國際結(jié)算與貿(mào)易融資業(yè)務(wù)介紹

1、國際結(jié)算與貿(mào)易融資業(yè)務(wù)介紹,2008年5月,2,進(jìn)口,招標(biāo),結(jié)束,付匯,產(chǎn)銷,到貨,簽約,洽談,投標(biāo)保函,風(fēng)險管理,理財產(chǎn)品,專業(yè)咨詢,外匯轉(zhuǎn)貸,匯款解付,付款保函,保函通知,進(jìn)口保理,進(jìn)口開證,保函通知,提單背書,提貨擔(dān)保,進(jìn)口代收,外匯買賣,全球快匯,保理融資,進(jìn)口代付,發(fā)票融資,進(jìn)口押匯,售匯,外匯理財,風(fēng)險管理,理財產(chǎn)品,履約保函,承兌匯票,國內(nèi)信用證,貸款,3,出口,投標(biāo),收匯,交單,出運,生產(chǎn),簽約,洽談,投標(biāo)保函,風(fēng)險管理,理財產(chǎn)品,專業(yè)咨詢,買方信貸,質(zhì)量保函,全球快匯,履約保函,預(yù)付款保函,保兌,來證通知,維修保函,質(zhì)量保函,貸款,國內(nèi)信用證,承兌匯票,打包放款,出口押匯,信

2、保融資,國際保理,福費廷,發(fā)票融資,出口托收,出口審單,出口貼現(xiàn),外匯理財,外匯買賣,出口結(jié)匯,全球快匯,風(fēng)險管理,理財產(chǎn)品,維修保函,4,客戶, WHAT, WHY, WHEN, HOW, TIPS,5,客戶經(jīng)理, 產(chǎn)品定義, 適用客戶, 功能特點, 簡單流程, 風(fēng)險揭示, 風(fēng)險管控, 產(chǎn)品價格, 參考資料,6,國際結(jié)算,國與國之間發(fā)生的貨幣收付，就是國際結(jié)算行為。國際結(jié)算與國際貿(mào)易密不可分。國際結(jié)算經(jīng)歷了漫長的歷史變革過程，銀行信用在國際結(jié)算領(lǐng)域的出現(xiàn)和推廣，是現(xiàn)代國際結(jié)算產(chǎn)生的基礎(chǔ)。 國際結(jié)算方式：信用證、外匯托收、外匯匯款,7,國際貿(mào)易融資,簡單說，國際貿(mào)易融資（以下簡稱貿(mào)易融資）是指

3、銀行對進(jìn)出口商提供的與進(jìn)出口貿(mào)易相關(guān)的資金融通。指銀行為進(jìn)出口商辦理信用證、托收或匯款項下結(jié)算業(yè)務(wù)時，對進(jìn)口商或出口商提供的與結(jié)算相關(guān)的短期融資或信用便利。,8,國際貿(mào)易融資,特點： （1）安全性。貿(mào)易融資融資期限相對較短。通常，流動資金貸款期限相對較長，流動資金貸款參與企業(yè)商品生產(chǎn)與銷售的全過程，而貿(mào)易融資直接進(jìn)入流通環(huán)節(jié)。貿(mào)易融資資金走向清楚，銀行較易控制和監(jiān)督。流動資金貸款則不然，一旦進(jìn)入企業(yè)賬戶，銀行難控制。貿(mào)易融資與特定的商品銷售相關(guān)聯(lián)。流動資金的還款來源于企業(yè)經(jīng)營活動所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈值，有企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險。貿(mào)易融資與貿(mào)易結(jié)算密切相關(guān)。商業(yè)單據(jù)構(gòu)成額外擔(dān)保，也可有來自另一家銀行的擔(dān)保。

4、因此，貿(mào)易融資在風(fēng)險區(qū)間、還款來源、監(jiān)督和保證方式等方面優(yōu)于一般流動資金貸款，是一種相對安全的信貸行為。,9,國際貿(mào)易融資,特點（續(xù)）： （2）流動性。貿(mào)易融資融資期限相對較短，放款與回收時間通常低于180天，流動性較強。貿(mào)易融資與特定的銷售活動相聯(lián)系，一旦該銷售實現(xiàn)，放款銀行即可從結(jié)算收回的資金中扣還放款本息。 （3）盈利性。貿(mào)易融資業(yè)務(wù)與國際結(jié)算業(yè)務(wù)密不可分，能通過融資帶來、增加和留住國際結(jié)算業(yè)務(wù)，增加手續(xù)費收入。而流動資金貸款下，企業(yè)可能在A銀行貸款，B銀行結(jié)算。本、外幣間的結(jié)匯、售匯差價也可給銀行帶來較好收益。貿(mào)易融資可帶動銀行其他業(yè)務(wù)的發(fā)展，產(chǎn)生新的效益增長點,10,國際貿(mào)易融資,風(fēng)

