國際貿易支付方式分析及風險防范

國際貿易支付方式分析及風險防范LC風險及控制——LC實務流程開證行2開證申請出口商進口商1進出口合同3開證45出運6交單7交單8交單9付款10付款11付款案例1：“荒唐”的開證行2012年5月,浙江A公司向孟加拉買方公司出運5票燈芯絨面料，合同金額30余萬美元，支付方式為L/C60天；在安排貨物出運后，A公司立即通過中國銀行向開證行J交單。然而三周過后，中行仍然沒有得到來自開證行的任何反饋，A公司查詢DHL遞送記錄發(fā)現(xiàn)，全套單證早已送達開證行；1個月后，開證行發(fā)來電文，稱A提交的單據存在不符點，拒絕承兌。后經中國信保核實，貨物到港后買家與銀行串通，已憑正本單據提貨。思考是什么導致了A公司的損失？開證行的擅自放單行為！案件延伸：還有哪些是高危地區(qū)？

南亞、中東、拉美、非洲等地區(qū)開證銀行信用差，占LC結算方式的已決賠案70%-80%。孟加拉、巴基斯坦等國部分銀行包括國有銀行，屢次在進行以信用證方式貿易結算時，一味地袒護其進口商利益，而不遵守國際結算慣例履行其信用證項下付款義務。中東國家部分銀行經常不遵守國際貿易慣例違規(guī)操作，即使受益人單證一致、單單一致也常因進口商不付款贖單而拒付，個別銀行甚至在法院判決付款情形下仍然拒付。案件啟示：注意開證行的資信風險點：開證行資信差控制方式：選擇資信較好的開證行關注點：1.國際信用評級；2.全球資信排名；3.國內資信排名；4.制裁名單；5.地區(qū)風險狀況。例外：個別低信用和高風險國家/地區(qū)，部分銀行國內排名第一，但在世界排數千名之后，仍屬于資信不良的銀行。建議：可選擇在進口國設立的信譽較好的外資銀行分支案例2：軟條款陷阱到底有多深2012年6月6日，A公司同巴西買家B公司簽訂了空調出口的銷售合同。6月20日，B公司根據合同要求向韓國C銀行申請開立了即期信用證。信用證中注明：“受益人應于發(fā)貨前一周通知開證申請人裝船計劃，開證申請人將通過開證行確認該計劃并通知船只名稱，且以上兩份電文原件均為信用證要求提供的單據?！盇公司對信用證條款無異議，貨物出運后，A公司憑信用證向銀行議付，銀行以開證申請人提出無船只名稱，撤銷了信用證為由，拒絕議付。思考A公司的業(yè)務過程中存在什么漏洞？A公司忽視了軟條款，輕易接受了LC條款案件啟示：警惕信用證軟條款風險點：軟條款陷阱（核心：賣方受制于買方）常見的軟條款：

1.生效條款——為信用證生效上鎖，鑰匙掌握在開證行手中；

2.付款條款——破壞單證相符下銀行無條件付款的基本原則；

3.單據條款——在信用證中加列申請人控制出單的單據，使受益人無法依靠自己的能力做到單證相符；

4.運輸條款——在信用證中加列申請人控制裝船的條件，使受益人無法自主發(fā)送貨物。案件啟示：軟條款的防范控制方式：謹慎審證、及時改證關注點：

1.信用證條款是否與合同條款一致；

2.信用證條款之間是否存在矛盾之處；

3.信用證的條款是否適當、能否實現(xiàn)；

4.如有不妥，及時溝通，爭取開證行改證；審單原則：信用證單據的出具應該完全由受益人控制，而不應由信用證申請人控制。

案例3:“舊船票”能否登上LC“客船”出口商向日本出口一批貨物，合同規(guī)定，如果承運船的船齡超過15年，出口商需要承擔相應的保險費。日方開來信用證中規(guī)定“船齡超過15年的保險費由受益人承擔”。受益人以船齡16年的船出貨，交單后，開證行拒付，理由為未收到受益人已支付超過規(guī)定船齡保險費的證明，而存在不符點。受益人反復向開證行抗辯：信用證中并未要求受益人提交證明滿足該項保險承擔要求的單據，因此該條款可以不被理會，不存在不符點。思考此案出口商的主張能否成立？不可以，因為信用證約定了運費承擔條款。案件啟示：不符點的產生及防范風險點：濫用單證不符——銀行的“尚方寶劍”單證相符的原理：

