世界鋼鐵工業(yè)的發(fā)展及對鐵礦石的需求分析

1、木期聚毎2004年粗鋼產(chǎn)量,百萬噸占世界總產(chǎn)量的比例，2004年進口海運鐵礦石,百萬噸占世界海運鐵礦石總量的比例,%中國歐盟 25 國 前蘇聯(lián) 日本 美國 韓國 合計 世界總 計 1053表12004年世界鋼鐵主要生產(chǎn)和海運鐵礦石進口國家（資料來源：Baffinland、世界鋼產(chǎn)量情況據(jù)國際鋼協(xié)（IISI統(tǒng)計,2004年世界鋼產(chǎn)量達到10.548億噸，這是人類歷史上鋼 產(chǎn)量首次突破10億噸。2004年世界鋼產(chǎn)量增長了大約1.1億噸，其中中國的鋼產(chǎn)量 增長為5234萬噸占世界鋼產(chǎn)量增長量的47.73%。進入新的世紀后，世界鋼產(chǎn)量的增長主要來自于中國產(chǎn)量的增長。以2004年為例,當年世界鋼產(chǎn)量的增

2、長率為11.60%但除中國產(chǎn)量之外的增長率為 7.91%。2005年更是如此，受世界鋼鐵市場價格下降的影響，世界主要鋼生產(chǎn)國和地區(qū)都采取了限產(chǎn)保價的措施，這就使得2005年世界鋼產(chǎn)量的增長主要來自于中國。據(jù)國際鋼協(xié)統(tǒng)計,2005年11月，世界61個國家和地區(qū)的鋼產(chǎn)量總計增長 4.1%但除中國外的鋼產(chǎn)量為下降1.2%。2005年前11個月世界粗鋼產(chǎn)量增長率為6.1%但除中國外，世界產(chǎn)量為減少0.9%,除中國外的鋼產(chǎn)量減少了大約610萬噸。盡管世界很多國家和地區(qū)都在生產(chǎn)鋼鐵，但世界鋼鐵生產(chǎn)，并對世界海運鐵礦石產(chǎn)生影響的主要是6個國家和地區(qū)，即歐盟，美國，日本,中國,韓國和前蘇聯(lián)。而其中尤以中國、歐

3、盟、美國和日本這四大經(jīng)濟體的影響力 最大。（見表1二、世界鋼鐵工業(yè)的集中度在提高盡管世界鋼產(chǎn)量在增長，但世界鋼鐵工業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度仍在提高。2000年世界 鋼產(chǎn)量為8.474億噸，世界五大鋼鐵企業(yè)（新日鐵、浦項、阿貝德、于齊諾爾和 LNM 集團的產(chǎn)量占世界總產(chǎn)量的13.03%,其中排名世界第一的新日鐵公司產(chǎn)量占世界總 產(chǎn)量的3.07%排名世界第五的LNM集團產(chǎn)量占世界總產(chǎn)量的2.20%。到2004年 世界鋼產(chǎn)量為10.548億噸，比2000年增加了 2.074億噸,但世界前五大鋼鐵公司（阿 塞洛集團、LNM控股、新日鐵、JFE、浦項集團的產(chǎn)量占世界總產(chǎn)量比例上升到 了 17.35%,比2000年

4、提高了 4.32個百分點，其中排名第一的阿塞洛集團產(chǎn)量占世界 總產(chǎn)量的4.44%,比2000年排名鄭玉春世界鋼鐵工業(yè)的發(fā)展及對鐵礦石的需求分析木期聚條第一的新日鐵所占的比例提高了 1.37個百分點。排名第五的浦項產(chǎn)量占世界 總產(chǎn)量的2.94%也比2000年排名第五的LNM集團所占比例提高了 0.74個百分 點。世界鋼鐵工業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度的提高為行業(yè)的健康發(fā)展打下了良好的基礎，比如,在2005年世界范圍鋼鐵市場下滑的情況下，世界主要鋼鐵生產(chǎn)商采取了減產(chǎn)保價的措 施。由于產(chǎn)業(yè)集中度提高使得這一措施收到了預期的效果。然而，與鐵礦石行業(yè)相比，鋼鐵行業(yè)的集中度就相去甚遠了。世界海運鐵礦石的 出口商主要集中在

