目中長期經(jīng)營計劃短期經(jīng)營計劃計劃時間中期計劃:三年;長期計劃5-10年通常為一年,可分解為季度、月份計劃計劃內(nèi)容中長期目標(biāo);經(jīng)營方針;實現(xiàn)目標(biāo)的方案:如研發(fā)、采購、生產(chǎn)、銷售、融資、投資等短期目標(biāo);計劃措施;預(yù)算方案計劃重點面對環(huán)境,應(yīng)對挑戰(zhàn)戰(zhàn)略目標(biāo)的落實計劃特點前瞻性和創(chuàng)新性可行性風(fēng)險程度高低目標(biāo)水平努力目標(biāo)責(zé)任目標(biāo)責(zé)任主體董事會、高層經(jīng)理、財務(wù)總監(jiān)責(zé)任中心負責(zé)人失敗挽回很難挽回容易挽回項目內(nèi)容歷史與現(xiàn)狀企業(yè)宗旨、目標(biāo)、價值觀、現(xiàn)狀描述、產(chǎn)品或服務(wù)說明環(huán)境分析市場趨勢、市場細分化、競爭對手分析公司戰(zhàn)略戰(zhàn)略目標(biāo)、競爭優(yōu)勢及策略行動計劃組織、營銷、研發(fā)、采購、生產(chǎn)、財務(wù)等方面的措施經(jīng)營財務(wù)預(yù)算銷售、生產(chǎn)、采購、存貨、成本、資本、損益、現(xiàn)金流量等方面的預(yù)算戰(zhàn)略控制資源分配、風(fēng)險關(guān)注、融入管理系統(tǒng)附表計劃分析表、預(yù)算表

1.企業(yè)全面預(yù)算管理概述預(yù)算管理意義

“預(yù)算是企業(yè)未來一定時期內(nèi)經(jīng)營計劃的數(shù)量表現(xiàn)形式,是一種系統(tǒng)的管理方法。它是用來分配企業(yè)的財務(wù)、實物及人力等資源,以實現(xiàn)企業(yè)既定的戰(zhàn)略目標(biāo)。企業(yè)可以通過預(yù)算來監(jiān)控戰(zhàn)略目標(biāo)的實施進度,有助于控制開支,并預(yù)測企業(yè)的現(xiàn)金流量與利潤。資源活動預(yù)算管理外部環(huán)境風(fēng)險目標(biāo)規(guī)劃未來

內(nèi)部溝通縱向和橫向溝通控制現(xiàn)在以預(yù)算作為控制經(jīng)濟活動的手段激勵機制明確目標(biāo)、參與制定預(yù)算、考核標(biāo)準(zhǔn)考評業(yè)績以預(yù)算為標(biāo)準(zhǔn)考核部門或個人業(yè)績依據(jù)公司戰(zhàn)略目標(biāo)預(yù)見未來狀況

財務(wù)戰(zhàn)略選擇初創(chuàng)期成長期成熟期衰退期財務(wù)戰(zhàn)略積極擴張型穩(wěn)健發(fā)展型收縮財務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵吸納權(quán)益資本實現(xiàn)企業(yè)的高增長與資金的匹配,保持企業(yè)可持續(xù)發(fā)展如何處理好日益增加的現(xiàn)金流量如何回收現(xiàn)有投資并將退出的投資現(xiàn)金流返還給投資者籌資戰(zhàn)略籌集權(quán)益資本大量增加權(quán)益資本,適度引入債務(wù)資本以更多低成本的債務(wù)資本替代高成本的權(quán)益資金不再進行籌資股利戰(zhàn)略不分紅不分紅或少量分紅實施較高的股利分配全額甚至超額發(fā)放股利投資戰(zhàn)略不斷增加對產(chǎn)品開發(fā)推廣的投資對核心業(yè)務(wù)大力追加投資圍繞核心業(yè)務(wù)拓展新的產(chǎn)品或市場,進行相關(guān)產(chǎn)品或業(yè)務(wù)的并購不再進行投資

全面預(yù)算管理是全過程、全方位和全員參與的系統(tǒng)管理:

