普華永道 -2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析

前言31.監(jiān)管處罰總體概覽42.監(jiān)管處罰類型和違規(guī)事由總體分析53.監(jiān)管罰單數(shù)量及罰款金額分析——按機構(gòu)類型94.監(jiān)管罰單數(shù)量及罰款金額分析——執(zhí)法機構(gòu)115.監(jiān)管處罰事由、依據(jù)分析及案例分析12普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析2中國證券業(yè)，作為我國金融市場的重要組成本部分，證券業(yè)相關(guān)機構(gòu)各自承載著資本配置、投資融資等功能，對我國經(jīng)濟穩(wěn)定和持續(xù)發(fā)展具有重要意義。近年來，證券市場經(jīng)歷了多次震蕩和異動，為進一步規(guī)范市場，2020年至今證券行政處罰力度持續(xù)加大，展示了我國監(jiān)管推動證券行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的決心。隨著我國證券期貨行業(yè)的監(jiān)管規(guī)定和自律規(guī)范不斷深化，公司治理、投行業(yè)務(wù)、資產(chǎn)管理、期貨衍生品等領(lǐng)域成為近期監(jiān)管關(guān)注和處罰的重點，處罰力度不斷加強。本文對中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)、上海證券交易所、深圳證券交易所、北京證券交易所及全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)披露的2024年第二季度證券和期貨機構(gòu)處罰信息進行統(tǒng)計、分析，并針對性地提出了改進建議，助力證券期貨公司了解監(jiān)管動態(tài)，發(fā)現(xiàn)自身問題所在，完善內(nèi)部控制，提高合規(guī)效率。普華永道中國普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析3罰單金額/數(shù)量涉及機構(gòu)數(shù)量行政處罰類型最高金額罰單2022年7月至2023年3月期間，該普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析4?2024年二季度證券期貨行業(yè)從業(yè)主體或相關(guān)責任人員受到經(jīng)濟處罰的原因主要?口頭警告共計154筆，從口頭警告罰單數(shù)量來看，占?其中，合規(guī)與公司管理業(yè)務(wù)領(lǐng)域的罰單數(shù)量占比約31.2%，位居罰單數(shù)量首位，具體處罰事由包括：合規(guī)管理機制不健全、有效性不足，人事安排、執(zhí)業(yè)資質(zhì)管理未有效執(zhí)行，未按照要求報送和披露；其次是投行業(yè)務(wù)領(lǐng)域，占比21.4%，具體處罰事由主要包括：未勤勉盡責，未按照要求報送和披露，合規(guī)管理機制不健全、有效性不足，不當陳述等；第三位是經(jīng)紀業(yè)務(wù)，占比18.2%，具體處罰事由包括：私下接受客戶委托買賣證31.2%違規(guī)提供融資便利21.4%31.2%違規(guī)提供融資便利21.4%違規(guī)交易證券5.2%2.6%0.12%99.88%普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析5112.在履行持續(xù)督導(dǎo)職責過程中，未能勤勉盡責，現(xiàn)場檢查工1普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析642普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析7?從2024年二季度被處罰證券期貨行業(yè)從業(yè)主體的類型來看，主要包括證券公司（73%）、期貨公司（17?從罰單數(shù)量來看，處罰涉及事由主要包括：未勤盡責，合規(guī)管理機制不健全、有效性不足，人事安排、執(zhí)業(yè)資質(zhì)管理未有效執(zhí)行，不當陳述，未按照要求報送和披露，投資者適當性管理未有效執(zhí)行，協(xié)議簽訂、業(yè)務(wù)留痕和資料歸檔未有效執(zhí)行，經(jīng)紀人、居間人管理有待加強，違規(guī)交易證券，廉潔從業(yè)風險防控機制不完善，子公司管理有待加強，信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待加強，違規(guī)交易證券，薪酬及考核機制不健全，監(jiān)管指標不滿足，利益沖突未能有效應(yīng)對，違規(guī)提供融資便利、關(guān)聯(lián)方合規(guī)管理機制不健全、有效性不足投資者適當性管理未有效執(zhí)行合規(guī)管理機制不健全、有效性不足投資者適當性管理未有效執(zhí)行9mm5m18普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析8?根據(jù)2024年二季度數(shù)據(jù)統(tǒng)計，證券公司在證券期貨行業(yè)從業(yè)主體中累計罰單總數(shù)最多，共計122筆，占比73%，位居第一；涉及到經(jīng)濟處罰約15719萬元。其中，約7346萬元的經(jīng)濟處罰為個人罰單、約8?按照罰單數(shù)量排序，證券公司二季度主要違規(guī)事由為：未勤勉盡責，合規(guī)管理機制不健全、有效性不足，未按照要求報送和披露，違規(guī)提供融資季度單筆罰款金額之最：00 570中國證券監(jiān)督管理委員會在2024年4月向某三家證券公司及三位上市公司人員開出15700萬元的罰單。