博尼思教育網(wǎng)九月份從業(yè)考試壓中考題

1、博尼思教育網(wǎng)九月份從業(yè)考試壓中考題 六月基礎(chǔ)1.6月份，某交易者以200美元/噸的價(jià)格買入4手（25噸/手）執(zhí)行價(jià)格為4000美元/噸的3個(gè)月期銅看跌期權(quán)。當(dāng)該投資處于損益平衡點(diǎn)時(shí)，期權(quán)標(biāo)的物的市場價(jià)應(yīng)為（ ）美元/噸（不考慮交易費(fèi)用和現(xiàn)貨升貼水變化）A、3800 B、4200C、4800 D、4000答案：A 教材第286頁 解釋：買進(jìn)看跌期權(quán)的損益平衡點(diǎn)=執(zhí)行價(jià)格-權(quán)利金，即4000-200=38002.基差交易之所以使用期貨價(jià)格為計(jì)價(jià)基礎(chǔ)，因?yàn)椋?）A、期貨價(jià)格是反映現(xiàn)貨市場未來供求的權(quán)威價(jià)格B、期貨價(jià)格等于現(xiàn)貨價(jià)格C、期貨價(jià)格是確定的D、以上說法都不正確答案：A 教材第186頁 解釋由

2、于期貨價(jià)格現(xiàn)在已被視為反映現(xiàn)貨市場未來供求的權(quán)威價(jià)格，現(xiàn)貨商更愿意運(yùn)用期貨價(jià)格加減基差作為遠(yuǎn)期現(xiàn)貨交易的定價(jià)依據(jù)3.交易者賣出看跌期權(quán)是為了（ ）A、獲利權(quán)利金B(yǎng)、改善持倉C、獲取價(jià)差收益D、保護(hù)已有的標(biāo)的物上的多頭答案：AB 教材第291頁 解釋：獲取價(jià)差收益，保護(hù)已有的標(biāo)的物上的多頭市買進(jìn)看跌期權(quán)的運(yùn)用4.當(dāng)出現(xiàn)（ ）情形時(shí)，交易所有權(quán)約見指定的會(huì)員高管人員或者客戶談話題型風(fēng)險(xiǎn)，或者要求會(huì)員或者客戶報(bào)告情況。A、期貨價(jià)格出現(xiàn)異常B、會(huì)員或者客戶交易異常C、會(huì)員或者客戶持倉異常D、會(huì)員涉及司法調(diào)查答案：ABCD 教材第99頁 解釋：考查風(fēng)險(xiǎn)批示制度的內(nèi)容5.期貨交易價(jià)格圖示法中最常見的圖形是

3、（ ）A、竹線圖B、閃電圖C、K線圖D、分時(shí)圖答案：ABCD 教材第134頁6.我國期貨交易所一般規(guī)定了（ ）持倉限額。A、每一品種B、會(huì)員C、客戶D、非結(jié)算會(huì)員答案：ABC 教材第94頁 解釋：考核期貨交易所制度中的持倉限額制度7.以下 關(guān)于期貨投機(jī)者的作用，描述正確的是（ ） A、期貨投機(jī)者的參與增加了市場的信息量B、期貨投機(jī)者在期貨市場上起著承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的作用C、期貨投機(jī)者是期貨市場存在的前提和基礎(chǔ)D、投機(jī)者為套期保值者提供了更多的交易機(jī)會(huì)答案：ABD 教材第49頁 解釋：考核期貨市場中期貨投機(jī)者的作用，期貨套期保值者是期貨市場存在的前提和基礎(chǔ)8.下列股指期貨合約中，采用當(dāng)天期貨交易的收盤價(jià)

4、作為當(dāng)天的結(jié)算價(jià)的是（ ）A、芝加哥商業(yè)交易所S&P500期指合約B、滬深300股指期貨C、香港恒生指數(shù)期貨合約D、西班牙IBEX-35期指合約答案：AC 教材第248頁 解釋西班牙IBEX-35期指合約以收市時(shí)最高買價(jià)和最低賣價(jià)的算術(shù)平均值作為結(jié)算價(jià)；滬深300股指期貨以期貨合約最后一小時(shí)成交量加權(quán)平均價(jià)作為當(dāng)日結(jié)算價(jià)。9.由股票衍生出來的金融衍生品有（ ）A、股指期貨B、股票期貨C、股票期權(quán)D、股指期貨期權(quán)答案：ABCD 教材第242.248頁 解釋考查股票衍生出來的金融衍生品內(nèi)容。10.以下屬于基差走強(qiáng)的情形是（ ）A、基差為正且數(shù)值越來越大B、基差為負(fù)值且絕對(duì)值越來越小C、基差

5、為正且數(shù)值越來越小D、基差從正值變負(fù)值答案：AB 教材第175頁 解釋考查基差的變動(dòng)11.我國期貨交易所規(guī)定，當(dāng)會(huì)員出現(xiàn)（ ）情形時(shí)，交易所有權(quán)對(duì)其持倉進(jìn)行強(qiáng)行平倉。A、根據(jù)交易所的緊急措施應(yīng)于強(qiáng)行平倉的B、會(huì)員結(jié)算準(zhǔn)備金余額小于零，并未能在規(guī)定時(shí)限內(nèi)補(bǔ)足的C、因違規(guī)受到交易所強(qiáng)行平倉處罰的D、客戶、從事自營業(yè)務(wù)的會(huì)員持倉量超出其限倉規(guī)定的答案：ABCD 教材第95頁 解釋考核強(qiáng)行平倉的情形12.期貨市場與現(xiàn)貨市場相比，風(fēng)險(xiǎn)較高的原因包括（ ）A、期貨價(jià)格波動(dòng)較大，更為頻繁B、期貨交易量大，風(fēng)險(xiǎn)涉及面廣C、期貨交易具有“以小博大”特征，投機(jī)性較強(qiáng)D、期貨交易投入的資金較多答案：ABC 教材29

6、4頁 解釋考查期貨市場風(fēng)險(xiǎn)特征博尼思教育網(wǎng)九月份從業(yè)考試壓中考題13.當(dāng)前某股票價(jià)格為64.00港元，該股票看漲期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格為62.50港元，權(quán)利金為2.80港元，其內(nèi)涵價(jià)值為（ ）港元A、-1.5 B、1.5C、1.3 D、-1.3答案：B 教材第277、278頁 解釋 內(nèi)含價(jià)值是指立即履行期權(quán)合約時(shí)可獲取的總利潤；在題干中，立即執(zhí)行期權(quán)，可得64-62.5=1.5港元利潤，則該期權(quán)的內(nèi)含價(jià)值是1.5港元14.下面對(duì)持倉費(fèi)得描述正確的有（ ）A、期貨價(jià)格高出現(xiàn)貨價(jià)格的部分與持倉費(fèi)的大小有關(guān)B、持倉費(fèi)的高低與持有商品的時(shí)間長短有關(guān)C、一般來說，距離交割的期限越近，持有商品的成本就越高D、持倉