1.信用證單據交易，銀行處理的是單據，而不是合同；

2.銀行向信用證收益人付款的唯一條件是單單相符單證相符；

3.單證不符情況下，銀行就可以有權拒付?？刂品绞剑?/p>

1.及時開證申請人溝通，要求接受不符點（本質：銀行信用轉化為買家信用）；

2.據理力爭，反駁開證行濫用單證不符，無理取鬧的行為常見不符點——有時并非無中生有信用證過有效期遲期裝運過交單期超過信用證金額短裝、溢裝等發(fā)票貨物的描述、數量和金額與信用證規(guī)定不符運輸提單收貨人、裝運港和卸貨港等內容與信用證規(guī)定不符、提單未注明承運人名稱及簽發(fā)人身份表述保險單據類型、險別與信用證規(guī)定不符、保額不足L/C類別交單方式運輸方式支付方式變更為L/C全套單據寄銀行海運L/C背對背L/C全套單據寄銀行海運L/CL/C1/3提單自寄、貨代提單海運OAL/C全套寄銀行的擔保結匯（有不符點,有買家書面承諾）海運D/P或DA

L/C全套單據寄銀行空運

OA可轉讓L/C全套單據寄轉讓銀行海運極高風險延伸閱讀：LC的可能性演變延伸閱讀：背對背信用證

供貨商中間商實際使用商

開出不可轉讓信用證A以A為保證，開出信用證B背對背信用證的開立并非原始信用證申請人和開證行的意旨背對背信用證與原證則是兩個獨立的信用證，同時并存。

背對背信用證的第二受益人不能獲得原證開證行的付款保證，只能得到背對背開證行的付款保證。開立背對信用證的銀行就是該證的開證行，一經開立，該行就要承擔開證行責任。延伸閱讀：可轉讓信用證

供貨商中間商實際采購商（第二受益人）（第一受益人）開出Transferable信用證A以A基礎，從A中分開出信用證小A受益人可以要求信用證中的授權銀行（轉讓行），向第二受益人開出新證，新證由原開證行承擔付款責任第二受益人（Transferee）承擔交貨的職責，向轉讓行提交單據，但是其受讓的權利是受限制的，能否獲得償付取決于開證行和第一受益人謹慎選擇可轉讓信用證

項目費用出口商出單的成本通知費0.1%-USD50.00修改通知費USD25.00議付費0.125%驗單費(每次交單）RMB200.00不符點費（每套單）USD60.00-USD150.00電報費USD60.00-USD150.00償付行費用USD30.00-USD60.00開證行處理費USD50.00-USD150.00申請人開證的成本開證費0.1%修改費（每次）USD50.00電報費USD60.00-USD150.00開證保證金不等，視買家實力而定，許多國家一般為100%以上信信用用證手續(xù)費用信用證支付方式風險防范-小結交易前做好開證行和買家信用風險評估工作；收到買家信用證申請書或信用證復印件后，及時做好信用證審查工作，如有不妥尋求解決方案；掌握交單前的貨權，盡量避免選擇FOB貿易術語；依約履行義務，避免履行瑕疵，以免買家吹毛求疵；貨物出運后，密切關注買家和開證行的風險變化；信保產品的多種配套，信用證投保安排風險轉嫁方案：LC投保投保LC風險：1、開證行破產、停業(yè)、被接管；拖欠；拒絕承兌2、開證行因為政治風險（戰(zhàn)爭、暴亂、外匯管制、延期付款令等）導致無法承擔付款義務投保LC+OA風險-如果出現(xiàn)不符點，在買家收貨的情況下，如投保LC+OA風險，信保同時承擔開證行風險和買家商業(yè)風險信用證（LC）之風險防范31233付款交單（DP）之風險防范4承兌交單（DA）之風險防范賒銷（OA）之風險防范目錄DP風險及控制——何為DP出口商托收行進口商代收行進出口合同托收委托書轉交單證支付貨款轉移貨款委托收款傳遞單據支付貨款交付單據交付貨物理想下的DPDocumentsagainstpayment字面含義：單據對抗付款，也就是說一手付款、一手交單（貨權單據），錢貨兩訖。因此理論上，出口商不但有物權的保障，而且有票據法的保護，相對而言比較安全。眾多企業(yè)認為DP項下通過國外代收行付款交單或自控提單方式結算，買家不付款，企業(yè)或代收行就不交單，特別是存在一定比例預付款的情況下，自己控制貨權，掌握主動，看上去應該沒有什么風險。實踐中的DP代收行擅自放單承運人無單放貨進口商無理拒收單據選擇之失誤

案例1：代收行擅自放單

1、廣州某出口企業(yè)A公司向希臘買方出口一批貨物，銷售合同中約定付款條件為即期付款贖單。隨后買方通知A公司代收行信息并提出寄單時注明具體收件人，以方便單據交接。2011年3月初A公司出運貨物后通過銀行進行交單，并按照買方指示在寄單時注明具體收件人。