全過程預(yù)算管理是指公司在組織各項經(jīng)營活動的事前、事中和事后都必須納入到預(yù)算管理。

全方位預(yù)算管理是指公司一切生產(chǎn)經(jīng)營活動必須全部納入到預(yù)算管理。

全員預(yù)算管理是指公司領(lǐng)導(dǎo)、子公司負責(zé)人、車間及部門負責(zé)人、各崗位員工必須全員參與預(yù)算管理。預(yù)算范圍預(yù)算管理組織及其協(xié)調(diào)預(yù)算組織預(yù)算管理組織機構(gòu)隸屬關(guān)系主要職責(zé)戰(zhàn)略管理委員會董事會負責(zé)戰(zhàn)略方案的審議、風(fēng)險關(guān)注、實施評估(審議批準(zhǔn)權(quán)、評估權(quán))戰(zhàn)略管理部經(jīng)理層負責(zé)戰(zhàn)略分析、提出初步戰(zhàn)略方案、日常戰(zhàn)略管理。戰(zhàn)略管理原則三權(quán)分離:戰(zhàn)略論證:專家;戰(zhàn)略審議:董事會;戰(zhàn)略實施:經(jīng)理層機構(gòu)或部門主要成員主要職責(zé)預(yù)算管理委員會董事長或CEO、總經(jīng)理、CFO、副總經(jīng)理、職能部門或責(zé)任單位負責(zé)人1.審議確定預(yù)算目標(biāo)和政策程序2.審定下達正式預(yù)算3.根據(jù)需要調(diào)整或修訂預(yù)算4.分析研究預(yù)算執(zhí)行的業(yè)績報告,制定控制政策和獎懲制度5.仲裁有關(guān)預(yù)算沖突財務(wù)總監(jiān)財務(wù)部門財務(wù)經(jīng)理或財務(wù)主管、預(yù)算管理人員在預(yù)算委員會和財務(wù)總監(jiān)領(lǐng)導(dǎo)下,負責(zé)具體全面預(yù)算管理的實施,測算預(yù)算目標(biāo),初審、匯總和平衡預(yù)算草案,控制、考核、分析各部門預(yù)算執(zhí)行情況,提出修訂預(yù)算建議,協(xié)調(diào)并處理預(yù)算管理中的問題。其他職能部門職能部門負責(zé)人及預(yù)算管理人員編制、上報本部門預(yù)算,控制、考核和分析本部門預(yù)算執(zhí)行情況。作業(yè)單位業(yè)務(wù)部門、車間班組負責(zé)人及有關(guān)人員提供預(yù)算編制的基礎(chǔ)數(shù)據(jù),參與預(yù)算編制草案,控制、考核和分析本單位預(yù)算執(zhí)行情況。制定預(yù)算管理制度,組織、指導(dǎo)、協(xié)調(diào)預(yù)算管理工作,報告預(yù)算執(zhí)行情況。董事會委派預(yù)算管理體系預(yù)算目標(biāo)集中型預(yù)算模式分散型預(yù)算模式折中型預(yù)算模式預(yù)算循環(huán)編制預(yù)算預(yù)算考評預(yù)算調(diào)控預(yù)算執(zhí)行下達反饋集中性預(yù)算管理模式分散性預(yù)算管理模式折中型預(yù)算管理模式母公司子公司母公司子公司母公司子公司編制方法自上而下自下而上上下結(jié)合

責(zé)任內(nèi)容編輯并下達預(yù)算;監(jiān)督預(yù)算執(zhí)行;考核預(yù)算管理效果負責(zé)執(zhí)行預(yù)算審批下達;結(jié)果考核負責(zé)編制,執(zhí)行確定預(yù)算目標(biāo)和預(yù)算優(yōu)先領(lǐng)域;協(xié)調(diào)并審批;過程控制;結(jié)果考核負責(zé)編制,貫徹執(zhí)行

責(zé)任部門董事會及預(yù)算管理委員會審批,財務(wù)部負責(zé)管理財務(wù)部董事會及預(yù)算管理委員會審批,財務(wù)部負責(zé)管理財務(wù)部董事會及預(yù)算管理委員會審批,財務(wù)部負責(zé)管理財務(wù)部

預(yù)算重點全面預(yù)算不做預(yù)算資本競價與資本預(yù)算全面預(yù)算資本預(yù)算,重點業(yè)務(wù)預(yù)算較全面預(yù)算

適用情況產(chǎn)品單一型集團公司;子公司經(jīng)營責(zé)任明確而且單一資本型母子公司產(chǎn)業(yè)型集團(混合型母子公司)公司,且母公司具有控制力預(yù)算資產(chǎn)負債表銷售預(yù)算銷貨成本預(yù)算期間費用預(yù)算預(yù)算損益表現(xiàn)金預(yù)算經(jīng)營預(yù)算財務(wù)預(yù)算采購預(yù)算預(yù)算現(xiàn)金流量表資本預(yù)算存貨預(yù)算企業(yè)如何編制預(yù)算?編制程序董事會預(yù)算委員會預(yù)算部門責(zé)任單位提出預(yù)算編制方針測算目標(biāo)利潤審議目標(biāo)利潤批準(zhǔn)下達預(yù)算編制方針編制預(yù)算草案調(diào)整匯總預(yù)算草案審議預(yù)算草案批準(zhǔn)編制和下達正式預(yù)算執(zhí)行正式預(yù)算預(yù)算管理診斷和制度全面預(yù)算管理將從目標(biāo)—組織—方法—流程幾個緯度加以分析,每個緯度細化為幾個關(guān)鍵因素深入思考,并綜合診斷分析:預(yù)算管理組織

