基礎(chǔ)設(shè)施與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的文獻(xiàn)綜述

基礎(chǔ)設(shè)施與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的文獻(xiàn)綜述

引言基礎(chǔ)設(shè)施是“直接或間接地有助于提高產(chǎn)出水平和生產(chǎn)效率的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，其基本要素是交通運(yùn)輸、動(dòng)力生產(chǎn)、通訊和銀行業(yè)、教育和衛(wèi)生設(shè)施等系統(tǒng)，以及一個(gè)秩序井然的政府和政治結(jié)構(gòu)”(Greenwald，1982)。WorldBank(1994)將基礎(chǔ)設(shè)施分為經(jīng)濟(jì)性基礎(chǔ)設(shè)施與社會(huì)性基礎(chǔ)設(shè)施。其中，交通運(yùn)輸、郵電通訊、能源供給等經(jīng)濟(jì)性基礎(chǔ)設(shè)施作為物質(zhì)資本，直接參與生產(chǎn)過(guò)程，有益于提高社會(huì)生產(chǎn)能力進(jìn)而加快經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度；科教文衛(wèi)、環(huán)境保護(hù)等社會(huì)性基礎(chǔ)設(shè)施水平的提高，有利于形成人力資本、社會(huì)資本、文化資本等，是調(diào)整和優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、改善投資環(huán)境、推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基礎(chǔ)。經(jīng)濟(jì)學(xué)家圍繞基礎(chǔ)設(shè)施投資的作用評(píng)價(jià)和政策選擇等問(wèn)題進(jìn)行了深入探討。本文回顧了基礎(chǔ)設(shè)施影響經(jīng)濟(jì)發(fā)展的理論機(jī)制，著重梳理近二十年關(guān)于基礎(chǔ)設(shè)施投資影響經(jīng)濟(jì)發(fā)展的經(jīng)驗(yàn)研究，重點(diǎn)探討研究紛爭(zhēng)的原因，剖析影響基礎(chǔ)設(shè)施投資的政治環(huán)境與地方政府分權(quán)競(jìng)爭(zhēng)等政治因素。在回顧分析基礎(chǔ)設(shè)施的最優(yōu)投資規(guī)模、融資渠道以及結(jié)構(gòu)優(yōu)化等政策的基礎(chǔ)上，為發(fā)展中國(guó)家合理配置基礎(chǔ)設(shè)施資源、利用基礎(chǔ)設(shè)施投資促進(jìn)發(fā)展提供可行路徑。一基礎(chǔ)設(shè)施促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的理論機(jī)制基礎(chǔ)設(shè)施范圍廣泛，不同種類(lèi)的基礎(chǔ)設(shè)施在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用方式和程度等方面各有差異。一般來(lái)講，基礎(chǔ)設(shè)施具有投資規(guī)模大、建設(shè)周期長(zhǎng)、功能覆蓋面廣的特點(diǎn)，且兼具網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)、準(zhǔn)公共品和“拉選票”等特殊性質(zhì)，因此其與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系是理論研究的熱點(diǎn)和難點(diǎn)。亞當(dāng)·斯密在《國(guó)富論》中明確提出政府職能之一即是“建設(shè)并維持某些公共事業(yè)及某些公共設(shè)施”，即基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，其著名的分工理論說(shuō)明了分工水平由市場(chǎng)大小決定，而市場(chǎng)大小及商業(yè)發(fā)展程度取決于道路、橋梁、運(yùn)河、港口等公共設(shè)施建設(shè)水平。這些萌芽思想均強(qiáng)調(diào)了基礎(chǔ)設(shè)施對(duì)于積累國(guó)民財(cái)富的重要性，對(duì)當(dāng)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展理論的形成產(chǎn)生了極大影響。（一）基礎(chǔ)設(shè)施投資的增長(zhǎng)效應(yīng)不同時(shí)期的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)理論，往往從不同的假設(shè)出發(fā)，對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的決定因素及內(nèi)在機(jī)制有不同的理解，對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施的關(guān)注點(diǎn)也不盡相同。總的說(shuō)來(lái)，基礎(chǔ)設(shè)施不僅是一項(xiàng)“投資”，通過(guò)需求拉動(dòng)及資本積累在短期直接影響經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，而且還是具有“外部性”的準(zhǔn)公共物品，能間接對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)產(chǎn)生長(zhǎng)期影響。1.公共支出的需求拉動(dòng)與資本積累效應(yīng)基礎(chǔ)設(shè)施投資作為政府支出的重要組成部分進(jìn)入理論研究的視野源于20世紀(jì)30年代的凱恩斯主義的興起。凱恩斯在《勞埃德·喬治能辦到嗎》一文中從經(jīng)濟(jì)理論層面論證了公共工程政策主張①的必要性和可行性，提出了較為系統(tǒng)的乘數(shù)原理和初步的有效需求思想。面對(duì)“大蕭條”時(shí)期的有效需求不足，其主張借助政府干預(yù)消除危機(jī)，將公共工程支出（即基礎(chǔ)設(shè)施投資）作為政府反經(jīng)濟(jì)危機(jī)的手段，以彌補(bǔ)個(gè)人需求的不足?