各類理財產(chǎn)品只知識簡介

各類理財產(chǎn)品只知識簡介恒昌匯財湘潭分公司譚文鳳2013.08買房50萬(在郊區(qū)了)裝修帶家電10萬(有夠簡樸了)買車15萬(經(jīng)濟型了)從20歲到60歲平均每10年換一輛計共需15*4=60萬養(yǎng)車1萬/年(基本上是不出去的)總計40萬醫(yī)療20萬(還得是有社保有報銷的)過日子2500/月從20-60歲總共105萬子女教育和生活50萬（如果不出國讀書）養(yǎng)老3000/月從55歲-80歲共計36000*25=90萬已經(jīng)425萬了孝敬父母的錢一年500020歲到60歲總計需要20萬旅游交際費用一年10000

40年=40萬

60多萬還不包括：孝敬父母的錢、旅游交際費用教育規(guī)劃時間彈性、費用彈性、規(guī)劃彈性現(xiàn)金規(guī)劃建立家庭“緊急存款金”，保證3——6個月的家庭開支；養(yǎng)老規(guī)劃早日開始，關(guān)注女性繼承規(guī)劃稅收籌劃……安全性流動性收益性通過人生規(guī)律理解家庭理財年齡收入01020304050607080快樂童年寒窗苦讀建立家庭事業(yè)發(fā)展陸續(xù)退休頤養(yǎng)天年個人收入曲線資產(chǎn)積累儲蓄及投資計劃稅務(wù)規(guī)劃退休規(guī)劃遺產(chǎn)規(guī)劃負債及保障規(guī)劃為什么要理財？這次持續(xù)的高通脹原因非常復(fù)雜，短時間難以平復(fù)。1月CPI降為4.5%，接近兩年存款利息。最新公布CPI為1.9%，但全球經(jīng)濟的不穩(wěn)定性對CPI的下降仍有影響通貨膨脹

=財富縮水家庭理財?shù)哪繕嗽O(shè)定不同階段不同目標從宏觀經(jīng)濟角度來說，存款準備金率的下調(diào)已經(jīng)是大勢所趨，而存準率的下調(diào)一定會釋放流通性，解決了資金面緊張的同時也降低資金的成本。資金成本一旦降低，對理財端的直接影響就是整個市場理財產(chǎn)品的收益率普降。考慮到存準的下降不是一個短期的因素，至少會持續(xù)到年底，所以目前閑置的資金，盡快做一個投資決定比較合理。至于投資期限的選擇，鑒于目前的全球和中國經(jīng)濟短時間內(nèi)復(fù)蘇的可能性不大，所以加息的預(yù)期非常弱，如果不是真的需要流動性，反而可以選擇期限較長的固定收益產(chǎn)品來鎖定一個較高的收益。當前環(huán)境下的投資策略“個人理財是通過對個人財務(wù)資源的合理管理以滿足個人生活目標的過程?！?/p>

——美國理財師資格鑒定委員會個人理財概念什么是個人理財

家庭理財－－“家庭理財是通過對家庭財務(wù)資源的合理管理以滿足家庭生活目標的過程?！笔紫仁呛侠聿季郑夯鹃_銷、應(yīng)急儲備、家庭保障、金融投資應(yīng)該都有所安排，注意收支平衡。其次是明確目標：沒有明確的理財目標是很難做好理財?shù)?。另外，要了解時間和收益對理財結(jié)果的影響。家庭理財?shù)幕驹瓌t家庭庭理理財財?shù)牡暮撕诵男睦碡數(shù)哪康脑谠谟谔岣哔Y本本要素的配置置效率，平衡衡現(xiàn)在和未來來的收支，使使家庭經(jīng)常處處于“收入大于支出出”的狀態(tài)，不會會因為“無錢付賬”而導(dǎo)致家庭財財務(wù)危機，影影響家庭生活活幸福。因此此，現(xiàn)金流的管理理成為家庭理理財?shù)暮诵乃凇?、經(jīng)常性流入入：工資、養(yǎng)養(yǎng)老金及其他他經(jīng)常性收入入2、補償性現(xiàn)金金流入：保險險金賠付、失失業(yè)金3、投資性現(xiàn)金金流入：利息息、股息收入入及出售資產(chǎn)產(chǎn)收入1、日常開支：：衣、食、住住、行的費用用2、大宗消費支支出：購車、、購房及子女女教育3、意外支出：：重大疾病、、意外傷害及及第三者責任任賠償。動態(tài)平衡幸福人生在于于科學(xué)的理財財規(guī)劃總收入>總支出決定財富的因因素，不是賺賺多少錢，而而是能積累多多少財富。未未來二十年，，決定你財富富的因素，不不是收入高低低，而是你怎怎么處理所賺賺的錢。價值時間生命本身在不不斷貶值財富積累維護護著尊嚴通脹之下，我我們的財富該該何去何從?財，是一定要要理的，關(guān)鍵鍵是怎么理？？自己打理？朋友打理？還是交給理財財機構(gòu)打理？？我們的財富該該住在哪里？？人民幣理財基金信托房地產(chǎn)股票集合理財理財觀念人人人有責責理財規(guī)規(guī)劃的的主要要工具具期貨外匯貴金屬屬、股股票信托、、基金金、不不動產(chǎn)產(chǎn)債券、存存款、保保險風(fēng)險險收益存款保險債券股票基金期貨外匯收益低，，風(fēng)險低低，落后后于通脹脹收益低，，保障品品種，投投資效果果差收益偏低低，受通通貨膨脹脹影響大大收益高風(fēng)風(fēng)險大，，適于專專業(yè)投資資者長期持有有收益穩(wěn)穩(wěn)定，適適于一般般投資者者風(fēng)險高，，進入門門檻高受國際市市場影響響大，專專業(yè)性要要求高專家理財財、風(fēng)險險分散、、收益穩(wěn)定定、流動動性好。。是投資理理財?shù)闹髦髁髌贩N種。市場主要要理財產(chǎn)產(chǎn)品比較較理財產(chǎn)品流動性人民幣理財產(chǎn)品低，一般期滿后才能變現(xiàn)券商集合理財較低，封閉期較長，非每日打開信托低，一般無權(quán)提前終止投資連接保險較低，提前退保繳納手續(xù)費股票高，可隨時變現(xiàn)證券投資基金高，可隨時變現(xiàn)理財產(chǎn)品品流動性性比較風(fēng)險篇任何投資資都是有有風(fēng)險的的沒有只漲漲不跌的的市場沒有包賺賺不賠的的投資清楚了解解投資風(fēng)風(fēng)險市場風(fēng)險險政策風(fēng)險險預(yù)期投資資收益不不能實現(xiàn)現(xiàn)的風(fēng)險險投資本金金損失的的風(fēng)險投資證券券風(fēng)險防范范第一什么是證證券證券是指發(fā)行行人為籌籌集資金金而發(fā)行行的、表表示其持持有人對對發(fā)行人人直接或間接享有股權(quán)權(quán)或債權(quán)權(quán)并可轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)讓的書書面憑證證，包括括股票、債券、基金、權(quán)權(quán)證及其他各各種派生生的金融融工具。。