5、險揭示： 信用風(fēng)險 操作風(fēng)險 銀行風(fēng)險 政策風(fēng)險 國家風(fēng)險,11,國際貿(mào)易融資,風(fēng)險分類： 代理行風(fēng)險業(yè)務(wù)：代理行風(fēng)險業(yè)務(wù)指業(yè)務(wù)風(fēng)險主要來源于代理行的貿(mào)易融資業(yè)務(wù)。 客戶風(fēng)險業(yè)務(wù)：風(fēng)險主要來源于客戶信用的貿(mào)易融資業(yè)務(wù)。,12,進(jìn)口信用證（開證）,產(chǎn)品定義：指開證銀行（ISSUING BANK）根據(jù)開證申請人（APPLICANT）的要求和規(guī)定, 向受益人（BENEFICIARY）作出的一項有條件的付款承諾(UNDERTAKING)。即受益人在規(guī)定時間和地點向開證銀行提交了符合信用證條款規(guī)定的所有文件，開證銀行須按規(guī)定對其履行承兌或付款義務(wù)。,13,進(jìn)口信用證（開證）,基本特性： 信用證是由銀行承

6、擔(dān)第一性付款責(zé)任的書面承諾； 信用證是自足文件； 信用證是憑單付款的文件。,14,進(jìn)口信用證（開證）,主要內(nèi)容： 關(guān)于開證行的名稱和地址的說明； 對信用證本身的說明； 信用證的金額與使用貨幣； 信用證議付有效期和到期地點；,單據(jù)條款； 裝運條款； 保險條款； 特別條款； 跟單信用證統(tǒng)一慣例文句。,15,進(jìn)口信用證（開證）,基本種類： 根據(jù)期限不同：即期信用證和遠(yuǎn)期信用證； 根據(jù)兌付方式不同：即期付款信用證、延期付款信用證、承兌信用證、議付信用證； 根據(jù)是否注明可轉(zhuǎn)讓：可轉(zhuǎn)讓信用證、不可轉(zhuǎn)讓信用證。,16,進(jìn)口信用證（開證）,基本當(dāng)事人： 開證申請人、開證行、受益人、通知行、議付行,17,(,開

7、證行,受益人,申請人,通知銀行/ 議付銀行/ 付款銀行/ 保兌銀行,(2)申請開立信用證,(3) 信用證,(4)通知信用證,(1) 合同 商談,(6) 匯票及文件,(8) 文件,(11) 文件,(7) 付款,(9) 付款,(10) 付款,(5) 出運,進(jìn)口服務(wù)超市進(jìn)口信用證（開證）：簡單流程,18,進(jìn)口信用證（開證）,風(fēng)險管控： 貸款風(fēng)險（客戶風(fēng)險）管控 操作風(fēng)險管控 政策風(fēng)險管控,19,進(jìn)口押匯（信用證項下）,產(chǎn)品定義：應(yīng)開證申請人或代收付款人要求，與其達(dá)成信用證或進(jìn)口代收項下單據(jù)及貨物所有權(quán)歸我行所有的協(xié)議后，銀行以信托收據(jù)的方式向其釋放單據(jù)并先行對外付款的行為。 進(jìn)口押匯業(yè)務(wù)是銀行在享有

8、信用證項下貨物的所有權(quán)的前提下向企業(yè)提供的短期融資行為，辦理進(jìn)口押匯業(yè)務(wù)必須以銀行能有效行使信用證項下貨物物權(quán)為必要條件。對于銀行不能有效行使物權(quán)的進(jìn)口業(yè)務(wù)應(yīng)謹(jǐn)慎辦理進(jìn)口押匯業(yè)務(wù)。,20,進(jìn)口押匯（信用證項下）,適用客戶： 客戶申請開立信用證后，在信用證付匯到期日前，由于臨時資金緊缺或周轉(zhuǎn)不靈導(dǎo)致無法如期付匯。,21,進(jìn)口服務(wù)超市進(jìn)口押匯（信用證項下）,功能特點： 短期資金融通,22,進(jìn)口押匯（信用證項下）,信托收據(jù)： 我行定義為：信托收據(jù)是我行和開證申請人之間的信托合同，也是開證申請人出具的證明我行對有關(guān)單據(jù)及其所代表的貨物享有所有權(quán)的確認(rèn)書,其僅為銀行對信用證項下進(jìn)口貨物的貨權(quán)憑證。,23

