章 金融中介概述

第六章金融中介概述

第一節(jié)金融中介及其包括的范圍第二節(jié)西方國家的金融機構體系第三節(jié)我國金融機構體系第四節(jié)國際金融機構體系

20071第一節(jié)金融中介及其包括的范圍

20072金融中介的含義廣義：從事各種金融活動的組織稱為金融中介，也稱為“金融機構”。如：銀行、證券公司、投資銀行、保險公司、信托機構等狹義：專指銀行。20073金融中介的分類——聯合國統(tǒng)計署

不包括保險和養(yǎng)老基金的金融中介活動貨幣中介其他金融中介保險和養(yǎng)老基金——不包括強制性社會保障生命保險養(yǎng)老基金非生命保險輔助金融中介活動金融市場組織（如證券交易所）證券交易活動（投資銀行、投資基金等）與金融中介有關的其他輔助活動20074金融中介的分類——按照中心產品分類

金融中介服務——不包括投資銀行服務、保險和養(yǎng)老基金服務投資銀行服務保險和養(yǎng)老基金服務——不包括強制性社會保障再保險服務金融中介輔助服務保險和養(yǎng)老基金輔助服務20075金融中介的分類——SNA（國民經濟核算體系）

中央銀行其他存款公司不是通過吸收存款的方式而是通過在金融市場上籌集資金并利用這些資金獲取金融資產的其他金融中介機構，如投資公司、金融租賃公司以及消費信貸公司等金融輔助機構，如證券經紀人、貸款經紀人、債券發(fā)行公司、保險經紀公司以及經營各種套期保值的衍生工具的公司等保險公司和養(yǎng)老基金20076第二節(jié)

西方國家的金融機構體系

20077西方國家金融中介體系的構成

銀行1、中央銀行；2、名稱各異的存款貨幣銀行

非銀行金融機構：1、投資銀行2、儲蓄銀行；3、政策性銀行4、農業(yè)信貸銀行；5、開發(fā)銀行6、抵押銀行7、進出口銀行8、信用合作社9、保險公司20078銀行中央銀行：是一國金融機構體系的中心環(huán)節(jié)，處于特殊的地位。中央銀行不同于其它銀行，它是貨幣的發(fā)行銀行、銀行的銀行和政府的銀行，具有對全國金融活動進行宏觀調控的特殊功能。商業(yè)銀行（存款貨幣銀行）：是以自營存款，放款為主要業(yè)務的金融機構。商業(yè)銀行通過辦理轉賬結算業(yè)務實現國民經濟絕大部分貨幣周轉，同時起著創(chuàng)造派生存款的作用。20079非銀行金融機構1.投資銀行：是專門經營長期投資業(yè)務的銀行。2.金融公司：通過在貨幣市場上發(fā)行商業(yè)票據、在資本市場上發(fā)行股票、債券籌集資金，用于貸放給購買耐用消費品、修繕房屋的消費者及小企業(yè)，也從銀行借款，但比重很小。3.農業(yè)信貸銀行：指專門經營農業(yè)信貸的專業(yè)銀行。由于農業(yè)受自然條件影響大；農戶分散，對資金需求數額小，期限長，利息負擔能力有限；抵押品集中管理困難，大多數貸款者只憑個人信譽，故農業(yè)信貸風險大、期限長、收益低。200710非銀行金融機構4.抵押銀行：指專門從事以土地、房屋和其它不動產為抵押辦理長期貸款業(yè)務的銀行。儲蓄銀行5.存款儲蓄銀行：是指專門辦理居民儲蓄，并以儲蓄存款為主要資金來源的專業(yè)銀行。6.政策性銀行：一般由政府設立，以貫徹國家產業(yè)政策、區(qū)域發(fā)展政策等為目標的金融機構，盈利目標居于次要地位。200711非銀行金融機構7.信用合作社：是具有共同利益的人集資聯合組成的互助合作性質的金融機構，其普遍存在于西方國家。信用合作社的經營宗旨是：為社員提供低息信貸，幫助經濟力量弱的人解決資金困難。

8.保險公司：是指依法成立的、專門經營各種保險業(yè)務的經濟組織。保險公司按險種可分為人壽保險公司、財產災害保險公司、存款保險公司、老年和傷殘保險公司、信貸保險公司等，其中最為普遍的是人壽保險公司和財產災害保險公司。9.租賃公司200712跨國金融中介隨著跨國企業(yè)和國際投資的發(fā)展，大商業(yè)銀行，以及大投資銀行、大保險公司，乃至輔助中介單位，如會計事務所之類，都全力著眼于全球性的發(fā)展，并形成跨國性的金融機構。這些跨國金融中介具有全球戰(zhàn)略目標，資金實力雄厚，業(yè)務范圍廣泛。對國際和有關國家的金融狀況有能力產生重大影響。200713第三節(jié)

我國金融機構體系

200714我國金融機構體系

一、中國人民銀行二、政策性銀行（一）國家開發(fā)銀行（二）中國農業(yè)發(fā)展銀行（三）中國進出口銀行三、國有商業(yè)銀行四、其他商業(yè)銀行五、其他非銀行金融機構200715一、中國人民銀行