；A(chǔ)設(shè)施投資作為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的一項(xiàng)要素投入不僅能引起總產(chǎn)出直接增加，還會(huì)通過(guò)乘數(shù)效應(yīng)影響資本積累，②帶動(dòng)幾倍于投資額的社會(huì)總需求進(jìn)而提高國(guó)民收入，加速社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。20世紀(jì)40年代，基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)得到了強(qiáng)調(diào)資本積累重要性的發(fā)展經(jīng)濟(jì)學(xué)家的重視，基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)被視為經(jīng)濟(jì)發(fā)展的前提條件。而以Solow為代表的新古典經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)理論認(rèn)為資本擴(kuò)張對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響最終受制于“邊際報(bào)酬遞減規(guī)律”，雖然基礎(chǔ)設(shè)施投資提高了整個(gè)社會(huì)的資本存量、增加了產(chǎn)出，但其對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)只有短期效應(yīng)，不能影響長(zhǎng)期經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。因此，基礎(chǔ)設(shè)施投資并非現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)鍵因素，經(jīng)濟(jì)的長(zhǎng)期增長(zhǎng)依賴于外生的技術(shù)進(jìn)步。2.外部性與內(nèi)生增長(zhǎng)內(nèi)生經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)理論認(rèn)為企業(yè)研發(fā)、人力資本以及基礎(chǔ)設(shè)施投資等活動(dòng)的外部性是經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期增長(zhǎng)的根本源泉，基礎(chǔ)設(shè)施的外部性逐步成為研究的重點(diǎn)。Arrow與Kurz(1970)開(kāi)創(chuàng)性地把公共資本存量納入總量生產(chǎn)函數(shù)，認(rèn)為公共資本和私人資本在稀缺的金融資源方面進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)，提高了私人資本的邊際生產(chǎn)能力；而外生的公共支出存量變化影響經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)移動(dòng)態(tài)，但不改變收斂到該狀態(tài)下經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)態(tài)增長(zhǎng)率。Barro(1990)在此基礎(chǔ)上建立了現(xiàn)代內(nèi)生增長(zhǎng)模型，發(fā)現(xiàn)政府通過(guò)提供基礎(chǔ)設(shè)施等公共產(chǎn)品可以提高長(zhǎng)期經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率：基礎(chǔ)設(shè)施的公共品性質(zhì)使其對(duì)私人資本具有溢出效應(yīng)，私人資本的邊際報(bào)酬將不隨人均資本積累而變化，類(lèi)似獲得了外生的技術(shù)進(jìn)步貢獻(xiàn)，長(zhǎng)期經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率將隨勞動(dòng)力的增加而增加。Barro與Sala-I-Martin(1992)對(duì)該模型進(jìn)行了拓展，強(qiáng)調(diào)了公共品的擁擠性，認(rèn)為擁擠性是考察公共品對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)影響的重要因素，這引起了公共財(cái)政研究領(lǐng)域的廣泛關(guān)注。婁洪(2004)發(fā)現(xiàn)無(wú)論是純公共性還是擁擠性的外生公共基礎(chǔ)設(shè)施都能提高長(zhǎng)期經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率，但如果基礎(chǔ)設(shè)施資本為內(nèi)生，則根據(jù)其不同程度的擁擠性而有所不同：純公共性質(zhì)能產(chǎn)生恒定的內(nèi)生增長(zhǎng)，存在擁擠性質(zhì)的基礎(chǔ)設(shè)施只能在一定程度上減緩人均資本邊際報(bào)酬遞減的速度，減緩的作用隨擁擠程度的降低而提高，從而起到了提高長(zhǎng)期經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率的作用。內(nèi)生增長(zhǎng)理論認(rèn)識(shí)到經(jīng)濟(jì)性基礎(chǔ)設(shè)施的生產(chǎn)性，其作為中間投入品能夠降低其他生產(chǎn)要素的生產(chǎn)成本、提升生產(chǎn)率，避免要素邊際生產(chǎn)力下降，還有利于深化勞動(dòng)分工、促進(jìn)社會(huì)化大生產(chǎn)，隨著分工和中間投入品數(shù)量的拓展，經(jīng)濟(jì)獲得內(nèi)生增長(zhǎng)動(dòng)力(Bougheasetal.,2000)。研究中，基礎(chǔ)設(shè)施的“外部效應(yīng)”主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：(1)提高要素生產(chǎn)率?；A(chǔ)設(shè)施完善了投資環(huán)境，如“潤(rùn)滑劑”一樣減少要素流動(dòng)時(shí)的摩擦力，進(jìn)而促進(jìn)全要素生產(chǎn)率的提高。Duggal等(1999)將基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)以影響技術(shù)因子的形式引入生產(chǎn)函數(shù)，認(rèn)為其通過(guò)提高全要素生產(chǎn)率進(jìn)而影響經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期增長(zhǎng)。