5、三大公司，即：CVRD公司、BHP比利頓鐵礦石公司（BHPBIO（必 和必拓和里奧廷托哈默斯利公司（RTHI（力拓,這三家公司控制了世界海運鐵礦石貿(mào) 易量的三分之二以上。參見表 2。表22004年三家礦山公司所占比例單位：由于兩個行業(yè)在產(chǎn)業(yè)集中度方面的差距較大，從而使得鐵礦石行業(yè)在價格談判 中處于有利地位，從而產(chǎn)生了 2005年度世界鐵礦石基準價上漲71.5%的超乎想象的 增長幅度。三、世界主要鋼鐵生產(chǎn)國家和地區(qū)情況世界經(jīng)濟在2004年曾創(chuàng)下了 5.1%的30年來最高增長紀錄，很多分析家們很早 就預計，世界經(jīng)濟將進入適度增長階段。國際貨幣基金組織最近預測 ,2005和2006 兩年的世界經(jīng)濟均

6、將增長4.3%。按歷史標準來衡量，這一增幅仍是健康的”在2005年，世界經(jīng)濟盡管遭遇了高油價等不利因素的沖擊，但依然保持了穩(wěn)步增 長態(tài)勢。預計2006年世界經(jīng)濟將繼續(xù)保持較好增長勢頭。然而，高油價、利率上 升、主要國家間經(jīng)濟發(fā)展不平衡等，將給世界經(jīng)濟前景增添變數(shù)。1. 歐盟近幾年來，歐盟粗鋼產(chǎn)量在2001年降到谷底之后，已連續(xù)3年回升。在歐盟鋼產(chǎn) 量超過1000萬噸的7個國家中,2001年只有意大利和西班牙保持略微增長，其他幾 個國家都是下降。2004年這7個國家的粗鋼產(chǎn)量都比2001年有所增長，其中，比利 時、意大利、波蘭和西班牙的產(chǎn)量還都超過了2000年。2004年歐盟25國的粗鋼產(chǎn)量為1

7、.93億噸，其中轉(zhuǎn)爐鋼產(chǎn)量占61.4%。但是隨著世界經(jīng)濟形勢的變化，歐盟的經(jīng)濟增長也出現(xiàn)回落，對鋼材的需求下降， 因此,歐盟鋼材市場價格自2004年后期也開始出現(xiàn)下跌。為了穩(wěn)定市場歐盟的主要 鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)都采取了減產(chǎn)措施，并且自2005年4月至8月連續(xù)5個月產(chǎn)量環(huán)比下 降，其中8月份的產(chǎn)量為近年來最低點。盡管后幾個月產(chǎn)量有所回升，但仍低于上年同期。2005年11月，歐盟25國的粗鋼產(chǎn)量與上年同期相比下降了4.0%,1-11月比上年同期下降了 3.8%。而歐盟15國的粗鋼產(chǎn)量在11月份時是下降了 5.4%,1-11月是 下降了 2.5%。2005年由于歐盟的內(nèi)需和投資水平都有所下降，因此，其經(jīng)濟

8、發(fā)展缺乏動力。盡 管現(xiàn)在歐盟的經(jīng)濟不再是能源密集型的，但石油價格的高漲仍然對歐盟的經(jīng)濟產(chǎn)生 了不利影響，高的石油價格和商品價格將會打擊企業(yè)的贏利，從而影響整個社會的投 資水平。然而，最近一段時期歐元的匯率有所下降，這將有利于歐盟的出口。最近一 兩年歐盟經(jīng)濟嚴重依賴于進出口貿(mào)易。據(jù)歐洲鋼鐵聯(lián)盟的預測，2005年歐盟GDP增長將會低于1.5%,2006年的增長也將低于2%。而2004年歐盟的GDP增長為2.3%。盡管2006年歐盟的經(jīng)濟增長將維持在較低的水平上，但仍比2005年有大約 0.5%的增長，這將為鋼鐵產(chǎn)品的需求提供動力。歐盟對進口鐵礦石的需求主要集中在歐盟 15國中。2004年歐盟15國