是否建立了這樣的機構(gòu)?該組織的職責(zé)有哪些?召開會議頻率和效果如何?有其他的責(zé)任單位嗎?預(yù)算目標(biāo)預(yù)算總目標(biāo)測算預(yù)算總目標(biāo)下達預(yù)算總目標(biāo)分解預(yù)算編制

預(yù)算編制體系現(xiàn)狀如何?預(yù)算編制程序銷售收入編制情況生產(chǎn)費用等編制情況預(yù)算執(zhí)行與控制

預(yù)算審批流程與權(quán)限預(yù)算調(diào)整問題預(yù)算仲裁規(guī)定預(yù)算沖突解決方法預(yù)算分析與考核

其他應(yīng)說明的情況預(yù)算分析的周期與重點預(yù)算考核的周期與重點預(yù)算激勵的規(guī)定其他應(yīng)說明的情況項目問題分析預(yù)算體系高層領(lǐng)導(dǎo)重視不不夠,缺乏全員參與,預(yù)算體系不健全。預(yù)算目標(biāo)預(yù)算目標(biāo)與戰(zhàn)略調(diào)節(jié),預(yù)算目標(biāo)測算方法不科學(xué),預(yù)算松弛現(xiàn)象。預(yù)算編制基礎(chǔ)數(shù)據(jù)和制度基礎(chǔ)較差,預(yù)算編制不全,上下協(xié)商困難,預(yù)算編制方法不恰當(dāng)。預(yù)算控制例外審批過多,缺乏預(yù)算調(diào)整機制,預(yù)算考核體系不健全。信息技術(shù)會計核算軟件不支持預(yù)算管理體系誤區(qū)分析形式上的預(yù)算與戰(zhàn)略執(zhí)行力結(jié)合,抓落實視為財務(wù)任務(wù)高層領(lǐng)導(dǎo)親自抓,各部門配合編制方法模式化針對不同預(yù)算指標(biāo)采用不同方法預(yù)算準(zhǔn)確急于求成真實誘導(dǎo)法法的應(yīng)用按領(lǐng)導(dǎo)意圖報預(yù)算預(yù)算管理委員會的作用預(yù)算考核強調(diào)節(jié)約將費用與活動考核相結(jié)合以不變應(yīng)萬變預(yù)算調(diào)整預(yù)算松弛問題分析“預(yù)算松弛”:預(yù)算執(zhí)行者的低估收入、高估成本、低估利潤、夸大完成預(yù)算的困難等,或者為了爭取新投資項目,在項目申報時壓低支出預(yù)算,當(dāng)項目被批準(zhǔn)后,又不斷擴大投資規(guī)?;蛏詭渌椖康摹搬烎~”行為?!邦A(yù)算松弛”產(chǎn)生的原因:

1.目標(biāo)不一致和利益沖突

2.信息不對稱

3.規(guī)避不確定性帶來的風(fēng)險

4.防備上級鞭打快牛

5.緩解業(yè)績評價的壓力預(yù)算松弛問題的解決1.慎重確定下級參與預(yù)算編制的程度和方式預(yù)算參與與預(yù)算松弛是正相關(guān)的。2.上級參與、預(yù)算指標(biāo)細化和明確算法信息不對稱為預(yù)算松弛提供了基礎(chǔ)環(huán)境。3.完善業(yè)績評價標(biāo)準(zhǔn),緩解執(zhí)行者壓力4.真實誘導(dǎo)預(yù)算法的運用其基本做法是:各報基數(shù),加權(quán)平均,少報罰Y(懲罰系數(shù)),多報不獎,超額獎X(獎勵系數(shù)),不足補X。超基數(shù)獎勵系數(shù)>少報懲罰系數(shù)>0.5×超基數(shù)獎勵系數(shù)上下級基數(shù)的權(quán)數(shù)各是50%

“聯(lián)合基數(shù)確定法”下的預(yù)算自報數(shù)及獎罰情況表下級自報數(shù)的五種情況一

五①下級自報數(shù)(S)

60708090100②上級要求數(shù)(D)

