短線實戰(zhàn)技法【精制材料】

1、短線實戰(zhàn)技法,瑞達期貨,1,行業(yè)相關(guān),主講嘉賓,張?zhí)煊拢喝疬_期貨南昌營業(yè)部總經(jīng)理.1992年進入股市，曾歷任證券投資分析師和證券私募操盤手，1998年進入期貨市場，具備證券和期貨雙重執(zhí)業(yè)資格,曾獨立過擔(dān)任多家上市公司的期貨投資顧問,有非常豐富的實戰(zhàn)經(jīng)驗和較高的理論水平,2,行業(yè)相關(guān),3,行業(yè)相關(guān),投資中的困惑？,4,行業(yè)相關(guān),成為市場贏家必備的素質(zhì),有一位先哲曾說過這樣一句話：在投資市場中獲勝，這無關(guān)乎聰明才智，全在于投資者的方法、原則和態(tài)度。 投資中最重要的素質(zhì)是鐵的執(zhí)行力 鐵的執(zhí)行力包括以下三方面的內(nèi)容：嚴格止損、嚴格控制和嚴格過程。 鐵的執(zhí)行力是靠練出來的！,5,行業(yè)相關(guān),在交易中你是否

2、問了以下問題,你仔細而深入地研究盤面了嗎？你發(fā)現(xiàn)市場上機會品種的蛛絲馬跡了嗎？你在機會品種的機會信號是什么？當機會信號出現(xiàn)時，你會選擇毫不猶豫地建倉嗎？初始倉位是多少？目標位是多少？止損位是多少？止盈位大體又是多少？ 問題的關(guān)鍵在于，你有自己的操盤理念嗎？你有自己的做盤方法嗎？你有出局的原則嗎？,6,行業(yè)相關(guān),成功交易的四個組成部分,價格預(yù)測 （買還是賣？） 確定入市和出市點（何時買或者賣？），進場后的止損在什么地方？目標位在什么地方？是否符合3：1的贏虧對比？ 資金管理 （投入多少？） 正確了怎么加倉或者止贏？錯了怎么處理？,7,行業(yè)相關(guān),我們的交易應(yīng)該從短線開始嗎？,不積跬步，無以成千里

3、風(fēng)險控制的原則 市場的特殊性 知行合一是投機的最高境界 ,不經(jīng)過成百上千次的短線訓(xùn)練,根本不可能做到學(xué)以致用,8,行業(yè)相關(guān),短線交易怎么開始？,從T+0開始，從分時圖開始，初步掌握單邊行情/突破行情/假突破行情/震蕩行情的實戰(zhàn)技法 從對過往交易的復(fù)盤開始 從計劃開始，強化順勢加倉/止損/止贏的操作原則 要求：在交易的第一個階段，開盤前15分鐘和收市前15分鐘不參與,9,行業(yè)相關(guān),復(fù) 盤,將所有的品種主力合約認真瀏覽一遍（如果是股票，就看分類指數(shù)），分析以下它們目前的狀態(tài)：長中短期趨勢是怎樣的？目前是處于哪個級別的趨勢或箱體中？ 哪些品種趨勢最強？哪些品種走勢較弱？是否有符合自己交易機會的品種？

4、,10,行業(yè)相關(guān),復(fù)盤訓(xùn)練,如果市場有機會的話，交易采取順勢策略還是逆勢策略？是日內(nèi)短線還是波段？什么時間、什么點位入市？打算建立多大倉位？目標價位是多少？大概多久能運行到目標價位？入市后的壓力和支撐在哪里？什么情況下確定自己是錯了？如果止損是全部執(zhí)行還是分批執(zhí)行？是在盤中還是收盤執(zhí)行？退出后是否有反向操作的可能？,11,行業(yè)相關(guān),看盤訓(xùn)練,實盤中主要是跟蹤你的持倉品種的實時走勢，明確了解其當日開、收、最高、最低的具體含義；分析盤中多頭與空頭的實力情況、目前盤中的壓力和支撐在哪里、量價關(guān)系是否正常？今天市場參與的熱情如何？和自己開盤前的分析是否相符？在整個看盤期間，自己的情緒是怎樣的？是否受到

5、盤中干擾而改變了交易思路？,12,行業(yè)相關(guān),實戰(zhàn)訓(xùn)練,實戰(zhàn)是對你的知識、技巧和心理素質(zhì)的最好檢驗，必須在游泳中學(xué)會游泳。 執(zhí)行力和紀律性需要在實戰(zhàn)中得以深化。 盤感是練出來的而不是學(xué)出來的 要求：在第一階段，盡量輕倉小量，快進快出，除非市場已經(jīng)出現(xiàn)了明顯的趨勢行情,13,行業(yè)相關(guān),短線戰(zhàn)法,當行情處于震蕩的階段，就一定使用“夾板”模式（逆勢策略） 當行情處于拉升、殺跌階段，適用使用“追漲殺跌”模式（順勢策略） 假突破的運用模式（反向2B策略）,14,行業(yè)相關(guān),15,行業(yè)相關(guān),我們通?？偸菓?yīng)該選擇“趨勢還將繼續(xù)”這一邊，只要這樣的勝算才會大些，而惟有發(fā)生確鑿無疑反轉(zhuǎn)信號，我們才能判斷一個既定趨勢

