金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移

金融資產(chǎn)中“繼續(xù)涉入”概念的詳細解析（CPA應(yīng)考）來源：陳騫.AA的日志繼續(xù)涉入一共有6種：①通過擔(dān)保方式繼續(xù)涉入；②附期權(quán)合同并且所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)按攤余成本計量方式下的繼續(xù)涉入；③持有看漲期權(quán)且所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)以公允價值計量方式下的繼續(xù)涉入：④出售看跌期權(quán)且所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)以公允價值計量方式下的繼續(xù)涉入；⑤附上下期權(quán)且所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)以公允價值計量方式下的繼續(xù)涉入；⑥金融資產(chǎn)部分轉(zhuǎn)移的繼續(xù)涉入。注意：教材中涉及到第1種和第6種：教材對第1種通過擔(dān)保方式繼續(xù)涉入有兩個段落的文字說明，而教材例題是第6種金融資產(chǎn)部分轉(zhuǎn)移的繼續(xù)涉入。因此，不要用擔(dān)保方式繼續(xù)涉入的那兩段文字去解釋這個例題，兩者說的不是一件事。（1）金融資產(chǎn)部分轉(zhuǎn)移的繼續(xù)涉入甲銀行持有一組住房抵押貸款，借款方可提前償付。20x7年1月1日，該組貸款的本金和攤余成本均為10000萬元，票面利率和實際利率均為10%。經(jīng)批準，甲銀行擬將該組貸款轉(zhuǎn)移給某信托機構(gòu)（以下簡稱受讓方）進行證券化。有關(guān)資料如下：20x7年1月1日，甲銀行與受讓方簽訂協(xié)議，將該組貸款轉(zhuǎn)移給受讓方，并辦理有關(guān)手續(xù)。甲銀行收到款項91150000元，同時保留以下權(quán)利：（1）收取本金10000000元以及這部分本金按10%的利率所計算確定利息的權(quán)利；（2）收取以90000000元為本金、以0.5%為利率所計算確定利息（超額利差賬戶）的權(quán)利。受讓人取得收取該組貸款本金中的90000000元以及這部分本金按9.5%的利率收取利息的權(quán)利。根據(jù)雙方簽訂的協(xié)議，如果該組貸款被提前償付，則償付金額按1：9的比例在甲銀行和受讓人之間進行分配；但是，如果該組貸款發(fā)生違約，則違約金額從甲銀行擁有的10000000元貸款本金中扣除，直到扣完為止。20x7年1月1日，該組貸款的公允價值為101000000元，0.5%的超額利差賬戶的公允價值為400000元。簡要分析：這是資產(chǎn)證券化的業(yè)務(wù)，受讓人會以9000萬元貸款為基礎(chǔ)發(fā)行利率為9.5%的債券，甲銀行收到9115萬元款項，主要來源于債券發(fā)行收入。概念解釋超額利差：是指基礎(chǔ)金融資產(chǎn)的利息與證券的利息的差額。本例中，受讓方以9000萬元貸款為基礎(chǔ)發(fā)行利率為9.5%的債券，貸款利率10%與債券利率9.5%的差額0.5%形成的利息，就是超額利差。超額利差最后由甲銀行享有，但甲銀行必須確保9000萬元貸款的本息能夠如數(shù)收回，否則超額利差就泡湯了。這樣，超額利差會驅(qū)使甲銀行努力收賬，另外，超額利差賬戶金額相當(dāng)于對違約損失進行抵押擔(dān)保，因此，超額利差具有信用增級的功能。次級權(quán)益：是指未轉(zhuǎn)移的貸款1000萬元，優(yōu)先用于違約損失擔(dān)保，其次的剩余權(quán)益才歸甲銀行所有，對甲銀行而言，這1000萬元屬于次級權(quán)益。