9、,進(jìn)口押匯（信用證項下）,信托收據(jù)的基本特征： 信托收據(jù)是一種信托合同，它所建立的法律關(guān)系是有關(guān)信托財產(chǎn)處分的信托法律關(guān)系。 信托收據(jù)是以委托人銀行對進(jìn)口貨物所擁有的合法財產(chǎn)權(quán)利為前提。 信托收據(jù)的基本功能在于為進(jìn)口商提供融資的便利，并為銀行債權(quán)提供一種保護(hù)機制。 信托收據(jù)所構(gòu)建的信托關(guān)系是一種相對獨特的信托關(guān)系。,24,進(jìn)口押匯（信用證項下）,風(fēng)險揭示： 客戶履約風(fēng)險、業(yè)務(wù)操作風(fēng)險 風(fēng)險管控： 客戶經(jīng)理應(yīng)隨時了解申請人的經(jīng)營狀況、行業(yè)狀況、財務(wù)狀況、銷售狀況以及國際國內(nèi)市場信息，如發(fā)現(xiàn)異常，應(yīng)及時采取防范、補救措施。 客戶經(jīng)理應(yīng)在押匯期內(nèi)定期檢查相應(yīng)貨物的保管情況，有效行使對該批貨物的物權(quán)管

10、理。 經(jīng)辦行原則上要求客戶對押匯項下的貨物辦理保險，并且可視情況委托物流管理公司對該批貨物進(jìn)行監(jiān)管并應(yīng)與物流公司簽定委托監(jiān)管協(xié)議，明確監(jiān)管的權(quán)利和義務(wù)?？蛻艚?jīng)理應(yīng)經(jīng)常性地和物流公司溝通聯(lián)系。,25,提貨擔(dān)保與提單背書,產(chǎn)品定義： 提貨擔(dān)保： 我行應(yīng)開證申請人要求，在貨物先于物權(quán)憑證到達(dá)目的地時，為其向承運人或承運人的代理人出具承擔(dān)先行放貨責(zé)任的保證性文件的行為。 提單背書： 我行應(yīng)開證申請人要求，在收到以我行抬頭的全套或1/3正本物權(quán)憑證或正本空運單（陸運單等非物權(quán)單據(jù)）時，由我行背書給開證申請人憑以辦理提貨手續(xù)的行為。,26,提貨擔(dān)保與提單背書,適用客戶： 提貨擔(dān)保： 客戶在貨運單據(jù)沒有到達(dá)

11、的情況下須先行提貨。 提單背書：在單據(jù)以銀行抬頭的情況下，客戶必須到銀行進(jìn)行背書才能順利提貨。 功能特點：避免支付滯金等費用，以節(jié)約成本，并加快生產(chǎn)銷售進(jìn)程。,27,提貨擔(dān)保與提單背書,辦理條件： 信用證要求的運輸單據(jù)必須是全套正本物權(quán)憑證； 申請人提供的發(fā)票、提單表述的內(nèi)容與信用證內(nèi)容一致； 提貨擔(dān)保書只能向簽署提單的承運人或承運代理人出具。,28,提貨擔(dān)保與提單背書,風(fēng)險揭示： 金額敞口和期限敞口；提貨擔(dān)保是保函的一種特例，是不依附于信用證和交易合同而獨立存在的法律文件，一經(jīng)開出即成為開證行的或有負(fù)債。,29,提貨擔(dān)保與提單背書,風(fēng)險管控： 放棄不符點；單據(jù)到后，要立即聯(lián)系申請人到承運公司

12、以正本提單換回我行提貨擔(dān)保書并退回我行，以解除我行保證責(zé)任。如來單與信用證不符，應(yīng)先行對外拒付并要求申請人繳存全額保證金，并退回提貨擔(dān)保書。,30,托收：進(jìn)口代收,托收： 托收意指銀行按照從出口商那里收到的指示辦理：1、獲得金融單據(jù)的付款及/或承兌，或者2、憑付款及/或承兌交出單據(jù)，或者3、以其他條款和條件交出單據(jù)?！耙云渌麠l款和條件”常見到的是：“以交來本票/信托收據(jù)/承諾書等”。單據(jù)意指金融單據(jù)及/或商業(yè)單據(jù)。金融單據(jù)意指匯票、本票、支票或其他用于獲得貨幣付款相似的票據(jù)。商業(yè)單據(jù)意指發(fā)票、運輸單據(jù)、物權(quán)單據(jù)或其他相似單據(jù)，或不是金融單據(jù)的其他任何單據(jù)。,31,托收：進(jìn)口代收,托收： 特點為

13、該業(yè)務(wù)建立在商業(yè)信用的基礎(chǔ)上，如果進(jìn)口方拒絕付款或拒絕承兌，與托收的有關(guān)銀行無關(guān)，銀行不承擔(dān)任何責(zé)任。,32,托收：進(jìn)口代收,托收種類： 按單據(jù)中是否附有商業(yè)單據(jù)，可分為光票托收與跟單托收。 按付款條件，可分為付款交單與承兌交單。付款交單又可分為即期付款交單和遠(yuǎn)期付款交單。付款交單的特點為代收行沒有收到托收單據(jù)項下款項則不得交出單據(jù)。承兌交單的特點為代收行憑進(jìn)口商對遠(yuǎn)期匯票的承兌而交出單據(jù)。,33,托收：進(jìn)口代收,產(chǎn)品定義：進(jìn)口代收意指進(jìn)口方銀行（代收行）根據(jù)出口方銀行（托收行）的委托，向進(jìn)口方（付款人）提示單據(jù)，并根據(jù)托收行的指示辦理付款交單或承兌交單手續(xù)。,34,進(jìn)口代收,適用客戶：以托收