9、的生鐵 產(chǎn)量比上年增加了大約200萬噸,鐵礦石進口量增加了 300萬噸,達到了 1.38億噸。 2005年歐盟的鋼鐵產(chǎn)量下降，其鐵礦石的進口量也相應下降。據(jù)國際鋼協(xié)預測 ,2006 年歐盟的鋼材消費量將在上年下降1%的基礎上增長4%。因此，其鋼材消費量將超 過高峰期的2004年，這樣2006年歐盟對進口鐵礦石的需求量也將達到甚至超過2004年水平。2. 美國進入新世紀后，美國經(jīng)濟增長一度陷入低谷，從而使得美國鋼鐵工業(yè)的發(fā)展也倍 受打擊。隨著美國對鋼鐵工業(yè)采取一系列的保護措施，以及行業(yè)的重組之后，美國鋼鐵工業(yè)又重新顯現(xiàn)出活力。2004年隨著美國經(jīng)濟的增長，美國鋼鐵市場擺脫了多年 來的低迷，并且引

10、領世界鋼鐵市場沖高到罕見的高水平。鋼鐵產(chǎn)量也有較大幅度的 恢復。據(jù)美國鋼鐵協(xié)會（AISI的數(shù)據(jù),在2005年12月31日止的一周里,美國國內(nèi)粗鋼 產(chǎn)量為202萬噸,產(chǎn)能利用率為87.5%,而上年同期產(chǎn)量為203萬噸,產(chǎn)能利用率為 91.8%。粗鋼產(chǎn)量同比下降0.5%但環(huán)比增長0.9%,在2005年12月24日止的當周， 美國國內(nèi)粗鋼產(chǎn)量為198.8萬噸,產(chǎn)能利用率為86%。截止2005年12月31日,2005年美國累計粗鋼產(chǎn)量為10350.6萬噸，產(chǎn)能利用率為86.4%,而上年同期分別為10987.9萬噸和94.6%,粗鋼產(chǎn)量同比下降5.8%。從進口情況來看，近年來美國已成為世界鋼材出口的主公

11、司產(chǎn)量海運貿(mào)易量 CVRD公司18.533里奧廷托公司9.219 BHP比利頓公司8.716合計36.468木期聚離要目的國。2004年美國共進口鋼產(chǎn)品3566.2萬噸其中鋼材2830.4萬噸，分別 比上年增長54.2%和54.6%,客觀上為世界鋼鐵市場的沖高創(chuàng)造了一定的條件。2005年11月美國進口鋼材189.4萬噸，比上年同月下降了 29.2%。1-11月共進 口鋼材2296萬噸，而上年同期的進口量為2505萬噸。2005年美國鋼材產(chǎn)量和進口 量與上年相比都為下降，這表明美國的鋼材市場需求與上年相比有減緩的趨勢。值得一提的是，中國已成為繼加拿大和歐盟之外對美出口鋼材的第三大國，1-11月已

12、向美國出口 207萬噸,而上年同期為155萬噸，同比增長了 33.55%。盡管美國是一個鋼鐵生產(chǎn)大國，但由于美國近年來電爐鋼的產(chǎn)量不斷增長，其對 鐵礦石的需求整體呈現(xiàn)下降趨勢。特別是美國本身也是一個鐵礦石生產(chǎn)國，因此，其對進口鐵礦石的需求量有限。據(jù)美國地質(zhì)調(diào)查局統(tǒng)計,2004年美國共生產(chǎn)鐵礦石5400萬噸，進口鐵礦石1160萬噸，與此同時美國還出口了 880萬噸鐵礦石，因此，其凈 進口鐵礦石只有260萬噸。盡管美國在鐵礦石進口方面的影響不大，但其作為世界經(jīng)濟的領頭羊，特別是美 國吸納了大量的世界過剩鋼材，對世界鋼鐵市場的影響巨大。比如，2004年受美國經(jīng) 濟強勁增長的影響，美國國內(nèi)鋼材市場價格

