2023年中國供應(yīng)鏈金融數(shù)字化行業(yè)研究報告

2023年中國供應(yīng)鏈金融數(shù)字化行業(yè)研究報告金融丨研究報告核心摘要：行業(yè)發(fā)展背景?2022年中國供應(yīng)鏈金融行業(yè)規(guī)模36.9萬億元，其中應(yīng)收賬款模式占比達60%，預計未來五年中國供應(yīng)鏈金融行業(yè)規(guī)模將以10.3%的CAGR增長，2027年將超60萬億元。?供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的理想化終態(tài)是所有參與方實現(xiàn)極致協(xié)同，實現(xiàn)“四流合一”，做到供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的：業(yè)務(wù)流程線上化、信用評估數(shù)據(jù)化、風控決策自動化、運營管理可視化、數(shù)據(jù)交易可信化、風險監(jiān)測動態(tài)化、動產(chǎn)監(jiān)管智能化。?供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的價值：1）供應(yīng)鏈數(shù)字化大趨勢下需要數(shù)字化的供應(yīng)鏈金融服務(wù)來匹配；2）供應(yīng)鏈金融市場需求增加，數(shù)字化手段將成行業(yè)加速器；3）傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融面臨痛點，需通過數(shù)字化手段來打破瓶頸。典型技術(shù)?供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的四層架構(gòu)：感知層→數(shù)據(jù)層→流程層→模式層，各層主要應(yīng)用技術(shù)不同又相互關(guān)聯(lián)共同賦能，技術(shù)的應(yīng)用深度隨著四層架構(gòu)的逐步深入而相應(yīng)變淺：模式層為基礎(chǔ)，流程層與數(shù)據(jù)層實現(xiàn)初步應(yīng)用，感知層尚待開發(fā)。?傳統(tǒng)ICT實現(xiàn)信息整合與系統(tǒng)交互，區(qū)塊鏈實現(xiàn)票據(jù)單證的信息的真實性約束，大數(shù)據(jù)解決供給機構(gòu)及融資對象間的信息不對稱問題，人工智能實現(xiàn)風控優(yōu)化及業(yè)務(wù)自動化管理，以及對產(chǎn)業(yè)鏈的整合和實時交易處理，物聯(lián)網(wǎng)獲取各流程環(huán)節(jié)中設(shè)備端的基本數(shù)據(jù)，邊緣計算對靠近設(shè)備端數(shù)據(jù)進行降噪、降維。?區(qū)塊鏈是目前除傳統(tǒng)ICT外普及度最高的技術(shù)。發(fā)展現(xiàn)狀?中國供應(yīng)鏈金融數(shù)字化滲透率從2018年的5%增長到了2022年的30%，預計2027年將達到50%。?根據(jù)供應(yīng)鏈交易行為中核心企業(yè)是否參與，可以將供應(yīng)鏈金融數(shù)字化融資模式分為兩大類：一是依托核心企業(yè)的傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融模式的數(shù)字化變形，二是依托B2B電商平臺的新型數(shù)字化供應(yīng)鏈金融模式創(chuàng)新。?應(yīng)收賬款融資模式數(shù)字化滲透率已達45%，其他模式數(shù)字化滲透率尚不足10%。?平臺是供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的基本載體，目前在運營數(shù)字化平臺已超200家，未來多方合作成立金融科技公司建設(shè)的綜合性平臺數(shù)量將增多行業(yè)格局?供應(yīng)鏈金融數(shù)字化主要供給主體包括四類，各自資源稟賦優(yōu)勢不同：金融機構(gòu)資金與產(chǎn)品豐富，核心企業(yè)了解用戶與產(chǎn)業(yè)、第三方科技公司專于科技與產(chǎn)品，供應(yīng)鏈服務(wù)商掌握貿(mào)易關(guān)系。