6060606060③合同基數(shù)C=(S+D)/2

6065707580④期末實際完成數(shù)A

8080808080⑤超基數(shù)獎勵(A-C)80%

1612840⑥少報罰款(S-A)60%-12

6000⑦下級凈獎勵⑤+⑥

46840預(yù)算編制方法

彈性預(yù)算是在編制預(yù)算時,考慮到預(yù)算期內(nèi)業(yè)務(wù)量可能發(fā)生的變動,為了使預(yù)算與實際具有可比性,根據(jù)量本利之間的函數(shù)關(guān)系而編制的一種預(yù)算方法。彈性預(yù)算是對固定預(yù)算的改進。彈性預(yù)算法運用的三種形式:(1)公式法預(yù)算總成本=預(yù)算期收入×變動成本水平+固定成本(2)比率法確定預(yù)算期變動成本率,以此控制邊際利潤。邊際利潤=銷售收入×(1-變動成本率)(3)列表法項目單位變動費用5500件6000件6500件7000件變動費用銷售傭金運輸費業(yè)務(wù)費20.421.58110002310869012000252098001300027301677014000294018060小計522000300003250035000固定費用廣告費人員工資保險費財產(chǎn)稅90002500060002000900025000600020009000250006000200090002500060002000小計42000420004200042000合計64000720007450077000零基預(yù)算是在編制預(yù)算時,對預(yù)算支出均以零為基礎(chǔ),從實際需要與可能出發(fā),逐項審核各項費用開支的必要性、合理性及數(shù)額大小,從而確定預(yù)算成本費用的一種預(yù)算方法。零基預(yù)算是對增量預(yù)算的改進。

增量預(yù)算

在基期實際數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上,考慮未來的變化情況,確定預(yù)算指標(biāo)。某項預(yù)算指標(biāo)=基期實際指標(biāo)×(1+/-%)例:某公司銷售部門2023年實際支出印刷費50000元,考慮2023年業(yè)務(wù)量增加20%和節(jié)約10%的因素,則2023年印刷費費預(yù)算為:50000×(1+20%)×90%=54000元零基預(yù)算法的運用:A.確定預(yù)算目標(biāo)B.對預(yù)算指標(biāo)進行必要性分析C.進行成本效益分析(排序)D.分配資金,確定預(yù)算指標(biāo)例:某公司在編制2023費用預(yù)算時,初步預(yù)計各項費用為:辦公費3000元,租金5000元,財產(chǎn)稅6000元,廣告費9000元,旅差費3000元,培訓(xùn)費6000元,研發(fā)費5500元。上述費用中辦公費、租金和財產(chǎn)稅是不可避免的支出,其余四項費用可以有所增減。預(yù)計計劃期內(nèi)可用于這些費用支出的資金為25000元。項目初步預(yù)計可用資金分配比例分配資金差異廣告費90000.434730-4270旅差費30000。192090-910培訓(xùn)費60000。242640-3360研發(fā)費55000。141540-3960合計2350011000111000-12500成本-效益分析:廣告費:1:9旅差費1:4培訓(xùn)費1:5研發(fā)費1:3預(yù)算資金分配:可用資金=25000-3000-5000-6000=11000元分配比例:廣告費=9/(9+4+5+3)=0.43旅差費=4/(9+4+5+3)=0.19培訓(xùn)費=5/(9+4+5+3)=0.24研發(fā)費=3/(9+4+5+3)=0.14

滾動預(yù)算是為了使預(yù)算期始終保持一個固定的期間而連續(xù)進行預(yù)算編制的方法??梢员3诸A(yù)算管理的連續(xù)性和完整性。其特點是:每過去一個期間(年度或季度或月份便及時補充一個期間的預(yù)算)。滾動預(yù)算是對定期預(yù)算的改進。

2013年預(yù)算第一季度第二季度第三季度第四季度

1月

2月

3月總數(shù)總數(shù)總數(shù)

2013年預(yù)算2014年預(yù)算第二季度第三季度第四季度第一季度

1月

2月

3月總數(shù)總數(shù)總數(shù)差異分析第1季度實際第2季度預(yù)測

概率預(yù)算是在編制預(yù)算時,根據(jù)有關(guān)預(yù)算指標(biāo)的概率計算期望值,據(jù)以確定預(yù)算指標(biāo)的方法。概率預(yù)算是對確定預(yù)算的改進。期望值=∑某種狀態(tài)下的預(yù)算指標(biāo)水平×該種狀態(tài)的概率