Hulten等(2006)通過(guò)希克斯中性的效率函數(shù)模型證實(shí)基礎(chǔ)設(shè)施的“溢出效應(yīng)”使平均生產(chǎn)（成本）函數(shù)向上（下）移動(dòng)，提高產(chǎn)出效率。劉秉鐮等(2010)以實(shí)物形態(tài)表示交通基礎(chǔ)設(shè)施，對(duì)新古典“技術(shù)關(guān)系”予以還原，運(yùn)用空間面板計(jì)量方法證實(shí)基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展能顯著提高全要素生產(chǎn)率。經(jīng)濟(jì)性基礎(chǔ)設(shè)施水平的提高還有助于提高勞動(dòng)生產(chǎn)率：交通運(yùn)輸條件的改善可使工人上下班更加便利，從而更高效地工作；電力、電信及網(wǎng)絡(luò)服務(wù)的普及提高了工人的工作效率(AgénorandNeanidis，2006)。Easterly與Servén(2003)指出拉美與東亞地區(qū)單位勞動(dòng)力產(chǎn)出差異的可歸因于基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)的不足。然而，上述觀點(diǎn)中基礎(chǔ)設(shè)施投資的作用僅在于改善微觀企業(yè)的技術(shù)效率，不能被用作反周期的政策工具以解決私人投資和就業(yè)的不足。Fu等(2004)發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)水平影響了地區(qū)勞動(dòng)生產(chǎn)率差異，但對(duì)長(zhǎng)期的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率沒(méi)有貢獻(xiàn)。(2)降低企業(yè)成本。部分學(xué)者從成本函數(shù)入手，將基礎(chǔ)設(shè)施視為由政府免費(fèi)提供的公共品，改善了企業(yè)的決策環(huán)境進(jìn)而影響其成本函數(shù)或利潤(rùn)函數(shù)(DemetriadesandMamuneas，2000；Morenoetal.,2003)。穩(wěn)定可靠的基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)在一定程度上有利于保障企業(yè)有形資本的質(zhì)量及耐用性，降低故障發(fā)生頻率、減少私人維護(hù)成本、提高使用效率和延長(zhǎng)使用壽命，從而降低企業(yè)運(yùn)營(yíng)成本；低劣、不穩(wěn)定的基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)會(huì)影響直接生產(chǎn)部門(mén)的正常運(yùn)營(yíng)，使現(xiàn)有生產(chǎn)能力得不到充分利用，限制了生產(chǎn)效率的提高和產(chǎn)出的增長(zhǎng)。Reinikka與Svensson(2002)對(duì)烏干達(dá)243個(gè)制造業(yè)公司的研究發(fā)現(xiàn)，1998年平均有89個(gè)工作日缺乏公共電力供應(yīng)，這導(dǎo)致77%的大規(guī)模企業(yè)自己購(gòu)買(mǎi)發(fā)電機(jī)，這些設(shè)備投入約占總投資的25%，增加了額外資本成本。WorldBank(1999)指出越南公路的國(guó)際平整度指標(biāo)由14降至6會(huì)節(jié)省12%～22%的運(yùn)輸成本，從14降至3則可節(jié)省17%～33%的運(yùn)輸成本。此外，Agénor(2008)強(qiáng)調(diào)了公共基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)對(duì)人力資本的影響：良好的基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)有助于健康水平的提升和教育投資的改善，從而提升社會(huì)的人力資本水平，有利于經(jīng)濟(jì)的健康持續(xù)發(fā)展。3.提高交易效率與其他經(jīng)濟(jì)學(xué)派關(guān)注社會(huì)生產(chǎn)不同，以楊小凱(2003)為代表的新興古典經(jīng)濟(jì)學(xué)認(rèn)為分工才是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的根本原因，基礎(chǔ)設(shè)施水平的提高首先有利于交易成本的降低，即提高交易效率，而后通過(guò)擴(kuò)大分工經(jīng)濟(jì)的空間進(jìn)而促進(jìn)分工演進(jìn)和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。交通基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)有助于生產(chǎn)資料及產(chǎn)品的空間轉(zhuǎn)移，從而擴(kuò)大市場(chǎng)范圍，提高市場(chǎng)交易的能力和效率。比如，農(nóng)村公路的建設(shè)促使糧食更快地向目標(biāo)市場(chǎng)運(yùn)輸，從而獲得市場(chǎng)機(jī)會(huì)；而且，交通基礎(chǔ)設(shè)施還是出口的主要先決條件，Yoshino(2008)發(fā)現(xiàn)非洲低質(zhì)量、不穩(wěn)定的基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)對(duì)制造業(yè)出口有不利影響。趙紅軍(2005)在系統(tǒng)分析交易效率時(shí)更加全面地將基礎(chǔ)設(shè)施看作改善交易效率的重要因素。駱永民(2008)基于分工理論的靜態(tài)和動(dòng)態(tài)均衡模型的設(shè)計(jì)，得出基礎(chǔ)設(shè)施水平的提高可以通過(guò)改善交易效率和勞動(dòng)效率促進(jìn)分工演進(jìn)和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。（二）基礎(chǔ)設(shè)施的福利效應(yīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的最終目標(biāo)是提升民生福利水平，聯(lián)合國(guó)千年峰會(huì)(2000)設(shè)定的“千年發(fā)展目標(biāo)”③也凸顯了民生福利的重要性。