供應(yīng)鏈金融是什么？供應(yīng)鏈金融是供應(yīng)鏈管理的分支，目標是提升供應(yīng)鏈運營效率供應(yīng)鏈金融是指從供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈整體出發(fā)，運用金融科技手段，整合物流、資金流、信息流等信息，在真實交易背景下，構(gòu)建供應(yīng)鏈中占主導地位的核心企業(yè)與上下游企業(yè)一體化的金融供給體系和風險評估體系，提供系統(tǒng)性的金融解決方案，以快速響應(yīng)產(chǎn)業(yè)鏈上企業(yè)的結(jié)算、融資、財務(wù)管理等綜合需求，降低企業(yè)成本，提升產(chǎn)業(yè)鏈各方價值。從供應(yīng)鏈管理的角度，供應(yīng)鏈金融被認為是供應(yīng)鏈管理的一部分，是以供應(yīng)鏈真實貿(mào)易為基礎(chǔ)，以提高供應(yīng)鏈管理效率為目標，以貿(mào)易行為所產(chǎn)生的確定的未來現(xiàn)金流為直接還款來源的綜合金融解決方案。供應(yīng)鏈金融不僅僅是供應(yīng)鏈中買賣形成后開票或產(chǎn)品接受階段的融資行為，而是可以延伸到供應(yīng)鏈運營的全過程，包括尋源、協(xié)議、采購、開票、核實、支付六大重要環(huán)節(jié)，亦即“端對端的供應(yīng)鏈金融”。根據(jù)融資行為在供應(yīng)鏈運營過程中所發(fā)生的時間點，可以分為戰(zhàn)略融資、裝運前融資、在途融資和裝運后融資。融資需求方（中小企業(yè)）所處供應(yīng)鏈位置及所依賴融資基礎(chǔ)（債權(quán)/物權(quán)）決定具體融資模式基于融資行為在供應(yīng)鏈運營過程中所發(fā)生時間點下的供應(yīng)鏈金融模式分類適用于所有買賣雙方的交易鏈條，但由于供應(yīng)鏈上通常會出現(xiàn)相對強勢的核心企業(yè)，而融資需求產(chǎn)生方通常為處于其上下游的相對弱勢的中小企業(yè)，需要在核心企業(yè)的上下游分別展開討論。供應(yīng)鏈金融的本質(zhì)就是利用供應(yīng)鏈上企業(yè)之間的債權(quán)、物權(quán)進行融資。根據(jù)融資需求方所處供應(yīng)鏈上下游的位置及其是否為產(chǎn)業(yè)鏈中相對強勢的一方，可以將供應(yīng)鏈金融劃分為三種場景：供應(yīng)鏈金融行業(yè)規(guī)模2022年中國供應(yīng)鏈金融行業(yè)規(guī)模36.9萬億元，預計未來五年將以10.3%的CAGR增長，2027年將超60萬億元貿(mào)易活動的日益頻繁、賒購模式的盛行、友好的政策環(huán)境等因素為中國供應(yīng)鏈金融行業(yè)的快速發(fā)展提供了充足的養(yǎng)分。2022年，我國供應(yīng)鏈金融行業(yè)余額規(guī)模達到了36.9萬億元，過去五年CAGR為16.8%，高于中國企業(yè)貸款規(guī)模增速和小微企業(yè)貸款規(guī)模增速。隨著政策、經(jīng)濟、社會、技術(shù)等各方面環(huán)境的進一步優(yōu)化，預計未來五年中國供應(yīng)鏈金融行業(yè)規(guī)模將以10.3%的CAGR繼續(xù)增長，到2027年，規(guī)模超60萬億元，中國將成為全球最大的供應(yīng)鏈金融市場之一。供應(yīng)鏈金融行業(yè)規(guī)模結(jié)構(gòu)低風險模式獲各方青睞，2022年應(yīng)收賬款模式規(guī)模22.1萬億元，占行業(yè)規(guī)模60%從具體模式來看，應(yīng)收賬款模式獲得了各方參與者的顯著青睞。根據(jù)艾瑞測算，2022年供應(yīng)鏈金融余額規(guī)模中，應(yīng)收賬款模式的貢獻率達到了60%。應(yīng)收賬款模式得到各方顯著青睞的原因：1）融資申請發(fā)生在交易完成后，具有真實具體的貿(mào)易場景依托，風險系數(shù)最低；2）應(yīng)收賬款模式以核心企業(yè)開具的應(yīng)收賬款憑證為直接還款來源，相對于訂單融資、庫存融資不涉及貨物的發(fā)出及分銷，從流程和時間上風險更容易確定；3）應(yīng)收賬款模式可以圍繞核心企業(yè)開展信用評估，對于銀行等金融機構(gòu)而言風控流程更為簡單明確，且核心企業(yè)整體信用資質(zhì)更高；4）核心企業(yè)通常本身就是銀行的客戶，獲客成本較低。