7、費(fèi)不能體現(xiàn)期貨價(jià)格形成中的時(shí)間價(jià)值答案：AB 教材第175頁 解釋考查持倉費(fèi)的內(nèi)容15.對(duì)基差的描述正確的是（ ）A、套期保值的效果主要由基差的變化決定B、特定的交易者可以擁有自己特定的基差C、基差所指的現(xiàn)貨商品的等級(jí)應(yīng)該與期貨合約規(guī)定的等級(jí)相同D、基差所指的期貨價(jià)格通常是最近的交割月的期貨價(jià)格答案：ABCD 教材第174頁 16.屬于蝶式套利的有（ ）A、買入近期月份合約，同時(shí)賣出居中月份合約，并買入遠(yuǎn)期月份合約，其中居中月份合約的數(shù)量等于近期月份和遠(yuǎn)期月份買入或賣出合約數(shù)量之和B、賣出遠(yuǎn)期月份合約，在買入居中月份合約，最后賣出近期月份合約，其中居中月份合約的數(shù)量等于近期月份和遠(yuǎn)期月份買入或

8、賣出合約數(shù)量之和C、賣出近期月份合約，同時(shí)買入居中月份合約，并賣出遠(yuǎn)期月份合約，其中遠(yuǎn)期合約的數(shù)量等于近期月份和居中月份買入或賣出合約數(shù)量之和D、先賣出遠(yuǎn)期月份合約，在賣出居中月份合約，最后買入近期月份合約，其中近期合約的數(shù)量等于居中月份和遠(yuǎn)期月份買入或賣出合約數(shù)量之和答案：AB 教材第211頁 解釋考查蝶式套利內(nèi)容17.下列關(guān)于我國期貨交易與股票交易的描述，正確的有（ ）A、期貨交易有杠桿性，可以以小博大，股票交易沒有杠桿性B、股票交易和期貨交易都受中國證監(jiān)會(huì)監(jiān)管C、股票交易需繳納保證金，期貨交易不需繳納保證金D、以上說法都不對(duì)答案;AB 教材第193頁18.當(dāng)某期貨合約連續(xù)若干個(gè)交易日的累

9、積漲跌幅達(dá)到一定程度時(shí)，交易所有權(quán)（ ）A、 對(duì)全部會(huì)員雙邊提高交易保證金B(yǎng)、 對(duì)全部會(huì)員單邊提高保證金C、 對(duì)部分會(huì)員不同比例地提高保證金D、 對(duì)部分會(huì)員同比例地提高保證金答案：ABCD 教材第90頁 19.某交易者買入5月菜籽油期貨合約的同時(shí)，賣出7月菜籽油期貨合約，價(jià)格分別為7180元/噸和7280元/噸，持有一段時(shí)間后，價(jià)差擴(kuò)大的情形是（ ） A、10日后，5月期貨合約價(jià)格為7170元/噸，7月份期貨合約價(jià)格為7290元/噸B、10日后，5月期貨合約價(jià)格為7180元/噸，7月份期貨合約價(jià)格為7290元/噸C、10日后，5月期貨合約價(jià)格為7190元/噸，7月份期貨合約價(jià)格為7280元/噸

10、D、10日后，5月期貨合約價(jià)格為7200元/噸，7月份期貨合約價(jià)格為7280元/噸答案：AB 教材第205頁 解釋價(jià)差擴(kuò)大的情形是指在用平倉時(shí)用建倉時(shí)價(jià)格較高的合約的平倉價(jià)格減去20.下列品種采用現(xiàn)金交割方式的有（ ） A、股票指數(shù)期貨B、某些短期利率期貨C、外匯期貨D、股票期貨答案：AB 教材第58頁 解釋考查期貨合約的交割方式21在期貨投機(jī)中，對(duì)資金管理的描述正確的有（ ）A、 投資額應(yīng)限定在全部資本的1/3至1/2以內(nèi)為宜B、 根據(jù)資金量的不用，投資者單個(gè)市場的最大交易資金應(yīng)控制在總資本的10%-20%以內(nèi)C、 在任何一個(gè)市場群類上所入的保證金總額宜限制在總資本的5%以內(nèi)D、 期貨投機(jī)主

11、張橫向投資多元化答案：ABC 教材第201頁 解釋期貨投機(jī)主張縱向投資分散化 22.下列情況屬于期貨公司面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)的是（ ）A、市場風(fēng)險(xiǎn)B、信用風(fēng)險(xiǎn)C、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)D、操作風(fēng)險(xiǎn)答案：ABCD 教材第295頁 解釋考查期貨公司面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)23.形成反向市場的原因包括（ ）A、近期對(duì)某種商品或資產(chǎn)需求非常迫切，遠(yuǎn)大于近期產(chǎn)量及庫存，使現(xiàn)貨價(jià)格大幅度增加，高于期貨價(jià)格，基差為正值B、預(yù)計(jì)將來該商品的供給會(huì)大幅度增加，導(dǎo)致期貨價(jià)格大幅度下降，低于現(xiàn)貨價(jià)格，基差為正值C、基差走強(qiáng)D、持倉為零答案：AB 教材第176頁 解釋考查形成反向市場的原因24.關(guān)于反向大豆提油套利，正確的做法是（ ）A、賣出大

12、豆期貨合約，同時(shí)買入豆油和豆粕期貨合約B、買入大豆期貨合約，同時(shí)賣出豆油和豆粕期貨合約C、增加豆粕和豆油供給量D、增加生產(chǎn)答案：A 教材第214頁 解釋考查反向大豆提油套利的內(nèi)容25.關(guān)于跨商品套利，表述正確的是（ ）A、跨商品套利可以利用相互關(guān)聯(lián)的商品的期貨合約進(jìn)行套利B、跨商品套利可以分為相關(guān)商品間的套利和原料與成品間套利兩種情況C、跨商品套利同時(shí)買入和賣出相同交割月份的商品期貨D、大豆和豆粕之間的套利屬于跨商品套利中的相關(guān)商品間套利答案：ABC 教材第202、213頁 解釋大豆和豆粕之間的套利屬于跨商品套利中的原料與成品間套利26.根據(jù)證券公司為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)試行辦法,證券公司