證券股票基金債券權(quán)證目前日常常交易中中最常見見最普遍遍的證券券是股票、基基金證券投資資品種簡簡介股票：是股份有有限公司司在籌集集資本時時向出資資人發(fā)行行的股份份憑證證，，代表著著其持有有者對股股份公司司的所有有權(quán)。股息、紅紅利——公司盈利利分特性：收益性風(fēng)險性參與性流通性資本利得得——買賣賺取取的差價價收益資本利得得——買賣賺取取的差價價收益系統(tǒng)性風(fēng)風(fēng)險——宏觀經(jīng)濟濟狀況、、政治局局勢等有權(quán)參與與公司重重大決策策，權(quán)利利取決于于持有股股份的數(shù)量量可在需要要的時候候自由的的買賣基金：全稱叫證證券投資資基金，，是基金金管理公公司通過過發(fā)行基基金單位位，集中中投資者者的資金金，由基基金托管管人（具具有資格格的銀行行）托管管，由基基金管理理人管理理和運用用資金，，從事股股票、債債券等金金融工具具投，然然后分享享收益，，共擔投投資風(fēng)險險?；鸬奶靥攸c：集合理理財、專專業(yè)管理理組組合投資資、分散散風(fēng)險利利益益共享、、風(fēng)險共共擔基金發(fā)展展的現(xiàn)狀狀：截止2007年底，我我國共有有證券投投資基金金345只，凈值值總額合合計3.28萬億元，，占我國國股票流流通市值值的35%左右?；甬a(chǎn)業(yè)業(yè)已經(jīng)與與銀行業(yè)業(yè)、證券券業(yè)、保保險業(yè)并并駕齊驅(qū)驅(qū)，成為為現(xiàn)代金金融體系系的四大支柱柱之一。銷售機構(gòu)構(gòu)相互監(jiān)督督基金管理理人基金托管人資產(chǎn)保管基金資產(chǎn)注冊律師師注冊會計計、審計計師注冊登記記機構(gòu)投資人投資人證監(jiān)會監(jiān)監(jiān)管開放式基基金（法律結(jié)結(jié)構(gòu)決定定的安全全性）投資人證券投資資基金分分類根據(jù)投資目標標的不同分分類成長型、、收入型型、平衡衡型根據(jù)組織形式式的不同分分類公司型、、契約型型根據(jù)是否可自自由贖回回和規(guī)模模是否固固定的不同分分類封閉式、、開放式式根據(jù)投資對象象的不同分分類債券基金金、股票票基金、、貨幣市市場基金金、指數(shù)數(shù)基金、、黃金基金金、衍生生證券投投資基金金股票基金金是指以股票票為投資對對象的投資資基金；股股票基金在在各類基金金中歷史最最為悠久，，也是各國國廣泛采用用的一種基基金類型。。債券基金是指以債券券為投資對對象的投資資基金；根根據(jù)中國證證監(jiān)會對基基金類別的的分類指標標，80％以上的基基金資產(chǎn)投投資于債券券的為債券券基金。貨幣市場基基金是指以國庫庫券、大額額銀行可轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)讓存單、、商業(yè)票據(jù)據(jù)、公司債債券等貨幣幣市場短期期有價證券券為投資對對象的投資資基金；根根據(jù)中國證證監(jiān)會對基基金類別的的分類標準準，僅投資資于貨幣市市場工具的的為貨幣市市場基金。?；旌匣鹗侵竿瑫r以以股票、債債券等為投投資對象，，以期通過過在不同資資產(chǎn)類別上上的投資，，實現(xiàn)收益益與風(fēng)險之之間的平衡衡。ETF：交易型開開放式指數(shù)數(shù)基金，在在交易所上上市交易、、基金份額額可變的一一種開放式式指數(shù)基金金；可在一一級市場用用一籃子股股票申購、、贖回，在在二級市場場進行買賣賣。LOF：上市開放放式基金，可可通過二級級市場進行申申購、贖回、、買賣QDII：在境內(nèi)設(shè)立，，經(jīng)批準，從從事境外資本本市場的股票票、債券等等有價證券券投資業(yè)務(wù)的的證券投資基基金公募基金的新新成員------一對多特定多個客戶資產(chǎn)管理計劃代銷機構(gòu)證券公司、商業(yè)銀行資產(chǎn)管理人基金管理公司資產(chǎn)托管人商業(yè)銀行證券托管人證券公司單個計劃委托人數(shù)不超200人成立起點：5000萬元單筆委托100萬起基金投資與股股票投資的區(qū)區(qū)別目前國內(nèi)投資資者最常用的的兩種投資方方式股票投資和基基金投資兩者最主要的的區(qū)別在于：股票是一種所有權(quán)憑證基金是一種受益憑證高風(fēng)險、高收收益風(fēng)險相對適中中，收益相對對穩(wěn)健基金收益來源源和分配收益來源（1）投資標的（（股票、債券券等）的分紅和利息；（2）資本利得，，一般通過持持有的金融產(chǎn)產(chǎn)品價格的上上漲實現(xiàn)。（3）其他收入，，因基金資產(chǎn)產(chǎn)帶來的成本本或費用的節(jié)節(jié)約計入收益益。收益分配方式式（1）現(xiàn)金分紅（2）紅利再投資資。購買基金的風(fēng)風(fēng)險市場風(fēng)險：主要投資于于證券市場，，證券市場價價格會因經(jīng)濟濟因素、政治治因素、投資資心理和交易易制度等各種種因素的影響響而產(chǎn)生波動動，導(dǎo)致基金金收益水平和和凈值發(fā)生變變化，從而帶帶來風(fēng)險。管理風(fēng)險：基金管理人人的管理水平平、管理手段段和管理技術(shù)術(shù)等因素，而而影響基金收收益水平。購買基金的風(fēng)風(fēng)險比直接購買股股票的風(fēng)險要要小債券：是政府、金金融機構(gòu)、、工商企業(yè)業(yè)等機構(gòu)直直接向社會會借債籌措措資金時，向投投資者發(fā)行行，并且承承諾按一定定利率支付付利息并按按約定條件件償還本金的債債權(quán)債務(wù)憑憑證。特性：償還性有有規(guī)定的償償還期限，，債務(wù)人必必須按期向向債權(quán)人支支付利息和和償還本金金。收益性利息收入資本損益——買賣債券時時的價差收收入安全性債券持有人人的收益相相對固定，，一般情況況下可按期收回本金金流動性可按自己需需要和市場場實際狀況況，靈活買買賣債券上市債券指經(jīng)由政府府管理部門門批準，在在證券交易易所內(nèi)買賣賣的債券，，也叫掛牌牌券。國家債券（（金邊債券券、國債））：是國家家為了籌措措資金而向向投資者出出具的，承承諾在一定定時期支付付利息和到到期期還本本的債務(wù)憑憑證。安全性高、、流通性強強、收益穩(wěn)穩(wěn)定公司債券：：是公司依依法發(fā)行的的，約定在在一定期還還本付息的的有價證券券。