供應(yīng)鏈金融的數(shù)字化是什么？業(yè)務(wù)流程線上化、信用評估數(shù)據(jù)化、風控決策自動化、運營管理可視化、數(shù)據(jù)交易可信化、風險監(jiān)測動態(tài)化、動產(chǎn)監(jiān)管智能化供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的定義：供應(yīng)鏈金融數(shù)字化是指將ICT、大數(shù)據(jù)、人工智能等數(shù)字化技術(shù)應(yīng)用于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)各個環(huán)節(jié)以及在此過程中所產(chǎn)生的一系列改造、升級和創(chuàng)新。事實上，現(xiàn)如今的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)已經(jīng)無法脫離數(shù)字化概念而獨立存在，《關(guān)于積極推進供應(yīng)鏈創(chuàng)新與應(yīng)用的指導意見》中對供應(yīng)鏈金融的定義就已經(jīng)包含了將數(shù)字化技術(shù)應(yīng)用到供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中的內(nèi)涵。數(shù)字化是供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的一種理想化終態(tài)，也是為實現(xiàn)這一終態(tài)目標下的持續(xù)過程。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的開展通常涉及到五類主體，包括A.供應(yīng)鏈（核心企業(yè)+上下游）；B.供應(yīng)鏈金融服務(wù)方提供方（銀行、保理公司等）；C.倉儲物流/供應(yīng)鏈管理提供方；D.專業(yè)第三方服務(wù)提供商（金融科技公司等）；E.基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)提供方。供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的理想化終態(tài)是所有參與方實現(xiàn)極致協(xié)同，實現(xiàn)“四流合一”，做到供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的：業(yè)務(wù)流程線上化、信用評估數(shù)據(jù)化、風控決策自動化、運營管理可視化、數(shù)據(jù)交易可信化、風險監(jiān)測動態(tài)化、動產(chǎn)監(jiān)管智能化。供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的價值企業(yè)賒銷比例持續(xù)提高與三年疫情加重企業(yè)現(xiàn)金流壓力，供應(yīng)鏈金融需求度增加，數(shù)字化手段將成行業(yè)加速器隨著絕大多數(shù)商品和服務(wù)市場供大于求、競爭加劇，企業(yè)賒銷比例持續(xù)提高、回收周期延長，企業(yè)應(yīng)收賬款規(guī)模越來越大，在2011到2021的十年間，中國規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)應(yīng)收賬款規(guī)模累計增長率達168%，遠遠高于同期營收增長率。