營業(yè)狀態(tài)營業(yè)額概率營業(yè)額期望值最好80000.1800較好60000.53000一般40000.31200較差25000.1250合計15250方法適用范圍應(yīng)用說明固定預(yù)算適用于固定成本費用預(yù)算的編制固定成本費用的劃分彈性預(yù)算適用于變動成本費用預(yù)算的編制變動成本費用的劃分,對于某些選擇性固定成本費用預(yù)算也可也考慮用這種方法編制增量預(yù)算適用于影響因素簡單和以前年度基本合理的預(yù)算指標(biāo)編制合理使用增量法,可以減少預(yù)算編制的工作量,但應(yīng)詳細說明增減變動原因零基預(yù)算適用于以前年度可能存在不合理或潛力比較大的預(yù)算指標(biāo)編制使用周期不宜過短,否則會增加工作量定期預(yù)算適用于固定資產(chǎn)、部門費用、咨詢費、保險費、廣告費等預(yù)算的編制合理使用定期預(yù)算,可以減少預(yù)算編制的工作量滾動預(yù)算適用于定期預(yù)算以外的指標(biāo)預(yù)算的編制通常按季度滾動,每季度第三個月中旬著手滾動預(yù)算工作確定預(yù)算適用于預(yù)算期穩(wěn)定的預(yù)算指標(biāo)編制合理使用此方法,可以減少預(yù)算編制工作量概率預(yù)算適用于預(yù)算期變化大的預(yù)算指標(biāo)的編制,也適合長期預(yù)算的編制運用加權(quán)平均方法計算期望值銷售預(yù)算項目銷售收入預(yù)算編制編制依據(jù)銷售預(yù)算是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營預(yù)算編制的起點。銷售預(yù)算以銷售預(yù)測為基礎(chǔ)。銷售預(yù)測的主要依據(jù)是各種產(chǎn)品歷史銷售量的分析,結(jié)合市場預(yù)測中各種產(chǎn)品發(fā)展前景等資料,先按產(chǎn)品、地區(qū)、顧客和其他項目分別加以編制,然后再加以匯總。銷售單價采用一定的方法確定。預(yù)算表按品種編制的銷售預(yù)算表(按季度或月份編制)按地區(qū)、客戶編制的銷售預(yù)算表(按季度或月份編制)應(yīng)收帳款預(yù)算(按季度或月份編制)計算銷售預(yù)算=預(yù)計銷售量×預(yù)計銷售單價應(yīng)收帳款預(yù)算=期初余額+本期賒銷額-本期收款額預(yù)測方法銷售量:市場預(yù)測法、量本利法法銷售單價:競爭定價法、量本利法目標(biāo)營業(yè)收入測算市場預(yù)測推算表指標(biāo)上年本年指標(biāo)上年本年行業(yè)市場規(guī)模公司銷售額期初規(guī)模105000110250行業(yè)預(yù)計規(guī)模1102501157631+增長%105%105%公司預(yù)計占有率19%21%預(yù)計規(guī)模110250115763預(yù)計銷售量2094824310公司市場規(guī)模價格變化調(diào)整市場占有率17%19%預(yù)計銷售量2094824310預(yù)計變動2%2%單價+0.155.155.30預(yù)計占有率19%21%

銷售預(yù)算107882128843表1某企業(yè)銷售預(yù)算××公司營銷部20××年金額單位:萬元品種期間銷售數(shù)量預(yù)計單價銷售收入預(yù)計現(xiàn)金流入額預(yù)算責(zé)任人①②③=①×②一季度二季度三季度四季度合計A一季度

二季度

三季度

四季度

小計

B一季度

二季度

三季度

四季度

小計

目標(biāo)銷售額的分解圖示目標(biāo)銷售額銷什么?產(chǎn)品1產(chǎn)品2產(chǎn)品3各商品銷售預(yù)算銷往哪里?北京公司上海公司廈門公司各公司銷售預(yù)算誰銷?張三李四王五業(yè)務(wù)員預(yù)算銷售渠道?百貨店直銷店專賣店各中間商銷售預(yù)算銷給誰?酒店行政機構(gòu)學(xué)校重點客戶銷售預(yù)算量本利規(guī)劃法:盈利區(qū)虧損區(qū)固定成本成本銷售額變動成本銷售額費用總額=固定費用+業(yè)務(wù)額×變動費用率營業(yè)額-業(yè)務(wù)額×變動費用率-固定費用=0或目標(biāo)利潤保本點:固定費用

1-變動費用率

保利點:固定費用+目標(biāo)利潤

1-變動費用率例:某公司預(yù)計2023年目標(biāo)利潤為150萬元,固定費用80萬元,變動費用率30%,計算保本點和保利點:保本點=80/(1-30%)=114.3萬元邊際利潤=114.3×70%=80萬元保利點=(80+150)/(1-30%)=328.6萬元邊際利潤=328.6×70%=230萬元成本費用預(yù)算項目預(yù)算編制方法直接材料主要依據(jù)生產(chǎn)預(yù)算、材料單耗量定額、采購成本預(yù)算等指標(biāo)確定。重點考慮因素:配方、加工工藝、廢品率、材料比質(zhì)比價等因素直接工資主要依據(jù)生產(chǎn)預(yù)算、工時定額和工資水平等指標(biāo)確定重點考慮因素:生產(chǎn)周期、工藝工程、工時定額、廢品、工資增長率、福利改進等因素制造費用變動制造費用依據(jù)分配率確定;固定制造費用采用增量法或零基預(yù)算法等確定。銷售費用變動費用依據(jù)費用水平確定;固定費用采用增量法或零基預(yù)算法等確定。管理費用變動費用依據(jù)費用水平確定;固定費用采用增量法或零基預(yù)算法等確定。財務(wù)費用根據(jù)負債率、借款與還款時間和利率等因素確定目標(biāo)成本總水平測算收入-費用=利潤費用+利潤=收入收入-利潤=費用例:某項產(chǎn)品單位售價200元,單位銷售稅金10元,單位目標(biāo)利潤30元,上年單位產(chǎn)品成本費用180元。1.目標(biāo)成本費用=200-10-30=160元

