EPC總承包項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理

1、EPC 總承包項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理一、EPC 合 同所謂 EPC 合同，即設(shè)計(jì)-采購(gòu)-施工合同，是一種包括設(shè)計(jì)、設(shè)備采購(gòu)、施工、安裝和調(diào) 試，直至竣工移交的總承包模式。這種合同模式起源于 20 世紀(jì) 60 年代。傳統(tǒng)承包模式中， 材料與工程設(shè)備通常是由項(xiàng)目總承包單位采購(gòu)， 但業(yè)主可保留對(duì)部分重要工程設(shè)備和特殊材 料的采購(gòu)權(quán)。在 EPC 合同模式下，承包商的工作范圍包括設(shè)計(jì)(engineering)，工程材料和設(shè)備的采購(gòu)( procurement )以及工程施工( construction )直至最后竣工，并在交付業(yè)主時(shí) 能夠立即運(yùn)行。從 EPC 的實(shí)踐看，即使業(yè)主付出的合同價(jià)格要高一些，甚至高出很多，

2、他們?nèi)栽敢獠捎眠@種由承包商承擔(dān)大部分風(fēng)險(xiǎn)的做法。 對(duì)承包商來說， 雖然這種合同模式的風(fēng)險(xiǎn)較大， 只要 有足夠的實(shí)力和高水平的管理，就有機(jī)會(huì)獲得較高的利潤(rùn)。雖然使用 EPC 合同承包商可以獲得更大的利潤(rùn)，但是承包商卻不得不面對(duì)比傳統(tǒng)承包合 同下大得多的風(fēng)險(xiǎn)，分析清楚 EPC 工程總承包項(xiàng)目下風(fēng)險(xiǎn)的成因，采用何種策略化解這些風(fēng)險(xiǎn)就成了承包商不得不認(rèn)真思考的問題。二、EPC目的風(fēng)險(xiǎn)成因總體來說，EPC 項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的成因也可分為三類：客觀風(fēng)險(xiǎn)成因，道德風(fēng)險(xiǎn)成因，技術(shù)能 力不足風(fēng)險(xiǎn)成因和心理風(fēng)險(xiǎn)成因。(一) 客觀風(fēng)險(xiǎn)成因(1)自然災(zāi)害成因。EPC 工程工期長(zhǎng)，遭遇各種自然災(zāi)害的機(jī)會(huì)極大。(2)社會(huì)政治成因

3、。戰(zhàn)爭(zhēng)和內(nèi)亂。這可能使建設(shè)項(xiàng)目終止或毀約，或者建設(shè)現(xiàn)場(chǎng)直 接遭受戰(zhàn)爭(zhēng)的破壞，而使承包商和業(yè)主都遭受損失。國(guó)有化、征用、沒收外資。這往往使 項(xiàng)目的外方業(yè)主蒙受重大損失。EPC 工程總承包項(xiàng)目合同履行過程中，項(xiàng)目所在國(guó)法律、政策發(fā)生變化，可能使承包商承擔(dān)額外的責(zé)任，造成較大的履約風(fēng)險(xiǎn)。( 3)經(jīng)濟(jì)成因。1匯率浮動(dòng)。 業(yè)主對(duì)承包商的付款都是承包商所在國(guó)以外的貨幣， 這就便承包商不得不 承擔(dān)國(guó)際市場(chǎng)匯率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。2通貨膨脹。通貨膨脹使工程造價(jià)大幅度高，承包商承包合同多數(shù)都為固定總價(jià)條款，必然使承包商承擔(dān)額外支付的風(fēng)險(xiǎn)。3衡平所有權(quán) (EQUTTYOWNERSHIR承包商在自己國(guó)家以外的國(guó)家承包EPC

4、 項(xiàng)目必須了解和熟悉各個(gè)不同國(guó)家“衡平法”原則保護(hù)其所有權(quán)的規(guī)定。例如，在承包工程萬面，有些國(guó)家規(guī)定外因公司的投標(biāo)價(jià)格必須比當(dāng)?shù)毓镜耐稑?biāo)價(jià)低若干百分點(diǎn)才能將該工程授予 外國(guó)公司， 或者規(guī)定外國(guó)公司必須與當(dāng)?shù)毓韭?lián)合才能參加投標(biāo)。（二）道德風(fēng)險(xiǎn)成因（ 1）業(yè)主不付款或拖延付款。某些國(guó)家在財(cái)力枯竭的情況下，對(duì)政府的工程項(xiàng)目簡(jiǎn)單 地廢棄合同并宣布拒付債務(wù)。 一些 EPC 工程項(xiàng)目的業(yè)主可以采取多種方法來故意推遲己完工 工程付款。拖延支付和扣留最后一筆工程質(zhì)量保證金，也是承包工程中經(jīng)常碰到的事情。（2）分包商故意違約。 有的分包商， 在項(xiàng)目分包階段， 故意報(bào)出低價(jià)， 一旦授標(biāo)給他， 他則利用各種可能