13、申請介紹業(yè)務(wù)資格須符合凈資本不低于凈資產(chǎn)70%的條件 ( )答案:錯(cuò)誤 教材第47頁 解釋考查證券公司為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)試行辦法的內(nèi)容27.根據(jù)確定具體時(shí)點(diǎn)實(shí)際交易價(jià)格的權(quán)利歸屬劃分,基差交易可以分為買方叫價(jià)交易和賣方叫價(jià)交易。( )答案:正確 教材第187頁 解釋考查基差交易的內(nèi)容 28.期貨投機(jī)者可以發(fā)揮承擔(dān)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)促進(jìn)市場流動(dòng)性和減緩價(jià)格波動(dòng)的作用。( )答案:正確 教材第48、49頁 解釋考查套期保值者、投機(jī)者和套利者的關(guān)系。29.在反向市場中,傳統(tǒng)的套期保值操作無法實(shí)現(xiàn)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的目的。( )30.期貨交易是現(xiàn)貨交易的基礎(chǔ) ( ) 31.如果股指期貨市場價(jià)格明顯高于其理論價(jià)格時(shí)

14、,可通過買入股指期貨、同時(shí)賣出對(duì)應(yīng)的現(xiàn)貨股票進(jìn)行套利交易 ( ) 32.套期保值是在期貨市場和現(xiàn)貨市場之間建立盈虧對(duì)沖機(jī)制( ) 33.滬深300股指期貨合約的每日價(jià)格最大波動(dòng)限制是上一交易日結(jié)算價(jià)的±10%( ) 34.大連商品交易所規(guī)定,某合約當(dāng)日無成交價(jià)格的,以上一交易日的收盤價(jià)作為該合約當(dāng)日結(jié)算價(jià)( )35.2月份到期的執(zhí)行價(jià)格為380美分/蒲式耳的玉米期貨看跌期權(quán),當(dāng)該月份的玉米期貨價(jià)格為350美分/蒲式耳,玉米現(xiàn)貨的市場價(jià)格為380美分/蒲式耳時(shí),以下選項(xiàng)正確上的是( )A、該期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值為0B、該期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值為30美分/蒲式耳C、該期權(quán)的時(shí)間價(jià)值為0D、該期權(quán)的內(nèi)涵

15、價(jià)值為20美分/蒲式耳答案:B 教材第277頁 解釋考核期權(quán)內(nèi)涵價(jià)值的計(jì)算36.看漲期權(quán)的賣方可通過買入相同執(zhí)行價(jià)格的看跌期權(quán)來平倉( ) 37.套期保值者從事與期貨品種相關(guān)的現(xiàn)貨方面的生產(chǎn)、經(jīng)營或投資,能夠匯集大量與現(xiàn)貨品種相關(guān)的各種供求信息,促進(jìn)期貨市場的價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能。( ) 38.能夠直接進(jìn)入期貨交易所進(jìn)行交易的只能是期貨交易所得會(huì)員( )39.傳統(tǒng)的套期保值是指生產(chǎn)經(jīng)營者同時(shí)在期貨市場和現(xiàn)貨市場進(jìn)行交易部位相同的交易,使一個(gè)市場的盈利彌補(bǔ)另一個(gè)市場的虧損,從而在兩個(gè)市場建立對(duì)沖機(jī)制,以規(guī)避現(xiàn)貨市場價(jià)格波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。 ( )40.交割賣方給對(duì)方對(duì)應(yīng)的買方開具增值稅發(fā)票,客戶開具的增值稅發(fā)票

16、由雙方會(huì)員轉(zhuǎn)交、領(lǐng)取并協(xié)助核實(shí),交易所負(fù)責(zé)監(jiān)督( ) 41.我國期貨保證金分為交割保證金和交易保證金( ) 42.大連商品交易所對(duì)黃大豆一號(hào)、黃大豆二號(hào)、豆粕、豆油、玉米合約采用滾動(dòng)交割方式（ ）43.未經(jīng)期貨交易所許可，任何單位和個(gè)人不得發(fā)布期貨交易即時(shí)行情。（ ）44.為了保護(hù)已有的現(xiàn)貨或期貨合約的多頭部位，可采取買入看跌期權(quán)策略。（ ）45.滾動(dòng)交割是指在交割月第一個(gè)交易日至最后交易日進(jìn)行交割的交割方式.( )46.交易者根據(jù)供求狀況分析判斷，將來一段時(shí)間PTA期貨近月合約下降幅度小于遠(yuǎn)月合約下降幅度，該交易者最有可能獲利的操作是（ ）A、在反向市場上，買入較近月份的合約同時(shí)賣出遠(yuǎn)期月份

17、的合約B、在正向市場上，賣出較近月份的合約同時(shí)賣出遠(yuǎn)期月份的合約C、在正向市場上，買入較近月份的合約同時(shí)買入遠(yuǎn)期月份的合約D、在反向市場上，賣出較近月份的合約同時(shí)買入遠(yuǎn)期月份的合約47.當(dāng)日結(jié)算時(shí)，會(huì)員交易保證金超過上一交易日結(jié)算時(shí)的交易保證金部分，應(yīng)從會(huì)員結(jié)算準(zhǔn)備金中扣劃。（ ） 48.下列關(guān)于結(jié)算機(jī)構(gòu)作用的說法，不正確的是（ ）A、結(jié)算機(jī)構(gòu)對(duì)于期貨交易的盈虧結(jié)算是指開倉盈虧結(jié)算B、期貨交易一旦成交，結(jié)算機(jī)構(gòu)就承擔(dān)起保證每筆交易按期履約的全部責(zé)任C、由于結(jié)算機(jī)構(gòu)代替了原始對(duì)手，結(jié)算會(huì)員及其客戶可以隨時(shí)沖銷合約而不必征得原始對(duì)手的同意 D、結(jié)算機(jī)構(gòu)作為結(jié)算保證金收取、管理的機(jī)構(gòu)，承擔(dān)起了控制市