6、已經(jīng)終結(jié) 杰西.利弗摩爾說：“要在投機市場賺錢，必須在正確的時機做正確的事情”。即使一個人在大趨勢的開始就判斷正確，最好也要等到走勢確定時，再入場操作。,16,行業(yè)相關(guān),17,行業(yè)相關(guān),支撐與阻擋水平的角色互換,18,行業(yè)相關(guān),常見的支撐阻力位的研判方法,前期的高點、低點； 重要成交密集區(qū)所處的價位（在支撐區(qū)和阻力區(qū)交易越久，成交量越活躍，該區(qū)域就越重要） ；重要百分比回轍位；價格缺口大陽線大陰線的頂部、底部、半分位；,19,行業(yè)相關(guān),趨勢在實戰(zhàn)中的運用,做趨勢的朋友 順應(yīng)中等趨勢的方向交易 在上升趨勢中，乘跌在支撐處買入，在下降趨勢中，逢漲在阻力位賣出,20,行業(yè)相關(guān),出入信號五法則,1、上

7、升趨勢買進，下跌趨勢賣出2、支撐位買進，阻力位賣出3、向上突破買進，向下突破賣出4、向上假突破賣出，向下突破買進 5、在橫盤趨勢停頓的下沿買進，上沿賣出,21,行業(yè)相關(guān),順勢法則（T+0）,在分時圖上，如果價格主要在均線上方運行，以支撐位買（做多）為主 在分時圖上，如果價格主要在均線下方運行，以阻力位賣（做空）為主 在分時圖上，如果價格在均線上下方漂忽不定，按照“夾板”模式對待 耐心等待和把握突破及假突破行情,22,行業(yè)相關(guān),夾板法則,23,行業(yè)相關(guān),夾板(震蕩)行情的特征,價格通常運行在一個特定的支撐與阻力的區(qū)間； 在K線圖表上，陰線和陽線交替出現(xiàn)； 成交量呈現(xiàn)不規(guī)則地放大和縮??； 均線有走

8、平的傾向，且錯綜纏繞； 成交量有漸趨萎縮的特征。,24,行業(yè)相關(guān),震蕩行情中的對策,市場通常耗費大約70的時間運行于震蕩行情中,歷史反復(fù)證明，市場在發(fā)生有效突破之前將反復(fù)試探整理邊界平均3次5次 沿支撐和壓力線做高拋低吸，也可只做日內(nèi)超短線行情 值得一提的是，窄幅震蕩市場的末端，市場往往以縮量的方式為震蕩畫上句號，然后展開強烈的趨勢行情！,25,行業(yè)相關(guān),夾板的運用,夾板上軌賣出，下軌買進 夾板通常為持續(xù)形態(tài)，但長時間、疲弱、沉緩的夾板一旦出現(xiàn)在價格底部區(qū)域則很可能產(chǎn)生反轉(zhuǎn)。 夾板的安全最小測量規(guī)則由寬度給出。價格走出形態(tài)的點數(shù)，至少應(yīng)該達到形態(tài)自身的頂部線和底部線之間點數(shù)距離。當然，價格很可

9、能走得更遠。一般來講，每次抵達最小預(yù)測數(shù)都會產(chǎn)生反彈或回撤。 上界線被突破后則可能形成支撐，下界線被突破后則可能形成壓力。夾板本身對未來價格走勢具有支撐和壓力的作用。,26,行業(yè)相關(guān),突破法則,27,行業(yè)相關(guān),突破在實戰(zhàn)中的運用,有效突破震蕩區(qū)間的高點，買進 有效突破震蕩區(qū)間的低點，賣出 在重要成交密集區(qū)交易越久，成交量越活躍，該區(qū)域就越重要，有效突破后往往是大機會的來臨！,28,行業(yè)相關(guān),突破在倫銅中的運用,29,行業(yè)相關(guān),假突破的2B法則,30,行業(yè)相關(guān),倫銅的實例,31,行業(yè)相關(guān),突破信號的過濾器,價格過濾器：以價格突破的幅度為標準，股票市場一般為3%，期貨市場一般為1%。 時間過濾器：

10、以價格突破后時間為標準，一般采用三天或者是兩天原則(含突破日)。 成交量過濾器：在向上突破時，必須伴隨著成交量的大幅增加。而向下突破時則不一定需要成交量增加，但須留意觀察以后兩至三天的走勢方可確定。,32,行業(yè)相關(guān),保障資本,你首先必須以保本為第一要務(wù)，在保本的基礎(chǔ)上再考慮怎樣賺錢。 保本的辦法只有三個：一是快速止損；二是別一次下注太多；三是分散投資。,33,行業(yè)相關(guān),關(guān)于止損,不止損的后果：淺套深套長套巨虧出場 賺錢的公式？ 虧錢不等于失敗，虧小錢是成功交易的必然組成部分,34,行業(yè)相關(guān),止損類型,1、資金止損 2、技術(shù)止損,35,行業(yè)相關(guān),止損規(guī)則,任何一筆交易風(fēng)險都控制在低于總金額的2%