2.成本費用降低率=20/180×100%=11%

3.分解成本費用明細,并按重要性排序4.確定各成本費用項目降低率接上表

針對例外情況的特批也必須附加控制措施:

明確規(guī)定特批項目和情形,盡量要少

特批時需由預(yù)算室提供預(yù)算執(zhí)行情況的說明

特批人應(yīng)明確特批后對預(yù)算執(zhí)行的影響例外審批預(yù)算管理的認識誤區(qū)之一把是否實施預(yù)算管理作為衡量企業(yè)管理水平高低的一個標(biāo)準(zhǔn)。為了在企業(yè)管理水平認定方面能得到有關(guān)部門和單位的認同。

1、企業(yè)實施預(yù)算管理是提高企業(yè)整體管理水平的重要手段,而不是衡量管理水平高低的標(biāo)準(zhǔn);2、預(yù)算管理的核心在于對企業(yè)未來的行動進行事先安排和計劃,對企業(yè)內(nèi)部各部門、單位的各種資源進行分配、考核和控制,以使企業(yè)按照既定目標(biāo)行事,從而有效實現(xiàn)企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略。更正為預(yù)算而預(yù)算預(yù)算管理的認識誤區(qū)之二很多人都認為預(yù)算是財務(wù)行為,應(yīng)由財務(wù)部門負責(zé)預(yù)算的制定和控制。甚至把預(yù)算理解為是財務(wù)部門控制資金支出的計劃和措施。1、預(yù)算管理是一種全面管理行為,必須由公司最高管理層進行組織和指揮;2、預(yù)算的執(zhí)行主體是具體部門,業(yè)務(wù)、投資、籌資、管理等內(nèi)容只能由具體部門提出草案。3、預(yù)算指標(biāo)的確定不是純財務(wù)行為,但應(yīng)以現(xiàn)有的財務(wù)會計方法為依托,與現(xiàn)行財務(wù)會計報告口徑相銜接。更正預(yù)算編制純屬財務(wù)行為預(yù)算管理的認識誤區(qū)之三管理層總是希望預(yù)計值與實際執(zhí)行結(jié)果盡可能接近,最好是能吻合,能夠不偏不倚地落實既定方針。

1、預(yù)算是企業(yè)對未來(一般指下年度)行為的一種計劃安排,由于企業(yè)經(jīng)營處于非常復(fù)雜且不斷變化的環(huán)境中,外界環(huán)境變化勢必影響預(yù)算指標(biāo)的準(zhǔn)確;2、預(yù)算指標(biāo)究竟定在什么位置,預(yù)算編報單位基本上是心中有數(shù)的,但由于信息不對稱,管理層往往無法合理確定比較可行的方案,于是討價還價在所難免;3、要求預(yù)算單位一下子將預(yù)算確定得很準(zhǔn)確也不現(xiàn)實,需要一個漸進的過程。更正急于追求編報高準(zhǔn)確度預(yù)算為了使預(yù)算指標(biāo)真正起到目標(biāo)導(dǎo)向作用,企業(yè)在預(yù)算編報時通常出現(xiàn)了管理層非常頭痛的討價還價現(xiàn)象。

預(yù)算管理的認識誤區(qū)之四大多數(shù)人認為預(yù)算的審批過程是一個討價還價的爭論過程。管理層在審批預(yù)算草案時,多以預(yù)算結(jié)果滿意度作為是否批準(zhǔn)該預(yù)算的主要依據(jù),只要預(yù)算結(jié)果在管理層可接受的滿意程度之內(nèi),預(yù)算就會被批準(zhǔn)。1、預(yù)算審批應(yīng)注重預(yù)算編制內(nèi)容、編制過程和方法的合理性,而不能只注重預(yù)算結(jié)果;

2、在審批預(yù)算時,企業(yè)管理層應(yīng)成立專門的預(yù)算管理委員會,由與預(yù)算內(nèi)容有關(guān)的部門的專業(yè)人員分別從各自的專業(yè)角度提出問題,并由預(yù)算編制單位進行答辯,最終由預(yù)算管理委員會綜合考慮,決定是否批準(zhǔn)預(yù)算草案。更正預(yù)算批準(zhǔn)與否主要取決于管理層對預(yù)算結(jié)果的滿意度預(yù)算管理的認識誤區(qū)之五對管理費用實施預(yù)算管理主要目的就是能通過預(yù)算控制費用,以使費用支出不超過預(yù)算。結(jié)果:有些管理部門為了節(jié)約費用,得到相應(yīng)的獎勵,削減了一些必要的活動。從而產(chǎn)生了減少工作,多得獎勵,消極怠工的矛盾現(xiàn)象。1、制定和審批管理費用預(yù)算時,宜采用零基預(yù)算的做法,根據(jù)實施有利于企業(yè)管理戰(zhàn)略的管理活動,分項制定和審查其費用預(yù)算的合理性;