5、的手段，尋求漲價(jià)，甚至以工程質(zhì)量或工期作為要挾承包商的手段，承包 商一旦處理不當(dāng)，就使承包商面臨工程質(zhì)量不合格或工期拖延從而招致對(duì)業(yè)主承擔(dān)違約或支 付額外費(fèi)用的風(fēng)險(xiǎn)。（3）承包商參與工程的各級(jí)管理人員有不誠(chéng)實(shí)或違法行為。這必然對(duì)工程的質(zhì)量、進(jìn) 度、成本等造成不良影響，使承包商面臨支付額外費(fèi)用或承擔(dān)違約責(zé)任的風(fēng)險(xiǎn)。（三）技術(shù)能力不足或心理因素的風(fēng)險(xiǎn)成因由于承包商技術(shù)能力薄弱，缺乏管理人才和經(jīng)驗(yàn)或者籌集資金的能力不足，或者承包商 和其分包商都具備履行合同的技術(shù)、 財(cái)務(wù)、認(rèn)知和管理能力但由于其主觀重視不夠或其它原 因，而對(duì)工程中的任何一部分疏忽大意、 過失、或不夠謹(jǐn)慎小心等行為，也是給承包商增加 風(fēng)

6、險(xiǎn)發(fā)生的機(jī)率或擴(kuò)大發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)事件的損失程度的因素。三、EPC目可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)損失1、經(jīng)濟(jì)損失（1）承包商因履行了合同責(zé)任范圍外的責(zé)任義務(wù)或?yàn)楸苊夥浅邪趟鶓?yīng)承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)而 造成額外成本支出。（2）業(yè)主付款拖延或拒付部分或全部合同款：1由于承包商違約導(dǎo)致的業(yè)主不付款或遲付款；2由于業(yè)主的原因而由承包商承擔(dān)其不付款或遲付款；3由于合同以外第三者的影響而導(dǎo)致業(yè)主對(duì)承包商的不付款或遲付款，如分包商違約4承包商與業(yè)主都無法預(yù)見和控制的意外事件的發(fā)生而導(dǎo)致的業(yè)主不付款或遲付款。2、企業(yè)信譽(yù)、信用損失如由于某種原因?qū)е鹿拘抛u(yù)受損， 如被業(yè)主。 金融機(jī)構(gòu)列入黑名單等。 這種風(fēng)險(xiǎn)對(duì)承 包商的經(jīng)營(yíng)管理工作帶來極大的

7、負(fù)面影響，甚至使其面臨破產(chǎn)的危險(xiǎn)。四、EPC目的風(fēng)險(xiǎn)管理般地說，承包商企業(yè)對(duì) EPC 工程總承包項(xiàng)目管理程序分為三個(gè)階段:風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、 風(fēng)險(xiǎn)分析、風(fēng)險(xiǎn)控制和處理。1、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別是指承包商企業(yè)對(duì)所承包的 EPC 工程項(xiàng)目可能遇到的各種風(fēng)險(xiǎn)的類型和產(chǎn)生 原因進(jìn)行判斷分析， 以便承包商對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析、 控制和處理。 這個(gè)階段的風(fēng)險(xiǎn)管理的主要 任務(wù)，一是判斷承包商在 EPC工程總承包項(xiàng)目中存在著什么風(fēng)險(xiǎn)；二是找出風(fēng)險(xiǎn)的成因。 承包商對(duì)每個(gè)具體項(xiàng)目所要面臨的風(fēng)險(xiǎn)及其成因的分析應(yīng)分三步進(jìn)行：（1）了解項(xiàng)目本身的一些情況，如項(xiàng)目來源，項(xiàng)目資金來源、項(xiàng)目技術(shù)水平、有關(guān)標(biāo)準(zhǔn)要 求、工期、 承包商的工作范圍和

8、業(yè)主的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)范圍等等這些資料，同時(shí)更重要的還應(yīng)了解項(xiàng)目的背景資料、業(yè)主的資信情況等，對(duì)上述材料的分析，可以發(fā)現(xiàn)很多具體的風(fēng)險(xiǎn)成因。（2）風(fēng)險(xiǎn)的形式估計(jì)。風(fēng)險(xiǎn)的形式估計(jì)就是要明確項(xiàng)目的目標(biāo)，采用的策略、方法及 實(shí)現(xiàn)項(xiàng)目目標(biāo)的手段和資源以確定是否適應(yīng)項(xiàng)目及其環(huán)境的變化。（3）風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的結(jié)果。風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別之后要把結(jié)果整理出來，寫成書面報(bào)告，為風(fēng)險(xiǎn)分析、 風(fēng)險(xiǎn)控制和處理做準(zhǔn)備。 風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的結(jié)果應(yīng)至少包括下列內(nèi)容： 風(fēng)險(xiǎn)來源、 風(fēng)險(xiǎn)的分類或分 組、風(fēng)險(xiǎn)特征、對(duì)項(xiàng)目管理的要求。在對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別技術(shù)方面，主要有德爾菲法又叫專家意見法、專家會(huì)議法（和前一種統(tǒng) 稱集體經(jīng)驗(yàn)法） 、故障樹法和篩選 監(jiān)測(cè) 診斷法等方法。