18、場風(fēng)險(xiǎn)的職責(zé)49.下列關(guān)于套期保值者的說法，正確的有（ ） A、套期保值者把期貨市場當(dāng)做轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的場所B、套期保值者可以利用期貨合約對(duì)將來要買入或出售的某種標(biāo)的物價(jià)格進(jìn)行保險(xiǎn)C、金融商品的套期保值者包括金融市場的債權(quán)人和債務(wù)人等D、商品期貨的套期保值者是生廠商、加工商、經(jīng)營商等50.下列關(guān)于會(huì)員制期貨交易所專業(yè)委員會(huì)的說法， 正確的有（ ） A、理事會(huì)下設(shè)若干專業(yè)委員會(huì)B、一般由理事長提議，經(jīng)會(huì)員大會(huì)同意設(shè)立C、理事會(huì)委派的理事主持各專業(yè)委員會(huì)D、新品種委員會(huì)負(fù)責(zé)批準(zhǔn)新的期貨品種合約上市交易51.下列關(guān)于商品基金的說法，正確的有（ ）A、是一種集合投資方式，組織上類似共同基金公司和投資公司

19、B、專注于投資期貨和期權(quán)合約C、既可以做多也可以做空D、商品基金經(jīng)理（CPO）實(shí)際管理商品基金的資金和賬戶52.期貨套利交易者是指單向頭寸擁有者 （ ） 53.其他條件相同時(shí)，甲商品的需求價(jià)格彈性小于乙商品的情況是（ ）A、甲商品存在替代品，乙商品沒有替代品B、甲商品的價(jià)格變化較大，乙商品的價(jià)格變化較小C、消費(fèi)者通常花費(fèi)約10%的收入在甲商品上，而花費(fèi)約0.5% 的收入在乙商品上D、消費(fèi)者可以較快地接受甲商品的價(jià)格變化，但適應(yīng)乙商品價(jià)格變化的速度較慢54.下列指標(biāo)中，反映價(jià)格變化最靈敏的是（ ）A、WMS指標(biāo)B、K指標(biāo)C、D指標(biāo)D、J指標(biāo)55.下列屬于期貨市場基本分析法分析范疇的有（ ）多選A

20、、海灣戰(zhàn)爭對(duì)石油價(jià)格有影響B(tài)、橡膠生產(chǎn)大國遭遇嚴(yán)重臺(tái)風(fēng)襲擊對(duì)橡膠產(chǎn)量的影響C、銅期貨市場被投機(jī)大戶操縱D、石油輸出國組織做出消減產(chǎn)量的決定56.在期貨市場中買入套期保值，只要（ ），無論期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格上漲或下跌，均可使套期保值者出現(xiàn)凈虧損。A、基差走強(qiáng)B、基差走弱C、基差不變D、基差為零57.一般情況下，國內(nèi)白糖期貨合約交割月前一月中旬的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)為（ ） A、15%B、8%C、20%D、10%58.當(dāng)基差不變時(shí)，( )可實(shí)現(xiàn)盈虧完全相抵，套期保值者得到完全保護(hù)A、賣出套期保值B、買入套期保值C、正向市場賣出保值D、反向市場買入保值59.一月中旬，某食糖購銷企業(yè)與一個(gè)食品廠簽訂購銷合同

21、，按照當(dāng)時(shí)該地的現(xiàn)貨價(jià)格3600元/噸在2個(gè)月后向該食品廠交付2000噸白糖，該食糖購銷企業(yè)經(jīng)過市場調(diào)研，認(rèn)為白糖價(jià)格可能會(huì)上漲。為了避免2個(gè)月后為了履行購銷合同采購白糖的成本上升，該企業(yè)買入5月份交割的白糖期貨合約200手（每手10噸），成交價(jià)為4350元/噸。春節(jié)過后，白糖價(jià)格果然開始上漲，至3月中旬，白糖現(xiàn)貨價(jià)格已達(dá)到4150元/噸，期貨價(jià)格也升至4780元/噸。該企業(yè)在現(xiàn)貨市場采購白糖交貨，與此同時(shí)將期貨市場多頭頭寸平倉，結(jié)束套期保值。1月中旬、3月中旬白糖期貨市場的狀態(tài)分別是（ ）A、正向市場，反向市場B、反向市場，正向市場C、反向市場，反向市場D、正向市場，正向市場60.一月中旬，

22、某食糖購銷企業(yè)與一個(gè)食品廠簽訂購銷合同，按照當(dāng)時(shí)該地的現(xiàn)貨價(jià)格3600元/噸在2個(gè)月后向該食品廠交付2000噸白糖，該食糖購銷企業(yè)經(jīng)過市場調(diào)研，認(rèn)為白糖價(jià)格可能會(huì)上漲。為了避免2個(gè)月后為了履行購銷合同采購白糖的成本上升，該企業(yè)買入5月份交割的白糖期貨合約200手（每手10噸），成交價(jià)為4350元/噸。春節(jié)過后，白糖價(jià)格果然開始上漲，至3月中旬，白糖現(xiàn)貨價(jià)格已達(dá)到4150元/噸，期貨價(jià)格也升至4780元/噸。該企業(yè)在現(xiàn)貨市場采購白糖交貨，與此同時(shí)將期貨市場多頭頭寸平倉，結(jié)束套期保值。1月中旬到3月中旬糖期貨市場（ ）A、基差走弱120元/噸B、基差走強(qiáng)120元/噸C、基差走強(qiáng)100元/噸D、基差

23、走弱100元/噸62. 一月中旬，某食糖購銷企業(yè)與一個(gè)食品廠簽訂購銷合同，按照當(dāng)時(shí)該地的現(xiàn)貨價(jià)格3600元/噸在2個(gè)月后向該食品廠交付2000噸白糖，該食糖購銷企業(yè)經(jīng)過市場調(diào)研，認(rèn)為白糖價(jià)格可能會(huì)上漲。為了避免2個(gè)月后為了履行購銷合同采購白糖的成本上升，該企業(yè)買入5月份交割的白糖期貨合約200手（每手10噸），成交價(jià)為4350元/噸。春節(jié)過后，白糖價(jià)格果然開始上漲，至3月中旬，白糖現(xiàn)貨價(jià)格已達(dá)到4150元/噸，期貨價(jià)格也升至4780元/噸。該企業(yè)在現(xiàn)貨市場采購白糖交貨，與此同時(shí)將期貨市場多頭頭寸平倉，結(jié)束套期保值。該食糖購銷企業(yè)套期保值結(jié)束后每噸（ ） A、凈損失120元B、凈盈利120元C、