另一方面，2020年以來爆發(fā)并持續(xù)了三年的新冠疫情對宏觀經(jīng)濟造成沖擊，規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)應(yīng)收賬款規(guī)模、增速和回收周期均出現(xiàn)超常規(guī)增長：1）規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)營收賬款增加值6萬億，三年就達到了2011→2021這10年來增加值的接近一半水平；2）規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)的存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)及應(yīng)收賬款回收期天數(shù)在2020、2022這“最壞的兩年”發(fā)生了突破；3）根據(jù)簡單匯平臺業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，平臺用戶的應(yīng)收賬款賬期和融資比率分別從2020年的100.32天、34.6%增長到了2022年的接近150天和約50%，表明企業(yè)更加注重持有現(xiàn)金。多重影響下，中國企業(yè)對供應(yīng)鏈金融的需求增加，需要更加豐富、靈活和大量的資金供應(yīng)，來緩解資金流壓力、并應(yīng)對潛在的各種風險。供應(yīng)鏈金融數(shù)字化關(guān)鍵技術(shù)供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的四層架構(gòu)：感知層→數(shù)據(jù)層→流程層→模式層，各層主要應(yīng)用技術(shù)不同又相互關(guān)聯(lián)共同賦能供應(yīng)鏈金融數(shù)字化需要各類技術(shù)的賦能。在供應(yīng)鏈金融2.0階段，數(shù)字化主要體現(xiàn)在業(yè)務(wù)流程的線上化與運營管理的信息化，所依托的主要是ICT等傳統(tǒng)通信技術(shù)。隨著大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、人工智能、云計算、邊緣計算、物聯(lián)網(wǎng)等新興技術(shù)的出現(xiàn)、發(fā)展與應(yīng)用，供應(yīng)鏈金融逐步進入了3.0的平臺化和4.0的智慧化階段，也出現(xiàn)了很多產(chǎn)品及行業(yè)解決方案的創(chuàng)新。一個完整的供應(yīng)鏈金融數(shù)字化可以分成感知層→數(shù)據(jù)層→流程層→模式層的四層架構(gòu)，在每一層會有其應(yīng)用的主要技術(shù)：1）在感知層主要是通過傳感器、射頻識別等物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)來對供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)活動信息進行感知和獲?。?）而在數(shù)據(jù)層則是通過大數(shù)據(jù)、人工智能、云計算、邊緣計算等技術(shù)來對感知層獲取的數(shù)據(jù)進行處理分析并進行相關(guān)決策；3）流程層主要是通過區(qū)塊鏈技術(shù)來實現(xiàn)供應(yīng)鏈單證、票據(jù)、憑證等電子和流轉(zhuǎn)及相關(guān)的管理，提升供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的可信度與透明度；4）模式層則主要通過傳統(tǒng)ICT技術(shù)來實現(xiàn)供應(yīng)鏈流程管理及業(yè)務(wù)模式的確立與管理，進而實現(xiàn)供應(yīng)鏈金融運營過程信息化。雖然不同層級有其主要應(yīng)用的技術(shù)，但技術(shù)其實是一個相互關(guān)聯(lián)的整體，不同技術(shù)所產(chǎn)生的作用有差異而又相互關(guān)聯(lián)，綜合性的為供應(yīng)鏈金融數(shù)字化提供1+1>2的作用。