風(fēng)險性較大大，收益率率較高債券持有者者比股票持持有者有優(yōu)優(yōu)先索取利利息和要求求補償?shù)臋?quán)權(quán)利。對于部分公公司債券來來說，發(fā)行行者與持有有者之間可可以相互給給予一定的的選擇權(quán)。?？赊D(zhuǎn)換債券券：是可轉(zhuǎn)換公公司債券的的簡稱。它它是一種可可以在特定定時間、按按特定條件件轉(zhuǎn)換為普普通股票的的特殊企業(yè)業(yè)債券?？煽赊D(zhuǎn)換債券券兼具債券券和股票的的特征?？赊D(zhuǎn)換債券券具有雙重重選擇權(quán)的的特征。一方面，，投資者可可自行選擇擇是否轉(zhuǎn)股，并為為此承擔轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)債利率較較低的機會會成本；另另一方面，，轉(zhuǎn)債發(fā)行行人擁有是否實實施贖回條條款的選擇擇權(quán)，并為為此要支付付比沒有贖贖回條款的的轉(zhuǎn)債更高的利利率。雙重重選擇權(quán)是是可轉(zhuǎn)換公公司債券最最主要的金金融特征，，它的存在使投投資者和發(fā)發(fā)行人的風(fēng)風(fēng)險、收益益限定在一一定的范圍圍以內(nèi)，并并可以利用這一一特點對股股票進行套套期保值，，獲得更加加確定的收收益。分離交易可可轉(zhuǎn)債：簡單說，就就是公司債債加上認股股權(quán)證的組組合，兩者者捆綁發(fā)行行，分離上上市，權(quán)證證行權(quán)需要要另繳資金金?？煞蛛x轉(zhuǎn)債債發(fā)行后債債券部分和和權(quán)證部分分各自分開開上市，投投資者的收收益也就由兩部部分組成：：一是穩(wěn)定的債券券利息收入入，對收益封封底；二是是由于派送權(quán)證，如果發(fā)行行公司未來來股票價格格上漲超過過權(quán)證行權(quán)權(quán)價格，投投資者也可以以將權(quán)證行行權(quán)，享受受正股價格格上漲的收收益。上市債交易易規(guī)則交易時間、、原則:與A股相同報價單位:以張（面值值100元）為報價價單位，即即“每百元面值值的價格”委托買賣單單位:以“張”為單位（以以人民幣100元面額為1張），債券券賣出最小小申報數(shù)量量單位為1張，債券買買入最小申申報數(shù)量單單位為10張。價格最小變變化檔位:債券的申報報價格最小小變動單位位為0．01元人民幣債券既能賺賺到比存款款更高的固固定收益又又能規(guī)避股股市的風(fēng)險險。權(quán)證：是一種權(quán)利利的憑證，，權(quán)證持有有人有權(quán)在在約定的時時間內(nèi)以約約定的價格格向權(quán)證的的發(fā)行人購購買（認購購證）或者者出售（認認沽證）一一定數(shù)量的的標的股票票。屬于金金融衍生品品。特性：杠桿效應(yīng)放大潛在收收益的同時時也放大潛潛在的虧損損雙向的盈利利模式看好正股，，可以買入入認購證；；看空正股，可買入入認沽證。。實行T+0的交易機制制當天買入可可以當天賣賣出要學(xué)會及時時止損期貨：一般指期期貨合約，，就是指由由期貨交易易所統(tǒng)一制制定的、規(guī)規(guī)定在將來來某一特定定的時間和和地點交割割一定數(shù)量量標的物的的標準化合合約。期貨貨期貨市場的的功能規(guī)避風(fēng)險價格發(fā)現(xiàn)風(fēng)險投資期貨的分類類商品期貨農(nóng)產(chǎn)品期貨貨有色金金屬期能能源期貨金融期貨股指期貨利利率期貨貨外外匯期期貨期貨的幾個個制度要點點：1、保證金制制度2、每日無負負債結(jié)算制制度3、強行平倉倉制度4、T+0制度5、實物交割割制度6、漲跌停板板制度保證金制度度是指在期貨貨交易中，，任何交易易者必須按按照其所買買賣期貨合合約價值的的一定比例例（通常為為5%-10%）繳納資資金，用用于結(jié)算算和保證證履約每日無負負債結(jié)算算制度（（逐日盯盯市制度度）是指每日日交易結(jié)結(jié)束后，，交易所所按當日日結(jié)算價價結(jié)算所所有合約約的盈虧虧、交易易保證金金及手續(xù)續(xù)費、稅稅金等費費用，對對應(yīng)收應(yīng)應(yīng)付的款款項同時時劃轉(zhuǎn)。。如果投資資者保證證金不足足，則必必須補足足，如果果有浮動動盈利，，也會在在帳面上上直接體體現(xiàn)出來來。日期結(jié)算價（元/噸）你的帳戶（元）對方的帳戶（元）第一天3600賣出1手螺紋鋼期貨合約，保證金3600元買入1手螺紋鋼期貨合約，保證金3600元第二天3500保證金3500元，可清退：1000元（贏利）+100元（保證金變動）保證金3500元，須追繳：1000元（虧損）-100元（保證金變動）第三天3700保證金3700元，須追繳：2000元（虧損）+200元（保證金變動）保證金3700元，可清退：2000元（贏利）-200元（保證金變動）第四天3400保證金3400元，可清退：3000元（贏利）+300元（保證金變動）保證金3400元，須追繳：3000元（虧損）-300元（保證金變動）10噸/手強行平倉倉制度是指當會會員、客客戶違約約時，交交易所對對有關(guān)持持倉實行行平倉的的一種強強制措施施。當客戶剩剩余保證證金小于于零，并并在規(guī)定定時間內(nèi)內(nèi)未能補補足；當當客戶剩剩余保證證金小于于零，并并在規(guī)定定時間內(nèi)內(nèi)未能補補足；持持倉超過過規(guī)定限限額，并并未能在在規(guī)定時時限內(nèi)平平倉；因因違規(guī)受受到交易易所強行行平倉處處罰；根根據(jù)交易易所的緊緊急措施施應(yīng)予強強行平倉倉T+0制度——當天可以以買賣期貨漲跌跌停板幅幅度為前前一日結(jié)結(jié)算價的的±５%左右實物交割割制度：期貨合約約不能無無限期持持有大戶持倉倉報告制制度當投資者者的持倉倉量達到到交易所所規(guī)定的的持倉報報告標準準的，應(yīng)應(yīng)向交易易所報告告。