但隨著經(jīng)濟(jì)的不斷增長(zhǎng)，貧富差距不斷拉大、貧困問(wèn)題依然嚴(yán)重等“市場(chǎng)失靈”現(xiàn)象已成為制約經(jīng)濟(jì)發(fā)展的障礙性因素，基礎(chǔ)設(shè)施作為最終消費(fèi)品是影響一國(guó)或地區(qū)社會(huì)福利和居民實(shí)際收入水平及生活質(zhì)量的重要因素。1.提高居民福利基礎(chǔ)設(shè)施質(zhì)量的提升明顯改善了居民的健康狀況及受教育水平(BrennemanandKerf，2002)：給排水及衛(wèi)生保健基礎(chǔ)設(shè)施的普及有助于提高居民尤其是兒童的健康水平，降低瘧疾的發(fā)病率、減少嬰兒和兒童死亡率(Leipzigeretal.,2003)；電力的普及便于提供健康服務(wù)及醫(yī)療設(shè)備的正常運(yùn)行，高效電爐等烹飪用清潔能源取代生物燃料，能降低室內(nèi)空氣污染和呼吸系統(tǒng)疾病的發(fā)病率(Saghir，2005)；通訊和交通運(yùn)輸網(wǎng)絡(luò)有助于醫(yī)療保健的普及，大幅降低了嬰兒和產(chǎn)婦死亡率(WagstaffandClaeson，2004)；優(yōu)良的交通運(yùn)輸體系有利于提高學(xué)校的入學(xué)率、降低輟學(xué)率(Levy，2004)，并通過(guò)加強(qiáng)農(nóng)村和城市地區(qū)的聯(lián)系，便于招聘教師，提高教育質(zhì)量；電力及通訊的普及有助于改善學(xué)習(xí)環(huán)境，增加學(xué)生學(xué)習(xí)時(shí)間，并通過(guò)提高電子設(shè)備的使用機(jī)會(huì)有效了解外部信息，從而提高學(xué)習(xí)質(zhì)量(Saghir，2005)。2.消除貧困早在Rosenstein-Rodan(1943)的“大推進(jìn)論”和Nurkse(1953)的“貧困惡性循環(huán)”理論中，發(fā)展經(jīng)濟(jì)學(xué)家就提倡政府通過(guò)大規(guī)模的公共基礎(chǔ)設(shè)施投資來(lái)擺脫貧困?；A(chǔ)設(shè)施建設(shè)是實(shí)現(xiàn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)起飛的關(guān)鍵條件(Rostow，1959)。良好的基礎(chǔ)設(shè)施投資計(jì)劃有利于城鎮(zhèn)化水平的提高，降低城市貧困人口數(shù)量，確保在城鎮(zhèn)化膨脹的環(huán)境下實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和環(huán)境的可持續(xù)發(fā)展(Henderson，2002)?；A(chǔ)設(shè)施的普及也是推動(dòng)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展、降低農(nóng)村貧困人口的有力保障。印度上世紀(jì)60至90年代，農(nóng)村生活水平大幅改善主要得益于基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展(DattandRavallion，1998)?；A(chǔ)設(shè)施不足也是限制中國(guó)農(nóng)村地區(qū)居民實(shí)現(xiàn)其消費(fèi)意愿的主要原因，加快農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)是解決“三農(nóng)”問(wèn)題的首要政策（林毅夫，2000）。Fan等(2002)強(qiáng)調(diào)了中國(guó)1978～1997年基礎(chǔ)設(shè)施，特別是公路和電信的擴(kuò)張對(duì)農(nóng)村地區(qū)減貧的重要性。郭勁光與高靜美(2009)通過(guò)分析中國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的減貧效果，得出提高基礎(chǔ)設(shè)施存量和質(zhì)量都會(huì)降低貧困的發(fā)生率，其中水利、能源對(duì)減貧的影響力度最明顯。3.縮小地區(qū)差距新經(jīng)濟(jì)地理學(xué)將基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的研究轉(zhuǎn)向空間領(lǐng)域，由于基礎(chǔ)設(shè)施水平影響勞動(dòng)力流動(dòng)及企業(yè)選址，因此，地區(qū)傾斜性基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)是縮小區(qū)域間發(fā)展不平衡的重要政策性工具，是區(qū)域間經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和生產(chǎn)力趨同的重要決定因素。李泊溪和劉德順(1995)較早地研究了中國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施存量水平的地區(qū)差異，發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施水平的區(qū)域差異與人均國(guó)民收入的差異狀況存在很大程度的吻合，東部地區(qū)的優(yōu)勢(shì)明顯，中西部地區(qū)因“追趕效應(yīng)”更重視基礎(chǔ)設(shè)施投資，因此，中國(guó)各省份經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)存在著條件收斂或者“俱樂(lè)部”式收斂。基礎(chǔ)設(shè)施能將各區(qū)域的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)連成一體，有助于各地區(qū)之間優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)從而提高經(jīng)濟(jì)效率。Démurger(2001)發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展對(duì)中國(guó)日益擴(kuò)大的地區(qū)差距有較強(qiáng)的解釋力，基礎(chǔ)設(shè)施水平的提高對(duì)于幫助內(nèi)陸地區(qū)接受沿海地區(qū)的輻射有很重要的意義。