14、為國際結(jié)算方式的客戶。 功能特點： 憑托收銀行指示處理業(yè)務(wù)； 該業(yè)務(wù)建立在商業(yè)信用的基礎(chǔ)上，如果進(jìn)口方拒絕付款或拒絕承兌，與托收的有關(guān)銀行無關(guān)，銀行不承擔(dān)任何責(zé)任。,35,進(jìn)口代收,簡單流程： 1、來單處理：收到托收行寄來的進(jìn)口代收單據(jù)及托收委托書后，對照托收委托書的內(nèi)容清點單據(jù)的種類與份數(shù)。 2、提示贖單：通知付款人（進(jìn)口商）辦理贖單手續(xù) 3、贖單：付款人（進(jìn)口商）贖單 4、放單：代收行按照托收行指示（付款交單或承兌交單）辦理放單手續(xù)。付款交單方式下，付款人（進(jìn)口商）付款后，代收行放單。承兌交單方式下付款人（進(jìn)口商）承兌后，代收行放單。 5、提示付款：進(jìn)口代收款項系遠(yuǎn)期付款的，應(yīng)在到期日前提

15、示付款人辦理售付匯手續(xù)。 6、退單：付款人表示拒付或拒絕承兌的，應(yīng)及時通知托收行。如托收行授權(quán)我行退單或無償交單，應(yīng)按其指示辦理。在代收行向托收行發(fā)出付款人拒絕付款或拒絕承兌的通知的60天后，如未收到托收行的進(jìn)一步指示，代收行可主動退單。,36,進(jìn)口代收,風(fēng)險揭示與管控： 嚴(yán)格按照托收行指示（付款交單或承兌交單）辦理放單手續(xù)。,37,進(jìn)口代收押匯,比照進(jìn)口信用證項下押匯。,38,匯款：匯出匯款,匯款：外匯匯款指的是銀行（匯出行）應(yīng)匯款人（一般為進(jìn)口商）的要求，以一定的方式將一定的金額，通過其國外聯(lián)行或代理行作為付款銀行（匯入行），付給收款人（一般為出口商）的一種結(jié)算方式。凡屬外匯資金的調(diào)撥都可

16、采用這種方式。,39,匯款：匯出匯款,按照匯款使用的支付工具不同，可分為電匯、信匯、票匯三種。,40,匯出匯款,產(chǎn)品定義： 匯出匯款業(yè)務(wù)指匯出行應(yīng)匯款人的要求將外匯資金匯入?yún)R款人指定的帳戶的一種結(jié)算方式。,41,進(jìn)口服務(wù)超市匯出匯款,風(fēng)險揭示及管控： 嚴(yán)格按照國家外匯管理局和總行的有關(guān)規(guī)定進(jìn)行審查，應(yīng)納入國際收支申報、外匯反洗錢和外匯帳戶管理等系統(tǒng)進(jìn)行管理。 匯出匯款應(yīng)合理選擇賬戶行及匯款路徑，減少中轉(zhuǎn)環(huán)節(jié)，提高匯款效率。,42,進(jìn)口T/T融資,產(chǎn)品定義： 進(jìn)口T/T融資業(yè)務(wù)，是指銀行在貨到付款項下，應(yīng)付款申請人的要求，在審核其匯款業(yè)務(wù)依法合規(guī)，并落實合法有效的擔(dān)?；虻盅汉?，為其辦理融資并代辦

17、對外付款的行為。,43,進(jìn)口T/T融資,適用客戶及功能特點： 為以匯款為國際結(jié)算方式的客戶提供融資便利,44,進(jìn)口T/T融資,風(fēng)險揭示與管控： 客戶信用風(fēng)險。 業(yè)務(wù)操作風(fēng)險。,45,出口信用證,適用客戶和功能特點 簡單流程： 1、通知信用證：收到開證行開來的信用證，根據(jù)信用證指示核實信用證的表面真?zhèn)魏笸ㄖ芤嫒耍ǔ隹谏蹋?2、審單：審核受益人提交的信用證項下單據(jù)。 3、議付：如單據(jù)符合信用證要求，則議付行（可以是通知行）給付單據(jù)對價，將信用證項下款項扣除利息和相關(guān)費用后墊付給受益人。 4、寄單索償：通知行（議付行）將單據(jù)送交開證行索取信用證款項。 5、收匯：開證行付款，通知行（議付行）收回信

