匯豐銀行入股上海銀行案例分析

1、匯豐入股上海銀行之謎08074106林倩倩案 例 介 紹 2001年12月29日，香港上海匯豐銀行及香港的上海商業(yè)銀行分別與上海銀行在浦東簽訂了參股投資該行8和3股份的協(xié)議，國(guó)際金融公司則在原持有上海銀行5股份的基礎(chǔ)上增持2的股份。 這樣，上海銀行的外資金融機(jī)構(gòu)投資參股占比例達(dá)到18之多，從而成為中國(guó)第一家由多家外資金融機(jī)構(gòu)投資參股和參股比例最高的商業(yè)銀行。一個(gè)在國(guó)內(nèi)并無(wú)顯赫名聲的地方銀行，為何對(duì)外資有如此大的吸引力？初次引進(jìn)外資上海銀行的認(rèn)準(zhǔn)的路線：謀求廣泛的戰(zhàn)略聯(lián)盟與合作，引資、“引智”，積極參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)。國(guó)際金融公司的入股，成為上海銀行的一個(gè)轉(zhuǎn)折點(diǎn)。匯豐銀行入股匯豐銀行作為香港特別行政區(qū)

2、最大的本地注冊(cè)銀行及發(fā)鈔行之一，從未間斷在中國(guó)內(nèi)地的業(yè)務(wù)。匯豐的參股主要是為了實(shí)現(xiàn)本土化的盈利，以及資源和優(yōu)勢(shì)的互補(bǔ)。治理結(jié)構(gòu)完善新注入的資本和股份進(jìn)一步增強(qiáng)上海銀行的資本實(shí)力，突破制約業(yè)務(wù)發(fā)展的資本瓶頸，擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模，實(shí)施跨區(qū)域發(fā)展，建立網(wǎng)絡(luò)化經(jīng)營(yíng)體系。案例相關(guān)數(shù)據(jù)截至2001年12月25日，上海銀行人民幣存款余額為1 056億元，比建行之初增長(zhǎng)802億元，增幅為315%；人民幣貸款余額為550億元，比建行之初增長(zhǎng)448億元；全行總資產(chǎn)達(dá)1181億元，比建行之初增長(zhǎng)893億元，增幅為309%; 6年來(lái)累計(jì)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)63億元人民幣，盈利水平名列全國(guó)銀行業(yè)前列增資擴(kuò)股完成后，上海銀行的股本總額由原

3、來(lái)的20億股增加至26億股。股票面值為每股1元人民幣，募股價(jià)根據(jù)普華永道會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)上海銀行凈資產(chǎn)的審計(jì)結(jié)果，作綜合調(diào)整后確定為每股2.49元人民幣。其中，上海市屬國(guó)有股和區(qū)縣財(cái)政股增資1.446億股；國(guó)際金融公司增資0.82億股，外資商業(yè)銀行參股2.86億股，國(guó)有企業(yè)增資擴(kuò)股數(shù)為0.874億股。上海銀行簡(jiǎn)介 上海銀行成立于1995年12月29日，是一家由上海市國(guó)有股份、中資法人股份、外資股份及眾多個(gè)人股份共同組成的新型的股份制商業(yè)銀行。 上海銀行以服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)、服務(wù)中小企業(yè)、服務(wù)市民為特色，以“點(diǎn)滴用心、相伴成長(zhǎng)”為服務(wù)理念，穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，規(guī)范管理，獲得了良好的社會(huì)效益和經(jīng)濟(jì)效益，是我國(guó)銀行體

4、系中最具生機(jī)和活力的商業(yè)銀行之一。 1999年9月和2001年12月，上海銀行分別吸收國(guó)際金融公司和香港上海匯豐銀行、上海商業(yè)銀行等外資金融機(jī)構(gòu)的參股投資，不僅對(duì)自身快速、穩(wěn)健、開(kāi)放式發(fā)展起到了積極的促進(jìn)作用，同時(shí)也為我國(guó)商業(yè)銀行及其他金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)吸引外資投資多元化開(kāi)創(chuàng)了成功的先例。匯豐銀行簡(jiǎn)介 香港上海匯豐銀行有限公司，為匯豐控股有限公司的全資附屬公司，屬于匯豐集團(tuán)的創(chuàng)始成員以及在亞太地區(qū)的旗艦，也是香港最大的注冊(cè)銀行，以及香港三大發(fā)鈔銀行之一。匯豐銀行（中國(guó)）有限公司于2007年4月2日正式開(kāi)業(yè)，總行設(shè)于上海，是香港上海匯豐銀行有限公司全資擁有的外商獨(dú)資銀行，其前身是香港上海匯豐銀行有限公

5、司的原中國(guó)內(nèi)地分支機(jī)構(gòu)。 匯豐銀行在中國(guó)各分行的主要業(yè)務(wù)可分為兩類(lèi)：一是工商銀行業(yè)務(wù)（Corporate Banking），包括項(xiàng)目方面的貸款與房地產(chǎn)貸款、進(jìn)出口押匯與票據(jù)托收、證券托管與B股業(yè)務(wù)、外匯資金安排等四個(gè)方面；二是零售銀行業(yè)務(wù)（Retail Banking），如存儲(chǔ)賬戶、匯款、旅行支票、信用卡、商戶服務(wù)等。匯豐銀行上海分行還為客戶提供房地產(chǎn)按揭貸款等業(yè)務(wù)。分析點(diǎn)評(píng) 上海銀行是一個(gè)在國(guó)內(nèi)并無(wú)顯赫名聲的地方銀行，論實(shí)力沒(méi)有國(guó)有大銀行強(qiáng)，論網(wǎng)點(diǎn)也沒(méi)有國(guó)有大銀行分布廣泛，外資銀行之所以對(duì)它情有獨(dú)鐘，一方面是上海銀行有與外資銀行合作的經(jīng)歷，合作平臺(tái)好；另一方面是它的股權(quán)結(jié)構(gòu)，符合現(xiàn)代企業(yè)制度