2、進行預(yù)算考核時,應(yīng)首先看其中管理活動是否按質(zhì)完成,只有在百分之百完成各項管理活動情況下節(jié)約費用才可獲得適當(dāng)?shù)莫剟?。更正預(yù)算考核只關(guān)注費用節(jié)約額

企業(yè)籌資是指企業(yè)根據(jù)其生產(chǎn)經(jīng)營、對外投資和調(diào)整資本結(jié)構(gòu)等需要,通過一定的籌資渠道,運用籌資方式,經(jīng)濟有效地籌措和集中資本的一項財務(wù)活動。

籌資是企業(yè)進行生產(chǎn)經(jīng)營活動的前提資金籌集資金投入資金耗費資金回收資金分配企業(yè)籌資的概念

籌資數(shù)量的預(yù)測一、籌資數(shù)量預(yù)測的依據(jù)二、籌資數(shù)量的預(yù)測:因素分析法三、籌資數(shù)量的預(yù)測:回歸分析法四、籌資數(shù)量的預(yù)測:營業(yè)收入比例法

效益性原則合理性原則及時性原則合法性原則

企業(yè)籌資的基本原則

具體籌資四原則規(guī)模適當(dāng)(總量預(yù)測)籌措及時(時機把握)來源合理(合理合法)方式經(jīng)濟(成本效益)一、籌資數(shù)量預(yù)測的依據(jù)1.法律方面的限定1)注冊資本限額的規(guī)定2)企業(yè)負債限額的規(guī)定2.企業(yè)經(jīng)營和投資的規(guī)模一般而言,公司經(jīng)營和投資規(guī)模越大,所需資本越多;反之,所需資本越少。3.其他因素利息率的高低、對外投資規(guī)模的大小、企業(yè)資信等級的優(yōu)劣等二、籌資數(shù)量的預(yù)測:

(一)因素分析法1.因素分析法的原理2.因素分析法的運用3.運用因素分析法需要注意的問題1.因素分析法的原理因素分析法,又稱分析調(diào)整法,是以有關(guān)資本項目上年度的實際平均需要量為基礎(chǔ),根據(jù)預(yù)測年度的經(jīng)營業(yè)務(wù)和加速資本周轉(zhuǎn)的要求,進行分析調(diào)整,來預(yù)測資本需要量的一種方法。因素分析法的基本模型是:2.回歸分析法的運用例4-1:某企業(yè)上年度資本實際平均占用額為2000萬元,其中不合理部分為200萬元,預(yù)計本年度銷售增長5%,資本周轉(zhuǎn)速度加快2%。則預(yù)測年度資本需要額為:(2000-200)×(1+5%)×(1-2%)=1852.2(萬元)3.運用回歸分析法需要注意的問題(1)在運用因素分析法時,應(yīng)當(dāng)對決定資本需要額的眾多因素進行充分的分析研究,確定各種因素與資本需要額之間的關(guān)系,以提高預(yù)測的質(zhì)量。(2)因素分析法限于企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)資本需要的預(yù)測,當(dāng)企業(yè)存在新的投資項目時,應(yīng)根據(jù)新投資項目的具體情況單獨預(yù)測其資本需要額。(3)運用因素分析法匡算企業(yè)全部資本的需要額,只是對資本需要額的一個基本估計。在進行籌資預(yù)算時,還需要采用其他預(yù)測方法對資本需要額作出具體的預(yù)測。三、籌資數(shù)量的預(yù)測:

(二)回歸分析法1.回歸分析法的原理2.回歸分析法的運用3.運用回歸分析法需要注意的問題1.回歸分析法的原理

回歸分析法是假定資本需要量與營業(yè)業(yè)務(wù)量(如銷售數(shù)量、銷售收入)之間存在線性關(guān)系而建立的數(shù)學(xué)模型,然后根據(jù)歷史有關(guān)資料,用回歸直線方程確定參數(shù)預(yù)測資金需要量的方法。其預(yù)測模型為:Y=a+bX