18、用證項下款項。,46,出口信用證,風(fēng)險揭示與管控 國際慣例： UCP500/600跟單信用證統(tǒng)一慣例 ISBP關(guān)于審核跟單信用證項下單據(jù)的國際標(biāo)準(zhǔn)銀行實務(wù) URR525跟單信用證項下銀行間償付統(tǒng)一規(guī)則 ,47,打包貸款,產(chǎn)品定義： 打包貸款指銀行以出口商收到的信用證項下的預(yù)期收匯款項作為還款來源，用于解決出口商裝船前，因支付收購款、組織生產(chǎn)、貨物運輸?shù)荣Y金需要而發(fā)放給出口商的短期貸款。 打包貸款是一種常見的小額短期貸款，是裝運交單前的融資業(yè)務(wù)。,48,打包貸款,適用客戶與功能特點：可解決出口商短期資金不足的問題，幫助企業(yè)在提交單據(jù)前利用所獲貸款有效組織進(jìn)貨、備料、生產(chǎn)、裝運，順利實現(xiàn)貨物出口。

19、,49,打包貸款,對信用證的規(guī)定： 開證行（保兌行）須與銀行建立正式代理行關(guān)系； 信用證不包含對受益人不利的條款。,50,打包貸款,風(fēng)險揭示與管控： 打包放款的困惑 （1）信用證在打包放款中的作用是什么？ （2）打包放款的風(fēng)險在哪里？ 有了符合條件的信用證，就能打包嗎？不一定。信用證是有條件的付款承諾，無法交出符合信用證條件的單據(jù)，就無法獲得開證行的付款，信用證就是一紙空文。 誠如上述所言，打包放款不是代理行風(fēng)險業(yè)務(wù)，而是企業(yè)風(fēng)險業(yè)務(wù)。打包放款的主要風(fēng)險在于不交單風(fēng)險。,51,打包貸款,不交單的原因有多種：比如，出口商未能有效組織貨源，無法在信用證規(guī)定的效期內(nèi)交單；或打包放款的資金已被企業(yè)挪做

20、他用，根本沒有按合同要求組織生產(chǎn)和裝運；在A銀行打包，B銀行交單。,52,打包貸款,信用證不符合規(guī)定，就一定不能打包嗎？也不一定。例如，一個符合信用放款條件的客戶拿來一張不符合銀行要求的信用證，要求打包，當(dāng)然會受理，而且可以免擔(dān)保。,53,出口信用證項下押匯與貼現(xiàn),產(chǎn)品定義： 銀行有追索權(quán)地對出口即期或遠(yuǎn)期信用證項下的票據(jù)進(jìn)行的融資。是裝運后融資。 適用客戶與功能特點： 出口商可比正常出口程序提前取得出口款項。 可以是代理行風(fēng)險業(yè)務(wù)，也可以是客戶風(fēng)險業(yè)務(wù)。,54,出口信用證項下押匯與貼現(xiàn),信用證條件 明確表明適用國際商會跟單信用證統(tǒng)一慣例（SWIFT方式開來的信用證除外）； 條款明確合理，索匯

21、路線簡潔清晰； 不存在不利的軟條款； 開證行所在國家或地區(qū)和貨運目的地未出現(xiàn)政局不穩(wěn)、暴亂、戰(zhàn)爭以及經(jīng)濟危機等情況，也未受制裁并具備穩(wěn)定的金融政策和秩序。 銀行要求的其他條件； 對于占用客戶授信額度的出口押匯業(yè)務(wù)，在不違反外匯管理規(guī)定的前提下，可不受上述第1、2、3條 的限制。,55,出口信用證項下押匯與貼現(xiàn),沒有代理行授信額度和不符點單據(jù)項下的出口押匯、貼現(xiàn)業(yè)務(wù)是企業(yè)風(fēng)險業(yè)務(wù)。,56,出口信用證項下押匯與貼現(xiàn),風(fēng)險揭示與防控： 單證風(fēng)險 客戶風(fēng)險,57,福費廷,產(chǎn)品定義 福費廷又稱票據(jù)包買，指銀行無追索權(quán)地購買或貼現(xiàn)遠(yuǎn)期信用證項下已承兌的應(yīng)收帳款或應(yīng)收票據(jù)的貿(mào)易融資業(yè)務(wù),58,福費廷,適用客