信用增級：信用增級就是增加信用等級，就是要增加9000萬元貸款能夠收回的可能性。投保是信用增級的常見措施，如私家車主支付保費5000元，購買一份保險合同（保單），一年內(nèi)出險時可以獲得10萬元以內(nèi)的賠償。保費（如5000元）的術(shù)語叫“保險合同的公允價值”；最高賠償金（如10萬元）的術(shù)語叫“擔(dān)保金額”。本例中9000萬元貸款的信用增級措施有兩個：一是用甲銀行的1000萬元貸款做抵押的擔(dān)保功能，即權(quán)利次級化；二是超額利差的抵押擔(dān)保功能。10%部分的會計處理本例中，貸款整體（10000萬元）全部轉(zhuǎn)移給了受讓方。但是，甲銀行保留了對其中10%的部分即1000萬元貸款收回本息的權(quán)利，即沒有轉(zhuǎn)移這1000萬元貸款所有權(quán)上的風(fēng)險和報酬，同時，這1000萬元貸款充當(dāng)了質(zhì)押物，甲銀行不能將其用于其他用途，即沒有保留所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險和報酬（所有權(quán)受到限制），由于受讓方不能單獨出售這1000萬元貸款，即甲銀行并未放棄控制，所以，這1000萬元貸款的轉(zhuǎn)移屬于繼續(xù)涉入，應(yīng)確認繼續(xù)涉入資產(chǎn)和繼續(xù)涉入負債，同時保留這1000萬元貸款的賬面價值（因為不符合終止確認條件）。繼續(xù)涉入資產(chǎn)：10%部分的賬面價值為1000萬元，公允價值為1010萬元（整體10100萬元X10%），由于不符合終止確認條件，因此，不得轉(zhuǎn)銷賬面價值，但應(yīng)確認相應(yīng)的繼續(xù)涉入資產(chǎn)和繼續(xù)涉入負債。繼續(xù)涉入資產(chǎn)即繼續(xù)涉入形成的權(quán)利，本例甲銀行權(quán)利有兩項，一是收回1000萬元貸款的權(quán)利，二是收取超額利差的權(quán)利，因此，應(yīng)確認兩項繼續(xù)涉入資產(chǎn)：一項是繼續(xù)涉入資產(chǎn)一一次級權(quán)益1000萬元，另一項是繼續(xù)涉入資產(chǎn)——超額賬戶40萬元。繼續(xù)涉入負債：即繼續(xù)涉入形成的義務(wù)，本例甲銀行義務(wù)有兩項，一是提供擔(dān)保金額1000萬元（以1000萬元貸款為限）的義務(wù)，二是信用增級的義務(wù)，本例甲銀行的信用增級措施有兩項，超額利差和權(quán)利次級化（相當(dāng)于1000萬元的擔(dān)保合同），因此，應(yīng)確認兩項繼續(xù)涉入負債：一項是擔(dān)保金額1000萬元形成的擔(dān)保負債，另一項是信用增級對價（信用增級對價相當(dāng)于擔(dān)保合同的公允價值，與保費類似，之所以是負債，就像購買保險合同在款項支付之前形成對保險公司的負債。本例提供擔(dān)保服務(wù)的并不是保險公司，而是甲銀行自身，其實，擔(dān)保服務(wù)也是銀行一種正常的經(jīng)營業(yè)務(wù)）。本例信用增級對價包含兩項：一項是超額利差公允價值40萬元；另一項是權(quán)利次級化合同的公允價值25萬元?！緳?quán)利次級化合同的公允價值，體現(xiàn)在甲銀行收到的轉(zhuǎn)移貸款對價當(dāng)中：甲銀行收到受托方支付的價款共計9115萬元，包含了兩個項目的價值，一個是9000萬元貸款的公允價值9090萬元，另一個就是甲銀行為9000萬元貸款提供擔(dān)保而形成的權(quán)利次級化合同的公允價值25萬元（9115萬元一9090萬元）】。因此，甲銀行需要確認的繼續(xù)涉入負債為：1065萬元（擔(dān)保1000萬元+超額利差40萬元+權(quán)利次級化價值25萬元）。