24、凈損失110元D、既沒有盈利，也沒有損失63.標(biāo)準(zhǔn)倉單充保證金的，期貨交易所以充抵日前一交易日該標(biāo)準(zhǔn)倉單對(duì)應(yīng)品種最近交割月份期貨合約的（ ）為基準(zhǔn)計(jì)算價(jià)值。A、收盤價(jià)B、開盤價(jià)C、結(jié)算價(jià)D、最高價(jià)64.假設(shè)某投資機(jī)構(gòu)有300萬元，該機(jī)構(gòu)看中A、B兩只股票，股價(jià)分別為40元和20元，系數(shù)分別為1.5和0.6，該機(jī)構(gòu)投入200萬元買入A股票，投入100萬元買入B股票，則兩只股票組合的系數(shù)為（ ）A、1.2 B、1.05C、2.1D、0.965.將最后5個(gè)有成交交易日的成交價(jià)格，按照成交量加權(quán)平均作為交割結(jié)算價(jià)的期貨品種是（ ） A、黃金期貨B、黃大豆C、豆油D、PTA66.對(duì)我國期貨交易與股票交易

25、的描述，正確的是（ ）A、貨交易有杠桿性，可以以小博大，股票交易沒有杠桿性B、股票交易需繳納保金，期貨交易不需繳納保證金C、股票、期貨交易的交易方向都是單向D、股票、期貨交易的結(jié)算都不實(shí)行每日結(jié)算67.某日，PTA期貨合約的收盤價(jià)為4806元/噸，結(jié)算價(jià)為4780元/噸，漲跌停板幅度為±4%。下一交易日該合約的報(bào)價(jià)范圍為（ ）A、4590，4970B、4588, 4970C、4588,4972D、4590,497268.在我國，交割月份不同于其他三個(gè)期貨品種的是（ ）A、豆油B、棉花C、白糖D、菜籽油69.我國天然橡膠期貨合約的交易代碼是（ ）A、RUB、SRC、CFD、CU70.我

26、國大戶報(bào)告制度規(guī)定會(huì)員報(bào)告界限為：當(dāng)會(huì)員某品種投機(jī)持倉合約的數(shù)量達(dá)到交易所規(guī)定的投機(jī)頭寸持倉限量（ ）以上（含本數(shù)）時(shí)，應(yīng)向交易所報(bào)告A、達(dá)到交易所對(duì)其規(guī)定的投機(jī)頭寸持倉限量80%B、達(dá)到交易所對(duì)其規(guī)定的投機(jī)頭寸持倉限量90%C、達(dá)到交易所對(duì)其規(guī)定的投機(jī)頭寸持倉限量85%D、達(dá)到交易所對(duì)其規(guī)定的投機(jī)頭寸持倉限量95%71.以下關(guān)于現(xiàn)貨商賣出套期保值操作策略的描述，正確的是（ ）A、庫存尚未出售，擔(dān)心日后出售時(shí)價(jià)格下跌B、加工制造企業(yè)擔(dān)心庫存原料價(jià)格上漲C、庫存尚未出售，擔(dān)心日后出售時(shí)價(jià)格上漲D、以上均不正確72.以下關(guān)于期現(xiàn)套利的描述，正確的是（ ）A、期現(xiàn)套利有助于保持期貨市場和現(xiàn)貨市場之間

27、的合理價(jià)格關(guān)系B、當(dāng)期貨價(jià)格明顯高于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，可通過賣出現(xiàn)貨并用于期貨交割來進(jìn)行期限套利C、期限套利必須通過交割來完成D、期限套利關(guān)注的是不同期貨市場之間的價(jià)差73.現(xiàn)代意義上的期貨市場在19世紀(jì)中期產(chǎn)生于（ ）A、芝加哥 B、倫敦C、紐約D、東京74.我國上海期貨交易所交易時(shí)間是交易日（ ）A、上午9:00-11:30,下午13:30-15:00B、上午9:30-11:30,下午13:30-15:00C、上午9:00-11:30,下午13:00-15:00D、上午9:30-11:30,下午13:00-15:0075.我國每手銅期貨合約的最小變動(dòng)值是（ ） 元A、10B、5C、2D、176.

28、在國際市場上，最先上市的金融期貨是（ ）A、外匯期貨B、利率期貨C、股指期貨D、股票期貨77.（ ）期貨是上海期貨交易所上市的期貨品種。A、天然橡膠B、黃大豆C、玉米D、白糖78.在我國，某客戶賣出某月份大豆期貨合約10手，成績安排價(jià)格為4020元/噸，當(dāng)天以4010元/噸將其全部平倉，其盈虧情況是（ ） 元（不計(jì)交易費(fèi)用）A、1000B、-1000C、100D、-10079.以下關(guān)于套期保值操作原則的描述，錯(cuò)誤的是（ ）A、交易方向相同B、種類相同或相關(guān)C、數(shù)量相等或相當(dāng)D、月份相同或相近80.在反向市場上，某價(jià)差套利交易者賣出5月豆油期貨合約，同時(shí)買入9月豆油期貨合約，則該交易者預(yù)期（ ）

29、A、價(jià)差不變盈利B、價(jià)差不變盈利C、價(jià)差縮小盈利D、價(jià)差擴(kuò)大盈利81.芝加哥期貨交易所（CBOT）面值為10萬美元的30年期國債期貨合約的報(bào)價(jià)為98-08，則意味著該標(biāo)的國債的交易價(jià)格為（ ） 美元A、98020.5B、98000.5C、98000D、98002.582.一般地，如果交易者認(rèn)為標(biāo)的物的價(jià)格會(huì)上漲，又不愿意承擔(dān)較大風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，則不應(yīng)發(fā)出如下交易指令（ ）A、賣出看跌期權(quán)B、買入看漲期權(quán)C、賣出期貨合約D、買入期貨合約83.看漲期權(quán)是指去勸的買方向賣方支付一定數(shù)額的權(quán)利金后，即擁有在期權(quán)合約有效期內(nèi)或特定時(shí)間，按執(zhí)行價(jià)格向期權(quán)賣方（ ）一定數(shù)量的標(biāo)的物的權(quán)利，但不負(fù)有相應(yīng)的義務(wù)A、買入

30、B、賣出C、交割D、以上均不正確84.會(huì)員制期貨交易所會(huì)員大會(huì)的常設(shè)機(jī)構(gòu)是（ ） A、理事會(huì)B、專業(yè)委員會(huì)C、業(yè)務(wù)委員會(huì)D、仲裁委員會(huì)85.在期貨期權(quán)交易中，除（ ） 之外，其他要素均已標(biāo)準(zhǔn)化了。A、價(jià)格B、交易時(shí)間C、交割日期D、交割等級(jí)86.大連商品交易所的期貨結(jié)算機(jī)構(gòu)（ ）A、作為某一交易所內(nèi)部機(jī)構(gòu)的結(jié)算機(jī)構(gòu)B、附屬于某一交易所的相對(duì)獨(dú)立的結(jié)算機(jī)構(gòu)C、由政府出面組建的具有監(jiān)管職能的結(jié)算機(jī)構(gòu)D、由多家交易所和實(shí)力較強(qiáng)的金融機(jī)構(gòu)出資組成一家獨(dú)立的結(jié)算公司87.某投資者在2月份以500點(diǎn)的權(quán)利金買進(jìn)一張5月份帶去執(zhí)行價(jià)格為21000點(diǎn)的恒指看漲期權(quán)，同時(shí)又以300點(diǎn)的權(quán)利金買進(jìn)一張5月到期執(zhí)行