22、戶和功能特點： 不占用銀行授信額度，不影響在銀行的其他融資； 交易迅速，融資單據(jù)簡單明了，并可獲得100%的融資； 無追索權(quán)方式賣斷遠(yuǎn)期票據(jù)，避免了有關(guān)的政治、商業(yè)、利率和匯率風(fēng)險，從而可考慮原先認(rèn)為高風(fēng)險的貿(mào)易地區(qū)，增加貿(mào)易機會； 變遠(yuǎn)期票據(jù)為即期收匯，減少了資金占壓，改善現(xiàn)金流，直接修飾資產(chǎn)負(fù)債表； 為國外買方提供延期付款的信貸條件，增強出口商品的競爭力 ； 出口商獲得款項后即可辦理出口核銷和退稅手續(xù)。,59,福費廷,簡單流程：（自行買入） 出口商與銀行簽訂福費廷業(yè)務(wù)總承諾書，明確雙方權(quán)利義務(wù)。并就每筆福費廷業(yè)務(wù)向我行提出正式申請，出具福費廷業(yè)務(wù)申請書。 出口商收到遠(yuǎn)期信用證后備貨出運，向

23、銀行提示出口單據(jù)，向銀行詢價時，要求其提供相關(guān)信用證的基本信息。 銀行在收到開證行或保兌行的有效承兌電文后，正式向出口商報價，在出口商簽署信用證款項讓渡函和報價確認(rèn)書后，給予出口商融資。,60,福費廷,簡單流程：（中介） 出口商與銀行簽訂福費廷業(yè)務(wù)總承諾書，明確雙方權(quán)利義務(wù)，并就每筆福費廷業(yè)務(wù)向我行提出正式申請，出具福費廷業(yè)務(wù)申請書。 出口商向銀行詢價時，要求其提供相關(guān)信用證的基本信息，銀行聯(lián)系有購買意向的包買商，并向其詢價。在包買商所報虛盤價格的基礎(chǔ)上，銀行加期望利差，向出口商報價。 出口商向銀行交單，銀行在收到開證行或保兌行的有效承兌電文后，再次向包買商詢價，要求其向銀行提供實盤報價，并出

24、具確認(rèn)書，銀行加期望利差，向出口商報價，出口商接受報價則簽署信用證款項讓渡函和報價確認(rèn)書。,61,福費廷,銀行根據(jù)與包買商間的福費廷協(xié)議，將包買商要求的文件（不同包買商有不同規(guī)定，但一般包括出口商出具的信用證款項讓渡函、信用證及其修改、開證行或保兌行的承兌電文、商業(yè)發(fā)票、提單及匯票的復(fù)印件，銀行出具給包買商的信用證款項讓渡函原件）傳真（或根據(jù)協(xié)議采用其它方式）送達(dá)包買商。審查無誤后，包買商向我行貼現(xiàn)付款。 銀行收到包買商的貼現(xiàn)付款后，向開證行或保兌行發(fā)出信用證款項讓渡通知函，通知其直接付款給包買商。收到開證行或保兌行承認(rèn)款項讓渡的確認(rèn)函后，銀行向出口商付款，同時將上述讓渡通知函和確認(rèn)函寄往包買

25、商，由其到期向開證行或保兌行索匯。,62,福費廷,產(chǎn)品定價： 福費廷價格一般由貼現(xiàn)率、寬限期、承諾費三部分組成。 貼現(xiàn)率由同檔期的LIBOR利率加期望利差構(gòu)成，期望利差視開證銀行的銀行信用、國家信用等情況而定； 寬限期是指從票據(jù)到期日至實際收款日的估計延遲天數(shù)，在計算凈額時，會把寬限期加入實際貼現(xiàn)天數(shù)，我行的寬限期一般定為三天； 承諾費是指從福費廷協(xié)議簽訂日到我行實現(xiàn)貼現(xiàn)付款日這段期間占用的資金成本，一般以年利率表示。我行一般不收取承諾費。 除開證銀行扣費和我行電報費外，無任何其他手續(xù)費。,63,福費廷,案例分析： 開證銀行為SIAM COMMERCIAL BANK THAILAND (泰國西

26、姆商業(yè)銀行),信用證類別為90天遠(yuǎn)期信用證,單據(jù)金額為50000.00美元并已經(jīng)開證銀行承兌,假定客戶申請融資的日期為2003年7月1日，承兌付款日為2003年9月15日。,64,福費廷,計算客戶的融資成本為： 寬限期：3天，則實際貼現(xiàn)天數(shù)為77+3=80天 貼現(xiàn)率：LIBOR+1.5%=2.68% 對方銀行扣費120美元+銀行電報費30美元=150美元,65,福費廷,客戶得到的融資金額為：50000-(50000*2.68%)*80/360-150=49552.2，并且我行立刻為客戶出具出口收匯核銷聯(lián)，客戶可提早辦理出口退稅。客戶得到的融資款可直接以現(xiàn)金收入記入資產(chǎn)負(fù)債表。 無論銀行是否于2