技術(shù)的應(yīng)用深度隨著四層架構(gòu)的逐步深入而相應(yīng)變淺：模式層為基礎(chǔ)，流程層與數(shù)據(jù)層實現(xiàn)了初步應(yīng)用，感知層尚待開發(fā)供應(yīng)鏈金融數(shù)字化過程中，技術(shù)的應(yīng)用深度隨著四層架構(gòu)的逐步深入而相應(yīng)變淺，影響該結(jié)果的原因主要是：1）技術(shù)本身發(fā)展成熟度：如區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、人工智能和云計算的技術(shù)成熟度高于物聯(lián)網(wǎng)、邊緣計算；2）業(yè)務(wù)對不同技術(shù)的需求度：如應(yīng)收賬款模式大量的票據(jù)憑證驗真需求催化了區(qū)塊鏈的應(yīng)用需求，但邊緣計算和物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)主要應(yīng)用的預付款融資和庫存融資模式本身風險度較高，行業(yè)主要供給主體缺乏足夠的動力進行發(fā)展，因此這兩項技術(shù)的需求度尚不足。ICT、區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、AI、云計算、邊緣計算、物聯(lián)網(wǎng)傳統(tǒng)ICT實現(xiàn)信息整合與系統(tǒng)交互，區(qū)塊鏈實現(xiàn)票據(jù)單證的信息的真實性約束，大數(shù)據(jù)解決供給機構(gòu)及融資對象間的信息不對稱問題，人工智能實現(xiàn)風控優(yōu)化及業(yè)務(wù)自動化管理，以及對產(chǎn)業(yè)鏈的整合和實時交易處理，物聯(lián)網(wǎng)獲取各流程環(huán)節(jié)中設(shè)備端的基本數(shù)據(jù)，邊緣計算對靠近設(shè)備端數(shù)據(jù)進行降噪、降維。典型技術(shù)對供應(yīng)鏈金融數(shù)字化理想終態(tài)七大目標產(chǎn)生的作用從各項典型技術(shù)對供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的理想化終態(tài)各個目標所實現(xiàn)的作用來看，ICT、大數(shù)據(jù)、人工智能與云計算作用于所有的業(yè)務(wù)目標，區(qū)塊鏈主要作用于可信化，邊緣計算與物聯(lián)網(wǎng)主要作用于風險監(jiān)測動態(tài)化及動產(chǎn)監(jiān)管智能化。供應(yīng)鏈金融數(shù)字化滲透率自2018至2022，中國供應(yīng)鏈金融數(shù)字化滲透率從5%增長到了30%，預計2027年將達到50%自2017年《關(guān)于積極推進供應(yīng)鏈創(chuàng)新與應(yīng)用的指導意見》首次對供應(yīng)鏈創(chuàng)新發(fā)展作出重要部署以來，我國供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)實現(xiàn)了有效創(chuàng)新發(fā)展，數(shù)字化滲透率顯著提升。2022年，我國供應(yīng)鏈金融數(shù)字化規(guī)模達到11萬億元，數(shù)字化滲透率約為30%，相比2018年實現(xiàn)了多倍的增加?！丁笆奈濉睌?shù)字經(jīng)濟發(fā)展規(guī)劃的通知》提出，“到2025年，數(shù)字經(jīng)濟邁向全面擴展期，數(shù)字經(jīng)濟核心產(chǎn)業(yè)增加值占GDP比重達到10%，數(shù)字化創(chuàng)新引領(lǐng)發(fā)展能力大幅提升，智能化水平明顯增強，數(shù)字技術(shù)與實體經(jīng)濟融合取得顯著成效，數(shù)字經(jīng)濟治理體系更加完善，我國數(shù)字經(jīng)濟競爭力和影響力穩(wěn)步提升?！痹诖吮尘跋?，艾瑞預計中國供應(yīng)鏈金融數(shù)字化滲透率將進一步顯著提升，到2027年，供應(yīng)鏈金融數(shù)字化規(guī)模將達到30萬億元，數(shù)字化滲透率也將增長到約50%。供應(yīng)鏈金融數(shù)字化模式分類傳統(tǒng)模式的數(shù)字化變形；B2B平臺制造的信用提供產(chǎn)品創(chuàng)新供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)復雜程度高、所涉主體數(shù)量多、融資模式豐富多樣，其數(shù)字化的方式也各有不同。