Cohen與Paul(2004)指出某一地區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展能在一定程度上降低相鄰地區(qū)的運(yùn)輸成本和交易費(fèi)用，對(duì)相鄰地區(qū)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)具有正的空間溢出效應(yīng)。也有研究認(rèn)為，基礎(chǔ)設(shè)施的聚集效應(yīng)會(huì)使生產(chǎn)要素更方便地流向發(fā)達(dá)地區(qū)進(jìn)而無(wú)形中又強(qiáng)化了對(duì)落后地區(qū)的負(fù)溢出效應(yīng)。Boarnet(1998)考察了1968～1988年美國(guó)加州所有縣交通運(yùn)輸投資與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系，發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)對(duì)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展有重新調(diào)整和分配的功能，基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展較完善的地區(qū)將比相鄰地區(qū)具有更強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，從而能吸引到更多經(jīng)濟(jì)資源和生產(chǎn)要素，最終對(duì)相鄰地區(qū)產(chǎn)出增長(zhǎng)產(chǎn)生負(fù)的外部性。二基礎(chǔ)設(shè)施與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的經(jīng)驗(yàn)研究二十世紀(jì)50至70年代，美國(guó)掀起了以公路和學(xué)校等為主的基礎(chǔ)設(shè)施投資高潮，這一興建高潮隨著1973年前后州際公路網(wǎng)的完成而基本結(jié)束，隨之出現(xiàn)了70年代的生產(chǎn)率下降。然而大量學(xué)者的研究興趣集中在同期石油等能源價(jià)格上漲的沖擊上，完全忽略了基礎(chǔ)設(shè)施投資下降的影響。Aschauer(1989)對(duì)這種情況提出了挑戰(zhàn)，將美國(guó)70年代和80年代初的生產(chǎn)率下降歸因于基礎(chǔ)設(shè)施投資減少，這引起了基礎(chǔ)設(shè)施的研究熱潮和政策爭(zhēng)論，與之前幾乎無(wú)人問(wèn)津這一領(lǐng)域形成了鮮明對(duì)照。④關(guān)于基礎(chǔ)設(shè)施對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)作用力的研究大體上可分為基礎(chǔ)設(shè)施的重要性檢驗(yàn)與貢獻(xiàn)度之爭(zhēng)兩大類(lèi)。（一）基礎(chǔ)設(shè)施重要性檢驗(yàn)為了準(zhǔn)確估計(jì)基礎(chǔ)設(shè)施投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響，學(xué)者們進(jìn)行了多方面的深入探究，但因其研究領(lǐng)域的復(fù)雜性，研究所得的結(jié)論可謂見(jiàn)仁見(jiàn)智，存在較大爭(zhēng)議。1.相關(guān)性研究Aschauer(1989)開(kāi)創(chuàng)性地區(qū)別了公共基礎(chǔ)設(shè)施投資與政府的一般消費(fèi)性支出，檢驗(yàn)了基礎(chǔ)設(shè)施投資對(duì)私人產(chǎn)出及全要素生產(chǎn)率的影響，結(jié)果發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施投資減少可以解釋美國(guó)生產(chǎn)率的下降，這一觀點(diǎn)得到了許多學(xué)者的支持(Munnell，1990、1992；Finn，1993)。Shioji(2001)對(duì)美國(guó)和日本的研究表明基礎(chǔ)設(shè)施投資的增加對(duì)這兩個(gè)國(guó)家地區(qū)人均產(chǎn)出的增長(zhǎng)具有積極作用。Esfahani與Ramírez(2003)認(rèn)為如果一些非洲國(guó)家上世紀(jì)八九十年代在電信和能源基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投入方面能達(dá)到東亞地區(qū)的水平，則其年經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率會(huì)高出1.3個(gè)百分點(diǎn)。Démurger(2001)、范九利與白暴力(2004)、郭慶旺與賈俊雪(2006)對(duì)中國(guó)的研究也均證實(shí)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)具有積極意義。然而，有些學(xué)者的研究結(jié)果顯示基礎(chǔ)設(shè)施投資的增加與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)并不相關(guān)。Evans與Karras(1994)、Holtz-Eakin(1994)、Moomaw等(1995)采用不同的計(jì)量方法重新分析Munnell與Cook(1990)的數(shù)據(jù)，發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的產(chǎn)出彈性并不顯著。Garcia-Mila等(1996)利用1970～1983年美國(guó)州際數(shù)據(jù)檢驗(yàn)了高速公路、供水和污水處理、其他公共投資對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響，其結(jié)果顯示不論是否考慮區(qū)域狀態(tài)差異，上述三類(lèi)公共投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)均無(wú)任何顯著的正效應(yīng)。Boarnet(1998)的研究則顯示基礎(chǔ)設(shè)施投資只是對(duì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)進(jìn)行分配，而不會(huì)增加凈產(chǎn)出。