9、2、風(fēng)險(xiǎn)分析EPC 工程承包中對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)分析評(píng)價(jià)主要從以下幾個(gè)方面進(jìn)行：（1）政治?？疾旃こ趟趪?guó)家的政治局勢(shì)是否穩(wěn)定；研究其與鄰近國(guó)家的，考察潛在 的戰(zhàn)爭(zhēng)危險(xiǎn)，研究其國(guó)內(nèi)政治派別， 民族，宗教糾紛的歷史與，分析國(guó)內(nèi)政治斗爭(zhēng)的發(fā)生及 后果。（ 2）經(jīng)濟(jì)?？疾旃こ添?xiàng)目所在國(guó)家的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)，國(guó)家預(yù)算，建設(shè)規(guī)模以及能力，研究 其財(cái)政政策和貨幣政策，考察其外匯管理體制，以及對(duì)外資的與管理辦法等。（3）市場(chǎng)?？疾旃こ添?xiàng)目所在國(guó)家主要生產(chǎn)和生活物資近幾年的價(jià)格浮動(dòng)趨勢(shì)，研究 其通貨膨脹情況，研究其建筑市場(chǎng)發(fā)展?fàn)顩r， 國(guó)際承包公司和本國(guó)工程公司已承包工程的價(jià) 格水平和支付條件等。度，標(biāo)準(zhǔn)的要求。（5）合同。研究

10、招標(biāo)文件的一般合同條件和特殊條件，并將這些條件同國(guó)際通用的合（4）業(yè)主。 調(diào)查擬投標(biāo)項(xiàng)目業(yè)主的情況了解統(tǒng)一業(yè)主的其他項(xiàng)目的管理與支付的情況，政府或私人的） ，了解其資金來源及可靠程度，研究業(yè)主的監(jiān)理工程能力以及其對(duì)質(zhì)量； 進(jìn)同條件進(jìn)行對(duì)比研究，分析其差異，重點(diǎn)研究合同條件中的支付條款，稅收，外匯，價(jià)格調(diào) 整等條款，分析其有關(guān)各種限制性說明等等。（6）自然條件。調(diào)查擬投標(biāo)項(xiàng)目的向現(xiàn)場(chǎng)條件，包括外部條件（如道路，供水，供電，通訊及交通運(yùn)輸?shù)龋?，地形，地質(zhì)，水文，地震，氣象以及周圍的環(huán)境條件，特別要考察建 設(shè)地區(qū)的自然災(zāi)害歷史，如洪水、沙暴、干早等等。通過以上各個(gè)方面調(diào)查研究，分析發(fā)生各種風(fēng)險(xiǎn)的可

11、能性及危害程度，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)做出客觀 的綜合評(píng)價(jià)，為制定和采取減輕和轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的措施提供依據(jù)。在 EPC 工程總承包項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)分析方法方面，各企業(yè)主要采用經(jīng)驗(yàn)估計(jì)法、概率分析法、 敏感分析法等萬法來衡量不同的風(fēng)險(xiǎn)及對(duì)風(fēng)險(xiǎn)采取不同的對(duì)策。3、風(fēng)險(xiǎn)控制和處理風(fēng)險(xiǎn)控制和處理的基本方法主要有風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移、風(fēng)險(xiǎn)分散和風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。（ 1）風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防是指事先采取相應(yīng)措施，防止風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，它是處理風(fēng)險(xiǎn)的一種主要方 法。（ 2）風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移是指企業(yè)以某種方式將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給他人承擔(dān)。一般來說主要有三種途徑：一是將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給客戶， 比如承包商利用分包合同或采購(gòu)合同轉(zhuǎn)移自身承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。 二是將 風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給擔(dān)保人， 比如賣方信貸項(xiàng)目

12、要求業(yè)主提供銀行保函。 三是將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)公司， 一旦發(fā)生損失則保險(xiǎn)公司承擔(dān)一部分風(fēng)險(xiǎn)。（ 3）風(fēng)險(xiǎn)分散分為外部分散和內(nèi)部分散兩種，外部分散是指企業(yè)通過同外部企業(yè)合作，將風(fēng)險(xiǎn)分散到外部去，從而減少其風(fēng)險(xiǎn)損失額。如聯(lián)合體投標(biāo)，就是將項(xiàng)目的整體風(fēng)險(xiǎn)，分 散給多個(gè)主體承擔(dān)，而降低單個(gè)主體承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部分散是指企業(yè)通過調(diào)整內(nèi)部資金結(jié)構(gòu)， 將有些項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)損失分?jǐn)偟搅硗庖恍╉?xiàng) 目上去，從整體上調(diào)整一定時(shí)期內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)損失率。（4）風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)是指企業(yè)以自身的財(cái)力來負(fù)擔(dān)未來可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)損失。風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)包括兩方面的內(nèi)容： 一是承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)， 二是自保風(fēng)險(xiǎn)。 承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)和自保風(fēng)險(xiǎn)都是 由承包商自身的財(cái)力來補(bǔ)償風(fēng)險(xiǎn)損失， 其區(qū)別主要在于自保風(fēng)險(xiǎn)需要建立一套正式的實(shí)施計(jì) 劃和一筆特定的基金。 當(dāng)損失發(fā)生時(shí)， 直