期貨市場場的特點點：市場的波波動性市場不同同，觀念念不同——不僅要想想過去，，更要看看未來期貨市場場是一個個完全的的市場（（虛擬性性）期貨市場場是一個個敏感的的市場期貨市市場是是一個個高風(fēng)風(fēng)險的的市場場（參參照物物不同同）期貨價價格VS現(xiàn)貨價價格平行性性收斂性性套利機機制外匯掛掛鉤類類利率/債券掛掛鉤類類股票掛掛鉤類類QDII基金掛掛鉤類類萬一網(wǎng)制作作收集整理理，未經(jīng)授授權(quán)請勿轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，，違者必究究當前市場主主要的銀行行理財產(chǎn)品品介紹貨幣型理財財產(chǎn)品債券型理財財產(chǎn)品貸款類銀行行信托理財財產(chǎn)品新股申購類類理財產(chǎn)品品結(jié)構(gòu)性理財財產(chǎn)品萬一網(wǎng)制作作收集整理理，未經(jīng)授授權(quán)請勿轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，，違者必究究萬一網(wǎng)制作作收集整理理，未經(jīng)授授權(quán)請勿轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，，違者必究究貨幣型理財產(chǎn)品（（定義、、特點、風(fēng)風(fēng)險）1．貨幣型理理財產(chǎn)品定定義：投資資于貨幣市場的銀行理財財產(chǎn)品，主主要投資于于信用級別高高，流動性性較好的金融工具具（標的物物）。（區(qū)別債券型型理財產(chǎn)品品的標的物物）2．貨幣型理理財產(chǎn)品特特點：投資資期短、資資金贖回靈靈活、本金金收益安全全性高。（活期存款款替代品））3．貨幣型理理財產(chǎn)品風(fēng)風(fēng)險：信用用風(fēng)險低，，流動風(fēng)險險小。債券型理財產(chǎn)品（（定義、、特點、風(fēng)風(fēng)險）1．債券型理理財產(chǎn)品定定義：以國債、金金融債和和中央銀銀行票據(jù)據(jù)為主要投投資對象象的銀行行理財產(chǎn)產(chǎn)品。2．債券型型理財產(chǎn)產(chǎn)品特點點和目標標客戶群群·特點：產(chǎn)品結(jié)結(jié)構(gòu)簡單單、投資資風(fēng)險小小、客戶戶預(yù)期收收益穩(wěn)定定；市場場認知度度高，客客戶容易易理解。。·目標客戶戶：風(fēng)險承受受能力較較低的投投資者。。3．債券型型理財產(chǎn)產(chǎn)品投資資方向：：銀行間債債券市場場、國債債市場、、企業(yè)債債市場4．債券型型理財產(chǎn)產(chǎn)品收益益及風(fēng)險險特征：：收益：投資風(fēng)險險較低，，收益也也不高風(fēng)險：利率風(fēng)險險、匯率率風(fēng)險、、流動性性風(fēng)險貸款類銀銀行信信托理財財產(chǎn)品1.信托基本概念定義特點種類投資人------信托公司司-----按投資人人意愿經(jīng)經(jīng)營-----受益人信任基礎(chǔ)礎(chǔ)，度身身定制1.以信任為為基礎(chǔ)的財產(chǎn)管管理制度度。2.信托財產(chǎn)產(chǎn)權(quán)利主主體與利利益主體體相分離離。3.經(jīng)營方式式靈活，，適應(yīng)性性強。4.信托財產(chǎn)產(chǎn)具有獨立性。5.信托管理理具有連續(xù)性。6.受托人不不承擔無無過失的的損失風(fēng)風(fēng)險。7.信托利益益分配、、損益計計算遵循循實績原則則。8.具有融通資金金的功能。。1.按關(guān)系建建立方式式劃分：：任意信信托和法法定信托托2.按性質(zhì)不不同劃分分：法人人信托和和個人信信托3.按信托財財產(chǎn)的不不同劃分分：資金金信托、、動產(chǎn)信信托、不動產(chǎn)信信托、其其他財產(chǎn)產(chǎn)信萬一網(wǎng)制制作收集集整理，，未經(jīng)授授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)，違違者必究究萬一網(wǎng)制制作收集集整理，，未經(jīng)授授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)，違違者必究究萬一網(wǎng)制制作收集集整理，，未經(jīng)授授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)，違違者必究究2.投資模式式3.風(fēng)險信用風(fēng)險險：信托托貸款對對銀行和和信托公公司都是是表外外業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)，信信用用風(fēng)風(fēng)險險完完全全由由購購買買理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品的的投資資者者承承擔擔，銀銀行行和和信信托托公公司司不不負負有有償償還還義義務(wù)務(wù)。。收益益風(fēng)風(fēng)險險：：收收益益來來源源于于貸貸款款利利息息，，意意味味著著收益益上上限限是是貸貸款款利利率率，，還還要要被被抵抵扣扣信信托托公公司司的的管管理理費費。。流動動性性風(fēng)風(fēng)險險投資模式銀行將募集來的客戶資金投資于信托投資公司的信托機會，到期后由公司根據(jù)信托投資情況支付本金和收益產(chǎn)生背景銀行信貸規(guī)模的限制技術(shù)手段收益的期限結(jié)構(gòu)或者通過收益分層，分出優(yōu)先級、次級受益人，由次級受益人承擔風(fēng)險，但享受杠桿化收益。新股股申申購購類類理財財產(chǎn)產(chǎn)萬一一網(wǎng)網(wǎng)制制作作收收集集整整理理，，未未經(jīng)經(jīng)授授權(quán)權(quán)請請勿勿轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)載載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)發(fā)，，違違者者必必究究1.產(chǎn)生生背背景景：：新新股股供供應(yīng)應(yīng)上上的的稀稀缺缺性性2.收益益率率的的影影響響因因素素:新股股中中簽簽率率（中中簽簽率率與與股股本本大大小小成成正正比比；；與與申申購購資資金金規(guī)規(guī)模模成成反反比比））上市市首首日日平平均均漲漲幅幅（首首日日平平均均漲漲幅幅與與發(fā)發(fā)行行市市盈盈率率高高低低、、股股本本大大小小成成反反比比；；與與大大盤盤走走勢勢成成正正比比））其他他因因素素（閑閑置置資資金金使使用用））3.