此外，也有經(jīng)驗(yàn)分析發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響甚至是負(fù)的(HultenandSchwab，1991；Ghali，1998)，或至少對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)低于私人資本(Everaert，2003)。不過(guò)，基礎(chǔ)設(shè)施的重要性還是逐漸得到了認(rèn)可。Calderón與Servén(2004)分析了17篇關(guān)于發(fā)展中國(guó)家經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的研究，發(fā)現(xiàn)有16篇顯示基礎(chǔ)設(shè)施的正向作用，而29篇針對(duì)高收入國(guó)家的研究中有21篇顯示出正向關(guān)系。Romp與DeHaan(2007)總結(jié)了關(guān)于經(jīng)濟(jì)合作組織(OECD)國(guó)家基礎(chǔ)設(shè)施研究的39篇文獻(xiàn)，發(fā)現(xiàn)有32篇顯示基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展對(duì)產(chǎn)出、生產(chǎn)率、私人投資和就業(yè)有顯著的正向效應(yīng)；而且，與Sturm等(1998)對(duì)前期研究的總結(jié)相比較，研究結(jié)論逐漸趨于一致而基礎(chǔ)設(shè)施的貢獻(xiàn)度估計(jì)值明顯趨小。正如Hulten(1996)指出的，由歷史數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)的基礎(chǔ)設(shè)施產(chǎn)出率高并不意味著繼續(xù)投資仍有高產(chǎn)出率。例如，高速公路的修建有利于私人產(chǎn)出，但高速公路一旦建成，在不存在擁擠性的情況下，再修建新的高速公路并不會(huì)提高私人產(chǎn)出率。Egert等(2009)發(fā)現(xiàn)更多的基礎(chǔ)設(shè)施投資并不意味著更高的人均產(chǎn)出這一結(jié)論是穩(wěn)健的。2.因果關(guān)系研究早期的時(shí)間序列數(shù)據(jù)分析忽略了趨勢(shì)等問(wèn)題，其研究結(jié)果反映的只是基礎(chǔ)設(shè)施投資與總產(chǎn)出的相關(guān)關(guān)系，而非因果關(guān)系。Tatom(1991)指出Aschauer(1989)的分析中忽略了數(shù)據(jù)的時(shí)間序列特性，他采用一階差分重新回歸后得出基礎(chǔ)設(shè)施的產(chǎn)出彈性只有0.14。但Canning與Pedroni(2004)發(fā)現(xiàn)如果基礎(chǔ)設(shè)施和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間是協(xié)整的，一階差分會(huì)忽略基礎(chǔ)設(shè)施投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的長(zhǎng)期影響，且基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)引致經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期增長(zhǎng)的效果很大。Holtz-Eakin(1994)指出前期研究的最大問(wèn)題是在因果假設(shè)上的謬誤，即基礎(chǔ)設(shè)施投資與生產(chǎn)率提升之間并非只是單向因果關(guān)系，因?yàn)樯a(chǎn)率水平較高的國(guó)家更有增加基礎(chǔ)設(shè)施投資的動(dòng)機(jī)。Chen等(2007)也認(rèn)為基礎(chǔ)設(shè)施投資的增加拉動(dòng)了經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，但經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)也會(huì)對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施投資產(chǎn)生更大的需求及供給能力，且基礎(chǔ)設(shè)施投資的增加也反映了對(duì)未來(lái)生產(chǎn)能力的預(yù)期，比如電力、通訊和交通運(yùn)輸?shù)男枨箅S著可支配收入的增加而增加。因果關(guān)系最直觀的解決方法是聯(lián)立方程法：在生產(chǎn)方程的基礎(chǔ)上再加上基礎(chǔ)設(shè)施投資方程。Demetriades與Mamuneas(2000)運(yùn)用12個(gè)OECD國(guó)家面板數(shù)據(jù)進(jìn)行聯(lián)立方程估計(jì)，得出基礎(chǔ)設(shè)施有節(jié)約成本的作用，對(duì)利潤(rùn)有顯著的正影響。但在對(duì)聯(lián)立方程模型進(jìn)行估計(jì)前，需要解決方程的識(shí)別問(wèn)題，Cadot等(1999、2006)、Kemmerling與Stephan(2002)的研究考慮了基礎(chǔ)設(shè)施投資的政治決策過(guò)程，有效地解決了方程的識(shí)別問(wèn)題。運(yùn)用工具變量是處理“互為因果”引起的內(nèi)生性的另一條思路，但尋找與基礎(chǔ)設(shè)施相關(guān)而與產(chǎn)出無(wú)關(guān)的可信工具變量極為困難。Calderón與Servén(2004)運(yùn)用廣義矩估計(jì)(GMM)方法進(jìn)行檢驗(yàn)，結(jié)果表明基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)耗資大、耗時(shí)長(zhǎng)，可能引起長(zhǎng)期財(cái)政壓力并擠出其他必需投資，從而降低凈增長(zhǎng)效應(yīng)。此外，因果關(guān)系的研究還有向量自回歸(VAR)和脈沖響應(yīng)函數(shù)(Kamps，2005a)、協(xié)整分析(CanningandPedroni，2008)、使用存量數(shù)據(jù)而非流量數(shù)據(jù)(Arnoldetal.,2007)等方法。微觀數(shù)據(jù)研究是因果關(guān)系檢驗(yàn)的新視角，許多學(xué)者開(kāi)始從這一角度研究基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)對(duì)生產(chǎn)率及貿(mào)易成本等的影響。