根據(jù)供應(yīng)鏈交易行為中核心企業(yè)是否參與，可以將供應(yīng)鏈金融數(shù)字化融資模式分為兩大類：一是依托核心企業(yè)的傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融模式的數(shù)字化變形，二是依托B2B電商平臺的新型數(shù)字化供應(yīng)鏈金融模式創(chuàng)新。特別的是，B2B電商平臺下同樣包含了傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融模式，但平臺的運營過程中天然的制造了很多信用，從而涌現(xiàn)了各類創(chuàng)新產(chǎn)品。不同業(yè)務(wù)模式的數(shù)字化滲透率不同模式數(shù)字化度差異明顯：2022年應(yīng)收賬款融資模式數(shù)字化滲透率已達45%，其他模式數(shù)字化滲透率尚不足10%前文提到，應(yīng)收賬款模式占供應(yīng)鏈金融行業(yè)規(guī)模的比例達60%，主要原因在于應(yīng)收賬款模式的風險系數(shù)低、業(yè)務(wù)流程相對簡單，該原因同時造成了應(yīng)收賬款模式的數(shù)字化程度更深。根據(jù)艾瑞測算，2022年應(yīng)收賬款模式的數(shù)字化滲透率達到了45%，高于行業(yè)平均水平，更顯著高于其他模式的數(shù)字化滲透率。應(yīng)收賬款模式的主要數(shù)字化方式有三種：電子債權(quán)流轉(zhuǎn)憑證、供應(yīng)鏈票據(jù)及供應(yīng)鏈ABS，目前行業(yè)內(nèi)數(shù)量最多的是電子債權(quán)流轉(zhuǎn)憑證類產(chǎn)品，但隨著供應(yīng)鏈票據(jù)平臺的快速發(fā)展以及供票市場的成熟化，預計未來供應(yīng)鏈票據(jù)將取代一部分電子債權(quán)流轉(zhuǎn)憑證類產(chǎn)品的市場。供應(yīng)鏈金融數(shù)字化方式五方協(xié)同、四流合一，平臺是供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的基本載體前文提到，供應(yīng)鏈金融數(shù)字化的理想化終態(tài)是所有參與方實現(xiàn)極致協(xié)同，實現(xiàn)“四流合一”，做到供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的：業(yè)務(wù)流程線上化、整體決策自動化、運營管理可視化、數(shù)據(jù)交易可信化、風控監(jiān)測動態(tài)化、倉儲監(jiān)控智能化。為實現(xiàn)這樣的目標，就需要供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展方有效整合多方資源，推進產(chǎn)業(yè)、金融與技術(shù)方的多方協(xié)同，而這些需要通過一個協(xié)同的數(shù)字化平臺得以實現(xiàn)，因此數(shù)字化平臺成為了供應(yīng)鏈金融數(shù)字化業(yè)務(wù)的基本載體，所有交易及相關(guān)配套服務(wù)都將基于平臺展開。在運營數(shù)字化平臺已超200家，未來多方合作成立金融科技公司建設(shè)的綜合性平臺數(shù)量將增多當前，金融機構(gòu)、核心企業(yè)及金融科技公司紛紛建立供應(yīng)鏈金融數(shù)字化平臺。據(jù)統(tǒng)計，截至2022年，行業(yè)內(nèi)已經(jīng)有超過200家在運營平臺，且這一數(shù)量仍在高速增長，預計未來將有更多垂直細分領(lǐng)域的供應(yīng)鏈金融數(shù)字化平臺涌現(xiàn)。在運營平臺中，自供應(yīng)鏈金融2.0階段就開始興起的核心企業(yè)建立的數(shù)字化平臺數(shù)量最多，約占所有平臺的一半，而金融科技公司建立的平臺占比雖暫時不高，但隨著技術(shù)在供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域的深度應(yīng)用和行業(yè)的進一步發(fā)展，很多金融機構(gòu)、核心企業(yè)和供應(yīng)鏈服務(wù)公司將實現(xiàn)更深度的融合，預計未來會出現(xiàn)多方聯(lián)合建設(shè)的綜合性平臺，主要以金融科技公司的形式展開，因此預計金融科技公司建設(shè)的平臺占比會上升。