6、的要求，所以它就被外資看好?？梢?jiàn)，先進(jìn)的制度安排本身也是一種資源，是一種競(jìng)爭(zhēng)力。 外資看準(zhǔn)它的先進(jìn)制度才參股，而上海銀行又借外資參股進(jìn)一步完善了企業(yè)的法人治理結(jié)構(gòu)，規(guī)范了董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)等機(jī)構(gòu)議事程序，保證了企業(yè)董事、監(jiān)事作用的充分發(fā)揮。匯豐通過(guò)此次增資擴(kuò)股，上海銀行已經(jīng)建立起來(lái)的法人治理結(jié)構(gòu)將更趨完善，經(jīng)營(yíng)水準(zhǔn)也將得到有效的提升。思 考 提 示1.上海銀行為什么會(huì)受到外資銀行的青睞？2外資銀行參股后對(duì)上海銀行的組織創(chuàng)新產(chǎn)生 了什么作用？3你怎樣理解制度也是一種資源和競(jìng)爭(zhēng)力？上海銀行為什么會(huì)受到外資銀行的青睞？上海銀行擁有自己準(zhǔn)確的市場(chǎng)定位，銀行資產(chǎn)質(zhì)量相對(duì)較好而且也是第一家嘗試引進(jìn)外資的城市商

7、業(yè)銀行。上海銀行擁有先進(jìn)的股權(quán)結(jié)構(gòu)，符合現(xiàn)代企業(yè)制度的要求，公司治理結(jié)構(gòu)方面也相對(duì)完善一些。所以它就被外資看好。國(guó)際金融公司的入股，充實(shí)資本金，改善資本結(jié)構(gòu)，上海銀行把引進(jìn)國(guó)際金融資本、接軌國(guó)際準(zhǔn)則、提升經(jīng)營(yíng)理念。匯豐參股實(shí)行了相互的盈利，以及外資銀行的資本補(bǔ)充、管理經(jīng)驗(yàn)和國(guó)際優(yōu)勢(shì)。上海銀行主動(dòng)參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)，與國(guó)際慣例接軌的體現(xiàn)；是中外銀行在有序競(jìng)爭(zhēng)中建立優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)的戰(zhàn)略聯(lián)盟，謀求更加成熟、雙贏合作格局的體現(xiàn)。上海銀行將以此次增資擴(kuò)股為契機(jī)，全面提升綜合競(jìng)爭(zhēng)力，為其在新世紀(jì)步入國(guó)際化的合作和競(jìng)爭(zhēng)創(chuàng)造條件。此次增資擴(kuò)股還將幫助上海銀行進(jìn)一步完善股權(quán)結(jié)構(gòu)，建立與國(guó)際慣例接軌的經(jīng)營(yíng)管理機(jī)制和法人治理結(jié)

8、構(gòu)，提高上海銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)控水平上海銀行引進(jìn)外資商業(yè)銀行參股投資，是中國(guó)推動(dòng)金融體制改革，加速銀行業(yè)現(xiàn)代化進(jìn)程的一個(gè)縮影，將會(huì)產(chǎn)生積極的影響。上海銀行此次增資擴(kuò)股是中國(guó)商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)多邊（股權(quán)）合作的范例，它將推動(dòng)兩岸三地在經(jīng)濟(jì)、金融領(lǐng)域的合作與交流。外資銀行參股后對(duì)上海銀行的組織創(chuàng)新產(chǎn)生的作用建立現(xiàn)代企業(yè)制度的重要性 現(xiàn)代企業(yè)制度是適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)化大生產(chǎn)要求的，以法人財(cái)產(chǎn)權(quán)為基礎(chǔ)的，以責(zé)任有限為核心的，以公司制為基本形式的，規(guī)范企業(yè)各方面基本經(jīng)濟(jì)關(guān)系的制度體系?，F(xiàn)代企業(yè)制度是相對(duì)于“業(yè)主制”、“合伙制”等古典企業(yè)制度來(lái)說(shuō)的。在我國(guó)高度集中的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制下，企業(yè)不是獨(dú)立的法人，而是依附于政府的附屬物，企業(yè)的一切運(yùn)作都是依政府的指令行事。這種企業(yè)制度與市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的要求是格格不入的。改革的方向就是進(jìn)行制度創(chuàng)新，建立現(xiàn)代企業(yè)制度。這種制度的特點(diǎn)是“產(chǎn)權(quán)明晰，權(quán)責(zé)明確，政企分開(kāi)，管理科學(xué)”，其內(nèi)容就是革除舊的企業(yè)制度，建立以法人治理結(jié)構(gòu)為核心的企業(yè)制度。 企業(yè)管理工作的基礎(chǔ)制度化建設(shè)中尤其重要在，重在三點(diǎn)：建組織體系，理職責(zé)授權(quán)，定管理流程。制度是企業(yè)管理的基礎(chǔ)，流程是管理的核心。制度就是規(guī)矩，俗話說(shuō)：“沒(méi)有規(guī)矩，不成方圓”，沒(méi)有規(guī)章制度，企業(yè)就無(wú)法管理，流程就是執(zhí)行，按制度執(zhí)行