2、3月中旬，買方郵件通知A公司由于只有2/3正本提單，銀行不予安排辦理付款贖單手續(xù)，并要求A公司寄出第三份提單。

3、4月初貨物到港后，買方提走貨物，但A公司并未收到相應貨款。

4、4月下旬，代收行以買方非其客戶為由將單據退回交單行，但退回單據中已無正本提單。經交單行問詢，代收行表示退回的是全套單據，且寄單時所注明的收件人并非其雇員。

5、被保險人以OA30天的付款方式向中國信保申請限額并投保。

思考DP中，代收行的身份和責任是什么？此案中，A可以向代收行追索嗎？【案件分析及建議】

1、本案中買方在沒有付款的情況下拿到提單提貨的情況可能有兩種：一是具體收件人并非銀行職員，其將提單取走后交給買方；二是托收行操作不規(guī)范,未收到款項即放單。

2、托收方式下的風險分析:

(1)托收屬于商業(yè)信用，銀行辦理托收業(yè)務時，既沒有檢查貨運單據正確與否或是否完整的義務，也沒有承擔付款人必須付款的責任。托收雖然是通過銀行辦理，但銀行只是作為賣方的受托人行事，并沒有承擔付款的責任，買方不付款與銀行無關。賣方向買方收取貨款靠的仍是買方的商業(yè)信用。

(2)代收行信用、操作問題帶來的風險:擅自放單

【案件分析及建議】

3、出口企業(yè)在貿易中可留意買方提出的與正常貿易操作不符的要求，警惕買方風險。如本案中買方提出A公司需在寄單時注明具體收件人，以方便單據交接；買方郵件通知由于只有2/3正本提單，銀行不予安排付款，需要求A公司寄出第三份提單等。

4、托收方式下，出口企業(yè)如因第三方的原因在未收到貨款的情況下即喪失對貨權的控制，可通過申請OA限額并按OA方式投保來轉嫁此類風險。案例啟示：選擇代收行也需謹慎代收行擅自放單原因：

1.代收行無國際結算經驗；

2.買方指定代收行并與之勾結；

3.買方向代收行擔保提貨；

4.一些國家銀行習慣上將DP當作承兌交單處理?？刂品绞剑?/p>

1.選擇選擇信譽良好、熟悉國際慣例的代收行；

2.明確托收指示；

3.了解進口國法律對DP性質的認定。

4.提示代收行必憑正本提單，否則保留對代收行的訴訟權利；案例2：承運人無單放貨

2011年11月，出口企業(yè)A與海外客戶B簽訂合同，D/P即期，F(xiàn)OB深圳，25萬美元；

2012年2月28日：A出運，按照B指示貨發(fā)最終買家C；

2012月3月12日：A通過中行寄單至買家B指定銀行；

2012年3月15日：貨物已到，提單未到；

2012年3月17日：B指示承運人放貨給C；

2012年3月28日：C收貨，由于經營不善，無力付款。思考承運人、B和C，誰要對A的損失承擔責任?誰的責任最大？A的漏洞在哪里？案例啟示：如何應對承運人風險？承運人無單放貨的原因：

1.運輸過程快而提單流轉慢造成提單延遲；

2.出口商未能及時交單；

3.FOB貿易術語下涉嫌欺詐的無單放貨?？刂品椒ǎ?/p>

1.可以自主選擇情況下，選擇信譽較好的承運人；

2.避免選擇F組貿易術語，可考慮C組貿易術語；

3.出運后及時交單。延伸閱讀：INCOTERMS術語的分類INCOTERMS2000INCOTERMS?2010

E組：啟運術語[EXW]F組：主運費未付術語[FCA、FAS、FOB]C組：主運費已付術語[CFR、CIF、CPT、CIP]D組：到達術語[DAF、DES、DEQ、DDU、DDP]延伸閱讀：F組貿易術語交貨：FCA：指定地點交承運人/買方指定的人FAS：裝運港買方指定的船邊

（將貨物置于碼頭或駁船上）FOB：裝運港買方指定的船上賣方買方運輸√保險√出口報關√進口清關√延伸閱讀：C組貿易術語CFR：CostandFreight(…namedportofdestination)成本加運費（……指定目的港）

CIF

：Cost,InsuranceandFreight(…namedportofdestination)成本、保險費加運費（……指定目的港）

CPT：CarriagePaidto(…namedplaceofdestination)運費付至（……指定目的地）

CIP

：Carriage,InsurancePaidto(…namedplaceofdestination)運費、保險費付至（……指定目的地）延伸閱讀：C組貿易術語交貨：CFR、CIF：在出口國裝運港的船上CPT、CIP：在出口國交付承運人賣方買方運輸√保險CIF、CIPCFR、CPT出口報關√進口清關√案例3：進口商無理拒收