處罰原因主該罰單為本季證券期貨從業(yè)機構(gòu)以及人員收到的最高額罰02024年二季度某頭部證券公司涉及13筆罰單，為單家罰單量之最，占據(jù)季度證券公司罰單11%。罰單包含個人處罰罰單、同一事件的多筆罰單，處罰方式包括為口頭警告和經(jīng)濟處罰，該公司受到的經(jīng)濟處罰約為698萬元。未勤勉盡責合規(guī)管理機制不健全、有效性不足未按照要求報送和披露不當陳述人事安排、執(zhí)業(yè)資質(zhì)管理未有效執(zhí)行未勤勉盡責合規(guī)管理機制不健全、有效性不足未按照要求報送和披露不當陳述人事安排、執(zhí)業(yè)資質(zhì)管理未有效執(zhí)行協(xié)議簽訂、業(yè)務(wù)留痕和資料歸檔未…投資者適當性管理未有效執(zhí)行廉潔從業(yè)風險防控機制不完善經(jīng)紀人、居間人管理有待加強違規(guī)交易證券子公司管理有待加強監(jiān)管指標不滿足薪酬及考核機制不健全違規(guī)提供融資便利信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待加強利益沖突未能有效應(yīng)對關(guān)聯(lián)方管理有待加強違規(guī)交易證券，19萬元5444111987某證券股份有限公司的合規(guī)與公司管理業(yè)務(wù)領(lǐng)域2024年二季度某證券公司僅合規(guī)與公司管理業(yè)務(wù)領(lǐng)域累:2違規(guī)提供融計罰單數(shù)量10筆，由北京監(jiān)管局披露。處罰原因一是長期未按規(guī)定如實向監(jiān)管機構(gòu)報送實際控制人持股比例、對子公司合規(guī)管控不足等；:2違規(guī)提供融普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析9?根據(jù)2024年二季度數(shù)據(jù)統(tǒng)計，期貨公司收到季度罰單數(shù)量28筆，占比17%，處罰方式均為口頭警告。從月度趨勢來看，期貨公司月度的罰單數(shù)量呈下降趨勢。4月份處罰事由為信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待加強，協(xié)議簽訂、業(yè)務(wù)留痕和資料歸檔未有效執(zhí)行，薪酬及考核機制不健全等事項；5月份罰單處罰事由集中在合規(guī)管理機制不健全、有效性不足，利益沖突未能有效應(yīng)對，不當陳述等事項；6月份罰單事由集中在信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待加強，合規(guī)管理機制不健全、有效性不足，子公司管季度罰單累計數(shù)量之最：某期貨有限公司2024年二季度某家期貨公司接連收到罰單4筆，為罰單數(shù)量最多的期貨公司。該期貨公司收到的罰單包含季度罰單累計數(shù)量之最：某期貨有限公司2024年二季度某家期貨公司接連收到罰單4筆，為罰單數(shù)量最多的期貨公司。該期貨公司收到的罰單包含機構(gòu)罰單1筆、個人罰單3筆。處罰方式均為口頭警告，處罰事由集中于薪酬及考核機制不健全、協(xié)議簽訂、業(yè)務(wù)留痕和資料歸檔未有效執(zhí)行、投資者適當性管理未有效執(zhí)行等。季度累計處罰事由之最①:多家期貨有限公司合規(guī)管理機制不健全、有效性不足2024年二季度期貨公司收到的罰單中共有10筆違規(guī)事由涉及合規(guī)管理機制不健全、有效性不足。該處罰事由總數(shù)50674月為各項處罰事由之首，為各項處罰事由之首，處罰原因包括公司風險管理不到位，內(nèi)部控制存在缺陷，營銷留痕不完整、對員工營銷活動合規(guī)管控不足，未能建立健全并持續(xù)完善覆蓋子公司及其業(yè)務(wù)的合規(guī)管理、風險管理和內(nèi)部控制體系，未健全并有效執(zhí)行自有資金投資運作制度和流程等。季度累計處罰事由之最②:多家期貨有限公司信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待加強2024年二季度期貨公司收到的罰單中共有8筆違規(guī)事由涉及信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待加強，處罰原因包括在生產(chǎn)系統(tǒng)上進行相關(guān)業(yè)務(wù)模擬測試，對公司個別次席交易系統(tǒng)存在的缺陷未能及時發(fā)現(xiàn)并采取相應(yīng)措施，上線前對系統(tǒng)功能測試不充分等。合規(guī)管理機制不健全、有效性不足信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待加強人事安排、執(zhí)業(yè)資質(zhì)管理未有效執(zhí)行合規(guī)管理機制不健全、有效性不足信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待加強人事安排、執(zhí)業(yè)資質(zhì)管理未有效執(zhí)行協(xié)議簽訂、業(yè)務(wù)留痕和資料歸檔未有效執(zhí)行未勤勉盡責薪酬及考核機制不健全未按照要求報送和披露 子公司管理有待加強利益沖突未能有效應(yīng)對投資者適當性管理未有效執(zhí)行不當陳述違規(guī)提供融資便利經(jīng)紀人、居間人管理有待加強865544333322普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析1044第二季度由地方監(jiān)管局披露罰單142筆，其中主要由上海監(jiān)管局披露罰單數(shù)量為34筆，其次為北京監(jiān)管局和江蘇監(jiān)管局，分別披露23筆罰單和18筆2024年二季度上海監(jiān)管局披露罰單數(shù)量達34筆，包含33筆口頭警告及1筆行政干預(yù)，涉及證券期貨行業(yè)從業(yè)主體19家。