27、003年9月15日收到泰國西姆商業(yè)銀行的付款，銀行均對客戶無追索權(quán)。假如最終泰國西姆商業(yè)銀行的扣費為100美元，銀行將退還客戶多收的20美元，假如扣費為130美元，銀行還將收取客戶10美元。,66,福費廷,與出口押匯/貼現(xiàn)的區(qū)別： 開證銀行為SIAM COMMERCIAL BANK THAILAND (泰國西姆商業(yè)銀行),信用證類別為90天遠(yuǎn)期信用證,單據(jù)金額為50000.00美元并已經(jīng)開證銀行承兌,假定客戶申請融資的日期為2003年7月1日，承兌付款日為2003年9月15日?？蛻粝蜚y行申請敘做出口押匯的前提是客戶在銀行核有授信額度并在我行的授信額度內(nèi)。,67,福費廷,計算客戶的融資成本為：

28、貼現(xiàn)天數(shù)：77+7=84天；貼現(xiàn)率：2.125%； 對方銀行扣費120美元 客戶得到的融資金額為： 50000-(50000*2.125%)*84/360-120=49632.1,待我行收妥對方銀行付款后,我行為客戶出具出口收匯核銷聯(lián),客戶方可辦理出口退稅?？蛻舻玫降娜谫Y款不能修飾其資產(chǎn)負(fù)債表，這筆款項在真正收匯前只能反映在應(yīng)收款項中,68,福費廷,如果最終泰國西姆商業(yè)銀行沒有付款，客戶無法獲得出口收匯核銷聯(lián),無法辦理出口退稅。銀行有權(quán)向客戶追索該筆融資款。如果泰國西姆商業(yè)銀行沒有在七個工作日內(nèi)付款，銀行有權(quán)向客戶追加罰息。假如最終泰國西姆商業(yè)銀行的扣費為100美元，銀行將退還客戶多收的20美

29、元，假如扣費為130美元，銀行還將收取客戶10美元。,69,出口托收,產(chǎn)品定義： 出口托收意指出口商在貨物裝運后，提交單據(jù)給銀行，銀行作為出口地銀行（委托行）通過進(jìn)口地銀行（代收行）代其向進(jìn)口商收取貨款。,70,出口托收,簡單流程： 1、受理托收委托：受理并審核委托人（出口商）提交的客戶托收委托書。嚴(yán)格按照有關(guān)規(guī)定審查委托人的業(yè)務(wù)資格、辦理業(yè)務(wù)合規(guī)性等事項，并審核委托人提供的客戶托收委托書中的相關(guān)要素。 2、審單：根據(jù)國際商會托收統(tǒng)一規(guī)則審核托收單據(jù)。 繕制托收面函：托收委托書面函的條款應(yīng)完整、明確，單據(jù)種類、份數(shù)、交單條款、索匯指示等應(yīng)清楚、明晰。 3、寄單：向代收行寄送單據(jù)。 4、收匯：進(jìn)

30、口商付款，收回托收項下款項。,71,出口托收,風(fēng)險揭示與風(fēng)險管控： 審核托收項下交單委托書、隨附單據(jù)、托收面函，嚴(yán)格遵循國際慣例辦理業(yè)務(wù)。,72,出口托收項下押匯與貼現(xiàn),產(chǎn)品定義：銀行憑借獲得貨運單據(jù)質(zhì)押權(quán)利有追索權(quán)地對出口D/P、D/A項下票據(jù)進(jìn)行的融資。是裝運后融資。 適用對象和功能特點： 出口商可比正常出口程序提前取得出口款項。,73,出口托收項下押匯與貼現(xiàn),風(fēng)險揭示和風(fēng)險管控： 出口托收押匯和貼現(xiàn)業(yè)務(wù)是企業(yè)風(fēng)險業(yè)務(wù)。,74,匯入?yún)R款,產(chǎn)品定義： 匯入?yún)R款業(yè)務(wù)指國外或我國港、澳、臺地區(qū)匯款人將款項通過國外銀行采用電、信、票匯的方式匯入境內(nèi)銀行，由國內(nèi)銀行根據(jù)國外銀行匯款指示，將款項解付給

31、指定收款人的結(jié)算方式。,75,匯入?yún)R款,風(fēng)險揭示與風(fēng)險管控： 款到付款 正確解付 及時解付 有疑必查，有查必復(fù)，為客戶保密 匯入?yún)R款業(yè)務(wù)應(yīng)納入國際收支申報、外匯反洗錢和外匯帳戶管理等系統(tǒng)進(jìn)行管理。,76,出口發(fā)票融資,產(chǎn)品定義： 在匯款結(jié)算方式的國際貿(mào)易中，銀行在未獲得貨權(quán)憑證時，憑出口商出具的列明貨款讓渡條款的商業(yè)發(fā)票，以貨物的應(yīng)收賬款為第一還款來源，向出口商提供的貿(mào)易融資業(yè)務(wù)。 適用客戶和功能特點： 解決出口商在T/T項下的融資問題。,77,出口發(fā)票融資,風(fēng)險揭示與風(fēng)險管控： 客戶風(fēng)險業(yè)務(wù) 發(fā)票上必須注有轉(zhuǎn)讓條款； 由銀行寄送發(fā)票和全套貨運單據(jù)； 出口商不得向進(jìn)口商提供我行匯款面函以外的匯