珠海某國有出口企業(yè)與巴西買家A（華人企業(yè)）08年開始合作，30%預付，70%貨到付款，歷史合作中付款及時，從未拖欠；

2011年6月30日，雙方簽訂162萬美元合同，17%預付，83%貨到付款，分兩次發(fā)貨；7月25日，珠海企業(yè)發(fā)貨82萬美元，共9個貨柜；9月1日貨物到港，進口商表示市場不好，匯率變動暫無法支付貨款；10月30日，進口商仍無法支付貨款，要求出口商退還定金后辦理退貨手續(xù)，而離清關時限僅1個月……思考A企業(yè)應否退回定金？后續(xù)如何處理？案例啟示：拒收風險的應對

買家拒收原因：

1.市場行情發(fā)生變化；

2.買方銷售渠道受阻；

3.買方經營不善或財務困難或破產無力付款贖單；

4.進口國外匯短缺，購匯困難，影響進口資金籌措；

5.當地進口及退運手續(xù)繁瑣(如印度NoObjectionCertificate）控制方法：

1.增加預付款比例，以降低拒收風險（20%-70%）；

2.了解進口國的海關、法律及匯率變動情況；

3.控制發(fā)貨節(jié)奏，避免前款不清、后貨續(xù)發(fā)；

4.買家明確拒收，主動聯(lián)系新買方

5.出口產品為買方“量身定制”的產品或是涉及知識產權的產品轉賣性較差，此類產品轉賣需要事先在合同有約定單據選擇之失誤

Documentsagainstpayment=單據對抗付款如何選擇單據？海運提單是物權憑證原則的例外：記名提單、海運單當采用非海運運輸方式時，DP實則變?yōu)镺A案例4：“海運單”愛你不容易2011年初，A公司按照B公司指示將50萬美元貨物，以D/PATSIGHT直接發(fā)往最終買家澳洲C公司。應付款日后B稱由于C破產，未向其付款，因此拒絕對A履行付款義務。在B遲遲不付款，A準備退運時，得知C早已提貨，貨物已被列為破產財產。A委托律師要求B付款，B卻稱，按照原本設計的貿易流程，C在向其付款之前不會得到正本貨運單據，更不可能提貨，而由于A在發(fā)貨時使用了“海運單”，導致C不需出示正本單據就把貨提走。故B主張，是A的過失導致其失去對貨權的控制，難以收到貨款，并因此拒絕承擔付款責任。思考B的主張是否成立？案例啟示：物權憑證的重要性本案貿易雙方約定的付款方式為D/PATSIGHT，A在合同中設定此付款方式的目的在于把控貨權，控制交易風險。但由于出口企業(yè)在出貨時簽發(fā)的不是提單而是“海運單”，便導致C不需付款即可提貨，最終錢貨兩空。海運單是指證明海上貨物運輸合同和承運人接收貨物或者已將貨物裝船的不可轉讓的單證。海運單不具有物權效力，海運單上載明的收貨人無需憑正本單據，只需出示適當的身份證明就可以提取貨物。案例5：都是記名提單惹的禍A公司向新加坡B公司出口貨物一批，并通過代理商辦理托運，承運人為美國C公司。發(fā)運后，C簽發(fā)了兩票記名提單，提單承運人為C，收貨人為B。貨到目的港后，B沒有依約向A付款，其在沒有正本提單情況下，以C出具保函的方式提走了貨物。其后，A將C告上法庭，要求其承擔無單放貨責任，該案最終由最高人民法院做出判決。該案最終適用美國1936年《海上貨物運輸發(fā)》及1916年《聯(lián)邦提單法》；根據美國相關法律，記名提單不具有物權憑證效力；承運人有理由將貨物交付給記名提單上記名的收貨人，且承運人向記名提單的記名收貨人交付貨物時，不負有要求記名收貨人出示或提交記名提單的義務。案例啟示：提單的選擇適用提單：記名提單、指示提單、不記名提單；不同提單的定義和法律性質：指示提單、不記名提單具有物權效力；記名提單不具有物權效力；在使用記名提單的情況下，要留意考察提單背面的法律適用條款以及目的港的相關法律規(guī)定；與貨運代理、承運人等運輸責任人進行約定，讓其明確承諾要憑正本提單放貨，使約定優(yōu)于有關法律規(guī)定的使用；要審慎考慮是否使用記名提單。延伸閱讀：運輸單據性質一覽表種類英文名稱運輸合同貨物收據物權憑證航空運單AirWaybillOOX鐵路運單RailWaybillOOX公路運單RoadWaybillOOX快遞和郵寄收據Courier&PostReceiptOOX海運提單OceanorMarineB/LOO√DP風險防范-小結選擇信譽較好的承運人；選擇信譽較好、有國際結算經驗的代收行；正確選擇單據，以物權單證為首；關注買方市場情況變化及買方情況變化；接到買方明確的拒收函后，立即主動聯(lián)系新買方，不必立刻回應買方函電，讓已方無論是否能夠正常轉賣都處于有利地位；了解所在國海關清關及退運規(guī)定；警惕DP遠期風險風險轉嫁-投保DP