31、價(jià)格為20000點(diǎn)的恒指看跌期權(quán)。則該投資者的買入看跌期權(quán)盈虧平衡點(diǎn)分別為（ ） 不計(jì)交易費(fèi)用A、20500,19700B、21500,19700C、21500,20300D、20500,1970088.標(biāo)準(zhǔn)倉單需經(jīng)（ ）注冊后方生效A、期貨交易所B、期貨公司C、證監(jiān)會(huì)D、買賣雙方89.目前我國上海期貨交易所規(guī)定的交易指令主要有限價(jià)指令和（）、取消指令B、市價(jià)指令C、套利指令D、交易所規(guī)定的其他指令90.我國期貨合約的漲跌停板一般是以上一交易日的（ ） 為基準(zhǔn)確定的A、結(jié)算價(jià)B、收市價(jià)C、最高價(jià)D、最低價(jià)91.1975年10月，（ ）推出了第一張利率期貨合約A、芝加哥期貨交易所B、堪薩斯州期貨

32、交易所C、芝加哥商業(yè)交易所D、紐約商業(yè)交易所92.某交易者以1780元/噸賣出5月玉米期貨合約1手，同時(shí)以1790元/噸買入7月玉米期貨合約1手，當(dāng)兩合約價(jià)格為（ ）時(shí)，將所持合約同時(shí)平倉，該交易者盈利最大。A、5月期貨合約價(jià)格1760元/噸，7月期貨合約價(jià)格1820元/噸B、5月期貨合約價(jià)格1770元/噸，7月期貨合約價(jià)格1800元/噸C、5月期貨合約價(jià)格1760元/噸，7月期貨合約價(jià)格1800元/噸D、5月期貨合約價(jià)格1750元/噸，7月期貨合約價(jià)格1790元/噸93.我國鋅期貨合約的交易單位為（ ）噸/手A、5 B、10C、2 D、194.當(dāng)KD指標(biāo)處在低位時(shí)，并形成一底比一底高，而價(jià)格

33、還繼續(xù)下跌，這構(gòu)成（ ），為買入信號(hào)A、多重底B、多重底C、上升三角D、對(duì)稱三角95.對(duì)買入套期保值而言，基差走強(qiáng)，（ ）不計(jì)手續(xù)費(fèi)用A、期貨市場和現(xiàn)貨市場不能完全盈虧相抵，存在凈損失B、期貨市場和現(xiàn)貨市場能完全盈虧相抵且有凈盈利C、現(xiàn)貨市場盈利完全彌補(bǔ)期貨市場虧損，完全實(shí)現(xiàn)套期保值D、以上均不正確96.3月15日，某投機(jī)者在CME以98.350的價(jià)格買入1張6月份到期的3個(gè)月歐洲美元期貨合約（每張合約為100萬美元）。到了5月10日，該期貨合約價(jià)格變?yōu)?8.650，該投機(jī)者將上述合約平倉，若不考慮交易費(fèi)用等因素，該投機(jī)者的盈利情況為（ ）A、盈利750B、損失750C、盈利3000D、損失3

34、00097.當(dāng)前股票價(jià)格為64.00港元，該股票看跌期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格為62.5港元，權(quán)利金為1.70港元，則該股票看跌期權(quán)的時(shí)間價(jià)值為（ ）港元A、1.7B、3.2C、0.2D、-1.798.當(dāng)期貨公司按規(guī)定對(duì)保證金不足的客戶進(jìn)行強(qiáng)行平倉時(shí)，強(qiáng)行平倉的有關(guān)費(fèi)用和發(fā)生的損失由( )承擔(dān)A、該客戶B、該客戶與期貨公司共同C、期貨公司D、期貨交易所、期貨公司、該客戶共同99.在8月和12月黃金期貨價(jià)格分別為940美元/盎司和950美元/盎司時(shí)，某套期保值下達(dá)“買入8月黃金期貨，同時(shí)賣出12月黃金期貨，價(jià)差為10美元/盎司”的限價(jià) 指令，（ ）美元/盎司時(shí)選項(xiàng)中最優(yōu)的可能成交價(jià)差A(yù)、5B、12C、18D

35、、30100.隨著期貨合約到期日的臨近，（ ）制度有助于保證現(xiàn)貨價(jià)格與期貨價(jià)格趨于一致A、交割B、結(jié)算擔(dān)保金C、套期保值審批D、風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金101.移動(dòng)平均線（MA）的使用，最常見的是葛蘭威爾法則。依據(jù)該法則，當(dāng)平均線從上升開始走平，價(jià)格從上下穿平均線，為（ ）信號(hào)A、賣出B、買入C、平倉D、以上均不正確102.某交易者在1月份以150點(diǎn)的權(quán)利金買入一張3月到期、執(zhí)行價(jià)格為10000點(diǎn)的恒指看漲期權(quán)。與此同時(shí)，該交易者又以100點(diǎn)的權(quán)利金賣出一張3月到期、執(zhí)行價(jià)格為10200點(diǎn)的恒指看漲期權(quán)。合約到期時(shí)，恒指期貨價(jià)格上漲到10300點(diǎn)，該投資者（ ）A、盈利50點(diǎn)B、處于盈虧平衡點(diǎn)C、最大盈利2

36、50點(diǎn)D、盈利300點(diǎn)103.3月15日，歐洲的一家財(cái)務(wù)公司預(yù)計(jì)將于6月1日收到1000萬歐元，打算到時(shí)將其投資于3個(gè)月期的定期存款。3月15日的存款利率是7.65%，該公司擔(dān)心到6月1日利率會(huì)下跌，于是通過Euronext-liffe進(jìn)行套期保值交易，以92.40的價(jià)格買進(jìn)10張CME得3個(gè)月歐洲期貨合約進(jìn)行套期保值交易（CME的3個(gè)月期歐洲美元期貨合約1000000美元）。假設(shè)6月1日時(shí)存款利率跌到5.75%，該公司以94.29的價(jià)格賣出10張3個(gè)月歐洲美元期貨合約。則下列說法正確的有（ ）A、期貨市場虧損為47500歐元B、期貨市場虧損為47250歐元C、現(xiàn)貨市場利息損失為47250歐元