13、達到了歷史上從來未有的高度，并且?guī)恿藲W洲和東亞市場價格的大幅上漲。美國鋼材市場的板材價格在2004年9月達到了最高點，并且比歷史平均價格（20年上漲了一倍多。盡管美國鋼材市場價格最近出 現(xiàn)了下跌，2004年11月美國中西部熱軋板平均價格比2004年9月的最高點下降了 29.2%但仍比1980年至2000年間的平均價格（339美元/噸高出了 57.8%。美國經(jīng)濟2005年盡管遭到了高油價和 卡特里娜”颶風的雙重打擊，但繼續(xù)保持 較快增長速度。2005年前3個季度，美國經(jīng)濟按年率計算分別增長了 3.8%、3.3%和 4.3%。2006年美國經(jīng)濟將保持2005年的增長勢頭，GDP增長將在3.5%左

14、右，其鋼材 表觀消費將會擺脫負增長的困擾。3. 日本2004年日本制造業(yè)、汽車生產(chǎn)、造船業(yè)和機械業(yè)穩(wěn)健增長，再加上建筑業(yè)的反彈，以及向中國和韓國等亞洲國家出口鋼材的增加使得鋼材需求上漲，從而使粗鋼產(chǎn)量達到1.13億t,比2003年增加了 2.0%,并使日本粗鋼產(chǎn)量連續(xù)5年超過1億to 2004年也是日本粗鋼產(chǎn)量第 3高的年份排在1973年的1.19億t和1974年的1.17 億t之后。2005年受世界鋼材市場下跌的影響，日本鋼材市場也出現(xiàn)了價格下跌的情況，為 了穩(wěn)定市場日本鋼鐵企業(yè)也采取了減產(chǎn)措施，并且在6月至9月連續(xù)四個月里產(chǎn)量 環(huán)比下降。但日本經(jīng)濟已擺脫了困擾日本長達10年以上的低迷狀態(tài)，

15、特別是公共投資和個人消費的增長帶動了經(jīng)濟的增長,2005年前3個季度，日本經(jīng)濟按年率計算分 別增長了 5.7%、5%和1%,因此其國內(nèi)對鋼材的消費需求增加。據(jù)國際鋼協(xié)統(tǒng) 計,2005年1-11月曰本的粗鋼產(chǎn)量增長了 0.2%。日本是世界海運鐵礦石市場的主要進口國，也是制定市場基準價的國家之一。2004年日本共進口鐵礦石1.35億噸,比上年增長了 2.1%。其中從澳大利亞進口了 8543萬噸,增加了 6.4%，占其全部鐵礦石進口量的63.3%;從巴西進口了 2398萬噸，增 加了 0.3%,占其全部鐵礦石進口量的17.8%;其次是印度，進口了 1213萬噸,下降了 14.0%占其總進口量的9.0

16、%o 2005年日本進口鐵礦石數(shù)量預計與 2004年持平。2006年日本經(jīng)濟由于其內(nèi)需增長，因此對鋼鐵的需求會在一定程度上保持目前水平，對鐵礦石的需求也會保持在 2005年的水平上四、值得關(guān)注的幾個問題1.鐵礦石價格已大大高于其本身的生產(chǎn)成本據(jù)有關(guān)資料,2004年世界前10大鐵礦石生產(chǎn)公司的產(chǎn)量占世界總產(chǎn)量的70%以上，其非球團礦的成本已經(jīng)降到了平均 6.73美元/干噸。而2005年的鐵礦石基準價 已超過60美元/噸,參見表3o高額的利潤將吸引大量的投資，近年來已有很多關(guān)于興建擴建鐵礦山的消息，并 且有不少預測認為世界鐵礦石市場很快將會供大于求。2.海運費的問題世界海運費用在1983-1998