確認繼續(xù)涉入負債和繼續(xù)涉入資產(chǎn)的賬務(wù)處理：借：存放同業(yè)（權(quán)利次級化合同的對價）25萬繼續(xù)涉入資產(chǎn)一一次級權(quán)益1000萬【賬面價值】——超額賬戶40萬貸：繼續(xù)涉入負債1065萬存放同業(yè)（即其他銀行），類似于企業(yè)的銀行存款科目。90%部分的會計處理這筆貸款90%的部分即9000萬元貸款，受讓方取得了收取本息的權(quán)利，同時沒有其他約束條件，即所有權(quán)上的風(fēng)險和報酬都轉(zhuǎn)移給了受讓方。因此，這9000萬元貸款符合終止確認的條件（注意：甲銀行享有獲取這9000萬元貸款超額利差的權(quán)利，對這9000萬元貸款所有權(quán)的轉(zhuǎn)移不構(gòu)成影響）。90%部分的賬面價值為9000萬元、公允價值為9090萬元，應(yīng)終止確認，即轉(zhuǎn)銷賬面價值9000萬元，以及確認處置損益：公允價值9090—賬面價值9000=90萬元（計入其他業(yè)務(wù)收入）。終止確認的賬務(wù)處理：借：存放同業(yè)9090萬貸：貸款9000萬其他業(yè)務(wù)收入90萬轉(zhuǎn)移日賬務(wù)處理將10%部分繼續(xù)涉入的分錄與90%部分終止確認的分錄合并成一筆分錄，得到教材上的分錄：借：存放同業(yè)9115萬繼續(xù)涉入資產(chǎn)一一次級權(quán)益1000萬——超額賬戶40萬貸：貸款9000萬繼續(xù)涉入負債1065萬其他業(yè)務(wù)收入90萬本例屬于金融資產(chǎn)部分轉(zhuǎn)移的情況，10%的部分屬于繼續(xù)涉入；90%的部分應(yīng)終止確認。⑤分攤信用增級對價信用增級對價65萬元，相當(dāng)于甲銀行提供擔(dān)保服務(wù)的服務(wù)費，只不過這是替自己提供擔(dān)保服務(wù)而已，因此，甲銀行應(yīng)確認勞務(wù)收入（就像企業(yè)領(lǐng)用自己產(chǎn)品要視同銷售一樣）。假設(shè)本例貸款期限為10年，則這65萬元的服務(wù)費用應(yīng)按實際利率法在10年內(nèi)逐年確認。假設(shè)20x7年計算的分攤額為8萬元，則20x7年12月31日賬務(wù)處理為：借：繼續(xù)涉入負債8萬貸：手續(xù)費及傭金收入8萬⑥發(fā)生信用損失如果20x7年12月31日已轉(zhuǎn)移的9000萬元貸款發(fā)生信用損失300萬元，則甲銀行要用次級權(quán)益1000萬元貸款去彌補該損失，也就意味著甲銀行賬上的這1000萬元貸款發(fā)生了減值300萬元，因此，應(yīng)確認減值損失300萬元，計提減值準備300萬元（貸款的減值準備科目為貸款損失準備）。借：資產(chǎn)減值損失300萬貸：貸款損失準備300萬與此同時，由于作為抵押物的次級權(quán)益價值減少了300萬元，即，甲銀行未來可以收回的貸款金額減少了300萬元，因此，應(yīng)沖減繼續(xù)涉入資產(chǎn)300萬元；另一方面，甲銀行的擔(dān)保金額是以次級權(quán)益為限，既然次級權(quán)益減少了300萬元，那擔(dān)保金額（即擔(dān)保義務(wù)）也就減少了300萬元，因此，應(yīng)沖減繼續(xù)涉入負債300萬元。借：繼續(xù)涉入負債300萬貸：繼續(xù)涉入資產(chǎn)一一次級權(quán)益300萬（2）通過擔(dān)保方式繼續(xù)涉入通過提供擔(dān)保方式繼續(xù)涉入的，應(yīng)當(dāng)在轉(zhuǎn)移日按照金融資產(chǎn)的賬面價值和財務(wù)擔(dān)保金額兩者之中的較低者，確認繼續(xù)涉入形成的資產(chǎn)，同時按照財務(wù)擔(dān)保金額和財務(wù)擔(dān)保合同的公允價值之和確認繼續(xù)涉入形成的負債。注意：擔(dān)保金額是一把雙刃劍，既保證了金融資產(chǎn)可收回的最低價值，又承擔(dān)了賠償?shù)牧x務(wù)。舉例：甲銀行將一項賬面價值1000萬元的金