37、D、由于期貨市場盈利。所以最終利息損失為250歐元答案：D 教材第240頁 解釋期貨市場盈利為（94.29-92.40）×100×25×10=47250,現(xiàn)貨市場損益為100萬×（5.75%-7.65%）÷4=-47500，所以最終利息損失為47500-47250=250歐元104.某日，我國9月鋁期貨合約為12045元/噸，收盤價(jià)為12100元/噸，若該合約的漲跌停板幅度為±4%，下一交易日為有效報(bào)價(jià)的是（ ）元/噸A、1156512525B、11563.212526.8C、11563.212525D、1156512526.8105

38、.3月初，我國某鋁型材廠假話在三個(gè)月后購進(jìn)500噸鋁錠，并利用國內(nèi)鋁期貨進(jìn)行套期保值，具體操作是（ ）A、賣出100手9（每手5噸）7月份到期的鋁錠期貨合約B、在6月初賣出100手7月份到期的期貨合約C、買進(jìn)100手（每手5噸）7月份到期的鋁錠期貨合約D、以上說法都不對(duì)106.某客戶下達(dá)了：“1630元/噸的價(jià)格賣出10手上海期貨交易所7月鋁期貨”的限價(jià)指令，則可能的成交價(jià)格為（ ）元/噸A、11700B、11610C、11600D、11620107.( )是一種利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的集合投資方式，即通過發(fā)行基金單位，集中投資者的資金，由基金托管人管理和運(yùn)用資金，從事股票、債券、外匯等投資。A、

39、對(duì)沖基金B(yǎng)、共同基金C、商品基金D、對(duì)沖基金的基金108.某投資者在5月份以500點(diǎn)的權(quán)利金賣出一張執(zhí)行價(jià)格為20100點(diǎn)的7月恒指看漲期權(quán)，同時(shí)，他又以300點(diǎn)的權(quán)利金賣出一張執(zhí)行價(jià)格為20100點(diǎn)的7月恒指看跌期權(quán)。該投資者的最大盈利（不考慮交易費(fèi)用）為（ ）點(diǎn)A、500B、300C、200D、800109.期貨合約是由（ ）統(tǒng)一制定的A、中國證監(jiān)會(huì)B、中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)C、期貨交易所D、國務(wù)院期貨監(jiān)督管理中心110.在期權(quán)交易中，期權(quán)買方為獲得相應(yīng)權(quán)利，必須將（ ）付給期權(quán)賣方A、保證金B(yǎng)、擔(dān)保物C、權(quán)利金D、標(biāo)的物111.下面關(guān)于期權(quán)交易的說法，正確的是（ ）A、期權(quán)交易按照價(jià)格優(yōu)先、時(shí)間

40、優(yōu)先的原則，由計(jì)算機(jī)進(jìn)行撮合成交B、期權(quán)交易的了結(jié)方式與期貨交易不同C、期權(quán)交易的了結(jié)方式包括對(duì)沖平倉、行權(quán)了結(jié)兩種D、以上說法都不正確112.在我國，（ ）應(yīng)當(dāng)按照國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和財(cái)政部門的規(guī)定提取和管理風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金A、期貨交易所B、期貨公司C、非期貨公司結(jié)算會(huì)員D、個(gè)人投資者113.以下適于利用大豆期貨進(jìn)行賣出套期保值的情形有（ ）A、直接生產(chǎn)大豆的生產(chǎn)廠家、農(nóng)場、工廠等手頭有庫存產(chǎn)品尚未銷售或即將生產(chǎn)、收獲大豆，擔(dān)心日后出售時(shí)價(jià)格下跌B、儲(chǔ)運(yùn)商手頭有庫存現(xiàn)貨尚未出售或儲(chǔ)運(yùn)商已簽訂將來以特定價(jià)格買進(jìn)大豆但尚未轉(zhuǎn)售出去，擔(dān)心日后出售時(shí)價(jià)格下跌C、貿(mào)易商手頭有庫存現(xiàn)貨尚未出售或貿(mào)易商已經(jīng)

41、簽訂將來以特定價(jià)格買進(jìn)大豆但尚未轉(zhuǎn)售出去，擔(dān)心日后出售時(shí)價(jià)格下跌D、加工制造企業(yè)擔(dān)心大豆庫存原料價(jià)格上漲114.地方期貨自律組織的宗旨是（ ）A、遵守國家大律法規(guī)和國家有關(guān)期貨市場的方針政策，發(fā)揮政府與行業(yè)之間的橋梁和紐帶作用B、維護(hù)會(huì)員的合法權(quán)益，遵守社會(huì)道德，開展對(duì)期貨從業(yè)人員的職業(yè)道德教育、專業(yè)技術(shù)培訓(xùn)和嚴(yán)格管理C、遵循期貨市場的公開、公平、公正的原則，堅(jiān)持服務(wù)、規(guī)范、發(fā)展，實(shí)現(xiàn)行業(yè)自律管理D、配合期貨監(jiān)管部門處置風(fēng)險(xiǎn)事件115.結(jié)算擔(dān)保金包括（ ）A、風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金B(yǎng)、基礎(chǔ)結(jié)算擔(dān)保金C、變動(dòng)結(jié)算擔(dān)保金D、保證金116.單邊市一般是指某一期貨合約在某一交易日收盤前5分鐘內(nèi)出現(xiàn)（ ）的情況。A

42、、只有停板價(jià)位的買入申報(bào)B、沒有停板價(jià)位的賣出申報(bào)C、一有賣出申報(bào)就成交但未打開停板價(jià)位D、一有買入申報(bào)就成交但未打開停板價(jià)位117.某交易者以59730元/噸賣出2手銅期貨合約，成交后市價(jià)下跌到59550元/噸。因預(yù)測價(jià)格人將下跌，交易決定繼續(xù)持有該頭寸，并借助止損指令控制風(fēng)險(xiǎn)確保盈利。該止損指令設(shè)定的價(jià)格為（ ）元/噸、A、59700元/噸B、59570元/噸C、59800元/噸D、59740元/噸118.在我國，某鋁型材廠計(jì)劃在三個(gè)月后購進(jìn)500噸鋁錠，欲利用國內(nèi)鋁期貨進(jìn)行套期保值，具體操作是（ ）A、買入四個(gè)月后期貨合約數(shù)量100手的鋁期貨合約B、買入三個(gè)月后期貨合約數(shù)量100手的鋁期