處罰原因涉及：未勤勉盡責，合規(guī)管理機制不健全、有效性不足，不當陳述，信息系統(tǒng)建設(shè)、管控有待2024年二季度北京監(jiān)管局披露罰單數(shù)量達23筆，包含19筆口頭警告及4筆行政處罰，涉及證券期貨行業(yè)從業(yè)主體5家。處罰不健全、有效性不足，未按照要求報送和披露，經(jīng)紀人、居間人管理有待2024年二季度中國證監(jiān)會披露罰單數(shù)量1筆，處罰總金額15700萬元，罰單總金額最高，涉及的證券期貨行業(yè)從業(yè)主體3家。處罰原因為違規(guī)提供融資2024年二季度北京監(jiān)管局披露罰單數(shù)量23筆，其中10筆為對同一事件作出的機構(gòu)處罰和相關(guān)責任人員處罰，其中對機構(gòu)作出監(jiān)管談話的行政監(jiān)管措施，對個人作出出具警示函、監(jiān)管談話以及認定為不適當人選的行政監(jiān)管措施。處罰原因涉及：合規(guī)管理機制不健全、有效性不足，未按照要求報送和披露，協(xié)議簽訂、業(yè)務(wù)留痕和資料歸檔未有效執(zhí)行，薪酬及考核機制普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析111-7.1條；《證券公司董事、監(jiān)事和高級管理人員任職資格監(jiān)管辦法》(證監(jiān)會令第88號)第五十三條第(八)項；《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法(2020年修訂)》第三十二條第一款；《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》（證監(jiān)會公告〔2020〕20號）第三十2足-?費用支出未制定內(nèi)部規(guī)定及限定標準,崗《上海證券交易所股票發(fā)行上市審核規(guī)則》第七十二措施實施辦法》；；《證券公司監(jiān)督管理條例》(國務(wù)院令第653號)第七十條；《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法(2020年修訂)》第三十二條第《證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)管理辦法》第四十三條等規(guī)定3-4-《上市公司自律監(jiān)管指引第12號——紀律處分實施標準（2024年修訂）》第四十四條；《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》（證監(jiān)會公告〔2020〕20號）第三十二5-《深圳證券交易所上市公司證券發(fā)行上市審核規(guī)級管理人員任職資格監(jiān)管辦法》(證監(jiān)會令第88號)第普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析126-?未能充分審慎履職、全面了解投資者情況；7-?投資顧問人員向投資者提供投資建議無合理依8-《期貨從業(yè)人員管理辦法》(證監(jiān)會令第4 9-?廉潔從業(yè)內(nèi)部控制制度不完善,對部分業(yè)務(wù)活動費用支出未制定內(nèi)部規(guī)定及限定標準,崗位制衡與內(nèi)部監(jiān)督失效,對責任人事后追責不到位； -?對子公司業(yè)務(wù)和投資行為管理不到位、對子公司合規(guī)管控不足等事項,反映出公司未能有效實?未能建立并持續(xù)完善覆蓋子公司及其業(yè)務(wù)的合規(guī)管理、風險管理和內(nèi)部控制體系；《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法》第三十二條；《證券公司合規(guī)管理試行規(guī)定》第二十六條第一款；《公開募集證券投資基金銷售機構(gòu)監(jiān)督管理辦法》第五十三條；《證券公司監(jiān)督管理條第七十條；《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第五十一條、-普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析13《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管(2020年修訂)》三十二條第一款；《證券公司合規(guī)管-?報酬支付與新開戶數(shù)量、客戶資產(chǎn)值、傭金等?營銷人員管理和考核機制缺失，營銷人員客戶《證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)管理辦法》第四十三條；《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法》第三十二條第一款；《期貨從業(yè)人員管理辦法》第二十九條；《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第一百零九條；《證券期-《證券期貨經(jīng)營機構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》（證監(jiān)會令第151號）第七十八條；《證券期第七十八條；《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》-?