特殊殊產(chǎn)產(chǎn)品品：：增強強型型新新股股申申購購理財財產(chǎn)產(chǎn)品品目的的：：增強強信信托托資資金金的的使使用用率率，，探探索索新新股股發(fā)發(fā)行行間間歇歇期期資資金金使使用用途途徑徑原因因：：中簽簽率率以以及及收收益益率率一一降降再再降降投資資方方向向：：投資資一一些些固固定定收收益益類類產(chǎn)產(chǎn)品品，，增增加加銀銀行行信信貸貸資資產(chǎn)產(chǎn)投投資資-------》》申購購新新股股、、可可轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)債債、、可可分分離離債債申申購購為主主要要對對象象4.風(fēng)險險：：系統(tǒng)統(tǒng)性性風(fēng)風(fēng)險險（（新新股股制制度度、、運運行行格格局局、、資資金金供供給給等等））網(wǎng)下下申申購購的的流流動動性性風(fēng)風(fēng)險險（3個月月的的鎖鎖定定期期））結(jié)構(gòu)構(gòu)性性理財財產(chǎn)產(chǎn)品品掛鉤鉤標標的的決決定定回回報報率率萬一一網(wǎng)網(wǎng)制制作作收收集集整整理理，，未未經(jīng)經(jīng)授授權(quán)權(quán)請請勿勿轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)載載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)發(fā)，，違違者者必必究究1．定定義義：：運運用用金融融工工程程技技術(shù)術(shù)，將將存存款款、、零零息息債債券券等等固定定收收益益產(chǎn)產(chǎn)品品與金融融衍衍生生品品組合合在在一一起起而而形形成成的的一一種種新新型型金金融融產(chǎn)產(chǎn)品品。。（（固固定定收收益益產(chǎn)產(chǎn)品品+金融融衍衍生生品品））2．分分類類：：外匯匯掛掛鉤鉤類類指數(shù)數(shù)掛掛鉤鉤類類股票票掛掛鉤鉤類類商品品掛掛鉤鉤類類3.具體體產(chǎn)產(chǎn)品品介介紹紹萬一一網(wǎng)網(wǎng)制制作作收收集集整整理理，，未未經(jīng)經(jīng)授授權(quán)權(quán)請請勿勿轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)載載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)發(fā)，，違違者者必必究究萬一一網(wǎng)網(wǎng)制制作作收收集集整整理理，，未未經(jīng)經(jīng)授授權(quán)權(quán)請請勿勿轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)載載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)發(fā)，，違違者者必必究究外匯匯掛掛鉤鉤類類理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品（1）定定義義：：回回報報率率取取決決于于一一組組或或者者多多組組的的外外匯匯匯匯率率走走勢勢。。（2）期權(quán)拆拆解（（區(qū)間式式投資））一觸即付付期權(quán)：：掛鉤外匯匯在期末末觸碰或超超過銀行所預(yù)預(yù)先設(shè)定定的觸及點，買方獲獲得當初初協(xié)定的的回報率率到期時，，最終匯匯率收盤盤價>觸發(fā)匯率率：總回回報=保證投資資金額*（1+潛在回報報率）到期時，，最終匯匯率收盤盤價<觸發(fā)匯率率：總回回報=保證投資資金額*（1+最低回報報率）雙向不觸觸發(fā)期權(quán)權(quán)：期間未曾觸及及買房所所預(yù)先設(shè)設(shè)定的兩兩個觸及及點（觸觸發(fā)匯率率上限和和下限）），買房獲獲得當初初協(xié)定的的回報率率在整個投投資期內(nèi)內(nèi)，匯率率收盤價價處于觸觸發(fā)匯率率區(qū)間：：總回報報=保證投資資金額*（1+潛在回報報率）在整個投投資期內(nèi)內(nèi)，匯率率收盤價價超出觸觸發(fā)匯率率區(qū)間：：總回報報=保證投資資金額*（1+最低回報報率）萬一網(wǎng)制制作收集集整理，，未經(jīng)授授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)，違違者必究究（3）風(fēng)險流動性風(fēng)風(fēng)險集中投資資風(fēng)險回報風(fēng)險險到期時保保證投資資金額的的風(fēng)險影響潛在在回報率率的風(fēng)險險匯率風(fēng)險險提前終止止風(fēng)險未能成功功認購風(fēng)風(fēng)險投資者自自身狀況況風(fēng)險萬一網(wǎng)制制作收集集整理，，未經(jīng)授授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)，違違者必究究利率/債券掛鉤鉤類理財產(chǎn)品品（1）定義利率掛鉤鉤類理財財產(chǎn)品：與境內(nèi)外貨貨幣的利率相相掛鉤，，產(chǎn)品收益取決于產(chǎn)品結(jié)構(gòu)構(gòu)和利率率的走勢勢。債券掛鉤鉤類理財財產(chǎn)品：在貨幣市場場和債券券市場上進行交交換和交交易，并并由銀行行發(fā)行的的理財產(chǎn)產(chǎn)品。產(chǎn)品包括括：與利率正正向掛鉤鉤產(chǎn)品、、與利率率反向掛掛鉤產(chǎn)品品、區(qū)間間積累產(chǎn)產(chǎn)品和達達標贖回回型產(chǎn)品品。（2）掛鉤標標的·LIBOR：國際間最最重要和和常用的的市場基基準利率率·國庫券：金融市場場風(fēng)險最最小的信信用工具具，可以以為其他他憑證在在收益波波動時提提供套期期保值，，期限最最短1年（中國國）·公司債券券：記名和不不記名；；可提前前贖回和和不可提提前贖回回萬一網(wǎng)制制作收集集整理，，未經(jīng)授授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)發(fā)，違違者必究究股票掛鉤鉤類理財財產(chǎn)品（1）概念：：又稱聯(lián)動式投投資產(chǎn)品品，指通過過金融工工程技術(shù)術(shù)，針對對投資者者對資本本市場的的不同預(yù)預(yù)期，以以拆解或組組合衍生生性金融融產(chǎn)品如股票、一一籃子股股票、指指數(shù)、一一籃子指指數(shù)等，，并搭配配零息債債券的方式組組合成的的各種不不同報酬酬形態(tài)的的金融產(chǎn)產(chǎn)品。