43、貨合約C、賣出四個(gè)月后期貨合約數(shù)量100手的鋁期貨合約D、買入三個(gè)月后期貨合約數(shù)量75手的鋁期貨合約119.期貨交易與遠(yuǎn)期交易的區(qū)別包括（ ）A、交易對(duì)象不同B、履約方式不同C、信用風(fēng)險(xiǎn)不同D、保證金制度不同120.決定一種商品供給的因素包括（ ）A、生產(chǎn)者對(duì)未來的預(yù)期B、生產(chǎn)成本C、技術(shù)水平D、該種商品的價(jià)格121.我國優(yōu)質(zhì)強(qiáng)勁小麥期貨合約的交割標(biāo)準(zhǔn)品為( )等優(yōu)質(zhì)強(qiáng)勁小麥A、二B、一C、三D、四122.以下屬于金融期貨的是（ ）A、外匯期貨B、股票期貨C、股指期貨D、利率期貨123.期貨投機(jī)的資金管理和風(fēng)險(xiǎn)管理則通常包括（ ）等A、根據(jù)資金量的不同，投資者單個(gè)市場的最大交易資金應(yīng)控制在總資

44、本的10%-20%以內(nèi)B、在單個(gè)市場中的最大總虧損金融宜控制在總資本的5%以內(nèi)C、一般來說，可按總資本的10%來確定投入某品種上每筆交易的資金D、期貨投機(jī)主張縱向投資分散化124.期貨投機(jī)交易需遵循的原則通常包括（ ）等A、充分了解期貨合約B、確定獲利和虧損限度C、制定交易計(jì)劃D、應(yīng)同時(shí)交易不少于10個(gè)品種，以充分分散風(fēng)險(xiǎn)125.以下選項(xiàng)屬于金融衍生品的有（ ）A、遠(yuǎn)期 B、期貨C、期權(quán) D、互換126.關(guān)于期貨價(jià)格的正確描述有（ ）A、主要期貨價(jià)格包括開盤價(jià)、收盤價(jià)、最高價(jià)、最低價(jià)結(jié)算價(jià)B、期貨價(jià)格走勢的主要圖示方法有：閃電圖和分時(shí)圖、K線圖和竹線圖C、一般來說，如果交易量和持倉量都減少，則

45、當(dāng)前價(jià)格趨勢或許即將終結(jié)D、當(dāng)日結(jié)算價(jià)是指期貨合約當(dāng)日的最后成交價(jià)127.關(guān)于跨市套利的正確描述有（ ）A、跨市套利是指在某個(gè)交易所買入（賣出）某一交割月份的某種商品合約同時(shí)，在另一個(gè)交易所賣出（買入）同一交割月份的同種商品合約，以期在有利時(shí)機(jī)對(duì)沖合約獲利B、跨市套利要考慮交割品的品級(jí)差異C、跨市套利要考慮匯率的波動(dòng)、保證金和傭金成本D、跨市套利要考慮運(yùn)輸費(fèi)用、交易單位和報(bào)價(jià)體系128.屬于正向市場的情形包括（ ）A、期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格B、遠(yuǎn)期合約價(jià)格大于近期合約價(jià)格C、期貨價(jià)格低于現(xiàn)貨價(jià)格D、遠(yuǎn)期合約價(jià)格低于近期合約價(jià)格129.在我國，客戶可以通過（ ）向期貨公司下達(dá)交易指令A(yù)、書面B、互

46、聯(lián)網(wǎng)C、電話D、計(jì)算機(jī)130.利用期貨市場進(jìn)行套期保值，生產(chǎn)經(jīng)營者有助于（ ）A、規(guī)避現(xiàn)貨市場的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)B、鎖定生產(chǎn)成本、實(shí)現(xiàn)預(yù)期利潤C(jī)、避免企業(yè)生產(chǎn)活動(dòng)受到價(jià)格波動(dòng)的干擾D、生產(chǎn)活動(dòng)的平穩(wěn)進(jìn)行131.關(guān)于期貨公司的職能描述，正確的有（ 0A、根據(jù)客戶指令代理買賣期貨合約、辦理結(jié)算和交割手續(xù)B、從事期貨交易自營業(yè)務(wù)C、對(duì)客戶賬戶進(jìn)行管理，控制客戶交易風(fēng)險(xiǎn)D、為客戶提供期貨市場信息，進(jìn)行期貨交易咨詢，充當(dāng)客戶的交易顧問132.中國金融期貨交易所采?。?）結(jié)算制度A、會(huì)員分級(jí) B、會(huì)員C、期貨公司會(huì)員 D、客戶133.根據(jù)漲跌停板制度，期貨合約在一個(gè)交易日中的交易價(jià)格波動(dòng)（ ）規(guī)定的漲跌幅度A、不

47、得高于B、不得低于C、高于D、低于134.期貨交易所不應(yīng)該（ ）A、為期貨交易提供設(shè)施和服務(wù)B、間接參與期貨交易活動(dòng)C、參與期貨價(jià)格的形成D、擁有合約標(biāo)的商品135.按交易部位區(qū)分，可將期貨投機(jī)者分為（ ）A、空頭投機(jī)者B、多頭投機(jī)者C、大投機(jī)商D、中小投機(jī)商136.下列行為中，（ ）屬于交割違約A、在規(guī)定交割期限內(nèi)賣方未支付有效標(biāo)準(zhǔn)倉單B、在規(guī)定交割期限內(nèi)買方未解付貨款或解付不足C、在交割日，賣方期貨公司未向期貨交易所支付符合規(guī)格的現(xiàn)貨D、買方將已收到的倉單轉(zhuǎn)讓137.期貨公司的風(fēng)險(xiǎn)控制措施包括（ ）A、控制客戶信用風(fēng)險(xiǎn)B、嚴(yán)格執(zhí)行保證金制度和追加保證金制度C、嚴(yán)格經(jīng)營管理D、加強(qiáng)對(duì)從業(yè)人員的管理，提高業(yè)務(wù)運(yùn)作能力138.期權(quán)交易指令通常包括（ ） 等內(nèi)容A、市價(jià)或現(xiàn)價(jià)（權(quán)利金）B、買入或賣出C、數(shù)量D、執(zhí)行價(jià)格139.某交易者賣出期貨合約后，符合金字塔式增倉原則的是（ ）A、只有在現(xiàn)有持倉已經(jīng)盈利的情況下，才能增倉B、持倉的增加應(yīng)漸次遞減C、如果建倉后市場行情與預(yù)料的相反，可以采