Michaels(2008)發(fā)現(xiàn)美國(guó)州際高速公路網(wǎng)的建成將許多鄉(xiāng)村地區(qū)連接起來(lái)，帶動(dòng)了這些地區(qū)與貿(mào)易相關(guān)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。Duflo與Pande(2007)發(fā)現(xiàn)印度攔河大壩有顯著的地區(qū)間利益分配作用，灌溉改良提高了下游地區(qū)的產(chǎn)出進(jìn)而降低了貧困，但大壩對(duì)壩區(qū)所在地的農(nóng)業(yè)產(chǎn)出并無(wú)貢獻(xiàn)，反而加劇了當(dāng)?shù)氐呢毨?。Donaldson(2010)發(fā)現(xiàn)印度鐵路降低了貿(mào)易成本、提高了真實(shí)收入水平以及社會(huì)福利。Brooks與Hummels(2009)發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)有利于降低亞洲新興市場(chǎng)的貿(mào)易成本，擴(kuò)大該地區(qū)的貿(mào)易量、密切區(qū)域內(nèi)外的貿(mào)易聯(lián)系并促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。Li(2005)利用中國(guó)鐵路微觀數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)交通基礎(chǔ)設(shè)施投資的社會(huì)回報(bào)率遠(yuǎn)高于其成本，Li與Li(2009)則發(fā)現(xiàn)中國(guó)交通基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)有助于降低企業(yè)庫(kù)存。（二）基礎(chǔ)設(shè)施貢獻(xiàn)度之爭(zhēng)早期的時(shí)間序列數(shù)據(jù)分析導(dǎo)致的另一個(gè)問(wèn)題是基礎(chǔ)設(shè)施的產(chǎn)出彈性被夸大。Aschauer(1989)估計(jì)公共資本的產(chǎn)出彈性為0.39，公共投資的邊際生產(chǎn)率是私人投資的2～4倍。Munnell(1990)延續(xù)了這一研究，利用美國(guó)1948～1987年的數(shù)據(jù)算出基礎(chǔ)設(shè)施產(chǎn)出彈性高達(dá)0.34～0.41。然而，基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展階段、城市化水平和勞動(dòng)參與率等因素較為敏感，如果不對(duì)這些個(gè)體效應(yīng)進(jìn)行控制，往往會(huì)引起估計(jì)結(jié)果的較大偏差。Fay(1993)使用固定效應(yīng)模型糾正了Aschauer在分析中對(duì)石油價(jià)格沖擊影響的遺漏，⑤發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施收益率大幅降低。Holtz-Eakin(1994)認(rèn)為Munnell與Cook(1990)忽略了州與州之間的個(gè)體效應(yīng)，若將固定效應(yīng)和隨機(jī)效應(yīng)引入模型，則發(fā)現(xiàn)公共資本對(duì)于產(chǎn)出沒(méi)有顯著效應(yīng)。實(shí)際上，基礎(chǔ)設(shè)施投資的貢獻(xiàn)度差異還由于其對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的影響并非簡(jiǎn)單的線性關(guān)系，線性模型設(shè)定會(huì)產(chǎn)生估計(jì)有誤。一方面，基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)具有功能網(wǎng)絡(luò)性：高額的初始成本與相對(duì)較低的可變運(yùn)營(yíng)成本以及供給上的不可分割性決定了基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)只有完全竣工或達(dá)到一定規(guī)模時(shí)才能夠提供或有效地提供服務(wù)。Fernald(1999)對(duì)美國(guó)公路設(shè)施的研究發(fā)現(xiàn)基本的州際公路網(wǎng)絡(luò)完成后才能得到高額的投資收益，州際公路的完成引起了美國(guó)生產(chǎn)力的一次推進(jìn)；Rller與Waverman(2001)發(fā)現(xiàn)電信基礎(chǔ)設(shè)施對(duì)產(chǎn)量的影響在技術(shù)普及程度較高的國(guó)家更為明顯。另一方面，基礎(chǔ)設(shè)施投資收益率在經(jīng)濟(jì)發(fā)展的早期階段最高，當(dāng)經(jīng)濟(jì)較為成熟時(shí)收益率趨于下降。Duggal等(1999)使用基礎(chǔ)設(shè)施與時(shí)間趨勢(shì)的交互項(xiàng)，證實(shí)了基礎(chǔ)設(shè)施投資與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的S型關(guān)系。針對(duì)上述非線性問(wèn)題，許多研究放棄了線性假定，Hurlin(2006)運(yùn)用門(mén)檻回歸思路分析，使用基礎(chǔ)設(shè)施的普及水平作為門(mén)檻變量解決了非線性問(wèn)題，Démurger(2001)在回歸方程中加入了基礎(chǔ)設(shè)施投資的二次方甚至三次方作為解釋變量，還有些研究采用分組檢驗(yàn)的方法對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施貢獻(xiàn)度進(jìn)行分析。經(jīng)驗(yàn)分析中基礎(chǔ)設(shè)施統(tǒng)計(jì)衡量口徑的不一致使貢獻(xiàn)度差異更加突出，許多研究以國(guó)民賬戶統(tǒng)計(jì)中的公共支出數(shù)據(jù)衡量基礎(chǔ)設(shè)施投資，這包含了辦公大樓等非基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，還忽略了私人投資的基礎(chǔ)設(shè)施(RompandDeHaan，2007)。Pritchett(1996)強(qiáng)調(diào)基礎(chǔ)設(shè)施工程的造價(jià)跨國(guó)差異很大，并且政府投資的低效率使投資額很難反映實(shí)際的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，這造成跨國(guó)數(shù)據(jù)可比性差。