Y:資本需要總額;a:不變資本總額;b:單位業(yè)務(wù)量所需要的可變資本額;X:經(jīng)營業(yè)務(wù)量。其預(yù)測模型為:

y=a+bx資本需要量不變資本總額單位業(yè)務(wù)量所需要的可變資本額產(chǎn)銷量1.回歸分析法的原理

不變資本:在一定的營業(yè)規(guī)模內(nèi)不隨業(yè)務(wù)量變動的資本,主要包括為維持營業(yè)而需要的最低數(shù)額的現(xiàn)金、原材料的保險儲備、必要的成品或商品儲備,以及固定資產(chǎn)占用的資金??勺冑Y本:隨營業(yè)業(yè)務(wù)量變動而同比例變動的資本,一般包括在最低儲備以外的現(xiàn)金、存貨、應(yīng)收賬款等所占用的資本。2.回歸分析法的運用例4-2:某企業(yè)20×4—20×8年的產(chǎn)銷數(shù)量和資本需要額如表4-2所示。假定20×9年預(yù)計產(chǎn)銷數(shù)量為7.8萬件。試預(yù)測20×9年資本需要總額。2.回歸分析法的運用

運用回歸分析法進行籌資數(shù)量預(yù)測的基本過程是:(1)計算整理有關(guān)數(shù)據(jù)。根據(jù)前頁表的資料,計算整理出下表的數(shù)據(jù)。2.回歸分析法的運用(2)計算不變資本總額和單位業(yè)務(wù)量所需要的可變資本額。將上頁表的數(shù)據(jù)代入下列聯(lián)立方程組,即則有求得a=205,b=49,即不變資本總額為205萬元,單位業(yè)務(wù)量所需要的可變資本額為49萬元。2.回歸分析法的運用(3)確定資本需要總額預(yù)測模型。將a=205,b=49代入Y=a+bX,得到預(yù)測模型為:Y=205+49X(4)計算資本需要總額。將20×9年預(yù)計產(chǎn)銷量7.8萬件代入上式,經(jīng)計算,資本需要總額為:

205+49×7.8=587.2(萬元)3.運用回歸分析法需要注意的問題(1)資本需要額與營業(yè)業(yè)務(wù)量之間線性關(guān)系應(yīng)符合歷史實際情況,預(yù)期未來這種關(guān)系將保持下去。(2)確定a,b兩個參數(shù)的數(shù)值,應(yīng)利用預(yù)測年度前連續(xù)若干年的歷史資料,一般要有3年以上的資料,才能取得比較可靠的參數(shù)。(3)應(yīng)當(dāng)考慮價格等因素的變動情況。在預(yù)期原材料、設(shè)備的價格和人工成本發(fā)生變動時,應(yīng)相應(yīng)調(diào)整有關(guān)預(yù)測參數(shù),以取得比較準(zhǔn)確的預(yù)測結(jié)果。四、籌資數(shù)量的預(yù)測:

(三)營業(yè)收入比例法1.營業(yè)收入比例法的原理2.營業(yè)收入比例法的運用編制預(yù)計利潤表,預(yù)測留用利潤編制預(yù)計資產(chǎn)負債表,預(yù)測外部籌資額按預(yù)測模型預(yù)測外部籌資額資產(chǎn)負債表資產(chǎn)期末數(shù)年初數(shù)負債和所有者權(quán)益期末數(shù)年初數(shù)流動資產(chǎn):流動負債:貨幣資金短期借款交易性金融資產(chǎn)應(yīng)付票據(jù)應(yīng)收票據(jù)應(yīng)付賬款應(yīng)收賬款預(yù)收款項其他應(yīng)收款應(yīng)付職工薪酬存貨應(yīng)交稅金流動資產(chǎn)合計流動負債合計非流動資產(chǎn):非流動負債:可供出售金融資產(chǎn)長期借款持有至到期投資應(yīng)付債券長期股權(quán)投資長期應(yīng)付款長期應(yīng)收款預(yù)計負債投資性房地產(chǎn)非流動負債合計固定資產(chǎn)

負債合計在建工程所有者權(quán)益:無形資產(chǎn)實收資本(股本)開發(fā)支出資本公積商譽盈余公積長期待攤費用未分配利潤

非流動資產(chǎn)合計

所有者權(quán)益合計資產(chǎn)總計負債和所有者權(quán)益總計

項目行次本年金額上年金額一、營業(yè)收入

減:營業(yè)成本

營業(yè)稅金及附加

銷售費用

管理費用

財務(wù)費用

資產(chǎn)減值損失

加:公允價值變動收益(損失以“-”號填列)

投資收益(損失以“-”號填列)

其中:對聯(lián)營企業(yè)和合營企業(yè)的投資收益二、營業(yè)利潤(虧損以“-”號填列)

加:營業(yè)外收入

減:營業(yè)外支出

其中:非流動資產(chǎn)處置凈損失

三、利潤總額(虧損總額以“-”號填列)

減:所得稅費用

四、凈利潤(凈虧損以“-”號填列)

五、每股收益:(一)基本每股收益

(二)稀釋每股收益

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