32、款路徑，確保進(jìn)口商將貨款匯入我行指定賬戶。,78,國際保理,產(chǎn)品定義： 國際保理業(yè)務(wù)(Factoring)，主要是為以賒銷方式(Open Account)進(jìn)行銷售的企業(yè)設(shè)計的一種新興綜合性金融服務(wù)，是一種通過收購企業(yè)應(yīng)收賬款為企業(yè)融資并提供其他相關(guān)服務(wù)的金融業(yè)務(wù)或產(chǎn)品。具體地說就是指出口商與出口保理商(在我國通常為銀行)存在一種契約關(guān)系，根據(jù)該契約，出口商將其現(xiàn)在或?qū)淼幕谄渑c買方訂立的貨物銷售合同所產(chǎn)生的應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給保理商，由保理商為其提供貿(mào)易融資，銷售分戶賬管理，應(yīng)收賬款催收，信用風(fēng)險控制與壞賬擔(dān)保四項服務(wù)中的至少兩項。,79,國際保理,種類： 按進(jìn)出口方分為：進(jìn)口保理和出口保理 按保

33、理商個數(shù)分為：單保理和雙保理 按對出口商是否融資分為：融資保理和非融資保理 按保理商對出口商是否有追索權(quán)或是否承擔(dān)壞帳擔(dān)保分為：無追索權(quán)保理（買斷型保理）和有追索權(quán)保理（非買斷型保理） 按出口商是否告知進(jìn)口商有保理商參與分為：公開型保理和隱蔽型保理,80,國際保理：功能特點（對客戶）,81,國際保理：功能特點（對銀行）,若銀行作為出口保理商：在融資保理中，除了可獲得利息收入，還可以獲得手續(xù)費收入； 若銀行作為進(jìn)口保理商：可以收取發(fā)票金額的0.7-0.8%的手續(xù)費收入。若提供融資，還可獲得利息收入。,82,國際保理,局限性： 只適應(yīng)于債務(wù)可以自行清償?shù)纳唐坊蚍?wù)，例如生產(chǎn)資料、零部件和消費品，不

34、適用于資本性貨物如機器設(shè)備等帶有附加條件商品的銷售； 若進(jìn)口商因貨物質(zhì)量等基礎(chǔ)合同原因拒付，或以單據(jù)偽造、貿(mào)易欺詐為由拒付時，保理商不承擔(dān)付款責(zé)任，并有權(quán)向出口商追回已發(fā)放的融資款項和相關(guān)利息及費用； 作為一種解決企業(yè)流動資金的短期融資方式不適用于企業(yè)擴大固定資產(chǎn)投資。,83,國際保理：出口保理,風(fēng)險揭示與風(fēng)險管控： 可以是代理行風(fēng)險業(yè)務(wù)，也可以是客戶風(fēng)險業(yè)務(wù)。,84,服務(wù)超市國際保理：進(jìn)口保理,風(fēng)險揭示與風(fēng)險管控： 客戶風(fēng)險業(yè)務(wù)。,85,出口信用保險項下融資VS. 出口雙保理,86,出口發(fā)票融資VS. 出口雙保理,出口貿(mào)易融資 第一還款來源 結(jié)算方式 企業(yè)準(zhǔn)入條件 款項讓渡 融資比例,費用

35、提供的服務(wù) 會計核算 核銷 追索 金融機構(gòu)信用 正本貨運單據(jù),87,小結(jié)-進(jìn)口,信用證,遠(yuǎn)期 信用證 即期 支付,貨物 先于 單據(jù) 到達(dá),付款日 流資 短缺,單據(jù) 以 我行 抬頭,買方 遠(yuǎn)期,提貨 擔(dān)保,提單 背書,進(jìn)口 押匯,進(jìn)口 代付,付款日 流資 短缺,付款日 流資 短缺,代收,匯付,進(jìn)口 代收 押匯,進(jìn)口保理,T/T 融資,提升 進(jìn)口商 信譽,進(jìn)口保理融資,88,小結(jié)-出口,信用證,需要資金進(jìn)行 生產(chǎn)備貨,打包放款,備貨出運后，向我行 交單。如需提前收回貨款,出口押匯,福費廷,備貨出運后將發(fā)票、 提單交我行， 想提前收回貨款,出口托 收押匯,發(fā)票 融資,出口保理,備貨出運后向我行 交單。如需提 前收回貨款,懷疑進(jìn)口商 資信,托收,匯款,89,對外擔(dān)保,產(chǎn)品定義： 系指擔(dān)保人應(yīng)擔(dān)保申請人的要求，以符