有研究者傾向于使用實(shí)物或物理指標(biāo)衡量基礎(chǔ)設(shè)施水平(CanningandPedroni，1999；EsfahaniandRamírez，2003)，但如何反映基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)質(zhì)量上的跨國(guó)差異依然是個(gè)難題。因此，隨著數(shù)據(jù)可得性增強(qiáng)，學(xué)者們更傾向于使用地區(qū)(Holtz-Eakin，1994)或行業(yè)(FernándezandMontuenga-Gómez，2003；Pauletal.,2004)面板數(shù)據(jù)，以更好地反映基礎(chǔ)設(shè)施的外部效應(yīng)，也避免了國(guó)家層面數(shù)據(jù)加總所面臨的效應(yīng)抵消問(wèn)題。不同基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目的貢獻(xiàn)度有較大差異是毋庸置疑的。Munnell與Cook(1990)使用1970～1986年美國(guó)48個(gè)州的數(shù)據(jù)檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)，公共投資的產(chǎn)出彈性約為0.1，交通運(yùn)輸基礎(chǔ)設(shè)施的產(chǎn)出彈性為0.06，供排水系統(tǒng)的產(chǎn)出彈性則為0.12。Canning(1999)選用全球57個(gè)國(guó)家1960～1990年的面板數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)核心基礎(chǔ)設(shè)施（交通和電力）比其他設(shè)施的貢獻(xiàn)度更大。劉生龍和胡鞍鋼(2010)運(yùn)用1988～2007年的中國(guó)省份面板數(shù)據(jù)驗(yàn)證了交通基礎(chǔ)設(shè)施和信息基礎(chǔ)設(shè)施對(duì)中國(guó)全要素生產(chǎn)率(TFP)的顯著正向作用，而能源基礎(chǔ)設(shè)施對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)不存在顯著的正外部性。三基礎(chǔ)設(shè)施投資的政治因素分析基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的沉沒(méi)成本高、建設(shè)周期長(zhǎng)、潛在風(fēng)險(xiǎn)大。準(zhǔn)公共品屬性導(dǎo)致投資主體多是政府，但政府投資的效率及效果向來(lái)備受爭(zhēng)議，政治因素常常導(dǎo)致投資偏離最優(yōu)結(jié)構(gòu)，這引發(fā)了對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施投資的政治經(jīng)濟(jì)學(xué)研究。政治環(huán)境和政府組織的差異是基礎(chǔ)設(shè)施投資的重要決定因素(Henisz，2002)。（一）政治環(huán)境基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)成本高、周期長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)大，因此需要穩(wěn)定的政治環(huán)境和經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)發(fā)展作為先決條件。Henisz(2002)使用100多個(gè)國(guó)家長(zhǎng)達(dá)兩個(gè)世紀(jì)的數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)，政治環(huán)境是解釋國(guó)家間基礎(chǔ)設(shè)施投資差異的重要決定因素。完善的政治制度促進(jìn)微觀企業(yè)發(fā)展，提高了基礎(chǔ)設(shè)施的邊際產(chǎn)出，從而增加對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施的需求。較完善的政治制度會(huì)增加私人供給基礎(chǔ)設(shè)施的可能性(Randolphetal.,1996)。而與政治制度相比，完善的經(jīng)濟(jì)制度（如世界經(jīng)濟(jì)自由指數(shù)指標(biāo)）對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施邊際產(chǎn)出的促進(jìn)作用更加明顯和直接（Gwartneyetal.,2007；張光南和陳廣漢，2009）。印度的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)受到政治和經(jīng)濟(jì)環(huán)境的制約，耗時(shí)長(zhǎng)、投入大的基礎(chǔ)設(shè)施在建設(shè)過(guò)程中可能面臨政治環(huán)境的改變或調(diào)整，這導(dǎo)致印度至今基礎(chǔ)設(shè)施水平落后，成為制約經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的最大瓶頸，不僅使消費(fèi)者受損，而且抑制了其他行業(yè)的發(fā)展。基礎(chǔ)設(shè)施本身及其引致投資是最容易度量的“政績(jī)”之一，有話語(yǔ)權(quán)的官員基于仕途發(fā)展的考慮，很容易進(jìn)行政治性誘致的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。政府任期的延長(zhǎng)以及職業(yè)化更激勵(lì)了這一趨勢(shì)(Evans，1992)。Rauch(1995)發(fā)現(xiàn)實(shí)行文官制度的改革、政府任期時(shí)間的延長(zhǎng)會(huì)激勵(lì)政府將更多的資源投入到基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。因此，政府提高基礎(chǔ)設(shè)施投資的政策具有內(nèi)生擴(kuò)張傾向。歐美發(fā)達(dá)國(guó)家的公共財(cái)政資源向基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域分配受到選民或黨派行為的