對從業(yè)人員及其配偶、利害關(guān)系人投資行為監(jiān)《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法(2020年修訂)》第三十二條；《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第一百零九條；《證券期貨經(jīng)營機構(gòu)及其工員廉潔從業(yè)規(guī)定》第十八條；《期貨從業(yè)人員管法》第二十九條；《期貨公司董事、監(jiān)事和高級利約15700萬元?變相規(guī)避限售期規(guī)定，在知悉客戶融券目的是?提供與投資者當時風險承受能力不匹配的融資-《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》（證監(jiān)會令第170普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析14重要處罰依據(jù)本季度監(jiān)管處罰主要引用最多的是《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法》和《《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法》《期貨公司監(jiān)督管理辦法》《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》《證券期貨投資者適當性管理辦法》《證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)管理辦法》《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》《證券期貨經(jīng)營機構(gòu)及其工作人員廉潔從業(yè)規(guī)定》《上海證券交易所紀律處分和監(jiān)管措施實施辦法》《證券期貨經(jīng)營機構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》《證券基金經(jīng)營機構(gòu)董事、監(jiān)事、高級管理人員及從業(yè)人員監(jiān)督管理辦法》《證券公司合規(guī)管理試行規(guī)定》《中華人民共和國證券法》《證券期貨業(yè)網(wǎng)絡(luò)和信息安全管理辦法》《上海證券交易所股票發(fā)行上市審核規(guī)則》《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》77664?《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法》對證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)從事證券投資顧問業(yè)務(wù)確向客戶提供證券投資顧問服務(wù)的人員，應(yīng)當具有證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格，并在中國證券業(yè)協(xié)會注冊登記為證券投評估客戶的風險承受能力，向客戶提供投資建議應(yīng)當提示潛在的投資風險，禁止以任何方式向客戶承諾或者保證投資收益。?《期貨公司監(jiān)督管理辦法》旨在規(guī)范和監(jiān)督期貨公司的運營和管理，確保市場秩序和投資者權(quán)益，針對期貨公司的資本充足、風險控制、內(nèi)部控制、信息披露、會計核算、業(yè)務(wù)開展等方面的規(guī)定和要求，強調(diào)期貨公司應(yīng)建立完善的風險普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析152023年以來，相關(guān)監(jiān)管部門針對證券期貨業(yè)信息化基礎(chǔ)建設(shè)、核心交易系統(tǒng)管控、數(shù)據(jù)治理體系優(yōu)化等多方面連續(xù)發(fā)布了多項制度及規(guī)范，敦促證券及期貨機構(gòu)積極提升信息技術(shù)水平、改善科技治理能力。本期，普華永道團隊選擇從信息系統(tǒng)建設(shè)及管理的角度來進行分享案例。?信息建設(shè)不完善，存在混用機房、設(shè)備登?未針對信息系用相關(guān)功能進行技術(shù)和業(yè)務(wù)?未按要求向監(jiān)管部門報告相關(guān)網(wǎng)絡(luò)安全事件，應(yīng)急處置和報告程序存在不足。升級、持續(xù)提升信息技術(shù)治理能力，根據(jù)自身業(yè)務(wù)需求和戰(zhàn)略需運維、效益分析等全生命周期、全技術(shù)領(lǐng)域的管理體系，合理統(tǒng)人才、信息資產(chǎn)、數(shù)據(jù)資源等信息資源，持續(xù)提高技術(shù)架構(gòu)、研質(zhì)量；積極推進搭建高可用基礎(chǔ)架構(gòu)，持續(xù)強化現(xiàn)代信息技術(shù)對域開展全面的制度流程梳理工作，厘清信息技術(shù)管理關(guān)鍵活動的分析等環(huán)節(jié)的審查機制；重點關(guān)注可能影響業(yè)務(wù)連續(xù)性和數(shù)據(jù)安全響應(yīng)機制和組織級應(yīng)急響應(yīng)管理機制，明確應(yīng)急處置領(lǐng)導(dǎo)小小組、相關(guān)業(yè)務(wù)部門的內(nèi)部工作流程，針對不同重要等級的相關(guān)信息系統(tǒng)按預(yù)期及時恢復(fù)運行；推動系統(tǒng)集群高可用建運維自動化技術(shù)，實現(xiàn)重要信息系統(tǒng)變更的標準化、自動化強安全意識培訓(xùn)、做好安全全局性建設(shè)，提升信息技術(shù)管理應(yīng)對能力，并鼓勵管理團隊、業(yè)務(wù)團隊、信息技術(shù)團隊通力普華永道|2024年二季度證券期貨行業(yè)監(jiān)管處罰分析162024年，在