17、年的15年間呈不斷下降趨勢。1998年由于海運費 用下降到歷史最低點，從而使得澳大利亞鐵礦石在亞洲市場上的成本優(yōu)勢大大下降 這給巴西的本期聚魚歐洲基準價（美分 伊塔 比拉粉礦 亦拉雅斯粉礦 伊塔比拉 /卡拉雅斯球團礦 日 本基準價（美分紐曼特 / 哈墨斯利塊礦 紐曼特 / 哈墨斯利粉礦 表 3 近年來鐵礦石基準價格情況CVRD公司進入亞洲市場提供了一個契機。由于石油價格的上漲和散貨船能力 的緊張，近兩年海運費用不斷上漲，自2003年后期以來，其短期運費上漲了兩到三倍， 而其中的主要原因是中國對海運市場的需求大幅增長。在很多情況下，運費的成本已經(jīng)高于貨物本身的價值。這種情況在最近一段時期得到了一

18、定改善，從而使得海運費用向一個合理的價位回歸。值得關(guān)注的是由于歐洲安全和環(huán)保法的要求,2012年之后散裝船必須采用雙殼 結(jié)構(gòu)。而類似的法律在日本和美國也提上了日程。這無疑將增加造船成本，從而使船主不得不通過提高運費來彌補成本的上漲。但是，從另一方面講，由于采用雙殼船,提高了貨物的安全性，其航運的保險費用會有所下降。另外，隨著新技術(shù)的不斷應用，貨物的裝卸效率也會提高，從而減少這方面的費用。但從長期看，海運費用將會維持 在一個相對較高的水平上。3關(guān)于產(chǎn)能擴建的問題在過去幾年中，世界鐵礦石生產(chǎn)商的產(chǎn)業(yè)集中度得到了進一步提高。特別是兩 大主導公司通過收購其競爭對手進一步加強了在行業(yè)中的地位。比如，里奧

19、廷托公司購買了北方公司，而后者控制著羅比河公司和加拿大鐵礦石公司。在巴西，CVRD公司控制了 Ferteco,Samitri和Samarco公司，從而為其本已龐大的產(chǎn)能又增加了 3500萬噸的能力。此外，盡管里奧廷托公司和BHP比利頓公司合作開發(fā)市場的嘗試 沒有取得成功，但這一動向仍然值得我們關(guān)注。目前CVRD、BHP比利頓公司和里奧廷托公司都制定了擴產(chǎn)計劃，以提高生產(chǎn) 能力。到2010年左右，里奧廷托公司生產(chǎn)能力將提高 4600萬噸,BHP比利頓公司的 產(chǎn)能將提高8000萬噸，而CVRD公司更是要增加1.01億噸的產(chǎn)能。為了提高出口 能力,BHP比利頓公司和里奧廷托公司都在計劃擴建其鐵路和港

20、口設施。如果將所 有已報道的擴產(chǎn)計劃包括在內(nèi)，到2010年鐵礦石的生產(chǎn)能力將增加5.08億噸，但這 幾乎是不可能的。盡管產(chǎn)量會有所增加，但供需關(guān)系仍會保持基本平衡，鐵礦石生產(chǎn)巨頭們將會避 免市場出現(xiàn)供大于求的局面。實際上,CVRD和BHP比利頓公司已經(jīng)開始準備一旦 需求有明顯下降，他們就會關(guān)閉部分產(chǎn)能以保持市場的供需平衡。4. 關(guān)注鋼鐵行業(yè)的技術(shù)進步和生產(chǎn)工藝的變化幾乎所有的鐵礦石都用于生產(chǎn)鋼了 ，但并不是所有的鋼都是直接用鐵礦石生產(chǎn) 出來的。目前鋼的生產(chǎn)主要有三種方法。最主要的是采用高爐生產(chǎn)鐵水，然后用氧氣轉(zhuǎn)爐生產(chǎn)鋼的方法，這種方法生產(chǎn)的鋼產(chǎn)量占世界鋼總產(chǎn)量在2004年時是63%。另一種方法是平爐法，這種方法曾經(jīng)是鋼的唯一生產(chǎn)方法,