（2）分類：：按是否保保障本金金劃分：：不不保障障本金理理財產(chǎn)品品保障本金金理財產(chǎn)產(chǎn)品按結(jié)構(gòu)來來劃分：：自自動動贖回價幅累積積其他結(jié)構(gòu)構(gòu)，包括括認沽、、認購期期權(quán)（3）掛鉤標標的：單只股票票股票籃子子：一籃籃子股票票注意?。。。。⊥ǔ＠碡斬敭a(chǎn)品會會根據(jù)股股票籃子子里所有股票票或表現(xiàn)現(xiàn)最差股股票的表現(xiàn)作作為收益益回報的的基準（4）期權(quán)拆解認沽行使價：：出售認購行使價：：買入股票籃子關(guān)聯(lián)性正相關(guān)負相關(guān)萬一網(wǎng)制作收收集整理，未未經(jīng)授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，，違者必究萬一網(wǎng)制作收收集整理，未未經(jīng)授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，，違者必究QDII基金掛鉤類理理財產(chǎn)品（1）概念：在一一國境內(nèi)設(shè)立立，經(jīng)中國有有關(guān)部門批準準從事境外證證券市場的股股票、債券等等有價證券業(yè)業(yè)務(wù)的證券投投資基金。（2）掛鉤標的·基金·交易所上市基基金：本質(zhì)是開放式式基金、ETF的三個特征。。萬一網(wǎng)制作收收集整理，未未經(jīng)授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，，違者必究萬一網(wǎng)制作收收集整理，未未經(jīng)授權(quán)請勿勿轉(zhuǎn)載轉(zhuǎn)發(fā)，，違者必究結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)產(chǎn)品的主要風(fēng)風(fēng)險（1）掛鉤標的物物的價格波動動（2）本金風(fēng)險（3）收益風(fēng)險（4）流動性風(fēng)險險券商理財產(chǎn)品品券商集合理財財也稱為集合合資產(chǎn)管理業(yè)業(yè)務(wù)。指的是是由證券公司司發(fā)行的、集集合客戶的資資產(chǎn)，由專業(yè)業(yè)的投資者（（券商）進行行管理的一種種理財產(chǎn)品。。券商理財產(chǎn)品品的分類限定性非限定性主要用于投資國債、國家重點建設(shè)債券、債券型證券投資基金、在證券交易所上市的企業(yè)債券以及其他信用高且流動性強的固定收益類金融產(chǎn)品；投資于股票和股票型證券投資基金的資產(chǎn).不得超過該計劃資產(chǎn)凈值的20%，并應(yīng)當遵循分散投資風(fēng)險的原則。和基金的投資范圍一致。

指投資方向不固定，除了可以投資固定收益類資產(chǎn)以外，還可以投資股票、可轉(zhuǎn)債、封閉式基金和ETF等資產(chǎn)，其可以根據(jù)相關(guān)投資品種的趨勢進行靈活運作，盡可能追求最大化收益。券商理財產(chǎn)品品限定性（認購起點5萬元）非限定性（認購起點10萬元）債券型貨幣市場型股票型混合型FOFQDII券商理財產(chǎn)品品特點私募性，準入入門檻較高業(yè)績提成有限保本投資范圍較廣廣（FOF）流動性稍差56準入門檻投資方向產(chǎn)品設(shè)計銀行5000-10000不等，多數(shù)銀行對購買者還有一些其他的要求和限制.保證收益的理財計劃，要求5萬元以上新股，基金，外匯，債券，貨幣市場、等以風(fēng)險較低為主，結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品券商限定5萬非限定10萬股票、債券、基金‘、貨幣等靈活性較好基金1000定投200股票債券等比較固定，分類型固定在投資占比貴金屬屬貴金屬投資是指投資人根根據(jù)黃金、白銀等貴重金屬市市場價格的波波動變化，確確定買入或賣賣出，賺取差差價的一種理理財行為。紙黃金：“紙黃金”是一種個人人憑證式黃金金，投資者按銀行報價在在賬面上買賣賣“虛擬”黃黃金，個人通通過把握國際際金價走勢低低吸高拋，賺賺取黃金價格的波動差價。。投資者的買買賣交易記錄錄只在個人預(yù)預(yù)先開立的““黃金存折賬賬戶”上體現(xiàn)現(xiàn)，不發(fā)生實實金提取和交交割。黃金價格和美美元指數(shù)反向向走勢主要原因：一、美元是當當前國際貨幣體系系的柱石，美元元和黃金同為為最重要的儲儲備資產(chǎn)，美美元的堅挺和和穩(wěn)定就消弱弱了黃金作為為儲備資產(chǎn)和和保值功能的的地位。二、美國GDP仍占世界GDP的1/4強，對外貿(mào)易總額額世界界第第一一，，世世界界經(jīng)經(jīng)濟濟深深受受其其影影響響，，而而黃黃金金價價格格一一般般與與世世界界經(jīng)經(jīng)濟濟好好壞壞成成反反比比例例關(guān)關(guān)系系。。三、、世世界界黃金金市市場場一般般都都以以美美元元標標價價，，這這樣樣美美元元貶貶值值勢勢必必導(dǎo)導(dǎo)致致金金價價上上漲漲。。比比如如，，20世紀紀末末金金價價走走入入低低谷谷，，人人們們紛紛紛紛拋拋出出黃黃金金，，就就與與美美國國經(jīng)經(jīng)濟濟連連續(xù)續(xù)100個月月保保持持增增長長，，美美元元堅堅挺挺關(guān)關(guān)系系密密切切。。影響響黃黃金金價價格格的的主主要要因因素素1、供供需需因因素素黃金金是是一一種種特特殊殊的的商商品品，，供供給給與與需需求求之之間間的的關(guān)關(guān)系系是是影影響響商商品品價價格格的的基基本本因因素素。。2、美美元元匯匯率率影影響響美元元匯匯率率也也是是影影響響金金價價波波動動的的重重要要因因素素之之一一。。一一般般在在黃黃金金市市場場上上有有美美元元漲漲則則金金價價跌跌，，美美元元降降則則金金價價揚揚的的規(guī)規(guī)律律。。