11、-5%的水平，保護本金不受重大損失 保護浮動盈利不化為烏有,36,行業(yè)相關(guān),技術(shù)性止損,37,行業(yè)相關(guān),資金管理的要訣,從風(fēng)險方面理解資金管理 從資金總量方面理解資金管理,38,行業(yè)相關(guān),追求優(yōu)異,確定報償一風(fēng)險比:3比1 讓贏利充分增長，把虧損限于小額 止贏,39,行業(yè)相關(guān),順勢而為,關(guān)于趨勢的方向和類型 趨勢中的辯證法 趨勢是你永遠的朋友,40,行業(yè)相關(guān),一致性的交易,計劃你的交易，交易你的計劃 贏利和正確能夠劃等號嗎？ 應(yīng)該忘掉你的入場價嗎？ 進場和出場的依據(jù)保持一致,41,行業(yè)相關(guān),心態(tài)與意志力,甘做孤獨者，保持足夠的耐心和自制力 永遠保持對市場的敬畏 紀律和執(zhí)行力永遠是投資中最重要的

12、力量,42,行業(yè)相關(guān),切忌一 滿倉操作,期市有句俗話滿倉者必輸！滿倉操作雖然有可能使你快速增加財富，但更有可能讓你迅速暴倉。事事無絕對，即便是基金也不可能完全控制突發(fā)事件和政策面或消息面的影響。財富的積累是和時間成正比的，這是國內(nèi)外期貨大師的共識?？啃≠Y金盈取大波段的利潤，資金曲線的大幅度波動，其本身就是不正常的現(xiàn)象，只有進二退一，穩(wěn)步拉升方為成功之道。 防范方法：絕不滿倉，以防補倉或其他情況的發(fā)生。,43,行業(yè)相關(guān),切忌二 停板開反向倉,很多新投資者，喜歡在停板的時候開反向倉，雖然有時運氣好能夠僥幸獲利，但這是一種非常危險的動作，是嚴重的逆勢行為，一旦遇到連續(xù)的單邊行情便會被強行平倉，直至暴

13、倉。 防范方法：絕不在停板處開反向倉。,44,行業(yè)相關(guān),切忌三 不認輸,很多投資者就是犟脾氣，做錯了從不認輸，不知在第一時間解決掉手中的錯單，以至讓錯誤不斷地延續(xù)，后果可想而知。“我就是不信它不漲，我就是不信它下不來”這種心態(tài)萬萬要不得。 防范方法：承認自己有錯的時候，不存僥幸心理，堅決在第一時間止損。,45,行業(yè)相關(guān),切忌四 測頂測底,有些投資者總是憑主觀判斷市場的頂部和底部，結(jié)果是被套在山腰，砍也砍不動了，最終導(dǎo)致大虧的結(jié)局。 防范方法：順勢而為；絕不測頂測底，堅決做一個市場趨勢的跟隨者。,46,行業(yè)相關(guān),切忌五 盲目跟風(fēng)，聽小道消息,不能否認期貨市場中有主力，但無法肯定你跟隨的那個主力就

14、一定能贏，主力也通常會釋放一些假消息來迷惑散戶。 防范方法：期貨市場中始終都是虛實結(jié)合的，不要輕信小道消息，掌握科學(xué)的交易策略，并根據(jù)市場階段不斷調(diào)整策略。,47,行業(yè)相關(guān),切忌六 持倉綜合癥,這是投資者的一種通病，“癥狀”表現(xiàn)為：當手中無單時手癢閑不住，非要下單不可；手中有單又恐慌，一旦市場朝反方向運作，就不知如何是好；認為機會不斷，總是想不停地操作，結(jié)果越做越賠，越賠越做。究其原因，主要是因為沒有良好的技術(shù)分析方法作為后盾，心中沒底。殊不知休息也是一種操作方法。 防范方法：守株待兔，獵豹出擊；市場無機會便休息，有機會果斷跟進；止盈止損堅決執(zhí)行。,48,行業(yè)相關(guān),關(guān)于瑞達,1.全國首批通過中國金融期貨交易所業(yè)務(wù)系統(tǒng)壓力測試，達到全面結(jié)算/特別結(jié)算會員技術(shù)要求的期貨公司；2.全國第三家獲得金融期貨經(jīng)紀業(yè)務(wù)資格的期貨公司 3.全國首批取得中國金融期貨交易所會員資格的十家期貨公司之一 4.開通交通銀行、工商銀行、建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行的全國銀期轉(zhuǎn)賬系統(tǒng) 5.目前國內(nèi)營業(yè)網(wǎng)點最多、市場交易量最大的期貨公司之一,49,行業(yè)相關(guān),瑞達的優(yōu)勢,歷史悠久，管理規(guī)范 強大的信息優(yōu)勢與研發(fā)能力 專業(yè)培訓(xùn)與點對點服務(wù)結(jié)合 瑞