金融科技公司背景平臺對各項技術(shù)的應(yīng)用普及度顯著高，銀行背景平臺對區(qū)塊鏈的應(yīng)用相對高于其他技術(shù)從應(yīng)用金融科技技術(shù)角度：目前各類平臺對于區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、人工智能等新興技術(shù)的應(yīng)用普及度整體上處于初級水平，但其中金融科技公司由于具備天然的技術(shù)基因，對典型技術(shù)的應(yīng)用普及度顯著高于其他背景平臺。另一方面，由于銀行等金融機構(gòu)主要開展的應(yīng)收賬款類融資業(yè)務(wù)對于票證驗真需求度高，與區(qū)塊鏈技術(shù)契合，且銀行對業(yè)務(wù)的風險審慎要求非常高，因此銀行背景平臺對區(qū)塊鏈的應(yīng)用相對高于其他技術(shù)。金融機構(gòu)&核心企業(yè)建設(shè)的平臺主要覆蓋應(yīng)收賬款模式，金融科技公司率先實現(xiàn)了庫存融資與應(yīng)收賬款模式的齊頭并進從提供的產(chǎn)品與服務(wù)所覆蓋的業(yè)務(wù)模式角度：不同背景的平臺對應(yīng)收賬款模式的覆蓋率均最高，與行業(yè)整體水平一致，但金融科技公司由于具備較強的科技能力，其率先的展開了對庫存融資模式數(shù)字化的探索，實現(xiàn)了庫存融資與應(yīng)收賬款模式的齊頭并進式發(fā)展。供應(yīng)鏈金融數(shù)字化主要參與者金融機構(gòu)資金與產(chǎn)品豐富，核心企業(yè)了解用戶與產(chǎn)業(yè)、第三方科技公司專于科技與產(chǎn)品，供應(yīng)鏈服務(wù)商掌握貿(mào)易關(guān)系細分供給主體典型代表及主要特征細分供給主體能力優(yōu)勢互聯(lián)網(wǎng)銀行、傳統(tǒng)核心企業(yè)及電商平臺綜合能力較為均衡突出微眾銀行以數(shù)字科技打造全鏈路商業(yè)服務(wù)生態(tài)，助力企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型微眾銀行是國內(nèi)首家數(shù)字銀行，在個人金融與小微金融領(lǐng)域均具有突出表現(xiàn)。為支持小微企業(yè)成長，服務(wù)實體經(jīng)濟發(fā)展，微眾銀行推出企業(yè)金融品牌“微眾企業(yè)+”，滿足小微企業(yè)融資需求與綜合服務(wù)需求，助力小微企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型升級。其中，“微業(yè)貸”作為國內(nèi)首個線上無抵押企業(yè)流動資金貸款產(chǎn)品，不僅在行業(yè)中表現(xiàn)亮眼，也為微眾銀行在企業(yè)貸款領(lǐng)域的長足發(fā)展提供了切實有效的模板與路徑依據(jù)。基于對“微業(yè)貸”成功模式的不斷進行延伸與拓展，微眾銀行打造出了服務(wù)科創(chuàng)型企業(yè)及專精特新中小微企業(yè)的“科創(chuàng)金融”產(chǎn)品和貼合供應(yīng)鏈上下游小微企業(yè)特色融資需求的“供應(yīng)鏈金融”服務(wù)，滿足多樣化小微企業(yè)融資需求。截至2022年末，微眾銀行微業(yè)貸及其延伸產(chǎn)品已輻射30個省/自治區(qū)/直轄市，累計授信客戶超110萬家，累計授信金額超1.1萬億元。創(chuàng)新提供數(shù)字供應(yīng)鏈金融模式，有力破解供應(yīng)鏈金融行業(yè)痛點沿襲“微業(yè)貸”的成功路徑，微眾銀行自2018年底開始探索供應(yīng)鏈金融服務(wù)。微眾銀行基于其在數(shù)據(jù)與技術(shù)方面的優(yōu)勢，圍繞核心企業(yè)上下游供應(yīng)商、經(jīng)銷商客戶，創(chuàng)新性地提供數(shù)字供應(yīng)鏈金