美美元元堅堅挺挺一一般般代代表表美美國國國國內(nèi)內(nèi)經(jīng)經(jīng)濟濟形形勢勢良良好好，，美美國國國國內(nèi)內(nèi)股股票票和和債債券券將將得得到到投投資資人人競競相相追追捧捧，，黃黃金金作作為為價價值值貯貯藏藏手手段段的的功功能能受受到到削削弱弱；；而而美美元元匯匯率率下下降降則則往往往往與與通貨貨膨膨脹脹、股股市市低低迷迷等等有有關(guān)關(guān)，，黃黃金金的的保保值值功功能能又又再再次次體體現(xiàn)現(xiàn)。。3、各各國國的的貨貨幣幣政政策策與與國國際際黃黃金金價價格格密密切切相相關(guān)關(guān)當某某國國采采取取寬寬松松的的貨貨幣幣政政策策時時，，由由于于利利率率下下降降，，該該國國的的貨貨幣幣供供給給增增加加，，加加大大了了通通貨貨膨膨脹脹的的可可能能，，會會造造成成黃黃金金價價格格的的上上升升。。如如60年代美美國的的低利利率政政策促促使國國內(nèi)資資金外外流，，大量量美元元流入入歐洲洲和日日本，，各國國由于于持有有的美美元凈凈頭寸寸增加加，出出現(xiàn)對對美元元幣值值的擔擔心，，于是是開始始在國國際市市場上上拋售售美元元，搶搶購黃黃金，，并最最終導(dǎo)導(dǎo)致了了布雷雷頓森森林體體系的的瓦解解。4、通貨貨膨脹脹對金金價的的影響響對此，，要做做長期期和短短期來來分析析，并并要結(jié)結(jié)合通通貨膨膨脹在在短期期內(nèi)的的程度度而定定。從從長期期來看看，每每年的的通脹脹率若若是在在正常常范圍圍內(nèi)變變化，，那么么其對對金價價的波波動影影響并并不大大；只只有在在短期期內(nèi)，，物價價大幅幅上升升，引引起人人們恐恐慌，，貨幣幣的單單位購購買力力下降降，金金價才才會明明顯上上升。。5、國際際政局局動蕩蕩、戰(zhàn)戰(zhàn)爭、、恐怖怖事件件等國際上上重大大的政政治、、戰(zhàn)爭爭事件件都將將影響響金價價。政政府為為戰(zhàn)爭爭或為為維持持國內(nèi)內(nèi)經(jīng)濟濟的平平穩(wěn)而而支付付費用用、大大量投投資者者轉(zhuǎn)向向黃金金保值值投資資，這這些都都會擴擴大對對黃金金的需需求，，刺激激金價價上揚揚。6、股市市行情情對金金價的的影響響一般來來說股股市下下挫，，金價價上升升。這這主要要體現(xiàn)現(xiàn)了投投資者者對經(jīng)經(jīng)濟發(fā)發(fā)展前前景的的預(yù)期期，如如果大大家普普遍對對經(jīng)濟濟前景景看好好，則則資金金大量量流向向股市市，股股市投投資熱熱烈，，金價價下降降。反反之亦亦然。。7、石油油價格格黃金本本身作作為通通漲之之下的的保值值品，，與通通貨膨膨脹形形影不不離。。石油油價格格上漲漲意味味著通通貨會會隨之之而來來，金金價也也會隨隨之上上漲。。藝術(shù)品品市場場（書書畫古古玩等等）2011年藝術(shù)術(shù)品投投資火火熱-資本““搶籌籌”迷迷人眼眼藝術(shù)品品暴漲漲的同同時，，房子子不讓讓炒了了，礦礦也不不好買買了，，股票票跌跌跌不休休，使使不少少游資資盯上上了藝藝術(shù)品品這個個領(lǐng)域域。原因因：：在在賺賺錢錢效效應(yīng)應(yīng)的的刺刺激激下下，，在在外外資資、、金金融融資資本本、、民民間間資資本本等等各各路路熱熱錢錢的的沖沖擊擊下下，，國國內(nèi)內(nèi)整整個個藝藝術(shù)術(shù)品品市市場場的的拍拍賣賣價價格格都都連連創(chuàng)創(chuàng)新新高高。。在盲盲目目樂樂觀觀的的情情緒緒下下，，一一些些““外外行行資資本本””有有恃恃無無恐恐，，他他們們瘋瘋狂狂搶搶籌籌，，導(dǎo)導(dǎo)致致價價格格直直線線飆飆升升。。藝術(shù)術(shù)品品市市場場仍仍需需理理性性對對待待，，要要講講究究專專業(yè)業(yè)性性不不能能盲盲從從。。高利利貸貸（（民民間間借借貸貸）在銀銀根根緊緊縮縮的的大大背背景景下下，，股股市市不不景景氣氣，，樓樓市市又又進進不不了了，，俗俗稱稱““放放水水””的的高高利利貸貸成成了了當當下下最最賺賺錢錢的的行行業(yè)業(yè)之之一一。。高利利貸貸應(yīng)應(yīng)驗驗了了金金融融界界的的一一句句名名言言：：““錢錢是是永永遠遠不不會會睡睡覺覺的的””。。它它時時時時刻刻刻刻在在尋尋找找新新的的主主人人和和新新的的機機會會，，而而這這個個尋尋找找的的過過程程可可能能是是美美好好的的、、甜甜蜜蜜的的，，也也可可能能是是血血雨雨腥腥風(fēng)風(fēng)的的。。它它可可以以讓讓人人一一夜夜暴暴富富，，也也可可以以讓讓人人傾傾家家蕩蕩產(chǎn)產(chǎn)。。收益有多大，，風(fēng)險就有多多大。這個投投資市場里老老少皆知的道道理，在高利利貸市場，卻卻不怎么被投投資者所認可可。大多普通通投資者存在在僥幸心理，，最后就被這這僥幸砸了自自己的腳。當當所有人都知知道高利貸賺賺錢的時候，，離崩盤就不不遠了。今年年的高利貸市市場，也上演演了一把崩盤盤行情。2011年，民間借貸貸最為發(fā)達的的溫州、鄂爾爾多斯、江蘇蘇石集鄉(xiāng)成為為高利貸崩盤盤的重災(zāi)區(qū)，，由高利貸引引發(fā)的事件也也層出不窮。。第三方理財是是指那些獨立立的理財機構(gòu)構(gòu)，它們不代代表銀行、券券商、信托公公司等金融機機構(gòu)。和傳統(tǒng)的非第第三方理財機機構(gòu)相比，第第三方理財機機構(gòu)可挑選的的產(chǎn)品余地更更廣，產(chǎn)品類類型更豐富，，產(chǎn)品篩選更更獨立。正是由于第三三方理財機構(gòu)構(gòu)的這些特點點，決定了其其最能根據(jù)客客戶實際需求求，為客戶制制定最合適的的理財方案并并用最合適的的產(chǎn)品去實現(xiàn)現(xiàn)。走近第三方理理財一、財富管理理定義：1、定義：財財富管理就是是全面評估特特定的高端客客戶各方面的的財富需求，，通過一系列列財務(wù)規(guī)劃程程序，對客戶戶財富進行科科學(xué)化管理的的過程，包括括現(xiàn)金管理、、資產(chǎn)管理、、保險保障、、稅務(wù)籌劃、、退休與遺產(chǎn)產(chǎn)規(guī)劃以及融融資規(guī)劃等。。其突顯在以以下幾個方面面：（1）是一個個新興的行業(yè)業(yè)，是一種過過程而不是單單一的服務(wù)或或產(chǎn)品。（2）是幫助助客戶積累、、投資和管理理金融資產(chǎn)的的長遠關(guān)系。。