中國人民銀行是我國的中央銀行，是在國務院領導下監(jiān)督管理金融事業(yè)、實施貨幣政策的國家機關，是我國金融體系的核心。中國人民銀行分支機構根據中國人民銀行的授權，負責其轄區(qū)內的金融監(jiān)督管理并承辦相關業(yè)務。200716二、政策性銀行政策性銀行由政府投資設立,根據政府的決策和意向,專門從事政策性金融業(yè)務的銀行；并且根據具體分工的不同，服務于特定的領域。在從事業(yè)務活動中，均貫徹不與商業(yè)性金融機構競爭、自主經營與保本微利的基本原則。共有三家：國家開發(fā)銀行、中國進出口銀行、中國農業(yè)發(fā)展銀行資金來源有三：一是財政撥付，二是組建時劃歸的資本金，三是發(fā)行金融債券。

200717三、國有商業(yè)銀行國有商業(yè)銀行：中國工商銀行中國農業(yè)銀行中國銀行中國建設銀行200718四、其他商業(yè)銀行其他商業(yè)銀行交通銀行、招商銀行、中信實業(yè)銀行、福建興業(yè)銀行、上海浦東發(fā)展銀行等200719五、其他非銀行金融機構金融資產管理公司：1999年先后建立了四家由國家投資的特定政策性金融資產管理公司——華融、長城、東方、信達，分別收購、管理和處置從工、農、中、建四家國有獨資商業(yè)銀行剝離出來的不良資產。

200720其他非銀行金融機構農村信用合作社農村信用合作社(Ruralcreditcooperatives)是指經中國人民銀行批準設立、由社員入股組成、實行民主管理、主要為社員提供金融服務的農村合作金融機構。合作金融組織在我國有悠久歷史，在共和國建立以前合作金融在實踐中得到一定的發(fā)展。但在建國初期的社會主義改造過程中，個人對生產資料所有權被取消，隨著共公有化程度的提高，農村信用合作社的合作性質被淡化，并被轉化成國家銀行在農村的基層機構

200721其他非銀行金融機構城市信用合作社：城市信用合作社是在改革開放初期發(fā)展起來的，實踐中，絕大部分城市信用合作社的合作性質就不明確，而且其中不少由于靠高息攬存支持證券、房地產投機等狀況。20世紀90年代中期后開始整頓，先是合并組建城市合作銀行，隨即在1998年完成了將約2300家城市信用合作社納入90家城市商業(yè)銀行的組建工作。目前，依然存在著少數獨立的城市信用合作社。200722其他非銀行金融機構信托投資公司在我國是指依照《中華人民共和國公司法》和根據《信托投資公司管理辦法》規(guī)定設立的主要經營信托業(yè)務的金融機構。信托的基本含義是：接受他人委托，代為管理、經營和處理經濟事務的行為。我國信托投資公司的建立，雖然以“信托”為名，但實際是經營一般的商業(yè)銀行業(yè)務，典型的信托業(yè)務卻沒有發(fā)展起來。至于“投資”，我國信托投資公司所從事的是券商性質的業(yè)務活動。200723其他非銀行金融機構投資銀行、券商：在我國，沒有直接以投資銀行命名的投資銀行；眾多的證券公司——券商——實際是投資銀行這一環(huán)節(jié)的主要力量。200724其他非銀行金融機構財務公司：與西方國家不同的是，我國的財務公司均由企業(yè)集團內部集資組建，為企業(yè)集團內部提供融資服務。其業(yè)務主要有存款、貸款、結算、票據貼現、融資性租賃等。郵政儲蓄機構：我國于1986年2月在全國開辦郵政儲蓄業(yè)務，并在郵政總局設立郵政儲匯局。隨著郵政儲蓄業(yè)的發(fā)展，一些郵政儲蓄網點開始辦理國債發(fā)行、兌付代理以及保險代理等業(yè)務。中國郵政儲蓄銀行于2007年3月20日正式成立。200725其他非銀行金融機構保險公司改革開放以來，保險公司的發(fā)展十分迅速。目前我國的保險公司按組織形式分，主要有國有獨資公司和股份制有限公司；按經營區(qū)域可分為全國性公司和區(qū)域性公司。全國性保險公司主要有中國人民保險公司、太平洋保險公司、中國平安保險公司等，區(qū)域性保險公司主要有天安保險公司、上海大眾保險公司等。200726其他非銀行金融機構投資基金：我國的投資基金是在計劃經濟體制向市場經濟體制的過渡中出現的，與西方發(fā)達國家相比，具有規(guī)模較小、經驗缺乏和先天不足的特點。金融租賃公司在華外資金融機構200727體系的構成比例

200728金融機構多樣化的必然性

金融范疇，它存在于經濟生活中的理由是借助自身的一些特定功能，實現儲蓄向投資的轉化。由于不同的金融中介，其經營規(guī)模、業(yè)務領域、職能特征不同，提供給社會的金融產品和服務不同，因而有著各自的比較優(yōu)勢。這