（3）是高端端客戶專屬服服務(wù)，專業(yè)的的服務(wù)是財富富管理的雞翅翅。（4）其提供供的產(chǎn)品可以以分為三類：：第一類是傳統(tǒng)統(tǒng)的商業(yè)銀行行產(chǎn)品，包括括存款、貸款款等；第二類是傳統(tǒng)統(tǒng)的私人銀行行產(chǎn)品，包括括全權(quán)資產(chǎn)管管理、房地產(chǎn)產(chǎn)事務(wù)等；第三類是個性性化、創(chuàng)新型型財富管理產(chǎn)產(chǎn)品。2、國外財富富管理常見模模式：北美模式：該該地區(qū)的理財財業(yè)務(wù)是以投投資銀行業(yè)務(wù)務(wù)、經(jīng)紀業(yè)務(wù)務(wù)和貨幣管理理業(yè)務(wù)為主，，北美模式的的強項在于投投資領(lǐng)域，而而不是傳統(tǒng)的的匯集存款業(yè)業(yè)務(wù)。該地區(qū)區(qū)重在以傭金金為基礎(chǔ)的商商業(yè)模式。歐洲模式：該該地區(qū)以全能能型銀行和傳傳統(tǒng)的私人銀銀行占主導(dǎo)，，主要是由于于它們能提供供全面的理財財產(chǎn)品和服務(wù)務(wù)，而且它們們偏重以收費費為基礎(chǔ)的商商業(yè)模式。二、財富管理理與個人金融融業(yè)務(wù)：1.過去：商商業(yè)銀行個人人業(yè)務(wù)的零售售模式。零售金融業(yè)務(wù)務(wù)僅僅限于以以個人存款為為主主的儲蓄蓄、支票存款款、匯兌及結(jié)結(jié)算等業(yè)務(wù)。。2.現(xiàn)現(xiàn)在在：：商商業(yè)業(yè)銀銀行行的的個個人人金金融融業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)模模式式。。個人人金金融融業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)逐逐漸漸由由提提供供存存貸貸產(chǎn)產(chǎn)品品發(fā)發(fā)展展到到包包括括保保險險、、投投資資、、信信托托等等理理財財投投資資產(chǎn)產(chǎn)品品及及咨咨詢詢服服務(wù)務(wù)，，以以“客戶戶為為中中心心”的差差異異化化服服務(wù)務(wù)和和產(chǎn)產(chǎn)品品是是個個人人金金融融業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)的的特特點點。。3.未未來來：：財財富富管管理理業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)成成為為個個人人金金融融業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)的的主主體體業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)。。財富富管管理理業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)為為商商業(yè)業(yè)銀銀行行帶帶來來巨巨大大的的無無風(fēng)風(fēng)險險手手續(xù)續(xù)費費收收入入，，逐逐漸漸成成為為個個人人金金融融業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)的的主主要要業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)。。個人人金金融融業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)既既是是財財富富管管理理業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)的的基基石石，，也也是是財財富富管管理理高高端端客客戶戶很很重重要要的的來來源源之之一一。。個個人人金金融融業(yè)業(yè)務(wù)務(wù)與與財財富富管管理理在在發(fā)發(fā)展展策策略略上上有有著著密密不不可可分分的的關(guān)關(guān)系系。。從產(chǎn)產(chǎn)業(yè)業(yè)經(jīng)經(jīng)濟濟學(xué)學(xué)的的角角度度來來看看，，財財富富管管理理是是一一個個很很有有吸吸引引力力的的行行業(yè)業(yè)。。三、商商業(yè)銀銀行發(fā)發(fā)展財財富管管理的的必要要性分分析：：（一））銀行行經(jīng)營營環(huán)境境的變變化決決定財財富管管理業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)發(fā)展的的可行行性：：1、經(jīng)經(jīng)濟金金融形形勢發(fā)發(fā)生巨巨大變變化。。銀行加加快結(jié)結(jié)構(gòu)調(diào)調(diào)整，，財富富管理理業(yè)務(wù)務(wù)的開開展是是適時時和有有效的的。2、利利率市市場化化快速速推進進，利利差收收入不不斷收收窄。。銀行迫迫切需需要拓拓展新新的市市場，，財富富管理理的重重要性性日益益顯現(xiàn)現(xiàn)。3、以以資本本充足足率為為核心心的銀銀行監(jiān)監(jiān)管更更趨嚴嚴格。。資本約約束不不斷強強化將將結(jié)束束商業(yè)業(yè)銀行行傳統(tǒng)統(tǒng)的信信貸快快速擴擴張的的經(jīng)營營模式式，迫迫使商商業(yè)銀銀行改改變原原有的的經(jīng)營營理念念，加加強資資產(chǎn)業(yè)業(yè)務(wù)及及中間間業(yè)務(wù)務(wù)創(chuàng)新新，財財富管管理成成為銀銀行首首選目目標。。（二）社會會需求的變變化為財富富管理業(yè)務(wù)務(wù)的發(fā)展提提供機遇:1、財富日日益集中，，使財富管管理成為必必要。財富的增長長有4個主主要推動因因素：經(jīng)濟增長，，資產(chǎn)價格格，財富分分配，人口口因素2、個人理理財理念的的提升，使使財富管理理成為可能能。（三）銀行行間競爭使使財富管理理業(yè)務(wù)的發(fā)發(fā)展成為必必然：1、國內(nèi)同同業(yè)競爭加加劇推動財財富管理業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展展。國內(nèi)商業(yè)